[上市]中国通号:首次公开发行股票并在科创板上市招股意向书
本次股票发行后拟在科创板市场上市，该市场具有较高的投资风险。科创板公司具有研发投入大、经 营风险高、业绩不稳定、退市风险高等特点，投资者面临较大的市场风险。投资者应充分了解科创板 市场的投资风险及本公司所披露的风险因素，审慎作出投资决定。 C:\Users\longhai\Desktop\中国通号科创板\LOGO.PNG C:\Users\17600\AppData\Local\Temp\WeChat Files\df5bd82e0bd5ccd2bcd5a7e87ff8784.jpg C:\Users\17600\AppData\Local\Temp\WeChat Files\c1f59aeb54ca8e0ba915ef957edf5b1.png C:\Users\Administrator\Desktop\logo无代码正方+横版.jpg 中国铁路通信信号股份有限公司 China Railway Signal & Communication Corporation Limited （ 北京市丰台区汽车博物馆南路 1 号院中国通号大厦 A 座 20 层 ） 首次公开发行股票并在科创板上市 招股 意向 书 保荐机构（主承销商） （住所：北京市朝阳区建国门外大街1号国贸大厦2座27层及28层） 联席主承销商 （住所：北京市西城区金融大街7号北京 英蓝国际金融中心18层1807-1819室） （住所：广东省深圳市福田区中心三路 8号卓越时代广场（二期）北座） （住所：上海市浦东新区银城中路 200号中银大厦39层） （住所：中国（上海）自由贸易试验区世纪大道 100号上海环球金融中心75楼75T30室） （住所：湖北省武汉市东湖新技术开发区 关东园路2号高科大厦四楼） 本次发行概况 发行 股票类型： 人民币普通股（ A 股） 发行股数： 本次发行的股票数量不超过 180,000.00 万股，即 不超过本次发行完成后本公司总股本的 17 .00 % 每股面值： 人民币 1.00 元 每股发行价格： 人民币【】元 预计发行日期： 2019 年 7 月 10 日 拟上市的证券交易所和板块： 上海证券交易所科创板 发行后总股本： 不超过 1,058,981.90 万 股 ， 其中：境内上市流通 的股份（ A 股）数量不超过 862,101.80 万 股，境 外上市流通的股份（ H 股）数量为 196,880.10 万 股 保荐机构（主承销商）： 中国国际金融股份有限公司 联席主承销商： 高盛高华证券有限责任公司 、中信证券股份有限 公司 、中银国际证券股份有限公司 、摩根士丹利 华鑫证券有限责任公司 、天风证券股份有限公司 招股 意向 书签署日期： 2019 年 7 月 2 日 声明 中国证监会、交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对注册 申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对发行 人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证。任何与之 相反的声明均属虚假不实陈述。 根据《证券法》的规定，股票依法发行后，发行人经营与收 益的变化，由发 行人自行负责；投资者自主判断发行人的投资价值，自主作出投资决策，自行承 担股票依法发行后因发行人经营与收益变化或者股票价格变动引致的投资风险。 发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股 意向 书及其他信息披露资 料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承 担个别和连带的法律责任。 发行人控股股东承诺本招股 意向 书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏， 并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。 公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证招股 意向 书中财 务会 计资料真实、完整。 发行人及全体董事、监事、高级管理人员、发行人的控股股东以及保荐人、 承销的证券公司承诺因发行人招股 意向 书及其他信息披露资料有虚假记载、误导 性陈述或者重大遗漏，致使投资者在证券发行和交易中遭受损失的，将依法赔偿 投资者损失。 保荐人及证券服务机构承诺因其为发行人本次公开发行制作、出具的文件有 虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，将依法赔偿投资者 损失。 重大事项提示 本公司特别提请投资者注意，在作出投资决策之前，务必仔细阅读本招股 意 向 书全文，并特别关注以下重要事项及公司风险。 一 、关于发行新股的安排 本次拟发行数量不超过 1,800,000,000 股，即不超过本次发行完成后公司总 股本的 17 .00 % 。 二、 本次发行上市前的滚存利润分配方案 本公司于 2019 年 4 月 15 日召开 2019 年第一次临时股东大会 、2019年第一 次内资股类别股东大会、2019年第一次H股类别股东大会，审议通过《关于首 次公开发行 A 股股票并上市前滚存利润分配方案的议案》。本次发行 A 股并上市 完成前，本公司将根据相关股东大会决议进行利润分配；本次发行 A 股并上市 完成后，公司本次发行 A 股并上市前滚存的未分配利润由本次 A 股发行后 的新 老股东按各自持股比例共同享有。 三 、相关责任主体的承诺事项 本公司及相关责任主体按照中国证监会 及上交所等监管机构 的要求，出具了 关于在特定情况和条件下的有关承诺，包括股份锁定的承诺、减持意向的承诺、 稳定股价的措施和承诺、 摊薄 即期回报及填补措施的承诺、股份回购和股份购回 的措施和承诺、对欺诈发行上市的股份购回承诺、利润分配政策的承诺、依法承 担赔偿或赔偿责任的承诺、关于未履行相关公开承诺约束措施的承诺函、避免同 业竞争 、规范关联交易的承诺、避免资金占用 的承诺等。 该等 承诺 事项内容详 见 “ 第十节 投资者保护 ” 之 “ 五、 发 行人、股东、实际控制人、发行人的董事、 监事、高级管理人员以及本次发行的保荐人及证券服务机构等作出的重要承诺 ” 。 四 、重大风险提示 （一） 宏观经济及行业政策变化的风险 公司所在的轨道交通及相关工程总承包市场需求一定程度上受宏观经济 、相 关行业政策以及中国铁路总公司招投标计划 的影响。轨道交通控制系统行业的发 展很大程度上依赖于政府对轨道交通项目的投入 和中国铁路总公司招投标总体 规划 。通常情况下，轨道交通项目的性质、规模和开发时间由多种因素确定， 包 括但不限于我国政府和中国铁路总公司对轨道交通运输系统的总体投资规划、审 批 流程、招投标安排 等。近年来，我国政府不断支持和鼓励中国轨道交通相关行 业的发展，根据《铁路 “ 十三五 ” 发展规划》，我国将进一步加大铁路网络的建 设、完善铁路信息化建设、推进机车车辆装备升级、加大信息技术集成应用。 如 未来政府对行业的有利政策出现变动，政策红利出现消减，或中国铁路总公司的 招投标计划出现临时性变更 ，则可能对公司业务发展产生不利影响。如未来财政 或货币政策趋于紧缩，导致公司所在市场的政府相关客户的需求下降或支付变慢， 亦可能对公司业务发展或财务状况产生不利影响 。 （二） 产品或服务质量及其导致的 生产或运营事故造 成损失或处罚的风险 基于公司的业务性质，可能涉及轨道交通控制系统产品或服务的设计、研发、 制造、安装、测试、维修及销售引致的责任赔偿或来自政府的处罚。虽然公司向 客户所提供的产品或服务的质量保证期有限，但在质量保证期之后出现事故，公 司仍可能须在事故鉴定后为产品或服务的瑕疵引致的损失负责。如公司的产品或 服务被证实有瑕疵而导致轨道交通旅客遭受人身伤害、财产损失或其他损失，公 司将面临按照相应法律承担赔偿的责任。 此外，如公司的产品或服务被证实有质量问题、不符合国家或行业标准或对 人身财产有潜在风险，公司或须召回有关产品 或修改产品设计，公司可能就召回 产品及修改设计产生庞大开支。召回产品或任何与产品瑕疵有关的负面新闻报道 亦可能影响公司声誉及品牌，导致产品需求下降 。 （三）技术人员流失风险 先进 的技术研发能力是公司长期保持技术优势的保证，对公司的发展起着举 足轻重的作用。随着轨道交通控制系统行业的迅速发展，业内人才需求增大，人 才竞争日益激烈，能否维持技术人员队伍的稳定并不断吸引优秀人才的加入是公 司能否在行业内保持技术领先优势的关键。在激烈的人才竞争下，如公司的技术 人才招聘、培养和激励机制有效性下降，则存在着技术人员流失，研发水平 下降 的风险。 （四）收入季节波动风险 报告期内，公司客户主要集中在轨道交通控制系统等领域。目前国内轨道交 通投资计划一般在一季度制定并出台，招投标需要一定流程及时间，叠加春节假 期因素，导致合同的执行实施相对集中在二季度及以后。因此，在报告期完整的 会计年度内，公司收入呈现出一定的季节性特征，上半年收入占比较低，其中一 季度收入占比最低；下半年收入占比较高，其中四季度收入占比最高，公司面临 一定的季节性波动风险。 （ 五 ）发行失败风险 按照《证券发行与承销管理办法》、《上海证券交易所科创板股票发行与承销 实施办法》等相关 法律法规的规定，如果发行人出现有效报价投资者或网下申购 的投资者数量不足，或者发行时总市值不满足其在 招股意向书 中明确选择的市值 与财务指标上市标准等情形，应当中止发行，若发行人中止发行上市审核程序超 过上交所规定的时限或者中止发行注册程序超过 3 个月仍未恢复，或者存在其他 影响发行的不利情形，或将会出现发行失败的风险 。 （ 六 ） BT 、 BOT 等项目的政策、收益及回款、项目退出等风险 公司参与的 BT 与 BOT 项目具有建设周期长、涉及领域广、复杂程度高、 工期和质量要求严，受政策影响明显等特点。在国家和地方政府政策调控力度加 大、 金融监管趋严、债务压力增大、市场竞争加剧等内外部形势影响下，实施和 运营上述投资项目，如项目获取可研分析不全面、政策把握不准确、融资不到位、 过程管理不规范、项目收益测算不精确、项目回款遭遇延期、项目参与方退出， 都可能会使公司面临一定风险。 上述风险主要体现为：（ 1 ）随着国家逐步控制地 方政府融资平台债务风险，客观上对各地方政府以 BT 方式投融资建设公共项目 的方式造成明显限制， BT 项目无法纳入财政部政府和社会资本合作中心 PPP 项 目库，因此政府在项目全生命周期内的履约能力无法得到全面保障；（ 2 ）项目未 能进行合理建设、管 理及运营，导致项目公司无法取得预期运营收入的风险；（ 3 ） 若在项目建设、运营中未能达到预期效果或考核不理想，可能导致项目公司无法 取得全部可行性缺口补助的风险；（ 4 ）由于付费周期较长，若未来受宏观经济或 其他因素影响，地方经济发展和财政实力出现下降，则特许经营授予方存在无法 及时或足额支付相关款项的风险。 （七）收入结构变化造成公司盈利水平出现波动的风险 随着我国高速铁路 更新升级周期 的到来，铁路 更新 升级市场规模预计将呈现 快速增长趋势，未来公司轨道交通控制系统业务收入中新建项目收入占比将可能 逐步下降 ，更新升级项目收入 占比将 可能 逐步提升。报告期内公司轨道交通控制 系统业务中新建项目业务、更新升级 项目 业务毛利率存在一定差异，在收入结构 发生变化的情况下，如公司没有及时、有效地调整生产经营策略，控制经营成本， 则 公司将 可能 面临 收入及毛利率水平等出现波动的风险。 五 、 财务报告审计截止日后主要财务信息及经营状况 公司财务报告审计截止日为 2018 年 12 月 31 日。公司截至 2019 年 3 月 31 日的合并资产负债表、 2019 年 1 - 3 月合并利润表、 2019 年 1 - 3 月合并现金流量 表以及相关中期财务报表附注未经审计，但已由安永华明会计师事务所（特殊普 通合伙）审阅，并于 2019 年 6 月 1 2 日出具了《专项审阅报告》（安永华明（ 2019 ） 专字第 61172338_A23 号）。公司财务报告审计截止日之后经审阅（未经审计） 的主要财务信息及经营状况如下： 截至 2019 年 3 月 31 日，公司的资产总额为 8,360,058.88 万元，负债总额为 5,261,467.15 万元，归属于母公司股东 的 权益为 2,953,978.16 万元。 2019 年 1 - 3 月，公司实现营业收入 788,535.85 万元，较 2018 年 1 - 3 月增长 14.85 % ；归属于 母公司股东的净利润 67,645.05 万元，较 2 018 年 1 - 3 月增长 8.86 % 。 经公司初步测算，预计 2019 年上半年实现营业收入约 204.6~219.7 亿元，同 比增长约 8.2%~16.2% ，预计实现净利润 22.7~24.4 亿元，同比增长约 7.2 % ~15.2% ； 预计实现归属于母公司股东的净利润 21.1~22.8 亿元，同比增长约 6.3 % ~14.8% 。 预计 2019 年上半年 实现 扣除非经常性损益 后 归属于母公司股东的净利润 20.6~22.5 亿元，同比增长约 6.7 %~ 16.6 % ，主要原因为公司轨道交通控制系统业 务 的 业务量持续增加 。上述 2019 年上半年财务数据为公司初 步核算数据，未经 会计师审计或审阅，且不构成盈利预测 。 截至本 招股意向书 签署日， 除本 招股意向书 “第五节 发行人基本情况”之 “八、发行人的分公司、控股子公司、参股公司基本情况”之“（六）发行人房 地产业务、类金融业务情况”披露的房地产业务相关股权转让信息外， 公司主要 经营状况正常，经营业绩稳定。公司经营模式、采购模式及采购价格、销售模式 及销售价格、主要客户及供应商构成、税收政策以及其他可能影响投资者判断的 重大事项方面均未发生重大变化。 具体内容详见本 招股意向书 “第八节 财务会计信息与管理层分析”之“十 七、财务报告审 计截止日后主要财务信息及经营状况”。 上述重大事项提示并不能涵盖公司全部的风险及其他重要事项，请投资者仔 细阅读本 招股意向书 “第四节 风险因素”章节全文。 目 录 本次发行概况 ................................ ................................ ................................ ............................ 1 声明 ................................ ................................ ................................ ................................ ............ 2 重大事项提示 ................................ ................................ ................................ ............................ 3 一、关于发行新股的安排 ................................ ................................ ................................ . 3 二、本次发行上市前的滚存利润分配方案 ................................ ................................ ..... 3 三、相关责任主体的承诺事项 ................................ ................................ ......................... 3 四、重大风险提示 ................................ ................................ ................................ ............. 3 五、财务报告审计截止日后主要财务信息及经营状况 ................................ ................. 6 目 录 ................................ ................................ ................................ ................................ ...... 8 第一节 释义 ................................ ................................ ................................ .......................... 13 一、基本释义 ................................ ................................ ................................ ................... 13 二、专业释义 ................................ ................................ ................................ ................... 14 第二节 概 览 ................................ ................................ ................................ ........................ 20 一、发行人及本次发行的中介机构基本情况 ................................ ............................... 20 二、本次发行概况 ................................ ................................ ................................ ........... 20 三、发行人报告期主要财务数据和财务指标 ................................ ............................... 22 四、发行人主营业务经营情 况 ................................ ................................ ....................... 22 五、发行人技术先进性、模式创新性、研发技术产业化情况以及未来发展战 略 ................................ ................................ ................................ ................................ ....... 25 六、发行人选择的上市标准 ................................ ................................ ........................... 26 七、发行人公司治理特殊安排 ................................ ................................ ....................... 26 八、募集资金用途 ................................ ................................ ................................ ........... 26 第三节 本次发行概况 ................................ ................................ ................................ .......... 27 一、本次发行的基本情况 ................................ ................................ ............................... 27 二、本次发行的相关机构 ................................ ................................ ............................... 28 三、发行人与有关中介机构的股权关系和其他权益关系 ................................ ........... 31 四、与本次发行上市有关的重要日期 ................................ ................................ ........... 32 五 、本次战略配售情况 ................................ ................................ ................................ ... 32 六 、发行人高管、员工拟参与战略配售情况 ................................ ............................... 33 七 、保荐人相关子公司拟参 与战略配售情况 ................................ ............................... 64 第四节 风险因素 ................................ ................................ ................................ .................. 65 一、技术风险 ................................ ................................ ................................ ................... 65 二、经营风险 ................................ ................................ ................................ ................... 65 三、内控风险 ................................ ................................ ................................ ................... 68 四、财务风险 ................................ ................................ ................................ ................... 68 五、法律风险 ................................ ................................ ................................ ................... 71 六、发行失败风险 ................................ ................................ ................................ ........... 72 七、募集资金使用风险 ................................ ................................ ................................ ... 72 第五节 发行人基本情况 ................................ ................................ ................................ ...... 74 一、发行人基本信息 ................................ ................................ ................................ ....... 74 二、发行人的历史沿革 ................................ ................................ ................................ ... 74 三、发行人报告期内的股本和股东变化情况 ................................ ............................... 78 四、发行人报告期内重大资产重组情况 ................................ ................................ ....... 78 五、发行人在其他证券市场的上市 / 挂牌情况 ................................ ............................. 78 六、发行人的组织结构 ................................ ................................ ................................ ... 80 七、发行人股东及实际 控制人基本情况 ................................ ................................ ....... 82 八、发行人的分公司、控股子公司、参股公司基本情况 ................................ ........... 85 九、发行人股本及股东情况 ................................ ................................ ......................... 142 十、发行人董事、监事、高级管理人员及员工情况 ................................ ................. 145 第六节 业务和技术 ................................ ................................ ................................ ............ 160 一、公司的主营业务、主要产品及服务 ................................ ................................ ..... 160 二、公司技术及研发情况 ................................ ................................ ............................. 244 三、公司所处行业的基本情况及其市场竞争地位 ................................ ..................... 278 四、公司销售情况及主要客户 ................................ ................................ ..................... 306 五、公司采购情况及主要供应商 ................................ ................................ ................. 313 六、公司主要固定资产及无形资产 ................................ ................................ ............. 322 七、公司主要业务资质情况 ................................ ................................ ......................... 355 八、境外经营情况 ................................ ................................ ................................ ......... 364 第七节 公司治理与独立性 ................................ ................................ ................................ 369 一、股东大会制度的建立健全及运行情况 ................................ ................................ . 369 二、董事会制度的建立健全及运行情况 ................................ ................................ ..... 373 三、监事会制度的建立及运行情况 ................................ ................................ ............. 378 四、独立非执行董事工作制度的建立健全及运行情况 ................................ ............. 380 五、董事会秘书制度的建立健全及运行情况 ................................ ............................. 383 六、董事会专门委员会的设置及运行情况 ................................ ................................ . 384 七、公司内部控制制度的情况 ................................ ................................ ..................... 391 八、公司遵守法律法规的情况 ................................ ................................ ..................... 393 九、控股股东资金占用及关联担保情况 ................................ ................................ ..... 396 十、公司独立运行情况 ................................ ................................ ................................ . 396 十一、同业竞争 ................................ ................................ ................................ ............. 398 十二、 关联交易................................ ................................ ................................ ............. 402 第八节 财务会计信息与管理层分析 ................................ ................................ .................. 422 一、财务报表的编制基础及遵循企业会计准则的声明 ................................ ............. 422 二、财务会计报表 ................................ ................................ ................................ ......... 423 三、影响经营业绩的因素 ................................ ................................ ............................. 440 四、合并财务报表范围及主要控股子公司情况 ................................ ......................... 442 五、重要会计政策 ................................ ................................ ................................ ......... 444 六、重大会计判断和会计估计变更 ................................ ................................ ............. 492 七、税项 ................................ ................................ ................................ ......................... 503 八、收购兼并情况 ................................ ................................ ................................ ......... 513 九、分部会计信息 ................................ ................................ ................................ ......... 513 十、非经常性损益对公司盈利的影响 ................................ ................................ ......... 514 十一、发行人主要财务指标 ................................ ................................ ......................... 515 十二、盈利预测披露情况 ................................ ................................ ............................. 517 十三、资产负债表日后事项、或有事项、承诺事项及其他重要事项 ..................... 517 十四、经营成果分析 ................................ ................................ ................................ ..... 517 十五、资产质量分析 ................................ ................................ ................................ ..... 553 十六、偿债能力、流动性与持续经营能力分析 ................................ ......................... 610 十七、财务报告审计截止日后主要财务信息及经营状况 ................................ ......... 622 第九节 募集资金运用 ................................ ................................ ................................ .......... 626 一、本次发行募集资金规模及投向 ................................ ................................ ............. 626 二、募集资金项目基本情况 ................................ ................................ ......................... 627 三、本次募集资金规模的合理性和必要性 ................................ ................................ . 655 四、募集资金运用与公司现有业务关系及对同业竞争和独立性的影响 ................. 660 五、未来战略规划 ................................ ................................ ................................ ......... 660 第十节 投资者保护 ................................ ................................ ................................ ............ 663 一、信息披露和投资者关系 ................................ ................................ ......................... 6 63 二、股利分配政策 ................................ ................................ ................................ ......... 665 三、滚存利润分配 ................................ ................................ ................................ ......... 668 四、股东投票机制 ................................ ................................ ................................ ......... 668 五、发行人、股东、实际控制人、发行人的董事、监事、高级管理人员以及 本次发行的保荐人及证券服务机构 等作出的重要承诺 ................................ ............. 671 第十一节 其他重要事项 ................................ ................................ ................................ .... 693 一、重大合同 ................................ ................................ ................................ ................. 693 二、对外担保情况 ................................ ................................ ................................ ......... 705 三、重大诉讼、仲裁及处罚事项 ................................ ................................ ................. 707 第十二节 声明 ................................ ................................ ................................ .................... 708 一、全体董事、监事、高级管理人员声明 ................................ ................................ . 708 二、控股股东、实际控制人声明 ................................ ................................ ................. 711 三、保荐机构（主承销商）声明 ................................ ................................ ................. 712 四、联席主承销商声明 ................................ ................................ ................................ . 714 五、发行人律师声明 ................................ ................................ ................................ ..... 719 六、审计机构声明 ................................ ................................ ................................ ......... 720 七、验资机构声明 ................................ ................................ ................................ ......... 721 八、资产评估机构声明 ................................ ................................ ................................ . 724 第十三节 备查文件 ................................ ................................ ................................ ............ 726 一、备查文件 ................................ ................................ ................................ ................. 726 二、查阅时间 ................................ ................................ ................................ ................. 726 三、查阅地点 ................................ ................................ ................................ ................. 726 四、信息披露网址 ................................ ................................ ................................ ......... 727 公司主要无形资产（除土地使用权）附表 ................................ ................................ ........ 728 附表一：境内商标 ................................ ................................ ................................ ......... 728 附表二：境内专利 ................................ ................................ ................................ ......... 739 附表三：计算机软件著作权 ................................ ................................ ......................... 761 第一节 释义 本 招股意向书 中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 一、基本释义 中国通号、发行人、本公 司、股份公司、公司 指 中国铁路通信信号股份有限公司 ，在用以描述发行人资 产与业务情况下，根据文意需要，亦包括其各子公司 通号集团 指 中国铁路通信信号集团有限公司 ，改制前名称为中国铁 路通信信号集团公司 诚通集团 指 中国诚通控股集团有限公司 中国国新 指 中国国新控股有限责任公司 国机集团 指 中国机械工业集团有限公司 中金佳成 指 中金佳成投资管理有限公司 保荐机构 、主承销商 、中 金公司 指 中国国际金融股份有限公司 联席 主承销商 、高盛高 华 、中信证券 、中银国际 、 摩根华鑫 、天风证券 指 高盛高华证券有限责任公司 、中信证券股份有限公司 、 中银国际证券股份有限公司 、摩根士丹利华鑫证券有限 责任公司 、天风证券股份有限公司 发行人律师 指 北京市中伦律师事务所 A 股 指 获准在境内证券交易所上市的以人民币标明面值、以人 民币认购和进行交易的普通股股票 H 股 指 获准在香港联交所上市的以人民币标明面值、以港币认 购和进行交易的普通股股票 首次公开发行股票 并在 科创板上市 指 发行人 本次申请在境内首次 公开发行 不超过 1,800,000,000股人民币普通股（ A 股）并于上交所科创 板上市的行为 本次发行 指 发行人 本次申请在境内首次 向社会公开发行 不超过 1,800,000,000股 人民币普通股 （ A 股） 的行为 报告期、最近三年 指 2016 年度、 2017 年度、 2018 年度 股东大会 指 中国铁路通信信号股份有限公司股东大会 董事会 指 中国铁路通信信号股份有限公司董事会 监事会 指 中国铁路通信信号股份有限公司监事会 《公司章程》 指 《中国铁路通信信号股份有限公司章程》 《公司章程（草案）》 指 2019 年 4 月 15 日召开的中国通号 2019 年第一次临时股 东大会 及 2019 年 6 月 13 日召开的中国通号 2018 年度周 年股东大会 审议通过的并于本次发行后生效的《中国铁 路通信信号股份有限公司章程》 《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》 《证券法 》 指 《中华人民共和国证券法》 《科创板上市规则》 指 《上海证券交易所科创板股票上市规则》 《联交所上市规则》 指 《香港联合交易所有限公司证券上市规则》 《 A 股募集资金管理制 度》 指 《中国铁路通信信号股份有限公司 A 股募集资金管理制 度》 本 招股意向书 指 中国铁路通信信号股份有限公司首次公开发行股票并在 科创板上市 招股意向书 国务院 指 中华人民共和国国务院 国务院国资委 指 国务院国有资产监督管理委员会 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 交通运输部 指 中华人民共和国交通运输部 国家发改委 指 中华人民共和国国家发展和改革委员会 财政部 指 中华人民共和国财政部 国家税务总局 指 中华人民共和国国家税务总局 国家工商总局 指 中华人民共和国国家工商行政管理总局 国土资源部 指 原中华人民共和国国土资源部 银监会 指 原中国银行业监督管理委员会 上交所 指 上海证券交易所 香港联交所 指 香港联合交易所有限公司 社保基金 指 全国社会保障基金理事会 十八大 指 中国共产党第十八次全国代表大会 和利时 指 北京和利时系统工程有限公司 铁科院 指 中国铁道科学研究 院 集团有限公司 众合科技 指 浙江众合科技股份有限公司 交控科技 指 交控科技股份有限公司 上海电气 泰雷兹 指 上海 电气 泰雷兹交通自动化系统有限公司 中国中铁 指 中国中铁股份有限公司 阿尔斯通 指 Alstom Holdings 庞巴迪 指 Bombardier Inc 西门子 指 Siemens AG 卡斯柯 指 卡斯柯信号有限公司 中国 指 中华人民共和国，在本 招股意向书 中除特别说明外，特 指中华人民共和国大陆地区，不包含香港、澳门、台湾 地区 元、万元、亿元 指 人民币元、人民 币万元、人民币亿元 二、专业释义 专业释义 轨道交通控制系统 指 根据列车运行的客观条件和实际情况，对列车运行速度 及制动方式等状态进行监督、控制和调整的系统，包括 轨道交通通信 信息 系统和轨道交通信号系统 站前工程 指 铁路施工中的前期路基、桥涵、隧道、站场、铺架等施 工工程 站后工程 指 铁路施工中的后期机务、给排水、电力、通信、信号、 房屋建筑、道路、站段绿化等施工工程 四电工程 指 铁路建设的通信工程、信号工程、电力工程和电气化工 程，其中通信工程和信号工程统称 “ 弱电工程 ” ，电力 工程和电气化工程统称 “ 强电工程 ” 铁路局公司 指 中国铁路总公司下属的 18 个铁路局公司，例如中国铁路 上海局集团有限公司、中国铁路北京局集团有限公司等 客专公司 指 负责具体铁路 客运专线 线路建设和运营的公司，例如京 沪高速铁路股份有限公司负责京沪高铁的相关建设与运 营 CTCS 指 Chinese Train Control System ， 中国研发的用于保证列车 运行安全的系统，按照不同线路的运营要求，根据功能 和设备配置划分为 0 级至 4 级，级别越高适用的列车速 度越高 ，且技术难度越高 ETCS 指 Europe Train Cont rol System ，欧盟研发的用于保证列车 行车安全的系统，按照铁路运营需求分 0 级至 3 级，级 别越高技术难度越高 CBTC 指 Communication Based Train Control System ，城市轨道交 通列控系统，基于无线通信的列车自动控制系统，一种 用无线通信方式实现城市轨道交通列车和地面设备的双 向通信，从而实现列车运行控制的系统 CIPS 指 Computer Integrated Processing System ，货运编组站自动 化系统，用于集中监督和控制编组站作业的系统 GSM - R 指 Global System for Mobile Communications – Railway ， 专 门为铁路通信设计的综合专用数字移动通信系统 MATC 指 Magnetic Automatic Train Control ， 中低速磁悬浮控制 系统，一种适用于中低速磁悬浮列车，基于交叉感应环 线的移动闭塞列车自动控制系统 重载铁路 指 至少应满足下列 3 个条件中的 2 个的铁路为重载铁路： （ 1 ）列车牵引重量不少于 8 千吨；（ 2 ）车列中车辆轴重 达到或超过 27 吨；（ 3 ）线路长度不少于 150 公里的区段， 年运量不低 于 40 百万吨 高速铁路、高铁 指 运行速度每小时 200 公里及以上的客运铁路 城际铁路 指 专门服务于城市或城市群间，设计速度为每小时 200 公 里及以下的快速、便捷、高密度的客运专线 普通铁路 指 运行速度为每小时 160 公里以下的铁路 客运专线、客专 指 仅运行旅客列车和技术作业列车的铁路系统 京津城际 指 京津城际铁路，是中国大陆第一条高标准、设计时速为 350 公里的高速铁路，也是《中长期铁路网规划》中的 第一个开通运营的城际客运系统 武广高铁 指 武广高速铁路，又称京广客运专线，是京港高速铁路（北 京 至香港）的重要组成部分，呈南北走向 京沪高铁 指 京沪高速铁路，又名京沪客运专线，是一条连接北京市 与上海市的高速铁路 哈大客专 指 哈大高速铁路，是一条连接哈尔滨市与大连市的高速铁 路，线路呈南北走向 兰新 高铁 指 兰新高速铁路，是一条连接甘肃省兰州市与新疆维吾尔 自治区乌鲁木齐市的高速铁路，是亚欧大陆桥铁路通道 的重要组成部分 沪昆高铁 指 沪昆高速铁路，又名沪昆客运专线，是一条连接 上海市 与 云南省 昆明市 的高速铁路 杭黄高铁 指 杭黄高速铁路，又名杭黄客运专 线，是一条连接浙江省 杭州市与安徽省黄山市的高速铁路 京沈客专 指 北京至沈阳铁路客运专线，是一条连接北京市与沈阳市 的高速铁路 宝兰客专 指 宝兰客运专线，是一条连接江苏省徐州市与甘肃省兰州 市的高速铁路 蒙内铁路 指 蒙巴萨 - 内罗毕标轨铁路，是一条东起肯尼亚东部港口蒙 巴萨，西至首都内罗毕的铁路 中国铁路大提速 指 中国铁路大提速有六次，时间是 1997 年 4 月 1 日 - 2007 年 4 月 18 日，其中 2007 年进行的第六次大提速将列车 速度提升到 200 - 250km/h 编组站 指 办理大量货物列车的解体、编组作业， 并为此而设有专 用调车设备的车站 信号继电器 指 是指铁路各类信号设备或系统中专用的电磁开关器件。 由电磁线圈、接点组、传动系统和确保接点闭合或断开 的部件组成 CMA 指 China Metrology Accreditation ， 中国计量认证 CMMI 指 Capability Maturity Model Integration ， 软件能力成熟度模 型集成，是一种软件认证评估 CNAS 指 China National Accreditation Service for Conformity Asses sment ， 中国合格评定国家认可委员会 TETRA 指 Trans European Trunked Radio ， 欧洲通信标准委员会制定 的一种多功能数字集群无线电标准 GOA 指 自动驾驶等级，分为 0 - 4 级，级别越高技术难度越高 APM 指 旅客捷运系统，该系统也称为自动导轨快捷运输系统， 是一种无人自动驾驶、立体交叉的大众运输系统 黑色金属 指 对铁、铬和锰的统称，也包括这三种金属的合金 首件工程 指 生产质量检验管理中的一个术语，主要是生产线批量生 产过程中第一个或第一批产品的检验检测控制方法和过 程，以保证整个产品的合格率 静态验收 指 由建设单位组织验收工作，对建设项目进行检查，确认 工程是否按设计完成且质量合格，系统设备是否已安装 并调试完毕 动态验收 指 动态验收是指铁路建设项目静态验收合格后，由建设单 位组织全部系统验证性综合调试，并拜托专业机构进行 动态检测，验收工作组对工程安全运行状态进行的全面 检查和验收 设计交底 指 由建设单位组织施工总承包单位、监理单位参加，由勘 察、设计单位对施工图纸内容进行交底的一项技术活动， 或由施工总承包单位组织分包单位、劳务班组，由总承 包单位对施工图纸施工内容进 行交底的一项技术活动 交接桩 指 设计勘测单位确定施工位置的重要参考物，交待给施工 单位后，施工单位就要以此为准点开始放线、定位，确 定制作建筑的控制网 闭塞 指 是铁路交通专有名词，即保证列车按照前行列车和追踪 列车之间必须保持一定距离（空间间隔制）运行的技术 方法 一带一路 指 “ 丝绸之路经济带 ” 和 “ 21 世纪海上丝绸之路 ” 的简 称，一带一路将充分依靠中国与沿路有关国家既有的双 多边机制，借助既有的、行之有效的区域合作平台，积 极发展与沿线国家的经济合作伙伴关系，共同打造政治 互信、经济融合、文化包容的利益共同体、 命运共同体 和责任共同体 ATC 指 Automatic Train Control ，列车自动控制系统，实现列车 自动运行系统及列车自动监控系统技术的城市轨道交通 信号系统 ATO 指 Automatic Train Operation ，列车自动运行系统，实现自 动保障列车运行的系统，能自动调节列车速度及运行状 态等 ATP 指 Automatic Train Protection ，列车自动防护设备，列车超 过规定速度时即自动制动的设备 LKJ 指 列车运行监控记录装置 DMI 指 Driver Machin e Interface ，驾驶员人机界面，列车上显示 列车运行速度、允许速度、目标速度和目标距离等信息 的控制界面 应答器信息接收单元 指 列车上接收地面有源及无源应答器发送的信号的设备 GSM - R 电台 指 用于向地面发送和接收车辆行驶控制、调度命令等 GSM - R 信号的车载设备 轨道电路信息接收单元 指 接收轨道电路信息 ， 并将解调出的轨道电路信息传送给 车载主控单元的设备 车载安全计算机 指 列控车载设备的核心部分，负责从车载设备 GSM - R 车 载电台、应答器信息接收单元等模块获取信息，依据轨 道电路信息、列车制动 力、线路坡度、列车运行速度和 列车编组等信息，生成制动模式曲线并把列车运行速度 与制动模式曲线相比较，当列车行驶速度与制动模式曲 线不匹配时，通过故障安全电路向列车输出制动信息， 保证列车安全运行 有源地面应答器 指 用于地面向列车信息传输的设备，有电缆连接，主要安 装在车站站台处，主要用途是向列车车载设备提供地面 可变信息， 可以根据需要进行 实 时更改，主要传递的信 息除了固定的线路信息外，还可以根据需要发出临时限 速等可变信息 无源地面应答器 指 用于地面向列车信息传输的设备，没有电缆和任何连接 线的应答器设备，其内部信 息无法进行 实时 更改，因此 其传输出来的数据是固定不变的数据，一般安装在区间 和站台中间，主要向列车传递线路坡度、限制速度等固 定参数 BTS 基站 指 铁轨旁将低频的数据流转换成射频信号的信号发射台设 备，用来将 GSM - R 信号放大后传输到行进的列车上 轨道电路 指 以一段铁路线路的钢轨为导体构成的电路，用于自动、 连续检测这段线路是否被机车车辆占用 列控中心、 TCC 指 Train Control Center ，根据管辖范围内各列车位置、联锁 进路以及线路临时限速状态等信息，控制轨道电路编码 和有源应答器信息，向列车 提供运行许可的系统 车站联锁系统 指 用于控制信号机、道岔和进路之间保持一定的相互制约 的系统，从而保证行车安全 计算机联锁 指 负责行车进路建立铁路行车核心控制设备，实现站内道 岔、信号机、轨道电路之间联锁控制，是铁路安全高效 行车不可缺少的保障装备 LEU 指 Lineside Electronic Unit ，地面电子单元，用于接收列控 中心信息并传送给有源应答器的设备 CTC 指 Centralized traffic control ， 集中调度系统，是铁路调度中 心（调度员）对某一区段内的铁路信号设备进 行集中控 制、对列车运行直接指挥、管理的技术系统 TDCS 指 Train Operation Dispatching Command System ， 列车调度 指挥系统，是铁路运输调度指挥的基础装备，是 CTC 之 前的系统版本， TDCS 仍应用于很多车站或铁路段的指 挥调度，信息集成能力相对弱于 CTC 无线闭塞中心、 RBC 指 Radio Blocking Center ，是 CTCS - 3 系统的地面核心设备， 根据列车 ATP 提供的列车状态、联锁装置提供的联锁径 路状态、轨道占用状态、 TSRS 提供的 线路 临时限速命 令等产生针对 所控列车的行车许可及线路描述、临时限 速等控制信息，通过 GSM - R 网络传输给车载 ATP ，实 现对列车行进状态的控制 TSRS 指 Temporary Speed Restriction Server ， 临时限速服务器， 是 CTCS - 2 系统的地面核心设备，实现轨道交通临时限 速命令集中管理的系统设备 GIS 指 Geographic Information System ， 地理信息系统，该系统 在计算机硬、软件系统支持下，对整个或部分地球表层 （包括大气层）空间中的有关地理分布数据进行采集、 储存、管理、运算、分析、显示和 描述 Mes 系统 指 Manufacturing Execution System ，是一套面向制造企业车 间执行层的生产信息化管理系统 TSI 指 Technical Specification for Interoperability ，一种欧盟铁路 互联互通技术规范 ITCS 指 Incremental Train Control System ，增强型列控系统，目 前应用于青藏铁路 冗余度 指 从安全角度考虑多余的一个量， 为了保障仪器、设备或 某项工作在非正常情况下也能正常运转 SDN 指 Soft wa re Defined Network ，软件定义网络技术，是一种 全新的网络构建技术 SDR 指 Soft ware Defined Radio ，软件定义无线电技术， 是一种 全新的无线电通信系统构建技术 QoS 指 Quality of Service ，一个网络能够利用各种基础技术，为 指定的网络通信提供更好的服务能力 分散自律 指 根据调度集中系统下达的列车运行调整计划，各个车站 的设备独立地控制各自的列车和调车作业 耦合 指 在电子学和电信领域，耦合是指能量从一个介质（例如 一个金属线、光导纤维）传播到另一种 介质的过程。在 电子学中，耦合指从一个电路部分到另一个电路部分的 能量传递 真空回流焊 指 已广泛应用于欧美航空、航天、军工电子等领域的工艺。 它采用红外辐射加热原理，具有温度均匀一致、超低温 安全焊接、无温差、无过热、工艺参数可靠稳定、无需 复杂工艺试验、环保成本运行低等特点，满足多品种、 小批量、高可靠焊接需要 基线 指 项目储存库中每个工件版本在特定时期的一个 “ 快 照 ” 。它提供一个正式标准，随后的工作基于此标准， 并且只有经过授权后才能变更这个标准。建立一个初始 基线后，以后每次对其进行的变更都将记录为一个差值， 直 到建成下一个基线 条公里 指 轨道导线根数 × 长度公里数 本 招股意向书 中所列出的总计数若出现与所列示相关单项数据计算得出的 结果略有不同，均为四舍五入所致。 第二节 概 览 本概览仅对 招股意向书（未完）  |