[HK]大连港:海外监管公告-2019年半年度报告全文（A股）
原标题:大连港:海外监管公告-2019年半年度报告全文（A股） 2019年半年度报告 公司代码： 601880公司简称：大连港 大连港股份有限公司 2019年半年度报告 1 / 247 2019年半年度报告 2 / 247 2019年半年度报告 重要提示 一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完 整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、未出席董事情况 未出席董事职务未出席董事姓名未出席董事的原因说明被委托人姓名 董事严刚因公务未能出席徐颂 董事李建辉因公务未能出席徐颂 三、本半年度报告未经审计。 四、公司负责人徐颂、主管会计工作负责人王萍及会计机构负责人（会计主管人员）王萍声明： 保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 否 六、前瞻性陈述的风险声明 √适用 □不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请 投资者注意投资风险。 七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否 九、重大风险提示 无 3 / 247 2019年半年度报告 十、其他 □适用 √不适用 4 / 247 2019年半年度报告 目录 第一节释义 ......................................................................................................................................6 第二节公司简介和主要财务指标 ..................................................................................................6 第三节公司业务概要 .....................................................................................................................10 第四节经营情况的讨论与分析 ....................................................................................................11 第五节重要事项 .............................................................................................................................36 第六节普通股股份变动及股东情况 ............................................................................................47 第七节优先股相关情况 .................................................................................................................50 第八节董事、监事、高级管理人员情况 ....................................................................................50 第九节公司债券相关情况 ............................................................................................................ 52 第十节财务报告 .............................................................................................................................56 第十一节备查文件目录 ...................................................................................................................245 5 / 247 2019年半年度报告 第一节释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 公司、本公司指大连港股份有限公司。 集团、本集团、我港指本公司及其子公司。 大连港集团指大连港集团有限公司、本公司的控股股东。 中国证监会指中国证券监督管理委员会。 VLCC、 ULCC指VLCC是巨型原油船 “Very Large Crudeoil Carrier”的英 文缩写，载重量一般为 20至 30万吨，相当于 200万桶原油的 装运量； ULCC是巨型油轮 “ Ultra Large Crude oil Carrier” 的英文缩写，前者 VLCC载重吨在 20万吨到 30万吨，而 ULCC 载重吨在 30万吨以上。 TEU指一种集装箱容量的标准计量单位，通常指 20英尺国际标准集 装箱。 报告期指2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日。 本报告内金额的货币种类指本报告中，如无特别注明，货币种类均为人民币。 第二节公司简介和主要财务指标 一、公司信息 公司的中文名称大连港股份有限公司 公司的中文简称大连港 公司的外文名称 DalianPort（ PDA） Company Limited 公司的外文名称缩写 Dalian Port 公司的法定代表人徐颂 二、联系人和联系方式 董事会秘书证券事务代表 姓名王慧颖苗丞 联系地址中国大连国际物流园区金港路 新港商务大厦 2618 中国大连国际物流园区金港路 新港商务大厦 2601 电话 0411-87599899 0411-87599901 传真 0411-87599854 0411-87599854 电子信箱 ir@dlport.cn ir@dlport.cn 三、基本情况变更简介 6 / 247 公司注册地址中国大连保税区大窑湾新港商务大厦 2019年半年度报告 公司注册地址的邮政编码 116600 公司办公地址中国大连保税区大窑湾新港商务大厦 公司办公地址的邮政编码 116600 公司网址 www.dlport.cn 电子信箱 ir@dlport.cn 报告期内变更情况查询索引无 四、信息披露及备置地点变更情况简介 公司选定的信息披露报纸名称上海证券报、中国证券报、证券时报、证券日报 登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn 公司半年度报告备置地点中国大连国际物流园区金港路新港商务大厦 2601 报告期内变更情况查询索引无 五、公司股票简况 股票种类股票上市交易所股票简称股票代码变更前股票简称 A股上海证券交易所大连港 601880不适用 H股香港联合交易所有限公司大连港 2880不适用 六、其他有关资料 √适用 □不适用 公司聘请的会计师事务所名称安永华明会计师事务所（特殊普通合伙） 办公室地址北京市东城区东长安街 1号 签字会计师姓名王天晴、薛伟 报告期内履行持续督导职名称中信证券股份有限公司 责的保荐机构办公地址北京市朝阳区亮马桥路 48号 签字的保荐代表人姓名刘日、石衡 持续督导的期间直至 A股募集资金使用完毕之前 七、公司主要会计数据和财务指标 (一)主要会计数据 单位：元币种：人民币 主要会计数据 本报告期 （ 1－6月） 上年同期 本报告期比上 年同期增减 (%) 营业收入 3,221,965,028.15 3,651,188,686.81 -11.8 归属于上市公司股东的净利润 288,235,814.81 176,180,847.60 63.6 归属于上市公司股东的扣除非经常 性损益的净利润 252,421,694.68 167,278,784.40 50.9 经营活动产生的现金流量净额 498,242,956.72 764,202,537.23 -34.8 7 / 247 2019年半年度报告 本报告期末上年度末 本报告期末比 上年度末增减 (%) 归属于上市公司股东的净资产 18,353,022,752.95 18,276,366,263.95 0.4 总资产 36,292,878,028.86 35,315,583,172.89 2.8 (二)主要财务指标 主要财务指标 本报告期 （ 1－6月） 上年同期 本报告期比上年 同期增减 (%) 基本每股收益（元／股） 0.0223533 0.0136632 63.6 稀释每股收益（元／股） 0.0223533 0.0136632 63.6 扣除非经常性损益后的基本每股收益 （元／股） 0.019576 0.012973 50.9 加权平均净资产收益率（ %） 1.56 0.97增加 0.59个百分 点 扣除非经常性损益后的加权平均净资 产收益率（ %） 1.37 0.92增加 0.45个百分 点 公司主要会计数据和财务指标的说明 √适用 □不适用 2019年上半年，本集团主要会计数据及主要财务指标说明详见“第四节经营情况讨论与分析” 部分的描述。 八、境内外会计准则下会计数据差异 □适用 √不适用 九、非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位:元币种:人民币 非经常性损益项目金额附注（如适用） 非流动资产处置损益 -946,305.78 越权审批，或无正式批准文件， 或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但 与公司正常经营业务密切相 关，符合国家政策规定、按照 一定标准定额或定量持续享受 的政府补助除外 19,525,313.09 8 / 247 2019年半年度报告 计入当期损益的对非金融企业 收取的资金占用费 企业取得子公司、联营企业及 合营企业的投资成本小于取得 投资时应享有被投资单位可辨 认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损 益 因不可抗力因素，如遭受自然 灾害而计提的各项资产减值准 备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的 支出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生 的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子 公司期初至合并日的当期净损 益 与公司正常经营业务无关的或 有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的 有效套期保值业务外，持有交 易性金融资产、衍生金融资产、 交易性金融负债、衍生金融负 债产生的公允价值变动损益， 以及处置交易性金融资产、衍 生金融资产、交易性金融负债、 衍生金融负债和其他债权投资 取得的投资收益 27,747,546.42 主要是公司理财产品在持有期 间获得的收益 单独进行减值测试的应收款项 减值准备转回 单独进行减值测试的应收款 项、合同资产减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 939,309.47 采用公允价值模式进行后续计 量的投资性房地产公允价值变 动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规 的要求对当期损益进行一次性 调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 9 / 247 2019年半年度报告 除上述各项之外的其他营业外 收入和支出 2,266,885.83 其他符合非经常性损益定义的 损益项目 少数股东权益影响额 -1,463,954.35 所得税影响额 -12,254,674.55 合计 35,814,120.13 十、其他 □适用 √不适用 第三节公司业务概要 一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 （一）主要业务 报告期内，本集团所从事的主要业务包括：油品/液体化工品码头及相关物流业务（油品部分）； 集装箱码头及相关物流业务（集装箱部分）；汽车码头及相关物流业务（汽车码头部分）；散杂 货码头及相关物流业务（散杂货部分）；散粮码头及相关物流业务（散粮部分）；客运滚装码头 及相关物流业务（客运滚装部分）及港口增值与支持业务（增值服务部分）。 （二）经营模式 当前，本集团重点加强产品创新、拓展服务功能、建立专业品牌、推进平台建设、深化客户 合作，打造服务国家、服务产业、服务客户的综合物流服务体系。此外，本集团按照供应链一体 化的总体思路，全面提升服务水平、集约化水平、智能化水平，促进物流与金融、商贸、信息等 产业的融合发展。 （三）行业发展情况 2019年上半年，受国际贸易局势影响，全球经济增长势头明显减弱。在世界经济运行风险和 不确定性上升、国际投资者信心不足的当下，我国经济的韧性与活力持续为世界经济增长注入动 力，同期，我国经济继续回暖，投资、消费、进出口贸易持续增长。上半年，中国国内生产总值 同比增长 6.3%，进出口总额同比增加 3.9%。 10 / 247 2019年半年度报告 上半年，规模以上港口完成货物吞吐量 67.1亿吨，同比增长 2.6%。其中，沿海港口完成 44.9 亿吨，同比下降 2.0%。（数据来源“中港网”） 二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 √适用 □不适用 报告期内公司主要资产发生重大变化的说明详见“第四节一、经营情况的讨论与分析”之“（三） 资产、负债情况分析”。 其中：境外资产16,082.75（单位：万元币种：人民币），占总资产的比例为0.44%。 三、报告期内核心竞争力分析 √适用 □不适用 本集团以转型提质为主线，以抓创新、谋合作为重点，延伸服务领域，拓展服务功能，实现 了生产经营的稳定增长，在港口业中继续保持着较强的竞争力。一是利用区位及大码头等优势， 进一步打造全程物流体系。其中，集装箱内、外贸航线、过境班列、环渤海内支线建设日趋完善， 邮轮业务持续推进。二是重点培育港口信息服务、保税仓储、流通加工、检测检验等港航增值服 务产业，推动物流产业链向高附加值领域延伸。三是充分发挥辽宁自贸区大连片区优势，进一步 做大“保税混矿”业务规模，进一步提升了本集团矿石业务的竞争力。 第四节经营情况的讨论与分析 一、经营情况的讨论与分析 2019年上半年，与本集团主要业务相关的宏观经济、行业背景如下： 油品部分：2019年上半年，国际经济形势复杂多变，受此影响，国际原油预期需求下调。国内经 济保持平稳较快发展，但随着主营和民营大炼化项目相继投产和国内经济结构调整，大型民营炼 厂对进口原油需求增加。上半年，我国进口原油 2.45亿吨，较去年同期增加 8.9%。 集装箱部分：受宏观经济形势影响，港口生产呈现出企稳增长的态势，2019年 1-6月，全国港口 完成集装箱吞吐量 1.27亿 TEU，同比增长 5.8%。 汽车码头部分：2019年上半年，我国汽车产销量持续下滑，上半年汽车产销量为 1,213.2万辆和 1,232.3万辆，同比下降 13.7%和 12.4%。 散杂货部分：2019年上半年，因受巴西、澳洲自然灾害造成供给量减少等因素的影响，铁矿石价 11 / 247 2019年半年度报告 格持续上涨，降低了钢厂的外矿使用量。上半年，我国进口铁矿石 4.99亿吨，同比减少 8.6%。 2019年上半年全国粗钢产量约 4.92亿吨，同比增加 11.8%。 散粮部分：2019年上半年，玉米市场一季度行情较好，南北贸易顺畅。自 4月份以来，南方市场 需求不振，导致南北粮食体系受阻。 客运滚装部分：2019年上半年，大连口岸省际航线旅客增幅 6.1%；滚装车辆增幅 1.7%。本集团 实施精准营销加大对社会售票点和网上售票开发的力度，上半年客源总量较去年同期有所增加。 2019年上半年，本集团各主要业务总体平稳。从吞吐量来看，本集团完成油化品吞吐量 2,949.0万吨，同比增加 8.7%，其中外进原油 1,142.9万吨，同比增加 5.3%。本集团完成集装箱 吞吐量 506.6万 TEU，同比减少 7.9%。在大连口岸，完成集装箱量 430.0万 TEU，同比减少 9.8%。 汽车码头实现汽车吞吐量 388,272辆，同比增长 8.3%。散杂货相关码头完成吞吐量 3,015.6万吨， 同比增加 0.3%。散粮码头完成吞吐量 208.1万吨，同比下降 29.6%。客运滚装码头完成客运吞吐 量 191.4万人次，同比增加 10.4%；完成滚装吞吐量 39.7万辆，同比下降 38.9%。 二、报告期内主要经营情况： 1、整体业绩回顾 2019年上半年，本集团实现归属于母公司股东的净利润为人民币 288,235,814.81元，比 2018 年上半年的人民币 176,180,847.60元增加 112,054,967.21元，增长 63.6%。 2019年上半年，本集团营业毛利同比大幅增加，主要是原油仓储业务量增加带动了营业毛利 增加，而杂货和散粮业务量下降、政策原因引起的港务费降费一定程度上削减了毛利的增幅；原 油仓储业务量、液化天然气业务量的增加拉动了投资企业业绩增长，适用减税政策原因增加了税 务收益等原因提高了营业利润，而资本市场汇率波动减少了汇兑收益，执行新租赁准则增加了财 务费用等因素削减了利润增幅。在上述多种因素的共同作用下，本集团归属于母公司的净利润同 比增长 63.6%。 2019年上半年，本集团基本每股收益为人民币 2.24分，比 2018年上半年的人民币 1.37分 增加 0.87分，同比增长 63.6%。 净利润主要构成项目变动如下： 12 / 247 2019年半年度报告 项目 2019年上半年 2018年上半年 （人民币元）（人民币元） 变动 (%) 归属母公司股东的净利润 288,235,814.81 176,180,847.60 63.6 其中： 营业收入 营业成本 毛利 毛利率 管理费用 财务费用 信用减值损失 其他收益 投资收益 营业外净收益（注 1） 所得税费用 3,221,965,028.15 3,651,188,686.81 2,340,452,073.92 2,883,562,165.72 881,512,954.23 767,626,521.09 27.4% 21.0% 324,747,194.49 331,847,950.61 288,048,192.02 177,390,450.15 786,089.62 12,222,786.44 34,306,321.49 19,137,522.57 184,445,959.72 91,004,995.48 2,266,885.83 6,477,135.33 101,224,219.27 89,230,642.16 -11.8-18.814.8 提高 6.4个百分点 -2.162.4-93.679.3102.7-65.013.4 注 1：营业外净收益 =营业外收入 -营业外支出 2019年上半年，本集团营业收入同比减少 429,223,658.66元，下降 11.8%，主要是贸易服务 收入同比下降 78.4%。贸易服务收入的下降，主要是本集团从控制风险、提高贸易服务质量和收 益角度主动进行了结构性调整所致，剔除贸易业务影响，营业收入同比增长 8.0%，主要是原油仓 储业务量增加、环渤海内支线业务结构性调整和集装箱过境业务量增加带来的收入贡献，而政策 原因引起了港务费降费、粮食吞吐量和集装箱内贸箱量的减少抵减了收入的涨幅。 2019年上半年，本集团营业成本同比减少 543,110,091.80元，下降 18.8%，主要是贸易服务 成本同比下降 79.2%，剔除贸易业务影响，营业成本同比增长 5.2%，主要是原油仓储业务量增加 引起了罐租成本、劳务成本的增加，设备定期轮修引起了修理费的增加，环渤海内支线业务结构 性调整和集装箱过境业务量增加引起了运输成本增加；而执行新租赁准则引起了营业总成本的减 少。 2019年上半年，本集团毛利同比增加 113,886,433.14元，增长 14.8%，毛利率提高 6.4个百 分点，主要是高毛利率的原油仓储业务量增加、低毛利率的贸易业务收缩、执行新租赁准则减少 了租赁成本的共同影响，而政策原因引起的港务费降费、粮食业务量和集装箱内贸箱量下降抵减 了上述增幅。 2019年上半年，本集团销售费用同比减少 329,999.56元，下降 67.3%，主要是销售展览费的 减少。 13 / 247 2019年半年度报告 2019年上半年，本集团管理费用同比减少 7,100,756.12元，下降 2.1%，主要是执行新租赁 准则减少了租赁费、法律咨询服务和顾问服务减少的共同影响，而员工花红同比有所增加。 2019年上半年，本集团研发费用同比增加 1,636,083.09元，增长 30.1%，主要是研发项目增 加引起的研发人工成本上涨。 2019年上半年，本集团财务费用同比增加 110,657,741.87元，增长 62.4%，主要是执行新租 赁准则改变了经营租赁下承租业务核算方式增加利息支出 8,730万元，同时汇兑收益有所减少。 2019年上半年，本集团其他收益同比增加 15,168,798.92元，增长 79.3%，主要是增值税进 项税加计扣除 10%的税务优惠政策引起的其他收益增加。 2019年上半年，本集团投资收益同比增加 93,440,964.24元，增长 102.7%，主要是原油仓储 业务量及液化天然气业务量增加使投资收益增加 7,142万元，同时理财收益同比增加 2,202万元。 2019年上半年，本集团信用减值损失同比减少 11,436,696.82元，下降 93.6%，主要是本期 收回合同资产相关款项的影响。 2019年上半年，本集团营业外净收益同比减少 4,210,249.50元，下降 65.0%，主要是去年同 期取得客户滞纳金和补偿款的共同影响。 2019年上半年，本集团所得税费用同比增加 11,993,577.11元，增长 13.4%，主要是本集团 毛利增加、预期信用损失减少等因素带来的应纳税所得额的增加，而实施新租赁准则引起的财务 费用增加相应减少了应纳税所得额。 2、资产负债情况 截至 2019年 6月 30日，本集团的总资产为人民币 36,292,878,028.86元，净资产为人民币 21,002,139,988.28元。每股净资产为人民币 1.42元，与截至 2018年 12月 31日的每股净资产 基本持平。 截至 2019年 6月 30日，本集团的总负债为人民币 15,290,738,040.58元，其中未偿还的借 款总额为 9,344,386,252.44元，资产负债率为 42.13%，较 2018年 12月 31日的 40.93%提高 1.2 个百分点，主要是本年度执行新租赁准则增加了使用权负债的影响，而偿还银行借款缩小整体债 务规模抵减了上述增幅。 3、财务资源及流动性 截至 2019年 6月 30日，本集团持有的现金及现金等价物余额为人民币 3,552,339,363.75 14 / 247 2019年半年度报告 元，较 2018年 12月 31日减少人民币 2,002,205,880.58元。 2019年上半年，本集团经营活动现金净流入为人民币 498,242,956.72元，投资活动现金净 流入为人民币 480,702,860.41元，筹资活动现金净流出为人民币 2,994,903,939.68元。 得益于本集团业绩向好带来的充足的经营现金流入，资本市场发行债券、银行借款等多渠道 的资金筹措能力，以及合理审慎的资产投资和股权投资决策，使得本集团保持了良好的财务状况 和资本结构。 截至 2019年 6月 30日，本集团未偿还的借款为人民币 9,344,386,252.44元，其中人民币 1,803,475,435.12元为一年以内应偿还的借款，人民币 7,540,910,817.32元为一年以后应偿还 的借款。 截至 2019年 6月 30日，本集团净债务权益比率为 36.1%（2018年 12月 31日为 22.0%）， 主要是本年度执行新租赁准则新增了租赁负债的影响，本集团在保障无偿债风险的前提下，总体 财务结构保持稳健。 截至 2019年 6月 30日，本集团未动用的银行授信额度为人民币 127.8亿元。 作为 A+H股两地上市公司，境内、外资本市场均为本集团提供融资渠道，外部评级机构中诚 信国际信用评级有限责任公司及中诚信证券评估有限公司为本集团进行综合评级，主体评级均为 AAA级，评级展望稳定，具备良好的资本市场融资资质。 本集团持续密切关注利率风险和汇率风险，截至 2019年 6月 30日，本集团并未签署任何外 汇对冲合同。利率风险和汇率风险具体说明详见“第十节财务报告”。 4、募集资金使用情况 本公司于 2010年向社会公众发行 7.62亿股 A股中取得的资金净额大约为人民币 2,772,091,519.47元。截至 2019年 6月 30日，本公司募集资金使用金额约为人民币 241,712.50 万元，未使用的募集资金余额为人民币 35,496.65万元。2019年 3月使用闲置募集资金暂时补充 流动资金人民币 40,000.00万元（包含募集资金利息收入人民币 8,100万元），募集资金账户余 额为人民币 4,001.71万元（包括取得的利息收入人民币 405.06万元）。 单位：元币种：人民币 项目募集总额 截至 2019年 6月 30日累计使用 余额 新港 100万立方米原油储罐 新港度假村 60万立方米原油储罐 新港沙坨子二期原油储罐项目 LNG项目 760,000,000.00 550,000,000.00 29,600,000.00 320,000,000.00 525,656,100.00 550,000,000.0029,600,000.00 320,000,000.00 234,343,900.00 15 / 247 2019年半年度报告 矿石专用码头 4号堆场工程 520,000,000.00 417,374,900.00 102,625,100.00 购置矿石码头卸船机 37,200,000.00 37,200,000.00 购置 300辆散粮车 150,000,000.00 150,000,000.00 汽车滚装船 230,000,000.00 212,002,500.00 17,997,500.0 0 穆棱新建铁路专用线 41,250,000.00 41,250,000.00 信息化建设 50,000,000.00 50,000,000.00 投资大窑湾三期码头 84,041,500.00 84,041,500.00 合计 2,772,091,500.00 2,417,125,000.00 354,966,500.00 注：为避免募集资金闲置，提高资金使用效率，降低公司资金成本，公司于第五届董事会 2019年第 1次会议审 议通过了《关于使用暂时闲置募集资金补充流动资金的议案》，同意继续借用 4亿元闲置募集资金（包含募集资 金利息收入人民币 8,100万元）用于暂时补充公司流动资金，使用期限自董事会审议通过之日起不超过 12个月。 公司独立董事、监事会、保荐机构均对此议案发表了意见，公司在 2019年 3月 26日发布了公告。 5、资本性开支 2019年上半年，本集团的资本性投资完成额为人民币 125,476,016.63元，上述资本性支出 资金主要来源于经营资金积累、A股募集资金及外部其他筹措资金等。 6、2019年上半年，本集团各项业务表现分析如下： 油品部分 2019年上半年，油品/液体化工品码头吞吐量完成情况，以及与 2018年上半年的对比情况见下表： 2019年 1-6月 （万吨） 2018年 1-6月 （万吨） 增加 / (减少 ) 原油 1,984.6 1,804.3 10.0% —外贸进口原油 1,142.9 1,085.7 5.3% 成品油 541.9 540.0 0.4% 液体化工品 75.6 76.1（ 0.7%） 液化天然气 346.9 292.9 18.4% 合计 2,949.0 2,713.3 8.7% 2019年上半年，本集团共完成油化品吞吐量 2,949.0万吨，同比增加 8.7%。 2019年上半年，本集团实现原油吞吐量 1,984.6万吨，同比增加 10.0%。其中外进原油 1,142.9 万吨，同比增加 5.3%。主要是腹地民营炼厂扩能，对原油需求量大幅增加；但是国际市场结构不 利开展国际中转以及部分主营炼厂停产检修抑制了部分原油吞吐量的增长，使得上半年本集团原 油吞吐量同比有所增加。 16 / 247 2019年半年度报告 2019年上半年，本集团成品油吞吐量为 541.9万吨，同比增加 0.4%。主要是东北炼厂增加成 品油转运量,但腹地部分炼厂停产检修，使本集团成品油吞吐量增幅较小。 2019年上半年，本集团液体化工品完成吞吐量 75.6万吨，同比减少 0.7%。主要是本集团液 体化工品客户较为稳定，使本集团上半年液体化工品转运量几乎与去年持平。 2019年上半年，本集团液化天然气完成吞吐量 346.9万吨，同比增加 18.4%。主要是国内天 然气需求不断扩大，东北及华北地区液化天然气用气量增加，使本集团上半年液化天然气吞吐量 大幅增加。 2019年上半年，从本集团码头上岸的外进原油吞吐量占大连口岸和东北口岸的比例分别为 74.3%（2018年上半年为 100%）和 42.5%（2018年上半年为 51.2%）。油品总吞吐量占大连口岸 和东北口岸的比重分别 64.1%（2018年上半年为 70.6%）和 35.2%（2018年上半年为 36.3%）。腹 地部分民营炼厂自有码头建成投用，是本集团油品份额同比下降的主要原因。 油品部分业绩如下： 项目 营业收入 占本集团营业收入的比重 毛利 占本集团毛利的比重 毛利率 2019年上半年 2018年上半年 变动 (%) （人民币元）（人民币元） 868,990,299.07 27.0% 321,354,968.65 36.5% 37.0% 579,802,848.18 15.9% 167,918,550.72 21.9% 29.0% 49.9 提高11.1个百分点 91.4 提高14.6个百分点 提高8.0个百分点 2019年上半年，油品部分营业收入同比增长 49.9%，主要是原油吞吐量和仓储量增加引起的 装卸收入和堆存收入的增加 毛利率同比提高 8.0个百分点，主要是高毛利率的原油仓储业务量增加。 2019年上半年，本集团主要采取的措施和与本集团有关的重点项目进展如下： ●深化与腹地民营炼厂合作，满足其仓储和转运需求，进一步增加原油中转分拨数量。 ●借鉴国内先进经验，成功向海关申请开展燃料油“保税混油离岸直供”业务。 ●与招商南油合作，开发华北、鲁北客户在港开展原油环渤海中转，带动原油吞吐量增长。 ●4月份正式获批商务部核发的原油仓储资质，具备申请原油期货交割库的条件。 集装箱部分 2019年上半年，集装箱码头吞吐量完成情况，以及与 2018年上半年的对比情况见下表： 17 / 247 2019年半年度报告 2019年 1-6月 （万个标准箱） 2018年 1-6月 （万个标准箱） 增加 / (减少 ) 外贸 大连口岸 264.1 262.9 0.5% 其它口岸（附注 1） 2.8 7.1（ 60.6%） 小计 266.9 270.0（ 1.2%） 内贸 大连口岸 165.9 213.7（ 22.4%） 其它口岸（附注 1） 73.8 66.6 10.8% 小计 239.7 280.3（ 14.5%） 合计 大连口岸 430.0 476.6（ 9.8%） 其它口岸（附注 1） 76.6 73.7 3.9% 总计 506.6 550.3（ 7.9%） 附注 1：本集团在其它口岸的吞吐量是指：锦州新时代集装箱码头有限公司（本集团拥有 15%股权）和秦皇岛港 新港湾集装箱码头有限公司（本集团拥有 15%股权）的合计吞吐量。 2019年上半年，本集团共完成集装箱吞吐量 506.6万 TEU，同比减少 7.9%。在大连口岸，完 成集装箱吞吐量 430.0万 TEU，同比减少 9.8%，其中外贸集装箱同比增长 0.5%，内贸集装箱同比 减少 22.4%。 2019年上半年，本集团集装箱业务在大连口岸的市场占有率为 98.6%（2018年上半年为 98.9%）， 在东北口岸的市场占有率为 55.9%（2018年上半年为 50.4%）。本集团外贸集装箱在大连口岸的 市场占有率为 100%（2018年上半年为 100%），在东北口岸的市场占有率为 98.2%（2018年上半 年为 97.8%）。 集装箱部分业绩如下： 项目 营业收入 占本集团营业收入的比重 毛利 占本集团毛利的比重 毛利率 2019年上半年 2018年上半年 （人民币元）（人民币元） 变动 (%) 1,330,431,489.48 1,706,217,273.06 -22.0 41.3% 46.7%下降5.4个百分点 343,705,692.87 326,371,905.68 5.3 39.0% 42.5%降低3.5个百分点 25.8% 19.1%提高6.7个百分点 2019年上半年，集装箱部分营业收入同比下降 22.0%，主要是贸易服务收入有所下降，剔除贸 易服务的影响，营业收入与去年同期基本持平，其中环渤海内支线业务结构性调整和集装箱过境 18 / 247 2019年半年度报告 业务量增加拉动了运输收入的增长，而政策原因引起的港务费降费和集装箱内贸箱量减少抵减了 上述增幅。 毛利率同比提高 6.7个百分点，剔除贸易服务的影响，毛利率同比提高 1.0个百分点，主要 是执行新租赁准则调整经营租赁承租方核算方式引起了营业成本减少、港务费费率降低的共同影 响。 2019年上半年，本集团主要采取的措施与本集团有关的重点项目进展如下： ●充分利用本集团高效的码头服务、完善的支线网络布局优势，新增 3条外贸航线、1条内贸航 线，实现东南亚区域港口全覆盖，航线网络布局得到进一步优化。 ●统一支线业务，改变运营模式，大幅降低运营成本，取得良好效果。环渤海内支线外贸中转业 务增长较快，环渤海枢纽作用进一步显现。 ●积极对接国家多式联运发展战略，进一步推进大连国家多式联运示范工程建设。 ●开通“大连-圣彼得堡”马士基商品车及“大连-沃罗滕斯克”商品车 2条专列，进一步提升中 欧班列品牌影响力。 ●完善服务功能，加快港口转型升级，重点开发冷藏进口货源，进口冷藏物流中心规模进一步扩 大。 汽车码头部分 2019年上半年，汽车码头吞吐量完成情况，以及与 2018年上半年的对比情况见下表： 2019年 1-6月2018年 1-6月 增加 / (减少 ) 汽车（辆） 外贸 6,496 4,231 53.5% 内贸 381,776 354,174 7.8% 合计 388,272 358,405 8.3% 设备（吨） 12,115 5,225 131.9% 2019年上半年，本集团汽车码头实现整车作业量 388,272辆，同比增长 8.3%。 2019年上半年，本集团汽车整车作业量在东北各口岸的市场占有率为 100%（2018年上半年 为 100%）。 汽车码头部分业绩如下： 项目 2019年上半年 （人民币元） 2018年上半年 （人民币元） 变动 (%) 19 / 247 2019年半年度报告 营业收入 占本集团营业收入的比重 毛利 占本集团毛利的比重 毛利率 6,081,222.15 231,701,424.69 -97.40.2% 6.3%降低 6.1个百分点 -64,764.38 6,661,467.35 -101.00.0% 0.9%降低 0.9个百分点 -1.1% 2.9%下降 4.0个百分点 2019年上半年，汽车码头部分营业收入同比下降 97.4%，主要是贸易服务业务的缩减，剔除 贸易服务的影响，营业收入同比增长 1790.7%，主要是海嘉汽车码头投产运营和整车物流业务量 增加的共同影响。 毛利率同比下降 4.0个百分点。 2019年上半年，本集团主要采取的措施和与本集团有关的重点项目进展如下： ●继续深化与腹地主机厂、中铁特货的合作，强化商品汽车海铁联运竞争优势，推动业务持续快 速增长。 ●继续深化市场开发工作，推动多个新品牌在大连港开展水运试运行，港口影响力进一步提升。 散杂货部分 2019年上半年，散杂货相关码头吞吐量完成情况，以及与 2018年上半年的对比情况见下表： 2019年 1-6月 (万吨 ) 2018年 1-6月 (万吨 ) 增加 / (减少 ) 钢铁 297.6 353.7（ 15.9%） 煤炭 466.3 505.6（ 7.8%） 设备 75.1 51.1 47.0% 矿石 1,429.1 1,479.2（ 3.4%） 其他 747.5 617.5 21.1% 合计 3,015.6 3,007.1 0.3% 2019年上半年，本集团杂货相关码头完成吞吐量 3,015.6万吨，同比增加 0.3%。 2019年上半年，本集团完成矿石吞吐量 1,429.1万吨，同比减少 3.4%。主要受巴西溃坝、巴 西北部大雨、澳洲飓风造成外矿供给量减少以及铁矿石价格持续上涨等因素影响，使得本集团矿 石进口同比下降。 2019年上半年，本集团实现钢铁吞吐量 297.6万吨，同比减少 15.9%。主要是由于周边港口 通过低价竞争，分流部分货源，使得本集团钢材运量同比有所减少。 20 / 247 2019年半年度报告 2019年上半年，本集团实现煤炭吞吐量 466.3万吨，同比减少 7.8%，主要原因是全年年末相 关煤炭客户库存较大，上半年减少了煤炭采购量。 2019年上半年，本集团实现设备吞吐量 75.1万吨，同比增加 47.0%，主要推进临港搭建设备 基地建设并拓展完善大件航线，使本集团上半年设备吞吐量同比增加。 2019年上半年，本集团矿石吞吐量在东北口岸的市场占有率为 35.1%（2018年上半年为 30.1%）。 2019年上半年，本集团钢铁吞吐量占东北口岸的比重为 11.6%（2018年上半年为 13.8%）。 2019年上半年，本集团煤炭吞吐量占东北口岸的比重为 16.5%（2018年上半年为 20.5%）。 散杂货部分业绩如下： 项目 营业收入 占本集团营业收入的比重 毛利 占本集团毛利的比重 毛利率 2019年上半年 2018年上半年 变动 (%) （人民币元）（人民币元） 425,514,453.10 13.2% 69,956,326,64 7.9% 16.4% 436,341,957.28 12.0% 101,282,553.34 13.2% 23.2% -2.5 提高1.3个百分点 -30.9 降低5.3个百分点 下降6.8个百分点 2019年上半年，散杂货部分营业收入同比下降 2.5%，主要是矿石、钢铁、煤炭等货种吞吐量 下降和政策原因引起港务费降费的共同影响。 毛利率同比下降 6.8个百分点，主要是港务费费率降低，土地租赁成本、人工成本等固定成 本增加所致。 2019年上半年，本集团主要采取的措施和与本集团有关的重点项目进展如下： ●积极主动走访腹地多家客户，持续加强与客户之间合作。 ●深化与淡水河谷合作推进东北亚混矿转运分拨中心建设，扩大向日韩混矿中转规摸。 散粮部分 2019年上半年，散粮码头吞吐量完成情况，以及与 2018年上半年的对比情况见下表： 2019年 1-6月 (万吨 ) 2018年 1-6月 (万吨 ) 增加 / (减少 ) 玉米 92.1 98.7（ 6.7%） 大豆 30.5 78.9（ 61.3%） 大麦 26.3 29.0（ 9.3%） 21 / 247 2019年半年度报告 其他 59.2 89.0（ 33.5%） 合计 208.1 295.6（ 29.6%） 2019年上半年，本集团散粮码头完成吞吐量 208.1万吨，同比下降 29.6%。 2019年上半年，实现玉米吞吐量 92.1万吨，同比下降 6.7%。主要自二季度起南方下游市场 需求不振，南北玉米体系受阻，辽宁口岸玉米下海量出现下滑，使本集团上半年玉米吞吐量同比 下降。 2019年上半年，实现大豆吞吐量 30.5万吨，同比减少 61.3%。主要受国际贸易局势影响，上 半年本集团大豆吞吐量同比下降较大。 2019年上半年，本集团散粮码头粮食吞吐量占东北口岸的比重为 8.9%（2018年上半年为 8.7%）。 散粮部分业绩如下： 项目 营业收入 占本集团营业收入的比重 毛利 占本集团毛利的比重 毛利率 2019年上半年 2018年上半年 变动 (%) （人民币元）（人民币元） 68,962,056.05 2.1% -14,041,525.49 -1.6% -20.4% 172,810,678.72 4.7% -2,207,826.04 -0.3% -1.3% -60.1 降低2.6个百分点 -536.0 降低1.3个百分点 下降19.1个百分点 2019年上半年，散粮部分营业收入同比下降 60.1%，剔除贸易服务的影响，营业收入同比下 降 24.0%，主要是玉米、大豆等货种吞吐量减少、政策原因引起港务费降费的共同影响。 毛利率同比下降 19.1个百分点，剔除贸易业务的影响，毛利率同比下降 21.0个百分点，主 要是玉米和大豆吞吐量下滑、应发改委要求港务费降费引起的毛利率下降。 2019年上半年，本集团主要采取的措施和与本集团有关的重点项目进展如下： ●与客户合作共同推进黑龙江-大连散粮车班列运输，提升陆向粮食集港效率。 ●与船公司合作，开通大连至南方港口粮食班轮航线，并做好港口端作业组织衔接，完善粮食全 程物流体系。 客运滚装部分 2019年上半年，客运滚装吞吐量完成情况，以及与 2018年上半年的对比情况见下表： 增加 / 2019年 1-6月2018年 1-6月 (减少 ) 22 / 247 2019年半年度报告 客运吞吐量 (万人次 ) 191.4 173.4 10.4% 滚装吞吐量 (万辆 ) 39.7 65.0（ 38.9%） 客运滚装码头完成客运吞吐量 191.4万人次，同比增加 10.4%；完成滚装吞吐量 39.7万辆， 同比降低 38.9%，主要由于交通运输部自 2019年 1月起调整港口滚装汽车吞吐量计算方法，导致 滚装吞吐量下降。 客运滚装部分业绩如下： 项目 营业收入 占本集团营业收入的比重 毛利 占本集团毛利的比重 毛利率 2019年上半年 2018年上半年 变动 (%) （人民币元）（人民币元） 83,458,420.62 2.6% 19,282,063.33 2.2% 23.1% 75,588,831.77 2.1% 21,618,646.79 2.8% 28.6% 10.4 提高0.5个百分点 -10.8 降低0.6个百分点 下降5.5个百分点 2019年上半年，客运滚装部分营业收入同比增长 10.4%，主要得益于始发航次及出港客运量 的增加。 毛利率同比下降 5.5个百分点，主要是收入的增幅未能覆盖大连湾新客运站投入使用增加的 固定成本。 2019年上半年，本集团主要采取的措施和与本集团有关的重点项目进展如下： ●上半年本集团完成国际邮轮始发业务 15航次，转港业务 3航次，访问业务 2航次，合计进出港 旅客 4.5万人次，同比增加 1.5万人次。 ●上半年深化与各方合作，新增“旅顺-潍坊”货滚航线，实现了货滚业务的突破。 增值服务部分 拖轮 2019年上半年，本集团加强港外市场的开拓力度，拖轮外租及非本港区拖轮作业均实现了增 长，拖轮业务收入同比增长 3.0%。 理货 2019年上半年，因大连口岸理货市场竞争激烈，主要理货货种吞吐量下滑，本集团完成理货 量约 1,890.5万吨，同比下降 20.3%。 铁路 23 / 247 2019年半年度报告 2019年上半年，受环渤海京津冀地区“公转铁”政策红利影响，大宗货物铁路集疏运增量显 著，本集团完成铁路装卸车量约 33.7万辆，同比增长 1.5%。 增值服务部分业绩如下： 项目 营业收入 占本集团营业收入的比重 毛利 占本集团毛利的比重 毛利率 2019年上半年 2018年上半年 变动 (%) （人民币元）（人民币元） 402,254,637.03 12.5% 118,636,049.56 13.5% 29.5% 407,405,315.36 11.2% 140,398,214.63 18.3% 34.5% -1.3 提高1.3个百分点 -15.5 降低4.8个百分点 下降5.0个百分点 2019年上半年，增值服务部分营业收入同比下降 1.3%，主要是监理业务的减少，而铁路集疏 运量增加、拖轮外港作业量分别拉动了铁路收入和轮驳收入的增加。 毛利率同比下降 5.0个百分点，主要是高毛利率的 IT业务量下降、监理业务市场萎缩的影响。 对 2019年下半年的展望 行业竞争格局和发展局势 下半年，世界经济发展的不确定性依然存在，全球经济增长动力减弱，贸易投资放缓，保护 主义抬头。从国内情况看，我国将继续通过减税降费持续减轻企业负担，为经济发展注入活力； 同时紧紧抓牢供给侧结构性改革这条主线，去产能、去库存、去杠杆、降成本、补短板等方面将 不断取得新进展。中国经济体量大，韧性足，预计下半年中国经济虽然面临诸多挑战，但将实现 稳中向好，经济发展的内生动力进一步增强。 下半年，本集团各业务板块主要市场开发措施如下： 油品部分 ●与上海期货交易所加强合作，全力申办原油期货交割库，完善港口服务功能。 ●发挥深水码头以及储罐集群优势，加强与国内外石油贸易商合作，提供保税仓储中转服务，服 务腹地炼厂，参与国际竞争。 ●积极跟进燃料油调和业务，申请原油保税调和业务资质。 ●加快推动 LNG、航煤等新能源、高端油品转运设施完善与实施。 集装箱部分 ●稳定外贸航线运营，增加进口功能。遏制货源分流，采取措施争取分流货源回归。 24 / 247 2019年半年度报告 ●统一中转战略，提升协作能力，降低运营成本，推进环渤海内支线转型发展，稳固港口中转地 位。 ●加强业务协同，推进资源整合，不断探索优化东北内陆集疏运体系，进一步加大过境班列货源。 ●积极推进多元化经营，继续拓展冷链、汽车、木材及后方物流等物流产业，实现主辅业联动发 展。 汽车码头部分 ●推动现有客户扩大水运辐射区域，提升水运市场份额。 ●深入开发江海联运业务，促进航线及客户网络的延伸。 散杂货部分 ●继续深化客户合作，共同开发国际市场，扩大混矿国际中转规模。 ●培育大件设备航线，推进临港大件设备加工基地建设。 散粮部分 ●开发至长江沿线港口的班轮航线体系，拓展粮食物流网络。 ●继续做好港口端的作业组织，提升服务效率，以优质服务争揽货源提升份额。 客运滚装部分 ●全力做好国际邮轮在本集团的始发业务，加速推介邮轮服务品牌，打造邮轮旅游品牌。 ●下半年进入客滚行业传统旺季，本集团将围绕客滚、邮轮、陆岛三个目标市场，联合船公司等， 通过网络推广、实地走访、深入目标群体等手段，做好市场开发及稳定市场价格等相关工作，进 一步提升市场规模。 增值服务部分 ●拖轮 通过开发周边拖轮业务市场，增加非本港拖轮作业量、国内沿海拖航业务，拓宽营收渠道、降低 成本支出。 ●理货 公司加速对智能理货系统的开发进度，降低人工成本；坚持理货业务多元化发展模式，积极拓展 水尺计重、计量，监装监卸等检验鉴定业务。 25 / 247 2019年半年度报告 (一)主营业务分析 财务报表相关科目变动分析表 单位:元币种:人民币 科目本期数上年同期数变动比例（ %） 营业收入 3,221,965,028.15 3,651,188,686.81 -11.8 营业成本 2,340,452,073.92 2,883,562,165.72 -18.8 销售费用 160,580.24 490,579.80 -67.3 管理费用 324,747,194.49 331,847,950.61 -2.1 财务费用 288,048,192.02 177,390,450.15 62.4 研发费用 7,066,880.96 5,430,797.87 30.1 信用减值损失 786,089.62 12,222,786.44 -93.6 其他收益 34,306,321.49 19,137,522.57 79.3 投资收益 184,445,959.72 91,004,995.48 102.7 营业外净收益 2,266,885.83 6,477,135.33 -65.0 所得税费用 101,224,219.27 89,230,642.16 13.4 经营活动产生的现金流量净额 498,242,956.72 764,202,537.23 -34.8 投资活动产生的现金流量净额 480,702,860.41 -330,338,652.72 245.5 筹资活动产生的现金流量净额 -2,994,903,939.68 -1,493,079,090.45 -100.6 营业收入变动原因说明 :详见“第四节经营情况讨论与分析”中“整体业务回顾”部分的描述。 营业成本变动原因说明 :详见“第四节经营情况讨论与分析”中“整体业务回顾”部分的描述。 销售费用变动原因说明 :详见“第四节经营情况讨论与分析”中“整体业务回顾”部分的描述。 管理费用变动原因说明 :详见“第四节经营情况讨论与分析”中“整体业务回顾”部分的描述。 财务费用变动原因说明 :详见“第四节经营情况讨论与分析”中“整体业务回顾”部分的描述。 研发费用变动原因说明 :详见“第四节经营情况讨论与分析”中“整体业务回顾”部分的描述。 经营活动产生的现金流量净额变动原因说明:经营活动产生的现金净流入同比减少 265,959,580.51元，下降 34.8%，主要是原油仓储业务量增加引起了结算周期较长的应收款项增 加。 投资活动产生的现金流量净额变动原因说明:投资活动产生的现金净流入为 480,702,860.41元， 去年同期为现金净流出 330,338,652.72元，主要是理财业务的本金净回收额增加、获取现金股利 增加、购建资产投入现金减少的共同影响。 筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明:筹资活动产生的现金净流出同比增加 1,501,824,849.23元，增长 100.6%，主要是本年度充分利用闲置资金偿还债务及相应利息同比增 加的影响。 信用减值损失变动原因说明:详见“第四节经营情况讨论与分析”中“整体业务回顾”部分的描述。 26 / 247 2019年半年度报告 其他收益变动原因说明:详见“第四节经营情况讨论与分析”中“整体业务回顾”部分的描述。 投资收益变动原因说明:详见“第四节经营情况讨论与分析”中“整体业务回顾”部分的描述。 营业外净收益变动原因说明:详见“第四节经营情况讨论与分析”中“整体业务回顾”部分的描述。 所得税费用变动原因说明:详见“第四节经营情况讨论与分析”中“整体业务回顾”部分的描述。 2其他 (1)公司利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明 □适用 √不适用 (2)其他 □适用 √不适用 (二)非主营业务导致利润重大变化的说明 √适用 □不适用 2019年上半年，受国际货币市场汇率变动的影响，公司持有的外币资产产生了账面汇兑收益， 共计人民币 13,682,837.99元。 (三)资产、负债情况分析 √适用 □不适用 1. 资产及负债状况 单位：元 项目名称本期期末数 本期期 末数占 总资产 的比例 （ %） 上期期末数 上期期 末数占 总资产 的比例 （ %） 本期期 末金额 较上期 期末变 动比例 （ %） 情况说明 货币资金 3,742,118,123.15 10.31 5,729,285,870.35 16.22 -34.68主要是本集 团上半年偿 还银行短期 借款影响。 应收票据 176,730,811.15 0.49 289,238,760.63 0.82 -38.90主要是本集 团应收票据 到期承兑、 使用应收票 据进行业务 结算的综合 影响。 应收账款 1,269,571,059.87 3.50 658,194,719.05 1.86 92.89主要是本集 27 / 247 2019年半年度报告 团原油仓储 业务量增加 引起了尚未 结算的应收 账款规模增 加影响。 预付款项 56,356,315.51 0.16 34,835,097.24 0.1 61.78主要是本集 团上半年预 付了 2019 年度财产保 险等相关款 项影响。 应收利息 18,516,830.64 0.05 30,743,735.52 0.09 -39.77主要是部分 应收利息到 期收回影 响。 合同资产 --37,162,200.00 0.11 -100.0 主要是本集 0团收回相关 款项影响。 使用权资 产 3,287,916,834.21 9.06 --100.00因会计政策 变更，本集 团执行新租 赁准则影 响。 短期借款 1,573,262,590.14 4.33 3,399,536,753.89 9.63 -53.72主要是上半 年本集团偿 还银行短期 借款影响。 应付职工 薪酬 151,074,029.06 0.42 260,854,026.38 0.74 -42.08主要是本集 团年初发放 上年度员工 花红的影 响。 应付股利 404,468,514.99 1.11 220,370,685.87 0.62 83.54主要是本集 团上半年宣 告分派股利 及集装箱板 块公司支付 股利的综合 影响。 其他应付809,443,262.65 2.23 520,393,447.57 1.47 55.54主要是本集 款 团上半年新 增企业间借 款影响。 28 / 247 2019年半年度报告 一年内到301,157,611.42 0.83 800,076,181.57 2.27 -62.36主要是本集 期的非流团偿还一年 动负债 内到期的非 流动负债影 响。 租赁负债 3,255,242,048.76 8.97 --100.00主要是本集 团执行新租 赁准则影 响。 专项储备 42,242,347.14 0.12 32,179,588.47 0.09 31.27主要是本集 团上半年专 项储备净增 加影响。 其他综合 收益 76,188,592.25 0.21 5,924,000.77 0.02 1,186. 10 主要是本集 团收回中外 运航运股票 退市款，及 其他权益工 具评估增值 共同影响。 其他说明 无 2.截至报告期末主要资产受限情况 √适用□不适用 详见“第十节财务报告”中“所有权受到限制的资产”部分的描述。 3.其他说明 □适用√不适用 (四)投资状况分析 1、对外股权投资总体分析 √适用 □不适用 详见分项说明。 (1)重大的股权投资 √适用 □不适用 1、证券投资情况 单位：元 29 / 247 2019年半年度报告 证占期末 序券证券代持有数量证券总 证券简称最初投资金额期末账面价值报告期损益 号品码（股）投资比 种例（ %） 股 1601558华锐风电 3,780,000.00 252,000.00 332,640.00 5.15 52,920.00 票 股 2601616广电电气 1,045,000.00 99,000.00 368,280.00 5.71 67,320.00 票 股 3601799星宇股份 1,168,200.00 55,000.00 4,039,750.00 62.54 1,468,938.00 票 股 4300185通裕重工 812,500.00 243,750.00 489,937.50 7.60 97,500.00 票 股 5002563森马服饰 1,943,000.00 116,000.00 1,228,440.00 19.00 234,320.00 票 股 6601860紫金银行 3,140.00 ---- 票 报告期已出售证券投资损益 6,279.20 合计 8,751,840.00 765,750.00 6,459,047.50 100.00 1,927,277.20 2、持有其他上市公司股权的情况 单位：元 证券 代码 证券简 称 最初投资成本 期末账 面价值 报告期 损益 报告期所有权益 变动 会计科目 核算 股份来源 0036 8.HK 中外运 航运 港币 77,996,300.00 --41,215,576.63 其他权益 工具投资 一级市场 申购 合计 港币 77,996,300.00 --41,215,576.63 / / 注：中外运航运该支股票已于 2019年 1月退市赎回。 3、持有金融企业股权情况 单位：元 所持有对 象名称 最初投 资金额 占该公 司股权 比例（ %） 期末账面 价值 报告期 损益 报告期所 有者权益 变动 会计核 算科目 股份来源 大连港 集团财务 有限公司 200,000 ,000.00 40.00 1,016,816 ,383.84 40,918, 841.74 40,918,8 41.74 长期股 权投资 新设持有 4、买卖其他上市公司股份的情况 单位：元 30 / 247 2019年半年度报告 序 号 股份名称 期初股份 数量（股） 报告期买入 股份数量 （股） 使用的资 金数量 报告期卖出 股份数量 （股） 期末股份数量 （股） 产生的投资收益 1华锐风电 252,000 252,000 2广电电气 99,000 99,000 12,870.00 3星宇股份 55,000 55,000 41,688.00 4通裕重工 254,750 254,750 5森马服饰 105,000 105,000 40,600.00 6紫金银行 500 500 3,374.6 7华林证券 500 1,810.00 500 2,904.6 合计 766,250 500 1,810.00 1,000 765,750 101,437.20 (五)重大的非股权投资 √适用 □不适用 投资项目资金来源 计划投资总 额 本年度 投入金 额 截至期末 累计投入 金额 项目进 度 本年度实 现的效益 未达到计划 收益原因 收入约请参见注释 新港 100A股募集5,374万元 ,“未达到预计 万立方米76,000 67.20 52,565.61 69% 资金 利润约收益的原因 原油储罐 3,324万元（ 1） ” 新港度假收入约 请参见注释 村 60万A股募集3,449万元 ,55,000 0.00 55,000 100%“未达到预计 立方米原资金 利润约 收益的原因 油储罐1,890万元 （ 1） ” 新港沙坨 子二期原A股募集项目投资收 2,960 0.00 2,960 100%不适用 油储罐项资金 益 279万 目 项目投资收 A股募集 LNG项目32,000 0.00 32,000 100%益 6,749万不适用 资金 元 收入约请参见注释 矿石专用 A股募集1,918万元，“未达到预计 码头 4号52,000 286.73 41,737.49 80% 资金 利润约 693收益的原因 堆场工程 万元（ 2） ” 购置矿石A股募集收入约 8983,720 0.00 3,720 100%不适用 码头卸船资金 万元，利润约 31 / 247 2019年半年度报告 机495万元 购置 300 辆散粮车 A股募集 资金 15,000 0.00 15,000 100% 收入约 239 万元，利润约 -48万元 请参见注释“未 达到预计收益 的原因（ 3） ” 汽车滚装 船 A股募集 资金 23,000 0.02 21,200.25 92% 收入约 1,340.32万 元，利润约 2.21万元 请参见注释“未 达到预计收益 的原因（ 4） ” 穆棱新建 铁路专用 线 A股募集 资金 4,125 0.00 4,125 100% 项目投资收 益 -479万元 请参见注释 “未达到预计 收益的原因 （ 5） ” 信息化建 设 A股募集 资金 5,000 0.00 5,000 100%不适用不适用 集装箱码 头三区泊 位及配套 设施（详 见注释 1） A股募集 资金 8,404.15 0.00 8,404.15 100% 收入约 16,336万 元， 利润约 1,958万元 不适用 大窑湾二 期 13-16# 泊位 自有资 金、贷款 378,300.00 1,706.62 234,994.29 94%其中 13#、 14#泊位已 转让给下 属企业并 实现 2亿 元的增值 收益； 16# 泊位主体 已完工，目 前尚未出 租。 新港 18-21#泊 位 自有资 金、贷款 41,377.00 212.21 35,098.69 86%不适用在建阶段，项 目未投产，无 收益。 合计 696,886.15 2,272.78 511,805.48不适用 未达到预 计收益的 原因 （ 1）新港 100万立方米原油储罐，其中 60万立方米油罐于 2011年 1月投入使用； 40万方原油储罐 于 2012年 9月投入使用。新港度假村 60万立方米原油储罐于 2014年 4月投入使用，自 2017年年中 开始，国际原油期货呈逆向市场结构，抑制石油贸易商的仓储需求；加之环渤海地区新建大型原油码 头陆续投用、储运设施的不断完善，使整个区域内进口原油物流格局发生重大变化，油品码头向环渤 海区域内的中转分拨已没有优势，炼厂进口原油逐渐回归属地码头接卸，减少了在港租用储罐的数量， 是导致仓储收入减少的主要原因。未来油品码头公司将借助港口整合优势，继续深化与中转客户的合 作，共同打造原油中转全程物流体系；继续深化与国内外石油贸易商的合作，为贸易商搭建良好原油 中转平台，以贸易流带动原油中转物流；平衡使用储罐资源，以临租与期租储罐相结合方式，满足贸 易商的储罐需求；继续实行码头过驳与入罐作业相结合的方式，加快货物周转；升级原油铁路装车系 32 / 247 2019年半年度报告 统，满足更多客户的原油铁路装运需求；加快推进原油期货交割库的申办工作，争取早日成为指定交 割库；进一步完善港口功能，聚集货源，延伸物流渠道，为实现传统码头运作模式向现代运作模式转 变提供支撑与保障。借助上述模式，发挥码头、储罐集群优势，提高储罐利用效率，结合逐步提高罐 租收费标准等手段，促使项目收益稳步回升。 （ 2）矿石专用码头 4#堆场工程：该项目已于 2014年 12月投入使用， 2015年受国内经济下行压力影 响，各钢铁企业加大成本管控力度，纷纷选择临近港口作业，使公司大吨位靠泊优势降低。 2016年 3 月起，公司与巴西淡水河谷公司合作，积极开展了混矿业务，并于同年开展了大船接卸业务，创造出 新的营业收入增长点。 2017年矿石码头进一步开展混矿服务新模式，利用地域及业务优势开启混矿 中转分拨班轮模式，发挥淡水河谷东北亚混矿中心示范效应，打造 “全程物流服务 +混矿销售 ”模式， 日韩混矿出口量大幅提升，淡水河谷外进量同比增长一倍多。 2018年公司继续深化与淡水河谷的合 作，做精做强混矿业务，全力推进并实现 40万吨级超大型矿船 “夜航常态化 ”，完成矿石码头 4号 堆场混矿工艺升级改造，码头综合混矿能力大幅提升。 2019年上半年，公司联合铁路利用集疏运体 系的快捷优势，打造一体化运输模式，同时持续深入与淡水河谷的合作，把控好混矿的质量及输运的 衔接，巩固公司在钢厂的市场份额，深化与路局合作，提升堆场效益。 （ 3）购置 300辆散粮车：该项目 300辆散粮车已于 2011年投入使用。该项目建造初期东北口岸散粮 车运力处于供不应求的局面，阶段性十分紧缺。 2013年，铁道部改制后，放开了对散粮车购置的审 批权限，形成了东北区域散粮车辆严重过剩的局面。车属单位散粮车大量闲置，租车费大幅下调，散 粮车运营艰难。 2016年年末国家取消临储政策，国内粮食市场恢复自主定价机制，产销区强烈的贸 易需求将迎来积极的利好环境。 2017年内贸粮食市场重新恢复活力，正常的贸易流动促使散粮车市 场重回良性发展轨道，公司借助市场回暖契机，不断完善自身打造的以散粮车运力为主的全程物流体 系建设，同时以散粮运力为切入点，吸引资深粮企共同从事粮食物流合资合作，不仅提高散粮车经营 效益，同时也盘活资产，实现经营风险的有效降低。自 2018年 4月份开始，沈哈两铁路局陆续对管 内的散粮车实施统一调配的管理政策，公司基本丧失对自有散粮车的计划调配功能，集港车数和被无 效调配使用车数猛增，集港车数大幅下滑，对于公司内贸粮食转运和租车收入均造成严重影响，同时 受到 2019年上半年玉米价格回落影响，散粮车市场的活跃度较以往也有较大差距，因此散粮车整体 经营情况低于同期水平。 （ 4）汽车滚装船项目：该项目中 2艘汽车滚装船已于 2011年全部建成并投入使用，船名分别为：“安 吉 8”和 “安吉 9”。该项目建造初期正值滚装航运的发展高峰期，汽车滚装船运输前景看好。但是 2011年受国际经济及全球航运形势的不利影响，我国滚装航运逐步走入低谷，滚装运力供大于需，滚 装船项目经营效益出现下滑。为保证 2艘船舶的运载率，避免出现亏损，本公司将 “安吉 8”和 “安 吉 9”分别以成本价（考虑了资金成本）及接近成本价的方式，租给安盛船务。未来，通过继续加强 与安吉物流等物流公司的合作，大连港将充分发挥上汽集团等汽车厂商在东北地区基本转运港的优势， 预计汽车转运量将稳定增加，从而保证汽车滚装船项目效益的提升。 （ 5）穆棱新建铁路专用线：项目于 2013年 7月投产。项目地处哈 —牡 —绥东中俄经济带，是大连港 与穆棱市政府联手打造的黑龙江省东南部地区海铁联运物流中心。项目自投产以来，在东北腹地经济 下滑的形势下，公司一直维持营收平衡的局面。 2018年，公司由于政府补贴到期及周边产区的货源 不足等原因，导致项目收益下降。 2019年上半年，公司依托当地政府引入俄煤的契机，已经成功引 入俄煤经销商落户园区，开辟了新的货种，将促使项目收益稳步回升。 注释 12017年 10月 31日， “大连国际集装箱码头有限公司 ”和 “大连港湾集装箱码头有限公司 ”被 “大 连集装箱码头有限公司 ”吸收合并。因此募集资金用途由原来的股权投资项目变更为对 “集装箱码头 33 / 247 2019年半年度报告 三区泊位及配套设施”的工程项目投资。变更后，工程项目投资的回收期与内部收益率不发生重大变（未完）  |