[年报]丽江旅游:2018年年度报告
丽江玉龙旅游股份有限公司 2018年年度报告 2019年03月 第一节 重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真 实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连 带的法律责任。 公司负责人和献中、主管会计工作负责人吕庆泽及会计机构负责人(会计主 管人员)杨丽平声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 本年度报告中涉及的公司未来计划等前瞻性陈述，不构成对投资者的实质 承诺，请投资者及相关人士对此保持足够的风险认识，理解计划、预测与承诺 之间的差异。 公司近期不存在可能对公司生产经营状况、财务状况和持续盈利能力有严 重不利影响的重大风险因素。公司可能面临的风险见本年度报告.第四节.经营 情况讨论与分析.九、公司未来发展展望。 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以549,490,711为基数， 向全体股东每10股派发现金红利1.50元（含税），送红股0股（含税），不以 公积金转增股本。 目录 第一节 重要提示、目录和释义 .................................................. 2 第二节 公司简介和主要财务指标 ................................................ 5 第三节 公司业务概要 .......................................................... 9 第四节 经营情况讨论与分析 ................................................... 12 第五节 重要事项 ............................................................. 46 第六节 股份变动及股东情况 ................................................... 53 第七节 优先股相关情况 ....................................................... 54 第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ................................... 62 第九节 公司治理 ............................................................. 70 第十节 公司债券相关情况 ..................................................... 70 第十一节 财务报告 ........................................................... 71 第十二节 备查文件目录 ...................................................... 186 释义 释义项 指 释义内容 公司/丽江旅游 指 丽江玉龙旅游股份有限公司 雪山公司 指 丽江玉龙雪山旅游开发有限责任公司 华邦健康 指 华邦生命健康股份有限公司 丽江旅投 丽江市旅游开发投资集团有限责任公司 山峰公司 指 丽江山峰旅游商贸有限公司 云投集团 指 云南省投资控股集团有限公司 景区公司 指 丽江玉龙雪山景区投资管理有限公司 雪山管委会 指 丽江玉龙雪山省级旅游开发区管理委员会 白鹿旅行社 指 云南丽江白鹿国际旅行社有限公司 印象丽江 指 丽江玉龙雪山印象旅游文化产业有限公司 云杉坪公司/云杉坪索道公司 指 丽江云杉坪旅游索道有限公司 牦牛坪公司/牦牛坪索道公司 指 丽江牦牛坪旅游索道有限公司 龙德公司 指 丽江龙德旅游发展有限公司 和府酒店公司 指 丽江和府酒店有限公司 和府酒店 指 丽江和府洲际度假酒店 龙悦公司 指 丽江龙悦餐饮经营管理有限公司 香巴拉公司 指 迪庆香巴拉旅游投资有限公司 龙腾公司 指 丽江龙腾旅游投资开发有限公司 龙途旅行社 指 丽江龙途旅行社有限责任公司 观光车公司 指 丽江玉龙雪山旅游观光车有限公司 奔子栏丽世酒店 指 茶马道德钦奔子栏丽世酒店 丽江丽世酒店 指 丽江古城丽世酒店 报告期 指 2018年1月1日至2018年12月31日 中国证监会、证监会 指 中国证券监督管理委员会 交易所、深交所 指 深圳证券交易所 审计机构 指 中审众环会计师事务所（特殊普通合伙） 《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》 《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》 元、万元 指 人民币元、万元 第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司信息 股票简称 丽江旅游 股票代码 002033 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 丽江玉龙旅游股份有限公司 公司的中文简称 丽江旅游 公司的外文名称（如有） LiJiang YuLong Tourism Co.,LTD. 公司的外文名称缩写（如有） LiJiang Tourism 公司的法定代表人 和献中 注册地址 丽江市古城区香格里大道760号丽江玉龙旅游大楼 注册地址的邮政编码 674100 办公地址 丽江市古城区香格里大道760号丽江玉龙旅游大楼 办公地址的邮政编码 674100 公司网址 http://www.ltg.cn 电子信箱 yulongtour@ltg.cn 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 杨 宁 孙阳泽 联系地址 丽江市古城区香格里大道760号丽江玉 龙旅游大楼 丽江市古城区香格里大道760号丽江玉 龙旅游大楼 电话 0888-5105981 0888-5306320 传真 0888-5306333 0888-5306333 电子信箱 ljyn@vip.sina.com bibo515@163.com 三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 《证券时报》、《中国证券报》 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http://www.cninfo.com.cn 公司年度报告备置地点 公司董事会办公室 四、注册变更情况 组织机构代码 62295410-8（企业法人统一社会信用代码：91530700622954108K） 公司上市以来主营业务的变化情况（如有） 无变化 历次控股股东的变更情况（如有） 公司控股股东无变更，仍为丽江玉龙雪山旅游开发有限责任公司。 五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 中审众环会计师事务所（特殊普通合伙） 会计师事务所办公地址 武汉市武昌区东湖路169号 签字会计师姓名 方自维、温云 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 □ 适用 √ 不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 □ 适用 √ 不适用 六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □ 是 √ 否 2018年 2017年 本年比上年增减 2016年 营业收入（元） 678,422,268.82 687,203,991.38 -1.28% 779,682,466.35 归属于上市公司股东的净利润（元） 191,631,395.67 204,212,170.89 -6.16% 223,823,560.63 归属于上市公司股东的扣除非经常 性损益的净利润（元） 191,053,362.50 206,462,581.71 -7.46% 218,505,874.53 经营活动产生的现金流量净额（元） 307,425,829.09 300,225,048.94 2.40% 343,499,955.09 基本每股收益（元/股） 0.3487 0.3716 -6.16% 0.4073 稀释每股收益（元/股） 0.3487 0.3716 -6.16% 0.4073 加权平均净资产收益率 8.05% 9.10% -1.05% 10.45% 2018年末 2017年末 本年末比上年末增减 2016年末 总资产（元） 2,715,052,348.94 2,690,675,492.48 0.91% 2,777,738,622.49 归属于上市公司股东的净资产（元） 2,433,897,021.79 2,324,628,000.72 4.70% 2,170,110,430.47 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 136,012,373.00 206,538,790.11 217,417,172.45 118,453,933.26 归属于上市公司股东的净利润 46,123,222.20 72,768,175.95 84,011,796.67 -11,271,799.15 归属于上市公司股东的扣除非经 常性损益的净利润 44,214,754.30 69,966,423.00 82,468,700.73 -5,596,515.53 经营活动产生的现金流量净额 23,109,624.28 121,891,348.85 65,692,314.88 96,732,541.08 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 □ 是 √ 否 九、非经常性损益项目及金额 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 2018年金额 2017年金额 2016年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减 值准备的冲销部分） 24,848.96 44,266.65 -173,694.12 计入当期损益的政府补助（与企业业务密 切相关，按照国家统一标准定额或定量享 受的政府补助除外） 307,267.12 326,061.26 546,984.40 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -10,229,837.46 -12,102,367.15 -4,176,881.80 主要为捐赠及其他零 星支出 其他符合非经常性损益定义的损益项目 9,691,164.46 8,703,180.15 10,832,403.23 结构性存款利息932 万元，税务机关返还 的代扣代缴个税手续 费收入36.62万元 减：所得税影响额 209,306.16 -45,118.65 1,717,152.10 少数股东权益影响额（税后） -993,896.25 -733,329.62 -6,026.49 合计 578,033.17 -2,250,410.82 5,317,686.10 -- 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公 开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应 说明原因 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益 项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节 公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 （一）公司所处行业发展的情况 公司所处行业为旅游业，随着社会的发展，旅游业已成为全球经济中发展势头最强劲和规模最大的产业之一。旅游业在 城市经济发展中的产业地位、经济作用逐步增强，旅游业对城市经济的拉动性、社会就业的带动力、以及对文化与环境的促 进作用日益显现。旅游业是中国经济发展的支柱性产业之一。具体情况详见本年度报告·第四节·经营情况讨论与分 析·九·公司未来发展的展望。 （二）公司的主要业务 经依法登记，《公司章程》及营业执照登记的经营范围为：经营旅游索道及其相关配套服务；对旅游、房地产、酒店、 交通、餐饮等行业投资、建设、保险兼业代理，代理险种：机动车辆险、企业财产险、货运险、建安工险、健康险、人身意 外险、责任险。 具体业务如下： 1、旅游索道：公司目前经营的索道为玉龙雪山索道、云杉坪索道、牦牛坪索道。玉龙雪山索道引进意大利LEITNER公司 的技术和设备，起于3356米处的高原原始森林中，终至海拔4506米的雪山台地，全长2968米，垂直高差1150米。是目前国内 少有的双层、救援索道全线贯通的索道，集客运、救援为一体的旅游索道。云杉坪位于玉龙雪山东麓的山箐里，海拔3261 米，是一块深藏在原始云杉林中的巨大草坪。索道全长958米，垂直高差265米。采用8人座全封闭式豪华吊厢，乘坐安全舒 适，游人可轻松遍览云海杉林风光，感受爱情圣地的精神洗礼。牦牛坪索道线路全长1200米，垂直海拔高度360米，乘坐牦 牛坪索道数分钟即可登临牦牛坪，游人可一路看尽雪原美景。牦牛坪东起丽鸣公路，南临黑水河，西依玉龙雪山东麓，北达 雪花村上部面积16.6平方公里的雪山草甸牧场。景区内牦牛雪原、牦牛雪谷、黑水幽谷、黑水瀑布冰桥、雪花湖、瑶池、牦 牛溪、锦绣草甸、烂漫山花、丽江铁杉林、大果红杉林、黄背栎林、雪花村落、藏家民风等景点散落。 2、印象丽江文艺演出：《印象·丽江》是由张艺谋、王潮歌、樊跃等著名艺术家策划、创作、执导的大型实景演出， 历时一年多完成编创工作，于2006年7月开始正式公演，是继《印象·刘三姐》取得成功之后，张艺谋编创团队打造的又一 旅游文化精品演出。剧场正对玉龙雪山，蓝天、白云、雪山、原野构成了一幅天然的剧场屏幕，巨大的红色山岩状舞台在观 众前面铺开，来自五湖四海的游客与雪山相对而坐，沐浴着高原的阳光雨露，呼吸着雪山旷野的清新空气，开始观看一场视 觉与心灵高度震撼的灵魂之演。《印象·丽江》全篇分为《古道马帮》、《对酒雪山》、《天上人间》、《打跳组歌》、《鼓 舞祭天》和《祈福仪式》共六大部分。 3、酒店：报告期内，公司经营的酒店为和府洲际度假酒店、丽江古城英迪格酒店、茶马道丽江古城丽世酒店，茶马道 德钦奔子栏丽世酒店。和府洲际度假酒店、丽江古城英迪格酒店委托洲际酒店集团进行管理，茶马道丽江古城丽世酒店和茶 马道德钦奔子栏丽世酒店委托丽世度假村及酒店管理集团进行管理。 4、其他业务：公司投资建设的丽江5596商业文化街报告期内采用出租与自营相结合；玉龙雪山游客综合服务中心主要 为游客提供餐饮服务，公司下属的龙德公司为游客提供旅游配套服务，龙途旅行社开展旅行社业务，公司还参股白鹿旅行社、 旅游观光车公司，分别持有白鹿旅行社36%、旅游观光车公司20%的股权。 （三）公司业务的季节性说明 每年的三季度恰逢学生暑期长假，游客喜欢将旅游时间安排在暑假以便于全家出游，亲子游、毕业游、避暑游集中，为 传统旅游旺季，是客流量最大的季节，公司的主营业务中索道运输、印象表演和餐饮服务有一定季节性，历年来，第三季度 是丽江玉龙雪山景区接待游客最多的季节，也是公司接待人数最多的季节，公司历年第三季度的收入及利润占全年比重均较 大且相对稳定。 二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 无 固定资产 无 无形资产 无 在建工程 无 2、主要境外资产情况 □ 适用 √ 不适用 三、核心竞争力分析 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 公司是丽江地区最早从事旅游业开发和经营的企业，丽江地区唯一的A股上市公司，在区域内具有明显的竞争优势，报告期 内，公司核心竞争力没有发生重大变化： （一）产业链完善的优势 经过多年的发展，公司已经构建了雪山旅游索道、五星级度假酒店、国际旅行社、旅游演艺等多项旅游业务，能够为游 客提供旅游六要素“吃、住、行、游、娱”中前五大要素，公司业务链的不断完善，一方面有助于各业务之间可以发挥联动 作用，协同发展；另一方面，有助于公司整合旅游资源产品，为游客提供更优质的旅游组合产品和服务，提高游客的便捷性、 舒适感和满意度。 （二）核心旅游资源优势 公司经营的玉龙雪山旅游索道、云杉坪和牦牛坪旅游索道及其相关配套设施；三条索道分别将游客带到冰川公园、云杉 坪森林公园和牦牛坪山地公园，这三个公园是玉龙雪山景区最知名和成熟的三个景点，是玉龙雪山景区的主要旅游接待设施， 在玉龙雪山景区内的旅游服务中具有特色产品优势。同时，公司印象丽江剧场，龙悦餐饮服务中心项目的经营场所、龙德公 司的经营服务项目均位于玉龙雪山景区游客集散地内，区位优势明显。 （三）资源整合优势 公司是丽江地区最早从事旅游业开发和经营的企业，丽江区域唯一的A股上市公司，一方面公司现金流好，资金充裕， 财务状况良好，融资渠道畅通，另一方面，作为当地唯一的上市公司，可以利用资本平台，通过资本运作等方式，整合丽江、 滇西北及其他地区的优质旅游资源和企业，实现公司的快速发展。 （四）品牌优势 1、酒店业务具有国际知名品牌优势 公司投资建设的和府洲际度假酒店和丽江古城英迪格酒店是世界文化遗产丽江古城内仅有的国际品牌休闲会议酒店。酒 店位于丽江古城内，地理位置优越，区位优势明显，同时酒店委托洲际酒店集团管理，洲际酒店集团是目前全球最大及网络 分布最广的专业酒店管理集团，拥有洲际、皇冠假日、假日酒店等多个国际知名酒店品牌和超过60年的国际酒店管理经验。 同时洲际酒店集团也是世界上客房拥有量最大、跨国经营范围最广，在中国接管酒店最多的超级酒店集团，并且拥有世界最 大的酒店客户计划之一—优悦会。酒店开业以来，其软硬件及配套设施、服务质量及管理水平得到了客人及洲际酒店集团的 充分肯定，客户满意度较高。酒店从服务水准、配套设施、地理位置还是市场定位方面均较丽江地区同档次的酒店具有明显 的竞争优势。 2、印象丽江由张艺谋、王潮歌、樊跃等著名艺术家策划、创作、执导，知名度高 《印象·丽江》系原生态大型实景演出，其业务收入主要来源于演出门票收入。《印象·丽江》是由张艺谋、王潮歌、 樊跃等著名艺术家策划、创作、执导的大型实景演出，历时一年多完成编创工作，于2006年7月开始正式公演，是继《印象·刘 三姐》取得成功之后张艺谋编创团队打造的又一旅游文化精品演出。经过多年的演艺和不断发展，《印象·丽江》演出日趋 成熟，赢得了国内外游客的广泛赞誉，近年以来，丽江演艺市场竞争加剧，印象丽江的业绩出现下降。 第四节 经营情况讨论与分析 一、概述 2018年，公司董事会认真履行《公司法》和《公司章程》等法律、法规赋予的职责，严格执行股东大会决议，推动 公司治理水平的提高和各项业务的发展，积极有效地发挥了董事会的作用。在董事会的领导下，经营层经营层带领全体员工 齐心协力，面对复杂的旅游市场环境及索道票价被动下调的压力，公司及时调整经营、营销策略，按照既定的战略，继续稳 步推进项目投资及建设,报告期内公司各项工作情况如下： （一）经营指标的完成情况 公司董事会年初制定的2018年度经营计划为：计划全年实现营业总收入7.16亿元，增长4.19%；实现归属于母公司的净 利润2.145亿元，增长5%。 面对复杂的旅游市场环境及索道票价被动下调的压力，公司2018年实际实现营业收6.78亿元，同 比下降1.28%，目标达成率为94.69%，归属于上市公司股东的净利润为1.92亿元，同比下降6.16%，目标达成率89.51%。业绩 指标未能全面达成的主要原因是： 2018年9月20日，云南省物价局下发了《关于降低丽江玉龙雪山旅游客运索道价格的通知》 （云价收费【2018】122号）（以下简称《通知》），将公司运营的三条索道票价做如下调整：玉龙雪山索道票价从180元调 整为120元；云杉坪索道票价从55元调整为40元；牦牛坪索道票价从60元调整为45元。新票价自 2018 年 10 月1日起执行， 公司根据《通知》要求执行了新票价，对公司第四季度经营业绩产生了较大影响。公司主要业务经营情况如下： 1、索道业务 2018年，公司三条索道共计接待游客369.40万人次，同比增长3.43%，其中玉龙雪山索道接待游客269.54万人次，同比 增长4.07%，云杉坪索道接待游客83.08万人次，同比下降3.14%，牦牛坪索道接待游客16.78万人次，同比增长35.71%。虽然 索道接待人数有所增长，但因索道票价自10月1日起下调，公司索道业务实现营业收入下降,对公司报告期内经营业绩产生了 影响。 2、印象表演业务 印象丽江2018年共计演出520场，同比下降2.8%，实现营业收入9,842.66万元，同比下降6.91%；实现净利润1,953.04 万元，同比下降29.50%,相比于2017年度，2018年印象丽江营业收入及净利润下降的幅度均明显收窄。 3、酒店业务 2018年度，公司下属的洲际酒店、英迪格酒店、丽世酒店的入住率明显提高，营业收入和经营效益均有所提升，和府 酒店有限公司实现营业收入11,545.70万元，同比增长15.51%，实现净利润为-4,277.24万元，主要原因是和府酒店公司下 属的丽江龙研文化旅游发展有限公司（简称“龙研公司”）亏损3,224.38万元，影响了酒店业务板块的整体业绩。 龙研公司主要负责5596商业文化街的运营，2018年，龙研公司日常经营业务亏损1,694万元，为提高经营效益，实现 5596商业街减亏扭亏的目标，2018年11月26日，公司第六届董事会第十一次会议决定将丽江5596旅游文化休闲街项目物 业整体出租给深圳市益田旅游商业集团股份有限公司，租期20年，经营战略由自营转为整体出租，由于经营战略的改变， 龙研公司5596商业街规划设计及装修工程等长期待摊费用的摊余价值1,543.31万元全部在本期摊销并计入当期损益，使龙 研公司2018年度合计亏损3,224.38万元。 （二）稳步推进项目建设和大香格里拉旅游生态圈的战略布局 2018年，公司依据 “立足丽江，辐射滇西北及云南、延伸拓展滇川藏大香格里拉生态旅游圈、放眼国内外优质旅游资 源”的既定战略，顺应展全域旅游的发展趋势，抓住云南省和丽江市全力推进“金沙江经济带”的政策机遇，积极布局大香 格里拉旅游圈，主动融入金沙江经济带全域旅游的开发，积极推进泸沽湖项目的开发。 目前，泸沽湖摩梭小镇项目取得突破性进展，项目总规经省发改委审查通过，已取得项目建设用地，项目的立项审批等 前期工作全面启动。2018年公司启动了金沙江旅游带乡村振兴示范点项目，制定了“5+10+2+1+N”的金沙江旅游带项目设想， 即以旅游业为引擎， 3年完成5个村落选点、10个精品旅游经营实体、2条精品旅游线路、组建1支旅游车队，发展N种农旅产 业。香巴拉月光城项目预计2019年年底可完工，巴塘假日酒店项目工程内容已基本完成，预计年度内可开业运营，与深圳益 田商业集团合作运营的5596商业街项目正按计划顺利推进。在项目拓展方面，大香格里拉精品小环线亚丁精品小酒店等项目 的筹备、报规工作正在持续推进。 （三）全面完成全年的旅游接待工作，实现安全生产无重大事故 公司坚持以安全生产为核心，加强细节管理、加大督察力度、确保索道运营、项目建设、户外演出、食品卫生、酒 店接待等各项工作得以顺利开展。2018年公司索道、印象、餐饮、酒店、环保车等业务共计接待游客达923万人次以上， 实现安全生产无重大事故，服务接待的有效投诉为零。 （四）持续完善公司治理，三会工作规范高效 报告期内，公司严格按照《公司法》、《证券法》及相关法律法规的要求，不断完善股东大会、董事会、监事会、管理 层“三会一层”的现代公司治理架构体系，董事会全体成员及各专门委员严格按照有关法律、法规、《公司章程》及《中小 企业板块上市公司董事行为指引》的要求，认真执行股东大会决议，依法合规召集召开股东大会，董事按时参加报告期内的 董事会会议和出席股东大会会议，对各项议案进行认真审议，审慎决策，独立董事根据《中国证监会关于在上市公司建立独 立董事制度的指导意见》赋予的职责在保护中小投资者权益方面积极履职，董事长积极主持董事会的工作，依法召集、主持 董事会会议，报告期内，公司董事会共召集召开1次股东大会，审议议案10项；2018年公司共召开4次董事会，审议议案27 项；监事会共召开4次会议，审议议案15项，三会议案的通过率为100%，未有反对、弃权等情形。 （五）依法合规使用募集资金 2018年度,公司使用募集资金5,142.28万元，累计使用募集资金40,008.12万元，公司严格按照证监会、交易所相关法律 法规及公司募集资金使用管理制度的相关规定规范使用募集资金，募集资金投资项目按计划推进，同时为提高募集资金使用 效率，公司使用暂时闲置募集资金2.5亿元购买理财产品，避免募集资金的闲置，提高了募集资金的收益率，截止2018年12 月31日，募集资金专用账户余额43,434.05万元,募集资金的存放与使用符合相关法律法规的要求。 （六）不断加强信息披露和投资者关系管理工作 报告期内，公司按照证监会、交易所的信息披露相关法律法规履行信息披露义务，积极与投资者保持沟通，投资者热线 电话保持畅通，耐心解答投资者的电话提问，认真及时回复投资者通过深交所互动易（或投资者互动平台）提问的问题，热 情接待投资者的现场调研，通过投资者互动平台举办2017年度报告网上说明会，与投资者之间保持良好的沟通互动，不断提 高信息披露质量，确保投资者的合法知情权。 二、主营业务分析 1、概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。 2、收入与成本 （1）营业收入构成 单位：元 2018年 2017年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 678,422,268.82 100% 687,203,991.38 100% -1.28% 分行业 旅游业 609,568,043.96 89.85% 614,321,021.09 89.39% -0.77% 其他业务 68,854,224.86 10.15% 72,882,970.29 10.61% -5.53% 分产品 索道运输 390,285,100.50 57.53% 392,998,058.02 57.19% -0.69% 印象演出 96,705,853.79 14.25% 105,374,588.81 15.33% -8.23% 酒店经营 110,255,418.23 16.25% 96,163,957.48 13.99% 14.65% 餐饮服务 12,321,671.44 1.82% 19,784,416.78 2.88% -37.72% 其他业务 68,854,224.86 10.15% 72,882,970.29 10.61% -5.53% 分地区 丽江地区 607,330,374.31 89.52% 612,820,230.09 89.18% -0.90% 香格里拉 2,237,669.65 0.33% 1,500,791.00 0.22% 49.10% 其他业务 68,854,224.86 10.15% 72,882,970.29 10.61% -5.53% （2）占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品或地区情况 √ 适用 □ 不适用 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年 同期增减 营业成本比上年 同期增减 毛利率比上年同 期增减 分行业 旅游业 609,568,043.96 179,106,136.85 70.62% -0.77% 8.75% -2.58% 分产品 索道运输 390,285,100.50 61,499,113.03 84.24% -0.69% 4.25% -0.75% 印象演出 96,705,853.79 49,495,312.67 48.82% -8.23% 0.76% -4.56% 酒店经营 110,255,418.23 43,739,155.83 60.33% 14.65% 4.67% 3.78% 分地区 丽江地区 607,330,374.31 175,892,259.10 71.04% -0.90% 8.59% -2.53% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近1年按报告期末口径调整后的主营业务数据 □ 适用 √ 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 □ 是 √ 否 （4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 □ 适用 √ 不适用 （5）营业成本构成 行业和产品分类 单位：元 行业分类 项目 2018年 2017年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 旅游业 原材料 29,850,983.77 16.67% 25,986,546.18 15.76% 14.87% 旅游业 人工成本 81,108,760.36 45.29% 72,575,834.22 44.02% 11.76% 旅游业 折旧 31,157,455.18 17.40% 33,132,360.05 20.09% -5.96% 旅游业 能源 3,986,037.74 2.23% 3,469,154.50 2.10% 14.90% 旅游业 其他 33,002,899.80 18.43% 29,718,669.17 18.02% 11.05% 单位：元 产品分类 项目 2018年 2017年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 索道运输 原材料 6,804,220.22 10.20% 2,758,283.08 4.43% 146.68% 索道运输 人工成本 28,007,192.46 41.98% 26,018,367.30 41.76% 7.64% 索道运输 折旧 19,748,891.92 29.60% 21,566,015.21 34.61% -8.43% 索道运输 能源 2,050,516.70 3.07% 1,880,373.69 3.02% 9.05% 索道运输 其他 10,106,812.76 15.15% 10,102,993.97 16.22% 0.04% 酒店经营 原材料 13,412,339.80 26.96% 13,416,222.27 29.20% -0.03% 酒店经营 人工成本 24,040,660.97 48.32% 22,008,583.71 47.91% 9.23% 酒店经营 折旧 2,591,000.91 5.21% 2,737,358.85 5.96% -5.35% 酒店经营 其他 9,713,910.92 19.52% 7,777,561.95 16.93% 24.90% 印象演出 原材料 270,260.27 0.55% 482,352.28 0.98% -43.97% 印象演出 人工成本 27,043,716.93 54.58% 22,736,169.88 46.21% 18.95% 印象演出 折旧 5,260,320.78 10.62% 5,238,209.06 10.65% 0.42% 印象演出 能源 623,243.53 1.26% 475,772.58 0.97% 31.00% 印象演出 其他 16,347,127.43 32.99% 20,267,597.73 41.19% -19.34% 餐饮服务 原材料 9,364,163.48 56.60% 9,329,688.55 57.52% 0.37% 餐饮服务 人工成本 2,017,190.00 12.19% 1,812,713.33 11.18% 11.28% 餐饮服务 折旧 3,557,241.57 21.50% 3,590,776.93 22.14% -0.93% 餐饮服务 能源 1,312,277.51 7.93% 1,113,008.23 6.86% 17.90% 餐饮服务 其他 292,968.95 1.77% 373,200.81 2.30% -21.50% 说明 （6）报告期内合并范围是否发生变动 □ 是 √ 否 （7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □ 适用 √ 不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 203,948,251.69 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 30.06% 前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比例 5.97% 公司前5大客户资料 序号 客户名称 销售额（元） 占年度销售总额比例 1 丽江中旅国际旅行社有限公司 64,257,849.25 9.47% 2 丽江黑白水国际旅行社有限责任公司 44,931,613.90 6.62% 3 云南丽江白鹿国际旅行社有限公司 40,494,589.97 5.97% 4 丽江联合假日旅行社 33,757,628.38 4.98% 5 丽江丰彩旅行社 20,506,570.19 3.02% 合计 -- 203,948,251.69 30.06% 主要客户其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 18,365,849.13 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 8.24% 前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额比例 0.00% 公司前5名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元） 占年度采购总额比例 1 波马嘉仕其（北京）索道有限责任公司 6,287,644.54 2.82% 2 云南永青商贸有限公司 5,023,993.71 2.25% 3 昆明市官渡区雄清食品经营部 3,019,112.30 1.36% 4 玉龙傅氏餐饮管理有限公司 2,330,002.74 1.05% 5 丽江七色花摄影服务公司 1,705,095.84 0.77% 合计 -- 18,365,849.13 8.24% 主要供应商其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 3、费用 单位：元 2018年 2017年 同比增减 重大变动说明 销售费用 59,567,685.87 69,413,601.80 -14.18% 管理费用 142,642,435.33 124,531,289.94 14.54% 财务费用 -13,254,838.40 4,184,989.25 -416.72% 本期利息支出减少1,568万元，利息 收入增加180万元 4、研发投入 □ 适用 √ 不适用 5、现金流 单位：元 项目 2018年 2017年 同比增减 经营活动现金流入小计 845,347,688.08 842,338,359.08 0.36% 经营活动现金流出小计 537,921,858.99 542,113,310.14 -0.77% 经营活动产生的现金流量净额 307,425,829.09 300,225,048.94 2.40% 投资活动现金流入小计 5,530,743.61 6,819,764.04 -18.90% 投资活动现金流出小计 288,549,996.14 127,012,102.79 127.18% 投资活动产生的现金流量净额 -283,019,252.53 -120,192,338.75 135.47% 筹资活动现金流入小计 6,000,000.00 -100.00% 筹资活动现金流出小计 192,122,926.17 354,035,857.78 -45.73% 筹资活动产生的现金流量净额 -192,122,926.17 -348,035,857.78 -44.80% 现金及现金等价物净增加额 -167,716,349.61 -168,003,147.59 -0.17% 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 √ 适用 □ 不适用 1、 投资活动现金流出小计比上年同期增加幅度为127.18%，主要原因是本期摩梭小镇项目、月光城项目和巴塘假日酒店增 加投资。 2、 投资活动产生的现金流量净额比上年同期减少幅度为135.47%，主要原因是本期摩梭小镇项目、月光城项目和巴塘假日 酒店增加投资。 3、 筹资活动现金流入小计比上年同期减少幅度为100.00%，主要原因是上期龙研公司收到少数股东投资款所致。 4、 筹资活动现金流出小计比上年同期减少幅度为45.73%，主要原因是上期偿还中期票据 2.5 亿元本金，而本期偿还的中 期票据本金为 9,000 万元。 5、 筹资活动产生的现金流量净额比上年同期减少幅度为44.80%，主要原因是上期偿还中期票据 2.5 亿元本金，而本期偿 还的中期票据本金为 9,000 万元。 报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 □ 适用 √ 不适用 三、非主营业务分析 □ 适用 √ 不适用 四、资产及负债状况分析 1、资产构成重大变动情况 单位：元 2018年末 2017年末 比重增 减 重大变动说明 金额 占总资产比 例 金额 占总资产比例 货币资金 1,123,803,533.25 41.39% 1,291,519,882.86 48.00% -6.61% 偿还9000万中期票据现金流 出 应收账款 7,043,003.81 0.26% 11,380,384.17 0.42% -0.16% 存货 16,728,032.41 0.62% 16,496,826.28 0.61% 0.01% 投资性房地产 142,212,942.11 5.24% 146,347,766.50 5.44% -0.20% 长期股权投资 54,326,318.38 2.00% 43,735,188.61 1.63% 0.37% 固定资产 766,117,324.93 28.22% 818,545,188.22 30.42% -2.20% 在建工程 439,015,246.45 16.17% 201,723,767.94 7.50% 8.67% 摩梭小镇项目、月光城项目和 巴塘假日酒店增加投资（摩梭 小镇项目增加1.62亿，月光 城项目增加1,372万，巴塘假 日酒店增加4,137万） 2、以公允价值计量的资产和负债 □ 适用 √ 不适用 3、截至报告期末的资产权利受限情况 无 五、投资状况分析 1、总体情况 √ 适用 □ 不适用 报告期投资额（元） 上年同期投资额（元） 变动幅度 288,549,996.14 127,012,102.79 127.18% 主要是本期摩梭小镇项目、月光城项目和巴塘假日酒店增加投资所致 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 4、以公允价值计量的金融资产 □ 适用 √ 不适用 5、募集资金使用情况 √ 适用 □ 不适用 （1）募集资金总体使用情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 募集年份 募集方式 募集资金 总额 本期已使 用募集资 金总额 已累计使 用募集资 金总额 报告期内 变更用途 的募集资 金总额 累计变更 用途的募 集资金总 额 累计变更 用途的募 集资金总 额比例 尚未使用 募集资金 总额 尚未使用 募集资金 用途及去 向 闲置两年 以上募集 资金金额 2014年 非公开发 行股票 75,264 5,142.28 40,008.12 0 12,197.92 16.21% 43,434.05 募集资金 专户 0 合计 -- 75,264 5,142.28 40,008.12 0 12,197.92 16.21% 43,434.05 -- 0 募集资金总体使用情况说明 2018年度,公司使用募集资金5,142.28万元，累计使用募集资金40,008.12万元，公司严格按照证监会、交易所相关法 律法规及公司募集资金使用管理制度的相关规定规范使用募集资金，同时为提高募集资金使用效率，公司使用暂时闲置募 集资金2.5亿元购买理财产品，避免募集资金的闲置，提高了募集资金的收益率，截止2018年12月31日，募集资金专 用账户余额43,434.05万元（含募集资金利息收入）,募集资金的存放与使用符合相关法律法规的要求，详细情况见同日 登载于巨潮资讯网（http://www.cninfo.com）》的《公司关于募集资金存放与实际使用情况的专项报告（2018年度）》 （2）募集资金承诺项目情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 承诺投资项目和超募 资金投向 是否已变 更项目 (含部分 变更) 募集资金 承诺投资 总额 调整后投 资总额 (1) 本报告期 投入金额 截至期末 累计投入 金额(2) 截至期末 投资进度 (3)＝ (2)/(1) 项目达到 预定可使 用状态日 期 本报告期 实现的效 益 是否达到 预计效益 项目可行 性是否发 生重大变 化 承诺投资项目 香格里拉香巴拉月光 城项目 是 48,684.12 50,598.75 4,680.59 16,787.47 33.18% 2019年 12月31 日 不适用 否 茶马古道奔子栏精品 酒店项目 否 4,243.47 4,653.9 461.69 4,700.36 101.00% 2016年 01月19 日 -282.18 否 否 玉龙雪山游客综合服 务中心项目 否 8,200 10,845.5 10,849.11 100.03% 2013年 09月20 日 -311.46 否 否 补充流动资金 是 12,197.92 12,197.92 12,197.92 100.00% 不适用 否 承诺投资项目小计 -- 73,325.51 78,296.07 5,142.28 44,534.86 -- -- -593.64 -- -- 超募资金投向 无 合计 -- 73,325.51 78,296.07 5,142.28 44,534.86 -- -- -593.64 -- -- 未达到计划进度或预 计收益的情况和原因 （分具体项目） 1、本报告期，由于市场竞争加剧，团队接待量下滑，玉龙雪山游客综合服务中心项目亏损311.46 万元，该项目过去三年连续盈利。该项目有待进一步优化营销方式，加大推广力度，改变定价机制， 以满足不同客户群体的需求，进而实现企业的预期收益。 2、奔子栏精品酒店项目于2016年1月达到预定可使用状态，并于当月开始试营业，该酒店本 期亏损282.18万元。通过市场培育，营销调整等措施，运营较前期亏损幅度收窄。 3、目前，香巴拉月光城项目正按计划推进，项目按预期推进施工建设。 本表中截止2018年12月31日，香巴拉月光城项目累计投资金额16,787.47万元，募集资金投 入进度33.18%，这里的“累计投资金额”是实际支付的工程款项，“募集资金投入进度”是以实际 支付的工程款计算得出，该“募集资金投入进度”低于项目现场实际工程进度。主要原因是工程结 算周期及资金支付进度低于实际的工程进度，资金支付进度低于工程进度的主要原因是： （1）根据工程建设施工的特点，因工程尚未结算，在支付工程款时均会在工程进度的基础上预 留部分款项，扣除预留的款项后再按工程进度支付进度款。 （2）因工程存在质保期，需预留部分款项待质保期过后再支付工程款。 （3）部分发生在2018年的工程进度款，实际支付款项的时间在2019年初。 综上，目前香巴拉月光城项目按计划推进，预计能在2019年12月31日(即原定期限内)达到可 使用状态。项目建设完成可使用至可投入运营，还需履行验收、调试整改、向管理公司移交，开业 所需证照办理等必备手续，另营业还要综合开业筹备，市场、季节等多方因素，故正式开业时间还 需另行确定。 项目可行性发生重大 变化的情况说明 无 超募资金的金额、用途 及使用进展情况 不适用 募集资金投资项目实 施地点变更情况 不适用 募集资金投资项目实 施方式调整情况 不适用 募集资金投资项目先 期投入及置换情况 适用 2014年2月20日召开的第五届董事会第二次会议审议通过了《关于以募集资金置换预先已投入募 集资金投资项目的自筹资金的议案》，同意公司使用募集资金8,890.66万元置换预先已利用自筹资 金投入香格里拉香巴拉月光城项目、玉龙雪山游客综合服务中心项目的资金8,890.66万元。本公司 已经于2014年3月4日将募集资金8,890.66万元转入公司结算账户。 用闲置募集资金暂时 补充流动资金情况 不适用 项目实施出现募集资 金结余的金额及原因 不适用 尚未使用的募集资金 未使用的募集资金43,434.05万元中25,000.00万元购买了招商银行保本型结构性存款理财产品， 用途及去向 其余存放于募集资金专用账户中。 募集资金使用及披露 中存在的问题或其他 情况 无 （3）募集资金变更项目情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在募集资金变更项目情况。 六、重大资产和股权出售 1、出售重大资产情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期未出售重大资产。 2、出售重大股权情况 □ 适用 √ 不适用 七、主要控股参股公司分析 √ 适用 □ 不适用 主要子公司及对公司净利润影响达10%以上的参股公司情况 单位：元 公司名称 公司类型 主要业务 注册资本 总资产 净资产 营业收入 营业利润 净利润 丽江云杉坪 旅游索道有 限公司 子公司 云杉坪客运 索道营运 2,392.56万 118,272,384.75 106,383,748.63 32,646,445.31 14,847,711.12 12,597,758.44 丽江和府酒 店有限公司 子公司 酒店建设经 营 15,000万 756,669,448.22 730,522,406.46 115,456,961.64 -42,734,289.10 -43,450,849.03 丽江玉龙雪 山印象旅游 子公司 印象丽江演 出 6,000万 172,137,517.33 142,534,791.23 98,426,619.42 25,110,462.75 19,530,366.42 文化产业有 限公司 报告期内取得和处置子公司的情况 □ 适用 √ 不适用 主要控股参股公司情况说明 八、公司控制的结构化主体情况 □ 适用 √ 不适用 九、公司未来发展的展望 （一）我国旅游业的发展前景 随着全面建设小康社会，在供需双向互动作用下，我国旅游业前景看好: 1、旅游市场潜力巨大 随着人民富裕程度的提高，闲暇时间和可支配收入的增多，将推动国内旅游需求以较高的速度增长，我国是世界第一位 人口大国，有着世界上最大的旅游客源市场。 2、旅游资源得天独厚 我国国土广袤，山川秀美，历史悠久，文化璀璨，民族众多，漫长的历史和辽阔的国土形成了无比丰厚的旅游资源。据 研究表明，我国自然类和人文类的旅游资源居世界第一位，超过美国、西班牙、法国等旅游强国。 3、政策支持 近年来，发展旅游业已上升为国家战略。从2009年出台的《国务院关于加快发展旅游业的意见》（国发（2009）41号）， 到2013年出台第一部旅游法《中华人民共和国旅游法》，再到2014年颁布的《国务院关于促进旅游业改革发展的若干意见》 （国发（2014）3141）号，无不体现出国家将旅游业已经上升到战略高度的层面，在刚刚结束的十三届全国人大二次会议中， 国务院总理李克强在作政府工作报告中明确提出“发展壮大旅游产业”，同时，政府工作报告中关于深化中外人文交流、深 化国家公园体制改革、推进“厕所革命”、建设美丽乡村等内容都为旅游产业的发展指明了方向。 文化和旅游部发布数据显示：2018年全年，国内旅游人数55.39亿人次，比上年同期增长10.8%；入出境旅游总人数2.91 亿人次，同比增长7.8%；全年实现旅游总收入5.97万亿元，同比增长10.5%。初步测算，全年全国旅游业对GDP的综合贡献为 9.94万亿元，占GDP总量的11.04%。旅游直接就业2826万人，旅游直接和间接就业7991万人，占全国就业总人口的10.29%。 （二）云南旅游业发展前景 1、云南旅游发展具有丰富的资源基础，以复杂的地理环境，丰富的生物资源和多样性民族文化为背景形成的云南旅游 资源，具有多样性、奇异性及多重景观组合优良的特点，不仅自然景观丰富多样，而且以民族文化为代表的人文景观奇异多 彩，为旅游业发展提供了丰厚的民族文化底蕴，自然景观和人文景观之间组合优良，相得益彰，不少景区（点）在世界上有 较高的知名度和品位。适宜开展多种类型的旅游活动，具有发展成为世界级旅游产品的条件。 2、具有邻近东南亚，南亚周边国家的地缘优势。通过建设国际大通道，配合云南境内的公路、铁路、航空网和水运建 设， 有利于与周边国家和省 区开展合作，并融入东南亚，南亚旅游圈。 3、旅游业发展积累了一定基础，经过多年来对旅游业的大力投入和培育，使旅游业基础建设取得了突破性的进展，创 建了一批知名度较高的精品景区景点，全省目前已拥有国家级和省级文明风景旅游示范点14个，拥有10个国家级风景名胜区， 一个国家级旅游度假区，位居全国第三。 4、西部大开发战略的实施为云南旅游业发展提供了良好的机遇。在西部大开发战略中国家明确了对旅游业发展较为有 利的各种优惠政策，为云南省旅游业发展创造了良好的宏观政策环境。 5、云南省政府十分重视旅游业的发展，在全国率先把旅游业作为支柱产业培育，出台了一系列鼓励，支持旅游文化产 业发展的政策。 （三）丽江市旅游业发展概况及前景 丽江市是三项世界遗产的聚集地，自然景观和民族文化的高度融合成就了丽江无以伦比的独特魅力。丽江历届政府都十 分重视旅游业的发展，经过二十多年的发展，丽江旅游业已誉满全球，丽江已从一个被人遗忘的边缘小镇发展成为国内外知 名的旅游热点城市，旅游业已成为丽江市经济社会发展的支柱产业，形成了要素基本齐全的旅游产业体系，成为云南省对外 开放的重要窗口，云南省旅游业的重要组成部分。 当前丽江正面临着新一轮大开放、大开发、大开展的难得机遇，丽江市委，市政府按照“打造世界级旅游目的地”的目 标，将优良的自然生态和历史文化原貌作为丽江市旅游发展的生命线，将通过实施“优势发展战略、精品名牌战略和旅游客 源市场多元化战略”，促进旅游转型升级，推动旅游业从观光型向观光，休闲和国际商务旅游转型升级。丽江旅游知名度不 断提升，继续保持蓬勃发展的势头，拥有非常广阔的发展前景。 （四）公司业务趋势及方向 结合国内旅游消费需求多元化、个性化、品质化、高端化的转变趋势，公司以旅游文化消费为引领,以供给侧结构 性改革为重点,以国际化、高端化、特色化发展为方向，重点在大众观光市场、休闲度假和生态特种旅游三个市场上扩展业 务。并针对旅游细分市场，采取了不同的竞争策略，巩固了公司的优势地位。 ——大众观光产品：围绕玉龙雪山5A级景区，公司通过冰川公园旅游索道、云杉坪森林公园旅游索道、牦牛坪旅游索 道、印象丽江大型实景演出、雪厨餐饮中心、景区环保巴士等项目巩固提升玉龙雪山观光游览产品，实现观光游览市场的稳 步增长。 ——休闲度假旅游产品：依托丽江古城,通过引入“洲际”、“英迪格”、“丽世”三家国际品牌酒店加5596旅游文化 创意园形成旅游度假综合体，着力拓展休闲度假市场。 ——特种旅游产品：围绕滇川藏大香格里拉及茶马古道生态旅游圈,打造高端、个性化特种旅游文化产品，积极满足“定 制化”市场需求。目前已在丽江、香格里拉、奔子栏、巴塘、稻城（亚丁）、泸沽湖通过投资新建或合作建立小型精品酒店 为服务基地，通过越野车、直升机租赁、自驾营地等方式提供交通服务，拟形成首期精品旅游小环线。 公司在未来的开发、经营中将继续发挥区位核心旅游资源优势，品牌优势，经营管理经验优势，营销优势。使公司的 各项业务迈上一个新的台阶。 （五）风险分析 1、索道安全风险： 客运索道属于特种设备，索道的设计，施工和营运技术难度大，索道设备部件质量，设计施工，控制系统，管理和技术， 电力保障，不可抗力等因素，都可能带来安全隐患。索道运营面临安全风险，如若发生安全事故，将可能造成人员伤亡，财 产损失，赔偿损失和处罚相关损失，可能导致客源下降，对公司构成不利影响。 2、市场竞争风险 随着旅游业的不断发展，旅游市场上的竞争变得更加激烈，市场环境更加复杂，竞争手段更加层出不穷。随着一些大企业， 大财团的进入，在残酷的竞争环境中，公司有可能会丧失传统的竞争优势，这将给公司构成不利影响。 3、管理风险 目前，公司已经构建了索道，酒店，文化演艺，大型餐饮及附属旅游经营项目的联合体，业务范围也从区域内扩展到 了区域外，随着业务的多元化，以及业务范围的跨地域化，公司旅游业务覆盖的产业链不断完善，对公司的管理提出了更高 的要求，如公司不能在服务、人才、营销、管理、技术等方面实行有效整合，充分发挥公司多元化的经营优势，将对公司的 经营业绩产生一定影响。 4、不可抗力的风险 公司作为社会服务企业，不可抗力对公司的经营可能造成大的影响，其中重大疫情和自然灾害造成的影响最为严重。 公司经营的索道产品的定价属于政府定价范围，若政府调整索道票价将会对公司业绩造成影响。 (六)2019年度的经营指标 结合市场情况，公司计划2019年度游客接待量比2018年度稳定增长，但考虑到索道票价调整对公司2019年度业绩的影 响，计划实现营业总收入6.20亿元，比2018年下降8.61%，实现归属于母公司的净利润1.20亿元，比2018年下降37.38%。 (七)2019-2020年公司重点投资方向 (一)总体发展思路 未来2年，公司将调整优化公司发展战略，继续立足丽江，围绕将丽江建设成为世界级旅游目的地、旅游产业转型升级 及将丽江打造成为大香格里拉区域主要门户和中心城市的核心目标，遵循“以项目建设为载体,加大玉龙雪山、泸沽湖、金 沙江旅游带景区投资开发，促进景区转型升级；打造目的地综合服务中心，实现产品与市场无缝对接；整合拓展大香格里拉 （茶马古道）生态旅游环线，实现丽江成为大香格里拉区域重要的集散中心和门户的目标；加快并购重组，优化股权结构， 尽快做强做大做优”的总体思路，以直接投资、并购重组等方式，把公司打造成丽江市旅游综合性龙头企业，为实现丽江旅 游产业转型升级和高质量发展发挥主力军和引领作用。 (二)2019-2020年公司重点投资项目计划 按照上述思路，未来公司将着重实施四类重点投资项目 1．加强提升目的地运营管理，促进景区转型升级项目。 ——根据玉龙雪山景区规划和市场需求，构建景区旅游立体综合交通网络，改造提升甘海子、蓝月谷、牦牛坪次级 服务中心，全面提升景区运营管理水平和服务设施品质，有效缓解玉龙雪山景区交通、环保、生态保护的压力，实现景区扩 容分流；并通过航空旅游、星空旅游、研学游等新产品、新业态，丰富景区旅游产品；通过打造IP文创产品，提升景区游客 二次消费；结合“一部手机游云南”推进智慧营销系统建设，全方位提升玉龙雪山景区品质和服务，实现玉龙雪山成为全域 旅游示范景区。 ——积极参与泸沽湖开发建设，开辟宁蒗泸沽湖第二主战场，以摩梭小镇项目为切入点和突破口，全力推进项目落 地，项目的实施将按照“旅游+”思路，推动旅游与生态、文化、大健康深度融合。通过摩梭小镇项目将完善、提升泸沽湖 景区旅游接待设施，引领景区向国际化、特色化、高端化、数字化发展,使泸沽湖景区成为丽江旅游发展新的增长极。 ——积极参与金沙江经济走廊的旅游资源开发，通过“5+2+10+1+N”的战略规划和嵌入式的方式积极参与金沙江旅 游带开发和乡村振兴示范点建设，实现玉龙雪山与金沙江“山水联动”，丰富丽江旅游产品供给。 ——在丽江古城通过四个国际品牌酒店并引入专业的旅游商业运营商共同把5596旅游文化创意园项目打造成高品质 的服务设施和高标准、高诚信的经营管理水准和服务质量，打造引领古城转型升级的示范点。 2．提升目的地综合运营类项目 结合现代旅游散客化和消费升级趋势，整合公司所拥有的目的地资源，引入战略合作伙伴，强强联合，盘活存量， 引进增量，通过精细化的目的地运营管理，实现产品、服务与市场的无缝对接，极大提升游客体验的满意度。 3.大香格里拉生态旅游环线项目 公司将加快在滇、川、藏大香格里拉生态旅游环线的线路布点、建设工作，争取用三年的时间打造完整的大香格里 拉精品旅游线路产品，投放市场。 4.加快并购重组、优化股权结构、提高投融资能力类项目 十、接待调研、沟通、采访等活动 1、报告期内接待调研、沟通、采访等活动登记表 √ 适用 □ 不适用 接待时间 接待方式 接待对象类型 调研的基本情况索引 2018年06月01日 实地调研 机构 http://irm.p5w.net/ssgs/S002033/ 或 http://irm.cninfo.com.cn/ssessgs/ S002033/index.html 2018年07月06日 实地调研 机构 http://irm.p5w.net/ssgs/S002033/ 或 http://irm.cninfo.com.cn/ssessgs/ S002033/index.html 2018年08月15日 实地调研 机构 http://irm.p5w.net/ssgs/S002033/ 或 http://irm.cninfo.com.cn/ssessgs/ S002033/index.html 第五节 重要事项 一、公司普通股利润分配及资本公积金转增股本情况 报告期内普通股利润分配政策，特别是现金分红政策的制定、执行或调整情况 □ 适用 √ 不适用 公司近3年（包括本报告期）的普通股股利分配方案（预案）、资本公积金转增股本方案（预案）情况 1、公司实施的2016年度利润分配及资本公积金转增股本方案为：（1）以截止2016年12月31日公司总股本422,685,163 股为基数，向全体股东每10股派发现金红利1.00元（含税），本次现金红利分配共计42,268,516.30元，方案实施后母公司 留存未分配利润802,791,378.70元，合并报表留存未分配利润861,107,088.61元。（2）以截止2016年12月31日公司总股本 422,685,163股为基数，向全体股东每10股以资本公积金转增股本3股，本次共转增股本126,805,548元，转增后公司总股本 变更为549,490,711元。 2、公司实施的2017年度利润分配及资本公积金转增股本方案为：以截止2017年12月31日公司总股本549,490,711.00股 为基数，向全体股东每10股派发现金红利1.50元（含税），本次现金红利分配共计82,423,606.65元，方案实施后上市公司 母公司留存未分配利润943,267,045.66元，合并报表留存未分配利润958,129,066.89元。不转增、不送股。 3、公司拟定的2018年度利润分配及资本公积金转增股本方案为：以截止2018年12月31日公司总股本549,490,711.00股 为基数，向全体股东每10股派发现金红利1.50元（含税），本次现金红利分配共计82,423,606.65元，方案实施后上市公司 母公司留存未分配利润1,065,526,666.22元。不转增、不送股。 公司近三年（包括本报告期）普通股现金分红情况表 单位：元 分红年度 现金分红金额 （含税） 分红年度合并 报表中归属于 上市公司普通 股股东的净利 润 现金分红金额 占合并报表中 归属于上市公 司普通股股东 的净利润的比 率 以其他方式 （如回购股 份）现金分红 的金额 以其他方式现 金分红金额占 合并报表中归 属于上市公司 普通股股东的 净利润的比例 现金分红总额 （含其他方 式） 现金分红总额 （含其他方 式）占合并报 表中归属于上 市公司普通股 股东的净利润 的比率 2018年 82,423,606.65 191,631,395.67 43.01% 0.00 0.00% 0.00 43.01% 2017年 82,423,606.6 204,212,170. 40.36% 0.00 0.00% 0.00 40.36% 5 89 2016年 42,268,516.30 223,823,560.63 18.88% 0.00 0.00% 0.00 18.88% 公司报告期内盈利且母公司可供普通股股东分配利润为正但未提出普通股现金红利分配预案 □ 适用 √ 不适用 二、本报告期利润分配及资本公积金转增股本预案 √ 适用 □ 不适用 每10股送红股数（股） 0 每10股派息数（元）（含税） 1.50 每10股转增数（股） 0 分配预案的股本基数（股） 549,490,711.00 现金分红金额（元）（含税） （未完）  |