[中报]美年健康:2018年半年度报告
美年大健康产业控股股份有限公司 2018年半年度报告 2018年08月 第一节 重要提示、目录和释义 1、公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完整，不 存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 2、公司负责人俞熔、主管会计工作负责人尹建春及会计机构负责人(会计主管人员)尹建春声明：保证 本半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 3、所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 4、半年度报告涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资 者注意投资风险。 5、公司不存在经营状况、财务状况和持续盈利能力方面有严重不利影响的风险因素。有关公司可能 面对的风险及公司应对措施等详见本报告第四节“经营情况讨论与分析”中“公司面临的风险和应对措施”。 6、公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。 7、2018年上半年，公司实现营业总收入348,483.96万元，追溯调整后比上年同期增长57.42%；营业 利润31,841.38万元，追溯调整后比上年同期增长528.76%；利润总额31,967.68万元，追溯调整后比上年 同期增长539.01%；归属于上市公司股东的净利润16,959.84万元，追溯调整后比上年同期增长1,015.48%； 基本每股收益0.05元，追溯调整后比上年同期增长100%。2018年上半年，公司主营业务继续保持快速 增长。 2017年度，公司实施了发行股份及支付现金购买资产交易项下的慈铭体检72.22%股权，并于2017 年10月11日完成过户及工商变更登记，慈铭体检纳入公司合并范围。根据《企业会计准则》及其相关规 定，同一控制下的企业合并，在合并当期编制合并财务报表时，应对报表的上年同期数进行追溯调整。调 整如下： 本报告期 上年同期 本报告期比上年同期增减 调整后 调整前 调整后 营业收入（元） 3,484,839,610.59 1,621,362,138.18 2,213,700,384.46 57.42% 营业利润（元） 318,413,774.91 63,812,785.89 50,641,867.35 528.76% 利润总额（元） 319,676,830.33 63,337,476.68 50,026,984.86 539.01% 归属于上市公司股东的净利润（元） 169,598,417.32 28,520,918.17 15,204,091.97 1,015.48% 基本每股收益（元/股） 0.05 0.01 0.00 100.00% 目 录 第一节 重要提示、目录和释义 ....................................................................................................... 2 第二节 公司简介和主要财务指标 ................................................................................................... 6 第三节 公司业务概要 ....................................................................................................................... 9 第四节 经营情况讨论与分析 ......................................................................................................... 12 第五节 重要事项.............................................................................................................................. 29 第六节 股份变动及股东情况 ......................................................................................................... 49 第七节 优先股相关情况 ................................................................................................................. 54 第八节 董事、监事、高级管理人员情况 ..................................................................................... 55 第九节 公司债相关情况 ................................................................................................................. 57 第十节 财务报告.............................................................................................................................. 63 第十一节 备查文件目录 ............................................................................................................... 230 释 义 释义项 指 释义内容 公司/本公司/上市公司/ 美年健康/集团 指 美年大健康产业控股股份有限公司，深圳证券交易所上市企业，证券代码002044 美年大健康 指 美年大健康产业（集团）有限公司（曾用名“美年大健康产业（集团）股份有限公司”） 江苏三友 指 江苏三友集团股份有限公司（上市公司曾用名称） 慈铭体检 指 慈铭健康体检管理集团有限公司 美兆体检 指 北京美兆健康体检中心有限公司、上海美兆门诊部有限公司各自旗下的体检中心 天亿控股/天亿投资 指 上海天亿实业控股集团有限公司（曾用名：上海天亿投资（集团）有限公司） 美馨投资 指 上海美馨投资管理有限公司 天亿资产 指 上海天亿资产管理有限公司 和途投资 指 上海和途投资中心（有限合伙） 中卫成长 指 中卫成长（上海）创业投资合伙企业（有限合伙） 维途投资 指 上海维途投资中心（有限合伙） 世纪长河 指 北京世纪长河科技集团有限公司 大象医生 指 上海大象医疗健康科技有限公司 大象影像 指 上海大象医学科技有限公司 美因基因 指 美因健康科技（北京）有限公司 好卓数据 指 上海好卓数据服务有限公司、上海好卓数据服务有限公司及其子公司 万东医疗 指 北京万东医疗科技股份有限公司、北京万东医疗科技股份有限公司及其子公司 美维口腔 指 上海美维投资管理有限公司、上海美维投资管理有限公司及其子公司 嘉兴信文淦富 指 嘉兴信文淦富股权投资合伙企业（有限合伙） 嘉兴信文淦富下属控制 体检中心 指 天津慈铭奥亚医院管理咨询有限公司、东莞美年大健康体检管理有限公司、成都武侯美年 大健康体检门诊部有限公司、深圳市美阳健康管理有限公司、广州花都区美年大健康管理 有限公司、广州增城区美年健康管理有限公司、南京美楷门诊部有限公司、太仓美年大健 康门诊部有限公司、武汉美年大健康科技管理有限公司、天津滨海新区慈爱门诊部有限公 司、广州美宜医疗科技有限公司、厦门市慈铭健康管理有限公司、马鞍山美年大健康咨询 有限公司、珠海美年大健康健康管理有限公司、深圳市益尔康健康管理有限公司、青岛美 年健康科技健康管理有限公司、成都金牛美年大健康管理咨询有限公司、上海美楷门诊部 有限公司、长春美健健康科技有限公司、天津滨海新区慈爱门诊部有限公司、吉林市昌邑 区美年大健康科技管理有限公司、绍兴美年门诊部有限公司、深圳市奥亚健康管理有限公 司、郑州美健健康管理有限公司、莆田美年大健康管理有限公司、台州美兆健康体检中心 （普通合伙）、安徽美欣健康管理咨询有限公司、宣城市美年大健康管理有限公司 健亿投资 指 上海健亿投资中心（有限合伙） 健亿投资下属控制体检 指 成都美兆健康管理有限公司、武汉美兆健康管理有限公司、广州美兆健康管理有限公司、 中心 成都美兆健康管理有限公司 南通基金 指 南通美兆美年健康产业并购投资基金（有限合伙） 南通基金下属控制体检 中心 指 重庆美兆医院管理有限公司、南京美宜门诊部有限公司、云南美辰大健康服务有限公司 中孵创投 指 上海中孵创业投资管理有限公司 上海分部 指 上海美年门诊部有限公司、上海美健门诊部有限公司、上海美宜门诊部有限公司、上海美 东门诊部有限公司、上海美锦门诊部有限公司、上海美恒门诊部有限公司、上海美延门诊 部有限公司、上海美阳门诊部有限公司、上海美智门诊部有限公司、宁波海曙美年综合门 诊部有限公司、厦门市美年大健康管理有限公司、宁波市鄞州易和综合门诊部有限公司 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》 《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》 报告期 指 2018年01月01日-2018年06月30日 元、万元、亿元 指 人民币元、万元、亿元 第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司简介 股票简称 美年健康 股票代码 002044 变更后的股票简称（如有） 无 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 美年大健康产业控股股份有限公司 公司的中文简称（如有） 美年健康 公司的外文名称（如有） Meinian Onehealth Healthcare Holdings Co.,Ltd. 公司的外文名称缩写（如有） Meinian Onehealth 公司的法定代表人 俞熔 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 熊芳君 刘丽娟 联系地址 上海市静安区灵石路697号健康智谷9号楼三楼 上海市静安区灵石路697号健康智谷9号楼三楼 电话 021-66773289 021-66773289 传真 021-66773220 021-66773220 电子信箱 xiongfj@health-100.cn liulj@health-100.cn 三、其他情况 1、公司联系方式 公司注册地址，公司办公地址及其邮政编码，公司网址、电子信箱在报告期是否变化 □ 适用 √ 不适用 公司注册地址，公司办公地址及其邮政编码，公司网址、电子信箱报告期无变化，具体可参见2017年年 报。 2、信息披露及备置地点 信息披露及备置地点在报告期是否变化 √ 适用 □ 不适用 公司选定的信息披露报纸的名称 《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》 登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址 巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn） 公司半年度报告备置地点 公司证券部 临时公告披露的指定网站查询日期（如有） 四、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 √ 是 □ 否 追溯调整或重述原因 同一控制下企业合并 本报告期 上年同期 本报告期比上年同期增减 调整前 调整后 调整后 营业收入（元） 3,484,839,610.59 1,621,362,138.18 2,213,700,384.46 57.42% 归属于上市公司股东的净利润（元） 169,598,417.32 28,520,918.17 15,204,091.97 1,015.48% 归属于上市公司股东的扣除非经常 性损益的净利润（元） 100,924,737.76 16,006,913.66 16,006,913.66 530.51% 经营活动产生的现金流量净额（元） -242,681,767.80 -77,792,233.49 -120,824,809.13 -100.85% 基本每股收益（元/股） 0.05 0.01 0.00 100.00% 稀释每股收益（元/股） 0.05 0.01 0.00 100.00% 加权平均净资产收益率 2.59% 0.86% 0.26% 2.33% 本报告期末 上年度末 本报告期末比上年度末增减 调整前 调整后 调整后 总资产（元） 14,641,120,197.22 12,479,473,500.35 12,479,473,500.35 17.32% 归属于上市公司股东的净资产（元） 6,393,185,162.47 6,496,527,373.62 6,496,527,373.62 -1.59% 五、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 六、非经常性损益项目及金额 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲 销部分） 94,064,025.37 主要是多次交易分步实现的企业 合并按照公允价值确认的收益 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按 照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外） 4,173,810.95 委托他人投资或管理资产的损益 348,593.65 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -2,214,806.88 其他符合非经常性损益定义的损益项目 175,210.02 减：所得税影响额 22,036,218.84 少数股东权益影响额（税后） 5,836,934.71 合计 68,673,679.56 -- 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义界定的非经常 性损益项目，以及把《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经 常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义、 列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节 公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 美年健康是一家以健康体检为核心，集健康咨询、健康评估、健康干预于一体的专业体检和医疗服务 集团，也是目前中国最大的个人健康大数据平台之一。公司以高品质、专业的健康体检为基础，围绕专业 预防、健康保障、医疗管家式服务等领域展开服务，基于国内外成熟、科学、经反复验证的医学检验技术， 借助先进稳定的健康检查设备，按照科学化、标准化、规范化流程，为企业和个人客户提供一流的健康管 理服务。2015年美年健康成功登陆中国A股市场，2017年入选沪深300成分股，在健康服务业上市公司中市 值排名领先。2018年公司继续聚焦做大做强主业、服务大众健康的核心发展战略，重点城市拓展与全国布 局开花双管齐下。在巩固一、二线城市优势的同时，加大三、四线市场的布局，同时进一步深耕细作，加 强自身管理，强化医疗质量把控，提升服务水平，努力实现内生增长与外延发展双并重。报告期内，公司 体检中心覆盖32个省市自治区、215个核心城市，体检人次超过1,000万，健康流量入口龙头地位进一步得 到巩固。依托庞大的客户人群、海量精准的健康大数据平台，以及遍布全国的标准化医疗服务体系，美年 健康正着力打造中国最具发展潜力的大健康产业集群和社区大众身边最便捷安全的健康管理平台，并持续 致力于引领中国预防医学的发展和健康管理产业的变革。 二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 主要系公司持续扩大规模，提升质量，巩固一、二线城市优势地位的同时，重点布局需求旺盛的三、四 线城市市场 固定资产 无重大变化 无形资产 无重大变化 在建工程 无重大变化 货币资金 主要系偿还超短融及公司经营规模扩大支付股权款 应收账款 主要系公司营业收入增加所致 预付账款 主要系公司经营规模扩大所致 其他流动资产 主要系增加结构性存款所致 其他非流动资产 主要系需要安装的大型医疗设备数量增加及股权预付款增加所致 2、主要境外资产情况 □ 适用 √ 不适用 三、核心竞争力分析 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 1、组织能力和执行力 公司牢固树立“以人为本”和“预防为先”的健康理念，努力成为坚定的理想信念驱动的强大优秀组织， 牢固树立健康的核心价值观。要求从上到下能够具备理解和实现客户价值的能力、思辨的执行能力、非凡 的协同能力和创造未来的能力，建立由严格的专业化、标准化、智能化驱动的管理运营和服务体系，贯彻 落实客户需求不放松，维护体检大众健康要求不放松，树立健康理念的自我认知不放松，保持业务创新能 力和服务创新方向不放松，在实践中不断提升组织能力和执行力。 2、规模品牌和影响力 作为体检行业的龙头企业，美年健康的定位在于两个特质，是品质驱动、优质体验的专业医疗服务机 构，同时也是数据驱动、无限可能的健康生命科技公司。公司体检中心现已覆盖全国32个省市自治区，215 个核心城市，是国内规模领先、分布最广的专业体检及医疗机构。2018年公司将为3000万人次提供专业体 检服务。在大众健康体检市场方面以美年大健康和慈铭体检两大品牌为市场核心覆盖，高端团体健康体检、 综合医疗服务市场及高端个人健康体检则分别通过慈铭奥亚、美兆体检提供高水准的优质服务。公司通过 开展多层次、全方位、精准化、个性化的健康服务，使体检内涵不断提升。公司不仅提供专业体检服务， 还以规模体量、管理运营、数据积累等优势，在疾病诊断筛查、风险评估、人工智能辅助诊断、大数据等 方面拥有科技创新和资源突破，在引领非公医疗服务机构发展，满足居民多层次健康需求，丰富医疗供给 多方面改革，促进社会办医发展等医疗改革方面扮演更为积极的角色。 3、科技创新和产品力 美年健康始终追求持续、高质量的企业发展方向。在坚持“做大主业、科技创新、建立生态、完成闭 环”的核心发展战略指引下，保持长期快速、稳定、安全的发展态势。首先，公司独有的双环驱动 “规模- 流量-数据-科技-生态”与“品牌-人才-资本” 发展模式，相互融合、彼此赋能。加之“超级入口、强势品牌、 领先科技”三大引擎持续发力，借助技术创新不断提升自身专业水准和服务能力。同时，公司不懈提高自 身规范管理要求，深化质量把控，强化质量管理，将医疗风险防范、体检受众安全、员工健康作为第一生 命线。 公司始终践行“服务无止境、客户在心中”的经营理念，高度重视客户体验。硬件设备上，公司采购西 门子、飞利浦、东芝、联影、安翰等具有影响力的中外品牌。软件方面，通过运用西门子、飞利浦分析系 统软件及微医、大象医疗等医疗资源，实现精准体检。同时还不断推出具有创新性的优质体检项目，继“3650 套餐”、胶囊胃镜检查之后，又推出冠脉核磁、基因检测、胶囊胃肠镜、AD早期检测等高端体检项目，满 足用户更多方位的健康服务需求，努力创建全链条智能化、全数据个性化、全平台一体化、全周期移动化 的健康管理体系。 4、专业积淀和管控力 在健康领域的多年积淀使得公司在体检领域积累了全面和深入的服务经验。公司专注于为客户提供优 质的健康服务，通过聘请第三方客户满意度调查公司，定期出具客户满意度评测报告，以此来监督和改进 服务工作中的不足，全面完善管理。在具体操作上，公司通过医检分离，有效降低交叉感染风险，为客户 提供愉悦、舒适的医学检测环境；满足客户个性化体检需求，从原来的针对性别、年龄、职业等特征扩充 到针对某类疾病或某类健康需求及早预防的体检服务。并根据消费者实际消费能力，推出各价位体检套餐， 并通过健康管理、膳食指导、就医导诊、绿色通道等服务全面改善客户需求，赢得客户口碑。在医疗质量 管控上，公司建立了三级质量管理、重大阳性报告、诊断报告控制等制度，通过自查、互评严格控制体检 中心的日常运营和员工业务操作规程，举办医疗业务专项培训大会，使体检检测标准化。公司凭借其优质 的服务质量，树立了良好的企业形象，具有较强的竞争优势。 5、高效团队和凝聚力 公司核心管理团队具备丰富的行业经验、敏锐的洞察力和高效的执行力。董事长俞熔先生长期从事大 健康产业的公司治理和投资，对健康体检以及衍生产业认识深刻，对公司发展战略、新业务规划、资源整 合、人才培养方面经验丰富；总裁徐可先生具有长期健康体检行业管理、营销经验，熟悉大型企业的体系 建设、目标规划及日常经营管理。公司拥有由院士、教授、主任医师、健康顾问、医疗人员组成的不同层 次、不同方向专业服务团队，同时还拥有一支对连锁医疗服务机构经营及管理经验丰富的管理队伍。公司 十分重视人才培训、引进，特别注重培养和引进同时具备“管理+医疗”专业才能的复合型人才，拥有一批 技术骨干，并形成合理的人才梯队，为公司快速发展奠定了坚实基础。同时公司高度重视文化建设和价值 观建设，以正直、平等、责任、进取为企业价值观，要求员工诚信为本、质量为先、公平为纲、拼搏为荣， 将个人愿景和公司发展目标相结合，共同为打造更好的服务中国人的健康体检事业而努力。 第四节 经营情况讨论与分析 一、概述 从当前卫生健康领域发展趋势来看，老龄化程度和慢性病发病率呈主要上升趋势，随之带来不断增加 的居民医疗支出负担。在国家消费升级、经济增长结构转型的背景下，医疗服务更加注重从“规模”到“价值” 的战略转变，更加注重个性化以及患者体验。近期，国家卫健委连续发布了《关于印发医疗消毒供应中心 等三类机构基本标准和管理规范（试行）的通知》、《关于印发大型医用设备配置与使用管理办法（试行） 的通知》和《关于进一步改革完善医疗机构、医师审批工作的通知》等文件，进一步从政策层面肯定了独 立体检中心的合规性，为健康体检以及其他非公医疗机构的发展再次松绑，进一步完善了相关规章制度， 为体检行业的长期健康发展保驾护航，标志着健康体检行业迎来更加健全、更加规范的行业发展新阶段。 作为体检行业的龙头企业，美年健康致力于成为一家以品质驱动和数据驱动的健康服务和生命科技公 司，一直坚持“做大主业、建立生态、完成闭环”的核心发展战略，采取双轮驱动发展模式，利用“超级入口、 强势品牌、领先科技”这三大引擎持续发力，借助技术创新不断提升自身专业水准和服务能力。通过精细 化运营，持续为客户创造价值，提高美年品牌影响力和创新力，做大做强主业。打造健康产业生态链，在 专业检查、先进诊断、精准评估、基因检测、数据挖掘、远程医疗、健康管理、专科慢病、中医药服务、 健康保险等核心赛道完成战略布局并取得领先优势，巩固平台的竞争力和影响力。 2018年上半年公司经营计划完成情况： 2018年上半年，在“做大主业，建立生态，形成闭环”的核心战略基础上，美年围绕“营收增长、质控升 级、科技创新”三大要素进行了核心战略再升级，始终追求持续、高质量的企业发展方向。公司独有的双 环驱动“规模-流量-数据-科技-生态”与“品牌-人才-资本”相互融合，彼此赋能。在扩大业务规模的同时，加 强医质管理，完善标准化、规范化、体系化、信息化的运营模式，不断提高自身专业化水平。公司在巩固 和发展一、二线优势地位的同时，加快下沉三、四线城市，促进体检服务再升级，服务内涵不断丰富，实 现量价齐升的经营目标。同时，公司控股美因基因、收购大象医生部分股权，不断完善生态圈建设，提升 公司竞争能力。 （1）体检中心规模稳步扩张，服务内涵不断丰富升级。 公司不断改进套餐设计，增加基因检测等项目，推出“新春卡”等爆款产品，在扩大销售量的同时保证 服务内涵同步提升，从而实现体检业务的量价齐升。公司加大个检推广力度，提高个检占比，截止2018年 上半年，公司个检比例达到34%。 （2）提高医疗质量要求，建立体检新标准。 生命之托、质量为本，作为体检行业的龙头企业，美年已经率先启用高于行业一般标准的《十八项核 心制度汇编》，制定《专科制度、岗位职责、操作规程》以明确各个科室、各个岗位操作制度、职责，使 用实时记录、定期追溯的《医务管理记录册》。2018年上半年，美年全面推进“2018中国·美年大健康百城 百日行”质量推广活动，启动《医疗质量管理考核标准800分》，在资质证照、人员资质、组织建设、急救 管理、职业防护、卫生规范、医疗废物管理与污水处理等七个方面进行全方位无死角督查。完善升级“医、 技、护”带教管理和考核激励制度，同时不断强化美年特有的医疗质量四级质控体系，从集团、省级公司 到分公司、分院进行抽查、巡查、督查和互查。交叉打分，多级防控，把行业质控水平提升到更高的标准。 （3）精细化管理，运营效率提升。 坚持标准化、规范化、体系化、信息化运营模式，以质控为核心，通过月度经营会议等进行全面培训， 强化流程控制规范，提高企业经营效率。2018年上半年公司进一步优化了考核指标，从工作日、营收目标、 个检占比、客单价提升、36小时报告率等方面制定指标并严格实行。集团的信息指挥中心正式成立，已实 现了分院信息汇总、大设备数量检查量、剂量统计监测以及视频监控、PACS系统检查统计等功能，未来 还会实现能耗监控、闲置设备调拨、设备维修保养、门店监控联网等新功能。集团信息中心的信息安全等 级保护达到国家三级标准。财务智能运维平台形成了业务、财务系统日常运维的 PDCA闭环管理系统。 （4）践行社会公益责任，响应精准扶贫号召。 响应国家和主管部门号召，将精准扶贫与精准预防相结合，既贯彻落实中央“以健康扶贫作为打赢脱 贫攻坚战的关键战役”精神要求，同时也是企业长效发展，坚定践行社会责任的内在要求。上半年，美年 健康在健康公益体检、健康宣教、健康咨询方面做出诸多努力，以精准预防践行精准扶贫。2018年5月， 美年健康携公安部“健康扶贫”走进黔西，先后来到贵州省兴仁县和普安县。向上百个村医疗卫生服务站捐 赠了2000台血糖仪和2000个医用急救箱，同时，美年大健康将体检车开进乡村，为当地村民免费提供体检。 2018年6月，中国性病艾滋病防治协会与美年健康“凉山艾滋病防控合作协议签约仪式”上，美年健康承诺将 在三年内，向协会投入人民币500万元，用于凉山艾滋病防控工作，并荣获“凉山州艾滋病防治公益行动” 合作单位荣誉铜牌。2018年6月，美年健康向甘肃天水武山县陈门新村服务站和洛门镇廖阳村卫生室 “健 康小屋”捐赠价值80万元的医用设备，并成立相应医务人员培训基金。 （5）构建协同创新模式，布局智能化医疗领域。 2018年2月4日，美年健康宣布与国家呼吸临床研究中心暨中日友好医院呼吸中心正式签署合作协议， 双方就体检人群呼吸疾病的研究等达成战略合作共识。3月28日举行的2018阿里云栖大会·深圳峰会上，美 年健康与阿里云联合宣布启动“美年健康AI大赛暨双高疾病风险预测”天池大赛，旨在通过聚合全球尖端人 才和优良算法，利用AI技术筛选出造成高血压、高血脂的重要位点。5月2日，美年健康与国际知名药企诺 华公司正式签署战略合作备忘录，在眼科及中枢神经系统疾病领域开展深入合作，共同探索全病程管理与 数字化医疗的创新模式，挖掘大数据在新药研发领域的应用价值。5月12日，美年健康与唯医健康（北京 欧应科技有限公司）以及大象影像（上海大象医学科技有限公司）正式签署战略合作协议，三方将共同建 立骨科疾病体检筛查标准、人工智能辅助诊断、开展远程医疗及患者转诊、打造国内骨科领域专业医疗服 务闭环。6月21日，美年健康与北京大学医学部共同宣布双方合作成立“北京大学医学部美年公众健康研究 院”，旨在依托数据共享和研究成果，共同打造国际顶尖的公众健康与大数据研究及实践平台。 （6）重视人才建设，完善组织架构。 2018年上半年，公司纵向完成了“集团-大区-省级-市级”的分层组织，使得公司战略规划的执行能力大 大提升；横向将销售队伍按照团检、个检、电商、高端事业、会销部进行划分，进一步明确各部门职能， 提高经营效率。成立美年商学院，组织对于总经理培训的“将帅备战营”，由集团领导和管理层授课、评审， 加强核心干部经营管理水平。 （7）在荣誉和资质方面取得的成绩。 经过全体美年人的努力，公司获得了社会及公众的认可。2018年5月，美年健康荣膺“天马奖·中国上市 公司投资者关系最佳董事会奖”，2018年6月美年健康被纳入“MSCI指数样本股”。公司在“中国上市公司企 业市值500强”榜单中排名第151位。此外，公司还获得最高级别评级机构穆迪BA2、惠誉BB+评分，公司信 用得到国际资本市场的良好评价和认可。 报告期内，公司实现营业总收入348,483.96万元，追溯调整后比上年同期增长57.42%；营业利润 31,841.38万元，追溯调整后比上年同期增长528.76%；利润总额31,967.68万元，追溯调整后比上年同期增 长539.01%；归属于上市公司股东的净利润16,959.84万元，追溯调整后比上年同期增长1,015.48%；基本每 股收益0.05元，追溯调整后比上年同期增长100%。2018年上半年，公司主营业务继续保持快速增长。 2018年下半年主要经营计划： 1、公司将稳步推进体检中心布局，确保高质量业绩增长，不断丰富个检产品的内涵，发挥自身在专 业预防、健康保障、医疗服务等方面的优势。 2、继续强化提升医疗质量把控。严格执行《中华人民共和国执业医师法》、《医疗机构管理条例实 施细则》、《医疗质量管理办法》、《放射诊疗管理规定》和公司下发的医疗质量管理系列制度，保障医 师执业资质合法合规，严格执行《医疗质量管理考核标准800分》，通过集团抽查、省级巡查、分公司督 查、分院互查的交叉考核打分形式，完善医疗质量四级控制体系；针对近期公司下属个别门诊部发生的管 理不规范事件，进行全面针对性督查和预防性整改，严把医疗质量关和内控管理落实关。 3、布局人工智能领域，持续加大重量级创新产品投放力度，协同国家级专家分学科优化专业体检标 准，在医学影像、医学检验两大核心领域不断取得新突破，实现科技创新目标。 4、重视人才队伍建设，提升医技护人员的福利待遇，提升一线员工专业能力，确保医疗质量水平和 客户体验的提高。 5、加强文化建设，明确选人标准，量化考核员工核心价值观，形成人才评价机制。进一步强化人力 资源控制巡查、专家重点寻访培训、第三方测评、纪检和投诉机制等内部监控措施，依托信息化手段，实 现全流程业务管控，进一步提升内部控制水平。同时，公司将坚持不懈的把质量安全和风险防范意识根植 到基层工作作风和企业基础价值观当中，树榜样，立标杆，形成组织内部强大的质量意识和企业文化。 6、践行公益责任，落实脱贫攻坚健康任务。把精准扶贫列为企业公益主体，做出应有贡献，在全国 连续多次深入贫困地区开展公益慈善项目，帮助贫困乡村解决基础医疗物资缺乏的实际困难，为群众免费 提供健康体检服务，为大家解答健康问题，从健康预防的角度，帮助他们了解自身健康状况，提高健康预 防意识。 二、主营业务分析 概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。 主要财务数据同比变动情况 单位：元 本报告期 上年同期 同比增减 变动原因 营业收入 3,484,839,610.59 2,213,700,384.46 57.42% 主要系居民健康意识的加强；公司品牌效应显现；提 供多元化体检服务促进收入增加；公司规模扩大 营业成本 1,927,203,388.50 1,319,792,907.46 46.02% 主要系业务增加相应各项成本增加 销售费用 967,981,799.67 584,886,759.30 65.50% 主要系销售规模扩大，相应的销售费用增加所致 管理费用 268,013,048.79 216,643,676.06 23.71% 无重大变化 财务费用 105,112,062.16 42,869,126.46 145.19% 主要系体检中心网点增加及投资规模增加，对资金需 求增加，相应融资规模增加 所得税费用 98,625,547.44 27,358,478.41 260.49% 主要系利润总额大幅增加所致 研发投入 8,137,201.06 2,171,622.49 274.71% 公司加大研发投入所致 经营活动产生的 现金流量净额 -242,681,767.80 -120,824,809.13 -100.85% 公司规模扩大，体检中心数量增加，固定支出同比大 幅增加；第二季度体检款存在账款的信用期限，故回 款较少所致 投资活动产生的 现金流量净额 -2,081,207,194.65 -867,273,304.00 -139.97% 主要系支付的股权收购款增加 筹资活动产生的 现金流量净额 1,441,879,667.46 1,109,523,622.82 29.95% 无重大变化 现金及现金等价 物净增加额 -881,924,973.46 121,134,625.66 -828.05% 主要系经营活动以及投资活动现金流量净额减少所 致 投资收益 108,795,080.48 15,283,588.61 611.84% 主要系公司规模扩大，多次交易分步实现的企业合并 按照公允价值确认的收益增加所致 公司报告期利润构成或利润来源发生重大变动 □ 适用 √ 不适用 公司报告期利润构成或利润来源没有发生重大变动。 营业收入构成 单位：元 本报告期 上年同期 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 3,484,839,610.59 100% 2,213,700,384.46 100% 57.42% 分行业 医疗行业 3,479,013,269.08 99.83% 2,208,600,998.45 99.77% 57.52% 其他 5,826,341.51 0.17% 5,099,386.01 0.23% 14.26% 分产品 体检服务 3,443,446,949.73 98.81% 2,197,068,137.76 99.25% 56.73% 其他 41,392,660.86 1.19% 16,632,246.70 0.75% 148.87% 分地区 东北区 307,439,454.42 8.82% 219,159,241.73 9.90% 40.28% 华北区 749,589,233.69 21.51% 538,208,037.14 24.31% 39.27% 华东区 1,003,690,394.34 28.80% 604,555,915.05 27.31% 66.02% 华南区 414,992,420.65 11.91% 273,308,429.18 12.35% 51.84% 西北区 207,900,577.28 5.97% 134,987,822.55 6.10% 54.01% 西南区 371,219,910.21 10.65% 202,453,003.99 9.15% 83.36% 中南区 430,007,620.00 12.34% 241,027,934.82 10.89% 78.41% 占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品或地区情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年 同期增减 营业成本比上年 同期增减 毛利率比上年同 期增减 分行业 医疗行业 3,479,013,269.08 1,926,928,711.77 44.61% 57.52% 46.15% 4.30% 其他 5,826,341.51 274,676.73 95.29% 14.26% -80.04% 22.28% 分产品 体检服务 3,443,446,949.73 1,926,928,711.77 44.04% 56.73% 46.17% 4.04% 其他 41,392,660.86 274,676.73 99.34% 148.87% -81.86% 8.44% 分地区 华北区 749,589,233.69 410,724,147.57 45.21% 39.27% 28.85% 4.43% 华东区 1,003,690,394.34 550,775,620.02 45.12% 66.02% 54.92% 3.93% 华南区 414,992,420.65 259,725,281.29 37.41% 51.84% 33.15% 8.78% 西南区 371,219,910.21 203,708,069.97 45.12% 83.36% 72.01% 3.62% 中南区 430,007,620.00 224,264,802.36 47.85% 78.41% 67.20% 3.50% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近一期按报告期末口径调整后的主营业务 数据 □ 适用 √ 不适用 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 □ 适用 √ 不适用 三、非主营业务分析 √ 适用 □ 不适用 单位：元 金额 占利润总额比例 形成原因说明 是否具有可持续性 投资收益 108,795,080.48 34.03% 主要系多次交易分步实现的企业合并按照公允价 值确认的收益 否 四、资产及负债状况分析 1、资产构成重大变动情况 单位：元 本报告期末 上年同期末 比重增减 重大变动说明 金额 占总资产比例 金额 占总资产比例 货币资金 1,514,778,105.82 10.35% 1,498,172,108.98 14.31% -3.96% 无重大变化 应收账款 1,998,650,718.96 13.65% 1,344,602,888.90 12.84% 0.81% 无重大变化 存货 99,433,276.14 0.68% 66,130,854.88 0.63% 0.05% 无重大变化 长期股权投资 39,624,314.73 0.27% 34,483,040.69 0.33% -0.06% 无重大变化 固定资产 2,315,312,072.65 15.81% 1,498,607,608.43 14.31% 1.50% 无重大变化 在建工程 64,174,476.32 0.44% 118,138,013.62 1.13% -0.69% 无重大变化 短期借款 2,304,398,052.03 15.74% 959,300,000.00 9.16% 6.58% 无重大变化 长期借款 1,053,376,196.48 7.19% 392,255,367.37 3.75% 3.44% 无重大变化 2、以公允价值计量的资产和负债 □ 适用 √ 不适用 3、截至报告期末的资产权利受限情况 （1）本公司之子公司上海美鑫融资租赁有限公司以其应收账款的账面价值为952,257,923.06元的融资 租赁本金（其中，应收合并范围内公司的融资租赁本金427,694,242.00元，应收参股公司的融资租赁本金 524,563,681.06元）作为质押，向汇丰银行（中国）有限公司上海分行、恒生银行、上海浦东发展银行股份 有限公司青浦分行、渣打银行、光大银行进行保理借款。 （2）本公司之子公司海口慈铭健康体检门诊部（普通合伙）以海南美年大健康医院有限公司名下位 于海口市琼山区滨江路362号滨江度假城1、2号楼3层A301商铺（权证号：海口市房产证海房字第HK454142 号）期末账面价值2,490,655.55元的房产作为抵押，向中国邮政储蓄银行股份有限公司海口市分行进行贷款。 （3）本公司之子公司海口慈铭健康体检门诊部（普通合伙）与平安国际融资租赁有限公司签订售后 回租协议，以海口慈铭健康体检门诊部（普通合伙）固定资产作为租赁物进行售后回租，租赁物期末账面 价值2,162,032.90元。 （4）本公司之子公司海南美年大健康医院有限公司以公司名下位于海口市琼山区滨江路362号滨江度 假城1、2号楼2层A201商铺（权证号：海口市房权证海房字第HK454292号）期末账面价值14,981,032.57元 的房产作为抵押，向中国邮政储蓄银行股份有限公司海口市分行进行贷款。 （5）本公司之子公司海南美年大健康医院有限公司与平安国际融资租赁有限公司签订售后回租协议， 以海南美年大健康医院有限公司固定资产作为租赁物进行售后回租，租赁物期末账面价值3,035,017.19元。 （6）本公司之子公司慈铭健康体检管理集团有限公司以公司名下位于朝阳区潘家园28号楼1至2层三 号商业（权证号：京（2016）朝阳区不动产权第0068139号）、朝阳区潘家园28号楼1至2层四号商业（权 证号：京（2016）朝阳区不动产权第0068208号）、朝阳区北土城西路7号1至2层1单元201（产权证：京（2016） 朝阳区不动产权第0067295号）和朝阳区北土城西路7号2至3层2单元201（产权证：京（2016）朝阳区不动 产权第0067294号）期末账面价值共计52,473,720.33元的房产作为抵押，向广发银行股份有限公司北京魏公 村支行进行贷款。 （7）本公司子公司天津美年投资管理有限公司银行存款600.00元因办理ETC业务被冻结。 （8）本期美年大健康在招商银行上海分行存放17,230,000.00元作为保证金，置换2016年度在该银行股 权质押借款中海南美年大健康医院有限公司的16.00%的股权（2,960,816.00股）；美年大健康在招商银行上 海分行存放13,000,000.00元作为保证金，置换2017年度在该银行股权质押借款中厦门市美年大健康管理有 限公司62%的股权（12,400,000.00股）。 五、投资状况分析 1、总体情况 √ 适用 □ 不适用 报告期投资额（元） 上年同期投资额（元） 变动幅度 1,153,946,895.00 343,874,000.62 235.57% 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 被投资公司 名称 主要业务 投 资 方 式 投资金额 持股 比例 资 金 来 源 合作方 投资 期限 产 品 类 型 截至资产负债表日 的进展情况 预计 收益 本期投资盈 亏 是否 涉诉 披露日期 （如有） 披露索引（如有） 南通基金 股权投资、创业投资、 产业投资等非证券股 权投资活动，企业管 理咨询服务 新 设 50,000,000.00 9.96% 自 筹 资 金 中孵创投、招商证券资产管理有限 公司、上海舜喜投资管理有限公 司、天亿控股、杭州海立美兆投资 管理合伙企业（有限合伙） 4年 不 适 用 已完成私募投资基 金备案，并实施对 外投资 1,849,315.07 否 2017年12 月13日 巨潮资讯网刊载的 《关于参与投资产业 并购基金暨关联交易 的公告》（公告编号： 2017-134） 弘康人寿保 险股份有限 公司 人寿保险、健康保险、 意外伤害保险等各类 人身保险业务 增 资 100,640,000.00 4.76% 自 有 资 金 镇江和融房地产开发有限公司、承 德市紫石矿业有限责任公司、如皋 市亚雅油脂化工有限公司、天津津 鹏世纪实业有限公司、上海制皂 （集团）如皋有限公司、广西开源 置业有限责任公司、南通燃料股份 有限公司等 长期 不 适 用 本次增资事宜，银 保监会正在审核中 否 合计 -- -- 150,640,000.00 -- -- -- -- -- -- 0.00 1,849,315.07 -- -- -- 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 4、以公允价值计量的金融资产 □ 适用 √ 不适用 5、证券投资情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在证券投资。 6、衍生品投资情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在衍生品投资。 7、募集资金使用情况 √ 适用 □ 不适用 （1）募集资金总体使用情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 募集资金总额 79,342.61 报告期投入募集资金总额 16,335.29 已累计投入募集资金总额 73,811.02 报告期内变更用途的募集资金总额 10,157.6 累计变更用途的募集资金总额 10,157.6 累计变更用途的募集资金总额比例 12.80% 募集资金总体使用情况说明 1、2015年度募集资金使用情况 （1）经中国证券监督管理委员会“证监许可[2015]1718号”文核准，本公司非公开发行人民币普通股（A股）13,328,890 股，面值为每股人民币1元，发行价格为每股人民币30.01元，截至2015年8月25日止，共计募集资金为人民币 399,999,988.90元，扣除发生的发行费人民币53,586,778.24元，实际募集资金净额为人民币346,413,210.66元。 （2）报告期内，公司实际使用募集资金108,351,207.81元，其中用于医疗服务管理信息化系统建设项目12,876,007.81 元， 用于产业并购项目95,475,200.00元。2018年上半年收到银行存款利息扣除银行手续费等的净额152,260.68元。 （3）公司分别于2018年3月21日、2018年4月11日召开第六届董事会第三十八次（临时）会议、第六届监事会第 十五次（临时）会议和2018年第二次临时股东大会，审议通过了《关于变更募投项目部分募集资金用途及使用募集资金 收购德阳美年大健康体检医院有限公司等五家公司股权的议案》，公司变更募投项目“医疗服务管理信息化系统建设项目” 募集资金人民币10,157.60万元用于产业并购项目暨收购德阳美年大健康体检医院有限公司等五家公司股权。 （4）截至2018年6月30日，公司实际使用2015年度募集资金合计331,568,480.92元，累计收到银行存款利息扣除 银行手续费等的净额合计1,528,106.58元，募集资金余额为人民币16,372,836.32元。 2、2017年度募集资金使用情况 （1）经中国证券监督管理委员会“证监许可[2017]1764号”文核准，本公司非公开发行人民币普通股（A股）28,960,817 股，面值为每股人民币1元，发行价格为每股人民币17.61元，截至2017年11月6日止，共计募集资金为人民币509,999,987.37 元，扣除发生的发行费人民币59,500,418.02元（不包括发行费相关税费3,486,625.07元），实际募集资金净额为人民币 447,012,944.28元。 （2）报告期内，公司实际使用募集资金55,001,737.41元，其中用于医疗设备采购49,474,910.00元，支付中介费用 5,526,827.41元，2018年上半年收到银行存款利息扣除银行手续费等的净额121,792.66元。 （3）2018年1月25日，经公司第六届董事会第三十七次（临时）会议、第六届监事会第十四次（临时）会议审议通 过了《关于使用募集资金置换预先投入募投项目自筹资金的议案》，同意公司使用募集资金置换预先投入募投项目的自筹 资金人民币43,600,067.41元。其中公司以募集资金置换先期已投入募投项目（支付中介机构费用）的自筹资金人民币 5,526,827.41元，慈铭体检以募集资金置换先期已投入募投项目（采购医疗设备）的自筹资金人民币38,073,240.00元。瑞 华会计师事务所（特殊普通合伙）于2018年1月25日出具了《美年大健康产业控股股份有限公司以自筹资金预先投入募 集资金投资项目情况报告的鉴证报告》（瑞华核字[2018]02330001号），公司独立董事、监事会及独立财务顾问已分别对上 述事项发表同意意见。 （4）截至2018年6月30日，公司实际使用2017年度募集资金累计合计406,541,737.41元，累计收到银行存款利息 扣除银行手续费等的净额合计175,675.79元，募集资金余额为人民币40,646,882.66元。 （2）募集资金承诺项目情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 承诺投资项目和超募资金投向 是否已 变更项 目(含 部分变 更) 募集 资金 承诺 投资 总额 调整后 投资总 额(1) 本报告期 投入金额 截至期末 累计投入 金额(2) 截至期 末投资 进度(3) ＝(2)/(1) 项目达到 预定可使 用状态日 期 本报告 期实现 的效益 是否达 到预计 效益 项目可 行性是 否发生 重大变 化 承诺投资项目 1、医疗服务管理信息化系统建设项目 是 19,000 8,842.4 1,287.6 5,578.05 63.08% 不适用 否 2、产业并购项目（2018年） 是 10,157.6 9,547.52 9,547.52 93.99% 2018年04 月01日 1,078.58 是 否 3、产业并购项目 否 18,000 18,000 18,001.28 100.01% 2016年10 月31日 64.02 是 否 4、中介机构费用 否 3,000 3,000 30 1.00% 不适用 否 5、医疗设备采购 否 9,000 9,000 4,947.49 4,947.49 54.97% 不适用 否 6、收购慈铭体检股权现金对价项目 否 35,000 35,000 35,000 100.00% 2017年11 月30日 不适用 否 7、中介机构费用 否 7,000 7,000 552.68 706.68 10.10% 不适用 否 承诺投资项目小计 -- 91,000 91,000 16,335.29 73,811.02 -- -- 1,142.6 -- -- 超募资金投向 不适用 合计 -- 91,000 91,000 16,335.29 73,811.02 -- -- 1,142.6 -- -- 未达到计划进度或预计收益的情况和原因 （分具体项目） （1）医疗服务管理信息化系统建设项目：根据《江苏三友集团股份有限公司重大资产 置换及发行股份购买资产并募集配套资金暨关联交易报告书》披露的募集资金使用情况及 《关于变更募投项目部分募集资金用途及使用募集资金收购德阳美年大健康体检医院有限 公司等五家公司股权的公告》内容，为了保障体检业务的快速发展以及健康大数据战略的顺 利实施，降低成本并提高效率，公司在目前阶段将改租用公有云存储、入驻主流电商平台等 方式实施该项目。同时为提高募集资金使用效率和产业投资回报，公司于2018年上半年变 更医疗服务管理信息化系统建设项目中的募集资金10,157.60万元用于产业并购项目暨收购 德阳美年等五家公司股权。截止2018年6月30日，本项目累计实际投入募集资金为5,578.05 万元，为预期进度的63.08%。截至本报告期末募集资金专户余额为人民币1,637.28万元,公 司将继续积极推进该项目实施。 （2）中介机构费用：发行相关费用已从募集资金总额中扣除，本项目已支付北京中同 华资产评估有限公司评估费用30.00万元，无其他需要支付的费用。 项目可行性发生重大变化的情况说明 不适用 超募资金的金额、用途及使用进展情况 不适用 募集资金投资项目实施地点变更情况 不适用 募集资金投资项目实施方式调整情况 适用 报告期内发生 将募投项目医疗服务管理信息化系统建设项目变更为产业并购项目收购德阳美年大健康体 检医院有限公司等五家公司股权。 募集资金投资项目先期投入及置换情况 适用 2018年1月25日，公司第六届董事会第三十七次（临时）会议审议通过了《关于使用募集 资金置换预先投入募投项目自筹资金的议案》，同意公司使用募集资金置换预先投入募投项 目的自筹资金人民币4,360.01万元，其中置换医疗设备采购3,807.32万元，置换支付中介机 构费用552.68万元。并经2018年2月12日公司2018年第一次临时股东大会审议通过。2018 年5月11日，完成上述置换事项。 用闲置募集资金暂时补充流动资金情况 不适用 项目实施出现募集资金结余的金额及原因 适用 中介机构费用：本项目已支付北京中同华资产评估有限公司评估费用30.00万元，为预期进 度的1%；因已无其他需要支付的费用，本项目实际已实施完毕。因本次募集资金扣除发行 相关费用后的净额不足40,000.00万元，且各募集资金投资项目实际投资金额均不超过承诺 投资总额，故暂无法测算本项目具体结余金额。 尚未使用的募集资金用途及去向 储存在募集资金专户，继续用于募集资金项目。 募集资金使用及披露中存在的问题或其他 情况 公司分别于2018年3月21日、2018年4月11日召开第六届董事会第三十八次（临时）会 议、第六届监事会第十五次（临时）会议和2018年第二次临时股东大会，审议通过了《关 于变更募投项目部分募集资金用途及使用募集资金收购德阳美年大健康体检医院有限公司 等五家公司股权的议案》，公司拟变更募投项目“医疗服务管理信息化系统建设项目”募集资 金10,157.60万元用于产业并购项目。 （3）募集资金变更项目情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 变更后的项目 对应的原承诺 项目 变更后 项目拟 投入募 集资金 总额(1) 本报告期实 际投入金额 截至期末 实际累计 投入金额 (2) 截至期末投 资进度 (3)=(2)/(1) 项目达到预定可使 用状态日期 本报告 期实现 的效益 是否 达到 预计 效益 变更后 的项目 可行性 是否发 生重大 变化 产业并购项目 （2018年） 医疗服务管理 信息化系统建 设项目 10,157.6 9,547.52 9,547.52 93.99% 2018年04月01日 1,078.58 是 否 合计 -- 10,157.6 9,547.52 9,547.52 -- -- 1,078.58 -- -- 变更原因、决策程序及信息披露情况说明 (分具体项目) 为了保障体检业务的快速发展以及健康大数据战略的顺利实施，公司对医疗服务管 理信息化系统建设项目进行相关调整：1、原项目中的“搭建医疗服务信息系统平台， 完成中心机房主干网建设”，调整为在健康智谷内建设300平米的中心机房和主干 网络来支持公司体检数据存储以及应用。2、原项目中的“增加完善远程医学影像诊 断系统、智能化系统”由自建系统改为：第一阶段租用公有云存储并支持这些影像 数据的云计算、AI应用，公有云存储服务可靠、数据处理具有持久、安全、能力 强的特性，对公司来说节约成本，按需购买；第二阶段根据公司经营及中长期发展 战略需要，逐步建立美年健康直接管理运营的数据存储和信息化、智能化系统。3、 原项目中的“大数据挖掘”项目，由购入转为数据脱敏后与战略合作伙伴共建。4、 对原项目中的“网上健康商城”项目，由自建转为入驻主流电商平台，进行商务合作。 公司于2018年3月21日召开第六届董事会第三十八次（临时）会议，审议通过了 《关于变更募投项目部分募集资金用途及使用募集资金收购德阳美年大健康体检 医院有限公司等五家公司股权的议案》，同意公司变更募投项目“医疗服务管理信息 化系统建设项目”募集资金10,157.60万元用于产业并购项目。并经2018年4月11 日公司2018年第二次临时股东大会审议通过。具体内容详见公司于2018年3月 22日在指定信息披露媒体巨潮资讯网 （http://www.cninfo.com.cn）刊登的《关于 变更募投项目部分募集资金用途及使用募集资金收购德阳美年大健康体检医院有 限公司等五家公司股权的公告》(公告编号：2018-035）。 未达到计划进度或预计收益的情况和原 因(分具体项目) 不适用 变更后的项目可行性发生重大变化的情 况说明 不适用 （4）募集资金项目情况 募集资金项目概述 披露日期 披露索引 《公司董事会关于2018年半年度募集资 金存放与实际使用情况的专项报告》 2018年08月29日 巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）的《公司董事会关于 2018年半年度募集资金存放与实际使用情况》 8、非募集资金投资的重大项目情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期无非募集资金投资的重大项目。 六、重大资产和股权出售 1、出售重大资产情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期未出售重大资产。 2、出售重大股权情况 □ 适用 √ 不适用 七、主要控股参股公司分析 √ 适用 □ 不适用 主要子公司及对公司净利润影响达10%以上的参股公司情况 单位：元 公司名称 公司 类型 主要 业务 注册资本 总资产 净资产 营业收入 营业利润 净利润 沈阳美年健康科技 健康管理有限公司 子公司 健康 体检 28,610,000.00 1,058,837,516.48 382,005,736.07 425,292,796.56 56,951,738.08 41,759,481.04 成都美年大健康健 康管理有限公司 子公司 健康 体检 36,000,000.00 803,415,666.21 244,213,420.71 257,523,415.52 48,622,082.64 40,954,001.20 深圳美年大健康健 康管理有限公司 子公司 健康 体检 12,000,000.00 630,377,391.19 246,461,797.34 248,301,174.33 31,886,215.26 23,917,788.99 郑州大健康科技有 限公司 子公司 健康 体检 15,000,000.00 440,944,225.30 185,540,866.23 146,764,772.51 35,546,351.46 26,727,974.19 北京美年健康科技 有限公司 子公司 健康 体检 50,000,000.00 310,307,517.44 71,508,350.27 116,422,046.07 7,577,427.26 5,790,458.22 西安美年大健康健 康管理有限公司 子公司 健康 体检 30,000,000.00 341,396,948.87 74,388,155.36 175,883,867.69 17,685,768.32 15,130,436.26 上海分部 子公司 健康 体检 96,000,000.00 1,027,488,527.40 239,848,669.27 279,908,235.19 34,586,159.28 24,699,585.85 武汉美年大健康体 检管理有限公司 子公司 健康 体检 24,000,000.00 377,875,871.60 76,188,191.72 87,739,640.10 11,949,014.63 9,298,526.41 长沙美年大健康健 康管理有限公司 子公司 健康 体检 24,000,000.00 344,512,628.63 60,773,635.15 119,718,663.75 23,671,079.60 17,641,055.78 云南美年大健康产 业有限公司 子公司 健康 体检 20,000,000.00 145,878,056.98 68,598,170.78 67,180,066.83 10,539,781.23 8,386,514.91 慈铭健康体检管理 集团有限公司 子公司 健康 体检 122,891,600.00 1,737,491,471.36 954,494,979.89 761,733,331.28 34,512,143.30 21,471,624.69 报告期内取得和处置子公司的情况 □ 适用 √ 不适用 主要控股参股公司情况说明 八、公司控制的结构化主体情况 □ 适用 √ 不适用 九、对2018年1-9月经营业绩的预计 2018年1-9月预计的经营业绩情况：归属于上市公司股东的净利润为正值且不属于扭亏为盈的情形 归属于上市公司股东的净利润为正值且不属于扭亏为盈的情形 2018年1-9月归属于上市公司股 东的净利润变动幅度 46.85% 至 85.50% 2018年1-9月归属于上市公司股 东的净利润变动区间（万元） 38,000 至 48,000 2017年1-9月归属于上市公司股 东的净利润（万元） 25,876 业绩变动的原因说明 2018年1-9月，公司业务规模持续扩大，进一步巩固和发展团检市场，同时积极拓展个检 和增值服务市场，不断丰富个检产品的内涵，产品结构继续优化。报告期内，根据公司整 体战略部署，加大对合规运营、医质规范方面的力度和管理权重，加强信息化管理的投资 和医疗专业人才储备建设，进一步提升完善内控体系，持续提高服务品质和医疗质量等级。 为此，公司将投入相应的人力物力，导致成本增加，对短期内公司收入和净利润的高速增 长产生一定的影响。 十、公司面临的风险和应对措施 （1）多点执业政策执行挑战 医改文件明确要求“稳步推动医务人员的合理流动，促进不同医疗机构之间人才的纵向和横向交流， 研究探索注册医师多点执业”。原国家卫生部等多部门先后发布《关于医师多点执业有关问题的通知》等 多个文件，鼓励符合条件的执业医师在经卫生行政部门注册后，在两个以上医疗机构进行执业。据2017年 国家卫计委发布数据显示，全国200多万名医生中，注册多点执业的医生仅为6.6万名。从数据显示情况来 看，医生流动性问题以及优质医疗资源的扩散问题仍然是当前整体医疗卫生事业发展面临的挑战。医生多 点执业仍将是国家深化医改的重点工作之一，随着各地的不断推进落实，以及人才培养政策的到位，这一 情况也将得到逐步缓解。未来一段时期医生流动性的不断增强、社会办医条件的改善以及各地人才配套政 策的利好，将会从根本上解决此问题。 应对措施：公司将进一步严格医师执业规范，杜绝不规范的医师多点执业行为，并根据法律法规、行 业规章的相关规定制定符合公司实际情况的规则制度，定期开展检查，审核公司各职能部门及下属各子公 司运营及合规情况。 （2）大型设备审批政策的连续性 目前我国对大型医用设备按规划实行配置管理。对于进入甲乙类设备名录的大型医疗设备，医疗机构 须按程序报批获得《大型医用设备配置许可证》后，方可购置。而此项配置许可规定作为国家放管服改革 之一，2015年起就列入了政府行政审批改革的重点事项，各地大型医用设备的审批政策修订相应放缓。新 一轮政府机构改革后，各地卫生行政部门也要相应进行调整，预计大型医用设备审批还将进行新一轮规范 改革。 2018年8月4日，国务院印发《关于在上海市浦东新区暂时调整实施有关行政法规规定的决定》，明确 要求，“即日起至2018年12月31日”，“暂时调整实施《医疗器械监督管理条例》第三十四条第二款关于大型 医用设备配置许可证核发的规定，对试点区域内的社会办医疗机构配置乙类大型医用设备不实行许可管理， 加强事中事后监管”。 该政策有很大可能促进其他地区同步推进社会办医机构乙类大型医用设备审批改革。但由于该政策仍 处于试点阶段，不排除政策推进缓慢，部分子公司仍然面临大型医疗设备使用审批环节周期长的挑战。 应对措施：公司将进一步加强对下属体检中心的规范管理，杜绝未取得相关许可擅自使用大型医疗设 备的行为，确保公司合法合规经营。 （3）医疗质量风险 健康体检属于医疗服务行业，随着公司体检业务规模不断扩大，体检中心日常接待客流量逐步上升， 尽管健康体检服务的基本特征是以先进设备和规范操作采集数据，发现疾病线索，出现医疗风险概率较低， 但也存在因不确定性因素导致发生漏检、误检及医疗纠纷的风险。 应对措施：公司在发展战略中把质量管控和提升设定为最大优先级，进一步提高医质管理在考核中的 权重，全面梳理管理流程，排除质量隐患。在发生纠纷协商不能充分解决时，主动邀请所在地医疗纠纷调 解委员会介入，并同时向当地卫生主管部门汇报协调处理，最大程度保障客户权益，维护公司形象。 （4）并购整合风险 为实现中长期发展战略，公司加速实施并购扩张。通过并购整合，公司业务规模和市场空间得到了进 一步提高。但是，并购导致公司管理半径加大，需要公司不断提高内部管理水平，建立更加完善的经营管 理体系。若公司对并购标的不能进行有效整合，充分发挥协同效应，将会对公司的经营业绩产生一定的影（未完）  |