[年报]中山金马:2018年年度报告
中山市金马科技娱乐设备股份有限公司 2018年年度报告 公告编号：2019-027 2019年04月 第一节 重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完 整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 公司负责人邓志毅、主管会计工作负责人郑彩云及会计机构负责人(会计主管人员)罗剑 辉声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 公司董事、监事、高级管理人员声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 公司所有董事均已出席了审议本次年报的董事会会议 非标准审计意见提示 □ 适用 √ 不适用 内部控制重大缺陷提示 □ 适用 √ 不适用 本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述属于计划性事项，均不构成公司对投资者的实质 承诺，投资者及相关人士均应当对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺 之间的差异。 本公司请投资者认真阅读本年度报告全文，并特别注意下列风险因素： （一）重大安全事故风险 公司生产的大型游乐设施属于特种设备，关系到使用者的人身安全，产品的安全性和可 靠性要求高。国家法律已经明确大型游乐设施的设计、制造、安装、改造工作均需遵守相关 法规与规范，并取得相应资质，交付使用前需由国家相关部门强制检验，但在产品使用过程 中仍然不能完全避免出现质量问题。 公司已经建立了完善的质量管理体系及安装和售后服务体系，设立质量管理部门负责产 品质量控制和督查。为了确保公司产品的质量安全，公司会委派专业技术人员对使用单位进 行人员培训、技术支持和质量监控。公司自设立以来，产品在运营中未发生重大安全事故， 但若未来公司产品因设计、制造、安装质量问题导致重大安全事故，公司将承担由此产生的 损害赔偿责任和行政处罚，相关人员亦可能被追究刑事责任。 因此，一旦发生游乐设施重大质量安全责任事故，将会给公司的生产经营带来重大不利 影响，特别严重时甚至可能会影响公司持续经营。 （二）客户违约风险 公司目前待履行合同金额较大，但产品生产周期较长，一般按进度分期收款，产品生产 进度可能会根据客户开园计划、场地准备、付款等情况进行调整。如已签约客户未来存在延 迟开园、现场准备迟延、经营不善或资金紧张等情形，公司产品可能面临延期交货，客户可 能发生延期付款甚至弃单等违约行为，从而对公司经营业绩产生不利影响。 （三）业绩受下游相关行业不景气影响的风险 公司主要产品为大型游乐设施，下游客户主要为传统游乐园、主题公园和城市综合体等。 公司下游客户是旅游业的重要组成部分，其兴衰与宏观经济周期存在较高的正相关性；此外， 公司下游客户中部分主题公园与旅游地产结合紧密，城市综合体则是商业地产的重要组成部 分，因此，公司产品的市场需求会受宏观经济、政府政策、房地产市场等因素的影响。未来， 假如我国宏观经济增速放缓或下行，房地产市场相关投资增速持续放缓或下降，可能导致公 司下游客户的需求减少，公司经营业绩存在大幅下滑的重大风险。 （四）成长性风险 公司成长性与下游行业的发展及公司自身在创意设计和技术研发等方面的竞争优势紧密 相关。下游行业受到宏观经济周期波动、房地产业波动及政策变动的影响，市场需求有可能 出现波动，客户有可能违约，这将对公司未来成长性产生不利影响；如果公司未能保持创意 设计和技术研发等方面的竞争优势，或者不能适应市场竞争状况的变化，提高开拓新客户能 力，也会对未来成长性产生不利影响；此外，如果国内经济环境发生重大不利变化，公司管 理能力不能满足业务规模快速扩张，或者募投项目建设不及预期等，也可能造成公司成长性 放缓甚至经营业绩下降。 （五）业务季节性波动风险 受春节放假、气候环境、客户开园计划等因素影响，公司通常一季度收入较少，而公司 的费用在季度间发生较为均匀，因此公司在一季度的利润通常也较少，业绩存在季节性波动 风险。 （六）业绩下滑的风险 公司经营受宏观经济环境、产业政策、行业竞争格局与技术发展、上下游行业发展状况、 客户信用状况及项目进展、公司战略及管理水平、技术研发、市场开拓、产品质量和安全、 售后服务、人力资源等诸多不确定性因素的影响。若上述一项或多项因素发生重大不利变化， 可能导致公司经营业绩大幅下滑。 董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 √ 适用 □ 不适用 公司经本次董事会审议通过的利润分配及资本公积金转增股本预案为： 以公司2018年末总股本4,000.00万股为基数，向全体股东按每10股分配现金股利8.00 元（含税），共派发现金股利3,200.00万元；同时进行资本公积金转增股本，向全体股东每 10股转增8股。 经上述分配后，剩余未分配利润38,289.10万元结转以后年度。 上述利润分配及资本公积金转增股本预案尚需公司2018年年度股东大会审议通过后方 可实施。 目录 第一节 重要提示、目录和释义 .................................................. 1 第二节 公司简介和主要财务指标 ................................................ 7 第三节 公司业务概要 ......................................................... 13 第四节 经营情况讨论与分析 ................................................... 20 第五节 重要事项 ............................................................. 39 第六节 股份变动及股东情况 ................................................... 70 第七节 优先股相关情况 ....................................................... 77 第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ................................... 78 第九节 公司治理 ............................................................. 87 第十节 公司债券相关情况 ..................................................... 96 第十一节 财务报告 ........................................................... 97 第十二节 备查文件目录 ...................................................... 224 释义 释义项 指 释义内容 中山金马、公司、本公司 指 中山市金马科技娱乐设备股份有限公司 中国证监会、证监会 指 中国证券监督管理委员会 保荐人、保荐机构 指 民生证券股份有限公司 瑞华会计师事务所 指 瑞华会计师事务所（特殊普通合伙） 股东/股东大会 指 中山市金马科技娱乐设备股份有限公司股东/股东大会 董事/董事会 指 中山市金马科技娱乐设备股份有限公司董事/董事会 监事/监事会 指 中山市金马科技娱乐设备股份有限公司监事/监事会 公司章程 指 公司2019年第一次临时股东大会通过的中山市金马科技娱乐设 备股份有限公司章程（2019年第一次修订） 《公司章程（草案）》 指 公司2017年第二次临时股东大会通过并经2018年第一次临时股 东大会修订的《中山市金马科技娱乐设备股份有限公司章程（草 案，上市后适用）》 《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》（2018年10月26日修订并施行） 《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》（2014年8月31日修订，2014年8 月31日起施行） 元、万元 指 如无特别指明，人民币元、万元 报告期 指 2018年1月1日—2018年12月31日 招股说明书 指 公司发行申请文件，《中山市金马科技娱乐设备股份有限公司首 次公开发行股票并在创业版上市招股说明书》 金马结构安装 指 中山市金马金属结构安装有限公司，原名中山市金马金属结构件 有限公司，为中山金马全资子公司 金马游乐工程 指 中山市金马游乐设备工程有限公司，为中山金马全资子公司 动漫游艺分公司 指 中山市金马科技娱乐设备股份有限公司动漫游艺分公司，为中山 金马分公司 金马游艺机 指 中山市金马游艺机有限公司，为中山金马关联企业 释义项 指 释义内容 金马环艺 指 中山市金马环境艺术工程有限公司，为中山金马关联企业 金马投资 指 中山市金马游乐投资经营有限公司，为中山金马关联企业 荔苑乐园 指 中山市荔苑乐园有限公司，为金马投资控股子公司、中山金马关 联企业 天伦投资 指 中山市天伦游乐投资有限公司，为金马投资控股子公司、中山金 马关联企业 云顶星河 指 中山市云顶星河游乐投资有限公司，为金马投资控股子公司、中 山金马关联企业 长沙云顶星河 指 长沙市云顶星河游乐园有限公司，为金马投资全资子公司、中山 金马关联企业 古镇云顶星河 指 中山市古镇云顶星河游乐园有限公司 中山幻彩 指 中山市幻彩欢乐世界游乐投资有限公司 第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司信息 股票简称 中山金马 股票代码 300756 公司的中文名称 中山市金马科技娱乐设备股份有限公司 公司的中文简称 中山金马 公司的外文名称（如有） Golden Horse Technology Entertainment Corporation Limited 公司的外文名称缩写（如有） Golden Horse 公司的法定代表人 邓志毅 注册地址 广东省中山市火炬开发区沿江东三路5号 注册地址的邮政编码 528437 办公地址 广东省中山市火炬开发区沿江东三路5号 办公地址的邮政编码 528437 公司国际互联网网址 www.jinmabrand.com 电子信箱 ir@jinmarides.com 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 曾庆远 任欢顺 联系地址 广东省中山市火炬开发区沿江东三路5号 广东省中山市火炬开发区沿江东三路5号 电话 0760-28132708 0760-28132705 传真 0760-28177888 0760-28177888 电子信箱 ir@jinmarides.com ir@jinmarides.com 三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 中国证券报、上海证券报、证券时报、证券日报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http://www.cninfo.com.cn（巨潮资讯网） 公司年度报告备置地点 公司董事会办公室 四、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 瑞华会计师事务所（特殊普通合伙） 会计师事务所办公地址 北京市海淀区西四环中路16号院2号楼4层 签字会计师姓名 凌运良、齐永梅 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 √ 适用 □ 不适用 保荐机构名称 保荐机构办公地址 保荐代表人姓名 持续督导期间 民生证券股份有限公司 北京市东城区建国门内大街28号 民生金融中心A座16-18层 于春宇、杨卫东 2018年12月28日至 2021年12月31日 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 □ 适用 √ 不适用 五、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □ 是 √ 否 2018年 2017年 本年比上年增减 2016年 营业收入（元） 520,461,636.12 498,150,861.25 4.48% 489,128,696.28 归属于上市公司股东的净利 润（元） 98,043,804.30 102,317,177.44 -4.18% 88,202,827.34 归属于上市公司股东的扣除 非经常性损益的净利润（元） 93,442,007.82 100,888,953.50 -7.38% 83,356,884.21 经营活动产生的现金流量净 额（元） 111,368,965.84 71,319,944.72 56.15% 85,807,916.51 基本每股收益（元/股） 3.27 3.41 -4.11% 2.94 稀释每股收益（元/股） 3.27 3.41 -4.11% 2.94 加权平均净资产收益率 20.67% 27.45% -6.78% 32.00% 2018年末 2017年末 本年末比上年末增 减 2016年末 资产总额（元） 1,701,103,689.51 1,010,749,375.91 68.30% 909,790,196.23 归属于上市公司股东的净资 产（元） 974,928,668.37 425,316,215.81 129.22% 321,543,917.41 截止披露前一交易日的公司总股本： 截止披露前一交易日的公司总股本（股） 40,000,000 公司报告期末至年度报告披露日股本是否因发行新股、增发、配股、股权激励行权、回购等 原因发生变化且影响所有者权益金额 □ 是 √ 否 用最新股本计算的全面摊薄每股收益（元/股） 2.4511 是否存在公司债 □ 是 √ 否 六、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 103,025,665.62 156,337,649.42 129,998,816.66 131,099,504.42 归属于上市公司股东的净利 润 31,527,095.89 30,044,404.23 33,023,283.94 3,449,020.24 归属于上市公司股东的扣除 非经常性损益的净利润 29,482,285.76 29,701,229.47 32,106,675.44 2,151,817.15 经营活动产生的现金流量净 额 -29,526,931.81 81,280,116.70 48,437,642.78 11,178,138.17 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差 异 □ 是 √ 否 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净 资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净 资产差异情况。 3、境内外会计准则下会计数据差异原因说明 □ 适用 √ 不适用 八、非经常性损益项目及金额 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 2018年金额 2017年金额 2016年金额 非流动资产处置损益（包括已计提 资产减值准备的冲销部分） -147,913.00 -136,988.54 -105,617.63 越权审批或无正式批准文件的税收 返还、减免 76,227.02 299,828.97 计入当期损益的政府补助（与企业 业务密切相关，按照国家统一标准 定额或定量享受的政府补助除外） 4,644,733.74 799,190.94 4,771,971.40 计入当期损益的对非金融企业收取 的资金占用费 企业取得子公司、联营企业及合营 企业的投资成本小于取得投资时应 享有被投资单位可辨认净资产公允 价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 1,502,602.74 1,248,356.18 948,808.17 因不可抗力因素，如遭受自然灾害 而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支出、 整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的超 过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司 期初至合并日的当期净损益 与公司正常经营业务无关的或有事 项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效 套期保值业务外，持有交易性金融 资产、交易性金融负债产生的公允 价值变动损益，以及处置交易性金 融资产、交易性金融负债和可供出 售金融资产取得的投资收益 单独进行减值测试的应收款项减值 准备转回 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量的 投资性房地产公允价值变动产生的 损益 根据税收、会计等法律、法规的要 求对当期损益进行一次性调整对当 期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入 和支出 -655,620.20 -527,477.60 85,975.86 其他符合非经常性损益定义的损益 项目 减：所得税影响额 818,233.82 254,686.01 855,194.67 少数股东权益影响额（税后） 合计 4,601,796.48 1,428,223.94 4,845,943.13 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义 界定的非经常性损益项目，以及把《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非 经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常 性损益》定义、列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节 公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 （一）报告期内公司主营业务情况 公司是一家专业从事游乐设施开发、生产和销售的高新技术企业。 公司主要产品为大型游乐设施，具体包括滑行车类游乐设施、飞行塔类游乐设施、观览 车类游乐设施、转马类游乐设施、自控飞机类游乐设施及其他各类游乐设施；而且公司凭借 持续地创新和研发，将动漫元素融入游乐设施的创意、策划、研发和生产之中，形成了公司 融入动漫元素的游乐设施。 公司产品主要应用于游乐园、主题公园及城市综合体等文化、旅游领域，为我国文化、 旅游行业提供游乐设施。 1、滑行车类游乐设施 滑行车类游乐设施是指沿轨道运行或有惯性滑行特征的滑行车及运动形式类似的游乐设 施。公司生产的滑行车类游乐设施主要包括过山车、矿山车、激流勇进及悬挂滑车等产品。 2、飞行塔类游乐设施 飞行塔类游乐设施是指乘人部分用挠性件吊挂，边升降边绕垂直轴回转及运动形式类似 的游乐设施。公司生产的飞行塔类游乐设施主要包括飞行塔、太空梭、跳伞塔、观光塔、青 蛙跳、自由塔等产品。 3、观览车类游乐设施 观览车类游乐设施是指乘人部分围绕水平轴转动及主体运动形式类似的游乐设施。公司 生产的观览车类游乐设施主要包括观览车、海盗船及大摆锤等产品。 4、转马类游乐设施 转马类游乐设施是指乘人部分绕垂直轴旋转及运动形式类似的游乐设施。公司生产的转 马类游乐设施主要包括单层豪华转马、双层豪华转马及转转杯等产品。 5、自控飞机类游乐设施 自控飞机类游乐设施是指乘人部分绕中心轴转动和升降运动的自控飞机及运动形式类似 的游乐设施。公司生产的自控飞机类游乐设施主要包括自控飞机、翻滚音乐船、音乐船等产 品。 6、融入动漫元素的游乐设施 公司产品不仅包含各类传统游乐设施，而且凭借持续地创新和研发，公司将动漫元素融 入游乐设施创意、策划、研发和生产之中，从而形成了公司融入动漫元素的游乐设施，主要 产品有野外探险、骑马打枪、4D幻影战车等。 （二）报告期内公司经营模式 公司主要产品大型游乐设施属于特种设备，同时属于文化用品生产行业，对文化创意及 产品个性化设计具有较高要求，游乐设施行业具有典型的“以销定产”的特点。由于客户在 项目主题、规划、规模、使用条件等方面都有不同要求，导致产品的个性化要求较高，企业 往往是先获得订单，再组织生产，产品制造安装完成后直接交付客户。 1、创意、策划和研发模式 主要包括产品开发任务导入、产品策划、产品设计、产品实现、设计验证、型式试验等 环节。 2、采购模式 公司依照生产计划需求，签订采购合同后，由供应商按合同约定提供原材料。公司对原 材料采购质量要求较为严格，采购行为需执行严格的内部评价和内部审批环节，并在生产过 程中对原材料质量进行动态检查。 公司的采购流程如下图所示： 3、生产模式 生产模式上，实行“以销定产”的生产模式。公司的生产流程如下图所示： 4、销售模式 公司在销售模式上主要采取直销方式，直接独立面向市场，向国内外客户进行销售，组 建了专业营销团队，与国内外主要客户群建立了长期、稳定的合作关系，建立了较完善的市 场营销体系。 （三）报告期内主要业绩驱动因素 随着国民经济增长、人均收入和消费水平增加、城镇化率提高以及消费观念升级，我国 文旅产业得到较大的发展，为游乐设施行业的发展提供了广阔的空间。受益于国家鼓励游乐 设施制造行业及下游行业发展的相关政策，各地区不断推进文化旅游和城镇化建设，新增文 旅项目和存量乐园的升级改造，对高端游乐设施产品的需求持续增长，对企业的技术研发和 自主创新能力要求越来越高。报告期内，公司所处行业竞争加剧，公司凭着行业领先的品牌 知名度，持续加大技术研发力度，主动开发拓展国内外市场，国际市场业绩进步显著，产品 市场占有率不断提升。同时不断推进管理创新和技术创新，推进精益生产，提升产品产能和 交付能力，不断增强公司的盈利能力。 （四）公司所处行业分析 1、公司所属行业 根据证监会《上市公司行业分类指引》（2012年修订），公司主营业务属于“C24-文教、 工美、体育和娱乐用品制造业”，根据国家统计局国民经济行业分类标准，公司主营业务属 于“C-制造业”中的“246-游艺器材及娱乐用品制造”，主要产品为大型游乐设施，属于我 国特种设备监管范畴。 2、行业发展概况 我国游乐设施行业经过几十年的发展，特别是近30多年的快速发展，已逐步发展成熟， 产品体系日益完善，产品不仅能够满足国内各类型游乐园的需求，部分企业还出口至东南亚、 非洲、拉美、欧洲等国外市场。行业内一些高技术企业已经与国外知名企业展开市场竞争， 为本行业未来持续增长创造了较大空间。在数百家国内游乐设施制造企业中，具有大型游乐 设施生产资质的企业约100多家。行业整体发展呈现出产品种类不断丰富、管理体系日趋完 善、创意、策划、研发和制造能力日益提高等特点，我国已成为游乐设施的制造大国。 3、公司所处行业地位 凭借在大型游乐设施制造业的长期积累，公司在创意、策划、研发、核心技术、产品线 丰富、产品质量、品牌和服务等方面建立了市场竞争优势，公司已发展成为国内游乐设施制 造行业的龙头企业。未来，公司将进一步增强产品核心技术和研发能力、进一步增强公司游 乐设施生产能力，保持公司的市场领先的地位，保持公司业绩健康、可持续发展。 二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 无重大变化 固定资产 无重大变化 无形资产 无重大变化 在建工程 本期末较期初减少74.45%，主要是在建厂房竣工转固。 货币资金 本期末较期初增加170.76%，主要是公司通过发行上市，募集资金。 预付账款 本期末较期初增加114.89%，主要是订单增加，材料采购增加所致。 存货 本期末较期初增加42.00%，主要是订单增加，备货增加所致。 其他流动资产 本期末较期初减少84.09%，主要是赎回上年购买的理财产品所致。 2、主要境外资产情况 □ 适用 √ 不适用 三、核心竞争力分析 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 （一）产品线丰富 通过持续的创意、策划和研发，公司在生产过程中形成了包含滑行车类游乐设施、飞行 塔类游乐设施、观览车类游乐设施、转马类游乐设施、自控飞机类游乐设施及其他各类游乐 设施和融入动漫元素的游乐设施在内的丰富的产品线。公司丰富的产品线不仅使有利于公司 游乐设施生产过程中的精益化管理、通过生产资源的共享提高生产效率，而且有利于公司在 经营过程中充分发挥技术优势、产品质量优势、服务优势等其他竞争优势。公司产品线丰富 已成为公司重要的市场竞争优势。 （二）领先的研发实力和技术优势 公司自创立以来，始终将创意、策划和研发作为企业的核心发展战略，经过多年的培养 和投入，已形成一支创新能力强、设计经验丰富、专业互补的151人的创意、策划和研发团 队。该创意、策划和研发团队专业涵盖机械工程、力学工程、电子技术、自动控制、机电一 体化、光学技术、计算机软件、复合材料、焊接技术、艺术设计、动漫、影视等领域；核心 技术人员均为从事大型游乐设施制造领域的行业专家，拥有丰富的行业经验和良好的技术素 养，并参与制定了多项大型游乐设施技术标准。 截至报告期末，公司拥有已获授权的专利88项，其中32项发明专利、33项实用新型专 利和23项外观设计专利。 （三）产品质量、品牌优势 公司按照ISO9001质量认证体系（质量管理体系认证证书编号：0070118Q53544R6M）的 要求建立了涵盖创意、策划、研发、采购、生产、检验、售后服务等全过程的质量管理体系， 严格执行内部质量控制标准，实施全面质量管理战略。同时，公司从优选原材料入手，通过 对产品进行适应性改良和生产工艺优化，使产品在准确度、稳定性、可靠性等方面处于同行 业领先水平。公司产品观览车（GLC-98A）、速降过山车（KSC-16C）等获得TüV审核认证。 经过在大型游乐设施制造行业的长期积淀，公司在技术、产品及服务方面的整体实力得 到极大提升，目前已成为国内大型游乐设施的主要生产企业之一。凭借高品质的产品和优质 的服务，公司的高端品牌形象获得了下游客户的广泛认可，赢得了较高声誉。公司作为中国 游艺机游乐园协会及广东省特种设备行业协会副会长单位，国内下游客户范围已涵盖欢乐谷、 方特乐园等大型主题公园，外销客户分布于泰国、马来西亚、印度尼西亚、坦桑尼亚、乌兹 别克斯坦、韩国、俄罗斯等多个国家和地区。 （四）优秀的管理团队 公司拥有丰富的专业人才储备，现有管理团队在游乐设施研发制造行业积累了丰富的研 发、技术、市场、生产、管理经验，能够快速把握行业发展趋势，制定相应的战略规划和管 理措施，以适应行业环境和市场需要，增强公司整体经营能力和竞争能力。此外，公司不断 探索、建立和健全长效激励机制，为吸引、留住、用好优秀人才，充分调动各级管理人员、 核心技术人员、核心技能人员的积极性，为公司拥有稳健、优秀的管理团队提供保障，保持 在行业中突显公司的管理优势和服务优势。 第四节 经营情况讨论与分析 一、概述 2018年是公司发展壮大的一年，在公司董事会的领导和管理层的统一部署下，金马人同 心同德，奋力拼搏，坚持技术领先的发展战略，凭借领先的技术、创新的产品、完善的制造、 销售体系，保持了国内市场领先的良好势头，稳健拓展国际市场，实现了公司的软实力和硬 实力的不断提升。报告期内，公司实现营业收入52,046.16万元，较上年同期增长4.48%； 实现归属于上市公司股东净利润9,804.38万元，较上年同期下降了4.18%。 报告期内，公司主要经营情况回顾如下： （一）保持国内市场领先的良好势头，拓展国际化市场业绩增长显著 随着国民经济增长、人均收入和消费水平增加、城镇化率提高、消费观念升级，国家“二 孩”政策的持续推进，中国旅游业从“景点时代”步入“全域旅游时代”，市场繁荣程度较 高，市场容量进一步扩大。 公司立足于全球化发展战略，积极研究国家相关产业政策，尤其是文化旅游、新农村建 设、城市化建设等方面，寻找新的市场增长点，采取有效措施，合理布局业务，积极开拓“一 带一路”沿线国家和地区的市场，布局全球化产略，国际市场取得了突破性的发展，同时保 持了国内高端市场的领先优势。 （二）加大技术研发和技术创新力度，保持技术领先和研发能力的不断提升 作为一家高新技术企业，公司深知研发能力对业务拓展的重要性，不断加大技术研发的 投入，以技术创新提升公司核心竞争能力，始终坚持技术领先的发展战略，致力于依靠自主 创新实现企业可持续发展。报告期内，公司持续加大研发投入，2018年公司的研发投入总额 7,131.09万元，较上年同期增长7.61%，占营业收入比例为13.70%。 报告期内，公司进一步加大对动漫影视一体化产品投入和研发，该产品逐渐成为大型主 题公园吸引眼球、营销和创收的亮点，因其拥有内容体验感强、对占地要求灵活等特点而受 各大游乐场所的青睐，成为了公司新的业务增长点。 截止报告期末，公司累计获得专利88项；报告期，公司荣获广东省科学技术进步奖三等 奖、被广东省技术经济研究发展中心评选为“中山市2018年高新技术企业综合创新实力50 强”。 （三）优化组织结构，强化核心流程，提高管理效能 随着业务发展需要，也为了更好地满足客户服务的需求，报告期公司进一步梳理了核心 业务部门与服务部门的权责，使部门的职能更清晰、高效，并通过实施员工评价体系等激励 机制，激发团队活力。 在研发方面，公司进一步强化技术中心的职能，聚焦研发，力争打造世界顶级研发中心。 报告期内，公司引入了3D建模、3D雕刻、3D打印等技术，全面提升产品的工艺和品质。 公司成立了工艺质量中心，负责技术服务与技术管理、质量检验与质量管理的职能，采 取纠正与预防措施，不断改善和提升产品品质。报告期，公司开展了建立滑行类标杆产品、 提升现场安装水平、精益生产增创利润等活动，进一步推进精益生产，达到缩短交期、降低 库存、提升效率、提高客户满足率的目标。 此外，公司进一步完善了《安全生产管理手册》、《质量计划控制程序》、《与顾客相 关的控制程序》、《售后服务控制程序》等流程制度，提高了管理效能并加强了安全生产水 平。 （四）着力抓好人力资源管理体系建设，持续推进优秀人才的培养和引进 人力资源的开发和管理是公司发展战略的重要组成部分之一。公司的研发、销售、制造 团队是保持公司技术创新能力和制造能力的核心资源。报告期内，公司积极推行人才战略， 引入高端专业人才加盟，强化研发力量，提升公司国际技术水平。同时公司注重内部培养， 建立人才成长机制，加快内部人才梯队建设和人才储备，实施有效的薪酬和激励机制，激发 各级管理人员、技术人才、专业技能骨干的工作积极性，为公司持续发展提供有力支持，报 告期末，公司员工人数达1,032名，其中研发技术人员151名。 （五）积极推进募投项目的相关工作，适时扩大产能，提升产品研发能力和制造能力 经中国证券监督管理委员会证监许可【2018】2058号文核准，公司首次公开发行人民币 普通股股票1,000万股，并于2018年12月28日在深圳证券交易所创业板挂牌上市。通过发 行上市，公司获得募集资金净额为45,044.00万元，该资金用于“游乐设施建设项目”、“研 发中心建设项目”、“融入动漫元素游乐设施项目”。 公司三大募投项目的推进落地，将持续增强公司生产能力和研发实力，提升中山金马的 品牌形象，使公司继续保持行业领先地位及公认的中国大型游乐设施制造行业第一品牌。 二、主营业务分析 1、概述 是否与经营情况讨论与分析中的概述披露相同 √ 是 □ 否 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。 2、收入与成本 （1）营业收入构成 公司是否需要遵守光伏产业链相关业的披露要求： 否 公司是否需遵守《深圳证券交易所创业板行业信息披露指引第5号——上市公司从事互联网 游戏业务》的披露要求： 否 公司是否需遵守《深圳证券交易所创业板行业信息披露指引第1号——上市公司从事广播电 影电视业务》的披露要求： 否 公司是否需遵守《深圳证券交易所创业板行业信息披露指引第10号——上市公司从事医疗器 械业务》的披露要求： 否 公司是否需遵守《深圳证券交易所创业板行业信息披露指引第9号——上市公司从事LED产 业链相关业务》的披露要求： 否 公司是否需遵守《深圳证券交易所行业信息披露指引第12号——上市公司从软件与信息技术 服务业务》的披露要求 否 营业收入整体情况 单位：元 2018年 2017年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 520,461,636.12 100.00% 498,150,861.25 100.00% 4.48% 分行业 大型游乐设施 520,461,636.12 100.00% 498,150,861.25 100.00% 4.48% 分产品 游乐设施类 457,080,260.77 87.82% 445,812,284.50 89.49% 2.53% 其他 63,381,375.35 12.18% 52,338,576.75 10.51% 21.10% 分地区 境内 437,810,970.35 84.12% 495,440,836.46 99.46% -11.63% 境外 82,650,665.77 15.88% 2,710,024.79 0.54% 2,949.81% （2）占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品或地区情况 √ 适用 □ 不适用 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上 年同期增减 营业成本比上 年同期增减 毛利率比上年 同期增减 分行业 大型游乐设施 520,461,636.12 242,052,416.19 53.49% 4.48% 13.48% -3.69% 分产品 游乐设施类 457,080,260.77 214,012,414.71 53.18% 2.53% 12.41% -4.12% 其他 63,381,375.35 28,040,001.48 55.76% 21.10% 22.36% -0.46% 分地区 境内 437,810,970.35 194,732,353.36 55.52% -11.63% -8.13% -1.69% 境外 82,650,665.77 47,320,062.83 42.75% 2,949.81% 3,465.22% -8.28% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近1年按报告期末口径 调整后的主营业务数据 □ 适用 √ 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 √ 是 □ 否 行业分类 项目 单位 2018年 2017年 同比增减 大型游乐设施 销售量 套 706 947 -25.45% 生产量 套 663 813 -18.45% 库存量 套 264 307 -14.01% 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 □ 适用 √ 不适用 （4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 □ 适用 √ 不适用 （5）营业成本构成 单位：元 产品分类 项目 2018年 2017年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 游乐设施类 材料成本 89,509,783.47 36.98% 71,841,952.31 33.68% 24.59% 直接人工 54,226,708.00 22.40% 45,744,440.03 21.45% 18.54% 制造费用 30,907,518.07 12.77% 28,722,195.71 13.47% 7.61% 外协成本 67,408,406.65 27.85% 66,990,656.49 31.41% 0.62% 合计 242,052,416.19 213,299,244.55 13.48% （6）报告期内合并范围是否发生变动 □ 是 √ 否 （7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □ 适用 √ 不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 293,034,318.00 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 56.30% 前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售 总额比例 0.00% 公司前5大客户资料 序号 客户名称 销售额（元） 占年度销售总额比例 1 客户1 106,145,418.66 20.39% 2 客户2 67,958,491.27 13.06% 3 客户3 58,559,984.14 11.25% 4 客户4 35,384,224.32 6.80% 5 客户5 24,986,199.61 4.80% 合计 -- 293,034,318.00 56.30% 主要客户其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 公司与前五大客户不存在关联关系，公司董事、监事、高级管理人员、核心技术人员、 持股5%以上股东、实际控制人和其他关联方在主要客户中不存在直接或间接拥有利益。 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 74,679,110.75 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 23.63% 前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额比例 0.00% 公司前5名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元） 占年度采购总额比例 1 供应商1 20,670,611.41 6.54% 2 供应商2 18,970,151.69 6.00% 3 供应商3 15,924,668.15 5.04% 4 供应商4 9,834,225.91 3.11% 5 供应商5 9,279,453.59 2.94% 合计 -- 74,679,110.75 23.63% 主要供应商其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 公司与前五名供应商不存在关联关系，公司董事、监事、高级管理人员、核心技术人员、 持股5%以上股东、实际控制人和其他关联方在主要客户中不存在直接或间接拥有利益。 3、费用 单位：元 2018年 2017年 同比增减 重大变动说明 销售费用 23,528,772.06 24,991,611.00 -5.85% 管理费用 67,697,415.32 56,172,978.59 20.52% 财务费用 -4,089,538.39 -2,242,824.73 82.34% 主要是货币资金增长，产生的 利息收入增加所致。 研发费用 71,310,892.16 66,268,531.18 7.61% 合计 158,447,541.15 145,190,296.04 9.13% 4、研发投入 √ 适用 □ 不适用 在研发投入方面，报告期内，公司共投入研发费用7,131.09万元，占营业收入比例为 13.70%。报告期内，公司研发费用全部计入期间费用，未予以资本化。公司研发投入的目的 是进行新产品的开发，丰富公司的产品线，增强公司的核心技术和竞争力。报告期内公司各 研发项目按计划进展进行，累计完成10项研发项目。持续大额的研发投入，有利于公司在高 端游乐设施、动漫机电一体化游乐设备等方面引领市场，开发具有领先水平的新型产品，形 成品牌和产品优势，巩固行业龙头地位。 近三年公司研发投入金额及占营业收入的比例： 2018年 2017年 2016年 研发人员数量（人） 151 148 148 研发人员数量占比 14.63% 15.12% 15.16% 研发投入金额（元） 71,310,892.16 66,268,531.18 90,655,522.97 研发投入占营业收入比例 13.70% 13.30% 18.53% 研发支出资本化的金额（元） 0.00 0.00 0.00 资本化研发支出占研发投入的比例 0.00% 0.00% 0.00% 资本化研发支出占当期净利润的比重 0.00% 0.00% 0.00% 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 □ 适用 √ 不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 □ 适用 √ 不适用 5、现金流 单位：元 项目 2018年 2017年 同比增减 经营活动现金流入小计 801,988,929.04 559,731,357.40 43.28% 经营活动现金流出小计 690,619,963.20 488,411,412.68 41.40% 经营活动产生的现金流量净额 111,368,965.84 71,319,944.72 56.15% 投资活动现金流入小计 407,311,543.77 251,261,445.95 62.11% 投资活动现金流出小计 370,877,715.14 262,832,163.16 41.11% 投资活动产生的现金流量净额 36,433,828.63 -11,570,717.21 -414.88% 筹资活动现金流入小计 450,440,000.00 _ 筹资活动现金流出小计 _ 筹资活动产生的现金流量净额 450,440,000.00 _ 现金及现金等价物净增加额 598,242,794.47 59,749,227.51 901.26% 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 √ 适用 □ 不适用 1、经营活动产生的现金流量净额同比增加56.15%，主要是公司业务增长，销售收款增 加所致。 2、投资活动产生的现金流量净额同比减小414.88%，主要是公司本期赎回到期理财产品。 3、筹资活动产生的现金流量净额同比增加45,044.00万元，主要是公司本期发行股票募 集资金。 报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 □ 适用 √ 不适用 三、非主营业务情况 □ 适用 √ 不适用 四、资产及负债状况 1、资产构成重大变动情况 单位：元 2018年末 2017年末 比重增减 重大变动说明 金额 占总资产 比例 金额 占总资产 比例 货币资金 895,390,860.08 52.64% 330,697,158.16 32.72% 19.92% 公司通过发行上市， 募集资金。 应收账款 138,773,966.50 8.16% 108,760,251.93 10.76% -2.60% 存货 341,896,211.35 20.10% 240,778,380.96 23.82% -3.72% 投资性房地产 5,097,162.98 0.30% 10,773,544.31 1.07% -0.77% 长期股权投资 - - - 固定资产 173,471,131.98 10.20% 154,060,415.76 15.24% -5.04% 在建工程 5,063,447.10 0.30% 19,816,744.98 1.96% -1.66% 短期借款 - 长期借款 - 2、以公允价值计量的资产和负债 □ 适用 √ 不适用 3、截至报告期末的资产权利受限情况 截至报告期末,公司的货币资金资产中存在部分受限情况。受限的货币资金总额为 16,483,253.26元，受限原因是向银行申请出具保函而存放的履约保证金。 五、投资状况分析 1、总体情况 □ 适用 √ 不适用 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 4、以公允价值计量的金融资产 □ 适用 √ 不适用 5、募集资金使用情况 √ 适用 □ 不适用 （1）募集资金总体使用情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 募集年 份 募集方 式 募集资 金总额 本期已 使用募 集资金 总额 已累计 使用募 集资金 总额 报告期 内变更 用途的 募集资 金总额 累计变 更用途 的募集 资金总 额 累计变 更用途 的募集 资金总 额比例 尚未使 用募集 资金总 额 尚未使 用募集 资金用 途及去 向 闲置两 年以上 募集资 金金额 2018 首次公 开发行 45,044.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00% 45,044.00 尚未使 用的募 集资金 均存放 于募集 资金专 户 0.00 合计 -- 45,044.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00% 45,044.00 -- 0.00 募集资金总体使用情况说明 经中国证券监督管理委员会以证监许可[2018]2058号《关于核准中山市金马科技娱乐设备股份有限 公司首次公开发行股票的批复》核准，中山市金马科技娱乐设备股份有限公司（证券代码：300756，证 券简称：中山金马）首次公开发行股票1,000万股，每股发行价格为人民币53.86元，募集资金总额为 人民币53,860.00万元，扣除各项发行费用（不含增值税）人民币8,816.00万元，实际募集资金净额为 人民币45,044.00万元。瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）于2018年12月26日对公司首次公开发行 股票的资金到位情况进行了审验，并出具了瑞华验字【2018】40020003号《验资报告》。 此外，为保证募集资金投资项目的顺利进行，首次公开发行股票募集资金到位之前，公司根据项目 进展的实际情况，以自筹资金人民币5,464.64万元预先投入募集资金投资项目。经公司于2019年1月 30日召开的第二届董事会第六次会议、第二届监事会第五次会议，于2019年2月20日召开的2019年第 二次临时股东大会审议，同意公司以募集资金置换预先投入募投项目的自筹资金共计人民币5,464.64万 元。具体内容详见公司于巨潮资讯网上披露的公告。 截至报告期末，公司尚未使用募集资金均存放在公司募集资金专项账户。 （2）募集资金承诺项目情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 承诺投资项目 和超募资金投 向 是否已变 更项目 (含部分 变更) 募集资 金承诺 投资总 额 调整后 投资总 额(1) 本报告 期投入 金额 截至期 末累计 投入金 额(2) 截至期 末投资 进度 (3)＝ (2)/(1) 项目达 到预定 可使用 状态日 期 本报告 期实现 的效益 截止报 告期末 累计实 现的效 益 是否达 到预计 效益 项目可 行性是 否发生 重大变 化 承诺投资项目 游乐设施建设 项目 否 21,033.00 21,033.00 2020年 06月 30日 否 否 研发中心建设 项目 否 8,273.00 8,273.00 2020年 12月 31日 否 否 融入动漫元素 游乐设施项目 否 15,738.00 15,738.00 2020年 06月 30日 否 否 承诺投资项目 小计 -- 45,044.00 45,044.00 -- -- -- -- 超募资金投向 无 归还银行贷款 （如有） -- -- -- -- -- -- 补充流动资金 （如有） -- -- -- -- -- -- 超募资金投向 小计 -- -- -- -- -- 合计 -- 45,044.00 45,044.00 0.00 0.00 -- -- 0.00 0.00 -- -- 未达到计划进 度或预计收益 的情况和原因 （分具体项 目） 不适用 项目可行性发 生重大变化的 情况说明 不适用 超募资金的金 额、用途及使 用进展情况 不适用 募集资金投资 项目实施地点 变更情况 不适用 募集资金投资 项目实施方式 调整情况 不适用 募集资金投资 项目先期投入 及置换情况 适用 报告期内，公司以自筹资金人民币5,464.64万元预先投入募集资金投资项 目。经公司于2019年1月30日召开的第二届董事会第六次会议、第二届监事 会第五次会议，于2019年2月20日召开的2019年第二次临时股东大会审议， 同意公司以募集资金置换预先投入募投项目的自筹资金共计人民币5,464.64 万元。具体内容详见公司于巨潮资讯网上披露的公告。 用闲置募集资 金暂时补充流 动资金情况 不适用 项目实施出现 募集资金结余 不适用 的金额及原因 尚未使用的募 集资金用途及 去向 截至2018年12月31日，尚未使用的募集资金均存放在公司募集资金专户。 募集资金使用 及披露中存在 的问题或其他 情况 不适用 （3）募集资金变更项目情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在募集资金变更项目情况。 六、重大资产和股权出售 1、出售重大资产情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期未出售重大资产。 2、出售重大股权情况 □ 适用 √ 不适用 七、主要控股参股公司分析 □ 适用 √ 不适用 公司报告期内无应当披露的重要控股参股公司信息。 八、公司控制的结构化主体情况 □ 适用 √ 不适用 九、公司未来发展的展望 （一）行业格局与趋势 我国游乐设施制造行业经过30多年的快速发展，已逐步发展成熟，产品体系日益完善。 特别是近年来各类国家标准的制定，使得国产大型游乐设施产品制造技术接近或达到国 际先进水平，大幅降低了产品制造成本，提升了产品整体性能，为本行业及公司的进一步发 展奠定了良好的制度基础。 我国属于游乐设施制造大国但并非强国，产品主要凭借实用性和价格优势，多销售至东 南亚、非洲、中东等地区，向欧美地区销量较少。随着国内外市场竞争加剧，国内大型游乐 设施制造企业需要转变发展思路，在快速扩大市场份额的同时，加强在创意和设计方面的提 升，促使我国由大型游乐设施制造大国向强国转变。 目前我国游乐设施制造企业的产品不仅能够满足国内各类型游乐园的需求，而且部分企 业还将产品出口至东南亚、非洲、拉美、欧洲等国外市场。随着国内企业在创意、策划、研 发方面投入的不断加大，产品技术和制造能力不断提升，与进口产品的差距正在逐渐缩小。 本行业下游行业主要是游乐园、主题公园及城市综合体等文化、旅游行业。受国民经济 的快速增长、居民收入及消费水平增加、城镇化率提高、政策支持等利好因素影响，下游行 业将在一定时期内保持持续快速的发展。下游行业的快速发展为本行业及公司的发展提供广 阔的市场空间。 随着国内经济发展、人均收入及消费水平提高，人们对游乐设施的需求逐步由刺激性、 猎奇性向个性化、主题化方向发展，对游乐设施的需求越来越倾向于互动性、体验感强烈的 游乐设施。游乐设施主要营运场所由游乐园拓展至主题公园（如迪士尼、欢乐谷、方特乐园、 长隆欢乐世界等）、城市综合体（如万达Mall等）。 此外，受益于国家文化旅游设施建设投资、文化旅游政策、“特色小镇”的推动，与文 化旅游发展相关的游乐设施需求随之增长。相信未来几年无论是一线城市，还是二、三线城 市，游乐设施市场需求仍将快速增长。 公司在国内的竞争对手主要包括温州南方游乐设备工程有限公司、北京实宝来游乐设备 有限公司、北京佳龙九华游乐设备制造有限公司、Bolliger & Mabillard Inc.、Intamin Amusement Rides Int. Corp. Est.、Vekoma Rides Manufacturing B.V.、Antonio Zamperla S.P.A.等。凭借在游乐设施制造业的长期积累，公司在创意、策划、研发、核心技术、产品、 质量、品牌和服务等方面建立了市场竞争优势，已发展成为国内大型游乐设施制造行业的龙 头企业。 （二）公司未来发展战略 公司将持续坚持“为全球提供优质游乐产品和服务，创建业界一流企业”的企业愿景、 “致力于为游乐业发展做贡献，致力于为股东、员工、合作伙伴带来最大收益，实现三方共 同成长，实现顾客价值最大化”的企业宗旨，凭借独立完整的产品创意、策划和研发能力、 完善优质的产品制造能力、良好的市场开拓能力，不断增强核心竞争优势，发展成为中国大 型游乐设施制造第一品牌。 未来，公司将加大大型游乐设施产品创意和技术研发，在高端游乐设施、动漫机电一体 化游乐设备等方面引领市场，开发具有国内领先水平的新型产品，形成品牌和产品优势，保 持行业龙头地位。加大游乐与文化产业、游乐与旅游业、游乐与商业相结合的市场开拓，扩 大产品在主题公园和城市综合体等文化、旅游行业的应用，实现国内市场业务的不断增长。 同时持续提升公司产品的国际知名度，进一步开拓国际市场。 （三）公司2019年主要经营计划 1、强化技术研发，提升自主创新能力 （1）继续加大大型高端游乐设施的开发，在稳步提升现有产品系列的基础上，应用新材 料、新技术、新工艺，开发和稳步推出新产品的数量，丰富滑行车类系列、飞行塔类系列、 转马类系列等各类型大型游乐设施产品线，继续打造公司在游乐设施项目类别齐全、服务良 好、品位高端的良好形象，实现公司业绩的持续增长。 （2）加强动漫机电一体化游乐设施的开发，把动漫、影视、虚拟现实技术应用到传统游 乐设施上，从项目文化主题的营造，到游乐体验、虚拟互动全过程，实现互动互融，全面提 升产品档次，增强游客互动体验感。随着融入动漫元素的游乐设施技术的开发和应用，动漫 机电一体化产品将成为公司重要的业绩增长点。 （3）加大高端游乐设施的研发。目前国内部分高端游乐设施主要依赖进口，国外游乐设 施价格普遍较高，为国内企业开发替代进口的高端产品提供了较大空间。公司将通过加强产 学研合作，建立动漫技术实验室、虚拟现实应用技术实验室、测绘遥感信息工程国家重点实 验室，充分发挥省级技术中心作用，进一步加大创意、策划、研发投入，加大高端前沿技术 的研究和应用，研发出具有国际先进水平的产品，实现进口替代，保持国内市场领先地位， 不断开拓国际市场。 2、加快国内和国际市场业务的拓展 2019年，公司将借助项目储备丰富的优势，做好国内和国际市场细分工作，选择目标市 场和目标客户，采取适合的竞争策略、产品策略、价格策略和品牌策略，实现在手订单再创 新高。 （1）加快专业营销服务队伍建设。建设技术型的“专家”销售团队，为客户提供全程、 个性化服务方案。以国际视野，全面提升营销团队的技术能力、营销能力和项目服务能力， 使之满足市场和业务的快速成长需要。 （2）加快国际市场的开拓。做好老客户服务，稳固存量客户，开拓新客户，保持国际市 场份额的进一步提升。 （3）充分运用国内外市场的渠道和资源，拓展动漫影视类产品的销售，提升该类产品国 内和国际市场的占有率。 3、全面提升管理水平，推进企业文化建设 （1）不断完善公司治理结构 不断完善董事会运行机制，发挥独立董事和各专门委员会的作用，保证决策的科学性； 规范和完善监事会制度建设，切实保证监事会的监督职责能够有效发挥，确保股东利益尤其 是中小股东的利益不受侵害。 （2）积极推进企业文化建设 积极推进企业文化建设，发挥团队合作精神，建立共同愿景，实施具有活力的激励机制 和分配制度，使股东利益、员工价值与社会效益协调发展，建设一个受员工热爱、受社会尊 敬的高科技企业。 4、做好人力资源规划和管理 公司将不断加大人力资源开发与管理力度，全面提升人才战略，重点培养技术领先、创 新能力强的研发队伍和专家型的营销队伍，确保公司持续高速发展。 （1）引进人才与培养人才相结合 通过引进与自主培养的两个方式，继续扩大吸收技术开发、技术支持、经营管理等方面 的人才，通过有效的培训和训练，提升各类人才的技术水平，使之适应市场竞争与公司持续 发展的需要。 （2）人才培养体系建设计划 不断强化学习型组织建设，加强员工职业生涯规划，制订科学有效的培养成长制度。 （3）完善岗位责任制和绩效评价体系 建立有序的岗位竞争、激励机制，完善员工评价体系，充分发挥员工的智慧，主动担当 的责任心，为员工的职业发展提供空间与平台。 5、信息化计划 实现ERP系统及OA系统的推广应用及完善，发挥信息技术在管理与业务流程中的作用， 使各项研发流程、生产流程、管理流程顺利达成整体智能制造信息化的目标，从而进一步提 升生产过程信息化水平和经营管理效率。 6、募投项目推进计划 2019年，是公司上市后的第一年，公司确立了“第二次创业新征途”战略。公司将加快 “游乐设施建设项目”、“研发中心建设项目”、“融入动漫元素游乐设施项目”三大募投 项目的推进落地，实现自筹资金已先行投入“游乐设施建设项目”的工程在一季度竣工和投 产，整个项目在2020年内全面投产；“研发中心建设项目”、“融入动漫元素游乐设施项目” 在年内动工，按计划投入使用，彻底解决企业产能不足问题、以及技术研发资源问题，持续 增强企业生产能力和研发实力。 7、收购兼并计划 目前国内大型游乐设施制造行业存在企业规模较小、人才分散、资源分散的特点，公司 将充分运用行业主导地位的优势，结合公司发展战略，在时机成熟时，通过收购兼并等资本 运作方式，扩张公司的业务规模，实现产品经营与资本运营的有机结合，提升公司竞争实力 和抗风险能力，加快国际化进程的发展战略。 8、资本运作计划 在确保股东利益的前提下，合理使用直接融资、间接融资等手段，充分发挥资本市场的 融资功能，保持稳健的资产负债结构，保障公司持续、稳健发展。 （四）公司可能面对的风险 公司发展战略、经营计划并不构成公司对投资者的业绩承诺，公司可能面临的风险已在 本报告第一节“重要提示”中注明，描述了公司未来经营可能面临的主要风险，敬请广大投 资者谨慎决策，注意投资风险。 十、接待调研、沟通、采访等活动登记表 1、报告期内接待调研、沟通、采访等活动登记表 □ 适用 √ 不适用 公司报告期内未发生接待调研、沟通、采访等活动。 第五节 重要事项 一、公司普通股利润分配及资本公积金转增股本情况 报告期内普通股利润分配政策，特别是现金分红政策的制定、执行或调整情况 √ 适用 □ 不适用 公司严格按照《公司法》、《证券法》、中国证监会《关于进一步落实上市公司现金分 红有关事项的通知》、《上市公司监管指引第3号——上市公司现金分红》和《公司章程》 相关利润分配政策和审议程序实施利润分配方案，分红标准和分红比例明确清晰，相关的决 策程序和机制完备。在分配预案拟定和决策时，独立董事尽职履责并发挥了应有的作用，公 司也听取了中小股东的意见和诉求，相关的议案经由董事会、监事会审议过后提交股东大会 审议，并由独立董事发表独立意见，审议通过后在规定时间内进行实施，切实保证了全体股 东的利益。此外，为进一步细化《公司章程》的股利分配条款，保障投资者收益分配权，公 司董事会制定了《股东未来分红回报规划》，并经公司2017年第二次临时股东大会审议通过。 现金分红政策的专项说明 是否符合公司章程的规定或股东大会决议的要求： 是 分红标准和比例是否明确和清晰： 是 相关的决策程序和机制是否完备： 是 独立董事是否履职尽责并发挥了应有的作用： 是 中小股东是否有充分表达意见和诉求的机会，其合法权益是否得到了充分保护： 是 现金分红政策进行调整或变更的，条件及程序是否合规、透明： （未完）  |