[年报]联络互动:2018年年度报告（更新后）
杭州联络互动信息科技股份有限公司 2018年年度报告 2019年04月 第一节 重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真 实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连 带的法律责任。 公司负责人何志涛、主管会计工作负责人金玉花及会计机构负责人(会计主 管人员)王燕飞声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 公司目前不存在影响公司正常经营的重大风险。公司日常经营中可能面临 的风险因素详见“第四节经营情况讨论与分析”之“九、公司未来发展的展望” 之“5、可能面临的风险因素”。 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。 目录 第一节 重要提示、目录和释义 .......................................................................................................................................................... 2 第二节 公司简介和主要财务指标 ...................................................................................................................................................... 5 第三节 公司业务概要 .......................................................................................................................................................................... 9 第四节 经营情况讨论与分析 ............................................................................................................................................................ 13 第五节 重要事项 ................................................................................................................................................................................ 32 第六节 股份变动及股东情况 ............................................................................................................................................................ 55 第七节 优先股相关情况 .................................................................................................................................................................... 61 第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 .............................................................................................................................. 62 第九节 公司治理 ................................................................................................................................................................................ 71 第十节 公司债券相关情况 ................................................................................................................................................................ 77 第十一节 财务报告 ............................................................................................................................................................................ 78 第十二节 备查文件目录 .................................................................................................................................................................. 218 释义 释义项 指 释义内容 公司/本公司/联络互动 指 杭州联络互动信息科技股份有限公司 控股股东/实际控制人 指 何志涛 Newegg 指 Newegg.Inc,公司旗下电商平台，公司控股子公司 数字天域 指 北京数字天域科技有限公司，公司全资子公司 香港数字天域 指 数字天域（香港）科技有限公司，公司全资子公司 迪岸双赢 指 迪岸双赢集团有限公司，为公司控股子公司 Isapce 指 北京百维博锐贸易有限公司，为公司参股48%的公司 三尚传媒 指 东阳三尚传媒股份有限公司，为公司控股子公司 会找房 指 会找房（北京）网络技术有限公司，为公司控股子公司 中国数码文化 指 China Digital Culture (Group) Limited（HK：08175），香港创业板 上市公司，为公司参投公司 联络智能 指 Lianluo Smart Limited（NASDAQ：LLIT），美国纳斯达克上市公 司，为公司控股子公司 Qudian 指 Qudian.Inc（US：QD），国内金融科技公司趣店集团。 Razer 指 Razer.Inc(HK:01377),游戏外设设备商雷蛇。 第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司信息 股票简称 联络互动 股票代码 002280 变更后的股票简称（如有） 无 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 杭州联络互动信息科技股份有限公司 公司的中文简称 联络互动 公司的外文名称（如有） Hangzhou Lianluo Interactive Information Technology Co.,Ltd 公司的外文名称缩写（如 有） Lianluo Interactive 公司的法定代表人 何志涛 注册地址 浙江省杭州市滨江区物联网街 451 号芯图大厦 18 层 注册地址的邮政编码 310051 办公地址 浙江省杭州市滨江区物联网街 451 号芯图大厦 18 层 办公地址的邮政编码 310051 公司网址 http://www.lianluo.com/ 电子信箱 ir@lianluo.com 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 俞竣华 张凯平 联系地址 浙江省杭州市滨江区物联网街451号 芯图大厦 18 层 浙江省杭州市滨江区物联网街451号 芯图大厦18层 电话 0571-28280882 0571-28280882 传真 0571-28280883 0571-28280883 电子信箱 ir@lianluo.com ir@lianluo.com 三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 证券时报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http://www.cninfo.com.cn 公司年度报告备置地点 公司董事会办公室 四、注册变更情况 组织机构代码 91330000740545604A 公司上市以来主营业务的变化情况（如 有） 1、2014 年公司进行重大资产重组，相关资产置换、发行股份和募集资金的工 作已完成，上市公司的主营业务由原来的计算机系统集成和应用软件开发与销 售、 系统集成及技术支持与服务变更为移动终端操作系统、中间件平台及相关应用 的 研发与运营。2、公司完成重组上市之后，依托原有互联网业务基础，通过 自身发展以及外延式并购，已形成了以跨境电商、智能硬件、文化传媒和金融 四大板块 为主导的多元化综合性互联网公司。 历次控股股东的变更情况（如有） 公司目前实际控制人为何志涛先生。1、公司原控股股东为徐智勇等一致行动人， 经2014年10月29日中国证券监督管理委员会证监许可[2014]1108 号文《关于 核 准杭州新世纪信息技术股份有限公司重大资产重组及向何志涛等发行股份 购买资 产并募集配套资金的批复》核准，我公司向何志涛等 11 名交易对方发 行 135,233,994 股人民币普通股，用于购买其持有的北京数字天域科技股份有 限公司 100%的股权，上述交易完成后，公司控股股东变更为何志涛、郭静波、 陈理。2、2017年12月，因何志涛与郭静波、陈理的一致行动人协议到期未续 签，公司控股股东及实际控制人由何志涛及其一致行动人陈理、郭静波变更为 何志涛。 五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 立信会计师事务所（特殊普通合伙） 会计师事务所办公地址 上海市黄浦区南京东路 61 号四楼 签字会计师姓名 廖家河、丛存 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 □ 适用 √ 不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 □ 适用 √ 不适用 六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □ 是 √ 否 2018年 2017年 本年比上年增减 2016年 营业收入（元） 13,989,142,419.92 12,345,021,111.37 13.32% 1,201,212,661.97 归属于上市公司股东的净利润 （元） -668,712,491.03 65,234,207.00 -1,125.09% 353,630,886.22 归属于上市公司股东的扣除非 -1,618,505,981.73 -163,754,727.35 -888.37% 229,281,375.68 经常性损益的净利润（元） 经营活动产生的现金流量净额 （元） -399,933,656.19 -822,928,233.09 127.59% 140,336,306.19 基本每股收益（元/股） -0.31 0.03 -1,133.33% 0.17 稀释每股收益（元/股） -0.31 0.03 -1,133.33% 0.17 加权平均净资产收益率 -10.63% 1.05% -11.68% 5.52% 2018年末 2017年末 本年末比上年末增 减 2016年末 总资产（元） 13,991,920,835.83 15,182,550,545.09 -7.84% 8,156,579,389.59 归属于上市公司股东的净资产 （元） 5,218,269,625.90 7,367,293,761.27 -29.17% 6,190,680,746.71 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 3,828,264,408.63 3,723,516,312.74 3,585,240,605.35 2,852,121,093.20 归属于上市公司股东的净利润 103,862,449.51 49,681,500.93 -12,285,130.50 -809,971,310.97 归属于上市公司股东的扣除非 经常性损益的净利润 -72,178,714.05 -139,088,858.59 -83,242,859.39 -1,323,995,549.70 经营活动产生的现金流量净额 -594,472,715.63 256,865,195.63 -44,266,598.76 -18,059,537.43 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 □ 是 √ 否 九、非经常性损益项目及金额 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 2018年金额 2017年金额 2016年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产 减值准备的冲销部分） -580,957.31 -2,161,295.52 -162,939.06 计入当期损益的政府补助（与企业业务 密切相关，按照国家统一标准定额或定 量享受的政府补助除外） 5,748,024.03 4,359,788.82 2,307,283.00 委托他人投资或管理资产的损益 27,649,986.77 36,718,899.36 37,657,976.74 委托理财收益、债 券利息 除同公司正常经营业务相关的有效套期 保值业务外，持有交易性金融资产、交 易性金融负债产生的公允价值变动损 益，以及处置交易性金融资产、交易性 金融负债和可供出售金融资产取得的投 资收益 506,476,758.41 236,998,711.12 126,199,310.96 处置部分可供出售 金融资产产生的收 益 除上述各项之外的其他营业外收入和支 出 -6,818,209.78 -5,215,867.48 -4,425,453.71 其他符合非经常性损益定义的损益项目 421,700,248.31 减：所得税影响额 1,955,659.42 37,541,064.82 38,285,566.29 少数股东权益影响额（税后） 2,426,700.31 4,170,237.13 -1,058,898.90 合计 949,793,490.70 228,988,934.35 124,349,510.54 -- 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公 开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应 说明原因 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益 项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节 公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 是 零售相关业 公司需遵守《深圳证券交易所行业信息披露指引第 8 号——上市公司从事零售相关业务》的披露要求 2018年，企业发展的外部环境错综复杂，公司秉承“产品极致创新、平台绝对领先、市场全球构建”的整体经营策略， 通过对综合产业架构的进一步整合拓展，打造了多层次、多元化的业务体系。作为行业内多元化移动互联网平台级企业，未 来将基于自身条件，深度聚焦，继续整合产业上下游资源，进一步加大市场开拓力度，全面优化业务结构，提升公司长期竞 争优势。 报告期内，公司推进了传媒、电商等板块的收购和整合，同时合理规划了投资项目，有效实现了较大投资收益，上市 公司收入利润渠道进一步多元化，抗风险能力加强。在公司业务规模快速扩大的同时，期间费用也快速增加，同时由于部分 业务尚处于投入期，一定程度上影响了公司本期的业绩。 （一）本年度主要业务如下： 1.跨境电商业务：电商及经销销售业务主要包括电商业务及贸易经销业务。Newegg总部位于美国加利福尼亚州，是一 家知名的电子商务公司，专注于向消费者和中小企业销售包括计算机硬件、软件、外设和CE产品的电子类产品。Newegg的第 三方市场平台为用户提供全面的电子商务解决方案，包括产品上架、营销、客户服务等增值工具和服务。Newegg目前提供1,600 多个商品类别，超过4,500万个库存单位。截至2018年12月31日，Newegg拥有约3,600万注册用户。 Newegg在多个国家同时建立了上百万平方英尺的物流仓储中心。而这种规模化、经济化的物流系统使得99%以上的订 单能够实现当天出库，能在两天内将产品交付给美国及加拿大地区92%的消费者。截至目前，Newegg已拥有超过50个国家的 跨境直购网站，旗下平台均采用供应商会员邀请制，将会员商家的信息以简洁清晰的形式呈现在网页上，并以平台内链接将 子平台、平台内商家与消费者紧密联合。报告期内，公司正在推进Newegg境外分拆上市项目，待境外实现独立募资后，将继 续秉承“创新打造未来”的品牌战略方针，将更多资金用于支持研发跨境支付系统、物流体系升级等技术壁垒，打造以快捷 支付、48小时速运为特色的Newegg全球差异化竞争策略。 2.文化传媒业务：报告期内，公司完成了对迪岸双赢集团有限公司前段10.2%的股权收购工作，目前公司持有其59.2% 的股权，为公司控股子公司，后续将继续推进剩余股权收购工作，提供资金支持助力迪岸双赢户外传媒多点位扩张。 （1）迪岸双赢作为国内领先的机场媒体运营商，继续巩固机场媒体资源优势：锁定广州机场T1航站楼未来五年的媒 体经营权，并且获得了三年优先续约权；与南京禄口机场成立合资公司，获取南京机场10年媒体运营权；以及西藏五座机场 的独家媒体代理权。目前，迪岸双赢资源网络辐射北京、上海、广州、武汉、南京等全国30多个机场，运营媒体面积超过60 万平米，运营媒体数量超过30,000个，涵盖各类传统灯箱、数字刷屏/LED、开放性展位、创意媒体等多种媒体类型广告位超 过10万个。报告期内，国内方面，迪岸双赢战略入股高铁车站媒体运营商畅达传媒，并成立联合营销中心，就畅达传媒所拥 有的中国高铁“国门站”北京南站全部平面媒体，北京铁路局京津冀高铁站优质核心平面媒体，以及北京铁路局和济南铁路 局通行全国的600列高铁动车的全部平面媒体的独家运营权展开战略合作，共同构建中国规模最大的在途媒体网络，打造“机 场+高铁”出行圈媒体网络；海外方面，迪岸双赢取得印度最大的户外广告公司——Times OOH集团在华业务的独家代理商， 全面代理德里机场、孟买机场以及印度全境城市户外的媒体资源，积极拓展多维度竞争优势。未来迪岸双赢将继续加强新媒 体、新技术、新营销方面的探索，打造更加智能化、品质化、创新型的智慧型媒体生态。 （2）三尚传媒（836597），是国内大型精品影视剧投资、制作、发行商，打造“电视剧+电影+网络剧+经纪”的业务 体系，以精品大剧立足于业界，成为业内翘楚。制作及参投项目包括《三国》、《封神》、《白鹿原》等，独家签约团队包 括知名导演吕行、演员宁理及知名编剧朱苏进等，吕行导演团队成功打造2017年十大最高评分网剧《无证之罪》。报告期内， 由三尚传媒承制的古装神话剧《封神演义》于2019年正式在湖南卫视首播，并在芒果TV、爱奇艺、腾讯视频、优酷等线上网 站同步播出。该剧播出后获得极大反响，经统计，播出日全国卫视频道实时收视率达到0.78%，为该时段收视率榜首。 3.联络金融服务：联络金融服务：受2018年租房分期市场恶性竞争和部分中介影响，会找房（北京）网络科技有限公 司也出现部分债权坏账和减值，基于谨慎性原则，公司已对相关债权以及会找房的商誉资产计提了减值准备。 4.联络产业整合投资：报告期公司合理规划了投资项目，退出了部分前期投资项目，有效实现了较大投资收益，对整 体利润产生积极影响。未来公司将持续关注投资机会，打造企业利润贡献多元化。 5.其他业务收入：报告期内，公司通过内部资源整合、外部合作的方式综合利用资产、提升企业经营效益，实现了少 量其他业务收入，主要是房屋租赁收入等。 （二）行业发展情况 伴随着互联网基础设施的改善、在线支付解决方案的可用性增加、全球物流网络的增强以及大数据技术的发展，电子 商务在全球零售市场的渗透正在迅速深化，全球零售电子商务市场在过去几年一直在快速增长，预计在不久的将来将持续增 长。移动购物的激增正在推动和重塑全球电子商务。由于智能手机和平板电脑的普及、高速网络设备的广泛使用，以及最近 5G移动技术的兴起，预计未来几年移动购物仍将继续增长。 （三）行业地位和竞争优势 Newegg的规模、广泛的产品供应、优质的客户服务，使Newegg成为北美市场中广受认可和信赖的品牌之一。Newegg被 《消费者报告》评为年度最大的在线电子商店和最佳在线购物场所、被 Forbes（福布斯杂志）评为计算机和电子领域的最 佳网站。 Newegg的以下核心能力使得Newegg可以满足复杂、苛刻的客户群的需求、偏好和品味： （1）Newegg拥有科技产品覆盖广泛。截至2018年12月31日，Newegg拥有超过4,500万个库存单位，涵盖1,600多个类 别。基于广泛的供应商关系，Newegg能够优先获得最新、最热门的技术产品，这对科技产品客户有巨大吸引力，他们热情地 接受前沿技术趋势，并寻求购买新产品。 （2）Newegg网站内容丰富，界面友好。基于对精通技术的客户的品味和偏好的深刻理解和数据分析，Newegg的网站 设计使访问者能够快速、轻松地在其平台上发现、比较和购买产品。Newegg还提供丰富的内容库，包括评论、视频内容和流 媒体，帮助客户分享购物心得、做出明智的购买决定。 （3）Newegg有优质客服服务。提供广泛而有针对性的服务，以满足不同的需求。截至2018年12月31日，Newegg在美 国、中国大陆和台湾拥有自己的呼叫中心（7×24小时），并拥有超过200名专业客户服务代表。Newegg还为B2B帐户分配了 擅长于特定业务的帐户管理人员，以帮助他们根据特定行业的需求获取技术和处理订单。 （4）Newegg有高效的物流体系。截至2018年12月31日，Newegg运营了8个战略物流中心，包括北美7个仓库和中国1个 仓库，总占地面积超过160万平方英尺,每个仓库平均每天能处理13000进入件和10000出口件。同时Newegg也与供应商和第三 方运营商紧密合作，为客户提供一系列灵活的交付选择，以满足客户的多样化的运输需求。 （四）Newegg的线上销售情况 Newegg业务模式主要有两种，自营业务和第三方市场平台业务（Marketplace）。2016、2017年和2018年，Newegg总 GMV分别约为25.3亿美元、25.3亿美元和24.5亿美元。Newegg自2010年开始推出第三方市场平台业务（Marketplace）。截至 2018年12月31日，Newegg的第三方市场平台将客户连接到全球约12,572家第三方销售商，其中包括戴尔、戴森和联想等科技 行业最知名的品牌。 二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 无重大变化 固定资产 无重大变化 无形资产 无重大变化 在建工程 较年初增长126.48%，主要系杭州智能硬件研发基地建造持续投入所致 货币资金 较年初下降-46.42%，主要系本期归还银行借款和投资支付现金所致 预付账款 较年初增加100.83%，主要系本期合并迪岸双赢报表中的预付账款所致 其他应收款 较年初增加113.35%， 主要系本期合并迪岸双赢报表中的其他应收款和其他账款 所致 其他流动资产 较年初下降 53.85 %，主要为银行理财资金转上年减少 可供出售的金融资产 较年初下降 52.92%，主要系本期出售及公允价值变动影响 商誉 较年初增加66.34 %，主要系本期合并迪岸双赢新形成的商誉 2、主要境外资产情况 √ 适用 □ 不适用 资产的具 体内容 形成原因 资产规模 所在地 运营模式 保障资产 安全性的 控制措施 收益状况 境外资产 占公司净 资产的比 重 是否存在 重大减值 风险 Newegg.Inc 2017年收 购形成控 股子公司 393,934.00 万元 美国 控股子公 司 控股子公 司管理，加 强运营、财 务、法务和 人事等多 方面的管 理 -29,992.71 万元 69.69% 否 三、核心竞争力分析 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 报告期内，公司通过整合研发技术、人力资料、营销渠道、金融配置等资源，积极发挥协同优势，努力实施业务升级 转型，重塑并优化核心竞争力，主要体现在以下四个方面： 1、多元化的产业布局和产业协同能力 公司目前已经形成了跨境电商、文化传媒、智能硬件和联络金融的产业布局，是具备产业协同效应的互联网集团公司， 围绕“产品极致创新、平台绝对领先、市场全球构建”的核心战略发展方向，公司积极发挥多产业协同效应，通过业务整合， 进一步拓展业务链条。同时，通过财务投资项目的变现，公司有效拓宽了盈利来源，利润组成趋于多元化。 2、全球化渠道优势和营销网络 公司目前已经建立起线上加线下，国内加海外全面立体的销售渠道和营销网络。公司旗下电商平台Newegg立足北美， 业务遍及50多个国家和地区，拥有强大分销实力和物流网络；参股公司Ispace在国内各大城市开设了数十家旗舰门店，主要 销售创新智能硬件；迪岸双赢拥有丰富的户外广告资源和运营经验，提供丰富一站式全媒体营销解决方案；公司从渠道建设、 营销推广和服务体系上提供快速、优质、立体的销售方案。 3、资源获取优势 技术方面，未来跨境电商渠道平台的战略拓展将更多的借助于互联网技术研发优势，尤其是在大数据、云计算、区块 链等核心新兴互联网技术的投入、研发和应用。公司一直从事互联网相关技术的研发，有较强的技术储备和人才储备，为公 司后续发展提供了强有力的动能；金融支持方面，公司作为全国首批互联网企业、上市公司，与国内外各大银行等金融机构 建立良好战略合作关系，构筑强大资金实力，在满足公司迅速扩张的同时，能够更好的支持各项业务的资金需求服务；人力 资源方面，公司管理层和核心团队均为具有丰富经验和技术实力的行业人士，为公司未来发展构筑了坚强后盾。 4、强大的联络企业文化 企业文化建设是公司持续发展的基石。高效的跨文化管理体系是公司国际化战略的重要保障。公司在国际化的过程中， 充分尊重不同国家、不同民族、不同区域人员的风俗习惯和特点，通过不断的自我更新和调整机制，在互相认同的框架下组 成了有战斗力的本地化团队，形成了卓有成效的跨文化管理体系。 第四节 经营情况讨论与分析 一、概述 2018年，国际局势风云变幻，受国内经济转型及海外不确定性等多重因素影响，公司整体经营业绩增长放缓。同时，报告期 内，公司以移动互联网业务为基础，通过产业整合和升级，成功完成了跨境电商、文化传媒、智能硬件和联络金融的板块布 局，形成了相互协同发展的综合产业布局。 报告期内，公司秉承稳健的发展理念，继续整合各业务板块，项目稳步推进，并通过资本市场的运作和协调，积极推进电商 板块Newegg境外分拆上市工作，为电商业务注入新动能，为后续发展奠定良好的基础。报告期内，公司继续坚持“产品极致 创新、平台绝对领先、市场全球构建”的整体经营策略，通过对综合产业架构的进一步整合拓展，打造了多层次、多元化的 业务体系。 报告期内公司的重点工作： 1、推进电商平台Newegg境外分拆上市工作 报告期内，公司持续推进电商平台Newegg境外分拆上市工作，在实现境外独立募资后将进一步提升Newegg现有业务能力，支 持未来业务的发展和扩张，同时补充营运资金，主要包括扩展业务品类和区域，支付系统等运营功能的研发，以助力公司实 现跨越式发展、提升公司业绩与盈利能力。 2、优化企业业务结构 报告期内全球经济环境复杂多变，国际经济进入下行通道，国内经济新旧能动转换，经济增长下行压力进一步加大，市场竞 争更加激烈。为全面应对当前复杂多变的经营环境可能对公司长远发展造成的不利影响，公司对自身原有业务进行全面优化， 对存在较大不确定性和处于市场冷淡期的产品线进行精简，轻装上阵，为后续经营打下较好基础。 3、进一步夯实公司运营管理，强化内部控制 报告期内，公司在积极整合综合产业布局的同时，对内进一步强化企业运营管理，尤其是面对当前的经济环境下，公司实行 了一系列的成本管控措施，有效的控制项目成本、加强对各类款项的回收。同时组织开展年度内控制度自查和内部控制评价 工作，对内部控制设计和运行的有效性进行了检查测试，对自查中发现的内部控制缺陷进行分析整改，进一步健全了内控管 理体系。 4、持续关注行业动态和投资机遇 经过2018年的调整后，新兴的科技企业将迎来更好的发展机会，公司将持续关注行业投资机会，积极布局科创企业投资机遇， 创造新的利润增长点。 二、主营业务分析 1、概述 具体内容详见“第三节 公司业务概要”相关章节。 2、收入与成本 （1）营业收入构成 单位：元 2018年 2017年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 13,989,142,419.92 100% 12,345,021,111.37 100% 13.32% 分行业 电商及经销 13,599,074,622.84 97.21% 11,574,926,109.01 93.75% 3.46% 应用分发及数据 运营 90,229,471.76 0.64% 426,343,769.53 3.45% -2.81% 文化传媒 27,050,955.79 0.19% 77,227,048.82 0.63% -0.44% 联络智能 0.00 0.00% 33,312,101.36 0.27% -0.27% 互联网金融服务 225,324,493.15 1.61% 164,192,260.82 1.33% 0.28% 其他 47,462,876.38 0.34% 69,019,821.83 0.56% -0.22% 分产品 电商及经销 13,599,074,622.84 97.21% 11,574,926,109.01 93.75% 3.46% 应用分发及数据 运营 90,229,471.76 0.64% 426,343,769.53 3.45% -2.81% 文化传媒 27,050,955.79 0.19% 77,227,048.82 0.63% -0.44% 联络智能 0.00 0.00% 33,312,101.36 0.27% -0.27% 互联网金融服务 225,324,493.15 1.61% 164,192,260.82 1.33% 0.28% 其他 47,462,876.38 0.34% 69,019,821.83 0.56% -0.22% 分地区 国内收入 719,973,455.92 5.15% 951,494,327.98 7.71% -2.56% 海外收入 13,269,168,964.00 94.85% 11,393,526,783.39 92.29% 2.56% （2）占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品或地区情况 √ 适用 □ 不适用 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上 年同期增减 营业成本比上 年同期增减 毛利率比上年 同期增减 分行业 电商及经销收 入 13,599,074,622.84 11,785,544,958.61 13.34% 17.49% 17.65% -0.11% 应用分发及数 据运营 90,229,471.76 79,764,450.22 11.60% -78.84% -45.74% -53.92% 文化传媒 27,050,955.79 10,300,596.15 61.92% -64.97% -78.74% 24.67% 智能硬件 0.00 0.00 0.00% -100.00% -100.00% 互联网金融服 务 225,324,493.15 19,746,909.86 91.24% 37.23% 31.86% 0.36% 其他 47,462,876.38 36,871,055.33 22.32% -12.06% 128.28% -54.28% 分产品 电商及经销收 入 13,599,074,622.84 11,785,544,958.61 13.34% 17.49% 17.65% -0.11% 应用分发及数 据运营 90,229,471.76 79,764,450.22 11.60% -78.84% -45.74% -53.92% 文化传媒 27,050,955.79 10,300,596.15 61.92% -64.97% -78.74% 24.67% 智能硬件 0.00 0.00 0.00% -100.00% -100.00% 互联网金融服 务 225,324,493.15 19,746,909.86 91.24% 37.23% 31.86% 0.36% 其他 47,462,876.38 36,871,055.33 22.32% -12.06% 128.28% -54.28% 分地区 国内收入 719,973,455.92 488,851,733.71 32.10% -24.33% -33.27% 9.09% 海外收入 13,269,168,964.00 11,443,376,236.46 13.76% 16.46% 19.90% -2.48% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近1年按报告期末口径调整后的主营业务数据 □ 适用 √ 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 √ 是 □ 否 行业分类 项目 单位 2018年 2017年 同比增减 电商及经销产品 收入 销售量 万元 1,359,907.46 1,157,492.61 17.49% 生产量 万元 0 0 0.00% 库存量 万元 165,643.32 162,037.26 2.23% 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 □ 适用 √ 不适用 （4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 □ 适用 √ 不适用 （5）营业成本构成 单位：元 行业分类 项目 2018年 2017年 同比增减 金额 占营业成本比 重 金额 占营业成本比 重 电商及经销 电商及经销 11,785,544,958.61 98.77% 10,017,566,282.12 97.48% 1.32% 应用分发及数 据运营 应用分发及数 据运营 79,764,450.22 0.67% 147,016,435.84 1.43% -53.25% 文化传媒 文化传媒 10,300,596.15 0.09% 48,461,130.74 0.47% -81.63% 智能硬件 联络智能 0.00 0.00% 32,096,400.02 0.31% -100.00% 互联网金融服 务 互联网金融服 务 19,746,909.86 0.17% 14,975,230.75 0.15% 10.33% 其他 其他 36,871,055.33 0.31% 16,151,944.89 0.16% 93.13% 说明 无 （6）报告期内合并范围是否发生变动 √ 是 □ 否 报告期内，公司通过非同一控制下企业合并收购迪岸双赢集团有限公司，迪岸双赢纳入合并报表范围。详见第十一节、财务 报告第八段 合并范围变更。 （7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □ 适用 √ 不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 733,038,100.65 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 5.23% 前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额 比例 0.00% 公司前5大客户资料 序号 客户名称 销售额（元） 占年度销售总额比例 1 第一名 412,288,912.61 2.94% 2 第二名 95,991,236.12 0.69% 3 第三名 85,062,136.75 0.61% 4 第四名 79,018,681.70 0.56% 5 第五名 60,677,133.47 0.43% 合计 -- 733,038,100.65 5.23% 主要客户其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 4,431,627,051.84 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 37.77% 前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总 额比例 0.00% 公司前5名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元） 占年度采购总额比例 1 第一名 1,321,319,403.15 11.26% 2 第二名 940,075,091.77 8.01% 3 第三名 852,217,752.77 7.26% 4 第四名 709,129,794.03 6.05% 5 第五名 608,885,010.12 5.19% 合计 -- 4,431,627,051.84 37.77% 主要供应商其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 3、费用 单位：元 2018年 2017年 同比增减 重大变动说明 销售费用 1,724,480,078.78 1,315,798,261.24 31.06% 主要系Newegg合并期间较上期增 加一个季度，实际未发生重大变化 管理费用 633,173,357.54 488,165,281.89 29.70% 主要系Newegg合并期间较上期增 加一个季度，实际未发生重大变化 财务费用 186,251,180.38 212,748,721.41 -12.45% 主要系本期银行贷款基数较上期有 所下降 研发费用 190,420,878.00 164,487,011.95 15.77% 未发生重大变化 4、研发投入 √ 适用 □ 不适用 报告期内，为支持业务创新，全面提升核心竞争力，公司进一步优化了电商平台系统运行稳定性，并通过自行开发、测试的 方式研发电商平台移动端软件，总投入21,701.24万元。 公司研发投入情况 2018年 2017年 变动比例 研发人员数量（人） 778 1,175 -33.79% 研发人员数量占比 26.01% 38.49% -12.48% 研发投入金额（元） 217,012,440.76 215,408,501.57 0.74% 研发投入占营业收入比例 1.55% 1.74% -0.19% 研发投入资本化的金额（元） 37,049,490.73 49,269,003.24 -24.80% 资本化研发投入占研发投入 的比例 17.07% 22.87% -5.80% 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 □ 适用 √ 不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 □ 适用 √ 不适用 5、现金流 单位：元 项目 2018年 2017年 同比增减 经营活动现金流入小计 22,090,315,075.96 16,989,574,380.93 30.02% 经营活动现金流出小计 22,490,248,732.15 17,812,502,614.02 26.26% 经营活动产生的现金流量净 额 -399,933,656.19 -822,928,233.09 127.59% 投资活动现金流入小计 2,113,421,200.75 10,187,564,033.07 -79.25% 投资活动现金流出小计 1,676,651,999.19 12,866,757,970.14 -86.97% 投资活动产生的现金流量净 额 436,769,201.56 -2,679,193,937.07 116.40% 筹资活动现金流入小计 3,981,517,660.07 8,811,582,928.00 -54.81% 筹资活动现金流出小计 4,925,779,485.59 6,802,155,447.85 -27.59% 筹资活动产生的现金流量净 额 -944,261,825.52 2,009,427,480.15 -146.99% 现金及现金等价物净增加额 -897,834,951.57 -1,529,773,025.96 41.48% 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 √ 适用 □ 不适用 1、本期合并Newegg期间增加一个季度，经营性现金流入和经营性现金流出同比增加。同时，本期销售回款较上期有所增加， 所以经营活动产生的现金流量净额较上期增加； 2、本期银行理财金额较上期减少，投资活动现金流入和流出同比减少。同时，本期项目投资金额减少，处置股票等资产获 得投资活动现金流入增加，所以投资活动产生的现金流量净额增加； 3、本期归还银行贷款金额增加，所以筹资活动产生的现金流量净额同比减少； 报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 □ 适用 √ 不适用 三、非主营业务分析 √ 适用 □ 不适用 单位：元 金额 占利润总额比例 形成原因说明 是否具有可持续性 投资收益 1,060,033,157.89 219.73% 本期处置部分股权项目产 生的投资收益 否，本期投资收益主要是 公司出售Qudian.Inc和 Razer.Inc的权益以及委托 理财收益。 资产减值 1,469,337,714.94 258.52% 应收款项、其他应收款、 存货、长期股权投资和商 誉等资产计提减值准备 是，公司资产减值损失计 提范围均为公司开展日常 业务所产生的。 营业外收入 3,545,393.54 -0.53% 政府补助等 否 营业外支出 8,025,138.29 -1.20% 处置固定资产、存货报废 等 否 四、资产及负债状况分析 1、资产构成重大变动情况 单位：元 2018年末 2017年末 比重增 减 重大变动说明 金额 占总资产 比例 金额 占总资产 比例 货币资金 1,013,441,477.45 7.24% 1,891,372,664.35 12.46% -5.22% 主要系本期归还银行借款和支付对 外投资款 应收账款 3,167,386,290.57 22.64% 2,246,464,751.58 14.80% 7.84% 主要系本期增加租房分期业务债权 所致 存货 1,656,433,239.68 11.84% 1,620,372,600.89 10.67% 1.17% 本期无重大变化 投资性房地产 834,058,756.67 5.96% 637,863,050.64 4.20% 1.76% 主要系本期增加对外出租房屋 长期股权投资 384,972,352.48 2.75% 1,365,516,590.29 8.99% -6.24% 主要系本期合并迪岸双赢，相关股 权价值重新分类 固定资产 863,478,201.63 6.17% 1,072,079,710.08 7.06% -0.89% 主要系本期部分房屋对外出租，分 类至投资性房地产 在建工程 150,360,507.43 1.07% 66,391,490.12 0.44% 0.63% 主要系本期杭州联络大厦基地持续 投入 短期借款 2,054,404,154.00 14.68% 2,624,835,101.00 17.29% -2.61% 主要系本期归还银行借款 长期借款 1,028,763,803.00 7.35% 837,027,931.00 5.51% 1.84% 主要系本期Newegg根据业务需要 增加部分长期借款 2、以公允价值计量的资产和负债 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 期初数 本期公允价 值变动损益 计入权益的 累计公允价 值变动 本期计提的 减值 本期购买金 额 本期出售金 额 期末数 金融资产 3.可供出售 金融资产 2,191,875,061.20 -137,252,448.48 1,801,406,668.36 253,215,944.36 上述合计 2,191,875,061.20 -137,252,448.48 1,801,406,668.36 253,215,944.36 金融负债 0.00 0.00 0.00 0.00 报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化 □ 是 √ 否 3、截至报告期末的资产权利受限情况 截止2018年12月31日，主要资产权利受限情况如下： 1、公司质押货币资金5,388.47万元用于银行借款、开具保函、信用证和商业承兑汇票贴现； 2、公司向北京银行光明支行抵押北京市朝阳区望京街10号院3号楼地上2-15层 16层1604、1605、1608，用于最高额人民币 436,500,000.00元以内的房产抵押贷款。 3、公司向浙商银行抵押北京市朝阳区望京街10号院3号楼16层1601、1602、1603、1606、1607、1609、1610，17层1701，18 层1801，用于最高额288,500,000.00元以内的房产抵押贷款。 4、公司子公司Newegg.Inc向Preferred Bank抵押美国房产（账面价值903.60万美元）用于1,300.00万美元银行借款； 5、公司子公司台湾新蛋股份有限公司使用台湾地区房产（账面价值20,566.94万新台币）抵押向银行申请了2.7亿新台币的 银行借款； 五、投资状况分析 1、总体情况 √ 适用 □ 不适用 报告期投资额（元） 上年同期投资额（元） 变动幅度 759,934,964.75 3,596,514,848.59 -78.87% 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 被投 资公 司名 称 主要 业务 投资 方式 投资 金额 持股 比例 资金 来源 合作 方 投资 期限 产品 类型 截至 资产 负债 表日 的进 展情 况 预计 收益 本期 投资 盈亏 是否 涉诉 披露 日期 （如 有） 披露 索引 （如 有） 北京 迪岸 双赢 广告 有限 公司 广告 媒体 运营 收购 277,950,000.00 59.20% 自有 资金 北京 迪岸 双赢 广告 有限 公司 长期 广告 传媒 及综 合营 销解 决方 案 已按 照协 议步 骤， 完成 协议 项下 的首 次股 权交 割 244,800,000.00 247,606,600.00 否 2018 年07 月10 日 巨潮 资讯 网 （http://www.cninfo. com.cn）公 告编 号： 2018- 050 合计 -- -- 277,950,000.00 -- -- -- -- -- -- 244,800,000.00 247,606,600.00 -- -- -- 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 名称 投资 方式 是否 为固 定资 产投 资 投资 项目 涉及 行业 本报 告期 投入 金额 截至 报告 期末 累计 实际 投入 金额 资金 来源 项目 进度 预计 收益 截止 报告 期末 累计 实现 的收 益 未达 到计 划进 度和 预计 收益 的原 披露 日期 （如 有） 披露 索引 （如 有） 因 智能 硬件 研发 基地 自建 是 智能 硬件 61,919,000.00 149,207,500.00 募集 资金 19.63% 0.00 0.00 不适 用 2017 年01 月10 日 巨潮 资讯 网 合计 -- -- -- 61,919,000.00 149,207,500.00 -- -- 0.00 0.00 -- -- -- 4、以公允价值计量的金融资产 √ 适用 □ 不适用 单位：元 资产类别 初始投 资成本 本期公允 价值变动 损益 计入权益的 累计公允价 值变动 报告期内购 入金额 报告期内 售出金额 累计投资 收益 期末金额 资金来源 股票 902,990,000.00 0.00 -137,252,448.48 0.00 1,801,406,668.36 642,198,469.53 253,215,944.36 自有资金 合计 902,990,000.00 0.00 -137,252,448.48 0.00 1,801,406,668.36 642,198,469.53 253,215,944.36 -- 5、募集资金使用情况 √ 适用 □ 不适用 （1）募集资金总体使用情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 募集年 份 募集方 式 募集资 金总额 本期已 使用募 集资金 总额 已累计 使用募 集资金 总额 报告期 内变更 用途的 募集资 金总额 累计变 更用途 的募集 资金总 额 累计变 更用途 的募集 资金总 额比例 尚未使 用募集 资金总 额 尚未使 用募集 资金用 途及去 向 闲置两 年以上 募集资 金金额 2016年 非公开 发行股 票 480,000 6,191.9 112,008.94 195,941.49 375,824.37 78.30% 0.57 已于 2018年 12月20 日转入 公司开 立的一 般账户 并完成 0 募集资 金专户 的注销 手续 合计 -- 480,000 6,191.9 112,008.94 195,941.49 375,824.37 78.30% 0.57 -- 0 募集资金总体使用情况说明 本报告期披露的募集资金为2016 年非公开发行股票募集的资金。 （2）募集资金承诺项目情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 承诺投资项目和超 募资金投向 是否已 变更项 目(含 部分变 更) 募集资 金承诺 投资总 额 调整后 投资总 额(1) 本报告 期投入 金额 截至期 末累计 投入金 额(2) 截至期 末投资 进度 (3)＝ (2)/(1) 项目达 到预定 可使用 状态日 期 本报告 期实现 的效益 是否达 到预计 效益 项目可 行性是 否发生 重大变 化 承诺投资项目 渠道建设 是 80,000 38,180.86 0 38,180.86 100.00% 2019年 01月 01日 0 不适用 是 联络金融服务平台 是 40,000 19,800 0 19,800 100.00% 2018年 02月 01日 0 不适用 否 智能硬件 是 324,715.66 18,743.74 6,191.9 18,743.74 100.00% 2020年 01月 01日 0 不适用 是 中介机构费用 否 5,284.34 5,284.34 0 5,284.34 100.00% 2016年 02月 01日 0 不适用 否 补充流动资金 否 30,000 30,000 0 30,000 100.00% 2016年 03月 01日 0 不适用 否 承诺投资项目小计 -- 480,000 112,008.94 6,191.9 112,008.94 -- -- 0 -- -- 超募资金投向 不适用 合计 -- 480,000 112,008.94 6,191.9 112,008.94 -- -- 0 -- -- 未达到计划进度或 预计收益的情况和 原因（分具体项目） 注1、智能硬件市场经过前几年的火热和资金投入，一大批创新产品上市，但始终未能出现突破 性的技术和产品，智能硬件整体市场情况存在不确定性。近两年公司持续投入研发，先后自研和 合作了十几款智能硬件产品，并采取各种渠道加强营销、扩大销售，但市场销售情况都不尽人意。 若公司现阶段仍坚持在该产品上继续投入成本，从未来发展看，能否如期成功拓展市场以及获得 预期的投资收益均存在较大的不确定性，故公司将原募投项目“智能硬件”中剩余募集资金 152,679.80万元变更为永久性补充流动资金，本次永久补流后公司将以自有资金继续投入后续研 发基地建设。 2、渠道建设项目主要是建设公司线下营销网络，通过在北上广深和省会热点城市开设8-15家店 旗舰中心，达到提升公司品牌影响力及公司各种智能硬件产品的客户体验，从而使公司在竞争中 扩大市场份额，保持竞争优势的目的，本身不产生盈利。鉴于公司参股公司北京百维博锐贸易有 限公司（苹果经销商，品牌名“Ispace”）在国内已有数十家门店，并且公司智能硬件项目投资放 缓，为节约成本提高资金使用效率，公司目前主要通过和Isapce的合作，借助其渠道展示公司产 品。为确保募集资金的有效使用，此次随智能硬件项目终止，剩余募集资金一并永久补充流动资 金。 3、联络金融服务平台项目的剩余募集资金已经2017年第一次临时股东大会审议通过变更收购会 找房（北京）网络技术有限公司相关股权项目（公告编号 2017-021），此次将联络金融服务平台 项目募集账户中的节余资金及理财及利息收入391.62 万元，一并永久补充流动资金。 4、本着稳健经营的原则，经公司审慎考虑，2018年10月19日，经第五届董事会第六次会议和 第五届监事会第四次会议审议、2018年11月15日召开的2018年第四次临时股东大会审议通过 《关于终止募投项目并将剩余募集资金永久性补充流动资金的议案》，同意公司终止2016 年非 公开发行募投项目，并将原募投项目 “智能硬件”中剩余募集资金 152,679.80 万元和“渠道建 设项目”的剩余募集资金 42,869.57 万元以及“联络金融服务平台”募集资金账户剩下的理财利 息收入391.62万元，补充流动资金账户剩下的利息收入0.50万元，共计195,941.49万元变更为永 久性补充流动资金。（公告编号2018-067） 项目可行性发生重 大变化的情况说明 公司拟将原募投项目“智能硬件”中剩余募集资金152,679.80万元和“渠道建设项目”的剩余募 集资金 42,869.57万元以及“联络金融服务平台”募集资金账户剩下的理财利息收入391.62万元， 补充流动资金账户剩下的利息收入0.50万元，共计195,941.49万元变更为永久性补充流动资金。 项目变更情况详见《2018 年度募集资金存放与实际使用情况的专项报告》。 超募资金的金额、用 途及使用进展情况 不适用 募集资金投资项目 实施地点变更情况 不适用 募集资金投资项目 实施方式调整情况 适用 报告期内发生 本着稳健经营的原则，经公司审慎考虑，2018年10月19日，经第五届董事会第六次会议和第五 届监事会第四次会议审议、2018年11月15日召开的2018年第四次临时股东大会审议通过《关 于终止募投项目并将剩余募集资金永久性补充流动资金的议案》，同意公司终止2016 年非公开 发行募投项目，并将原募投项目 “智能硬件”中剩余募集资金 152,679.80 万元和“渠道建设项 目”的剩余募集资金 42,869.57 万元以及“联络金融服务平台”募集资金账户剩下的理财利息收 入391.62万元，补充流动资金账户剩下的利息收入0.50万元，共计195,941.49万元变更为永久性 补充流动资金。（公告编号2018-067） 募集资金投资项目 先期投入及置换情 况 不适用 用闲置募集资金暂 时补充流动资金情 况 适用 （1）公司于 2017年11月27日召开第四届董事会第四十一次会议，审议通过了《关于继续使用 部分闲置募集资金暂时补充流动资金的议案》，同意公司在确保不影响募集资金项目建设和募集 资金使用的前提下，使用200,000万元闲置募集资金暂时补充流动资金，期限自董事会审议通过 之日起不超过12个月，到期后将及时归还至募集资金专用账户。截止2017年12月31日，公司 使用闲置募集资金暂时补充流动余额为19.3亿元。 （2）2018年10月19日，经第五届董事会第六次会议和第五届监事会第四次会议审议，2018年 11月15日召开的2018年第四次临时股东大会审议通过《关于终止募投项目并将剩余募集资金永 久性补充流动资金的议案》，同意公司终止2016 年非公开发行募投项目，并将剩余募集资金及 理财利息收入净额合计195,941.49万元用于永久性补充流动资金，公司独立董事和保荐机构中德 证券均发表明确同意意见。本次以剩余募集资金永久性补充流动资金的实施划转过程中，前期已 用于暂时性补充流动资金的款项，将视同直接划转，不再归还至募集资金账户。 项目实施出现募集 资金结余的金额及 原因 不适用 尚未使用的募集资 金用途及去向 截止本报告期末，公司2016年非公开发行股票募集资金已使用完毕，公司已将上述募集资金专户（未完）  |