兰州兰石集团有限公司:19兰石02：兰州兰石集团有限公司公开发行2019年公司债券（第二期）募集说明书摘要
C:\Users\apple\Desktop\19兰石02扫描\2359_012.jpg （甘肃省兰州市七里河区西津西路 194 号） 公开发行2019年公司债券（第二期） 募集说明书摘要 （面向合格投资者） （申报稿） 主承销商 （上海市广东路689号） 二零一七年月 日 发行人声明 本募集说明书 摘要 依据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券 法》、《公司债券发行与交易管理办法》、《公开发行证券的公司信息披露内容 与格式准则第 23 号 — 公开发行公司债券募集说明书》及其他现行法律、法规的 规定，以及中国证监会对本次债券的核准，并结合发行人的实际情况编制。 公司及全体董事、监事、高级管理人员承诺，截至 本次债券 募集说明书封面 载明日期， 本次债券 募集说明书及其摘要不存在任何虚假记载、误导性陈述或重 大遗漏，并保证所披露信息的真实、准确、完整。 公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人保证 本次债券 募集说明 书及其 摘要中财务会计资料真实、完整。 凡欲认购本次债券的投资者，请认真阅读 本次债券 募集说明书及有关的信息 披露文件，进行独立投资判断并自行承担相关风险。证券监督管理机构及其他政 府部门对本次发行所作的任何决定，均不表明其对发行人的经营风险、偿债风险、 诉讼风险以及公司债券的投资风险或收益等作出判断或者保证。任何与之相反的 声明均属虚假不实陈述。 投资者认购或持有本次公司债券视作同意债券受托管理协议、债券持有人会 议规则及债券募集说明书中其他有关发行人、债券持有人、债券受托管理人等主 体权利义务的相关约定。 本次债券 募集说明书将登载于上海证券交易所网站（ www.sse.com.cn ）及其 他相关主管部门指定网站；《债券受托管理协议》、《债券持有人会议规则》和 债券受托管理报告将置备于债券受托管理人处，债券持有人有权随时查阅。 除发行人和主承销商外，发行人没有委托或授权任何其他人或实体提供未在 本次债券 募集说明书中列明的信息或对 本次债券 募集说明书作任何说明。投资者 若对 本次债券 募集说明书及其摘要存在任何疑问，应咨询自己的证券经纪人、律 师、专业会计师或其他专业顾问。投资者在评价和购买本次债券时，应审慎地考 虑募集说明书第二节所述的各 项风险因素。 主承销商声明 主承销商已对募集说明书及其摘要进行了核查，确认不存在虚假记载、误导 性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。主承 销商承诺 本次债券 募集说明书及其摘要因存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗 漏，致使投资者在证券交易中遭受损失的，与发行人承担连带赔偿责任，但是能 够证明自己没有过错的除外； 本次债券 募集说明书及其摘要存在虚假记载、误导 性陈述或者重大遗漏，且公司债券未能按时兑付本息的，主承销商承诺负责组织 募集说明书约定的相应还本付息安排。 受托管理人声明 受托管理人承诺严格按照相关监管机构及自律组织的规定、募集说明书及受 托管理协议等文件的约定，履行相关职责。发行人的相关信息披露文件存在虚假 记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使债券持有人遭受损失的，或者公司债券出 现违约情形或违约风险的，受托管理人承诺及时通过召开债券持有人会议等方式 征集债券持有人的意 见，并以自己名义代表债券持有人主张权利，包括但不限于 与发行人、增信机构、承销机构及其他责任主体进行谈判，提起民事诉讼或申请 仲裁，参与重组或者破产的法律程序等，有效维护债券持有人合法权益。 受托管理人承诺，在受托管理期间因其拒不履行、迟延履行或者其他未按照 相关规定、约定及受托管理人声明履行职责的行为，给债券持有人造成损失的， 将承担相应的法律责任。 重大事项提示 一、发行人本期债券评级为 AAA ；本期债券上市前，发行人最近一期末的 净资产为 785,881.91 万元 （截至 2019 年 3 月 31 日合并报表中所有者权益合计）；发 行人最近三个会计年度实现的年均可分配利润为 77,274.18 万元（ 2016 年、 2017 年及 2018 年合并报表中归属于母公司所有者的净利润平均值），预计不少于本期 债券一年利息的 1.5 倍。发行人在本期债券发行前的财务指标符合相关规定。本 期债券发行及挂牌上市安排请参见发行公告。 二、2016年末、2017年末、2018年末和2019年3月31日，合并口径下，发行 人资产负债率分别为69.77%、72.59%、77.45%和77.45%，资产负债率逐年提高 并 处于 整个装备制造行业较高水平 ；合并口径下，发行人流动负债占总负债的比 重分别为73.18%、69.99%、76.08%和73.42%；合并口径下，发行人流动比率分 别为0.91、1.01、0.89和0.91，速动比率分别为0.43、0.43、0.42和0.43，低于行业 平均水平。自2014年以来，由于兰石集团“出城入园”项目进行了较大规模的外部 融资，导致发行人债务负担较重，流动负债占比较高，短期偿债压力较大。 三、2016-2018年及2019年1-3月，发行人净利润分别为7.91亿元、8.28亿元、 -0.41亿元和-1.03亿元；实现公允价值变动收益分别为10.62亿元、10.10亿元、9.66 亿元和0.00亿元，2016年-2018年发行人公允价值变动损益较大，主要是公司作为 投资性房地产核算的土地评估价值变动收益；报告期内，发行人获得的政府补助 金额分别为7,071.90万元、8,191.36万元、5,766.74万元和389.44万元，2016年以 来公司政府补助较2016年大幅减少，主要是随着“出城入园”搬迁项目的结束，政 府“出城入园”奖励及补助资金减少。发行人净利润对非经常性损益依赖较大，而 非经常性损益存在不确定性，从而可能会对发行人的盈利能力造成较大影响。 四、发行人主要经营板块为装备制造板块，下属共有炼化设备及通用机械产 品、石油钻采设备产品、铸锻热加工产品和农业机械设备四个产品生产线。炼化 设备及通用机械板块2018年毛利润率为-16.41%；由于石油行业不景气，石油钻 采板块2017年、2018年及2019年1-3月的毛利润率分别为-58.48%、- 7.51%和-1.14%； 铸锻热加工近三年及一期的毛利润率分别为-14.19%、-16.28%、-31.75%和 -28.57%，持续为负且波动下降；农业机械产品近三年及一期的毛利润率分别为 -13.65%、-2.66%、-41.51%和-37.50%。如果以上业务板块的盈利能力不能得到 有效改善，将削弱发行人的主营业务盈利能力。 五、2016-2018年及2019年1-3月，发行人期间费用占营业总收入的比重分别 为8.71%、7.69%、11.90%和14.61%，期间费用占营业总收入的比重呈波动增长 态势，期间费用对营业收入侵蚀较大。管理费用和财务费用为期间费用的主要组 成部分。其中，2016-2018年及2019年1-3月，管理费用占期间费用的比重分别为 46.84%、42.84%、34.49%和40.34%，呈逐年下降趋势，公司对管理费用的控制 能力提高；财务费用占期间费用的比重分别为38.22%、41.77%、54.89%和47.93%， 发行人有息负债规模的扩大导致其财务费用占比不断提升。若未来对外投资进一 步扩张，发行人期间费用尤其是财务费用仍有可能增长，其占营业总收入的比例 将存在继续维持高位的风险。 六、2016-2018年及2019年1-3月，发行人经营活动现金净流量分别为4,067.56 万元、-106,878.50万元、155,859.47万元和-46,130.78万元，发行人经营活动现金 净流量波动较大。作为本次债券还本付息资金的重要来源，如果公司不能在持续 经营期内有效改善公司的经营活动产生的现金流状况，则可能对本次债券的还本 付息产生不利影响。 七、截至2019年3月末， 发行人受限资产账面价值合计 844 , 298.32 万元，占 发行人合并口径下当期总资产的 24.23 % ，主要包括货币资金132,331.91万元、应 收票据20,592.73万元、土地使用权及房屋建筑物488,261.78万元、瑞泽石化51% 的股权账面价值2,550.00万元以及兰石重装股权29,890.00万股。其中，受限的货 币资金为保函及银行承兑汇票等的保证金，受限的土地使用权、房屋建筑物及兰 石重装的股权主要是发行人金融机构借款抵质押所致。发行人受限资产规模较大， 对发行人资产的流动性产生不利影响，若发行人受限资产规模进一步上升，不仅 可能影响发行人融资能力，还可能为本次债券本息的按时兑付带来风险。 八、截至2019年3月末，发行人有息负债规模共计152.27亿元 ，占同期合并 口径下负债总额的56.42%。发行人有息负债主要为银行借款。发行人有息负债规 模较大，公司面临一定的偿债压力，存在一定的偿付风险。公司较高的有息负债 占比将制约公司扩大债务融资规模，影响公司持续筹措发展所需资金的能力，从 而需要综合利用直接融资渠道和间接融资渠道来筹措资金，并不断加强对资金的 运用，提高资金收益，发行人将面临如何加强债务管理和控制成本方面的压力。 九、截至2019年3月末，发行人主要在建项目共4个，包括兰石集团“出城入 园”搬迁改造升级项目、兰驼集团“出城入园”项目、“豪布斯卡”项目、兰石高端 装备制造产业园智能制造建设项目。以上主要在建项目预计总投资258.64亿元， 已完成投资141.14亿元，预计未来仍将发生投资117.50亿元。以上项目的建设完 成，将极大的提升发行人的主营业务核心竞争力和盈利能力，但项目建设过程中 的持续投入，将使发行人面临较大的资本支出压力和外部融资压力。 十、随着公司EPC工程总包业务的持续开展和房地产开发业务的扩张，公 司存货规模快速增加。2016-2018年末及2019年3月末，公司存货余额分别为 677,905.10万元、972,771.31万元、989,185.99万元和945,697.82万元。发行人 存货规模逐年大幅增加，其中2017年末存货余额较2016年末增加294,866.21 万元，增幅43.50%，2018年末及2019年3月末发行人存货规模基本保持稳定。 公司存货的快速增加一方面是公司下属子公司兰石重装大额EPC合同的签订导 致在产品大幅增加，另一方面是随着“豪布斯卡”项目开展施工，开发成本增加。 由于长生产周期的特征，公司存货规模较大，而且易受经营业绩、国家经济政策 以及行业市场情况等因素的影响，作为生产型企业，如果未来相关产品价格走低， 则发行人根据企业会计准则要求需要对存货计提跌价准备，从而对发行人盈利能 力和资产变现能力产生不利影响。 十一、自2014年下半年起，以利比亚原油恢复出口为标志性事件，开启了 原油价格的持续下跌，2016年年初创下了近年来油价的历史低位。原油价格的 低迷导致石油钻采及石油化工行业盈利下滑，行业固定资产投资增速放缓，各石 油企业均不同程度的削减了钻采、炼化等设备的投入。2017年至2018年上半年， 受石油减产等因素影响，石油价格波动上行，石化行业持续复苏。2018年二季 度以来，由于沙特、俄罗斯和美国持续增产，原油市场面临供应过剩，2018年 10月以来油价大幅下跌。2018年12月，随着OPEC+达成减产协议，预计未来 原油市场供求会相对处于平衡状态。发行人是以炼油化工设备和石油钻采设备制 造为核心业务的装备制造业企业，其主要为境内外的大型石油企业服务，销售方 向单一，客户集中度较高，石油价格的波动和石化行业景气度的变化，将会对发 行人的销售收入产生巨大影响，进而影响到公司的偿债能力及盈利能力。 十二、 2014 年以来，发行人因 “ 出城入园 ” 项目而衍生的房地产业务快速发 展，主要包括兰州新区保障房、商品房建设以及老厂区土地开发。目前，房地产 业务已成为发行人的主要利润来源 ， 2016 - 2018 年及 2019 年 1 - 3 月，发行人房地 产业务对公司整体毛利润的贡献分别为 62.29% 、 65.10% 、 125.82% 和 27.15% 。 近年来， 国家为引导和规范房地产行业的健康发展，密集出台了一系列的房地产 调控政策，在房地产信贷、商品房供应结构、土地供应、房地产税等方面，进行 了严厉的政策调控，对房地产市场的发展起到了一定的规范性作用，同时也对市 场预期产生了一定的影响。未来 ，国家仍可能针对房地产行业采取更严厉的调控， 如果发行人不能根据国家的行业调控政策及时地做出业务策略的调整，则可能对 发行人的房地产业务经营和发展造成一定的负面影响，进而对发行人的整体盈利 能力和经营状况造成不利影响。 十三、经中国证监会上市公司并购重组审核委员会于 2017 年 10 月 20 日召 开的 2017 年第 60 次并购重组委工作会议审核，发行人子公司兰州兰石重型装备 股份有限公司发行股份及支付现金购买资产事项获得无条件通过。 此次交易 ，根 据 2017 年 9 月 29 日兰石重装公布的《发行股份及支付现金购买资产报告书（修 订稿）》， 兰石重装拟通过发行股份及支付现金的方式购买马晓、刘德辉、郭子 明、林崇俭、王志中、王志宏、李卫锋、周小军和李曼玉等瑞泽石化全体 9 名股 东合计持有的瑞泽石化 51% 股权。交易双方参考以具有证券期货相关业务评估资 格的资产评估机构中科华出具的、并经甘肃省国资委备案后的 “ 中科华评报字 [2017] 第 072 号 ” 《评估报告》中瑞泽石化 100% 股权的评估值，最终商定标的资 产交易价格为 40,800.00 万元。本次发行股份及支付现金购买资产事项中发行股 份的定价基准日为兰石重装第三届董事会第十四次会议决议公告日。在充分考虑 瑞泽石化及同行业上市公司估值水平和与 此次交易 相类似的并购重组案例市盈 率的基础上，兰石重装通过与交易对方之间充分磋商，同时在兼顾各方利益的情 况下，确定 此次交易 发行股份的发行价格采用定价基准日前 120 个交易日公司股 票交易均价 13.04 元 / 股作为市场参考价，并以该市场参考价的 90% 作为发行价， 即 11.74 元 / 股。根据兰石重装与瑞泽石化签署的《发行股份及支付现金购买资产 补充协议》， 此次交易 兰石重装以 现金方式支付的比例为 25% ，计 10,200 万元； 以发行股份方式支付对价的比例为 75% ，计 30,600 万元。本次拟发行股份及支 付现金购买资产涉及的发行股票数量为 26,086,956 股，最终发行数量以中国证监 会核准的发行数量为准。 此次交易 后兰石集团仍为兰石重装的控股股东，持股比 例由 2017 年 9 月底的 54.57% 变化为 53.69% 。根据《上市公司重大资产重组管 理办法》对上市公司重大资产重组标准的规定， 此次交易 不构成重大资产重组。 2017 年 12 月 8 日，公司收到中国证监会出具的《关于核准兰州兰石重型装备股 份有限公司向 马晓等发行股份购买资产的批复》（证监许可 [2017]2223 号）， 此 次交易 获得中国证监会核准。 2017 年 12 月 12 日，马晓等 9 名股东合计持有的 洛阳瑞泽石化工程有限公司 51% 股权已过户至兰石重装名下，工商变更登记手续 已办理完毕。 此次交易 完成后，瑞泽石化成为兰石重装的控股子公司，兰石重装 的资产规模和业务范围都将扩大，但同时也面临着一定的风险，如果 此次交易 未 能实现或未能充分发挥协同效应，可能会影响发行人未来的盈利能力，存在一定 的整合风险。 十四、发行人作为一家石油装备制造企业，主要为石油钻采企业、石油化工 企业提供 石油钻采机械、炼油化工设备及通用机械设备、铸锻热加工制造等产品。 石油装备制造行业作为国家基础工业和上游企业，具有生产周期较长的特点，容 易受到宏观经济波动的影响。国家宏观经济政策和产业政策的调整可能影响发行 人的经营管理活动，不排除在一定时期内对发行人经营环境和业绩产生不利影响。 2015 年以来美国经济复苏低于预期，新兴市场国家风险凸显，国内经济增 速下降。从我国整体经济形势来看，国内经济下行压力较大，增速跌至十年来最 低值。未来一段时间内国际及我国宏观经济的发展仍面临较大的不确定性，从而 可能对公司的整体盈利能力产 生负面影响，如果公司不能适应宏观经济形势的变 化以及政策导向的变化，则公司的经营管理和未来发展将可能受到不利影响。 十五、2016-2018年末及2019年3月末，兰石集团流动比率分别为0.91、1.01、 0.89和0.91，速动比率分别为0.43、0.43、0.42和0.43，低于行业平均水平。现 阶段公司正处于转型发展的敏感时期，无论是持续的扩大生产经营规模，还是公 司老厂区地块的开发，都需要较大规模的资金投入；此外，公司新建产能尚未完 全释放，盈利能力相对较弱。因此，公司存在短期偿债压力较大的风险。 十六、受宏观经济运行状况、货币政策、国际环境变化等因素的影响，市场 利率存在波动的可能性。鉴于本次债券计息方式采用固定利率且期限较长，市场 利率的波动将会给投资者实际投资收益水平带来一定程度的不确定性。 十七、本次债券发行结束后，发行人将积极申请本次债券在上海证券交易所 上市。由于具体上市审批事宜需要在本次债券发行结束后方能进行，发行人目前 无法保证本次债券能够按照预期上市交易，也无法保证本次债券能够在二级市场 有活跃的交易，投资者可能会面临流动性风险。 十八、债券持有人会议根据《债券持有人会议规则》审议通过的决议，对于 所有债券持有人（包括所有出席会议、未出席会议、反对决议或放弃投票权的债 券持有人，以及在相关决议通过后受让取得本次债券的持有人）均有同等约束力。 十九、本期债券由甘肃金控融资担保集团股份有限公司提供全额无条件不可 撤销的连带责任保证担保。甘肃金控融资担保集团股份有限公司成立于2018年5 月，截至2018年末，其注册资本100亿元，控股股东为甘肃金融控股集团有限公 司，实际控制人为甘肃省人民政府国有资产监督管理委员会。甘肃金控担保目前 资信状况良好，财务情况正常，经联合信用评级有限公司综合评定，甘肃金控担 保的主体信用等级为AAA，评级展望为稳定，能为本期债券的偿付提供有效的 保障。但在本期债券存续期间，公司不能保证担保人的经营状况、资产状况和支 付能力不发生负面变化，上述负面情形一旦出现，可能影响担保人的担保能力， 从而对本期债券本息偿付产生不利影响。 二十、本期债券名称由封卷时“兰州兰石集团有限公司公开发行2017年公司 债券”更名为“兰州兰石集团有限公司公开发行2019年公司债券（第二期）”，债 券名称在本期债券公告文件中进行更新。本期申报、封卷、发行及备查文件中涉 及上述调整的，调整后的相关文件及表述均具备相同法律效力，其他文件继续有 效。 目录 释义 ................................ ................................ ................................ . 10 第一节 本次发行概况 ................................ ................................ ... 13 一、本次债券发行的基本情况 ................................ ................................ .......... 13 二、本次债券发行的有关机构 ................................ ................................ .......... 15 三、发行人与本次发行的有关机构、人员的利害关系 ................................ .. 18 第二节 发行人及本次债券的资信状况 ................................ ....... 19 一、资信评级机构及其对本次债券的 信用评级情况 ................................ ...... 19 二、信用评级报告的主要事项 ................................ ................................ .......... 19 三、公司的资信状况 ................................ ................................ .......................... 21 第三节 增信机制、偿债计划及其他保障措施 ........................... 26 一、担保人的基本情况 ................................ ................................ ...................... 26 二、担保函的主要内容 ................................ ................................ ...................... 28 三、债券持有人及债券受托管理人对担保事项的持续监督安排 .................. 29 四、具体偿债计划及其他保障措施 ................................ ................................ .. 30 五、设立募集资金使用专户和偿债资金专户 ................................ .................. 33 六、违约的相关处理 ................................ ................................ .......................... 34 第四节 发行人基本情况 ................................ ............................... 36 一、发行人概况 ................................ ................................ ................................ .. 36 二、发行人的组织结构设置、公司治理及权益投资情况 .............................. 37 三、关联交易 ................................ ................................ ................................ ...... 43 四、发行人的控股股东及实际控制人情况 ................................ ...................... 45 五、发行人董事、监事、高级管理人员基本情况 ................................ .......... 46 六、发行人的主要业务 ................................ ................................ ...................... 47 第五节 财务会计信息 ................................ ................................ ... 59 一、财务报表的编制基础及遵循企业会计准则的声明 ................................ .. 59 二、近三年及一期财务 报表的审计情况 ................................ .......................... 59 三、近三年及一期的主要财务指标 ................................ ................................ .. 59 四、发行人有息债务情况以及本次债券发行后资产负债结构的变化 .......... 60 五、资产负债表日后事项、或有事项及其他重要事项 ................................ .. 62 六、资产抵质押等权利限制情况 ................................ ................................ ...... 64 第六节 本次募集资金运用 ................................ ........................... 65 一、本次债券募集资金数额 ................................ ................................ .............. 65 二、本期债券募集资金运用计划 ................................ ................................ ...... 65 三、募集资金的现金管理 ................................ ................................ .................. 66 四、募集资金使用计划调整的授权、决策和风险控制 ................................ .. 66 五、本期债券募集资金 专项账户管理安排 ................................ ...................... 66 六、募集资金运用对发行人财务状况的影响 ................................ .................. 67 第七节 备查文件 ................................ ................................ ........... 68 一、备查文件目录 ................................ ................................ .............................. 68 二、备查文件查阅时间、地点、联系人及电话 ................................ .............. 68 释义 发行人、公司、本公司、 兰石集团 指 兰州兰石集团有限公司 公司债券 指 依照法定程序发行、约定在一定期限还本付息 的有价证券 本次债券 指 经中国证券监督管理委员会核准后，发行人拟 在国内发行总额不超过人民币贰拾亿元整的兰 州兰石集团有限公司公开发行公司债券 本期债券 指 发行人本期公开发行的“兰州兰石集团有限公 司公开发行2019年公司债券（第二期）” 募集说明书 指 发行人根据有关法律、法规为发行本次债券而 制作的《兰州兰石集团有限公司公开发行 2019 年公司债券（第二期） 募集说明书》 募集说明书摘要 指 发行人根据有关法律、法规为发行本次债券而 制作的《兰州兰石集团有限公司公开发行 2019 年公司债券（第二期） 募集说明书摘要》 发行公告 指 发行人根据有关法律、法规为发行本次债券而 制作的《兰州兰石集团有限公司公开发行 2019 年公司债券（第二期） 发行公告》 本次发行 指 本次债券的公开发行 债券持有人 指 通过认购、交易、受让、继承、承继或其他合 法方式取得并持有本次债券的投资者 《债券持有人会议规则》 指 《兰州兰石集团有限公司公开发行 2019 年公司 债券债券持有人会议规则 》 《债券受托管理协议》 指 《兰州兰石集团有限公司公开发行2019年公司 债券受托管理协议》 余额包销 指 主承销商依据承销协议的规定承销本次债券， 发行期届满后，无论是否出现认购不足和/或任 何承销商违约，主承销商均有义务按承销协议 的规定将相当于本次债券全部募集款项的资金 按时足额划至发行人的指定账户；承销团各成 员依据承销团协议的规定承销本次债券，并对 主承销商承担相应的责任 董事会 指 兰州兰石集团有限公司 董事会 监事会 指 兰州兰石集团有限公司 监事会 股东、实际控制人 指 甘肃省人民政府国有资产监督管理委员会 上交所 指 上海证券交易所 中国证券登记公司 指 中国证券登记结算有限责任公司 中国证监会、证监会 指 中国证券监督管理委员会 《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》 《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》 《管理办法》 指 《公司债券发行与交易管理办法》 海通证券、主承销商、债 券受托管理人 指 海通证券股份有限公司 联合评级、评级机构 指 联合信用评级有限公司 瑞华 指 瑞华会计师事务所（特殊普通合伙） 正天合、发行人律师 指 甘肃正天合律师事务所 甘肃省国资委 指 甘肃省人民政府国有资产监督管理委员会 原兰石集团 指 兰州石油化工机械设备工程集团公司 兰石装备 指 兰州兰石石油装备工程股份有限公司（曾用名： 兰州兰石石油装备工程有限公司） 兰石重装 指 兰州兰石重型装备股份有限公司 兰石地产 指 兰州兰石房地产开发有限公司 兰石铸锻 指 兰州兰石铸锻有限责任公司 兰石研究院 指 兰州兰石能源装备工程研究院有限公司 兰石国际 指 兰州兰石能源装备国际工程有限公司 甘肃兰驼、兰驼集团 指 甘肃兰驼集团有限责任公司 兰石兰驼 指 兰州兰石集团兰驼农业装备有限公司 兰石建设 指 兰州兰石建设工程有限公司 兰石酒店 指 兰州兰石酒店餐饮管理有限公司 兰石物业 指 兰州兰石物业服务有限公司 兰石美贸 指 兰石美国贸易公司 兰石重工 指 兰州兰石重工有限公司 青岛兰石 指 青岛兰石重型机械设备有限公司 新疆兰石 指 新疆兰石重装能源工程有限公司 兰石检测 指 兰州兰石检测技术有限公司 兰石环保 指 兰州兰石环保工程有限责任公司 兰石换热 指 兰州兰石换热设备有限责任公司 上海重工 指 上海兰石重工机械有限公司 西安重工 指 西安兰石重工机械有限公司 兰石设计 指 兰州兰石建筑设计有限公司 汇农车辆 指 兰州汇农车辆制造有限责任公司 陇上商贸 指 兰州陇上商贸有限责任公司 兰石俄罗斯 指 兰石俄罗斯石化装备销售公司 兰石中东 指 兰石中东国际公司 兰石万耐 指 兰州兰石万耐硬面科技有限公司 瑞泽石化 指 洛阳瑞泽石化工程有限公司 青岛装备 指 青岛兰石石油装备工程有限公司 担保人、甘肃金控担保 指 甘肃金控融资担保集团股份有限公司 兰州新区 指 2010年5月，国务院办公厅《关于进一步支持 甘肃经济社会发展的若干意见》（国办发〔2010〕 29号）明确提出“加快兰州新区建设”；2012年 8月28日，继上海浦东新区、天津滨海新区、 重庆两江新区、浙江舟山群岛新区后，国务院 批复兰州新区成为第五个国家级新区，范围涉 及兰州市永登县、皋兰县6个镇，总面积1,744 平方公里。兰州新区也是兰石集团“出城入园” 项目的目的地。 出城入园 指 国务院印发的《兰州市城市总体规划 （2011-2020）》提出，要推动大型产业基地（尤 其是西固重化工业）跳出现有城区，在兰州新 区寻找新的发展空间。为破解兰州发展瓶颈、 拓展城市发展空间、提高省会城市综合服务功 能、实现兰州新区产业集聚发展，兰州市实施 兰州市区工业企业向兰州新区搬迁项目。 兰石工业园区 指 兰州兰石集团有限公司装备制造工业园区，是 兰石集团“出城入园”的建设项目。 最近三年及一期、报告期 指 2016年度、2017年度、2018年度和2019年1-3 月 工作日 指 北京市的商业银行的对公营业日（不包含法定 节假日和/或休息日） 交易日 指 上海证券交易所的营业日 法定节假日和/或休息日 指 中华人民共和国的法定及政府指定节假日和/或 休息日（不包括香港特别行政区、澳门特别行 政区和台湾省的法定节假日和/或休息日） 元 指 人民币元，特别注明的除外 注：本募集说明书 摘要 中除特别说明外，所有数值保留 2 位小数，若出现总数与各分项 数值之和尾数不符，均为四舍五入造成。 第一节 本次发行概况 一、 本次债券发行的基本情况 （一）本次发行的核准情况 经中国证监会于 201 8 年 4 月 12 日签发 “ 证监许可〔 201 8 〕 670 号 ” 文核准， 公司获准公开发行面值不超过 20 亿元（含 20 亿元）的兰州兰石集团有限公司 2017 年公司债券。 2017 年 11 月 29 日，发行人召开董事会临时会议并作出决议，同意发行人 公开发行不超过人民币 20 亿元（含 20 亿元）的公司债券。 2017 年 12 月 21 日，发行人股东作出 决定 ，同意发行人公开发行不超过人 民币 20 亿元（含 20 亿元）的公司债券。 （二）本次债券基本条款 1 、债券名称： 兰州兰石集团有限公司公开发行 2019 年公司债券（第二期） （以下简称 “ 本期债券 ” ）。 2 、发行规模： 本期债券发行规模为不超过人民币 3 亿元（含 3 亿元）。 3 、票面金额及发行价格： 本期债券面值 100 元，按面值平价发行。 4 、债券品种和期限： 本次债券期限为固定利率债券，期限 5 年。在债券存 续期的第 3 个计息年度末附发行人调整票面利率选择权及投资者回售选择权。 5 、 债券利率及其确定方式： 本期债券的票面利率由发行人和主承销商通过 市场询价协商确定。本期债券票面利率在债券存续期限的前 3 年内固定不变。在 本期债券债券存续期限第 3 年末，如发行人行使调整票面利率选择权，则未被回 售部分债券在存续期限后 2 个计息年度的票面利 率为本期债券存续期限前 3 年票 面利率加上或减去调整基点，在本期债券存续期限的后 2 个计息年度固定不变； 如发行人未行使调整票面利率选择权，则未被回售部分债券在存续期限后 2 个计 息年度的票面利率仍维持前 3 年的票面利率不变。 6 、发行人调整票面利率选择权： 在本期债券存续期的第 3 个计息年度末， 发行人有权决定上调或下调本期债券的票面利率，调整幅度为 0 至 300 个基点（含 本数）。发行人将于本期债券第 3 个计息年度付息日前的第 30 个交易日，在中 国证监会指定的信息披露媒体上发布关于是否调整本期债券的票面利率以及调 整幅度的公告。若发行人未行使调整票面利率选择权，则本期债券后续期限票面 利率仍维持原有票面利率不变。 7 、投资者回售选择权： 在本期债券存续期第 3 个计息年度末，发行人作出 关于是否上调或下调本期债券票面利率及调整幅度的公告后，投资者有权选择在 投资者回售登记期内进行登记，将持有的本期债券按面值全部或部分回售给发行 人，或选择继续持有本期债券。本期债券第 3 个计息年度付息日即为回售支付日， 公司将按照上交所和债券登记机构相关业务规则完成回售支 付工作。 8 、投资者回售登记期： 投资者选择将持有本期债券的全部或部分回售给发 行人的，须于发行人调整票面利率公告日起 3 个交易日内进行登记；若投资者未 做登记，则视为继续持有本期债券并接受上述调整。 9 、还本付息方式： 本期债券采用单利按年计息，不计复利，每年付息一次， 到期一次还本，最后一期利息随本金的兑付一起支付。 10 、发行首日及起息日：本期债券发行首日为2019年7月3日，起息日为 本期债券存续期内每年7月5日。 11 、利息登记日： 本期债券的利息登记日将按照上交所和中国证券登记公司 的相关规定执行。 在利息登记日当日收市后登记在册的本期债券持有人，均有权就所持本期债 券获得该利息登记日所在计息年度的利息。 12、付息日：本期债券的付息日为 2020 年至 2024 年每年的 7 月 5 日 （如遇 法定节假日或休息日，则顺延至其后的第 1 个交易日；顺延期间兑付款项不另计 利息），如本期债券投资者行使回售选择权，则其回售部分债券的付息日为 2020 年至投资者回售当年每年的 7 月 5 日（如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后 的第 1 个交易日；顺延期间兑付款项不另计利息）。 13、兑付登记日：本期债券兑付的债权登记日按照上交所及登记机构的有关 规定办理，在该登记日当日收市后登记在册的本期公司债券持有人均有权获得本 期债券本金的兑付金额。 14、兑付日：本期债券的兑付日为2024年7月5日（如遇法定节假日或休息日， 则顺延至其后的第1个交易日；顺延期间兑付款项不另计利息），如债券投资者 行使回售选择权，则其回售部分债券的兑付日为投资者回售当年的7月5日（如遇 法定节假日或休息日，则顺延至其后的第1个交易日；顺延期间兑付款项不另计 利息）。 在兑付登记日次日至兑付日期间，本期债券停止交易。 1 5 、支付金额： 本期债券于每个付息日向投资者支付的利息金额为投资者截 至利息登记日收市时所持有的本期债券票面总额与对应的票面年利率的乘积；于 兑付日向投资者支付的本息金额为投资者截至兑付登记日收市时所持有的本期 债券最后一期利息及所持有的债券票面总额的本金。 16 、担保方式： 本期债券由甘肃金控融资担保集团股份有限公司提供全额无 条件不可撤销的连带责任保证担保。 17 、资金专项账户及资金用途： 发行人开立本期债券的募集资金使用专户和 偿债资金专户。本期债券募集资金在扣除发行费用后拟用于偿还公司债务、调整 债务结构。 18 、信用级别及资信评级机构： 经 联合信用评级有限公司 综合评定，发行人 的主体长期信用等级为 AA ，本期债券的信用等级为 AAA 。 19 、 主承销商、债券受托管理人：海通证券股份有限公司。 20 、 发行方式和发行对象： 本期债券以公开方式发行，发行对象为符合《公 司债券发行与交易管理办法》及相关法律法规规定的合格投资者。 21 、配售安排： 本期债券配售规则详见发行公告 。 22、承销方式：本期债券由主承销商组织承销团， 采取余额包销的方式承销。 23 、债券形式和托管： 本期债券为实名制记账式公司债券。投资者认购的本 期债券在证券登记机构开立的托管账户托管记载。 24 、拟上市地： 上海证券交易所。 25 、上市安排： 本次发行结束后，发行人将尽快向上交所提出关于本期债券 上市交易的申请。具体上市时间将另行公告。 26、税务提示：根据国家有关税收法律、法规的规定，投资者投资本期债券 所应缴纳的税款由投资者承担。 二、本次债券发行的有关机构 （一）主承销商：海通证券股份有限公司（债券受托管理人） 法定代表人： 周杰 住所： 上海市广东路689号 联系地址： 北京市朝阳区安定路5号天圆祥泰大厦15层 项目负责人： 余亮、段从峰 项目组成员： 吴祎、孙颖、冯照桢 联系电话： 010 - 88027267 传真： 010 - 88027190 （二）分销商： 申港证券股份有限公司 法定代表人： 刘化军 住所： 中国（上海）自由贸易试验区世纪大道1589号长泰国际 金融大厦16/22/23楼 联系地址： 中国（上海）自由贸易试验区世纪大道1589号长泰国际 金融大厦22楼 联系人： 蒋方怡然 联系电话： 021 - 20639659 传真： 021 - 20639423 （ 三 ）律师事务所：甘肃正天合律师事务所 负责人： 赵荣春 住所： 甘肃省兰州市城关区通渭路1号房地产大厦15层 联系地址： 甘肃省兰州市城关区通渭路1号房地产大厦15层 经办律师： 李宗峰、张军 联系电话： 0931-4607222 传真： 0931-8456612 （ 四 ）会计师事务所：瑞华会计师事务所（特殊普通合伙） 法定代表人： 杨荣华、刘贵彬、冯忠 住所： 北京市东城区永定门西滨河路8号院7号楼中海地产广 场西塔5-11层 联系地址： 北京市东城区永定门西滨河路 8 号院 7 号楼中海地产广 场西塔 5 - 11 层 经办会计师： 刘志文、李宗义、张海英、刘贵兰 联系电话： 010-88219191 传真： 010-88210558 （ 五 ）资信评级机构：联合信用评级有限公司 法定代表人： 李信宏 住所： 天津市南开区水上公园北道 38 号爱俪园公寓 508 联系地址： 北京市朝阳区建外大街 2 号 PICC 大厦 12 层 联系人： 戴非易 、 罗峤 联系电话： 010 - 85172818 传真： 010 - 85171273 （六）担保人：甘肃金控融资担保集团股份有限公司 法定代表人： 路强 住所： 甘肃省兰州市兰州新区产业孵化大厦 1420 室 联系地址： 甘肃省兰州市城关区农民巷 8 号盛达金融大厦 8 楼 联系人： 梁家绪 联系电话： 0931 - 8878627 传真： 0931 - 8878627 （ 七 ）募集资金使用专户和偿债资金专户开户银行： 中国建设银行股份有 限公司兰州城关支行 法定代表人： 李卫 住所： 甘肃省兰州市城关区金昌北路 59 号 联系地址： 甘肃省兰州市城关区金昌北路 59 号 联系人： 冯波 联系电话： 0931 - 8846774 传真： 0931 - 8820412 （ 八 ）申请上市的证券交易所：上海证券交易所 法定代表人： 黄红元 住所： 上海市浦东新区浦东南路 528 号上海证券大厦 联系电话： 021 - 68808888 传真： 021 - 68804868 （ 九 ）本次债券登记机构：中国证券登记结算有限责任公司上海分公司 总经理： 聂燕 住所： 上海市浦东新区陆家嘴东路 166 号 联系地址： 上海市浦东新区陆家嘴东路 166 号中国保险大厦 联系电话： 021 - 68873878 传真： 021 - 68870059 三、发行人与本次发行的有关机构、人员的利害关系 截至本募集说明书 摘要 出具之日，发行人与本次发行有关的中介机构及其负 责人、高级管理人员及经办人员之间不存在直接或间接的股权关系或其他重大利 害关系。 第二节 发行人及本次债券的资信状况 一、资信评级机构及其对本次债券的信用评级情况 发行人聘请了联合信用评级有限公司（以下简称 “ 联合评级 ” ）对发行人及本 期债券进行评级。根据联合评级出具的《兰州兰石集团有限公司公开发行 2019 年公司债券（第二期）信用评级报告》，发行人主体长期信用等级为 AA ，本期 债券信用等级为 AAA 。本期债券在无担保情况下联合评级评定的信用等级为 AA 。 二、信用评级报告的主要事项 （一）信用评级结论及标识所代表的涵义 联合评级评定发行人的主体长期信用等级为 AA ，该级别的涵义为偿还债务 的能力很强，受不利经济环境的影响不大，违约风险很低。 联合评级评定本期债券的信用等级为 AAA ，该级别的涵义为偿还债务的能 力极强，基本不受不利经济环境的影响，违约风险极低。 （二）主体评级差异 最近三年 ，发行人因在境内发行其他债券、债务融资工具进行资信评级，评 级结果如下表所示。 评级标准 发布日期 信用评级 评级展望 变动方向 评级机构 评级类型 主体评级 2019-03-13 AA 稳定 首次 联合评级 长期信用评级 主体评级 2018-07-23 AA 稳定 维持 联合资信 长期信用评级 主体评级 2018-03-26 AA 稳定 维持 联合资信 长期信用评级 主体评级 2017-07-28 AA 稳定 调高 联合资信 长期信用评级 主体评级 2016-07-25 AA- 稳定 维持 联合资信 长期信用评级 主体评级 2016-06-02 AA- 稳定 维持 联合资信 长期信用评级 主体评级 2016-02-01 AA- 稳定 维持 联合资信 长期信用评级 主体评级 2015-09-30 AA- 稳定 维持 大公国际 长期信用评级 主体评级 2015-09-28 AA- 稳定 维持 联合资信 长期信用评级 主体评级 2015-07-30 AA- 稳定 首次 联合资信 长期信用评级 主体评级 2015-07-27 AA- 稳定 调高 大公国际 长期信用评级 主体评级 2015-02-16 A+ 稳定 维持 大公国际 长期信用评级 主体评级 2014-07-21 A+ 稳定 维持 大公国际 长期信用评级 主体评级 2013-09-25 A+ 稳定 首次 大公国际 长期信用评级 2013 年 9 月大公国际资信评估有限公司为发行人出具了首次主体评级报告， 主体评级为 A+ 。 2014 年大公国际资信评估有限公司维持发行人原有评级 A+ 。 2015 年 7 月大公国际资信评估有限公司将发行人主体评级由 A+ 调高为 AA - ，同 时联合资信评估有限公司为发行人出具了首次主体评级报告，发行人主体评级为 AA - 。 2015 年 9 月，大公国际资信评估有限公司和联合资信评估有限公司维持发 行人原有评级 AA - 。 2016 年联合资信评估有限公司维持发行人原有评级 AA - 。 2017 年 7 月，联合资信评估有限公司将发行人主体评级由 AA - 调高为 AA 。发行 人主体 评级上调主要受益于三方面利好：其一，发行人重要子公司兰石重装及兰 石装备积极推进产业升级，兰石重装由之前的单一装备制造向工程总包转型，收 入规模及盈利水平得到较大提升，兰石装备则在传统石油钻采设备产业之外，新 拓展了光热、电气、工程业务，市场前景良好；其二是公司基本完成 “ 出城入园 ” 搬迁，产能逐步释放；其三，公司拥有优质土地储备，房地产业务的发展以及出 售部分土地储备，使公司收入规模及盈利能力得到较大幅度提升。 2018 年 3 月 及 2018 年 7 月联合资信评估有限公司维持发行人原有评级 AA 。 2 019 年 3 月 1 3 日， 联合信用评级 有限公司 为发行人出具了首次主体 及债项 评级报告 ， 发行人主 体评级为 AA 。 发行人本次主体评级与 201 9 年 3 月联合 信用评级有限公司 出具 的 AA 评级结果保持一致。 （三）信用评级报告的主要内容 1 、优势 （ 1 ） 公司由甘肃省国资委全资控股，在甘肃省国资体系中居于重要地位， 在“出城入园”搬迁改造项目上对其支持力度较大。 （ 2 ） 公司在石化专用设备领域产品技术水平领先、种类齐全，市场占有率 高，具有较强的竞争优势。 （ 3 ） 公司土地储备及房地产开发项目地理区位较好且拿地成本低，已完工 项目去化情况良好，为公司维持稳定营业收入提供了保障。 （ 4 ） 担保方甘肃金控担保资本实力雄厚，受到政府和控股股东较大支持， 其所提供的担保对本期债券的信用水平有显著的提升作用。 2 、关注 （ 1 ） 炼油化工、钻采设备、铸锻热加工等业务板块受产业景气度影响较大， 公司主要产品盈利能力偏弱。公司子公司兰石重装 2018 年度出现大额亏损。 （ 2 ） 公司的有色金属贸易业务利润规模小，但对公司营运资金存在较大占 用。 （ 3 ） 公司房地产在建项目规模较大，未来开发资金需求规模较大。 （ 4 ） 公司债务负担很重，且短期债务占比较高，集中偿付压力较大。 （ 5 ） 公司利润对非经常性损益依赖较大，期间费用和资产减值损失对利润 侵蚀严重。 （四）跟踪评级的有关安排 根据监管部门和联合信用评级有限公司对跟踪评级的有关要求，联合评级将 在本次（期）债券存续期内，在每年兰州兰石集团有限公司年报公告后的两个月 内进行一次定期跟踪评级，并在本次（期）债券存续期内根据有关情况进行不定 期跟踪评级 。 兰州兰石集团有限公司应按联合评级跟踪评级资料清单的要求，提供有关财 务报告以及其他相关资料。兰州兰石集团有限公司如发生重大变化，或发生可能 对信用等级产生较大影响的重大事件，应及时通知联合评级并提供有关资料。 联合评级将密切关注兰州兰石集团有限公司的相关状况，如发现兰州兰石集 团有限公司或本次债券相关要素出现重大变化，或发现其存在或出现可能对信用 等级产生较大影响的重大事件时，联合评级将落实有关情况并及时评估其对信用 等级产生的影响，据以确认或调整本次（期）债券的信用等级。 如兰州兰石集团有限公司不能及时提供上述 跟踪评级资料及情况，联合评级 将根据有关情况进行分析并调整信用等级，必要时，可公布信用等级暂时失效， 直至兰州兰石集团有限公司提供相关资料。 联合评级对本次（期）债券的跟踪评级报告将在本公司网站和交易所网站公 告，且在交易所网站公告的时间不晚于在本公司网站、其他交易场所、媒体或者 其他场合公开披露的时间；同时，跟踪评级报告将报送兰州兰石集团有限公司、 监管部门等。 三、公司的资信状况 （一）公司获得主要贷款银行的授信和使用情况 公司在各大银行等金融机构的资信情况良好，与其一直保持长期合作伙伴关 系，获得较高的授信额度，间接债务融资能力较强。截至 2019 年 3 月 31 日，公 司获得主要贷款银行等金融机构的授信额度为 191.27 亿元，未使用授信额度为 26.81 亿元。 单位：万元 序号 授信银行 综合授信 已用授信 未用授信 1 甘肃银行新区支行 296,970.00 271,100.00 25,870.00 2 工行七里河支行 131,000.00 92,350.00 38,650.00 3 光大银行兰州分行 29,700.00 29,700.00 - 4 光大银行青岛分行 5,000.00 - 5,000.00 5 光大银行新区支行 80,000.00 77,750.00 2,250.00 6 国开行甘肃省分行 123,680.00 123,680.00 - 7 恒丰银行西安分行 60,000.00 59,500.00 500.00 8 华夏银行兰州分行 40,000.00 35,000.00 5,000.00 9 建行城关支行 112,291.40 112,291.40 - 10 交行敦煌路支行 1,000.00 1,000.00 - 11 交通银行敦煌路支行 42,800.00 38,000.00 4,800.00 12 进出口银行甘肃分行 80,000.00 25,000.00 55,000.00 13 兰州银行文化宫支行 50,000.00 50,000.00 - 14 民生银行兰州分行 76,555.00 76,555.00 - 15 民生银行青岛金水路支行 30,452.00 30,452.00 - 16 农行兰州新区支行 50,000.00 50,000.00 - 17 农业银行青岛开发区支行 10,000.00 10,000.00 - 18 浦发美林支行 4 8,000.00 4 6,600.00 1,400.00 19 兴业银行兰州分行 100,000.00 75,000.00 25,000.00 20 招行新区支行 103,260.58 103,260.58 - 21 浙商银行兰州分行 76,000.00 42,400.00 33,600.00 22 中国银行 新疆哈密支行 1,000.00 1,000.00 - 23 中行七里河支行 185,000.00 183,000.00 2,000.00 24 中行新区支行 89,000.00 70,000.00 19,000.00 25 中信银行兰州分行 91,000.00 41,000.00 50,000.00 合计 1,912,708.98 1,644,638.98 268,070.00 （二）近三年及一期与主要客户业务往来履约情况 公司在近三年及一期与主要客户发生的业务往来中，未曾有严重违约情况。 （三）近三年及一期发行的债券、其他债务融资工具以及偿还情况 序 号 债券简称 发行日期 发行规模 （亿元） 期限 （年） 票面利率 （ % ） 截至本募集说明 书出具日尚未偿 还金额 （亿元） 债券状 态 1 16 兰石债 2016 - 6 - 6 1.00 1 4.35 0.00 已兑付 2 17 兰石 CP001 2017 - 9 - 25 5.00 1 6.50 0.00 已兑付 3 18 兰石 SCP002 2018 - 7 - 24 2.60 0.74 7.20 0.00 已兑付 4 19 兰石债 2019 - 3 - 25 5.00 3 7.00 5.00 存续期 5 19 兰石 01 2019 - 4 - 1 5.00 5 7.00 5.00 存续期 上表中所列为公司近三年及一期内发行的债券、其他债务融资工具，以上融 资工具存续期间，不存在违约或延迟支付本息的情况。 （四）19兰石01募集资金使用情况 2018 年 4 月 12 日，中国证券监督管理委员会签发 “ 证监许可〔 2018 〕 670 号 ” 文件，核准公司向合格投资者公开发行面值总额不超过 20 亿元的公司债券。 2019 年 4 月 2 日，公司面向合格投资者公开发行了兰州兰石集团有限公司公开发行 2019 年公司债券（第一期）（以下简称 “19 兰石 01” ），发行规模 50,000.00 万 元，债券期限为 5 年，附第 3 个计息年度末发行人调整票面利率选择权及投资者 回售选择权。 19 兰石 01 募集资金扣除承销佣金的净额 49,314.00 万元于 2019 年 4 月 4 日到账。 根据《兰州兰石集团有限公司公开发行 2019 年公司债券（第一期）募集说 明书》的约定：募集资金拟用于偿还有息债务。其中，公司拟偿还的借款包括： 单位：万元、 % 序号 借款人 种类 借款机构 金额 借款日 到期日 借款利率 1 兰州兰石集团 有限公司 流贷 民生银行兰州分行 21,000.00 2016.5.25 2019.5.24 4.75 2 兰州兰石集团 有限公司 流贷 兰州银行文化宫支行 10,000.00 2018.5.4 2019.5.3 5.655 3 兰州兰石集团 有限公司 项目贷 款 建设银行城关支行 10,000.00 2014.9.23 2025.11.22 5.15 4 兰州兰石石油 装备工程股份 有限公司 流贷 甘肃银行新区支行 4,500.00 2018.5.24 2019.5.23 6.09 5 兰州兰石石油 装备工程股份 有限公司 流贷 农业银行新区支行 4,500.00 2018.6.26 2019.6.25 4.785 合计 50,000.00 - - 根据发行人披露的《兰州兰石集团有限公司关于变更“19兰石01”募集资金 用途的公告》。为了避免募集资金闲置，提高资金使用效率，并综合考虑相关债 务的本息偿付要求，发行人对19兰石01募集说明书约定的募集资金拟偿还债务 在具体金额上进行了调整，调整后的债务偿还计划包括： 单位：万元、 % 序 号 借款人 种类 借款机构 金额 借款日 到期日 借款利 率 1 兰州兰石集团有 限公司 流贷 民生银行兰州分行 21,000.00 2016.5.25 2019.5.24 4.75 2 兰州兰石集团有 限公司 流贷 兰州银行文化宫支行 10,000.00 2018.5.4 2019.5.3 5.655 3 兰州兰石集团有 限公司 项目贷 款 建设银行城关支行 10,000.00 2014.9.23 2025.11.22 5.15 4 兰州兰石石油装 流贷 甘肃银行新区支行 3,500.00 2018.5.24 2019.5.23 6.09 备工程股份有限 公司 25 兰州兰石石油装 备工程股份有限 公司 流贷 农业银行新区支行 4,814.00 2018.6.26 2019.6.25 4.785 合计 49,314.00 - - 截至本募集说明书签署之日，发行人募集资金已经全部用于偿还上述债务， 公司债券募集资金最终使用情况与《兰州兰石集团有限公司关于变更“19兰石01” 募集资金用途的公告》中使用计划约定一致。 （ 五 ）本次发行后的累计债券余额 本次债券经中国证监会核准并全部发行完毕后，发行人的累计债券余额为 20亿元（不包括除公司债券、企业债券以外公开发行的其他债务融资工具、非 公开发行的债券和其他债务融资工具、一年期以下的短期公司债券和其他债务融 资工具、其他债务融资合同等），发行人最近一期末的净资产为785,881.91万元 （截至2019年3月31日合并报表中所有者权益合计），累计债券余额占该净资 产的比例25.45%，未超过发行人净资产的40%。 （ 六 ）公司近三年及一期有关合并口径财务指标 财务指标 2019 年 3 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 2017 年（未完）  |