[中报]中远海能:2019年半年度报告
原标题:中远海能:2019年半年度报告 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 公司代码：600026公司简称：中远海能 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 二〇一九年八月 1 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 重要提示 一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完 整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、未出席董事情况 未出席董事职务 未出席董事姓名 未出席董事的原因说明被委托人姓名 董事 冯波鸣 其他公务 刘汉波 董事 张炜 其他公务 刘汉波 三、本半年度报告未经审计。 四、公司负责人刘汉波、主管会计工作负责人项永民及会计机构负责人（会计主管人员）徐寅生 声明：保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 不适用 六、前瞻性陈述的风险声明 √适用 □不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请 投资者注意投资风险。 七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否 九、重大风险提示 本公司在经营中可能面对的风险详见本报告第四节中“可能面对的风险”的有关内容。 十、其他 □适用 √不适用 2 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 目录 第一节释义.................................................................................................................................... 4 第二节公司简介和主要财务指标 ................................................................................................. 5 第三节公司业务概要 ................................................................................................................... 10 第四节经营情况的讨论与分析 ................................................................................................... 13 第五节重要事项........................................................................................................................... 18 第六节普通股股份变动及股东情况 ........................................................................................... 39 第七节优先股相关情况 ............................................................................................................... 42 第八节董事、监事、高级管理人员情况 ................................................................................... 43 第九节公司债券相关情况 ........................................................................................................... 45 第十节财务报告........................................................................................................................... 49 第十一节备查文件目录 ................................................................................................................. 184 3 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 第一节 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 报告期指 2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日 公司、本公司、中远 海能、中远海运能源 指中远海运能源运输股份有限公司，原名 “中海发展股份有限公司 ”，原 简称“中海发展 ” 本集团指本公司及其附属公司 中国海运指中国海运集团有限公司，原名中国海运（集团）总公司，本公司的 控股股东 中海集团指中国海运及其控制的企业（不包括本公司及附属公司） 中远海运、中远海运 集团 指中国远洋海运集团有限公司，为本公司的间接控股股东 上海油运指上海中远海运油品运输有限公司，原名 “中海油轮运输有限公司 ”，为 本公司的全资子公司 大连油运指大连中远海运油品运输有限公司，原名 “大连远洋运输有限公司 ”，为 本公司的全资子公司 中海发展香港 /中发 香港 指中海发展（香港）航运有限公司，为本公司的全资子公司 上海 LNG 指上海中远海运液化天然气投资有限公司，原名 “中海集团液化天然气 投资有限公司”，为本公司的全资子公司 中远海运石油指中远海运石油运输有限公司，原名 “大连中石油海运有限公司”，本公 司持有其 51%股权 中国能源指中国能源运输投资有限公司 中远海运集团财务 有限责任公司 指由中海集团财务有限责任公司吸收合并中远财务有限责任公司而 成。 北海船务指上海北海船务股份有限公司 中石油指中国石油天然气集团公司 中石化指中国石油化工集团公司 中海油指中国海洋石油总公司 中远集团指中国远洋运输有限公司，原名中国远洋运输（集团）总公司 埃克森美孚指美国埃克森美孚公司 AP LNG项目指 Australia Pacific LNG项目，即澳大利亚太平洋 LNG项目 BDTI 指波罗的海黑油综合运价指数 COA 指 Contract of Affreightment，包运合同 C-LNG 指中国液化天然气运输（控股）有限公司，本公司通过大连油运持有 其 50%股权 DES指国际贸易术语，Delivered Ex Ship，目的港船上交货 EBITDA 指税息折旧及摊销前利润 LNG 指液化天然气，一种无色、无味、无毒且无腐蚀性的清洁能源 MOL/商船三井指日本商船三井株式会社 YAMAL 项目指俄罗斯 YAMAL极地 LNG项目 VLCC 指 20万载重吨以上的超大型原油运输船 POOL指油轮联营体 OPEC 指石油输出国组织 4 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司信息 公司的中文名称 中远海运能源运输股份有限公司 公司的中文简称 中远海能 公司的外文名称 COSCO SHIPPING Energy Transportation Co., Ltd. 公司的外文名称缩写 CSET 公司的法定代表人 刘汉波 二、联系人和联系方式 董事会秘书证券事务代表 姓名李倬琼马国强 联系地址中国上海市东大名路670号6楼中国上海市东大名路670号7楼 电话 021-65967678 021-65967678 传真 021-65966160 021-65966160 电子信箱 ir.energy@coscoshipping.com ir.energy@coscoshipping.com 三、基本情况变更简介 公司注册地址中国（上海）自由贸易试验区业盛路 188号 A-1015室 公司注册地址的邮政编码 201306 公司办公地址中国上海市虹口区东大名路670号 公司办公地址的邮政编码 200080 公司网址 http://energy.coscoshipping.com 电子信箱 ir.energy@coscoshipping.com 报告期内变更情况查询索引本公司“临2019-022”号公告，有关公司网址变更 四、信息披露及备置地点变更情况简介 公司选定的信息披露报纸名称《中国证券报》、《上海证券报》 登载半年度报告的中国证监会指定网站的 网址 http://www.sse.com.cn 公司半年度报告备置地点中国上海市虹口区东大名路670号7楼董事会办公室 报告期内变更情况查询索引不适用 五、公司股票简况 股票种类股票上市交易所股票简称股票代码变更前股票简称 A股上海证券交易所中远海能 600026 中海发展 H股香港联合交易所有 限公司 中远海能 01138中海发展股份 六、其他有关资料 □适用 √不适用 5 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 七、公司主要会计数据和财务指标 (一)主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 本报告期 （1－6月） 上年同期本报告期 比上年同 期增减(%) 调整后调整前 营业收入 7,137,542,243.13 5,126,453,950.06 5,116,541,954.76 39.23 归属于上市公司股东的 净利润 468,906,196.10 -217,385,497.70 -215,724,398.56 315.70 归属于上市公司股东的 扣除非经常性损益的净 利润 481,533,066.60 -273,124,909.74 -271,133,810.60 276.31 经营活动产生的现金流 量净额 2,718,995,442.92 433,148,127.74 432,194,286.06 527.73 上年度末本报告期 末比上年 度末增减 (%) 本报告期末 调整后调整前 归属于上市公司股东的 净资产 28,060,524,843.01 28,191,620,047.08 28,191,620,047.08 -0.47 总资产 66,119,272,337.19 63,416,267,446.09 63,416,267,446.09 4.26 (二)主要财务指标 主要财务指标 本报告期上年同期本报告期比上年同期增 减(%)（1－6月）调整后调整前 基本每股收益（元／股） 0.1163 -0.0539 -0.0535 315.70 稀释每股收益（元／股） 0.1163 -0.0539 -0.0535 315.70 扣除非经常性损益后的基本 每股收益（元／股） 0.1194 -0.0677 -0.0672 276.31 加权平均净资产收益率（%） 1.68 -0.78 -0.77增加2.46个百分点 扣除非经常性损益后的加权 平均净资产收益率（%） 1.72 -0.98 -0.97增加2.70个百分点 公司主要会计数据和财务指标的说明 √适用 □不适用 2018年 12月，本公司下属子公司上海中远海运液化天然气投资有限公司同一控制下合并中 海液化气船舶管理（上海）有限公司，本报告期的上年同期调整后数据考虑该同一控制下企业合 并影响。 6 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 八、境内外会计准则下会计数据差异 √适用 □不适用 (一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东 的净资产差异情况 □适用 √不适用 (二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东 的净资产差异情况 √适用 □不适用 单位:元 币种:人民币 净利润归属于上市公司股东的净资产 本期数上期数期末数期初数 按中国会计准则 468,906,196.10 -217,385,497.70 28,060,524,843.01 27,807,432,238.20 按境外会计准则调整的项目及金额： 专项储备 -1,425,448.91 21,169,561.35 按境外会计准则 470,331,645.01 -238,555,059.05 28,060,524,843.01 27,807,432,238.20 (三)境内外会计准则差异的说明： √适用 □不适用 按中国企业会计准则编报的财务报表与按香港财务报告准则编制的财务报表归属于母公司股 东的净利润差异 1,425,448.91元，系香港财务报告准则与中国企业会计准则在专项储备的会计处 理上存在差异所致。 本集团2019年1-6月按香港财务报告准则编制的财务报表境外核数师为罗兵咸永道会计师事 务所。 九、非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位:元币种:人民币 非经常性损益项目金额 非流动资产处置损益 -7,925,578.02 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策 规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 60,000.00 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被 投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 7 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、 衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益， 以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债 和其他债权投资取得的投资收益 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 单独进行减值测试的应收款项、合同资产减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益 的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -4,682,262.48 其他符合非经常性损益定义的损益项目 少数股东权益影响额 304,043.25 所得税影响额 -383,073.25 合计 -12,626,870.50 十、其他 □适用 √不适用 8 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 第三节 公司业务概要 一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 本集团主营业务为从事国际和中国沿海原油及成品油运输、国际液化天然气（LNG）运输及 国际化学品运输。 按运力规模统计，本集团是全球第一大油轮船东。截至 2019年 6月 30日，本集团共拥有和 控制油轮运力 151艘，2,188万载重吨，其中，自有运力 137艘，1,902万载重吨；租入运力 14 艘，287万载重吨。另有订单运力 16艘，306万载重吨。本集团也是中国沿海原油和成品油运输 领域的龙头企业。在沿海原油运输领域，本集团一直保持着行业龙头地位和 55%以上的市场份额。 2018年 3月本集团完成收购中石油成品油船队后，已跃升为沿海成品油运输市场的龙头企业。 本集团从事油品运输业务的主要经营模式为，利用自有及控制经营的船舶开展即期市场租船、 期租租船、与货主签署 COA 合同、参与联营体（ POOL）运营等多种方式开展生产经营活动。本 集团是船型最齐全的油轮船东，通过内外贸联动、大小船联动、黑白油联动，能够充分发挥船型 和航线优势，为客户提供外贸来料进口、内贸中转过驳、成品油转运和出口、下游化工品运输等 全程物流解决方案，帮助客户降低物流成本，实现合作共赢。 国际油轮运输行业是伴随着石油主要产地和消费地地理分布不同所形成的石油贸易而产生的。 海运是最大量、高效和成本最低的石油运输方式。国际油轮运输行业有三个特点：一是货物流向 相对单一，航线布局比较固定。油品运输主要为单向运输，较其他水上运输业务空载航行率高、 载重量利用率低。该特点原油运输较成品油运输更为明显，大型油轮较中小型油轮更为明显。二 是安全及油污风险更大，有特殊的大石油公司检查机制。全球 80%以上油轮码头及 85-90%油品货 源都掌握在大石油公司手中，从事国际业务的油轮公司只有通过大石油公司对船舶管理状况的检 查，才能为其提供运输服务，因此船舶管理水平是国际油轮公司的核心竞争力之一。三是运价受 到国际政治经济因素影响更大，波动更为剧烈。由于运输的货物 -石油，与国际政治经济相关性很 高，受其传导，油轮运价受到国际政治经济因素的影响更大。以近二十年来看，TD3(中东-远东) 航线 VLCC日收益最低年份为 1.28万美元/天（ 2011年），最高年份为 10.5万美元/天（ 2008年）， 相差 8倍多。 在中国沿海油轮运输领域，为确保国家能源运输安全和沿海海洋环境安全，目前我国对沿海 散装液体危险货物运输实行的是按照总量调控、择优选择的思路。相比国际油运市场，沿海油运 市场的运力供需相对平衡，市场总量相对稳定，运价稳定性相对更高。 本集团是中国 LNG运输业务的引领者，是世界 LNG运输市场的重要参与者。本集团所属全 资的上海中远海运液化天然气投资有限公司，和持有 50%股权的中国液化天然气运输（控股）有 限公司（ CLNG）是中国目前仅有的两家大型 LNG运输公司。截至 2019年 6月 30日，本集团共 参与投资 38艘 LNG船舶，其中，投入运营的 LNG船舶 30艘，504万立方米，在建 LNG船舶 8 艘，139万立方米。 LNG是液化天然气（ Liquefied Natural Gas）的缩写，是天然气在超低温（ -163℃）条件下液 化形成的，其体积是同质量天然气的 1/625。天然气液化后可以大大节约储运空间。 LNG产业链 是一条贯穿天然气产业全过程的资金庞大、技术密集的完整链系。由陆地或海上油田开采的天然 气在液化企业经过预处理后进行液化，生产的 LNG按照贸易合同，通过船运或其他方式运送至 LNG接收站储存，再气化，经由管网送到用户手中。在运输环节，目前海上 LNG运量占世界 LNG 运量的 80%以上。LNG运输行业的特点：一是 LNG船舶是国际公认高技术、高难度、高附加值 的“三高”产品，造价昂贵，LNG运输对船舶管理要求更高，因而 LNG 海运行业集中度很高。 9 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 二是受 LNG产业链特点的影响，目前全球 LNG船队中，大部分船舶与特定 LNG项目绑定（简 称“项目船”），与项目方签署长期期租合同，取得稳定的船舶租金和投资收益。 本集团目前参与投资的 38艘 LNG船舶全部为项目船，即全部与特定 LNG项目绑定，与项 目方签署了长期期租合同，收益稳定。近年来，随着本集团参与投资建造的 LNG船舶陆续上线运 营，本集团 LNG运输业务已加快步入收获期。 在本集团整体业务结构中，沿海（内贸）油运业务和 LNG运输业务的收益水平总体稳定，为 本集团经营业绩提供“安全垫”；国际（外贸）油运业务因市场运价周期波动，为本集团经营业 绩提供周期弹性。 二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 √适用 □不适用 2019年 6月 28日，本公司子公司大连中远海运油品运输有限公司（以下称 “大连油运 ”）与 中远海运大连投资有限公司（以下称“大连投资公司 ”）签订《股权转让协议》，约定大连油运将 其持有的大连中远海运油运船员船舶管理有限公司（以下称 “船管公司”）100%股权转让予大连投 资公司，标的股权转让价款 1,055.89万元，过渡期间标的股权所有者权益变动由大连投资公司享 有。大连油运自 2019年 6月始，不再将船管公司纳入合并范围。 本集团于 2019年 6月 30日资产总额为人民币 661.19亿元，其中：境外资产 430.25（单位： 亿元币种：人民币），占总资产的比例为 65.07%。 三、报告期内核心竞争力分析 √适用 □不适用 1、品牌优势 本集团在油品运输方面拥有多年丰富的经验以及较高的品牌知名度，专业的航运经营管理团 队，通过为客户提供差异化的运输服务，在业界树立了良好的公司形象，并培育了包括众多国内 外大型企业集团在内的稳定客户群，具有很强的竞争能力和较高的市场份额。 2、船队优势 目前，本集团的油轮船队规模全球排名第一。本集团科学地制定运力发展规划，合理地选择 新建船舶类型、数量与建造时机，使得本集团船队的船型、船龄结构不断优化，截至 2019年 6 月 30日自有在建油轮 16艘，船队竞争力持续增强、市场份额不断提升。本集团油轮船队覆盖了 全球主流的油轮船型，是全球油轮船队中船型最齐全的航运公司，可以实现 “内外贸联动 ”、“大小 船联动”和“黑白油联动”。通过发挥船型和航线优势，本集团能够为客户提供外贸来料进口、内贸 中转过驳、成品油转运和出口、下游化工品运输等全程物流解决方案，帮助客户降低物流成本， 实现合作共赢。 3、客户资源优势 本集团油品运输业务的主要客户均为国内外大型企业，例如国内中石化、中海油、中石油等 三大石油公司、埃克森美孚（Exxon Mobil）、英国石油（BP）、维多（Vitol Group）、嘉能可（Glencore International)、托克（Trafigura）等全球知名石油公司。公司通过为客户提供高质量的运输服务， 与之建立起了稳固的业务合作关系，优质、稳定的客户资源是公司未来稳步发展的基石。 10 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 4、业务结构优势 本集团的内贸运输业务和 LNG 运输业务收益稳定，2019年上半年该两项业务的收入占比约 43.1%。此外，本集团外贸油运业务也秉持稳健经营的理念，将运力合理分配在期租业务、 COA 合同、spot市场（即期市场）。本集团整体业务结构具有较高的抗风险能力。 5、专业化经营优势 本集团聚焦油轮运输和 LNG运输两大核心主业，并在这两个领域已形成了规模优势，而以专 业化为主线的重组整合对本集团船队经营和成本管控已产生积极影响。本集团在经营管理中实施 的集中化、专业化会进一步释放协同效应。 6、全球化营销优势 本集团已形成了以中国为总部，以新加坡、伦敦、休斯顿、香港为海外网点的全球化布局， 建立了全球营销服务系统+全球安全应急保障体系，充分发挥全球网点功能，拓展海外市场份额， 借助公司船队规模和结构优势，实现了货源结构、客户结构、航线结构的多元化。 7、安全管理优势 本集团在液体散货船运输方面的安全管理水平始终处于国际领先的地位。公司自上而下高度 重视安全文化建设，始终坚持“安全营销世界领先 ”的总体要求。经过多年的探索实践与竞争洗礼， 本集团已经形成了一套稳定、高效的安全管理体系，建立了科学合理的技术管理、运输管理和船 舶管理制度，强化安全生产责任制，细化监督责任和主体责任，严格安全监管和责任追究，确保 了本集团安全稳定的大好局面，在业内树立了良好的品牌形象。 11 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 第四节 经营情况的讨论与分析 一、经营情况的讨论与分析 （一）报告期内国际国内航运市场分析 1、国际油运市场 2019年上半年，国际原油运输市场回暖，原油运输需求和船舶运力供给双双增长，供需结构 同比改善。 2019年上半年，全球石油消费依旧平稳，其中中国进口原油仍保持高速增长，同比增长约 8.8%，约 2.44亿吨。在石油消费平稳的背景下，全球原油贸易格局的变化已开始深刻影响原油 的运输需求，主要体现以下两方面： 美国原油产量及出口同比增长。2019年上半年，美国原油日均产量达 1,210万桶/天，比去年 同期增长约 165万桶/天，已超过沙特、俄罗斯成为全球第一产油国。 2019年上半年，美国原油出 口达到平均 285万桶/天，同比增长 104万桶/天，上涨 57%。从近年出口分布来看，美国至远东 及东南亚地区的原油出口已由 2017年的 36%升至今年上半年的 43%以上，这意味着美油不仅出 口量在持续增加，远距离出口的比重正在进一步扩大，而美湾至远东往返的运距是中东至远东的 约 2.4倍之多，强力刺激运输需求。 “美湾-远东”与“中东-远东”代表性航线运距对比表 航线 VLCC单程海运距离（海里） Ras Tanura-Yosu 6,321.20 Loop-Yosu 15,339.64 相比之下，OPEC减产对油轮运价的影响力有所减弱。2019年上半年，OPEC严格执行减产 协议，成员国平均原油产量较 2018年 12月减产 139万桶/天，同比减少 208万桶/天。但与 2018 年 OPEC减产强烈压制油轮收益不同，2019年上半年国际油轮日收益同比大幅增长，复苏趋势明 显。 而在运力供给端， 2019年上半年订单船舶交付集中，其中 VLCC交付 38艘，1,180万载重 吨。老旧船舶拆船放缓，其中 VLCC拆解 5艘，低于各大机构年初的预测情况。美国对伊朗制裁 升级，使得部分伊朗 VLCC运力退出市场。新增订单方面，上半年船东下单较为理性，船舶订单 数跌至三年新低，其中 VLCC新增 11份订单。 2019年上半年运价先高后低，总体高于去年同期，期间因国际地缘政治经济事件使得运价在 淡季出现了数次阶段性反弹。2019年上半年 VLCC 船型 TD3C（中东-中国）航线平均 TCE为 20,360 美元/天，同比增加约 136%，其他主要船型的代表性航线同比增加约 60%-290%。 日收益（美元/天） 船型 2019年 1-6月 2018年 1-6月同比 VLCC中东-远东 TD3C 20,360 8,623 136.1% 苏伊士西非-欧洲 TD20 13,731 5,305 158.8% 阿芙拉科威特-新加坡 TD8 12,183 3,092 294.0% 白油 LR2中东-日本 TC1 15,551 7,739 100.9% 白油 LR1中东-日本 TC5 12,241 7,339 66.8% 白油 MR西印度 -日本 TC12 7,200 4,405 63.5% 2、国内油运市场 2019年上半年，国内沿海原油运输需求同比略有增长。从细分市场看，海洋油运输需求同比 基本持平，中转油同比上涨，管道油同比有所下滑。由于国内燃料油（大连低硫 180CST）价格 同比上涨 14.63%，导致沿海原油运输市场收益率略有下降。 12 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 沿海成品油运输需求总体平稳，中石化、中石油因增加出口，其国内水运量同比略有减少， 但地炼市场趋于活跃，国内水运需求同比增加，浙江石化、恒力石化投产后增加了国内石脑油运 输需求，市场运力供需总体稳定。 3、LNG运输市场 2019年上半年，全球主要 LNG进口国 LNG进口量达 1.097亿吨，同比增长 1.2%。其中，中 国 LNG进口量为 2,849.5万吨，同比增长 19.4%。LNG供给方面，2019年上半年， Tango FLNG（50万吨/年）、 Prelude FLNG（350万吨/年）和 Cameron LNG（400万吨/年）项目开始运营， 目前全球 LNG液化总产能约为 4.15亿吨/年。 截至 2019年 6月末，全球 LNG船队规模共计 546艘（不包括 FSRU和 FLNG），总舱容 8,109.9 万立方米，较 2018年年底增加 LNG船舶 18艘，共计 294.7万立方米。 由于 LNG库存增加、亚洲地区 LNG进口放缓以及新增运力补充需求缺口，2019年上半年 LNG即期船市场运价回落，苏伊士以东 16万方 TFDE型 LNG船市场平均租金回落至 45,100美 元/天；苏伊士以西 16万方 TFDE型 LNG船平均租金回落至 54,400美元/天。与即期船市场不同， LNG项目船市场收益保持稳定。 （二）报告期内主要经营情况 2019年 6月末本集团共拥有和控制油轮运力 151艘，2,188万载重吨，较 2018年 6月末增加 5艘，84万载重吨。 2019年上半年，本集团实现运输量（不含期租）为 7,875.97万吨，同比增加 7.90%；运输周转量（不含期租）为 2,553.78亿吨海哩，同比增加 0.37%；主营业务收入人民币 70.77亿元，同比增加 40.10%；主营业务成本人民币 56.72亿元，同比增加 24.13%；毛利率同比 提高 10.36个百分点。实现归属于上市公司股东净利润人民币 4.69亿元，同比增加 315.70%； EBITDA人民币 28.16亿元，同比增加 80.47%。 主营业务分行业情况 营业收入营业成本毛利率比 分行业 营业收入 （人民币元） 营业成本 （人民币元） 毛利率（%） 比上年同 期增减 比上年同 期增减 上年同期 增减（百 （%）（%）分点） 水上运输业合计 7,076,884,830.43 5,671,715,645.10 19.60 40.10 24.13 10.36 分产品 内贸原油 1,226,952,640.87 841,595,281.32 30.81 7.42 17.74 -5.87 内贸成品油 1,104,621,291.57 930,365,635.18 15.64 70.10 79.35 -4.16 内贸油品船舶租赁 54,486,526.86 40,277,132.40 24.77 -1.42 12.47 -9.02 内贸小计 2,386,060,459.30 1,812,238,048.90 23.65 29.19 42.77 -7.01 外贸原油 2,994,866,614.06 2,671,465,879.82 10.63 55.25 13.45 32.81 外贸成品油 476,475,771.45 466,616,889.40 1.81 27.07 22.26 3.91 外贸油品船舶租赁 514,426,902.23 396,483,203.45 22.45 65.03 30.04 20.43 外贸小计 3,985,769,287.75 3,534,565,972.67 11.10 52.37 16.22 27.52 油品运输合计： 6,371,829,747.05 5,346,804,021.57 15.80 42.78 24.04 12.73 外贸 LNG运输 652,785,288.10 290,115,094.36 55.56 27.33 42.62 -4.77 内贸 LPG运输 16,433,300.00 12,747,000.00 22.43 561.83 537.35 3.91 外贸 LPG运输 35,832,736.32 22,053,401.10 38.45 -24.35 -26.71 1.98 其他 3,758.96 -3,871.92 203.01 -99.99 -100.02 191.56 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 （人民币元） 营业成本 （人民币元） 毛利率（%） 营业收入 比上年同 期增减 （%） 营业成本 比上年同 期增减 （%） 毛利率比 上年同期 增减（%） 国内运输 2,402,493,759.30 1,824,985,048.90 23.64 29.91 43.55 -7.00 国外运输 4,674,391,071.13 3,846,730,596.21 17.52 45.98 16.64 20.64 水上运输业合计 7,076,884,830.43 5,671,715,645.10 19.60 40.10 24.13 10.36 13 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 自营运输量及运输周转量情况表 运输量及运输周转量情况表（不含期租） 运输量/运输周转 量 2019年 1-6 月运量 2018年 1-6月运量 同比增 减 2019年 1-6月 运输周转量 2018年 1-6月 运输周转量 同比 增减 单位（万吨）（万吨）（%）（亿吨海里）（亿吨海里）（%） 内贸原油 2,605.36 2,456.24 6.07 78.00 74.44 4.78 内贸成品油 1,055.86 663.70 59.09 97.69 64.31 51.90 内贸小计 3,661.22 3,119.94 17.35 175.69 138.75 26.62 外贸原油 3,694.06 3,668.69 0.69 2,231.14 2,259.50 -1.25 外贸成品油 501.63 495.73 1.19 145.80 144.99 0.56 外贸小计 4,195.70 4,164.42 0.75 2,376.94 2,404.48 -1.15 油品运输 7,856.92 7,284.36 7.86 2,552.63 2,543.24 0.37 LPG运输 19.05 14.87 28.11 1.15 1.09 5.50 水上运输业合计： 7,875.97 7,299.23 7.90 2,553.78 2,544.33 0.37 2019年上半年，面对复杂多变的国际政治经济环境和复苏震荡的国际油运市场形势，本集团 主要把握住了以下四方面，取得了优于市场的经营业绩：一是精准研判市场走势，抢抓市场高点 做货，前瞻做好船队摆位，VLCC船队经营水平大幅跑赢市场；二是抓住新兴民营炼厂快速发展 的市场机遇，强化内外贸运力统筹利用，加快实现向全程油品运输服务商的战略转型；三是大力 实施全球化经营战略，推动 VLCC POOL的筹建工作，客户结构进一步多元化，第三国业务和三 角航线营运天占比进一步提高；四是 LNG运输业务继续保持高速增长，上半年 LNG板块贡献税 前利润合计人民币 2.86亿元，同比增长 38.60 %。 1、运输业务－油品运输业务 外贸油运业务： 2019年上半年，本集团抓住国际油运市场回暖的机遇，外贸船队经营水平继续跑赢市场、同 比大幅提升。完成外贸油运运输收入人民币 39.86亿元，同比增加 52.37%；运输毛利人民币 4.43 亿元，同比增加 203.07%；毛利率 11.10%，同比增加 27.52个百分点。 （1）发挥全球网点作用和大客户合作优势，高收益航线占比进一步提高。 2019年上半年， VLCC船队三角航线营运天占比同比提高了 14.5个百分点。 （2）加快客户多元化开发，完善公司客户结构。与多家国际大石油公司实现了细分市场的首 次合作，与国内民营炼厂的合作更加深入，VLCC船队前五大客户运输收入所占比例同比降低了 9.8个百分点。 （3）推进船舶技术创新，与大连船舶重工合作，研发全球首艘 LNG双燃料、符合 EEDI PHASE III（船舶能效设计指数第三阶段）的 VLCC。 内贸油运业务： 2019年上半年，本集团完成内贸油运运输收入人民币 23.86亿元，同比增加 29.19%；运输毛 利人民币 5.64亿元，同比减少 0.34%；毛利率 23.65%，同比降低 7.01个百分点。 （1）继续保持在内贸原油运输领域和成品油运输领域的龙头地位。 2019年上半年，内贸原 油运输继续保持 55%以上的市场份额；内贸成品油运输业务快速增长，运输收入同比增加 70.10%。 （2）坚持大客户战略，保持内贸 COA货源高占比。上半年，本集团与沿海运输主要客户均 续签了 COA合同，内贸 COA货源继续保持 90%以上的高占比。 14 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 LNG 运输业务 截至 2019年 6月底，本集团共有参与投资的 30艘、504万立方米 LNG船舶投入运营；尚有 8艘、139万立方米 LNG 船舶在建，全部将于 2020年底前上线运营。 2019年上半年，LNG 板 块贡献税前利润合计人民币 2.86亿元，同比提高 38.60%。 （1）2019年 6月 7日，本公司控股股东中远海运集团与俄罗斯诺瓦泰克股份公司、俄罗斯 现代商船公共股份公司以及丝路基金有限责任公司在俄罗斯圣彼得堡签署《关于北极海运有限责 任公司的协议》。本集团作为中远海运集团内专业从事能源运输的上市公司，有望以该协议为平 台，加强与 LNG运输上下游产业链的合作，积极参与开发北极航道，共同建设好 LNG运输的“冰 上丝绸之路”。 （2）2019年 6月，本集团子公司上海 LNG获得质量、健康、安全和环保（QHSE）管理体 系证书，并通过劳氏质量认证。上海 LNG建立的 QHSE管理体系，对接了 ISO9001、14001、45001 三大国际标准，将持续促进本集团 LNG项目全生命周期风险防控水平和安全管理水平，提升本集 团参与国际 LNG运输的竞争力。 2、成本及费用分析 单位：人民币元 成本构成项目 2019年 1-6月 金额 本期占总成 本比例(%) 2018年 1-6月 金额 上年同期 占总成本 比例(%) 本期金额 较上年同 期变动比 例(%) 燃料费 1,744,365,504.93 30.76 1,336,589,786.57 29.25 30.51 港口费 402,103,864.70 7.09 392,486,997.19 8.59 2.45 船员费 721,019,405.95 12.71 657,127,809.21 14.38 9.72 润物料 160,365,203.57 2.83 113,632,906.93 2.49 41.13 折旧费 1,377,609,183.11 24.29 1,013,256,733.22 22.18 35.96 保险费 104,076,068.83 1.84 84,052,146.28 1.84 23.82 修理费 257,564,057.64 4.54 124,358,613.88 2.72 107.11 船舶租费 657,278,806.99 11.59 649,814,144.48 14.22 1.15 其它 247,333,549.39 4.36 198,026,119.95 4.33 24.90 小计 5,671,715,645.10 100.00 4,569,345,257.71 100.00 24.13 水上运输业合计 5,671,715,645.10 100.00 4,569,345,257.71 100.00 24.13 本集团严控成本支出关键环节，发挥规模采购协同效应。2019年上半年, 本集团运力（按吨 运营天计）同比增加 11%，因国际油运市场转好，本集团积极揽货，航速提升，船队燃油单耗同 比上涨 8.67%。本公司根据航次最佳效益航速模型精益测算和管控，各项节控措施共节约燃油 4.2 万吨。上半年，本集团外贸燃油和内贸燃油采购均价分别低于同期市场 15.5美元/吨及 176元/吨。 上半年，本集团修船艘数增加约 30%，同时坞修项目增多，单船进厂检修支出相应上升。面 对修船需求的增加，本集团积极与供应商沟通修船安排，严格把控修船时间，节约船期上百天， 提高了船队整体经营效率。 上半年，本集团继续协同中远海运集团与国内主要港口签署了使费优惠协议，通过强化船舶 自引自靠等措施严格控制使费支出，港口使费增幅低于运力增幅 8.5个百分点。 15 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 另外，上半年本集团执行新租赁准则，租赁使用权资产（船舶）增加约 25亿元，导致折旧费 用（船舶）增加约 2.55亿元（船舶租赁费用减少约 3.23亿元）；以及新增油轮和 LNG运力，导 致折旧费用同比增加约 1.45亿元。 3、合营公司及联营公司经营分析 2019年上半年，本集团确认合营及联营公司的投资收益相当约人民币 3.31亿元，同比增加 26.92%；本集团 2家主要合营联营公司共完成周转量相当约 223.10亿吨海哩；实现营业收入相当 约人民币 13.37亿元，归母净利润相当约人民币 5.53亿元，同比增加 36.41%。 2019年上半年，本集团继续坚持 “大客户、大合作、大服务 ”发展思路，通过业务讨论会等形 式加强与合营联营公司其他股东的联系，密切交流各方的管理思路和要求，提高合营联营公司的 经营管理水平。同时着重加强公司本部与各合营联营公司之间的业务协同，借助合营联营公司平 台强化与大客户的合作关系，致力于提高行业整体的运营效率和服务质量，取得了多方共赢的明 显成效。 主要合营联营公司情况： 公司名称 本公 司持 股比 例 2019年1-6月 运输周转量 （亿吨海里） 2019年 1-6月营业 收入（万 元） 2019年 1-6月归 母净利润 （万元） 上海北海船务股份有限公司 40% 72.5 76,510.58 25,999.72 中国液化天然气运输（控股）有限公司 50% 150.6 57,220.87 29,340.21 （三）前景展望及二零一九年下半年工作重点 1、行业供需格局和发展趋势 国际油运市场 从运力需求端看，尽管全球主要能源机构将 2019年全年的石油消费增长调低至 110万桶/天 -130万桶/天，但预测中包含了下半年石油消费将保持同比 180万桶/天的强劲增长。由于 OPEC 将继续执行减产政策，全球石油供给增量仍将主要来自美洲地区。尤其是随着美国原油管道和码 头陆续建成投产，美国原油出口量将保持快速增长，长运距航次比重将继续增加，从而进一步提 振油运需求。 从运力供给端看，专业机构预测， 2019年下半年，受新增运力交付放缓影响，全球原油轮运 力增速将由上半年的 3.9%下降至 1.6%。另外，专业机构统计全球仍有 262艘原油轮，其中包括 118艘 VLCC，需按原定计划加装脱硫塔，将进一步阶段性减少市场有效运力供给。 综上，油轮运输行业已步入新一轮上行周期，国际油运市场供需基本面将持续向好。 2019年 下半年，限硫公约实施前夕对运力供给端的影响叠加传统旺季需求，以及国际地缘政治经济事件 的不确定性，或将放大市场运力供求的边际效应。 国内油运市场 2019年下半年，随着国内部分炼厂检修完毕恢复生产，沿海原油运输市场需求将小幅增加。 未来沿海原油运输各细分市场表现不一，海洋油运输量将随新油井投产而稳中有升，管道油运输 量将有所减少，中转油运输量将随政策、市场因素的影响而有所波动，总体而言，沿海原油运输 市场将继续保持平稳态势。 16 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 目前国内炼化一体化项目基本配备大型码头供一程外轮直靠，但炼化装置满负荷运转可能存 在接卸缺口，对内贸原油中转运输有潜在需求。而国内炼化一体化项目不断建设，对沿海成品油 运量有利好影响，而炼化基地分布越来越均衡，使得航线可能趋于短程化。 LNG 运输市场 据专业机构预测，2020-2021年，全球 LNG新增产能约为 2,700万吨，为现有产能的 6.5%。 新增产量将主要由北美地区主导，而未来亚洲国家仍是全球 LNG需求增长的主要引擎，全球 LNG 运输的运距将呈增长趋势。2020-2021年，预计 LNG船舶交付约为 93艘，增长 18.5%。随着新船 逐步交付，LNG即期船市场供不应求的格局将有所改善，运价在得到支撑的同时，会逐步回落并 企稳。 2、下半年工作重点 2019年下半年，本集团将坚持 “传统市场战略转型 +新兴市场挺进蓝海”发展战略，继续布局 油运行业新周期，加快向全程油轮运输服务商的战略转型；同时加快进军 “新能源、新航线、新业 务”等新兴领域，推动业务结构的前瞻布局和全面升级。重点推进以下工作： 一是以创新理念驱动传统业务模式转型。继续推动组建中国首个 VLCC POOL，加快建设 POOL公司架构、运作规则和信息系统，内部模拟运行成熟后尽快向市场推出。 二是进一步加快全球化布局，发挥海外网点作用，在精耕传统优势市场的同时，加大欧美客 户、印度客户的开发力度，丰富航线和货源结构，进一步提升高收益航线业务比重。 三是进一步整合内外贸业务资源，加强与合营联营企业的业务协同，发挥内外贸兼营、全船 型覆盖的资源优势，扩大全程油品运输服务的范围，提高船队整体运营效率和效益。 四是加快 LNG运输业务发展，推动重点项目落地。紧随中远海运集团在北极航线的布局， 积极推动北极航道的开发。加快与中国大石油公司的重点项目合作，尽早取得实质成果。强化 LNG 船员队伍培养，提高 LNG船舶管理能力，增强国际市场竞争力。 五是继续提升精益化管理，加强成本管控。发挥与中远海运集团的协同效应，做好高低硫油 转换计划的精益实施，降控燃油成本。强化债务与资金管控、利率与汇率管理，努力压降财务费 用。 六是持续强化安全管理。坚持缺陷管理和预控管理的理念，继续开展拉网式安全大检查。优 化完善“三位一体 ”安全管理模式和“总管制 ”管船模式，推进 “关爱船员、守护航船 ”等最佳管理实 践，提升安全管理绩效。 七是全面深化改革，激发队伍活力，用好用足改革工具包，设计好人才培养的 “超车道 ”、“快 车道”，激励卓越的员工在“超车道”奋勇领跑，鼓励优秀的员工在“快车道 ”加速奔跑，打造以“奔 跑”为特质的企业文化。 17 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 (一)主营业务分析 财务报表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目本期数上年同期数变动比例（%） 营业收入 7,137,542,243.13 5,126,453,950.06 39.23 营业成本 5,700,893,166.22 4,636,163,546.82 22.97 销售费用 11,626,355.40 7,933,929.68 46.54 管理费用 284,296,238.25 287,351,485.03 -1.06 财务费用 723,161,318.84 534,026,956.45 35.42 研发费用 3,787,725.35不适用 经营活动产生的现金流量净额 2,718,995,442.92 433,148,127.74 527.73 投资活动产生的现金流量净额 69,893,667.47 -288,626,010.65 124.22 筹资活动产生的现金流量净额 -2,064,727,804.45 -547,409,416.77 -277.18 营业收入变动原因说明:公司船舶运力投入同比增加，且国际油运运输市场运价同比提升，外贸油 运收入同比增加；2018年 3月份收购中远海运石油公司，本期同比内贸运输业务收入大幅增加。 营业成本变动原因说明:本期船舶运力投入同比增加、燃油价格上涨，导致成本增加；以及 2018 年 3月收购中远海运石油所致。 销售费用变动原因说明:中远海运石油加大业务拓展力度，销售人员数量和薪酬总额增加。 管理费用变动原因说明:公司压缩可控管理费用，减少费用开支。 财务费用变动原因说明:2018年以来部分 LNG船舶陆续投产，贷款利息由资本化转费用化所致， 以及新造船借款增加，导致利息支出同比增加；受美元汇率变动以及加息影响，导致借款成本同 比增加；2019年开始执行新《租赁》准则，导致财务费用增加。 研发费用变动原因说明:公司新成立研发部门，人员增加导致研发费用增加。 经营活动产生的现金流量净额变动原因说明:营业收入同比大幅增加、经营业绩大幅反弹。 投资活动产生的现金流量净额变动原因说明:本期在建船舶支付的进度款较上年同期减少所致 筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明:经营活动现金流入增加，偿还部分银行借款。 2其他 (1)公司利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明 □适用 √不适用 (2)其他 □适用 √不适用 (二)非主营业务导致利润重大变化的说明 □适用√不适用 18 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 (三)资产、负债情况分析 √适用□不适用 1. 资产及负债状况 单位：元 项目名称本期期末数 本期期 末数占 总资产 的比例 （%） 上期期末数 上期期 末数占 总资产 的比例 （%） 本期期末 金额较上 期期末变 动比例 （%） 情况 说明 应收账款 1,296,533,652.13 1.96 735,240,596.98 1.16 76.34 1 预付款项 469,735,949.94 0.71 341,779,277.31 0.54 37.44 2 合同资产 567,684,909.61 0.86 1,057,467,712.50 1.67 -46.32 3 其他权益工具投资 379,522,155.61 0.57 268,278,396.44 0.42 41.47 4 在建工程 852,057,910.32 1.29 385,663,191.68 0.61 120.93 5 其他非流动资产 93,489,077.60 0.14不适用 6 应付账款 2,006,364,963.09 3.03 1,454,436,260.10 2.29 37.95 7 应付职工薪酬 128,492,425.04 0.19 296,989,592.00 0.47 -56.74 8 应交税费 86,081,177.77 0.13 26,730,557.13 0.04 222.03 9 其他应付款 627,781,378.00 0.95 440,435,854.80 0.69 42.54 10 其他非流动负债 603,333,087.86 0.91 352,381,949.79 0.56 71.22 11 其他综合收益 149,730,225.21 0.23 291,788,144.87 0.46 -48.69 12 其他说明 1、主要是营业收入增加，应收账款余额阶段性增加。 2、主要系预付船员租金及港使费等所致。 3、主要是外贸油运市场本期末较上期末运价下降，导致合同资产减少。 4、主要是持有的股票投资市值上涨。 5、主要是支付在建船舶进度款导致在建工程增加。 6、主要是支付的租入船舶回购交易保证金增加导致。 7、主要是应付材料款增加，应付款项账期未到期暂未支付。 8、主要是本期发放了上期末计提的职工奖金。 9、主要是本期营业收入和盈利增加导致的应交所得税以及增值税增加。 10、主要是应付利息尚未到付息日，导致其他应付款增加。 11、利率掉期合约公允价值变化。 12、主要是利率掉期合约公允价值变化、其他权益工具投资公允价值变化导致。 2.截至报告期末主要资产受限情况 √适用□不适用 单位：人民币 元 项目期末账面价值受限原因 货币资金 757,530.07房改售房款和专项维修资金 货币资金 100,000.00保函保证金 固定资产 25,954,566,817.61抵押借款 19 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 项目期末账面价值受限原因 合计 25,955,424,347.68 3.其他说明 □适用√不适用 (四)投资状况分析 1、对外股权投资总体分析 √适用 □不适用 于 2019年上半年，本集团投资活动产生的现金流出为 -0.70亿元，其中，本集团购建固定资 产、无形资产和其他长期资产支付的现金为 3.33亿元，对下属合营、联营公司增资及借款为 0.14 亿元。 (1)重大的股权投资 □适用√不适用 (2)重大的非股权投资 √适用 □不适用 本报告期内支付的船舶进度款共 2.84亿元，为建造或收购油轮支付的进度款。 造船项目进展说明 于 2019年上半年，本集团控股子公司未接收油轮或 LNG船，合营联营公司共接受 LNG船 4 艘 69万立方米。 本集团于 2018年 12月 31日的船队结构如下： 运营船舶在建船舶 艘数 万载重吨/万 立方米 平均船龄艘数 万载重吨/万立方 米 本集团控股子公司 油轮 137 1,902 9.2 16 305.8 LPG轮 5 1 12.3 LNG轮 6 105 1.9 小计 148 1,903/105 9.0 16 305.8 长期租入 油轮 14 287 8.9 小计 14 287 8.9 合营及联营公司 油轮 10 62 10.4 3 19.5LNG轮 24 399 3.6 8 138.5 小计 34 62/399 5.6 11 19.5/138.5 合计 196 2,252/504 8.4 27 325.3/138.5 20 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 (3)以公允价值计量的金融资产 √适用 □不适用 本集团间接持有招商银行股份有限公司和招商证券股份有限公司的股票，截止 2019年 6月 30日，该股票公允价值分别为 364,183,191.54元和 9,835,876.06元。 (五)重大资产和股权出售 □适用√不适用 (六)主要控股参股公司分析 √适用 □不适用 本公司于 2019年 6月 30日下属子公司、合营及联营公司、参股公司名录如下： （1）合并财务报表内主要子公司的经营情况单位：人民币 公司名称 注册资 本（亿 元） 本公司 持股比 例 总资产 （亿 元） 净资产 （亿 元） 2019年上半年 营业收入 （千元） 2019年上半 年净利润 （千元） 大连中远海运油品运输有限 公司（母公司口径） 63.78 100% 115.78 64.86 738,529.44 183,964.86 上海中远海运油品运输有限 公司（母公司口径） 16.67 100% 177.01 67.89 1,896,672.17 191,652.42 上海中远海运液化天然气投 资有限公司（合并口径） 7.00 100% 105.01 4.65 664,714.41 50,008.28 中海发展（香港）航运有限 公司（合并口径） 6.37 100% 163.15 51.64 987,455.05 -162,950.57 21 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 公司名称 注册资 本（亿 元） 本公司 持股比 例 总资产 （亿 元） 净资产 （亿 元） 2019年上半年 营业收入 （千元） 2019年上半 年净利润 （千元） 中远海运石油运输有限公司 (合并口径) 3.42 51% 17.71 11.26 1,048,519.54 71,341.81 寰宇船务企业有限公司（合 并口径） 6.64 100% 123.78 13.06 1,266,589.83 170,038.03 合并报表范围变化的说明： 2019年 6月 28日，本公司子公司大连中远海运油品运输有限公司（以下称“大连油运”） 与中远海运大连投资有限公司（以下称“大连投资公司”）签订《股权转让协议》，约定大连油 运将其持有的大连中远海运油运船员船舶管理有限公司（以下称“船管公司”） 100%股权转让予 大连投资公司，标的股权转让价款 1,055.89万元，过渡期间标的股权所有者权益变动由大连投资 公司享有。大连油运自 2019年 6月始，不再将船管公司纳入合并范围。 （2）以权益法核算的合营及联营公司经营情况 公司名称 本公司 持股比 例 2019年 上半年 运输周 转量（亿 吨海里） 2019年上半年 营业收入（万 元） 2019年上半 年归母净利 润（万元） 自有运力 艘/万载 重吨（万 立方米） 油品运输 上海北海船务股份有限公司 40% 72.5 76,510.58 25,999.72 10/62 LNG运输 中国液化天然气运输（控股） 有限公司 50% 150.6 57,220.87 29,340.21 18/296 其他 中远海运集团财务有限责任公 司 10.91%不适用 87,069.95 33,035.69不适用 (七)公司控制的结构化主体情况 □适用√不适用 二、其他披露事项 (一)预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动 的警示及说明 □适用 √不适用 22 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 (二)可能面对的风险 √适用□不适用 本集团在经营中可能面对的风险如下。 （1）宏观经济波动的风险 本集团所从事的油品、液化天然气等大宗资源品的航运受宏观经济波动影响较大。当宏观经 济处于高涨时期，对大宗资源品的需求将会迅速增加，从而加大对这类产品的航运需求；但当宏 观经济处于萧条时期，对上述货物的航运需求将不可避免地受到影响。此外，地缘政治、自然灾 害、意外事件等都有可能使航运业产生波动。 （2）其它运输方式竞争的风险 海运方式具有运量大、价格低的优势，是大宗物资运输的主要方式，尤其在石油、煤炭和铁 矿石等货物运输领域具有突出优势，但是其他运输方式仍对海运方式构成了一定竞争。如开通原 油运输管线和我国沿海港口深水码头的建设将减少对原油二程中转运输的需求。因此，虽然近年 来我国原油进口量持续增长，但受上述因素的影响，原油二程中转运量并未随原油进口量同比例 增长。 （3）运费价格波动的风险 运费价格是决定本集团盈利水平的核心因素之一，因此运费价格波动将会给本集团的经营效 益带来不确定性。本集团已通过采用与大型石油企业签署 COA合同，提升内贸油运比例或设立 合资公司的方式来增强运费价格的稳定性，能在一定程度上规避航运市场运费波动带来的风险。 然而，运价波动仍可能对本集团的经营活动产生较大影响。 （4）燃油价格波动风险 本集团的主营业务成本主要包括燃油费、港口费、折旧费和船员费用等，其中燃油费占比最 大。2018年及 2019年上半年，燃油费占本集团主营业务成本的比例分别为 31.5%和 30.8%。近年 来，国际市场原油价格波动较大，船用燃料油的价格波动也比较大，并且随着国内、国际对船舶 排放方面的新要求不断更新、提高，会对本集团燃油采购价格产生较大影响。因此，未来燃油价 格的波动将对本集团的主营业务成本和盈利水平产生较大影响。 近年来，本集团通过推广利用船舶节能技术和采用经济航速等多种方式降低燃油消耗，同时 加强燃油采购供应管理、丰富采购手段、及时顺应燃油市场的新情况，降低了燃油采购成本，虽 然上述措施可以抵消部分燃油价格波动带来的影响，但仍不能完全覆盖燃油价格波动风险。 （5）航运安全的风险 船舶在海上运行时存在发生搁浅、火灾、碰撞、沉船、海盗、环保事故等各种意外事故，以 及遭遇恶劣天气、自然灾害的可能性，这些情况会对船舶及船载货物造成损失。本集团可能因此 面临诉讼及赔偿的风险，船舶及货物也可能被扣押。其中，油品泄露造成环境污染的危险程度尤 为严重，一旦发生油品泄漏造成污染事故，本集团将面临巨额赔偿风险，并会给本集团的声誉和 正常经营等产生较大影响。本集团通过积极投保尽可能地控制风险，但保险赔偿仍不能完全覆盖 上述风险可能造成的损失。 此外，国际关系变化、地区纠纷、战争、恐怖活动等事件均可能对船舶的航行安全和正常经 营产生影响。近年来海盗活动异常猖獗，索马里海域海盗问题成为全球关注焦点，海盗成为航运 安全的重大危害。虽然本集团采取了多种防范海盗的措施，但海盗仍是危害航运业的重大风险。 23 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 （6）资本性支出较大的风险 截至 2019年 6月 30日，本集团预计未来三年新增油轮 16艘 305.8万载重吨，预计未来三年 的资本性支出为 66.4亿元人民币。因船舶建设周期较长，大量资本性支出需要较长时间才能产生 效益，大量新船的投入可能在一定时期内增加折旧和财务成本，降低盈利水平。 （7）汇率风险 本集团部分业务收入和部分营业成本以美元收取和支付，本集团以美元计价的资产与负债余 额也存在差异。尽管本集团通过适当配比美元收入和成本，有效降低了汇率波动的风险，但是随 着公司外贸业务规模不断扩大，以及本集团美元负债占比较高，未来汇率波动可能对本集团经营 造成影响。 (三)其他披露事项 □适用 √不适用 24 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 第五节 重要事项 一、股东大会情况简介 会议届次召开日期 决议刊登的指定网站的 查询索引 决议刊登的披露日期 二〇一八年年度股东 大会 2019年 6月 10日 http://www.sse.com.cn 2019年 6月 11日 股东大会情况说明 √适用□不适用 1、本公司二〇一八年年度股东大会于 2019年 6月 10日召开，审议并通过如下议案： （1）关于公司二〇一八年年度报告的议案； （2）关于公司二〇一八年度财务报告及审计报告的议案； （3）关于公司二〇一八年度利润分配的预案； （4）关于公司二〇一八年度董事会工作报告的议案； （5）关于公司二〇一八年度监事会工作报告的议案； （6）关于公司二〇一九年度董事、监事薪酬的议案； （7）关于聘任朱迈进先生为公司执行董事的议案； （8）关于公司 2019 下半年至 2020 年上半年新增担保额度的议案； （9）关于聘任公司 2019 年度境内外审计机构及其报酬的议案。 二、利润分配或资本公积金转增预案 (一)半年度拟定的利润分配预案、公积金转增股本预案 是否分配或转增 否 每 10股送红股数（股） 每 10股派息数(元)（含税） 每 10股转增数（股） 利润分配或资本公积金转增预案的相关情况说明 不适用 三、承诺事项履行情况 (一)公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内或持续到报告 期内的承诺事项 √适用 □不适用 承诺背 景 承诺 类型 承诺方 承诺 内容 承诺时 间及期 限 是否 有履 行期 限 是否 及时 严格 履行 如未能及 时履行应 说明未完 成履行的 具体原因 如未能 及时履 行应说 明下一 步计划 与股改 相关的 承诺 25 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 解决同中国远洋中国远洋海运集团有限公司 2016 年 5 月 5 日永久否是 业竞争海运集团 有限公司 承诺:a、在中国远洋海运集团有限公司（以下简 称“中远海运集团”）直接或间接持有中远海运能 源控股股权期间，中远海运集团及其他下属公司 将不采取任何行为或措施，从事对中远海运能源 及其子公司主营业务构成或可能构成实质性竞争 的业务活动，且不会侵害中远海运能源及其子公 司的合法权益，包括但不限于未来设立其他子公 司或合营、联营企业从事与中远海运能源及其子 公司现有主营业务构成实质性竞争的业务，或用 其他的方式直接或间接的参与中远海运能源及其 子公司现有主营业务。b、如中远海运集团及中远 海运集团控制的公司可能在将来与中远海运能源 在主营业务方面发生实质性同业竞争或与中远海 运能源发生实质利益冲突，中远海运集团将放弃 或将促使中远海运集团控制的公司放弃可能发生 同业竞争的业务机会，或将中远海运集团和中远 海运集团控制的公司产生同业竞争的业务以公 平、公允的市场价格，在适当时机全部注入中远 海运能源。c、中远海运集团不会利用从中远海运 能源了解或知悉的信息协助第三方从事或参与与 中远海运能源现有从事业务存在实质性竞争或潜 收购报在竞争的任何经营活动。e、如出现因中远海运集 告书或团或中远海运集团控制的其他企业违反上述承诺 权益变而导致中远海运能源及其他股东的权益受到损害 动报告的情况，中远海运集团将依法承担相应的赔偿责 书中所任。 作承诺解决关 联交易 中国远洋 海运集团 有限公司 于 2016 年 5 月 5 日，中远海运集团作为中远海 运能源的间接控股股东，作出如下承诺：本次无 偿划转完成后，在中远海运集团直接或间接持有 中远海运能源控股股权期间，其自身并通过中远 集团、中国海运将持续在人员、财务、机构、资 永久否是 产、业务等方面与中远海运能源保持相互独立， 并严格遵守中国证监会关于上市公司独立性的相 关规定，不利用控股股东地位违反上市公司规范 运作程序，干预上市公司经营决策，损害上市公 司和其他股东的合法权益。中远海运集团及中远 海运集团控制的其他企业保证不以任何方式占用 上市公司及子公司的资金。 其他中国远洋 海运集团 有限公司 于 2016 年 5 月 5 日，中远海运集团作为中远海 运能源的间接控股股东，作出如下承诺：本次无 偿划转完成后，在中远海运集团直接或间接持有 中远海运能源控股股权期间，其自身并通过中远 集团、中国海运将持续在人员、财务、机构、资 永久否是 产、业务等方面与中远海运能源保持相互独立， 并严格遵守中国证监会关于上市公司独立性的相 关规定，不利用控股股东地位违反上市公司规范 运作程序，干预上市公司经营决策，损害上市公 司和其他股东的合法权益。中远海运集团及中远 海运集团控制的其他企业保证不以任何方式占用 上市公司及子公司的资金。 解决同中国海运于 2015 年 12 月 11 日，中国海运作为中远海运永久否是 业竞争（集团） 总公司 能源的控股股东，作出如下承诺： a、本次重大资 产重组完成后，中国海运不会直接或间接地（包 括但不限于以独资、合资、合作和联营等方式） 参与或进行与中远海运能源所从事的主营业务有 实质性竞争或可能有实质性竞争的业务活动。b、 对于将来可能出现的中国海运的全资、控股、参 股企业所生产的产品或所从事的业务与中远海运 与重大能源构成竞争或可能构成竞争的情况，如中远海 资产重运能源提出要求，中国海运承诺将出让中国海运 组相关在前述企业中的全部出资或股份，并承诺在合法 的承诺合规的情况下，给予中远海运能源或其全资子公 司对前述出资或股份的优先购买权，并将尽最大 努力促使有关交易的价格是经公平合理的及与独 立第三者进行正常商业交易的基础上确定的。c、 如出现因中国海运或中国海运控制的其他企业违 反上述承诺而导致中远海运能源及其他股东的权 益受到损害的情况，中国海运将依法承担相应的 赔偿责任。 解决关中国海运中远海运能源实施重大资产重组过程中，中国海永久否是 26 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 联交易（集团） 总公司 运作为中远海运能源的控股股东，于 2015 年 12 月 11 日，特作出如下承诺：a、中国海运及所控 制的其他企业与中远海运能源之间将尽可能的避 免或减少关联交易。对于无法避免或者确有必要 而发生的关联交易，中国海运承诺将遵循市场化 的公正、公平、公开的原则，依法签订协议，按 照有关法律法规、规范性文件和中远海运能源公 司章程等有关规定履行合法程序，保证关联交易 的公允性和合规性，保证不通过关联交易损害中 远海运能源及其他股东的合法权益，并按照相关 法律法规、规范性文件的要求及时进行信息披露。 b、中国海运将严格按照《公司法》等法律法规以 及中远海运能源公司章程的有关规定行使股东权 利；在中远海运能源股东大会对有关中国海运及 所控制的其他企业的关联交易进行表决时，履行 回避表决义务。 其他中国海运 （集团） 总公司 中远海运能源实施重大资产重组过程中，中国海 运作为中远海运能源的控股股东，于 2015 年 12 月 11 日，特作出如下承诺：中国海运保证在资 永久否是 产、人员、财务、机构和业务方面与中远海运能 源保持分开，并遵守中国证券监督管理委员会关 于上市公司独立性的相关规定，不利用控股股东 地位违反上市公司规范运作程序，干预中远海运 能源经营决策，损害中远海运能源和其他股东的 合法权益。中国海运及控制的其他企业保证不以 任何方式占用中远海运能源及其控股企业的资 金。 与首次解决同中国海运2001 年 5 月 23 日，本公司的控股股东中国海运永久否是 公开发业竞争（集团）（集团）总公司向本公司作出不竞争承诺： a、不 行相关总公司 从事与本公司存在竞争的业务；b、不支持下属受 的承诺控制企业开展与本公司竞争的业务。 其他中国远洋 海运集团 于 2018年 3月 5日，中国远洋海运集团有限公司 承诺：1、自中远海能本次非公开发行董事会决议 2017年 10月 30 否是 有限公司日（2017年 10月 30日）前 6个月至本承诺函出日至非 具之日，中远海运集团及其之一致行动人不存在 减持中远海能股票的情形；2、自本承诺函出具之 日至中远海能本次非公开发行完成后 6个月内， 公开发 行完成 后 6个 中远海运集团及其之一致行动人不存在减持中远月内 海能股票（包括承诺期间因送股、公积金转增股 本等权益分派产生的股票）的计划； 3、中远海运 集团及其之一致行动人不存在违反《中华人民共 和国证券法》第四十七条规定的情形，不存在违 反《上市公司证券发行管理办法》第三十九条第 （七）项规定的情形； 4、如有违反上述承诺，中 远海运集团及其之一致行动人因减持股票所得收 益将全部归中远海能所有，并依法承担由此产生 的全部法律责任。 其他中国远洋 海运集团 于 2018年 3月 5日，中远海运集团就中远海能资 金安全作出如下承诺：1、中海集团财务有限责任 永久否是 与再融 资相关 的承诺 有限公司公司（以下简称“中海财务”）和中远财务有限 责任公司（以下简称“中远财务”）为依据《企 业集团财务公司管理办法》等相关法规经中国银 行业监督管理委员会（以下简称“中国银监会”） 批准设立的企业集团财务公司，并凭《中华人民 共和国金融许可证》经营金融业务。中海财务与 中远财务已建立健全内部控制、财务会计等相关 制度，其所有业务活动均遵照相关法律法规的规 定进行，中远海能在中海财务、中远财务的相关 存款业务具有安全性。在后续运营过程中中海财 务和中远财务将继续按照相关法律法规的规定规 范运作。2、鉴于中远海能在资产、业务、人员、 财务、机构等方面均独立于中远海运集团，中远 海运集团将继续确保中远海能的独立性并充分尊 重中远海能的经营自主权，由中远海能在符合中 国银监会相关规定的条件下，履行相关法律法规 及《中远海运能源运输股份有限公司章程》（以 下简称“《中远海能公司章程》”）规定的内部 程序后，根据业务开展的实际需要自主决策与中 海财务和中远财务间的金融业务。3、中远海运集 团及中远海运集团控股、实际控制的其他企业保 证不会通过中海财务、中远财务或其他任何方式 27 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 变相占用中远海能资金，保障中远海能在财务公 司的资金安全，中海财务和中远财务将合法合规 地对中远海能提供存款、信贷等金融服务，确保 中远海能在中海财务和中远财务的该等金融业务 均符合法律法规的相关规定。、若中海财务或中 远财务不具备偿付能力、存在从事违法违规行为 或中远海运集团及中远海运集团控股、控制的其 他企业违规占用中远海能资金而致使中远海能遭 受损失，中远海运集团及中远海运集团控股、实 际控制的其他企业将以现金予以补偿。 5、中远海运集团保证严格遵守中国证券监督管理 委员会、上海证券交易所有关规章及《中远海能 公司章程》等公司管理制度的规定，与其他股东 一样平等地行使股东权利、履行股东义务，不利 用控股股东的地位谋取不当利益，不损害中远海 能和其他股东的合法权益。 解决关 联交易 中国远洋 海运集团 于 2018年 5月 9日，中国远洋海运集团有限公司 承诺： 永久否是 有限公司一、在未来的业务经营中，中远海运集团将采取 切实措施减少并规范与中远海能的关联交易。对 于无法避免或者确有必要而发生的关联交易，中 远海运集团将遵循市场化的“公平、公正、公开” 原则，保证中远海运集团及所控制的其他企业的 关联交易活动遵循商业原则，关联交易的价格原 则上不偏离市场独立第三方进行相同或相似交易 时的价格或收费标准；依法签订关联交易合同， 按照有关法律法规、规范性文件和中远海能公司 章程等有关规定履行内部审议程序和信息披露义 务，保证不通过关联交易损害中远海能及中远海 能其他中小股东的合法权益。 二、中远海运集团及所控制的其他企业将严格按 照《公司法》等法律法规以及中远海能公司章程 的有关规定行使股东权利；在中远海能股东大会 对有关中远海运集团及所控制的其他企业的关联 交易进行表决时，履行回避表决义务。 三、如出现因中远海运集团及所控制的其他企业 违反上述承诺而导致中远海能或中远海能其他中 小股东权益受到损害的情况，中远海运集团将依 法承担相应的赔偿责任，并保证积极消除由此造 成的不利影响。 与股权 激励相 关的承 诺 其他对 公司中 小股东 所作承 诺 其他承 诺 其他承 诺 四、聘任、解聘会计师事务所情况 聘任、解聘会计师事务所的情况说明 √适用□不适用 本公司于 2019年 6月 10日召开的 2018年年度股东大会审议通过关于聘任公司 2019 年度 境内外审计机构及其报酬的议案，股东大会批准续聘信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）为 公司 2019年度境内审计机构，续聘罗兵咸永道会计师事务所为公司 2019年度境外审计机构。 股东大会批准信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）2019 年度审阅/审计费用人民币 290 万 元，罗兵咸永道会计师事务所 2019年度审阅/审计费用人民币 350 万元，两家审计机构 2019年 度审阅/审计费用合计人民币 640 万元（含税、差旅费）。 28 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 如信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）和罗兵咸永道会计师事务所提供的审计服务的范 围发生重大变化，股东大会授权董事会或董事会授权人士合理确定境内、外审计机构 2019年度 审计费具体金额。 审计期间改聘会计师事务所的情况说明 □适用√不适用 公司对会计师事务所“非标准审计报告”的说明 □适用√不适用 公司对上年年度报告中的财务报告被注册会计师出具“非标准审计报告”的说明 □适用√不适用 五、破产重整相关事项 □适用√不适用 六、重大诉讼、仲裁事项 □本报告期公司有重大诉讼、仲裁事项 √本报告期公司无重大诉讼、仲裁事项 七、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人、收购人处罚及整改情况 □适用√不适用 八、报告期内公司及其控股股东、实际控制人诚信状况的说明 √适用□不适用 本公司、本公司控股股东-中国海运集团有限公司及本公司间接控股股东-中国远洋海运集 团有限公司连同其各自的董事、监事、高级管理人员最近五年诚信状况良好，不存在未按期偿还 大额债务、未履行承诺、被中国证监会采取行政监管措施或受过上海证券交易所纪律处分等情况。 九、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的情况及其影响 (一)相关股权激励事项已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的 √适用 □不适用 事项概述 查询索引 本公司于 2017年 12月 19日召开的 2017年第十三次董事 会会议和 2017年第七次监事会会议审议通过《关于 <中远 海运能源运输股份有限公司股票期权激励计划（草案）> 及其摘要的议案》等相关议案，董事会同意公司施行股票 期权激励计划，并同意将本议案提交公司股东大会和类别 股东大会审议。 公告 2017-070，2017-071，2017-072 于 2018年 2月，本公司控股股东中国远洋海运集团有限公公告 2018-008 29 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 司收到国务院国有资产监督管理委员会（以下简称 “国务院 国资委”）《关于中远海运能源运输股份有限公司实施首期 股票期权激励计划的批复》（国资考分〔2018〕65号）， 国务院国资委原则同意中远海能实施股票期权激励计划； 原则同意中远海能股票期权激励计划的业绩考核目标；以 后年度实施股权激励计划应当报国务院国资委备案后实 施。 2018年 10月 30日，公司召开 2018年第九次董事会会议 和 2018年第六次监事会会议，审议通过了《关于 <中远海 运能源运输股份有限公司股票期权激励计划（草案修订 稿）>及其摘要的议案》、《中远海运能源运输股份有限公 司股票期权激励计划管理办法（草案修订稿）的议案》。 公告 2018-065，2018-066,2018-067 2018年 12月 17日，公司召开 2018年第二次临时股东大 会、2018年第一次 A股类别股东大会及 2018年第一次 H 股类别股东大会审议通过了《股票期权激励计划（草案修 订稿）及摘要的议案》、《股票期权激励计划管理办法（草 案修订稿）的议案》及《关于提请股东大会授权董事会办 理公司股票期权激励计划相关事宜的议案》。 公告 2018-078 2018年 12月 27日，公司召开 2018年第十二次董事会会 议和 2018年第八次监事会会议，审议通过了《关于调整股 票期权激励计划激励对象名单及授予权益数量的议案》、 《关于向股票期权激励计划激励对象授予股票期权的议 案》，同意将本次股票期权激励计划授予的激励对象由 134 人调整为 133人，授予的股票期权数量由 35,787,000份调 整为 35,460,000份，确定 2018年 12月 27日为本次激励计 划的授予日，并同意向符合授予条件的 133名激励对象授 予 35,460,000份股票期权。 公告 2018-080,2018-081， 2018-082,2018-08 (二)临时公告未披露或有后续进展的激励情况 股权激励情况 □适用 √不适用 其他说明 □适用√不适用 员工持股计划情况 □适用 √不适用 其他激励措施 □适用 √不适用 30 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 十、重大关联交易 (一)与日常经营相关的关联交易 1、已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项 □适用 √不适用 2、已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项 √适用 □不适用 中远海能和中远海运集团-《船舶服务总协议》 根据《船舶服务总协议》，本公司与间接控股股东中国远洋海运集团有限公司 2018年 11月 12日于上海签订了《船舶服务总协议》。根据该协议，本公司及其附属公司与中远海运集团及其 附属公司或联系人之间将相互提供以下船舶服务：（1）提供船舶润滑油；（ 2）提供船舶燃油； （3）提供船舶物料及物料修理服务；（ 4）船舶代管服务、船舶安全管理及技术咨询服务；（ 5） 提供船舶油漆和保养油漆；（ 6）提供船舶修理、特涂、船舶技改、救生消防设备服务；（ 7）提 供船舶备件；（8）提供机电及电子工程、通信导航设备的预订购、修理及安装调试；（ 9）供应 和修理船舶设备；（10）提供船舶监造技术服务；（11）用于销售及购买船舶、附件和其它设备 的相关服务；（ 12）船舶及相关业务的保险及保险经纪服务；（ 13）船舶和货运代理服务；（ 14） 少量货物运输服务和船舶租赁；和（ 15）其他相关船舶服务。该服务协议有效期为 2019年 1月 1 日至 2021年 12月 31日，为期三年。定价政策：参照相应的市场价格 (指独立第三方在日常业务 中根据正常商业条款在相同或邻近地区提供相若种类的服务时所收取的价格) 按照公平及合理的 原则确定。 中远海能和中远海运集团 -《船员租赁总协议》 根据《船员租赁总协议》，本公司及其附属公司与中远海运集团及其附属公司或联系人之间 将相互提供船员管理、培训和租赁及其他相关配套服务。该服务协议有效期为 2019年 1月 1日至 2021年 12月 31日，为期三年。定价政策：参照相应的市场价格 (指独立第三方在日常业务中根 据正常商业条款在相同或邻近地区提供相若种类的服务时所收取的价格)按照公平及合理的原则 确定。 中远海能和中远海运集团 -《物业租赁总协议》 根据《物业租赁总协议》，本公司及其附属公司向中远海运集团及其附属公司或联系人出租 及承租相关房屋。该服务协议有效期为 2019年 1月 1日至 2021年 12月 31日，为期三年。定价 政策：参照相应的市场价格 (指独立第三方在日常业务中根据正常商业条款在相同或邻近地区提供 相若种类的房屋时所收取的租金)按照公平及合理的原则确定。 中远海能和中远海运集团 -《综合服务总协议》 根据《综合服务总协议》，本公司及其附属公司与中远海运集团及其附属公司或联系人之间 将相互提供以下相关后勤服务：（ 1）提供计算机系统及有关软件系统的维护；（ 2）提供酒店、 机票、会议服务；（3）提供业务招待采购及服务、职工餐饮服务；（ 4）提供办公用品、劳防用 品；（5）车辆租赁、维修、保养以及驾驶服务；（ 6）办公设备修理、维护物业、后勤管理、档 案管理等服务；（ 7）物业出租管理服务；（ 8）印刷服务、复印机维修保养、纸张供应服务；（ 9） 协助处理有关区域内的海事赔偿案件；（ 10）医疗服务；（ 11）提供培训服务；（ 12）特快专递、 绿化服务；和（13）其他相关配套服务。该服务协议有效期为 2019年 1月 1日至 2021年 12月 31日，为期三年。定价政策：参照相应的市场价格 (指独立第三方在日常业务中根据正常商业条 款在相同或邻近地区提供相若种类的服务时所收取的价格)按照公平及合理的原则确定。 中远海能和中远海运集团 -《金融财务服务协议》 根据《金融财务服务协议》，中远海运集团同意促使其控制的中远海运集团财务有限责任公 司（以下简称 “财务公司”）向本公司及其附属公司提供以下金融财务服务：（1）存款服务；（ 2） 31 / 184 中远海运能源运输股份有限公司 2019年半年度报告 信贷服务；（ 3）清算服务；（ 4）外汇服务；和（ 5）经中国银行业监督管理委员会批准财务公司 可从事的任何其他业务。该服务协议有效期为 2019年 1月 1日至 2021年 12月 31日，为期三年。 定价政策： （1）存款利率：财务公司吸收本公司及其附属公司存款的利率，应不低于且不逊于以下各 项：(i) 中国人民银行就类似种类之存款规定的相关利率；及(ii)相应的市场利率(指独立第三方商 业银行在日常业务中根据正常商业条款在相同服务所在地或邻近地区提供同种类存款服务所确定 的利率)按照公平及合理的原则确定；除符合前述外，财务公司吸收本公司存款的利率，也应参照 财务公司吸收其他单位同种类存款所确定的利率。 （2）贷款利率：财务公司向本公司及其附属公司发放贷款的利率，应不高于以下各项： (i) 中国人民银行就类似类型贷款规定的相关利率上限；及(ii)相应的市场利率(指独立第三方商业银行 在日常业务中根据正常商业条款在相同服务所在地或邻近地区提供同种类贷款服务所确定的利率 ) 按照公平及合理的原则确定；除符合前述外，财务公司向本公司及其附属公司发放贷款所确定的 条件，较任何独立第三方向本公司及其附属公司提供同种类贷款服务所确定的条件，及财务公司 向任何同信用级别独立第三方发放同种类贷款所确定的条件为优惠。 （3）清算服务：财务公司暂不向本公司及其附属公司收取任何费用。 （4）关于其他服务，包括但不限于外汇服务等，财务公司为本公司及其附属公司提供服务 所收取的费用应遵循以下原则：（ i）符合中国人民银行或中国银保监会就类似类型服务规定的标 准(如适用)；(ii) 不高于独立第三方商业银行向本公司及其附属公司提供同种类型服务所收取的费 用；(iii) 不高于财务公司向其他相同信用评级第三方单位提供同种类服务的费用。 上述 5项交易均已经过本公司 2018年第十次董事会审议及批准，并已经本公司于 2018年 12 月 17日召开的 2018年第二次临时股东大会批准生效（控股股东回避表决）。 本次日常关联交易各类别 2019年上半年实际发生额（未完）  |