[发行]诺德周期：更新招募说明书摘要（2018年11月）
诺德周期策略混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要 （2018年 11月） 基金管理人：诺德基金管理有限公司 基金托管人：中国银行股份有限公司 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 一、基金合同的生效 诺德周期策略混合型证券投资基金（以下简称“本基金”）经中国证监会 2011年 10月 9日证监许可【 2011】1597号文核准募集设立。本基金于 2012年 3月 21日正式生效。 根据 2014年 8月 8日起实施的《公开募集证券投资基金运作管理办法》、 《关于实施〈公开募集证券投资基金运作管理办法〉有关问题的规定》及各相 关基金合同的有关规定，经协商相关基金托管人同意，并报中国证监会备案， 自 2015年 8月 8日起“诺德周期策略股票型证券投资基金”变更为“诺德周期 策略混合型证券投资基金”，并相应修订基金合同部分条款。因上述变更基金 名称及基金类别事宜，基金管理人对《基金合同》和《托管协议》的相关条款 进行了相应修改。此次变更基金名称并修订基金合同的事项对基金份额持有人 的利益无重大实质影响，亦不涉及基金合同当事人的重大权利义务变化，依据 法律法规和基金合同约定，无需召开基金份额持有人大会。就前述修改变更事 项，本基金管理人已按照相关法律法规及《基金合同》的约定履行了相关手续 及各项信息披露工作。详见诺德基金管理有限公司 2015年 8月 8日披露的《关 于诺德基金管理有限公司旗下股票型基金变更基金类别并修订基金合同的公告》 。 二、重要提示 基金管理人保证本招募说明书的内容真实、准确、完整。本招募说明书经 中国证监会核准，但中国证监会对本基金募集的核准，并不表明其对本基金的 价值和收益做出实质性判断或保证，也不表明投资于本基金没有风险。 基金管理人承诺依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基 金财产，但不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。 本基金投资于证券市场，基金净值会因为证券市场波动等因素产生波动， 投资者在投资本基金前，应全面了解本基金的产品特性，充分考虑自身的风险 1 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 承受能力，理性判断市场，并承担基金投资中出现的各类风险，包括：因政治、 经济、社会等环境因素对证券价格产生影响而形成的系统性风险、个别证券特 有的非系统性风险、由于基金投资人连续大量赎回基金产生的流动性风险、基 金管理人在基金管理实施过程中产生的基金管理风险、本基金的特定风险等等。 投资有风险，投资人申购本基金时应认真阅读本基金的招募说明书和基金 合同。基金管理人建议投资人根据自身的风险收益偏好，选择适合自己的基金 产品。 基金的过往业绩并不预示其未来表现。 本摘要根据基金合同和基金招募说明书编写，并经中国证监会核准。基金 合同是约定基金当事人之间权利、义务的法律文件。基金投资人自依基金合同 取得基金份额，即成为基金份额持有人和本基金合同的当事人，其持有基金份 额的行为本身即表明其对基金合同的承认和接受，并按照《基金法》、《运作 办法》、基金合同及其他有关规定享有权利、承担义务。基金投资人欲了解基 金份额持有人的权利和义务，应详细查阅基金合同。 本招募说明书所载内容截止至 2018年 9月 20日，财务数据和净值表现截 止至 2018年 6月 30日（财务数据未经审计）。 2 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 三、基金管理人 （一）基金管理人概况 基金管理人：诺德基金管理有限公司 住所：中国（上海）自由贸易试验区富城路 99号 18层 办公地址：中国（上海）自由贸易试验区富城路 99号震旦国际大楼 18层 邮政编码：200120 法定代表人：潘福祥 成立日期：2006年 6月 8日 批准设立机关：中国证监会 批准设立文号：证监基金字[2006]88号 经营范围：发起、设立和销售证券投资基金；管理证券投资基金；经中国证监 会批准的其他业务（涉及行政许可的凭许可证经营）。 组织形式：有限责任公司 注册资本：壹亿元人民币 联系人：孟晓君 联系电话：021-68985199 股权结构： 清华控股有限公司 51% 宜信惠民投资管理（北京）有限公司 49% 管理基金： 诺德价值优势混合型证券投资基金、诺德主题灵活配置混合型证券投资基金、 诺德增强收益债券型证券投资基金、诺德成长优势混合型证券投资基金、诺德 中小盘混合型证券投资基金，诺德优选 30混合型证券投资基金、诺德双翼债券 型证券投资基金（LOF）、诺德周期策略混合型证券投资基金、诺德深证 300指数分级证券投资基金、诺德货币市场基金、诺德成长精选灵活配置混合 型证券投资基金、诺德新享灵活配置混合型证券投资基金、诺德新盛灵活配置 混合型证券投资基金、诺德量化蓝筹增强混合型证券投资基金、诺德新宜灵活 配置混合型证券投资基金、诺德新旺灵活配置混合型证券投资基金、诺德天富 3 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 灵活配置混合型证券投资基金以及诺德消费升级灵活配置混合型证券投资基金。 （二）主要人员情况 1、基金管理人董事会成员 潘福祥先生，董事长，代任总经理，清华大学学士、硕士，中国社会科学 院金融学博士。历任清华大学经济管理学院院长助理、安徽省国投上海证券总 部副总经理和清华兴业投资管理有限公司总经理，清华大学经济管理学院和国 家会计学院客座教授，诺德基金管理有限公司董事、副总经理、总经理。 秦亚峰先生，董事，清华大学工商管理硕士，中国社会科学院经济学博士。 1993年 7月至 1997年 7月在中国银行湖南信托公司证券部工作；1997年 7月 至 2000年 1月担任中国东方信托湖南证券部技术中心经理；2000年 2月至 2002年 9月担任中国银河证券湖南证券部技术中心经理；2002年 10月至 2004年 12月担任亚洲证券湖南证券营业部副总经理；2004年 12月至 2017年 12月任职华安财产保险股份公司，先后担任资产管理中心副总经理、资产管理 中心总经理、公司副总经理，并自 2013年 9月起同时担任华安财保资产管理有 限责任公司董事兼总经理至今。 薛嘉麟先生，董事，华中理工大学工学学士，北京邮电大学工学硕士。现 任清控资产管理有限公司总裁，曾任朗讯科技（中国）有限公司贝尔实验室高 级研究员，中关村科技软件有限公司咨询服务总监、副总裁、总裁，北京通软 联合信息技术有限公司首席执行官，中国通关网首席运营官，启迪融资租赁有 限公司总经理，启迪金控投资有限公司副总裁，清控资产管理有限公司投资业 务总监、副总裁。 唐宁先生，董事，美国 The University of the South经济学学士。现任宜信 惠民投资管理（北京）有限公司执行董事、总经理，华创资本（CGC）董事长， 宜信（香港）控股董事长，富安易达（北京）网络技术有限公司总经理，喆颢 资产管理（上海）有限公司总经理。曾任美国 DLJ投资银行部（DLJ Investment Bank）投资分析师，亚信（Asia Info）战略投资部总监。 侯琳女士，董事，北京大学法学学士、硕士。现任宜信惠民投资管理（北 京）有限公司副总经理。 4 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 Frank Fuxing Wang(王福星)先生，董事，清华大学学士学位、加利福尼亚 大学硕士学位和加利福尼亚大学伯克利（UC Berkeley）分校 Haas商学院的 MBA学位。现任普信恒业科技发展（北京）有限公司董事总经理。曾先后任职 于百诚集团（Parsons Brinckerhoff）、美国运通（American Express）、UBS瑞 士银行、花旗北美公司（Citicorp North America Inc）、Napier Park Global Capital和花旗集团（Citigroup）。 陈达飞先生，独立董事，对外经济贸易大学学士，University of Minnesota Law School硕士。现任北京市汉坤律师事务所律师，曾任北京金杜律师事务所 律师，高伟绅律师事务所律师，德普律师事务所律师。 王岚女士，独立董事，北京大学法学学士，法国巴黎商学院（Paris School of Business)及美国华盛顿大学（University of Washington）访问学者。现任北京 德恒律师事务所合伙人，曾任上海建纬律师事务所北京分所创始合伙人等职务。 许亮先生，独立董事，清华大学文学和经济学双学士，哈佛商学院 MBA。 现任合一资本创始合伙人、董事长，新财知社董事长，曾任北京清华永新信息 工程有限公司市场部副总裁，英特尔(中国)有限公司高级财务分析师、战略项 目经理，鼎晖投资基金管理公司助理副总裁，北京永新视博数字电视技术有限 公司执行副总裁、首席财务官，博纳影业集团有限公司首席财务官、集团副总 裁、光影工场文化传播有限公司董事长。 2、基金管理人监事会成员 刘大伟先生，监事，西安交通大学学士，国防科技大学硕士，清华大学硕 士。现任宜信惠民投资管理（北京）有限公司总裁助理，曾任北京军区自动化 站主任，北京市天元网络技术有限公司经理助理，宜信汇才商务顾问（北京） 有限公司渠道总监。 薛雯女士，监事，苏州大学法学院法学学士、对外经济贸易大学法律硕士。 现任清控资产管理有限公司风控总监，曾任启迪控股股份有限公司金融资产运 营中心投资经理、建纬（北京）律师事务所律师、苏州正文人律师事务所律师。 5 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 冯奕先生，监事，北京广播学院（现更名为：中国传媒大学）学士，清华 大学经管学院硕士。现任诺德基金管理有限公司北京分公司总经理，曾任清华 兴业投资管理有限公司培训部经理、赛尔教育科技发展有限公司培训部总监、 诺德基金管理有限公司公共事务总监。 刘静女士，监事，清华大学本科毕业，现任职于诺德基金管理有限公司北 京分公司，曾任职于清华校友总会、诺德基金管理有限公司综合管理部。 3、公司高级管理人员 潘福祥先生，董事长，代任总经理。清华大学学士、硕士，中国社会科学 院金融学博士。历任清华大学经济管理学院院长助理、安徽省国投上海证券总 部副总经理和清华兴业投资管理有限公司总经理，清华大学经济管理学院和国 家会计学院客座教授，诺德基金管理有限公司董事、副总经理、总经理。 罗凯先生，副总经理，清华大学工商管理硕士。曾任职于江苏省交通产业 集团投资发展处。2007年 7月加入诺德基金管理有限公司，先后担任华北区渠 道经理、华北区总监、市场总监助理、市场副总监兼专户理财部负责人、市场 总监。 陈培阳先生，督察长，清华大学法学学士，国立首尔大学国际通商硕士。 历任财富里昂证券有限责任公司法律合规专员，诺德基金管理有限公司监察稽 核主管、监察稽核部负责人、市场总监助理、FOHF事业部副总监，利得资本 管理有限公司法律事务副总监，华泰资产管理有限公司风险合规部总经理助理 等职务。 4、本基金基金经理 （1）现任基金经理 罗世锋先生，清华大学工商管理学院硕士，2008年 6月起一直任职于诺德 基金管理有限公司，在投资研究部从事投资管理相关工作，历任研究员及基金 经理助理职务，现任研究总监职务。具有 10年以上从事投资管理工作的经历。 罗世锋先生具有基金从业资格。罗世锋先生自 2015年 6月 20日至今担任本基 金基金经理，自 2014年 11月 25日至今担任诺德价值优势混合型证券投资基金 基金经理。 （2）历任基金经理 6 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 胡志伟先生，自 2012年 3月 21日至 2014年 4月 1日担任诺德周期策略混 合型证券投资基金基金经理。 陈国光先生，自 2012年 4月 24日至 2015年 6月 20日担任诺德周期策略 混合型证券投资基金基金经理。 5、投资决策委员会成员 公司代任总经理潘福祥先生、投资总监朱红先生、研究总监罗世锋先生、 固定收益部总监赵滔滔先生。 6、上述人员之间均不存在近亲属关系。 四、基金托管人 （一）基本情况 名称：中国银行股份有限公司（简称“中国银行”） 住所及办公地址：北京市西城区复兴门内大街 1号 首次注册登记日期：1983年 10月 31日 注册资本：人民币贰仟玖佰肆拾叁亿捌仟柒佰柒拾玖万壹仟贰佰肆拾壹元 整 法定代表人：陈四清 基金托管业务批准文号：中国证监会证监基字【 1998】24号 托管部门信息披露联系人：王永民 传真：（010）66594942 中国银行客服电话：95566 （二）基金托管部门及主要人员情况 中国银行托管业务部设立于 1998年，现有员工 110余人，大部分员工具有 丰富的银行、证券、基金、信托从业经验，且具有海外工作、学习或培训经历， 60％以上的员工具有硕士以上学位或高级职称。为给客户提供专业化的托管服 务，中国银行已在境内、外分行开展托管业务。 作为国内首批开展证券投资基金托管业务的商业银行，中国银行拥有证券 投资基金、基金（一对多、一对一）、社保基金、保险资金、QFII、RQFII、 QDII、境外三类机构、券商资产管理计划、信托计划、企业年金、银行理财产 7 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 品、股权基金、私募基金、资金托管等门类齐全、产品丰富的托管业务体系。 在国内，中国银行首家开展绩效评估、风险分析等增值服务，为各类客户提供 个性化的托管增值服务，是国内领先的大型中资托管银行。 （三）证券投资基金托管情况 截至 2018年 6月 30日，中国银行已托管 674只证券投资基金，其中境内 基金 638只，QDII基金 36只，覆盖了股票型、债券型、混合型、货币型、指 数型、FOF等多种类型的基金，满足了不同客户多元化的投资理财需求，基金 托管规模位居同业前列。 （四）托管业务的内部控制制度 中国银行托管业务部风险管理与控制工作是中国银行全面风险控制工作的 组成部分，秉承中国银行风险控制理念，坚持“规范运作、稳健经营”的原则。 中国银行托管业务部风险控制工作贯穿业务各环节，通过风险识别与评估、风 险控制措施设定及制度建设、内外部检查及审计等措施强化托管业务全员、全 面、全程的风险管控。 2007年起，中国银行连续聘请外部会计会计师事务所开展托管业务内部控 制审阅工作。先后获得基于 “SAS70”、“AAF01/06”“ISAE3402”和 “SSAE16”等国际主流内控审阅准则的无保留意见的审阅报告。2017年，中 国银行继续获得了基于“ISAE3402”和“SSAE16”双准则的内部控制审计报 告。中国银行托管业务内控制度完善，内控措施严密，能够有效保证托管资产 的安全。 （五）托管人对管理人运作基金进行监督的方法和程序 根据《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运作 管理办法》的相关规定，基金托管人发现基金管理人的投资指令违反法律、行 政法规和其他有关规定，或者违反基金合同约定的，应当拒绝执行，及时通知 基金管理人，并及时向国务院证券监督管理机构报告。基金托管人如发现基金 管理人依据交易程序已经生效的投资指令违反法律、行政法规和其他有关规定， 或者违反基金合同约定的,应当及时通知基金管理人，并及时向国务院证券监督 管理机构报告。 8 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 五、相关服务机构 （一）基金销售机构 1.直销机构 名称：诺德基金管理有限公司 住所：中国（上海）自由贸易试验区富城路 99号 18层 办公地址：中国（上海）自由贸易试验区富城路 99号震旦国际大楼 18层 法定代表人：潘福祥 客户服务电话：400-888-0009，021-68604888 传真：021-68985121 联系人：许晶晶 网址：www.nuodefund.com 2、代销机构 （1）中国银行股份有限公司 住所及办公地址：北京市西城区复兴门内大街 1号 法定代表人：陈四清 客户服务统一咨询电话：95566 网址：http://www.boc.cn （2）中国建设银行股份有限公司 注册地址：北京市西城区金融大街 25号 办公地址：北京市西城区闹市口大街 1号院 1号楼 法定代表人：田国立 客户服务统一咨询电话：95533 网址：www.ccb.com （3）交通银行股份有限公司 住所：上海市浦东新区银城中路 188号 法定代表人：牛锡明 9 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 电话：（021）58781234 传真：（021）58408483 联系人：陈铭铭 客户服务电话：95559 网址：www.bankcomm.com （4）中信银行股份有限公司 注册地址：北京市东城区朝阳门北大街 9号 法定代表人：李庆萍 客服电话：95558 联系人：丰靖 电话：010-65557083 传真：010-65550827 网址：http://bank.ecitic.com （5）华夏银行股份有限公司 住所及办公地址：北京市东城区建国门内大街 22号 法定代表人：吴建 客户服务统一咨询电话：95577 网址：www.hxb.com.cn （6）长江证券股份有限公司 住所：武汉市新华路特 8号 法定代表人：尤习贵 客户服务热线：4008-888-999或 95579 联系人：李良 电话：027-65799999 传真：027-85481900 长江证券长网网址：www.95579.com 10 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 （7）广州证券股份有限公司 注册地址：广州市天河区珠江西路 5号广州国际金融中心主塔 19层、20层 办公地址：广州市先烈中路 69号东山广场主楼十七楼 法定代表人：邱三发 电话： 020-87322668 传真： 020-87325036 联系人：林洁茹 客户服务电话: 020-961303 网址： www.gzs.com.cn （8）东吴证券股份有限公司 注册地址：苏州工业园区星阳街 5号 法定代表人：范力 电话：0512-65581136 传真：0512-65588021 联系人：方晓丹 客户服务电话：0512-33396288 网址： http://www.dwzq.com.cn （9）国泰君安证券股份有限公司 注册地址：中国（上海）自由贸易试验区商城路 618号 办公地址：上海市浦东新区银城中路 168号上海银行大厦 29楼 法定代表人：杨德红 客户服务电话：95521 网址：www.gtja.com （10）华泰证券股份有限公司 住所：南京市江东中路 228号 办公地址：江苏省南京市中山东路 90号华泰证券大厦 11 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 法定代表人：周易 联系人：樊昊 客服热线：95597 网址：www.htsc.com.cn （11）兴业证券股份有限公司 注册地址：福州市湖东路 268号 办公地址：上海市浦东新区民生路 1199弄证大.五道口广场 1号楼 21层 法定代表人：兰荣 联系人：谢高得 业务联系电话：021-38565785 客服电话：4008888123 公司网站：www.xyzq.com.cn: （12）中国银河证券股份有限公司 注册地址：北京市西城区金融大街35号2-6层 法定代表人：陈共炎 联系人：田薇 客户服务电话：400-8888-888 公司网址：www.chinastock.com.cn （13）平安证券股份有限公司 注册地址：深圳市福田区金田路 4036号荣超大厦 16-20层 办公地址：深圳市福田区金田路大中华国际交易广场群楼 8楼 法定代表人：詹露阳 全国免费业务咨询电话：4008816168 开放式基金业务传真：0755-82400862 联系电话：4008866338 网址：http://www.PINGAN.com 12 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 (14)中信建投证券股份有限公司 注册地址:北京市朝阳区安立路 66号 4号楼 办公地址:北京市朝阳门内大街 188号 法定代表人:王常青 联系人：权唐 客户咨询电话:4008888108 公司网址:www.csc108.com (15)国元证券股份有限公司 注册地址:安徽省合肥市梅山路 18号 办公地址:安徽省合肥市寿春路 179号 法定代表人:蔡咏 组织形式:股份有限公司 营业期限:持续经营 联系人:李飞 联系电话：0551-22057039 客户服务电话:4008888777、95578 公司网址:www.gyzq.com.cn （16）海通证券股份有限公司 注册地址：上海市广东路 689号 办公地址：上海市广东路 689号 法定代表人：周杰 电话：021－23219000 传真：021-23219100 客服电话：400-8888-001（全国）、021-95553 公司网址：www.htsec.com 13 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 （17）中航证券有限公司 注册地址：江西省南昌市红谷滩新区红谷中大道 1619号南昌国际金融大厦 A栋 41层 法定代表人：王宜四 联系人：余雅娜 联系电话：0791-6768763 客服电话：400-8866-567 公司网址：http://www.avicsec.com/ （18）金元证券股份有限公司 注册地址：海口市南宝路 36号证券大厦 4楼 办公地址：深圳市深南大道 4001号时代金融中心 17层 法定代表人：王作义 联系人：马贤清 业务联系电话：0755-83025022 客服电话：400-8888-228 公司网站：www.jyzq.cn （19）中泰证券股份有限公司 注册地址：山东省济南市经七路 86号 法定代表人：李玮 联系人：吴阳 电话：0531-68889155 传真：0531-68889752 客服电话：95538 网址：www.qlzq.com.cn （20）上海证券有限责任公司 注册地址：上海市黄浦区四川中路 213号 7楼 办公地址：上海市西藏中路 336号 14 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 法定代表人：李俊杰 电话：021-53519888 传真：021-62470244 联系人：张瑾 客服电话：021-962518或 4008918918（全国） 业务联系电话：021-53519888 公司网址：www.962518.com （21）天相投资顾问有限公司 注册地址：北京市西城区金融街 19号富凯大厦 B座 701 办公地址：北京市西城区金融大街 5号新盛大厦 B座 4层 法定代表人：李俊杰 联系人：林爽 联系电话：010-66045608 传真：（010）66555500 客服电话：010-66045678 天相投顾：www.txsec.com 天相基金网：https://jijin.txsec.com （22）长城国瑞证券有限公司 注册地址：厦门市思明区莲前西路 2号莲富大厦 17楼 法定代表人：王勇 公司联系人：卢金文 电话：0592-5161642 客服电话：0592-5163588 公司网址：www.xmzq.cn （23）华安证券股份有限责任公司 注册地址：安徽省合肥市政务文化新区天鹅湖路 198号 法定代表人：李工 15 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 邮政编码：230069 公司联系人：甘霖 电话：0551-5161821 传真：0551-5161672 客服电话：96518(安徽) /4008096518(全国) 公司网址：www.hazq.com （24）中信证券股份有限公司 注册地址：广东省深圳市福田区中心三路 8号卓越时代广场（二期）北座 办公地址：北京市朝阳区新源南路 6号京城大厦 3层 法定代表人：张佑君 联系人：陈忠 电话：010-84683893 传真：010-84865560 网站： www.ecitic.com （25）华福证券有限责任公司 注册地址：福州市鼓楼区温泉街道五四路 157号新天地大厦 7、8层 办公地址：福州市鼓楼区温泉街道五四路 157号新天地大厦 7至 10层 邮政编码：350003 法定代表人：黄金琳 开放式基金业务联系人：张腾 联系电话：0591-87383623 开放式基金业务传真：0591-87383610 统一客户服务电话：96326（福建省外请先拨 0591） 公司网址：www.hfzq.com.cn （26）东海证券股份有限公司 注册地址：常州市延陵西路 23号投资广场 18层 办公地址：江苏省常州市延陵西路 23号投资广场 18-19楼 16 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 法定代表人：赵俊 免费服务热线 400-888-8588 公司网址 http://www.longone.com.cn 免费服务热线 400-888-8588 (27)民生证券股份有限公司 注册地址：北京市东城区建国门内大街 28号民生金融中心 A座 办公地址：北京市东城区建国门内大街 28号民生金融中心 A座 法定代表人：冯鹤年 联系人：赵明 联系电话：010-85127622 客服电话：400-619-8888 公司网址：www.mszq.com （28）光大证券股份有限公司 注册地址：上海市静安区新闸路 1508号 办公地址：上海市静安区新闸路 1508号 法定代表人：薛峰 联系人：刘晨、李芳芳 电话：021-22169999 传真：021-22169134 客户服务电话: 4008888788、10108998 公司网址：www.ebscn.com （29）信达证券股份有限公司 注册（办公）地址：北京市西城区闹市口大街 9号院 1号楼 法定代表人：张志刚 联系人：唐静 联系电话：010-63081000 传真：010-63080978 17 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 客服电话：400-800-8899 公司网址：www.cindasc.com （30）中信证券（山东）有限责任公司 注册地址：青岛市崂山区苗岭路 29号澳柯玛大厦 15层（1507-1510室） 办公地址：青岛市崂山区深圳路 222号青岛国际金融广场 1号楼第 20层 （266061） 法定代表人：杨宝林 基金业务联系人：吴忠超 电话：0532-85022326 传真：0532-85022605 客户服务电话：95548 公司网址：www.citicssd.com （31）安信证券股份有限公司 注册地址：深圳市福田区金田路 4018号安联大厦 35层、28层 A02单元 办公地址：深圳市福田区金田路 4018号安联大厦 35层、28层 A02单元 法定代表人：王连志 电话：0755-82825551 传真：0755-82558355 统一客服电话：400-800-1001 公司网站地址：www.essence.com.cn （32）招商证券股份有限公司 注册地址：深圳市福田区益田路江苏大厦 A座 38—45层 办公地址：深圳市福田区益田路江苏大厦 A座 38—45层 法定代表人：宫少林 电话：0755-82943666 传真：0755-82943636 客户服务热线：95565 18 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 网址：www.newone.com.cn （33）第一创业证券股份有限公司 注册地址：深圳市福田区福华一路 115号投行大厦 20楼 办公地址：广东省深圳市福田区福华一路投行大厦 16-20层 法定代表人：刘学民 客户服务或投诉电话：4008881888 公司网址：http://www.firstcapital.com.cn （34）国海证券股份有限公司 注册地址：广西桂林市辅星路 13号 办公地址：深圳市福田区竹子林四路光大银行大厦 3楼 法定代表人：何春梅 联系人:牛孟宇 电话：0755-83709350 传真：0755-83704850 客服电话：95563 网址：http://www.ghzq.com.cn （35）深圳众禄基金销售股份有限公司 办公地址：深圳市罗湖区笋岗街道梨园路物资控股置地大厦 8楼 801 法定代表人：薛峰 注册资本：2000万元人民币 组织形式：有限责任公司 存续期间：持续经营 联系人：汤素娅 电话：0755-33227950 传真：0755-82080798 网址：http://www.zlfund.cn及 http://www.jjmmw.com 19 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 （36）上海好买基金销售有限公司 注册地址：上海市虹口区欧阳路 196号 26号楼 2楼 41号 办公地址：上海市浦东新区浦东南路 1118号鄂尔多斯国际大厦 9楼 法定代表人：杨文斌 联系人：张茹 电话: 021-58870011 传真: 68596916 公司网址：www.ehowbuy.com 客服电话：400-700-9665 （37）蚂蚁（杭州）基金销售有限公司 办公地址：杭州市余杭区仓前街道文一西路 1218号 1幢 202室 法定代表人：陈柏青 联系人：李晓明 电话：0571-28829790，021-60897869 传真：0571-26698533 数米基金网站：www.fund123.cn 数米基金客户服务电话：4000-766-123 （38）上海长量基金销售投资顾问有限公司 注册地址：上海市浦东新区高翔路 526号 2幢 220室 办公地址：上海市浦东新区浦东大道 555号裕景国际 B座 16层 法定代表人：张跃伟 联系人：沈雯斌 联系电话：021-58788678-8201 传真：021—58787698 客服电话：400-089-1289 公司网站： www.erichfund.com （39）浙江同花顺基金销售有限公司 20 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 注册地址：杭州市文二西路 1号 903室 办公地址：浙江省杭州市文二西路一号元茂大厦 903 法定代表人：凌顺平 网站：www.ijijin.cn 客服电话：95105885 （40）包商银行股份有限公司 注册地址：内蒙古包头市钢铁大街 6号 办公地址：内蒙古包头市钢铁大街 6号 法定代表人：李镇西 联系电话：0472-5109729 传真：0472-5176541 联系人：刘芳 公司网址：www.bsb.com.cn 客服电话：内蒙古地区：0472-96016 北京地区：010-96016 宁波地区：0574-967210 深圳地区：0755-967210 成都地区：028-65558555 （41）诺亚正行（上海）基金销售投资顾问有限公司 住所：上海市虹口区飞虹路 360弄 9号 3724室 办公地址：上海市浦东新区陆家嘴银城中路 68号时代金融中心 8楼 801 法定代表人：汪静波 联系电话：021-38602377 传真：021-38509777 联系人：方成 客服电话：400-821-5399 公司网址：http:www.noah-fund.com 21 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 （42）东北证券股份有限公司 地址：长春市生态大街 6666号 办公地址：长春市生态大街 6666号 法人代表：李福春 联系人：安岩岩 电话：0431-85096517 传真：0431-85096795 客服电话：4006-000686 公司网址：www.nesc.cn （43）西南证券股份有限公司 注册地址：重庆市江北区桥北苑 8号 办公地址：重庆市江北区桥北苑 8号西南证券大厦 法定代表人：吴坚 电话：023-63786141 传真：023-63786212 联系人：张煜 客服电话：4008096096 网址：www.swsc.com.cn （44）北京展恒基金销售股份有限公司 注册地址：北京市顺义区后沙峪镇安富街 6号 办公地址：北京市朝阳区安苑路 15-1号邮电新闻大厦二层 法定代表人：闫振杰 客服电话：400-888-6661 公司网站：www.myfund.com （45）山西证券股份有限公司 注册地址：山西省太原市府西街 69号山西国际贸易中心东塔楼 22 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 法定代表人：侯巍 联系人：郭熠 联系电话：0.51-8686659 传真：0351-8686619 客户服务电话：400-666-1618、95573 网址：www.i618.com.cn （46）和讯信息科技有限公司 注册地址：北京市朝阳区朝外大街 22号 1002室 办公地址：北京市朝阳区朝外大街 22号泛利大厦 10层 法定代表人：王莉 客户服务电话：400-920-0022/ 021-20835588 网址：licaike.hexun.com （47）众升财富（北京）基金销售有限公司 注册地址：北京市朝阳区望京东园四区 13号楼 A座 9层 908室 办公地址：北京市朝阳区北四环中路 27号盘古大观 3201 法定代表人：李招弟 电话：010-59393923 传真：010 -59393074 联系人：高晓芳 客服电话：400-808-0069 网址：www.wy-fund.com （48）上海天天基金销售有限公司 注册地址：上海市徐汇区龙田路 190号 2号楼 2层 办公地址：上海市徐汇区龙田路 195号 3C座 7楼 法定代表人：其实 联系电话：021-54509998 23 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 传真：021-64385308 联系人：潘世友 公司网址：www.1234567.com.cn 客服电话：400-1818-188 （49）北京钱景基金销售有限公司 注册地址：北京市海淀区丹棱街 6号 1幢 9层 1008-1012 办公地址：北京市海淀区丹棱街 6号 1幢 9层 1008-1012 法定代表人：赵荣春 客服电话：400-678-5095 公司网站：www.niuji.net （50）联讯证券股份有限公司 住所：惠州市江北东江三路 55号广播电视新闻中心西面一层大堂和三、四 层 办公地址：惠州市江北东江三路 55号广播电视新闻中心西面一层大堂和三 四层 法定代表人：徐刚 传真：021-33606760 客服电话：95564 网址：http://www.lxzq.com.cn/ （51）宜信普泽投资顾问（北京）有限公司 注册地址：北京市朝阳区建国路 88号 9号楼 15层 1809 办公地址：北京市朝阳区建国路 88号 SOHO现代城 C座 1809 法定代表人：戎兵 联系人：程刚 电话：010-52855713 客服电话：400-6099-200 24 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 网址:www.yixinfund.com （52）中山证券有限责任公司 注册地址：深圳市南山区科技中一路西华强高新发展大楼 7层、8层 办公地址：深圳市福田区益田路 6009号新世界中心 29层 法定代表人：黄扬录 客户服务电话：4001-022-011 网址：www.zszq.com （53）上海利得基金销售有限公司 住所：上海市宝山区蕴川路 5475号 1033室 办公地址：上海浦东新区峨山路 91弄 61号 10号楼 12楼 法定代表人：李兴春 联系人：赵沛然 客户服务电话：400-921-7755 网址：www.leadbank.com.cn （54）华西证券股份有限公司 住所：四川省成都市高新区天府二街 198号华西证券大厦 办公地址：四川省成都市高新区天府二街 198号华西证券大厦 法定代表人：杨炯洋 联系人：周志茹 联系人电话：028-86135991 传真：028-86150040 网址：http://www.hx168.com.cn （55）申万宏源证券有限公司 注册地址：上海市徐汇区长乐路 989号 45层 办公地址：上海市徐汇区长乐路 989号 45层 25 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 法定代表人：李梅 客服电话：95523或 4008895523 网址：www.swhysc.com （56）上海陆金所资产管理有限公司 注册地址:上海市浦东新区陆家嘴环路 1333号 14楼 09单元 办公地址:上海市浦东新区陆家嘴环路 1333号 14楼 法定代表人:鲍东华 联系人:宁博宇 联系电话：021-20665952 客服电话：4008-219-031 公司网址: www.lufunds.com （57）上海汇付金融服务有限公司 注册地址：上海市中山南路 100号金外滩国际广场 19楼 办公地址：上海市中山南路 100号金外滩国际广场 19楼 法定代表人：金佶 客户服务电话：400-820-2819 网址：https://tty.chinapnr.com （58）深圳富济财富管理有限公司 注册地址：深圳市南山区粤海街道科苑南路高新南七道惠恒集团二期 418室 办公地址：深圳市南山区高新南七道 12号惠恒集团二期 418室 法定代表人：刘鹏宇 客服电话：0755-83999907 网址: www.jinqianwo.cn （59）上海凯石财富基金销售有限公司 26 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 注册地址：上海市黄浦区西藏南路 765号 602-115室 办公地址：上海市黄浦区延安东路 1号凯石大厦 4楼 法定代表人：陈继武 客服电话：4000-178-000 网址:www.lingxianfund.com （60）中期资产管理有限公司 注册地址：北京市朝阳区建国门外光华路 14号 1幢 11层 1103号 办公地址：北京市朝阳区光华路 16号中期大厦 2层 法定代表人：姜新 电话：010-65807865 客服电话：95162-2 网址:www.cifcofund.com （61）厦门市鑫鼎盛控股有限公司 注册地址：厦门市思明区鹭江道 2号厦门第一广场西座 1501-1504室 办公地址：厦门市思明区鹭江道 2号厦门第一广场西座 1501-1504室 法定代表人：陈洪生 联系人：梁云波 网址：www.xds.com.cn （62）浙江金观诚基金销售有限公司 注册地址:杭州市拱墅区登云路 45号（锦昌大厦）1幢 10楼 1001室 办公地址:杭州市拱墅区登云路 45号（锦昌大厦）一楼金观诚财富 法定代表人:徐黎云 客服电话：400-068-0058 网址:http://www.jincheng-fund.com （63）中经北证（北京）资产管理有限公司 27 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 注册地址：北京市西城区车公庄大街 4号 5号楼 1层 办公地址：北京市西城区北礼士路甲 129号文化创新工场一层 109-1 法定代表人：查薇 客服电话：400-600-0030 网址: www.bzfunds.com （64）嘉实财富管理有限公司 注册地址：上海市浦东新区世纪大道 8号上海国金中心办公楼二期 53层 5312-15单元 办公地址：上海市浦东新区世纪大道 8号上海国金中心办公楼二期 53层 5312-15单元 法定代表人：赵学军 客户服务电话：400-021-8850 网址：www.harvestwm.cn （65）中信期货有限公司 注册地址：深圳市福田区中心三路 8号卓越时代广场（二期）北座 13层 1301-1305室、14层 办公地址：深圳市福田区中心三路 8号卓越时代广场（二期）北座 13层 1301-1305室、14层 法定代表人：张皓 客服电话：400-990-8826 网址: www.citicsf.com （66）华鑫证券有限责任公司 注册地址：深圳市福田区金田路 4018号安联大厦 28层 A01、B01(b)单元 办公地址：深圳市福田区金田路 4018号安联大厦第 28层 A01、B01(b)单 元 法定代表人：俞洋 28 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 客服电话：4001099918 网址: www.cfsc.com.cn （67）珠海盈米财富管理有限公司 注册地址：珠海市横琴新区宝华路 6号 105室-3491 办公地址：广州市海珠区琶洲大道东 1号保利国际广场南塔 12楼 B1201法 定代表人：肖雯 客服电话：020-89629066 网址: www.yingmi.cn （68）深圳市金斧子投资咨询有限公司 注册地址：深圳市南山区粤海街道科苑路 16号东方科技大厦 18楼 办公地址：深圳市南山区粤海街道科苑路科兴科学园 B3单元 7楼 法定代表人：赖任军 客服电话：4009-500-888 网址: www.jfzinv.com （69）大泰金石投资管理有限公司 注册地址：南京市建邺区江东中路 222号奥体中心现代五项馆 2105室 办公地址：上海市浦东新区峨山路 505号东方纯一大厦 15楼 法定代表人：袁顾明 客服电话：400-928-2266 网址: www.dtfunds.com （70）北京懒猫金融信息服务有限公司 注册地址：北京市石景山区石景山路 31号院盛景国际广场 3号楼 1119 办公地址：北京市朝阳区四惠东通惠河畔产业园区 1111号 法定代表人：许现良 29 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 客服电话：4001-500-882 网址: www.lanmao.com （71）北京恒天明泽基金销售有限公司 注册地址：北京市经济技术开发区宏达北路 10号五层 5122室 办公地址：北京市朝阳区东三环北路甲 19号 SOHO嘉盛中心 30层 法定代表人：周斌 客服电话：4007-868-868 网址: www.chtfund.com （72）深圳前海凯恩斯基金销售有限公司 注册地址：深圳市前海深港合作区前湾一路 1号 A栋 201室（入驻深圳市 前海商务秘书有限公司） 办公地址：深圳市福田区深南大道 6019号金润大厦 23A 法定代表人：高锋 客服电话：400-804-8688 网址: www.keynesasset.com （73）奕丰基金销售有限公司 注册地址：深圳市前海深港合作区前湾一路 1号 A栋 201室（入住深圳市 前海商务秘书有限公司） 办公地址：深圳市南山区海德三路海岸大厦东座 1115室，1116室及 1307室 法定代表人：TAN YIK KUAN 客服电话：400-684-0500 网址: www.ifastps.com.cn （74）北京汇成基金销售有限公司 注册地址：北京市海淀区中关村大街 11号 11层 1108号 30 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 办公地址：北京市海淀区中关村大街 11号 11层 1108_号 法定代表人：王伟刚 客服电话：400-619-9059 网址：www.fundzone.cn （75）北京晟视天下投资管理有限公司 注册地址：北京市怀柔区九渡河镇黄坎村 735号 03室 办公地址：北京市朝阳区朝外大街甲六号万通中心 D座 21层 法定代表人：蒋煜 客服电话：400-818-8866 网址：www.shengshiview.com.cn （76）上海万得基金销售有限公司 注册地址：中国（上海）自由贸易试验区福山路 33号 11楼 B座 办公地址：上海市浦东新区福山路 33号 8楼 法定代表人：王廷富 客服电话：400-821-0203 网址：www.520fund.com.cn （77）泰诚财富基金销售（大连）有限公司 注册地址：辽宁省大连市沙河口区星海中龙园 3号 办公地址：辽宁省大连市沙河口区星海中龙园 3号 法定代表人：林卓 客服电话：400-6411-999 网址: www.taichengcaifu.com （78）大同证券有限责任公司 注册地址：大同市城区迎宾街 15号桐城中央 21层 办公地址：太原市长治路 111号山西世贸中心 A座 12、13层 31 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 法定代表人：董祥 客服电话：400-712-1212 公司网站：http://www.dtsbc.com.cn （79）尚智逢源（北京）基金销售有限公司 注册地址：北京市门头沟区石龙经济开发区永安路 20号 3号楼 B1-6525室 办公地址：北京市门头沟区石龙经济开发区永安路 20号 3号楼 B1-6525 室 法定代表人：刘磊 客服电话：400-920-6677 公司网站：www.szfyfund.com （80）一路财富（北京）信息科技有限公司 注册地址：北京市西城区阜成门大街 2号万通新世界广场 A座 2208室 办公地址：北京市西城区阜成门大街 2号万通大厦 A座 2208 法定代表人：吴雪秀 客服电话：400-001-1566 公司网站：www.yilucaifu.com （81）鼎信汇金（北京）投资管理有限公司 注册地址：北京市海淀区中关村东路 1号院 8号楼 1701室 办公地址：北京市海淀区清华科技园科技大厦 C座 17层 1701室 法定代表人：齐凌峰 客服电话：400-158-5050 公司网站：www.9ifund.com （82）深圳市新兰德证券投资咨询有限公司 注册地址：深圳市福田区华强北路赛格科技园 4栋 10层 1006#（仅限办公） 32 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 办公地址:北京市西城区宣武门外大街 28号富卓大厦 A座 7层 法定代表人：张勇 客服电话：400-166-1188 公司网站：http://8.jrj.com.cn/ （83）晋商银行股份有限公司 注册地址：山西省太原市长风西街 1号丽华大厦 办公地址：山西省太原市万柏林区长风西街一号丽华大厦 A座 法定代表人：阎俊生 客服电话：95105588 公司网站：www.jshbank.com （84）北京格上富信投资顾问有限公司 注册住所：北京市朝阳区东三环北路 19号楼 701内 09室 办公地址：北京市朝阳区东三环北路 19号楼 701内 09室 法定代表人：李悦章 客服电话：400-066-8586 公司网站：www.igesafe.com （85）上海联泰资产管理有限公司 注册住所：中国（上海）自由贸易试验区富特北路 277号 3层 310室 办公地址：上海市长宁区福泉北路 518号 8座 3层 法定代表人：燕斌 客服电话：4000-166-6788 网址：www.66zichan.com （86）大有期货有限公司 住所：湖南省长沙市天心区芙蓉南路二段 128号现代广场三、四楼 办公地址：湖南省长沙市天心区芙蓉南路二段 128号现代广场三、四楼 33 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 法定代表人：沈众辉 客服电话：400-636-5058 公司网站：http://www.dayouf.com （87）上海攀赢金融信息服务有限公司 注册地址：上海闸北区广中西路 1207号 306室 办公地址：上海浦东新区银城中路 488号太平金融大厦 603单元 法定代表人：田为奇 客服电话：021-68889082 公司网站：www.pytz.cn （88）凤凰金信（银川）基金销售有限公司 注册住所：宁夏回族自治区银川市金凤区阅海湾中央商务区万寿路 142号 14层 1402 办公地址：北京市朝阳区紫月路 18号院朝来高科技产业园 18号楼 法定代表人：程刚 客服电话：400-810-5919 公司网站：www.fengfd.com （89）国都证券股份有限公司 注册住所：北京市东城区东直门南大街 3号国华投资大厦 9层 10层 办公地址：北京市东城区东直门南大街 3号国华投资大厦 9层 10层 法定代表人：王少华 客服电话：400-818-8118 公司网站：www.guodu.com （90）上海华信证券有限责任公司 住所：上海浦东新区世纪大道 100号环球金融中心 9楼 办公地址：上海浦东新区世纪大道 100号环球金融中心 9楼 34 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 法定代表人：郭林 客服电话：400-820-5999 公司网站：www.shhxzq.com （91）杭州科地瑞富基金销售有限公司 住所：杭州市下城区武林时代商务中心 1604室 办公地址：杭州市下城区上塘路 15号武林时代 20楼 法定代表人：陈刚 客服电话：0571-86655920 公司网站：www.cd121.com （92）华融证券股份有限公司 住所：北京市西城区金融大街 8号 办公地址：北京市朝阳区朝阳门北大街 18号中国人保寿险大厦 11-18层 法定代表人：祝献忠 客服电话：95390 公司网站：www.hrsec.com.cn （93）财达证券股份有限公司 住所：河北省石家庄市桥西区自强路 35号庄家金融大厦 26层 办公地址：河北省石家庄市桥西区自强路 35号庄家金融大厦 26层 法定代表人：翟建强 客服电话：400-612-8888 公司网站：www.s10000.com （94）南京苏宁基金销售有限公司 注册地址：南京市玄武区苏宁大道 1-5号 办公地址：南京市玄武区苏宁大道 1-5号 法定代表人：刘汉青 35 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 客服电话：95177 公司网站：www.snjijin.com （95）北京肯特瑞财富投资管理有限公司 注册地址：北京市海淀区中关村东路 66号 1号楼 22层 2603-06 办公地址：北京市亦庄经济开发区科创十一街 18号院京东集团总部 A座 17层 法定代表人：江卉 客服电话：400-098-8511或 400-088-8816 公司网站：http://fund.jd.com/ （96）天津国美基金销售有限公司 注册住所：天津经济技术开发区第一大街 79号 MSDC1-28层 2801 办公地址：北京市朝阳区霄云路 26号鹏润大厦 B座 9层 法定代表人：丁东华 客服电话： 400-111-0889 公司网站：www.gomefund.com （97）北京微动利基金销售有限公司 注册住所：北京市石景山区古城西路 113景山财富中心 341 办公住所：北京市石景山区古城西路 113景山财富中心 341 法定代表人：梁洪军 客服电话： 400-819-6665 公司网站：www.buyforyou.com.cn （98）海银基金销售有限公司 注册地址：中国（上海）自由贸易试验区东方路 1217号 16楼 B单元 办公地址：上海市浦东新区东方路 1217号 6楼 法定代表人：刘惠 36 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 客服电话： 400-808-1016 公司网站：www.fundhaiyin.com （99）北京中天嘉华基金销售有限公司 注册住所：北京市石景山区八大处高科技园区西井路 3号 3号楼 7457房间 办公地址：北京市朝阳区京顺路 5号曙光大厦 C座一层 法定代表人：洪少猛 客服电话：953462 公司网站：www.jhlc.cn （100）上海中正达广投资管理有限公司 注册住所：上海市徐汇区龙腾大道 2815号 302室 办公地址：上海市徐汇区龙腾大道 2815号 302室 法定代表人：黄欣 客服电话：400-6767-523 公司网站：www.zzwealth.cn （101）上海云湾投资管理有限公司 住所：中国（上海）自由贸易试验区新金桥路 27号 13号楼 2层 办公地址：上海市浦东新区锦康路 308号陆家嘴世纪金融广场 6号楼 6层 法定代表人：戴新装 客服电话： 400-820-1515 公司网站：www.zhengtongfunds.com （102）上海东证期货有限公司 注册地址：上海市浦东新区松林路 258号上海期货大厦 14楼 办公地址：上海市黄浦区中山南路 318号 2号楼 22楼 法定代表人：卢大印 客服电话：4008859999 37 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 网址：www.dzqh.com.cn （103）申万宏源西部证券有限公司 地址：新疆乌鲁木齐市文艺路 233号宏源大厦 法定代表人：韩志谦 客服电话：400-800-0562 公司网站：www.hysec.com （104）上海基煜基金销售有限公司 注册地址：上海市崇明县长兴镇路潘园公路 1800号 2号楼 6153室（上海 泰和经济发展区） 办公地址：上海市浦东新区银城中路 488号太平金融大厦 1503室 法定代表人：王翔 客服电话：400-820-5369 网址：www.jiyufund.com.cn （105）国金证券股份有限公司 注册地址：四川省成都市东城根上街 95号 办公地址：四川省成都市东城根上街 95号 法定代表人：冉云 客服电话：95310 网址：www.gjzq.com.cn （106）武汉市伯嘉基金销售有限公司 注册地址：武汉市江汉区武汉中央商务区泛海国际 SOHO城第七幢 23层 1号 4号 办公地址：武汉市江汉区武汉中央商务区泛海国际 SOHO城第七幢 23层 1号 4号 法定代表人：陶捷 38 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 客服电话：400-027-9899 网址：http://www.buyfunds.cn/ （107）泛华普益基金销售有限公司 注册地址：四川省成都市成华区建设路 9号高地中心 1101室 办公地址：成都市锦江区东大街 99号平安金融中心 1501单元 法定代表人：于海锋 客服电话：4008-588-588 网址：https://www.puyifund.com/ （108）北京广源达信基金销售有限公司 注册地址：北京市西城区新街口外大街 28号 C座六层 605室 办公地址：北京市朝阳区望京东园四区 13号楼浦项中心 B座 19层 法定代表人：齐剑辉 客服电话：4006236060 网址：www:niuniufund.com （109）和耕传承基金销售有限公司 注册地址：郑州市郑东新区东风东路东、康宁街北 6号楼 6楼 602/603房 间 办公地址：郑州市郑东新区东风东路东、康宁街北 6号楼 6楼 602/603房 间 法定代表人：李淑慧 客服电话：400-055-5671 网址：www.hgccpb.com （110）深圳盈信基金销售有限公司 注册地址：深圳市福田区莲花街道商报东路英龙商务大厦 8楼 A-1 办公地址：辽宁省大连市中山区南山路 155号南山 1910 A3-1 39 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 法定代表人：苗宏升 客服电话：4007-903-688 网址：www.fundying.com （111）济安财富（北京）资本管理有限公司 注册地址：北京市朝阳区东三环中路 7号 4号楼 40层 4601室 办公地址：北京市朝阳区东三环中路 7号北京财富中心 A座 46层 法定代表人：杨健 客服电话：400-673-7010 网址：www.jianfortune.com （112）深圳前海京西票号基金销售有限公司 办公地址：深圳市南山区海天二路 19号易思博软件大厦 13层 1302 法定代表人：吴永宏 客服电话：4008008668 网址： http://www.ph6.com/ （113）上海通华财富资产管理有限公司 注册地址：上海市虹口区同丰路 667弄 107号 201室 办公地址：上海市浦东新区杨高南路 799号陆家嘴世纪金融广场 3号楼 9楼 法定代表人：兰奇 客服热线：400-66-95156 公司网址：https://www.tonghuafund.com （114）上海挖财金融信息服务有限公司 注册地址：中国（上海）自由贸易试验区杨高南路 799号 5层 01、02、 03室 40 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 办公地址：中国（上海）自由贸易试验区杨高南路 799号 5层 01、02、 03室 法定代表人：胡燕亮 客服电话：021-50810673 网址：www.wacaijijin.com （115）深圳市锦安基金销售有限公司 住所：广东省深圳市前海深港合作区前湾一路鲤鱼门街一号前海深港合作 区管理局综合办公楼 A栋 201室（入驻深圳市前海商务秘书有限公司） 办公地址：广东省深圳市福田区益田路新世界中心 4楼 法定代表人：李学东 客服电话：0755 8466 9000 网址：http://www.ananjj.cn/ （116）深圳市前海排排网基金销售有限责任公司 住所：深圳市前海深港合作区前湾一路 1号 A栋 201室（入驻深圳市前海 商务秘书有限公司） 办公地址：深圳市福田区福强路 4001号深圳市世纪工艺品文化市场 313 栋 E-403 法定代表人：李春瑜 客服电话：400-680-3928 网址：www.simuwang.com （117）天津万家财富资产管理有限公司 注册地址：天津自贸区(中心商务区)迎宾大道 1988号滨海浙商大厦公寓 22413 室 办公地址：北京市西城区丰盛胡同 28号太平洋保险大厦 5层 法定代表人：李修辞 客服电话：010-59013895 41 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 网址：www.wanjiawealth.com （118）上海大智慧财富管理有限公司 住所：上海市浦东南杨南路 428号 1号楼 办公地址：上海市浦东新区杨高南路 428号 1号楼 1102、1103单元 法定代表人：申健 客服电话：021-20292031 网址：https://8.gw.com.cn （119）北京植信基金销售有限公司 注册地址：北京市密云县兴盛南路 8号院 2号楼 106室-67 办公地址：北京市朝阳区惠河南路盛世龙源 10号 法定代表人：于龙 客服电话：4006-802-123 网址：www.zhixin-inv.com （120）北京蛋卷基金销售有限公司 注册地址：北京市朝阳区阜通东大街 1号院 6号楼 2单元 21层 222507 办公地址：北京市朝阳区阜通东大街望京 SOHO T3 A座 19层 法定代表人：钟斐斐 客服电话：4000-618-518 网址：www.danjuanapp.com （121）沈阳麟龙投资顾问有限公司 注册地址：辽宁省沈阳市东陵区白塔二南街 18-2号 B座 601 办公地址：上海市虹口区青云路 158号城建大厦 5楼 法定代表人：朱荣晖 客服电话：024-62833649 网址：www.jinjiwo.com_ 42 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 （122）洪泰财富（青岛）基金销售有限责任公司 注册地址：山东省青岛市崂山区香港东路 195号 9号楼 701室 办公地址：北京市西城区西什库大街 31号院九思文创园 5号楼 501 法定代表人：任淑贞 客服电话：4006706863 网址：www.hongtaiwealth.com （123）南京银行股份有限公司 注册地址：南京市玄武区中山路 288号 办公地址：南京市玄武区中山路 288号 法定代表人：胡升荣 客服电话：95302 网址：www.njcb.com.cn （124）中国工商银行股份有限公司 注册地址：北京市西城区复兴门内大街 55号 办公地址：北京市西城区复兴门内大街 55号 法定代表人：易会满 客服电话：95588 网址：www.icbc.com.cn （125）平安银行股份有限公司 注册地址：广东省深圳市深南东路 5047号 办公地址：广东省深圳市深南东路 5047号 法定代表人：孙建一 客户服务电话：95511-3 网址：www.bank.pingan.com 43 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 （126）中证金牛（北京）投资咨询有限公司 注册地址：北京市丰台区东管头 1号 2号楼 2-45室 办公地址：北京市西城区宣武门外大街甲 1号环球财讯中心 A座 5层 法定代表人：钱昊旻 客服电话：4008909998 网址： www.jnlc.com （127）民商基金销售(上海)有限公司 注册地址：上海市浦东新区张杨路 707号生命人寿大厦 32楼 办公地址：上海市浦东新区张杨路 707号生命人寿大厦 32楼 法定代表人：贲惠琴 客服电话：021-50206003 网址：http://www.msftec.com/ （128）北京唐鼎耀华基金销售有限公司 注册地址：北京市延庆县延庆经济开发区百泉街 10号 2栋 236室楼 办公地址：北京市朝阳区建国门外大街 19号 A座 1505室 法定代表人：张冠宇 客服电话：4008199868 网址：www.tdyhfund.com （129）西藏东方财富证券股份有限公司 注册地址：拉萨市北京中路 101号 办公地址：上海市徐汇区宛平南路 88号金座东方财富大厦 法定代表人：陈宏 客服电话：95357 网址：http://www.18.cn 44 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 基金管理人可根据有关法律法规的要求，选择其他符合要求的机构代理销 售本基金，并及时公告。 （二）注册登记机构 名称：诺德基金管理有限公司 住所：中国（上海）自由贸易试验区富城路 99号 18层 办公地址：中国（上海）自由贸易试验区富城路 99号震旦国际大楼 18层 法定代表人：潘福祥 客户服务电话：400-888-0009 021-68604888 传真：021-68882526 联系人：孟晓君 网址：www.nuodefund.com （三）律师事务所与经办律师 名称：上海源泰律师事务所 住所：上海浦东南路 256号华夏银行大厦 1405室 办公地址：上海浦东南路 256号华夏银行大厦 1405室 负责人：廖海 联系电话：（021）51150298 传真：021-68985121 经办律师：廖海刘佳 （四）会计师事务所 名称：普华永道中天会计师事务所有限公司 注册地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 1318号星展银行大厦 6楼 办公地址：上海市湖滨路 202号企业天地 2号楼普华永道中心 11楼 法定代表人：李丹 电话：（021）23238888 传真：（021）23238800 45 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 联系人：都晓燕 经办会计师：许康玮、都晓燕 六、基金的名称 基金名称为诺德周期策略混合型证券投资基金。 七、基金的类型 基金类型为混合型基金，运作方式为契约型。 八、基金的投资 （一）投资目标 基于经济周期和政策导向的关系研究，采取“自上而下”的宏观经济研究 与“自下而上”的微观个股选择相结合的方法进行主动型资产配置、行业配置 和股票选择，追求资产长期稳定增值。 （二）投资范围 本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法公开发行 上市的 A股股票（包括中小板、创业板及其它经中国证监会核准上市的股票）、 债券、货币市场工具、权证、资产支持证券以及法律法规或中国证监会允许基 金投资的其它金融工具，但须符合中国证监会的相关规定。 如法律法规或监管机构以后允许本基金投资其他品种，基金管理人在履行 适当程序后，可以将其纳入投资范围。 具体投资范围及比例分别为： .股票投资占基金资产净值的比例为 60-95%； .基金持有的全部权证的市值不高于基金资产净值的 3%； .保持不低于基金资产净值 5%的现金或者到期日在一年以内的政府债券 （包含央行票据），其中，现金不包括结算备付金、存出保证金、应 收申购款等。 当法律法规的相关规定变更时，基金管理人在履行适当程序后可对上述资 46 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 产配置比例进行适当调整。 （三）投资理念 本基金在深入研究宏观经济周期的运行规律、把握经济周期与行业轮动关 系的基础上，通过在通货膨胀阶段重点配置抗通胀的行业和个股，在通货紧缩 阶段重点配置抗通缩的行业和个股，通过行业轮动和精选个股抵御通货膨胀和 通货紧缩，实现基金资产长期保值增值。 （四）投资策略 本基金将通过宏观、行业、个股等三重纬度的基本面研究，对当前经济周 期演变形势下的行业前景和公司盈利进行详细跟踪和评判，并由此挖掘出具备 核心竞争力、有能力把握行业成长机遇的优质个股，最终在充分考虑风险因素 的基础上，构建投资组合进行集中投资，力争抵御通货膨胀或通货紧缩，获取 超额收益。 1、资产配置策略 本基金将综合考虑全球经济发展趋势及其周期变化规律、中国经济发展趋 势及其行业景气轮动规律、国内政策取向以及 A股市场环境等因素，在深入研 究经济周期、政策取向、市场流动性的基础上分析股票、债券、现金等大类资 产的预期风险收益特征，动态调整各类资产占基金资产的比例，力争抵御通货 膨胀和通货紧缩，获取超额收益。 （1）经济周期：如何区分通货膨胀和通货紧缩 经典的经济周期理论认为，经济的繁荣和衰退是有规律的，经济周期主要 分为四个阶段：复苏、繁荣、滞涨和衰退。针对不同经济发展阶段，物价形势 和政策取向差别较大。在经济繁荣和滞胀时，经济处于通胀上行期，对应紧缩 性质的政策取向；在经济衰退和复苏时，经济处于通胀下行期，即通货紧缩期， 对应宽松性质的政策取向。 表 1经济周期的划分与相应经济特征 阶段经济周期经济特征 通货膨胀阶段 （政策偏紧） 繁荣 经济增长 通胀上升 47 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 滞胀 经济下滑 通胀上升 通货紧缩阶段 衰退 经济下滑 通胀下降 （政策偏松） 复苏 经济增长 通胀下降 （2）投资时钟：经济周期与资产配置之间的理论基础 经济周期理论认为对应经济周期的每个阶段，应当有不同的大类资产配置 策略。投资时钟理论就是一种将经济周期与资产配置联系起来的方法，最早是 美林证券根据经济周期理论在超过 30年的数据统计分析中发现的。 当经济处于复苏期时，通胀处于温和期，政策较为宽松，大类资产的配置 首选是股票资产，商品是次优选择；当经济处于繁荣期时，通胀进入加速期， 政策开始趋于紧缩，商品资产成为配置首选，股票是次优选择；当经济进入滞 胀期时，通胀仍处于高位，政策依然难以放松，但经济已经开始下滑，此时现 金成为配置首选；当经济进入衰退期时，政策虽然放松，但是通胀和经济均处 于下行趋势，债券成为配置首选。 图 1经济周期与大类资产配置 经济周期阶段复苏繁荣滞胀衰退 经济增长上升上升下降下降 物价水平下降上升上升下降 大类资产配置股票商品现金债券 数据来源：诺德基金 （3）本基金的大类配置策略：立足抵御通货膨胀和通货紧缩 48 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 基于经典的投资时钟，结合本基金的投资范围限制，本基金特别制订了一 套适合自身的大类资产配置策略，以实现抵御通货膨胀和通货紧缩的投资目的。 首先，本基金将建立一套经济周期的跟踪指标体系。利用工业增加值的变 化作为衡量经济增长情况的主要指标，利用居民消费价格指数（CPI）的变化作 为衡量通货膨胀趋势的主要指标。此外还采用衡量各种商品在不同的生产阶段 的价格变化情形的生产者物价指数（PPI）、反映国内所有最终生产活动价格的 国内生产总值缩减指数作为辅助指标。对于价格走势的研判，一般结合同比变 动幅度以及环比变动幅度共同进行分析。 其次，本基金将宏观政策、流动性以及行业前景等更多变量纳入到经济周 期的分析框架中，对经济周期不同阶段的宏观政策取向、市场流行性以及行业 盈利趋势进行跟踪，从而对大类资产配置进行辅助决策。 第三，本基金基本遵循投资时钟，但考虑到投资品种的限制，我们微调了 大类资产配置策略。 当宏观经济处于复苏期，通胀处于上行初期，政策取向较为宽松，我们将 加大股票配置比例，降低债券配置比例；当宏观经济进入繁荣期后，通胀处于 加速上行期，政策取向趋于紧缩，我们将继续维持较高的股票配置比例和较低 的债券配置比例，以抵御较高的通货膨胀；当宏观经济进入滞胀期后，经济已 开始下行，但政策受制于通胀高位，依然保持偏紧，我们将降低股票配置比例， 留出部分现金进行仓位控制；当宏观经济进入衰退期后，通胀和经济同步下行， 政策虽有放松迹象，但行业盈利前景恶化，我们将继续维持较低的股票配置比 例，并重点加大债券配置比例，以抵御通货紧缩。 2、行业配置策略 （1）立足经济周期的行业轮动 行业配置方面，投资时钟也为了行业配置提供了较强的理论支撑。 基于经济周期的行业轮动规律较为明显。经济周期的繁荣期，表现为实体 经济增长的同时伴随着通货膨胀上升，上游资源品等周期类品种是此时较好的 行业配置选择；衰退时期，通货膨胀继续上升但实体经济已开始出现下滑，此 时应控制好仓位，行业配置以非周期行业中能有效抵御通胀的防御型行业为主。 49 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 萧条时期，实体经济继续下滑且通胀亦掉头下行，固定收益类品种为较好 选择，此时的行业配置应精选具备稳定现金流的行业；当通胀下行到一定阶段 且实体经济开始掉头增长时，将再度进入复苏周期，此时的投资适宜配置金融 地产等国民经济先导型行业。 因此，针对经济周期不同阶段下的行业轮动现象，本基金制订了相应的行 业投资策略： 1）在通货膨胀阶段，本基金将加大抗通胀行业的配置，精选与通胀相关性 较高的行业，通过投资于抗通胀行业抵御通货膨胀的风险，同时提高股票仓位 分享通胀时期资产价格的上涨。 2）在通货紧缩阶段，本基金将加大抗通缩行业的配置，在实际投资过程中， 可能同时考虑在通缩阶段有政策大力扶持的主题型产业，政策支持能够保证公 司在通货紧缩阶段也能有稳定的现金流，同时控制股票仓位在较低水平。 3）本基金将通过定性分析（上市公司调研）与定量分析（财务数据分析、 量化分析等）相结合的方式深入研究行业中盈利能力稳定且成长性优异的上市 公司进行跨周期配置，这类公司股票能够在通货紧缩阶段具备防御价值、在通 货膨胀阶段具备充分的上升空间，具有长期持续投资价值。 （2）选择具备充足安全边际的行业 本基金希望在具备足够安全边际的情况下投资相关行业。这个安全边际包 括两层含义：①不至于为市场关注度高而支付过高的代价，以保证一定的盈利 空间；②尽可能降低财务风险。一个可行的分析手段是通过行业当前的市盈率 （PE）、市盈率相对盈利增长比率（PEG）和企业价值倍数（EV/EBITDA）等 三个指标来评估基金投资支付的代价，通过行业当前的流动比率和资产负债率 两个指标来评估行业的财务风险，在这个评估中，这五个指标被赋予相等的权 重。 3、个股投资策略 本基金将采用定性分析与定量研究相结合的方法，根据当前通货膨胀（或 通货紧缩）形势精选行业中受益于通货膨胀（或通货紧缩）主题、成长性好且 估值有优势的上市公司进行投资。我们将关注上市公司的资源优势、产品优势、 行业地位等，并同时考虑估值的合理性。 50 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 1）资源优势 不论科技发达程度如何，地球上的自然资源总是有限的，资源瓶颈常常会 制约经济发展的速度。对于上市公司而言，拥有上游的资源是至关重要的。具 有资源优势的公司往往也能够获取超过行业平均的利润水平。尤其当通货膨胀 来临的时期，资源价格的上涨速度往往要快于通货膨胀的上涨速度，从而成为 抗通胀的优秀投资标的。 具有自然资源优势的行业主要有：拥有土地资源、水资源或者生物资源的 农林牧渔业；拥有或开采矿产及能源资源的采掘业；拥有基础原材料基地的制 造业；对水资源进行开发的水电、自来水行业；对土地资源、水资源进行开发 的交通设施行业；对土地资源进行开发的房地产上市公司；对旅游资源进行经 营、开发的旅游业等。 2）产品优势 具备产品优势的公司，往往已经具备了各个方面的竞争力，管理水平优秀、 技术水平卓越、装备水平先进等等，因此这样的公司通常具备长期的市场竞争 力，是我们关注的重点。 企业的产品优势可以体现在三方面：一是产品的使用价值；二是产品的具 体形态（如产品的花色、式样、包装等）；三是产品的销售服务、品牌商标等； 而具有优势的产品就是在以上三方面中任何一个方面有别于竞争产品且更受者 青睐。 3）行业地位与竞争优势 本基金认为，当景气周期处于上升期时，行业龙头企业会获得更多的利润， 业绩增长会更快；即使当景气周期拐头时，行业龙头企业也能更好地抵御周期 性波动和宏观调控带来的负面影响。因此，本基金将重点关注公司的行业地位 与竞争优势，并考察公司治理结构、团队管理、发展战略、市场开拓能力等重 要指标。 行业龙头企业，一般指在该行业里股本、市值、规模、市场占有率居前的 代表性企业。这些企业由于规模巨大，市场占有率高，所以其自身发展对全行 业有重大影响，往往引领全行业的发展方向和兴衰。 4）合理估值 51 诺德周期策略混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要 对于上市公司的估值，我们同时参考三种方法进行评估：1、资源评估法， 即参照当前资源的市场价格，评估其所拥有自然资源的期权价值；2、市盈率估 值，本质上是考察公司将资源转化为产品的能力，也是体现其深加工优势的强 弱。3、市盈率相对盈利增长的比率（PEG）估值，本质上是考察公司未来的成 长能力和当前的估值水平是否匹配。 4、债券投资策略 本基金投资债券及部分货币市场工具的主要目的是在通货紧缩背景下实现 资产的保值增值。当经济进入萧条阶段，即通货紧缩且经济下行之时，股票市 场风险可能显著增大，本基金将降低股票投资的仓位，增加对货币市场工具和 债券的投资，在保证资产安全性、流动性的基础上获得一定收益。除此之外， 本基金还可投资于可转债，结合对股票走势的判断，积极把握合理投资风险下（未完）  |