[年报]开元旅业集团有限公司:16开元01：开元旅业集团有限公司公司债券2018年年度报告（以此为准）
B0 开元旅业集团有限公司 公司债券年度报告 （2018年） 二〇一九年四月 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） 重要提示 公司董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担相应的法律责任。 天健会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 2 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） 重大风险提示 本报告所提示的风险因素与《开元旅业集团有限公司 2016年公开发行公司债券(第一期)募 集说明书》《开元旅业集团有限公司 2017年公开发行公司债券(第一期)募集说明书》所提 示的风险因素无重大变化。 投资者在评价和购买开元旅业集团有限公司 2016年公开发行公司债券(第一期)、开元旅业 集团有限公司 2017年公开发行公司债券(第一期)时，应认真考虑各项可能对债券的偿付、 债券价值判断和投资者权益保护产生重大不利影响的风险因素，并仔细阅读《开元旅业集 团有限公司 2016年公开发行公司债券(第一期)募集说明书》《开元旅业集团有限公司 2017 年公开发行公司债券(第一期)募集说明书》中“第二节风险因素”等有关章节内容。 3 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） 目录 重要提示......................................................................2 重大风险提示..................................................................3 释义..........................................................................6 第一节公司及相关中介机构简介............................................7 一、公司基本信息..........................................................7 二、信息披露事务负责人....................................................7 三、信息披露网址及置备地..................................................7 四、报告期内控股股东、实际控制人变更及变化情况............................8 五、报告期内董事、监事、高级管理人员的变更情况............................8 六、中介机构情况..........................................................9 （四）报告期内中介机构变更情况................................................9 第二节公司债券事项......................................................9 一、债券基本信息..........................................................9 二、募集资金使用情况.....................................................11 三、报告期内资信评级情况.................................................11 四、增信机制及其他偿债保障措施情况.......................................12 五、偿债计划.............................................................14 六、专项偿债账户设置情况.................................................16 七、报告期内持有人会议召开情况...........................................16 八、受托管理人（包含债权代理人）履职情况.................................16 第三节业务经营和公司治理情况...........................................17 一、公司业务和经营情况...................................................17 二、投资状况.............................................................19 三、与主要客户业务往来时是否发生严重违约.................................19 四、公司治理情况.........................................................19 五、非经营性往来占款或资金拆借...........................................20 第四节财务情况.........................................................20 一、财务报告审计情况.....................................................20 二、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正.............................20 2、重要的前期差错更正说明....................................................21 三、合并报表范围调整.....................................................22 四、主要会计数据和财务指标...............................................22 五、资产情况.............................................................25 六、负债情况.............................................................26 七、利润及其他损益来源情况...............................................29 八、报告期内经营性活动现金流的来源及可持续性.............................29 九、对外担保情况.........................................................29 第五节重大事项.........................................................29 一、关于重大诉讼、仲裁或受到重大行政处罚的事项...........................29 二、关于破产相关事项.....................................................29 三、关于被司法机关调查、被采取强制措施或被列为失信被执行人等事项.........29 四、关于暂停/终止上市的风险提示..........................................30 五、其他重大事项的信息披露情况...........................................30 第六节特定品种债券应当披露的其他事项...................................30 一、发行人为可交换债券发行人 ................................................30 4 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） 二、发行人为创新创业公司债券发行人 ..........................................30 三、发行人为绿色公司债券发行人 ..............................................30 四、发行人为可续期公司债券发行人 ............................................30 五、其他特定品种债券事项 ....................................................30 第七节发行人认为应当披露的其他事项.....................................30 第八节备查文件目录.....................................................31 财务报表.....................................................................33 附件一：发行人财务报表 ..................................................33 担保人财务报表...............................................................46 5 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） 释义 开元旅业/公司指开元旅业集团有限公司。 本报告指开元旅业集团有限公司公司债券 2018年年度报告 。 16开元 01指开元旅业集团有限公司 2016年公开发行公司债券 (第一期)。 17开旅 01指开元旅业集团有限公司 2017年公开发行公司债券 (第一期)。 主承销商指海通证券股份有限公司。 海通证券/受托管理人指海通证券股份有限公司。 受限资产指被设立了抵押/质押等限制物权，或被/查封/冻结 ，或被设立了可对抗第三人的优先受偿权的资产 ，其将无法变现，或必须满足一定条件才能够变 现用于清偿债务。 其他债券和债务工具指除公司债以外的债券和债务工具，包括企业债、 可转换债券、可交换债券、项目收益债券、专项 债券、中期票据、短期融资券、超短期融资券等 。 会计政策变更指企业对相同的交易或事项由原来采用的会计政策 改用另一会计政策的行为。 会计估计变更指由于资产和负债的当前状况及预期未来经济利益 和义务发生了变化，从而对资产或负债的账面价 值或资产的定期消耗金额进行的重估和调整。 重大会计差错更正指对企业在会计核算中，由于计量、确认、记录等 方面出现的重大错误进行的纠正。 银行授信指商业银行向非金融机构客户提供的资金，或者对 客户在有关经济活动中可能产生的赔偿、支付责 任做出的保证，包括贷款、贸易融资、票据融资 、融资租赁、透支、各项垫款等表内业务，以及 票据承兑、开出信用证、保函、备用信用证、信 用证保兑、债券发行担保、借款担保、有追索权 的资产销售、未使用的不可撤消的贷款承诺等表 外业务。 独立性指公司与其控股股东或实际控制人之间，在业务、 资产、人员、财务、机构五大方面保持独立性， 能够自主决定其经营方针和战略决策。 资金拆借指银行或其他金融机构之间在经营过程中相互调剂 头寸资金的信用活动。 存续期指债券起息日起至债券到期日（或赎回日）止的时 间区间。 元指如无特别说明，指人民币元。 6 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） 第一节公司及相关中介机构简介 一、公司基本信息 中文名称开元旅业集团有限公司 中文简称开元旅业 外文名称（如有） NEW CENTURY TOURISM GROUP CO., LTD. 外文缩写（如有） New Century Tourism Group 法定代表人陈灿荣 注册地址浙江省杭州市萧山区市心中路 818号十七楼 办公地址浙江省杭州市萧山区市心中路 818号十七楼 办公地址的邮政编码 311202 公司网址 http://www.kaiyuangroup.com/ 电子信箱 kylyj@kaiyuangroup.com 二、信息披露事务负责人 姓名柳永娟 在公司所任职务类型董事 信息披露事务负责人 具体职务 结算中心总经理 联系地址杭州萧山区市心中路 818号十七楼 电话 0571-82888080 传真 0571-82888076 电子信箱 kylyj@kaiyuangroup.com 三、信息披露网址及置备地 登载年度报告的交易 场所网站网址 http://www.sse.com.cn/ 年度报告备置地杭州萧山区市心中路 818号十七楼 7 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） 四、报告期内控股股东、实际控制人变更及变化情况 报告期末控股股东名称：浙江开元置业有限公司 报告期末实际控制人名称：陈妙林 公司与控股股东、实际控制人之间的产权及控制关系的方框图 √有控股股东或实际控制人□无控股股东或实际控制人 （一）报告期内控股股东、实际控制人的变更情况 □适用√不适用 （二）报告期内控股股东、实际控制人具体信息的变化情况 □适用√不适用 五、报告期内董事、监事、高级管理人员的变更情况 √发生变更□未发生变更 姓名年龄职务本届任职起止日 持有公司 股权 持有公司债 权 董事 陈灿荣 55董事长 2018年 5月-2021年 5月间接 8.53% - 陈妙林 67董事 2018年 5月-2021年 5月间接 85.21% - 朱再忠 49董事 2018年 5月-2021年 5月 张冠明 54董事 2018年 5月-2021年 5月间接 6.26% - 金文杰 50董事 2018年 5月-2021年 5月 -- 柳永娟 53董事 2018年 5月-2021年 5月 -- 监事 顾新权 57监事 2018年 5月-2021年 5月 -- 高级管理人员 8 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） 陈灿荣 55总经理 2018年 5月-2021年 5月间接 8.53% 张冠明 54副总经 理 2018年 5月-2021年 5月间接 6.26% - 金文杰 50副总经 理 2018年 5月-2021年 5月 -- 六、中介机构情况 （一）出具审计报告的会计师事务所 名称天健会计师事务所（特殊普通合伙） 办公地址杭州市江干区钱江路 1366号华润大厦 B座 签字会计师姓名陈世薇，庄晨晨 （二）受托管理人 /债权代理人 债券代码 136868.SH、143401.SH 债券简称 16开元 01、17开旅 01 名称海通证券股份有限公司 办公地址上海市黄浦区广东路 689号 联系人吴斌、陈宇 联系电话 010-88027267 （三）资信评级机构 债券代码 136868.SH、143401.SH 债券简称 16开元 01、17开旅 01 名称大公国际资信评估有限公司 办公地址北京市朝阳区霄云路 26号鹏润大厦 A座 2901 （四）报告期内中介机构变更情况 □适用√不适用 第二节公司债券事项 一、债券基本信息 单位：亿元币种：人民币 1、债券代码 136868.SH 2、债券简称 16开元 01 3、债券名称开元旅业集团有限公司 2016年公开发行公司债券(第 一期) 4、发行日 2016年 11月 29日 5、是否设置回售条款是 9 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） 6、最近回售日 2018年 11月 29日 7、到期日 2019年 11月 29日 8、债券余额 1.5 9、截至报告期末的利率(%) 6.00 10、还本付息方式每年付息一次，到期一次还本 11、上市或转让的交易场所上海证券交易所 12、投资者适当性安排面向合格机构投资者交易的债券 13、报告期内付息兑付情况公司已于 2018年 11月 29日按期足额支付上一计息年 度的债券利息。 14、调整票面利率选择权的 触发及执行情况 公司于 2018年 10月 11日公告，在本期债券存续期的 第 2年末，公司决定不上调票面利率，即票面利率仍 为 6.00%，并在本期债券后 1年（ 2018 年 11 月 29 日-2019 年 11 月 28 日）固定不变。 15、投资者回售选择权的触 发及执行情况 公司已于 2018年 10月 18日公告，债券持有人于回售 登记期（ 2018 年 10 月 11 日至 2018年 10 月 17 日）内对其所持有的部分“开元旅业集团有限公司 2016 年公开发行公司债券(第一期)”登记回售，回 售有效期登记数量为 350,000 手，回售金额 为 350,000,000.00 元。 16、发行人赎回选择权的触 发及执行情况 不涉及 17、可交换债权中的交换选 择权的触发及执行情况 不涉及 18、其他特殊条款的触发及 执行情况 不涉及 1、债券代码 143401.SH 2、债券简称 17开旅 01 3、债券名称开元旅业集团有限公司 2017年公开发行公司债券(第 一期) 4、发行日 2017年 12月 4日 5、是否设置回售条款是 6、最近回售日 2019年 12月 4日 7、到期日 2020年 12月 4日 8、债券余额 4.50 9、截至报告期末的利率(%) 6.98 10、还本付息方式每年付息一次，到期一次还本 11、上市或转让的交易场所上海证券交易所 12、投资者适当性安排面向合格机构投资者交易的债券 13、报告期内付息兑付情况公司已于 2018年 12月 4日按期足额支付上一计息年 度的债券利息。 14、调整票面利率选择权的 触发及执行情况 报告期内不涉及 15、投资者回售选择权的触 发及执行情况 报告期内不涉及 16、发行人赎回选择权的触 发及执行情况 不涉及 17、可交换债权中的交换选不涉及 10 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） 择权的触发及执行情况 18、其他特殊条款的触发及 执行情况 不涉及 二、募集资金使用情况 单位：亿元币种：人民币 债券代码：136868.SH 债券简称 16开元 01 募集资金专项账户运作情况公司已在招商银行杭州萧山支行开设募集资金使用专 户，用于公司债券募集资金的接受、存储、划转。本 次募集资金的接受、存储与划转皆在专项账户内进行 。 募集资金总额 5.00亿元 募集资金期末余额 0.00亿元 募集资金使用金额、使用情况 及履行的程序 在扣除发行费用后，剩余资金已用于偿还银行贷款。 公司严格按照募集资金管理办法中的相关规定执行， 设置了募集资金使用设置分级审批权限。 募集资金是否存在违规使用及 具体情况（如有） 无 募集资金违规使用是否已完成 整改及整改情况（如有） 不涉及 单位：亿元币种：人民币 债券代码：143401.SH 债券简称 17开旅 01 募集资金专项账户运作情况公司已在招商银行杭州萧山支行开设募集资金使用专 户，用于公司债券募集资金的接受、存储、划转。本 次募集资金的接受、存储与划转皆在专项账户内进行 。 募集资金总额 4.50亿元 募集资金期末余额 0.00亿元 募集资金使用金额、使用情况 及履行的程序 在扣除发行费用后，剩余资金已用于偿还银行贷款。 严格按照募集资金管理办法中的相关规定执行，设置 了募集资金使用设置分级审批权限。 募集资金是否存在违规使用及 具体情况（如有） 无 募集资金违规使用是否已完成 整改及整改情况（如有） 不涉及 三、报告期内资信评级情况 （一）报告期内最新评级情况 √适用□不适用 11 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） 债券代码 136868.SH、143401.SH 债券简称 16开元 01、17开旅 01 评级机构大公国际资信评估有限公司 评级报告出具时间 2018年 6月 27日 评级结果披露地点上海证券交易所网 http://www.sse.com.cn/ 评级结论（主体） AA 评级结论（债项） AA 评级展望稳定 是否列入信用观察名单否 评级标识所代表的含义偿还债务的能力很强，受不利经济环境的影响不大， 违约风险很低。 与上一次评级结果的对比及对 投资者权益的影响（如有） 无 （二）主体评级差异 □适用√不适用 四、增信机制及其他偿债保障措施情况 （一）报告期内增信机制及其他偿债保障措施变更情况 □适用√不适用 （二）截至报告期末增信机制情况 1．保证担保 1）法人或其他组织保证担保 □适用√不适用 2）自然人保证担保 □适用√不适用 2．抵押或质押担保 □适用√不适用 3．其他方式增信 □适用√不适用 （三）截至报告期末其他偿债保障措施情况 √适用□不适用 债券代码：136868.SH、143401.SH 债券简称 16开元 01、17开旅 01 其他偿债保障措施概述 为维护本期债券持有人的合法权益，发行人为本期债券 采取了如下的偿债保障措施： （一）专门部门负责偿付工作 发行人将指定财务部牵头负责协调本期债券的偿付工作 ，并协调公司其他相关部门在每年的财务预算中落实安 排本期债券本息的偿付资金，保证本息的如期偿付，保 障债券持有人的利益。 12 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） （二）设立专项账户并严格执行资金管理计划 发行人将指定专项账户，用于公司债券募集资金的接收 、存储、划转与本息偿付，账户实行专户管理，由募集 资金监管银行进行监督。本期债券本息的偿付将主要来 源于公司日常经营所产生的现金流，本期债券当期付息 日/本金兑付日前五个交易日，发行人将还本付息的资金 及时划付至在专项账户，募集资金监管银行将专项账户 的资金按照发行人与结算公司签订的服务协议中约定的 划付资金时间和金额要求，将当期应付债券本息按时汇 入服务协议指定的银行账户，并在发行人资金划付后一 个交易日内通知债券受托管理人。本期债券发行后，发 行人将优化公司的资产负债管理、加强公司的流动性管 理和募集资金使用等资金管理，并将根据债券本息未来 到期应付情况制定年度、月度资金运用计划，保证资金 按计划调度，及时、足额地准备偿债资金用于每年的利 息支付以及到期本金的兑付，保障投资者的利益。发行 人将根据《证券法》、《公司债券发行与交易管理办法》、 发行人《公司章程》及其他相关法律、法规、规章的规 定以及《募集说明书》的约定，履行专项账户持续信息 披露义务。 （三）制定债券持有人会议规则 发行人已按照《管理办法》的要求制定了《债券持有人 会议规则》。《债券持有人会议规则》约定了债券持有人 通过债券持有人会议行使权利的范围、程序和其他重要 事项，为保障公司债券本息及时足额偿付做出了合理的 制度安排。 （四）聘请债券受托管理人 发行人已按照《管理办法》的规定，聘请海通证券担任 本次债券的债券受托管理人，并与海通证券订立了《债 券受托管理协议》。在本次债券存续期限内，由海通证券 依照《债券受托管理协议》的约定维护本次债券持有人 的利益。 （五）严格的信息披露 发行人将遵循真实、准确、完整的信息披露原则，使公 司偿债能力、募集资金使用等情况受到债券持有人、债 券受托管理人和股东的监督，防范偿债风险。公司将在 日常加强履行报告、信息披露及风险提示义务，完善信 息披露及风险提示服务机制。本次债券存续期内，发行 人将根据法律、法规和规则的规定，及时、公平地履行 信息披露义务，确保所披露或者报送的信息真实、准确 、完整，不得有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 （六）限制发行人特定行为 根据发行人于 2015年 9月 15日通过的开元旅业集团有 限公司董事会 2015年临时会议决议以及于 2015年 9月 25日通过的开元旅业集团有限公司 2015年股东决议，当 发行人出现预计不能按期偿付债券本息或者到期未能按 期偿付债券本息时，发行人将至少采取如下措施： 1、不向股东分配利润； 2、暂缓重大对外投资、收购兼并等资本性支出项目的实 施； 3、调减或停发董事、监事和高级管理人员的工资和奖金 13 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） ； 4、主要责任人不得调离。 其他偿债保障措施的变化情 况及对债券持有人利益的影 响（如有） 无 报告期内其他偿债保障措施 的执行情况 报告期内，公司已按期足额支付上一计息年度的债券利 息。 报告期内是否按募集说明书 的相关承诺执行 公司严格按照募集说明书中的相关承诺执行。 五、偿债计划 （一）偿债计划变更情况 □适用√不适用 （二）截至报告期末偿债计划情况 √适用□不适用 债券代码：136868.SH 债券简称 16开元 01 偿债计划概述 （一）利息的支付 本次债券的利息自首个起息日起每年支付一次，最后一 期利息随本金的兑付一起支付。 1、本次债券的付息日为 2017 年至 2019 年每年的 11 月 29 日（如遇法定节假日和/或休息日，则顺延至其后 的第 1 个交易日；顺延期间付息款项不另计利息）。 如投资者行使回售选择权，则其回售部分债券的付息日 为 2017 年、 2018年的 11 月 29 日（如遇法定及政府 指定节假日和/或休息日，则顺延至其后的第 1个交易日 ，顺延期间付息款项不另计息）。 2、债券利息的支付通过证券登记结算机构和有关机构办 理。利息支付的具体事项将按照国家有关规定，由发行 人在主管部门指定媒体上发布的付息公告中予以说明。 3、根据国家税收法律、法规，投资者投资本次债券应缴 纳的有关税费由投资者自行承担。 （二）本金的偿付 1、本次债券本金兑付日为 2019 年 11 月 29 日（如 遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第 1 个交易日 ；顺延期间兑付款项不另计利息）。如投资者行使回售 选择权，则其回售部分债券的本金兑付日为 2018 年 11 月 29 日（如遇法定及政府指定节假日和/或休息日，则 顺延至其后的第 1 个交易日，顺延期间兑付款项不另计 息）。 2、本次债券本金的偿付通过证券登记结算机构和有关机 构办理。本金偿付的具体事项将按照国家有关规定，由 发行人在主管部门指定媒体上发布的兑付公告中加以说 明。 （三）偿债资金来源 本次公司债券的偿债资金将主要来源于本公司日常经营 所产生的利润及稳定的投资分红现金流。本公司较好的 14 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） 盈利能力将为偿还债券本息提供保障。根据公司业务规 划，前期投资的房地产项目还将提供持续的现金流入， 公司未来的经营活动现金净额将持续增长，为本次债券 的偿付提供有力的保障。同时，公司针对国家宏观政策 的调控，结合自身发展情况，制定了各业务板块的发展 战略并加以实施。 （四）偿债应急保障方案 1、充足的货币资金 长期以来，发行人注重对流动性的管理，货币资金充足 ，可用作偿债资金。货币资金持有量可以对债务本息实 现较好的覆盖。 2、与授信银行合作关系良好 公司与各大银行一直保持长期良好的合作关系，获得较 高的银行授信额度。如债券到期需偿付本息时发行人短 期资金不足，可向银行借入流动资金贷款以保证本次债 券本息的足额偿付。 偿债计划的变化情况对债券 持有人利益的影响（如有） 无 报告期内是否按募集说明书 相关承诺执行 报告期内，公司已按期足额支付上一计息年度的债券利 息；公司按照募集说明书相关承诺执行。 债券代码：143401.SH 债券简称 17开旅 01 偿债计划概述 （一）利息的支付 本期债券的利息自首个起息日起每年支付一次，最后一 期利息随本金的兑付一起支付。 1、本期债券的付息日为 2018年至 2020年每年的 12月 4日（如遇法定节假日和/或休息日，则顺延至其后的第 1个交易日；顺延期间付息款项不另计利息）。如投资者 行使回售选择权，则其回售部分债券的付息日为 2018年 、2019年的 12月 4日（如遇法定及政府指定节假日和/ 或休息日，则顺延至其后的第 1个交易日，顺延期间付 息款项不另计息）。 2、债券利息的支付通过证券登记结算机构和有关机构办 理。利息支付的具体事项将按照国家有关规定，由发行 人在主管部门指定媒体上发布的付息公告中予以说明。 3、根据国家税收法律、法规，投资者投资本期债券应缴 纳的有关税费由投资者自行承担。 （二）本金的偿付 1、本期债券本金兑付日为 2020年 12月 4日（如遇法定 节假日或休息日，则顺延至其后的第 1个交易日；顺延 期间兑付款项不另计利息）。如投资者行使回售选择权， 则其回售部分债券的本金兑付日为 2019年 12月 4日（ 如遇法定及政府指定节假日和/或休息日，则顺延至其后 的第 1个交易日，顺延期间兑付款项不另计息）。 2、本期债券本金的偿付通过证券登记结算机构和有关机 构办理。本金偿付的具体事项将按照国家有关规定，由 发行人在主管部门指定媒体上发布的兑付公告中加以说 明。 （三）偿债资金来源 15 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） 本期公司债券的偿债资金将主要来源于本公司日常经营 所产生的利润及稳定的投资分红现金流。本公司较好的 盈利能力将为偿还债券本息提供保障。根据公司业务规 划，前期投资的房地产项目还将提供持续的现金流入， 公司未来的经营活动现金净额将持续增长，为本期债券 的偿付提供有力的保障。同时，公司针对国家宏观政策 的调控，结合自身发展情况，制定了各业务板块的发展 战略并加以实施。 （四）偿债应急保障方案 1、充足的货币资金 长期以来，发行人注重对流动性的管理，货币资金充足 ，可用作偿债资金。 2、与授信银行合作关系良好 公司与各大银行一直保持长期良好的合作关系，获得较 高的银行授信额度。如债券到期需偿付本息时发行人短 期资金不足，可向银行借入流动资金贷款以保证本期债 券本息的足额偿付。 偿债计划的变化情况对债券 持有人利益的影响（如有） 无 报告期内是否按募集说明书 相关承诺执行 报告期内，上述债券尚未涉及利息支付及本金偿还；公 司按照募集说明书相关承诺执行。 六、专项偿债账户设置情况 □适用√不适用 七、报告期内持有人会议召开情况 □适用√不适用 八、受托管理人（包含债权代理人）履职情况 债券代码 136868.SH、143401.SH 债券简称 16开元 01、17开旅 01 债券受托管理人名称海通证券股份有限公司 受托管理人履行职责情况 报告期内，海通证券根据《公司债券受托管理人执业行为 准则》等有关规定和本期债券《受托管理协议》等约定， 对企业有关情况进行了跟进和督导，履行了受托管理工作 职责。 履行职责时是否存在利益冲 突情形 否 可能存在的利益冲突的，采 取的防范措施、解决机制（ 如有） 本次债券受托管理人已根据监管要求建立完善的内部信息 隔离和防火墙制度，保证：（1）本次债券受托管理人承 担该协议职责的雇员不受冲突利益的影响；（2）本次债券 受托管理人承担该协议职责的雇员持有的保密信息不会披 露给与该协议无关的任何其他人；（3）相关保密信息不被 本次债券受托管理人用于该协议之外的其他目的；（4）防 止与该协议有关的敏感信息不适当流动，对潜在的利益冲 突进行有效管理。 16 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） 3、本次债券受托管理人不得为本次债券提供担保，且本次 债券受托管理人承诺，其与发行人发生的任何交易或者其 对发行人采取的任何行为均不会损害债券持有人的权益。 4、本次债券受托管理人如违反该协议下的利益冲突防范机 制应承担该协议下相应的违约责任。 是否已披露报告期受托事务 管理/债权代理报告及披露地 址 海通证券已于 2018年 6月 29日在上海证券交易所网站披 露《开元旅业集团有限公司 2016年公开发行公司债券（第 一期）受托管理事务报告（2017年度）》《开元旅业集团 有限公司 2017年公开发行公司债券（第一期）受托管理事 务报告（2017年度）》。 第三节业务经营和公司治理情况 一、公司业务和经营情况 （一）公司业务情况 公司下辖酒店经营、普通住宅开发、商业地产运营、物业管理、旅游和贸易六大业务板块， 其中酒店经营、普通住宅开发、商业地产运营为核心产业。 （二）经营情况分析 1.各业务板块收入成本情况 单位：万元币种：人民币 业务板块 本期上年同期 收入成本 毛利率 （%） 收入占 比（%） 收入成本 毛利率 （%） 收入占 比（%） 酒店类 212,84 4.99 47,650 .87 77.61 34.55 196,335 .20 39,556 .56 79.85 24.16 房产开发 类 147,59 8.29 83,742 .83 43.26 23.96 229,399 .13 195,69 3.82 14.69 28.23 贸易 110,74 7.48 110,71 5.28 0.03 17.98 170,014 .27 169,97 8.89 0.02 20.92 物业管理 71,350 .64 55,938 .17 21.60 11.58 56,225. 60 42,837 .95 23.81 6.92 商业、租 赁及其他 类 41,729 .77 33,528 .81 19.65 6.77 134,169 .55 91,515 .77 31.79 16.51 建设服务 类 17,582 .04 17,153 .40 2.44 2.85 6,457.0 1 6,298. 31 2.46 0.79 其他 14,122 .99 7,660. 68 45.76 2.29 20,027. 83 12,124 .92 39.46 2.46 合计 615,97 6.20 356,39 0.05 42.14 - 812,628 .59 558,00 6.23 31.33 - 17 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） 2. 各主要产品、服务收入成本情况 □适用√不适用 不适用的理由：集团系综合多元化服务型集团，无特定产品，业务板块分类等于服务类别 分类，不重复提交。 3.经营情况分析 各业务板块、各产品服务中营业收入、营业成本、毛利率等指标变动比例超过 30%以上的， 发行人应当结合业务情况，分别说明相关变动的原因。 房产开发类收入和成本下降 30%以上，主要系公司现有项目进入尾盘销售期，结转规模有 所下降； 贸易业务收入和成本下降 30%以上，主要系贸易市场竞争强大较大，集团为聚焦核心业务， 降低贸易规模； 商业、租赁及其他类收入和成本下降 30%以上，主要系商业地产销售规模下降； 建设服务类收入和成本增长超过 30%以上，主要系集团利用自身在建设服务领域的优秀经 验，积极拓展总包代建业务，争取新的盈利突破点。 （三）主要销售客户及主要供应商情况 向前五名客户销售额 111,036.68万元，占年度销售总额 18.0%；其中前五名客户销售额中 关联方销售额 0万元，占年度销售总额 0%。 向前五名客户销售额超过年度销售总额 30%的 □适用√不适用 向前五名供应商采购额 71,895.73万元，占年度采购总额 20.2%；其中前五名供应商采购 额中关联方采购额 10,202.25万元，占年度采购总额 2.9%。向 向前五名客户采购额超过年度采购总额 30%的 □适用√不适用 其他说明 无 （四）新增业务板块分析 报告期内新增业务板块且收入占到报告期收入 30%的 □是√否 （五）公司未来展望 公司未来的战略方针是“依托集团的综合管理和投融资平台，以酒店业为主导产业，塑造 强势品牌，实施连锁化经营；导入和孵化相关产业，强化产业组合优势，构建产业联动发 展体系”。总体发展目标是： 1、战略远景 成为国内一流的综合性连锁酒店集团。在规模上，成为本土最大的酒店集团之一；在布局 上，完成对重要经济集聚区的布点，形成合理的酒店经营网络；在质量和品牌上，成为客 户认可的专业化本土酒店服务顶级提供商。 2、经营目标 要实现高于行业平均增速的发展速度，加快业态转型升级，以企业效益为先导，在“十三 18 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） 五”期间实现年均营业收入 70亿元以上，净利润保持稳定增长态势。 3、规模目标 未来五年通过租赁和托管的模式大力发展高星级酒店，继续保持国内酒店集团前十强。 4、资本战略 统筹投资与融资活动，经营性现金流逐渐趋向正值，投资性现金流保持一定负值使得集团 存量资产不断扩大，保持适度负债规模，至 2020年，集团整体资产负债率不超过 70%。 5、人力资源战略 注重招收培养体系的完善，满足产业扩张的需求，保持现有人员的稳定，建立行业中档偏 上的薪酬水平。 二、投资状况 （一）报告期内新增投资金额超过上年末净资产 20%的重大股权投资 □适用√不适用 （二）报告期内新增投资金额超过上年末净资产 20%的重大非股权投资 □适用√不适用 三、与主要客户业务往来时是否发生严重违约 □适用√不适用 四、公司治理情况 （一）公司是否存在与控股股东之间不能保证独立性、不能保持自主经营能力的情况： □是√否 与控股股东之间在业务、人员、资产、机构、财务等方面的独立性的机制安排说明： 1、资产独立 公司拥有经营所需的独立的营运资产和配套设施，包括设备、房屋建筑物等固定资产以及 土地使用权等无形资产，资产产权清晰，管理有序。公司的资产与控股股东明确分开，不 存在控股股东占用公司资产或干预资产经营管理的情况。 2、人员独立 公司及其子公司拥有独立的劳动、人事及工资管理规章制度和规范的管理考核体系，在人 员编制和管理上与控股股东及其他关联方完全分开。 3、机构独立 公司依据法律法规、规范性文件及公司章程的规定设立了董事会和监事，同时建立了独立 的内部组织结构，各部门之间职责分明、相互协调，独立行使经营管理职权。 4、财务独立 公司设立了独立的财务会计部门，具有独立的会计核算体系和财务管理制度，依法独立核 算并独立进行财务决策；公司拥有独立的银行账号和税务登记号，依法独立纳税。 5、业务独立 公司具有独立的企业法人资格，拥有独立、完整的产、供、销体系业务结构，自主经营、 独立核算、自负盈亏，具有独立的自主经营能力，可以完全自主做出业务经营、战略规划 19 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） 和投资等决策。 （二）是否存在违规为控股股东、实际控制人及其关联方提供担保的情形 □是√否 （三）公司治理结构、内部控制是否存在其他违反《公司法》、公司章程规定的情况 □是√否 （四）发行人报告期内是否存在违反募集说明书相关约定或承诺的情况 □是√否 五、非经营性往来占款或资金拆借 单位：亿元币种：人民币 1.发行人经营性往来款与非经营性往来款的划分标准： 非经营性往来款是指与主营业务和其他业务无关的大额长账龄往来款项。 2.报告期内是否发生过非经营性往来占款或资金拆借的情形： 否 3.报告期末非经营性往来占款和资金拆借合计：0.00，占合并口径净资产的比例（%）： 0.00，是否超过合并口径净资产的 10%：□是√否 第四节财务情况 一、财务报告审计情况 √标准无保留意见□其他审计意见 二、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正 √适用□不适用 变更、更正的类型及原因，说明是否涉及到追溯调整或重述，以及变更、更正对报告期及 比较期间财务报表的影响科目及变更、更正前后的金额。 1．会计政策变更的内容和原因 根据《财政部关于修订印发 2018年度一般企业财务报表格式的通知》(财会 〔2018〕15号)及其解读和企业会计准则的要求编制 2018年度财务报表，此项会计政 策变更采用追溯调整法。2017年度财务报表受重要影响的报表项目和金额如下： 原列报报表项目及金额新列报报表项目及金额 应收票据 355,100,000.00应收票据及应收 账款 603,650,149.76 应收账款 248,550,149.76 应收利息 3,242,223.74其他应收款 3,729,032,693.22 20 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） 应收股利 其他应收款 3,725,790,469.48 应付票据 503,400,432.04应付票据及应付 账款 1,494,609,604.95 应付账款 991,209,172.91 应付利息 64,451,486.68 其他应付款 1,518,703,498.83应付股利 其他应付款 1,454,252,012.15 收到其他与经营活动 有关的现金[注] 3,077,472,670.38 收到其他与经营 活动有关的现金 3,257,204,755.38 收到其他与投资活动 有关的现金[注] 3,213,332,211.93 收到其他与投资 活动有关的本公 司现金 3,033,600,126.93 [注]：将实际收到的与资产相关的政府补助 179,732,085.00元在现金流量表中的列报 由“收到其他与投资活动有关的现金”调整为“收到其他与经营活动有关的现金”。 2.财政部于 2017年度颁布了《企业会计准则解释第 9号——关于权益法下投资净 损失的会计处理》《企业会计准则解释第 10号——关于以使用固定资产产生的收入为 基础的折旧方法》《企业会计准则解释第 11号——关于以使用无形资产产生的收入为 基础的摊销方法》及《企业会计准则解释第 12号——关于关键管理人员服务的提供方 与接受方是否为关联方》。公司自 2018年 1月 1日起执行上述企业会计准则解释，执 行上述解释对公司期初财务数据无影响。 2、重要的前期差错更正说明 子公司浙江开元酒店管理股份有限公司以前年度计提应收账款坏账准备、应付账 款及应付职工薪酬核算错误，本期采用追溯重述法对上述差错进行了更正，对 2018年 度的比较财务报表做了如下调整： 受影响的比较报表项目调整金额 2017年度资产负债表项目 负债总额 9,386,929.00 未分配利润 -5,618,077.01 少数股东权益 -3,768,851.99 2017度利润表项目 资产减值损失 5,759,000.00 营业外收入 -5,498,949.00 所得税费用 -2,814,487.00 净利润 -8,443,462.00 21 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） 少数股东损益 -3,434,129.60 三、合并报表范围调整 报告期内单独或累计新增合并财务报表范围内子公司，且子公司报告期内营业收入、净利 润或报告期末总资产任一占合并报表 10%以上 □适用√不适用 报告期内单独或累计减少合并报表范围内子公司，且子公司上个报告期内营业收入、净利 润或报告期末总资产占该期合并报表 10%以上 □适用√不适用 四、主要会计数据和财务指标 （一）主要会计数据和财务指标（包括但不限于） 单位：万元币种：人民币 序 号 项目本期末上年末 变动比例（ %） 变动比例 超过 30% 的，说明 原因 1总资产 1,534,122.29 1,731,340.87 -11.39 2总负债 1,065,560.6 5 1,293,252.53 -17.61 3净资产 468,561.65 438,088.34 6.96 4 归属母公司股东的 净资产 405,010.36 378,131.44 7.11 5资产负债率（%） 69.46 74.70 -7.01 6 扣除商誉及无形资 产后的资产负债率 （%） 0.74 0.77 -4.17 7流动比率 1.30 1.34 -2.92 8速动比率 1.05 1.08 -3.26 9 期末现金及现金等 价物余额 186,588.88 176,022.98 6.00 - - 序号项目本期上年同期 变动比例 （%） 变动比例超过 30%的，说明原因 1营业收入 615,976.20 812,628.59 -24.20 2营业成本 356,390.05 558,006.23 -36.13 营业成本同比下 降幅度较大主要 系 2018年各业务 板块收入下降带 动成本同步下降 所致，同时 2018 年公司加强成本 22 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） 序号项目本期上年同期 变动比例 （%） 变动比例超过 30%的，说明原因 管理，成本得到 有效控制，使得 成本得到进一步 降低。 3利润总额 50,365.01 36,634.26 37.48 利润总额增长较 大主要系公司 2018年房产开发 类业务毛利率较 上期增长较多， 带动公司整体毛 利率提高 10.24% 所致。 4净利润 38,393.04 29,776.92 28.94 5 扣除非经常性损益 后净利润 52,414.52 53,926.20 -2.80% 6 归属母公司股东的 净利润 21,436.39 12,968.31 65.30 主要系公司加强 成本管理，有效 控制成本，导致 净利润大幅提升 所致。 7 息税折旧摊销前利 润（EBITDA） 124,265.27 98,683.61 25.92 8 经营活动产生的现 金流净额 122,631.71 104,597.15 17.24 9 投资活动产生的现 金流净额 93,033.84 - 130,259.47 -171.42 2018年该数值为 大额正值主要系 今年收回台州开 元名都置业有限 公司借款 5.11亿 ，收回上海衍拓 借款 3.28亿，因 海南恒盛元国际 旅游发展有限公 司减资收回投资 3.1亿。2017年 末数额为较大负 值主要系因为支 付上海衍拓资产 管理有限公司借 款 7.8亿。 10 筹资活动产生的现 金流净额 -205,092.23 101,302.93 -302.45 公司筹资性净现 金流为-20.51亿 元，同比由净流 入转为大幅净流 出，主要是 2017 年公司发行了 4.50亿元“17开 23 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） 序号项目本期上年同期 变动比例 （%） 变动比例超过 30%的，说明原因 旅 01”和 10.00 亿元“17开元旅 业 SCP001”，而 2018年没有新发 债券，同时借款 收到的现金较去 年减少 9.24亿元 所致。 11应收账款周转率 24.84 22.66 9.62 12存货周转率 1.92 1.71 12.18 13 EBITDA全部债务 比 0.22 0.13 69.23 主要系 2018年公 司因债券到期和 回售共偿还债券 余额 18亿元，负 债总额规模大幅 下降所致。 14利息保障倍数 1.94 1.79 8.68 - 15现金利息保障倍数 2.30 2.25 2.09 - 16 EBITDA利息倍数 1.94 1.79 8.68 17贷款偿还率（%） 100.00 100.00 - 18利息偿付率（%） 100.00 100.00 - - - 说明 1：非经常性损益是指与公司正常经营业务无直接关系，以及虽与正常经营业务相关， 但由于其性质特殊和偶发性，影响报表使用人对公司经营业绩和盈利能力做出正常判断的 各项交易和事项产生的损益。具体内容按《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号---非经常性损益（2008）》执行。 说明 2：EBITDA=息税前利润（EBIT）+折旧费用+摊销费用 （二）主要会计数据和财务指标的变动原因 （1）营业成本同比下降幅度较大主要系 2018年各业务板块收入下降带动成本同步下降所 致，同时公司加强成本管理，成本得到有效控制，使得成本进一步降低。 （2）利润总额增长较大主要系公司 2018年房产开发类业务毛利率较上期增长较多，带动 公司整体毛利率提高 10.24%所致。 （3）归属母公司股东的净利润变动较大主要系公司加强成本管理，有效控制成本，导致净 利润大幅提升所致。 （4）投资活动产生的现金流净额波动较大主要系今年收回台州开元名都置业有限公司借款 5.11亿，收回上海衍拓借款 3.28亿，因海南恒盛元国际旅游发展有限公司减资收回投资 3.1 亿；2017年末数额为较大负值主要系因为支付上海衍拓资产管理有限公司借款 7.8亿。 （5）2018年公司筹资性净现金流为-20.51亿元，同比由净流入转为大幅净流出，主要是 2017年公司发行了 4.50亿元“17开旅 01”和 10.00亿元“17开元旅业 SCP001”，而 2018 年没有新发债券，同时借款收到的现金较去年减少 9.24亿元所致。 （6）EBITDA全部债务比波动较大主要系 2018年公司因债券到期和回售共偿还债券余额 18 亿元，负债总额规模大幅下降所致。 （7）2018年，公司筹资性净现金流-20.51亿元，同比由净流入转为大幅净流出，主要是 24 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） 2017年发行 4.50亿元“17开旅 01”和 10.00亿元“17开元旅业 SCP001”，本期无新发债 券，同时借款收到的现金同比减少 9.24亿元所致，筹资性净现金流的波动属于公司经营策 略的调整，不会对公司的日常经营产生不利影响。 五、资产情况 （一）主要资产情况及其变动原因 1.主要资产情况 单位：亿元币种：人民币 资产项目 本期末余 额 上年末或募集说明 书的报告期末余额 变动比例 （%） 变动比例超过 30% 的，说明原因 应收票据及应收账款 2.47 6.04 -59.02 因贸易规模减少， 2018年应收票据较 年初减少 3.6亿元 其他流动资产 5.83 12.88 -54.71 主要系 2018年为 归还债券等，减少 理财产品规模 7.9 亿元所致 长期股权投资 3.92 7.41 -47.17 主要系因海南恒盛 元国际旅游发展有 限公司减资，公司 收回投资款 3.1亿 固定资产 16.16 8.40 92.28 主要系 2018年相 关在建工程完工转 为固定资产，进而 导致 2018年固定 资产账面余额大幅 增加。主要包括： 海宁酒店在建工程 转为固定资产增加 账面价值 5.3亿， 绍兴禹庄在建工程 转为固定资产增加 账面价值 1.3亿 ，建德开元芳草地 在建工程转为固定 资产增加账面价值 1.4亿。 无形资产 9.75 6.07 60.66 主要系由于开发项 目类型有所调整， 2018年将温州名都 大酒店所属土地使 用权由存货转入无 形资产核算，涉及 金额 3.2亿。 2.主要资产变动的原因 （1）应收票据及应收账款减少，主要系因贸易规模减少，2018年应收票据较年初减少 3.6 25 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） 亿元； （2）其他流动资产减少，主要系 2018年为归还债券等考虑，减少理财产品规模 7.9亿元 所致； （3）长期股权投资减少，主要系因海南恒盛元国际旅游发展有限公司减资，公司收回投资 款 3.1亿； （4）固定资产增加，主要系 2018年相关在建工程完工转为固定资产，进而导致 2018年固 定资产账面余额大幅增加。包括：海宁酒店在建工程转为固定资产增加账面价值 5.3亿， 绍兴禹庄在建工程转为固定资产增加账面价值 1.3亿，建德开元芳草地在建工程转为固定 资产增加账面价值 1.4亿； （5）无形资产增加，主要系由于开发项目类型有所调整，2018年将温州名都大酒店所属 土地使用权由存货转入无形资产核算，涉及金额 3.2亿。 （二）资产受限情况 1.各类资产受限情况 √适用□不适用 单位：亿元币种：人民币 受限资产账面价值 评估价值（ 如有） 所担保债务的债务 人、担保类型及担 保金额（如有） 由于其他原因受限 的，披露受限原因 及受限金额（如 有） 货币资金 3.37 - 主要为借款质押、 承兑保证金 - 存货 2.88 -用于担保 - 固定资产 10.85 -用于担保 - 在建工程 0.01 -用于担保 - 无形资产 4.10 -用于担保 - 投资性房地产 10.48 -用于担保 - 合计 31.69 --- 2.发行人所持子公司股权的受限情况 报告期（末）母公司口径营业总收入或资产总额低于合并口径相应金额 50% □适用√不适用 六、负债情况 （一）主要负债情况及其变动原因 1.主要负债情况 单位：亿元币种：人民币 负债项目 本期末余 额 上年末或募集说明 书的报告期末余额 变动比例 （%） 变动比例超过 30% 的，说明原因 应付票据及应付账款 10.17 14.95 -31.97 主要系因贸易规模 减少，2018年末应 付票据较去年同期 减少 3.7亿元。 26 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） 负债项目 本期末余 额 上年末或募集说明 书的报告期末余额 变动比例 （%） 变动比例超过 30% 的，说明原因 其他流动负债 2.49 10.01 -75.12 2018年末其他流动 负债同比大幅下降 主要系 2018年公 司偿还到期债券“ 17开元旅业 SCP001”余额 10 亿元所致。 应付债券 4.97 15.43 -67.75 2018年应付债券余 额下降主要系公司 因回售偿还“15开 元旅业 MTN001”余 额 4.5亿元，因回 售偿还“16开元 01”余额 3.5亿元 ；同时 2018年公 司将余额 1亿元的 “14开元旅业 MTN001”、余额 1.5 亿元的“ 16开元 01”重分类至其他 流动负债所致。 2.主要负债变动的原因 （1）应付票据及应付账款减少主要系因贸易规模减少，2018年末应付票据较去年同期减 少 3.7亿元； （2）其他流动负债减少主要系 2018年公司偿还到期债券“17开元旅业 SCP001”余额 10 亿元所致； （3）应付债券减少主要系公司因回售偿还“15开元旅业 MTN001”余额 4.5亿元，因回售 偿还“16开元 01”余额 3.5亿元；同时 2018年公司将余额 1亿元的“14开元旅业 MTN001 ”、余额 1.5亿元的“ 16开元 01”重分类至其他流动负债所致。 3.发行人在报告期末是否存在尚未到期或到期未能全额兑付的境外负债 □适用√不适用 （二）有息借款情况 报告期末借款总额 55.25亿元，上年末借款总额 76.71亿元，借款总额总比变动-27.98%。 报告期末借款总额同比变动超过 30%，或报告期内存在逾期未偿还借款且且借款金额达到 1000万元的 □适用√不适用 （三）报告期内新增逾期有息债务且单笔债务金额超过 1000万元的 □适用√不适用 27 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） （四）上个报告期内逾期有息债务的进展情况 上个报告期内无逾期有息债务 无 （五）可对抗第三人的优先偿付负债情况 截至报告期末，可对抗第三人的优先偿付负债情况： 无 （六）后续融资计划及安排 1.后续债务融资计划及安排 未来一年内营运资金、偿债资金的总体需求情况，大额有息负债到期或回售情况及相应的 融资计划： 2019年营业资金预计会随业务的增长而增长，公司拟通过银行借款、债券发行等方式保证 公司正常运营。 2019年融资计划及安排 融资方式金额 (亿元 )备注 银行借款 8 宁波新青年广场银团贷款 4亿元、 温州绿轴项目贷款 4亿元 发行债券 10计划发行短融、超短各 5亿元 合计 18 2.所获银行授信情况 单位：亿元币种：人民币 银行名称综合授信额度已使用情况剩余额度 农业银行 97,600 28,200 69,400 工商银行 163,135 106,125 57,010 中国银行 58,800 34,400 24,400 民生银行 21,309 14,100 7,209 招商银行离岸金融中心 22,191 22,191 0 浙商银行 50,000 50,000 0 兴业银行 20,000 19,305 695 交通银行 78,600 77,100 1,500 招商银行 24,000 24,000 0 永隆银行 13,328 13,328 0 光大银行 115,000 55,000 60,000 农商银行 16,000 16,000 0 广发银行 5,000 5,000 0 合计 684,963 464,749 220,214 上年末银行授信总额度：75.03亿元，本报告期末银行授信总额度 68.50亿元，本报告期 银行授信额度变化情况：-6.53亿元 3.截至报告期末已获批尚未发行的债券或债务融资工具发行额度： 28 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） 短期融资券 8亿元、超短期融资券 8亿元。 七、利润及其他损益来源情况 单位：亿元币种：人民币 报告期利润总额：5.04亿元 报告期非经常性损益总额：-1.40亿元 报告期公司利润构成或利润来源的重大变化源自非主要经营业务：□适用√不适用 八、报告期内经营性活动现金流的来源及可持续性 收到“其他与经营活动有关的现金”超过经营活动现金流入 50% □是√否 九、对外担保情况 （一）对外担保的增减变动情况及余额超过报告期末净资产 30%的情况 单位：亿元币种：人民币 上年末对外担保的余额：8.83亿元 公司报告期对外担保的增减变动情况：-2.85亿元 尚未履行及未履行完毕的对外担保总额：5.98亿元 尚未履行及未履行完毕的对外担保总额是否超过报告期末净资产 30%：□是√否 （二）对外担保是否存在风险情况 □适用√不适用 第五节重大事项 一、关于重大诉讼、仲裁或受到重大行政处罚的事项 □适用√不适用 二、关于破产相关事项 □适用√不适用 三、关于被司法机关调查、被采取强制措施或被列为失信被执行人等事项 （一）发行人及其董监高被调查或被采取强制措施 □适用√不适用 （二）控股股东 /实际控制人被调查、被采取强制措施或被列为失信被执行人 报告期内发行人的控股股东、实际控制人涉嫌犯罪被司法机关立案调查或被采取强制措施 ：□是√否 29 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） 报告期内发行人的控股股东、实际控制人被列为失信被执行人或发生其他重大负面不利变 化等情形：□是√否 四、关于暂停 /终止上市的风险提示 □适用√不适用 五、其他重大事项的信息披露情况 □适用√不适用 第六节特定品种债券应当披露的其他事项 一、发行人为可交换债券发行人 □适用√不适用 二、发行人为创新创业公司债券发行人 □适用√不适用 三、发行人为绿色公司债券发行人 □适用√不适用 四、发行人为可续期公司债券发行人 □适用√不适用 五、其他特定品种债券事项 不适用 第七节发行人认为应当披露的其他事项 无 30 开元旅业集团有限公司公司债券年度报告（2018年） 第八节备查文件目录 一、载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人（会计主管人员）签 名并盖章的财务报表； 二、载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件； 三、报告期内在中国证监会指定网站上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的 原稿； 四、按照境内外其他监管机构、交易场所等的要求公开披露的年度报告、年度财务 信息。 (以下无正文 ) 31 32 8 财务报表 附件一：发行人财务报表 合并资产负债表 2018年 12月 31日 编制单位: 开元旅业集团有限公司 单位:元币种:人民币 项目 2018年 12月 31日 2017年 12月 31日 流动资产： 货币资金 2,202,655,587.12 3,021,739,833.72 结算备付金 拆出资金 交易性金融资产 以公允价值计量且其变动计入当 期损益的金融资产 5,332,282.64 6,971,401.55 衍生金融资产 应收票据及应收账款 247,393,495.73 603,650,149.76 其中：应收票据 355,100,000.00 应收账款 247,393,495.73 248,550,149.76 预付款项 109,336,129.05 100,060,457.54 应收保费 应收分保账款 应收分保合同准备金 其他应收款 3,545,846,476.64 3,729,032,693.22 其中：应收利息 2,540,999.67 3,242,223.74 应收股利 23,625,000.00 买入返售金融资产 存货 1,626,991,083.45 2,088,799,588.95 合同资产 持有待售资产 一年内到期的非流动资产 其他流动资产 583,417,717.62 1,288,106,726.24 流动资产合计 8,320,972,772.25 10,838,360,850.98 非流动资产： 发放贷款和垫款 债权投资 可供出售金融资产 96,698,211.52 138,927,290.84 其他债权投资 持有至到期投资 长期应收款 432,253,859.21 366,392,061.03 长期股权投资 391,576,786.57 741,202,772.57 33 其他权益工具投资 其他非流动金融资产 投资性房地产 2,226,335,185.51 2,436,651,386.51 固定资产 1,616,104,043.67 840,484,674.9 在建工程 855,871,477.34 990,206,835.28 生产性生物资产 油气资产 无形资产 975,097,170.06 606,926,602.85 开发支出 商誉 2,131,803.00 长期待摊费用 384,422,781.56 327,218,357.75 递延所得税资产 36,626,159.35 25,024,257.37 其他非流动资产 3,132,689.15 2,013,643.2 非流动资产合计 7,020,250,166.94 6,475,047,882.3 资产总计 15,341,222,939.19 17,313,408,733.28 流动负债： 短期借款 1,827,460,500 2,438,248,215.23 向中央银行借款 吸收存款及同业存放 拆入资金 交易性金融负债 以公允价值计量且其变动计入当 期损益的金融负债 衍生金融负债 应付票据及应付账款 1,016,819,763.32 1,494,609,604.95 预收款项 989,709,612.72 1,293,920,740.57 合同负债 卖出回购金融资产款 应付手续费及佣金 应付职工薪酬 138,777,913.7 125,396,463.51 应交税费 138,403,578.74 134,868,307.06 其他应付款 1,666,538,398.69 1,518,703,498.83 其中：应付利息 18,417,223.84 64,451,486.68 应付股利 778,697.61 应付分保账款 保险合同准备金 代理买卖证券款 代理承销证券款 持有待售负债 一年内到期的非流动负债 369,330,000 81,285,851 其他流动负债 249,022,669.81 1,001,001,531.08 流动负债合计 6,396,062,436.98 8,088,034,212.23 34 非流动负债： 长期借款 2,450,700,000 2,106,380,000 应付债券 497,424,817.78 1,542,625,807.28 其中：优先股 永续债 长期应付款 9,206,219.82 18,775,915.26 长期应付职工薪酬 预计负债 递延收益 1,007,164,460.37 833,761,943.3 递延所得税负债 295,048,518.48 342,947,421.21 其他非流动负债 非流动负债合计 4,259,544,016.45 4,844,491,087.05 负债合计 10,655,606,453.43 12,932,525,299.28 所有者权益（或股东权益）： 实收资本（或股本） 1,000,000,000 1,000,000,000 其他权益工具 其中：优先股 永续债 资本公积 296,172,268.32 240,962,767.53 减：库存股 其他综合收益 12,880,731.93 13,665,027.15 专项储备 盈余公积 211,551,968.11 202,854,851.02 一般风险准备 未分配利润 2,529,498,605.76 2,323,831,781.32 归属于母公司所有者权益合计 4,050,103,574.12 3,781,314,427.02 少数股东权益 635,512,911.64 599,569,006.98 所有者权益（或股东权益）合 计 4,685,616,485.76 4,380,883,434 负债和所有者权益（或股东 权益）总计 15,341,222,939.19 17,313,408,733.28 法定代表人：陈灿荣主管会计工作负责人：查向宏会计机构负责人：王丽芳 母公司资产负债表 2018年 12月 31日 编制单位:开元旅业集团有限公司 单位:元币种:人民币 项目 2018年 12月 31日 2017年 12月 31日 流动资产： 货币资金 176,838,094.35 1,154,514,398.54 交易性金融资产 以公允价值计量且其变动计入 35 当期损益的金融资产 衍生金融资产 应收票据及应收账款 其中：应收票据 应收账款 预付款项 3,388,955.74 4,645,789.56 其他应收款 2,755,988,594.67 3,809,404,443.83 其中：应收利息 1,645,666.67 2,022,223.74 应收股利 557,891,750.00 570,000,000.00 存货 224,394 227,970 合同资产 持有待售资产 一年内到期的非流动资产 其他流动资产 205,460,666.00 914,943,664.11 流动资产合计 3,141,900,704.76 5,883,736,266.04 非流动资产： 债权投资 可供出售金融资产 3,238,236.52 3,238,236.52 其他债权投资 持有至到期投资 长期应收款 304,285,528.88 169,600,000 长期股权投资 1,957,310,415.59 1,699,976,929.99 其他权益工具投资 其他非流动金融资产 投资性房地产 固定资产 17,294,287.5 18,131,818.32 在建工程 生产性生物资产 油气资产 无形资产 71,233.22 97,326.84 开发支出 商誉 长期待摊费用 递延所得税资产 其他非流动资产 非流动资产合计 2,282,199,701.71 1,891,044,311.67 资产总计 5,424,100,406.47 7,774,780,577.71 流动负债： 短期借款 1,761,960,500 1,638,250,000 交易性金融负债 以公允价值计量且其变动计入 当期损益的金融负债 36 衍生金融负债 应付票据及应付账款 15,845.00 11,365.00 预收款项 合同负债 应付职工薪酬 2,585,121.16 2,653,431.68 应交税费 5,987,509.35 103,526.13 其他应付款 517,481,053.73 1,023,204,728.88 其中：应付利息 14,384,731.46 60,654,948.04 应付股利 持有待售负债 一年内到期的非流动负债 213,280,000.00 45,680,000.00 其他流动负债 249,022,669.81 1,000,000,000 流动负债合计 2,750,332,699.05 3,709,903,051.69 非流动负债： 长期借款 90,000,000.00 522,880,000.00 应付债券 497,424,817.78 1,542,625,807.28 其中：优先股 永续债 长期应付款 长期应付职工薪酬 预计负债 递延收益 递延所得税负债 其他非流动负债 非流动负债合计 587,424,817.78 2,065,505,807.28 负债合计 3,337,757,516.83 5,775,408,858.97 所有者权益（或股东权益）： 实收资本（或股本） 1,000,000,000 1,000,000,000 其他权益工具 其中：优先股 永续债 资本公积 13,198,488.68 13,198,488.68 减：库存股 其他综合收益 专项储备 盈余公积 211,551,968.11 202,854,851.02 未分配利润 861,592,432.85 783,318,379.04 所有者权益（或股东权益） 合计 2,086,342,889.64 1,999,371,718.74 负债和所有者权益（或股 东权益）总计 5,424,100,406.47 7,774,780,577.71 37 法定代表人：陈灿荣主管会计工作负责人：查向宏会计机构负责人：王丽芳 合并利润表 2018年 1—12月 单位:元币种:人民币 项目 2018年度 2017年度 一、营业总收入 6,159,761,991.09 8,126,285,932.81 其中：营业收入 6,159,761,991.09 8,126,285,932.81 利息收入 已赚保费 手续费及佣金收入 二、营业总成本 5,694,724,496.30 7,758,416,005.26 其中：营业成本 3,563,900,468.81 5,580,062,318.31 利息支出 手续费及佣金支出 退保金 赔付支出净额 提取保险合同准备金净额 保单红利支出 分保费用 税金及附加 132,859,533.20 248,802,587.54 销售费用 1,305,130,396.48 1,258,693,517.03 管理费用 502,492,630.42 413,804,368.77 研发费用 财务费用 165,512,502.29 226,900,775.72 其中：利息费用 534,212,771.48 465,159,230.98 利息收入 389,520,820.80 270,956,921.59 资产减值损失 24,828,965.10 30,152,437.89 信用减值损失 加：其他收益 41,802,877.88 32,119,132.59 投资收益（损失以“－”号填 列） 188,256,759.70 208,283,211.77 其中：对联营企业和合营企业 的投资收益 9,113,655.00 58,471,817.67 净敞口套期收益（损失以 “-”号填列） 公允价值变动收益（损失以 “－”号填列） -191,406,551.78 -264,863,131.51 资产处置收益（损失以“－” 号填列） -66,989.93 1,054,206.46 汇兑收益（损失以“－”号填 列） 三、营业利润（亏损以“－”号填 503,623,590.66 344,463,346.86 38 列） 加：营业外收入 19,073,905.69 29,376,855.77 减：营业外支出 19,047,368.72 7,497,578.81 四、利润总额（亏损总额以“－”号 填列） 503,650,127.63 366,342,623.82 减：所得税费用 119,719,687.10 68,573,417.58 五、净利润（净亏损以“－”号填 列） 383,930,440.53 297,769,206.24（一）按经营持续性分类 1.持续经营净利润（净亏损以 “－”号填列） 332,725,982.99 255,157,611.75 2.终止经营净利润（净亏损以 “－”号填列） 51,204,457.54 42,611,594.49（二）按所有权归属分类 1.少数股东损益 169,566,499.00 168,086,086.24 2.归属于母公司股东的净利润 214,363,941.53 129,683,120.00 六、其他综合收益的税后净额 -571,403.46 -13,243,629.37 归属母公司所有者的其他综合收益 的税后净额 -784,295.22 -13,243,629.37（一）不能重分类进损益的其他 综合收益 1.重新计量设定受益计划变动 额 2.权益法下不能转损益的其他 综合收益 3.其他权益工具投资公允价值 变动 4.企业自身信用风险公允价值 变动 （二）将重分类进损益的其他综（未完）  |