银华鑫锐:更新招募说明书(2019年第2号)

时间:2019年09月11日 19:40:39 中财网
原标题:银华基金管理股份有限公司:银华鑫锐:更新招募说明书(2019年第2号)








银华鑫锐灵活配置混合型证券投资基金(LOF)



更新招募说明书

(2019年第2号)















基金管理人:银华基金管理股份有限公司

基金托管人:中国建设银行股份有限公司




重要提示



本基金经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)于2016年5月4日证
监许可【2016】979号文准予募集注册。


本基金的基金合同生效日为2016年8月1日。


基金管理人保证本招募说明书的内容真实、准确、完整。本招募说明书经中国证监会
注册,但中国证监会对本基金募集的注册,并不表明其对本基金的风险和收益作出实质性判
断或保证,也不表明投资于本基金没有风险。中国证监会不对基金的投资价值及市场前景等
作出实质性判断或者保证。


证券投资基金(以下简称“基金”)是一种长期投资工具,其主要功能是分散投资,降
低投资单一证券所带来的个别风险。基金不同于银行储蓄和债券等能够提供固定收益预期的
金融工具,投资人购买基金,既可能按其持有份额分享基金投资所产生的收益,也可能承担
基金投资所带来的损失。投资人应当充分了解基金定期定额投资和零存整取等储蓄方式的区
别。定期定额投资是引导投资人进行长期投资、平均投资成本的一种简单易行的投资方式。

但是定期定额投资并不能规避基金投资所固有的风险,不能保证投资人获得收益,也不是替
代储蓄的等效理财方式。


基金分为股票型证券投资基金、混合型证券投资基金、债券型证券投资基金、货币市场
基金等不同类型,投资人投资不同类型的基金将获得不同的收益预期,也将承担不同程度的
收益风险。一般来说,基金的收益预期越高,投资人承担的收益风险也越大。本基金是混合
型基金,其预期收益和预期风险水平高于债券型基金产品和货币市场基金,属于中高预期风
险、中高预期收益的基金产品。


本基金按照基金份额初始面值1.00元发售,在市场波动等因素的影响下,基金份额净
值可能低于基金份额初始面值。


本基金投资于证券市场,基金净值会因为证券市场波动等因素产生波动,投资人在投
资本基金前,需充分了解本基金的产品特性,充分考虑自身的风险承受能力,理性判断市场,
并承担基金投资中出现的各类风险,包括市场风险、基金运作风险、本基金特有的风险以及
其他风险等。巨额赎回风险是开放式基金所特有的一种风险,即当单个开放日基金的净赎回
申请(赎回申请份额总数加上基金转换中转出申请份额总数后扣除申购申请份额总数及基金
转换中转入申请份额总数后的余额)超过前一开放日基金总份额的百分之十时,投资人将可


能无法及时赎回持有的全部基金份额。


本基金可根据投资策略需要或市场环境的变化,选择将部分基金资产投资于科创板股票
或选择不将基金资产投资于科创板股票,基金资产并非必然投资于科创板股票。基金资产投
资于科创板股票,会面临科创板机制下因投资标的、市场制度以及交易规则等差异带来的特
有风险,包括但不限于市场风险、流动性风险、信用风险、集中度风险、系统性风险、政策
风险等。具体风险烦请查阅本招募说明书的“风险揭示”章节的相关内容。


投资有风险,投资人在进行投资决策前,请仔细阅读本基金的招募说明书、基金合同
等信息披露文件,了解本基金的风险收益特征,并根据自身的投资目的、投资期限、投资经
验、资产状况等判断基金是否和投资人的风险承受能力相适应。


基金管理人承诺以恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金资产,但不
保证本基金一定盈利,也不保证最低收益。当投资人赎回时,所得可能会高于或低于投资人
先前所支付的金额。投资人应当认真阅读基金合同、基金招募说明书等信息披露文件,自主
判断基金的投资价值,自主做出投资决策,自行承担投资风险。本基金的过往业绩及其净值
高低并不预示其未来业绩表现。基金管理人所管理的其他基金的业绩并不构成对本基金业绩
表现的保证。基金管理人提醒投资人基金投资的“买者自负”原则,在做出投资决策后,基
金运营状况与基金净值变化引致的投资风险,由投资人自行负担。


投资人应当通过基金管理人或具有基金销售业务资格的其他机构购买和赎回基金,基
金销售机构名单详见本招募说明书、本基金的基金份额发售公告以及相关公告。


本招募说明书(更新)所载内容截止日为2019年8月1日,有关财务数据和净值表现
截止日为2019年6月30日,所披露的投资组合为2019年第2季度的数据(财务数据未经
审计)。





目 录

一、绪言 ......................................................................................................................................... 4
二、释义 ......................................................................................................................................... 5
三、基金管理人 ............................................................................................................................ 10
四、基金托管人 ............................................................................................................................ 22
五、相关服务机构 ........................................................................................................................ 25
六、基金的募集 ............................................................................................................................ 35
七、基金合同的生效 .................................................................................................................... 36
八、基金份额的上市交易 ............................................................................................................ 37
九、基金份额的运作方式、申购与赎回 .................................................................................... 39
十、基金的投资 ............................................................................................................................ 52
十一、基金的业绩 ........................................................................................................................ 66
十二、基金的财产 ........................................................................................................................ 67
十三、基金资产估值 .................................................................................................................... 68
十四、基金的收益与分配 ............................................................................................................ 73
十五、基金的费用与税收 ............................................................................................................ 75
十六、基金的会计和审计 ............................................................................................................ 78
十七、基金份额的转换 ................................................................................................................ 79
十八、基金的信息披露 ................................................................................................................ 81
十九、风险揭示 ............................................................................................................................ 87
二十、基金合同的变更、终止与基金财产的清算..................................................................... 92
二十一、基金合同的内容摘要 .................................................................................................... 94
二十二、基金托管协议的内容摘要 .......................................................................................... 117
二十三、对基金份额持有人的服务 .......................................................................................... 133
二十四、其他应披露事项 .......................................................................................................... 134
二十五、招募说明书的存放及查阅方式 .................................................................................. 135
二十六、备查文件 ...................................................................................................................... 136

一、绪言



银华鑫锐定增灵活配置混合型证券投资基金招募说明书》(以下简称“招募说明书”

或“本招募说明书”)依据《中华人民共和国证券投资基金法》(以下简称“《基金法》”)、《证
券投资基金销售管理办法》(以下简称“《销售办法》”)、《公开募集证券投资基金运作管理办
法》(以下简称“《运作办法》”)、《证券投资基金信息披露管理办法》(以下简称“《信息披露
办法》”)、《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》(以下简称“《流动性风险管
理规定》”)、《银华鑫锐定增灵活配置混合型证券投资基金基金合同》(以下简称“基金合同”)
及其他有关法律法规编写。


本招募说明书阐述了银华鑫锐定增灵活配置混合型证券投资基金的投资目标、策略、
风险、费率等与投资人投资决策有关的全部必要事项,投资人在作出投资决策前应仔细阅读
本招募说明书。


基金管理人承诺本招募说明书不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,并对
其真实性、准确性、完整性承担法律责任。


本基金是根据本招募说明书所载明的资料申请募集的。本招募说明书由银华基金管理
有限公司解释。本基金管理人没有委托或授权任何其他人提供未在本招募说明书中载明的信
息,或对本招募说明书作任何解释或者说明。


本招募说明书根据本基金的基金合同编写,并经中国证监会注册。基金合同是约定基
金合同当事人之间权利、义务的法律文件。基金投资人自依基金合同及相关文件合法取得基
金份额,即成为基金份额持有人和基金合同的当事人,其持有本基金基金份额的行为本身即
表明其对基金合同的承认和接受。基金份额持有人作为基金合同当事人并不以在基金合同上
书面签章为必要条件。基金合同当事人应按照《基金法》、基金合同及其他有关规定享有权
利、承担义务。基金投资人欲了解基金份额持有人的权利和义务,应详细查阅基金合同。



二、释义



在本招募说明书中,除非文意另有所指,下列词语或简称具有如下含义:

1、基金或本基金:指银华鑫锐定增灵活配置混合型证券投资基金,基金份额转换后更
名为银华鑫锐灵活配置混合型证券投资基金(LOF)

2、基金管理人:指银华基金管理股份有限公司

3、基金托管人:指中国建设银行股份有限公司

4、基金合同、《基金合同》:指《银华鑫锐定增灵活配置混合型证券投资基金基金合同》
及对基金合同的任何有效修订和补充

5、托管协议:指基金管理人与基金托管人就本基金签订之《银华鑫锐定增灵活配置混
合型证券投资基金托管协议》及对该托管协议的任何有效修订和补充

6、招募说明书或本招募说明书:指《银华鑫锐定增灵活配置混合型证券投资基金招募
说明书》及其定期的更新

7、基金份额发售公告:指《银华鑫锐定增灵活配置混合型证券投资基金基金份额发售
公告》

8、法律法规:指中国现行有效并公布实施的法律、行政法规、规范性文件、部门规章、
地方性法规、地方政府规章和其制定机构不时做出的修改、补充和有权解释

9、《基金法》:指2003年10月28日经第十届全国人民代表大会常务委员会第五次会议
通过,2012年12月28日第十一届全国人民代表大会常务委员会第三十次会议修订,自2013
年6月1日起实施,并经2015年4月24日第十二届全国人民代表大会常务委员会第十四次
会议《全国人民代表大会常务委员会关于修改<中华人民共和国港口法>等七部法律的决定》
修改的《中华人民共和国证券投资基金法》及颁布机关对其不时做出的修订

10、《销售办法》:指中国证监会2013年3月15日颁布、同年6月1日实施的《证券投
资基金销售管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订

11、《信息披露办法》:指中国证监会2004年6月8日颁布、同年7月1日实施的《证
券投资基金信息披露管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订

12、《运作办法》:指中国证监会2014年7月7日颁布、同年8月8日实施的《公开募
集证券投资基金运作管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订

13、《上市交易公告书》:指《银华鑫锐定增灵活配置混合型证券投资基金上市交易公告


书》

14、《流动性风险管理规定》:指中国证监会2017年8月31日颁布、同年10月1日实
施的《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》及颁布机关对其不时做出的修订

15、中国证监会:指中国证券监督管理委员会

16、银行业监督管理机构:指中国人民银行和/或中国银行业监督管理委员会或其他经
国务院授权的机构

17、基金合同当事人:指受基金合同约束,根据基金合同享有权利并承担义务的法律主
体,包括基金管理人、基金托管人和基金份额持有人

18、个人投资者:指依据有关法律法规规定可投资于证券投资基金的自然人

19、机构投资者:指依法可以投资证券投资基金的、在中华人民共和国境内合法登记并
存续或经有关政府部门批准设立并存续的企业法人、事业法人、社会团体或其他组织

20、合格境外机构投资者:指符合《合格境外机构投资者境内证券投资管理办法》及相
关法律法规规定可以投资于在中国境内依法募集的证券投资基金的中国境外的机构投资者

21、投资人:指个人投资者、机构投资者和合格境外机构投资者以及法律法规或中国证
监会允许购买证券投资基金的其他投资人的合称

22、基金份额持有人:指依基金合同和招募说明书合法取得本基金基金份额的投资人

23、基金销售业务:指基金管理人或销售机构宣传推介基金,发售基金份额,办理基金
份额的申购、赎回、转换、转托管及定期定额投资等业务

24、发售:指在本基金募集期内,销售机构向投资者销售本基金份额的行为

25、销售机构:指银华基金管理有限公司以及符合《销售办法》和中国证监会规定的其
他条件,取得基金销售业务资格并与基金管理人签订了基金销售服务代理协议,代为办理基
金销售业务的机构以及可通过深圳证券交易所交易系统办理基金销售业务的会员单位

26、会员单位:指具有基金销售业务资格,经深圳证券交易所和中国证券登记结算有限
责任公司认可的、可通过深圳证券交易所交易系统办理本基金的认购、申购、赎回和转托管
等业务的深圳证券交易所会员单位

27、场外:通过深圳证券交易所外的销售机构办理基金份额认购、申购和赎回的场所。

通过该等场所办理基金份额的认购、申购、赎回也称为场外认购、场外申购、场外赎回

28、场内:通过深圳证券交易所内具有相应业务资格的会员单位利用交易所开放式基金
交易系统办理基金份额认购、申购、赎回和上市交易的场所。通过该等场所办理基金份额的
认购、申购、赎回也称为场内认购、场内申购、场内赎回


29、基金销售网点:指销售机构的销售网点

30、登记业务:指基金登记、存管、过户、清算和结算业务,具体内容包括投资人基金
账户的建立和管理、基金份额登记、基金销售业务的确认、清算和结算、代理发放红利、建
立并保管基金份额持有人名册和办理非交易过户等

31、登记机构:指办理登记业务的机构。本基金的登记机构为中国证券登记结算有限责
任公司

32、登记结算系统:指中国证券登记结算有限责任公司开放式基金登记结算系统,登记
在该系统的基金份额也称为场外份额

33、证券登记系统:指中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司证券登记系统,登记
在该系统的基金份额也称为场内份额

34、开放式基金账户:指投资者通过场外销售机构在中国证券登记结算有限责任公司注
册的开放式基金账户,用于记录投资者持有的、基金管理人所管理的基金份额余额及其变动
情况。投资者办理场外认购、场外申购和场外赎回等业务时需具有开放式基金账户。记录在
该账户下的基金份额登记在登记机构的登记结算系统

35、深圳证券账户:指在中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司开设的深圳证券交
易所人民币普通股票账户或证券投资基金账户。基金投资者通过深圳证券交易所交易系统办
理场内认购、场内申购和场内赎回、基金交易等业务时需持有深圳证券账户。记录在该账户
下的基金份额登记在证券登记系统

36、基金交易账户:指销售机构为投资人开立的、记录投资人通过该销售机构办理认购、
申购、赎回、交易、转换、转托管及定期定额投资等业务而引起基金份额变动及结余情况的
账户

37、基金合同生效日:指基金募集达到法律法规规定及基金合同规定的条件,基金管理
人聘请法定机构验资并向中国证监会办理基金备案手续完毕,并获得中国证监会书面确认之


38、基金合同终止日:指基金合同规定的基金合同终止事由出现后,基金财产清算完毕,
清算结果报中国证监会备案并予以公告之日

39、基金募集期:指自基金份额发售之日起至发售结束之日止的期间,最长不得超过3
个月

40、存续期:指基金合同生效至终止之间的不定期期限

41、工作日:指上海证券交易所、深圳证券交易所的正常交易日


42、T日:指销售机构在规定时间受理投资人申购、赎回或其他业务申请的开放日

43、T+n日:指自T日起第n个工作日(不包含T日)

44、开放日:指本基金转换为上市开放式基金(LOF)后,为投资人办理基金份额申购、
赎回或其他业务的工作日

45、开放时间:指开放日基金接受申购、赎回或其他交易的时间段

46、年度对日:指某一日期在后续年度中的对应日期;如该对应日期为非工作日或该日
历年度中不存在对应日期的,则顺延至下一工作日

47、《业务规则》:指本基金管理人、深圳证券交易所、中国证券登记结算有限责任公司
及销售机构的相关业务规则及其不时做出的修订

48、认购:指在基金募集期内,投资人根据基金合同和招募说明书的规定申请购买本基
金基金份额的行为

49、申购:指基金份额转换后,投资人根据基金合同和招募说明书的规定申请购买本基
金基金份额的行为

50、上市交易:指基金投资者通过深圳证券交易所会员单位以集中竞价的方式买卖基金
份额的行为

51、赎回:指基金份额转换后,基金份额持有人按基金合同和招募说明书规定的条件要
求将本基金基金份额兑换为现金的行为

52、基金转换:指基金份额持有人按照基金合同和基金管理人届时有效公告规定的条件,
申请将其持有基金管理人管理的、已开通基金转换业务的某一开放式基金的基金份额转换为
同一基金管理人管理的其他已开通基金转换业务的开放式基金的基金份额的行为

53、转托管:指基金份额持有人在本基金的不同销售机构之间实施的变更所持基金份额
销售机构的操作,包括系统内转托管和跨系统转托管

54、系统内转托管:指基金份额持有人将持有的基金份额在登记结算系统内不同销售机
构(网点)之间或证券登记系统内不同会员单位(交易单元)之间进行转托管的行为

55、跨系统转托管:指基金份额持有人将持有的基金份额在登记结算系统和证券登记系
统之间进行转托管的行为

56、场外份额:登记在登记结算系统下的基金份额

57、场内份额:登记在证券登记系统下的基金份额

58、基金份额转换:指在基金合同生效后第三个年度对日起按照基金合同规定的份额转
换规则,银华鑫锐定增灵活配置混合型证券投资基金基金份额在转换日自动转换为上市开放


式基金(LOF)份额

59、基金份额转换日:本基金份额转换日为基金合同生效后第三个年度对日

60、定期定额投资计划:指投资人通过有关销售机构提出申请,约定每期申购日、扣款
金额及扣款方式,由销售机构于每期约定扣款日在投资人指定银行账户内自动完成扣款及受
理基金申购申请的一种投资方式

61、巨额赎回:指本基金单个开放日,基金净赎回申请(赎回申请份额总数加上基金转
换中转出申请份额总数后扣除申购申请份额总数及基金转换中转入申请份额总数后的余额)
超过上一开放日基金总份额的10%

62、元:指人民币元

63、基金收益:指基金投资所得红利、股息、债券利息、买卖证券价差、票据投资收益、
银行存款利息、已实现的其他合法收入及因运用基金财产带来的成本和费用的节约

64、基金资产总值:指基金拥有的各类有价证券、股指期货合约、银行存款本息、基金
应收申购款及其他资产的价值总和

65、基金资产净值:指基金资产总值减去基金负债后的价值

66、基金份额净值:指计算日基金资产净值除以计算日基金份额总数

67、基金资产估值:指计算评估基金资产和负债的价值,以确定基金资产净值和基金份
额净值的过程

68、流动性受限资产:指由于法律法规、监管、合同或操作障碍等原因无法以合理价格
予以变现的资产,包括但不限于到期日在10个交易日以上的逆回购与银行定期存款(含协
议约定有条件提前支取的银行存款)、停牌股票、流通受限的新股及非公开发行股票、资产
支持证券、因发行人债务违约无法进行转让或交易的债券等

69、指定媒介:指中国证监会指定的用以进行信息披露的报刊、互联网网站及其他媒介

70、不可抗力:指基金合同当事人不能预见、不能避免且不能克服的客观事件

71、中国:指中华人民共和国。就基金合同而言,不包括香港特别行政区、澳门特别行
政区和台湾地区


三、基金管理人



(一)基金管理人概况

名称

银华基金管理股份有限公司

注册地址

广东省深圳市福田区深南大道6008号特区报业大厦19层

办公地址

北京市东城区东长安街1号东方广场东方经贸城C2办公楼15层

法定代表人

王珠林

设立日期

2001年5月28日

批准设立机


中国证监会

批准设立文


中国证监会证监基金字
[2001]7号

组织形式

股份有限公司

注册资本

2.222亿元人民币

存续期间

持续经营

联系人

冯晶

电话

010-58163000

传真

010-58163090



银华基金管理有限公司成立于2001年5月28日,是经中国证监会批准(证监基金字
[2001]7号文)设立的全国性资产管理公司。公司注册资本为2.222亿元人民币,公司的股权
结构为西南证券股份有限公司(出资比例44.10%)、第一创业证券股份有限公司(出资比例
26.10%)、东北证券股份有限公司(出资比例18.90%)、山西海鑫实业股份有限公司(出资比
例0.90%)、珠海银华聚义投资合伙企业(有限合伙)(出资比例3.57%)、珠海银华致信投资
合伙企业(有限合伙)(出资比例3.20%)及珠海银华汇玥投资合伙企业(有限合伙)(出资
比例3.22%)。公司的主要业务是基金募集、基金销售、资产管理及中国证监会许可的其他业
务。公司注册地为广东省深圳市。银华基金管理有限公司的法定名称已于2016年8月9日起变
更为“银华基金管理股份有限公司”。


公司治理结构完善,经营运作规范,能够切实维护基金投资人的利益。公司董事会下设
“战略委员会”、“风险控制委员会”、“薪酬与提名委员会”、“审计委员会”四个专业委员会,
有针对性地研究公司在经营管理和基金运作中的相关情况,制定相应的政策,并充分发挥独
立董事的职能,切实加强对公司运作的监督。


公司监事会由4位监事组成,主要负责检查公司的财务以及对公司董事、高级管理人员
的行为进行监督。


公司具体经营管理由总经理负责,公司根据经营运作需要设置投资管理一部、投资管理
二部、投资管理三部、量化投资部、境外投资部、FOF投资管理部、研究部、市场营销部、
机构业务部、养老金业务部、交易管理部、风险管理部、产品开发部、运作保障部、信息技
术部、互联网金融部、战略发展部、投资银行部、监察稽核部、人力资源部、公司办公室、
财务行政部、深圳管理部、内部审计部等24个职能部门,并设有北京分公司、青岛分公司和
上海分公司。此外,公司设立投资决策委员会作为公司投资业务的最高决策机构,同时下设


“主动型A股投资决策、固定收益投资决策、量化和境外投资决策、养老金投资决策及基金
中基金投资决策”五个专门委员会。公司投资决策委员会负责确定公司投资业务理念、投资
政策及投资决策流程和风险管理。


(二)主要人员情况

1、基金管理人董事、监事、经理及其他高级管理人员

王珠林先生:董事长,经济学博士。曾任甘肃省职工财经学院财会系讲师,甘肃省证券
公司发行部经理,中国蓝星化学工业总公司处长,蓝星清洗股份有限公司董事、副总经理、
董事会秘书,西南证券副总裁,中国银河证券副总裁,西南证券董事、总裁;还曾先后担任
中国证监会发行审核委员会委员、中国证监会上市公司并购重组审核委员会委员、中国证券
业协会投资银行业委员会委员、重庆市证券期货业协会会长。现任公司董事长,兼任中国上
市公司协会并购融资委员会执行主任、中国证券业协会绿色证券专业委员会副主任委员、中
国退役士兵就业创业服务促进会副理事长、中证机构间报价系统股份有限公司董事、中国航
发动力股份有限公司独立董事、北汽福田汽车股份有限公司独立董事、财政部资产评估准则
委员会委员。


王芳女士:董事,法学硕士、清华五道口金融EMBA。曾任大鹏证券有限责任公司法律支
持部经理,第一创业证券有限责任公司首席律师、法律合规部总经理、合规总监、副总裁,
第一创业证券股份有限公司常务副总裁、合规总监。现任第一创业证券股份有限公司董事、
总裁,第一创业证券承销保荐有限责任公司执行董事。


李福春先生:董事,中共党员,硕士研究生,高级工程师。曾任一汽集团公司发展部部
长;吉林省经济贸易委员会副主任;吉林省发展和改革委员会副主任;长春市副市长;吉林
省发展和改革委员会主任;吉林省政府党组成员、秘书长。现任东北证券股份有限公司董事
长、党委书记,东证融汇证券资产管理有限公司董事长,中证机构间报价系统股份有限公司
监事,深圳证券交易所第四届理事会战略发展委员会委员,上海证券交易所第四届理事会政
策咨询委员会委员。


吴坚先生:董事,中共党员。曾任重庆市经济体制改革委员会主任科员,重庆市证券监
管办公室副处长,重庆证监局上市处处长,重庆渝富资产经营管理集团有限公司党委委员、
副总经理,重庆东源产业投资股份有限公司董事长,重庆机电股份有限公司董事,重庆上市
公司董事长协会秘书长,西南证券有限责任公司董事,安诚财产保险股份有限公司副董事长,
重庆银海融资租赁有限公司董事长,重庆直升机产业投资有限公司副董事长,华融渝富股权
投资基金管理有限公司副董事长,西南药业股份有限公司独立董事,西南证券股份有限公司
董事,西南证券股份有限公司副总裁。现任西南证券股份有限公司董事、总裁、党委副书记,
重庆股份转让中心有限责任公司董事长,西证国际投资有限公司董事长,西证国际证券股份
有限公司董事会主席,重庆仲裁委仲裁员,重庆市证券期货业协会会长。


王立新先生:董事,总经理,经济学博士,中国证券投资基金行业最早的从业者,已从


业20年。他参与创始的南方基金和目前领导的银华基金是中国优秀的基金管理公司。曾就读
于北京大学哲学系、中央党校研究生部、中国社会科学院研究生部、长江商学院EMBA。先后
就职于中国工商银行总行、中国农村发展信托投资公司、南方证券股份有限公司基金部;参
与筹建南方基金管理有限公司,并历任南方基金研究开发部、市场拓展部总监。现任银华基
金管理股份有限公司总经理、银华资本管理(珠海横琴)有限公司董事长。此外,兼任中国
基金业协会理事、香山论坛发起理事、秘书长、《中国证券投资基金年鉴》副主编、北京大
学校友会理事、北京大学企业家俱乐部理事、北京大学哲学系系友会秘书长、北京大学金融
校友联合会副会长。


郑秉文先生:独立董事,经济学博士,教授,博士生导师,曾任中国社会科学院研究生
院副院长,欧洲所副所长,拉美所所长和美国所所长。现任第十三届全国政协委员,中国社
科院世界社保研究中心主任,研究生院教授、博士生导师,政府特殊津贴享受者,人力资源
和社会保障部咨询专家委员会委员,保监会重大决策咨询委员会委员,在北京大学、中国人
民大学、国家行政学院、武汉大学等十几所大学担任客座教授。


刘星先生:独立董事,管理学博士,重庆大学经济与工商管理学院会计学教授、博士生
导师、国务院“政府特殊津贴”获得者,全国先进会计(教育)工作者,中国注册会计师协
会非执业会员。现任中国会计学会理事,中国会计学会对外学术交流专业委员会副主任,中
国会计学会教育分会前任会长,中国管理现代化研究会常务理事,中国优选法统筹与经济数
学研究会常务理事。


邢冬梅女士:独立董事,法律硕士,律师。曾任职于司法部中国法律事务中心(后更名
为信利律师事务所),并历任北京市共和律师事务所合伙人。现任北京天达共和律师事务所
管理合伙人、金融部负责人,同时兼任北京朝阳区律师协会副会长。


封和平先生:独立董事,会计学硕士,中国注册会计师。曾任职于财政部所属中华财务
会计咨询公司,并历任安达信华强会计师事务所副总经理、合伙人,普华永道会计师事务所
合伙人、北京主管合伙人,摩根士丹利中国区副主席;还曾担任中国证监会发行审核委员会
委员、中国证监会上市公司并购重组审核委员会委员、第29届奥运会北京奥组委财务顾问。


钱龙海先生:监事会主席,经济学硕士。曾任北京京放投资管理顾问公司总经理助理;
佛山证券有限责任公司副总经理,第一创业证券有限责任公司董事、总裁、党委书记,第一创
业投资管理有限公司董事长,第一创业证券承销保荐有限责任公司董事,第一创业证券股份
有限公司党委书记、董事、总裁。现任第一创业证券股份有限公司监事会主席,第一创业
资管理有限公司董事、深圳第一创业创新资本管理有限公司董事。


李军先生:监事,管理学博士。曾任四川省农业管理干部学院教师,西南证券股份有限
公司成都证券营业部咨询部分析师、高级客户经理、总经理助理、业务总监,西南证券股份
有限公司经纪业务部副总经理。此外,还曾先后担任重庆市国有资产监督管理委员会统计评
价处(企业监管三处)副处长、企业管理三处副处长、企业管理二处处长、企业管理三处处长,


并曾兼任重庆渝富资产经营管理集团有限公司外部董事。现任西南证券股份有限公司运营管
理部总经理。


龚飒女士:监事,硕士学历。曾任湘财证券有限责任公司分支机构财务负责人,泰达荷
银基金管理有限公司基金事业部副总经理,湘财证券有限责任公司稽核经理,交银施罗德基
金管理有限公司运营部总经理,银华基金管理股份有限公司运作保障部总监。现任公司机构
业务部总监。


杜永军先生:监事,大专学历。曾任五洲大酒店财务部主管,北京赛特饭店财务部主管、
主任、经理助理、副经理、经理。现任公司行政财务部总监助理。


周毅先生:副总经理。硕士学位,曾任美国普华永道金融服务部部门经理、巴克莱银行
量化分析部副总裁及巴克莱亚太有限公司副董事等职,曾任银华全球核心优选证券投资基金、
银华沪深300指数证券投资基金(LOF)及银华抗通胀主题证券投资基金(LOF)基金经理和
公司总经理助理职务。现任公司副总经理,兼任公司量化投资总监、量化投资部总监以及境
外投资部总监、银华国际资本管理有限公司总经理,并同时兼任银华深证100指数分级证券
投资基金、银华中证800等权重指数增强分级证券投资基金基金经理职务。


凌宇翔先生:副总经理,工商管理硕士。曾任职于机械工业部、西南证券有限责任公司;
2001年起任银华基金管理有限公司督察长。现任公司副总经理。


苏薪茗先生:副总经理。博士研究生,获得中国政法大学法学学士、清华大学法律硕士、
英国剑桥大学哲学硕士、中国社会科学院研究生院经济学博士(金融学专业)学位。曾先后
担任福建日报社要闻采访部记者,中国银监会政策法规部创新处主任科员,中国银监会创新
监管部综合处副处长,中国银监会创新监管部产品创新处处长,中国银监会湖北银监局副局
长。现任公司副总经理。


杨文辉先生,督察长,法学博士。曾任职于北京市水利经济发展有限公司、中国证监会。

现任银华基金管理股份有限公司督察长,兼任银华资本管理(珠海横琴)有限公司董事、银
华国际资本管理有限公司董事。


2.本基金基金经理

王鑫钢先生,管理学硕士,曾任中兴通讯股份有限公司战略规划总监。2008年3月加
盟银华基金管理有限公司,曾担任行业研究员、行业研究组长及基金经理助理职务。自2013
年2月7日起担任银华优势企业证券投资基金基金经理,自2015年5月6日起兼任银华成
长先锋混合型证券投资基金基金经理,自2016年8月1日至2019年7月31日兼任银华鑫
锐定增灵活配置混合型证券投资基金基金经理,自2016年10月14日至2018年10月14
日兼任银华鑫盛定增灵活配置混合型证券投资基金基金经理,自2017年3月17日至2019
年6月25日兼任银华惠安定期开放混合型证券投资基金基金经理,自2017年5月2日起兼
银华万物互联灵活配置混合型证券投资基金基金经理,自2017年5月12日起兼任银华惠


丰定期开放混合型证券投资基金基金经理,自2018年10月15日起兼任银华鑫盛灵活配置
混合型证券投资基金(LOF)基金经理,自2019年8月1日兼任银华鑫锐灵活配置混合型证
券投资基金(LOF)基金经理。


王海峰先生,硕士学位。2008年7月加盟银华基金管理有限公司,历任助理研究员、
行业研究员、研究主管、投资经理助理等职务。自2016年3月4日起担任银华生态环保主
题灵活配置混合型证券投资基金基金经理,自2018年6月29日起兼任银华国企改革混合型
发起式证券投资基金基金经理,自2018年10月10日至2018年10月14日兼任银华鑫盛
增灵活配置混合型证券投资基金基金经理,自2018年10月15日起兼任银华鑫盛灵活配置
混合型证券投资基金(LOF)基金经理,自2019年7月19日至2019年7月31日兼任银华
鑫锐定增灵活配置混合型证券投资基金基金经理,自2019年8月1日起兼任银华鑫锐灵活
配置混合型证券投资基金(LOF)基金经理。


3.公司投资决策委员会成员

委员会主席:王立新

委员:周毅、王华、姜永康、倪明、董岚枫、肖侃宁、李晓星

王立新先生:详见主要人员情况。


周毅先生:详见主要人员情况。


王华先生,硕士学位,中国注册会计师协会非执业会员。曾任职于西南证券有限责任公
司。2000年10月加盟银华基金管理有限公司(筹),先后在研究策划部、基金经理部工作,
曾任银华保本增值证券投资基金、银华货币市场证券投资基金、银华中小盘精选混合型证券
投资基金、银华富裕主题混合型证券投资基金、银华回报灵活配置定期开放混合型发起式证
券投资基金、银华逆向投资灵活配置定期开放混合型发起式证券投资基金、银华优质增长混
合型证券投资基金基金经理。现任公司总经理助理、投资管理一部总监、投资经理及A股基
金投资总监。


姜永康先生,硕士学位。2001年至2005年曾就职于中国平安保险(集团)股份有限公司,
历任研究员、组合经理等职。2005年9月加盟银华基金管理有限公司,曾任养老金管理部投
资经理职务。曾担任银华货币市场证券投资基金、银华保本增值证券投资基金、银华永祥
本混合型证券投资基金、银华中证转债指数增强分级证券投资基金、银华增强收益债券型证
券投资基金、银华永泰积极债券型证券投资基金基金经理。现任公司总经理助理、固定收益
基金投资总监及投资管理三部总监、投资经理以及银华财富资本管理(北京)有限公司董事。


倪明先生,经济学博士;曾在大成基金管理有限公司从事研究分析工作,历任债券信用
分析师、债券基金助理、行业研究员、股票基金助理等职,并曾任大成创新成长混合型证券
投资基金基金经理职务。2011年4月加盟银华基金管理有限公司。现任投资管理一部副总监


兼基金经理。曾任银华内需精选混合型证券投资基金(LOF)基金经理。现任银华核心价值
优选混合型证券投资基金、银华领先策略混合型证券投资基金、银华战略新兴灵活配置定期
开放混合型发起式证券投资基金、银华明择多策略定期开放混合型证券投资基金、银华估值
优势混合型证券投资基金和银华稳利灵活配置混合型证券投资基金基金经理。


董岚枫先生,博士学位;曾任五矿工程技术有限责任公司高级业务员。2010年10月加盟
银华基金管理有限公司,历任研究部助理研究员、行业研究员、研究部副总监。现任研究部
总监。


肖侃宁先生,硕士研究生,曾在南方证券武汉总部任投资理财部投资经理,天同(万家)
基金管理有限公司任天同180指数基金、天同保本基金及万家货币基金基金经理,太平养老
保险股份有限公司投资管理中心任投资经理管理企业年金,在长江养老保险股份有限公司历
任投资管理部副总经理、总经理、投资总监、公司总经理助理(分管投资和研究工作)。2016
年8月加入银华基金管理股份有限公司,现任总经理助理。


李晓星先生,硕士学位,2006年8月至2011年2月任职于ABB(中国)有限公司,历
任运营发展部运营顾问、集团审计部高级审计师等职务。2011年3月加盟银华基金管理有
限公司,历任行业研究员、基金经理助理职务,现任投资管理一部基金经理。现任银华中小
盘精选混合型证券投资基金、银华盛世精选灵活配置混合型发起式证券投资基金、银华明择
多策略定期开放混合型证券投资基金、银华估值优势混合型证券投资基金、银华心诚灵活配
置混合型证券投资基金、银华心怡灵活配置混合型证券投资基金、银华稳利灵活配置混合型
证券投资基金及银华战略新兴灵活配置混合型发起式证券投资基金基金经理。


4.上述人员之间均不存在近亲属关系。


(三)基金管理人的权利与义务

1、根据《基金法》、《运作办法》及其他有关规定,基金管理人的权利包括但不限于:

(1)依法募集资金;

(2)自基金合同生效之日起,根据法律法规和基金合同独立运用并管理基金财产;

(3)依照基金合同收取基金管理费以及法律法规规定或中国证监会批准的其他费用;

(4)销售基金份额;

(5)按照规定召集基金份额持有人大会;

(6)依据基金合同及有关法律规定监督基金托管人,如认为基金托管人违反了基金合
同及国家有关法律规定,应呈报中国证监会和其他监管部门,并采取必要措施保护基金投资
者的利益;

(7)在基金托管人更换时,提名新的基金托管人;


(8)选择、更换基金销售机构,对基金销售机构的相关行为进行监督和处理;

(9)担任或委托其他符合条件的机构担任基金登记机构办理基金登记业务并获得基金
合同规定的费用;

(10)依据基金合同及有关法律规定决定基金收益的分配方案;

(11)在基金合同约定的范围内,拒绝或暂停受理申购、赎回与转换申请;

(12)依照法律法规为基金的利益对被投资公司行使股东权利,为基金的利益行使因
基金财产投资于证券所产生的权利;

(13)在法律法规允许的前提下,为基金的利益依法为基金进行融资;

(14)以基金管理人的名义,代表基金份额持有人的利益行使诉讼权利或者实施其他
法律行为;

(15)选择、更换律师事务所、会计师事务所、证券/期货经纪商或其他为基金提供服
务的外部机构;

(16)在符合有关法律、法规的前提下,制订和调整有关基金认购、申购、赎回、转
换和转托管等的业务规则;

(17)在符合有关法律法规和《基金合同》的前提下,经与基金托管人协商一致后,
决定和调整除管理费率、托管费率之外的基金相关费率结构和收费方式;

(18)法律法规及中国证监会规定的和基金合同约定的其他权利。


2、根据《基金法》、《运作办法》及其他有关规定,基金管理人的义务包括但不限于:

(1)依法募集资金,办理或者委托经中国证监会认定的其他机构代为办理基金份额的
发售、申购、赎回和登记事宜;

(2)办理基金备案手续;

(3)自基金合同生效之日起,以诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产;

(4)配备足够的具有专业资格的人员进行基金投资分析、决策,以专业化的经营方式
管理和运作基金财产;

(5)建立健全内部风险控制、监察与稽核、财务管理及人事管理等制度,保证所管理
的基金财产和基金管理人的财产相互独立,对所管理的不同基金分别管理,分别记账,进行
证券投资;

(6)除依据《基金法》、基金合同及其他有关规定外,不得利用基金财产为自己及任


何第三人谋取利益,不得委托第三人运作基金财产;

(7)依法接受基金托管人的监督;

(8)采取适当合理的措施使计算基金份额认购、申购、赎回和注销价格的方法符合基
金合同等法律文件的规定,按有关规定计算并公告基金资产净值、基金份额净值,确定基金
份额申购、赎回的价格;

(9)进行基金会计核算并编制基金财务会计报告;

(10)编制季度、半年度和年度基金报告;

(11)严格按照《基金法》、基金合同及其他有关规定,履行信息披露及报告义务;

(12)保守基金商业秘密,不泄露基金投资计划、投资意向等。除《基金法》、基金合
同及其他有关规定另有规定外,在基金信息公开披露前应予保密,不向他人泄露;

(13)按基金合同的约定确定基金收益分配方案,及时向基金份额持有人分配基金收
益;

(14)按规定受理申购与赎回申请,及时、足额支付赎回款项;

(15)依据《基金法》、基金合同及其他有关规定召集基金份额持有人大会或配合基金
托管人、基金份额持有人依法召集基金份额持有人大会;

(16)按规定保存基金财产管理业务活动的会计账册、报表、记录和其他相关资料15
年以上;

(17)确保需要向基金投资者提供的各项文件或资料在规定时间发出,并且保证投资
者能够按照基金合同规定的时间和方式,随时查阅到与基金有关的公开资料,并在支付合理
成本的条件下得到有关资料的复印件;

(18)组织并参加基金财产清算小组,参与基金财产的保管、清理、估价、变现和分
配;

(19)面临解散、依法被撤销或者被依法宣告破产时,及时报告中国证监会并通知基
金托管人;

(20)因违反基金合同导致基金财产的损失或损害基金份额持有人合法权益时,应当
承担赔偿责任,其赔偿责任不因其退任而免除;

(21)监督基金托管人按法律法规和基金合同规定履行自己的义务,基金托管人违反
基金合同造成基金财产损失时,基金管理人应为基金份额持有人利益向基金托管人追偿;

(22)当基金管理人将其义务委托第三方处理时,应当对第三方处理有关基金事务的
行为承担责任;


(23)以基金管理人名义,代表基金份额持有人利益行使诉讼权利或实施其他法律行
为;

(24)基金管理人在募集期间未能达到基金的备案条件,基金合同不能生效,基金管
理人承担全部募集费用,将已募集资金并加计银行同期活期存款利息(税后)在基金募集期
结束后30日内退还基金认购人;

(25)执行生效的基金份额持有人大会的决议;

(26)建立并保存基金份额持有人名册;

(27)法律法规及中国证监会规定的和基金合同约定的其他义务。


(四)基金管理人承诺

1.本基金管理人将根据基金合同的规定,按照招募说明书列明的投资目标、策略及限
制全权处理本基金的投资。


2.本基金管理人不从事违反《中华人民共和国证券法》的行为,并建立健全内部控制
制度,采取有效措施,防止违反《中华人民共和国证券法》行为的发生。


3.本基金管理人不从事违反《基金法》的行为,并建立健全内部控制制度,采取有效
措施,防止下列行为的发生:

(1)以基金的名义使用不属于基金名下的资金买卖证券;

(2)动用银行信贷资金从事证券买卖;

(3)违反规定将基金资产向他人贷款或者提供担保;

(4)从事证券信用交易(法律法规、基金合同和中国证监会另有规定的除外);

(5)以基金资产进行房地产投资;

(6)从事有可能使基金承担无限责任的投资;

(7)从事证券承销行为;

(8)违反证券交易业务规则,利用对敲、倒仓等行为来操纵和扰乱市场价格;

(9)进行高位接盘、利益输送等损害基金份额持有人利益的行为;

(10)通过股票投资取得对上市公司的控制权;

(11)因基金投资股票而参加上市公司股东大会的、与上市公司董事会或其他持有5%
以上投票权的股东恶意串通,致使股东大会表决结果侵犯社会公众股东的合法利益;

(12)法律、法规及监管机关规定禁止从事的其他行为。


4.本基金管理人将加强人员管理,强化职业操守,督促和约束员工遵守国家有关法律、
法规及行业规范,诚实信用、勤勉尽责,不从事以下行为:


(1)越权或违规经营,违反基金合同或托管协议;

(2)故意损害基金份额持有人或其他基金相关机构的合法利益;

(3)在向中国证监会报送的材料中弄虚作假;

(4)拒绝、干扰、阻挠或严重影响中国证监会依法监管;

(5)玩忽职守、滥用职权,不按照规定履行职责;

(6)泄漏在任职期间知悉的有关证券、基金的商业秘密、尚未依法公开的基金投资内
容、基金投资计划等信息,或利用该信息从事或者明示、暗示他人从事相关的交易活动;

(7)其他法律、行政法规以及中国证监会禁止的行为。


5.基金经理承诺

(1)依照有关法律法规和基金合同的规定,本着谨慎的原则为基金份额持有人谋取最
大利益;

(2)不利用职务之便为自己及其代理人、代表人、受雇人或任何第三人谋取利益;

(3)不泄漏在任职期间知悉的有关证券、基金的商业秘密、尚未依法公开的基金投资
内容、基金投资计划等信息,或利用该信息从事或者明示、暗示他人从事相关的交易活动;

(4)不以任何形式为其他组织或个人进行证券交易。


(五)基金管理人的风险管理体系和内部控制制度

1.风险管理体系

本基金在运作过程中面临的风险主要包括市场风险、信用风险、流动性风险、操作或
技术风险、合规性风险、声誉风险和外部风险。针对上述各种风险,本公司建立了一套完整
的风险管理体系,具体包括以下内容:

(1)建立风险管理环境。具体包括制定风险管理战略、目标,设置相应的组织机构,
配备相应的人力资源与技术系统,设定风险管理的时间范围与空间范围等内容。


(2)识别风险。辨识组织系统与业务流程中存在什么样的风险,为什么会存在以及如
何引起风险。


(3)分析风险。检查存在的控制措施,分析风险发生的可能性及其引起的后果。


(4)度量风险。评估风险水平的高低,既有定性的度量手段,也有定量的度量手段。

定性的度量是把风险水平划分为若干级别,每一种风险按其发生的可能性与后果的严重程度
分别进入相应的级别。定量的方法则是设计一些风险指标,测量其数值的大小。


(5)处理风险。将风险水平与既定的标准相对比,对于那些级别较低的风险,则承担
它,但需加以监控。而对较为严重的风险,则实施一定的管理计划,对于一些后果极其严重


的风险,则准备相应的应急处理措施。


(6)监视与检查。对已有的风险管理系统要监视及评价其管理绩效,在必要时适时加
以改变。


(7)报告与咨询。建立风险管理的报告系统,使公司股东、公司董事会、公司高级管
理人员及监管部门了解公司风险管理状况,并寻求咨询意见。


2.内部控制制度

(1)内部控制的原则

1)全面性原则。内部控制制度覆盖公司的各项业务、各个部门和各级人员,并渗透到
决策、执行、监督、反馈等各个经营环节。


2)独立性原则。公司设立独立的督察长与监察稽核部门,并使它们保持高度的独立性
与权威性。


3)相互制约原则。公司部门和岗位的设置权责分明、相互牵制,并通过切实可行的相
互制衡措施来消除内部控制中的盲点。


4)有效性原则。公司的内部风险控制工作必须从实际出发,主要通过对工作流程的控
制,进而达到对各项经营风险的控制。


5)防火墙原则。公司的投资管理、基金运作、计算机技术系统等相关部门,在物理上
和制度上适当隔离。对因业务需要知悉内幕信息的人员,制定严格的批准程序和监督处罚措
施。


6)适时性原则。公司内部风险控制制度的制定,应具有前瞻性,并且必须随着公司经
营战略、经营方针、经营理念等内部环境的变化和国家法律、法规、政策制度等外部环境的
改变及时进行相应的修改和完善。


(2)内部控制的主要内容

1)控制环境

公司董事会重视建立完善的公司治理结构与内部控制体系。本公司在董事会下设立了
风险控制委员会,负责针对公司在经营管理和基金运作中的风险进行研究并制定相应的控制
制度。在特殊情况下,风险控制委员会可依据其职权,在上报董事会的同时,对公司业务进
行一定的干预。


公司管理层在总经理领导下,认真执行董事会确定的内部控制战略,为了有效贯彻公
司董事会制定的经营方针及发展战略,设立了投资决策委员会,就基金投资等发表专业意见
及建议。



此外,公司设有督察长,组织指导公司的监察与稽核工作,对公司和基金运作的合法
性、合规性及合理性进行全面检查与监督,参与公司风险控制工作,发生重大风险事件时向
公司董事长和中国证监会报告。


2)风险评估

公司风险控制人员定期评估公司风险状况,范围包括所有能对经营目标产生负面影响
的内部和外部因素,评估这些因素对公司总体经营目标产生影响的程度及可能性,并将评估
报告报公司董事会及高层管理人员。


3)操作控制

公司内部组织结构的设计方面,体现部门之间职责有分工,但部门之间又相互合作与
制衡的原则。基金投资管理、基金运作、市场等业务部门有明确的授权分工,各部门的操作
相互独立,并且有独立的报告系统。各业务部门之间相互核对、相互牵制。


各业务部门内部工作岗位分工合理、职责明确,形成相互检查、相互制约的关系,以
减少舞弊或差错发生的风险,各工作岗位均制定有相应的书面管理制度。


在明确的岗位责任制度基础上,设置科学、合理、标准化的业务操作流程,每项业务
操作有清晰、书面化的操作手册,同时,规定完备的处理手续,保存人员进行处理。


4)信息与沟通

公司建立了内部办公自动化信息系统与业务汇报体系,通过建立有效的信息交流渠道,
保证公司员工及各级管理人员可以充分了解与其职责相关的信息,保证信息及时送达适当的
人员进行处理。


5)监督与内部稽核

本公司设立了独立于各业务部门的监察稽核部,其中监察稽核人员履行内部稽核职能,
检查、评价公司内部控制制度合理性、完备性和有效性,监督公司内部控制制度的执行情况,
揭示公司内部管理及基金运作中的风险,及时提出改进意见,促进公司内部管理制度有效地
执行。监察稽核人员具有相对的独立性,定期出具监察稽核报告,报公司督察长、董事会及
中国证监会。


(3)基金管理人关于内部控制制度的声明

1)基金管理人确知建立、实施和维持内部控制制度是基金管理人董事会及管理层的责
任;

2)上述关于内部控制制度的披露真实、准确;

3)基金管理人承诺将根据市场环境的变化及基金管理人的发展不断完善内部控制制度。



四、基金托管人



一、基金托管人情况

(一)基本情况

名称:中国建设银行股份有限公司(简称:中国建设银行)

住所:北京市西城区金融大街25号

办公地址:北京市西城区闹市口大街1号院1号楼

法定代表人:田国立

成立时间:2004年09月17日

组织形式:股份有限公司

注册资本:贰仟伍佰亿壹仟零玖拾柒万柒仟肆佰捌拾陆元整

存续期间:持续经营

基金托管资格批文及文号:中国证监会证监基字[1998]12号

联系人:田 青

联系电话:(010)6759 5096

中国建设银行成立于1954年10月,是一家国内领先、国际知名的大型股份制商业银行,
总部设在北京。本行于2005年10月在香港联合交易所挂牌上市(股票代码939),于2007
年9月在上海证券交易所挂牌上市(股票代码601939)。


2018年6月末,本集团资产总额228,051.82亿元,较上年末增加6,807.99亿元,增幅3.08%。

上半年,本集团盈利平稳增长,利润总额较上年同期增加93.27亿元至1,814.20亿元,增幅
5.42%;净利润较上年同期增加84.56亿元至1,474.65亿元,增幅6.08%。


2017年,本集团先后荣获香港《亚洲货币》“2017年中国最佳银行”,美国《环球金融》
“2017最佳转型银行”、新加坡《亚洲银行家》“2017年中国最佳数字银行”、“2017年中国
最佳大型零售银行奖”、《银行家》“2017最佳金融创新奖”及中国银行业协会“年度最具社
会责任金融机构”等多项重要奖项。本集团在英国《银行家》“2017全球银行1000强”中
列第2位;在美国《财富》“2017年世界500强排行榜”中列第28名。


中国建设银行总行设资产托管业务部,下设综合与合规管理处、基金市场处、证券保险
资产市场处、理财信托股权市场处、QFII托管处、养老金托管处、清算处、核算处、跨境托
管运营处、监督稽核处等10个职能处室,在安徽合肥设有托管运营中心,在上海设有托管运


营中心上海分中心,共有员工315余人。自2007年起,托管部连续聘请外部会计师事务所对
托管业务进行内部控制审计,并已经成为常规化的内控工作手段。


(二)主要人员情况

纪伟,资产托管业务部总经理,曾先后在中国建设银行南通分行、总行计划财务部、信
贷经营部任职,并在总行公司业务部、投资托管业务部、授信审批部担任领导职务。其拥有
八年托管从业经历,熟悉各项托管业务,具有丰富的客户服务和业务管理经验。


龚毅,资产托管业务部资深经理(专业技术一级),曾就职于中国建设银行北京市分行
国际部、营业部并担任副行长,长期从事信贷业务和集团客户业务等工作,具有丰富的客户
服务和业务管理经验。


黄秀莲,资产托管业务部资深经理(专业技术一级),曾就职于中国建设银行总行会计
部,长期从事托管业务管理等工作,具有丰富的客户服务和业务管理经验。


郑绍平,资产托管业务部副总经理,曾就职于中国建设银行总行投资部、委托代理部、
战略客户部,长期从事客户服务、信贷业务管理等工作,具有丰富的客户服务和业务管理经
验。


原玎,资产托管业务部副总经理,曾就职于中国建设银行总行国际业务部,长期从事海
外机构及海外业务管理、境内外汇业务管理、国外金融机构客户营销拓展等工作,具有丰富
的客户服务和业务管理经验。


(三)基金托管业务经营情况

作为国内首批开办证券投资基金托管业务的商业银行,中国建设银行一直秉持“以客户
为中心”的经营理念,不断加强风险管理和内部控制,严格履行托管人的各项职责,切实维
护资产持有人的合法权益,为资产委托人提供高质量的托管服务。经过多年稳步发展,中国
建设银行托管资产规模不断扩大,托管业务品种不断增加,已形成包括证券投资基金、社保
基金、保险资金、基本养老个人账户、(R)QFII、(R)QDII、企业年金等产品在内的托管业务
体系,是目前国内托管业务品种最齐全的商业银行之一。截至2018年二季度末,中国建设
银行已托管857只证券投资基金。中国建设银行专业高效的托管服务能力和业务水平,赢得
了业内的高度认同。中国建设银行先后9次获得《全球托管人》“中国最佳托管银行”、4次
获得《财资》“中国最佳次托管银行”、连续5年获得中债登“优秀资产托管机构”等奖项,
并在2016年被《环球金融》评为中国市场唯一一家“最佳托管银行”、在2017年荣获《亚
洲银行家》“最佳托管系统实施奖”。


二、基金托管人的内部控制制度


(一)内部控制目标

作为基金托管人,中国建设银行严格遵守国家有关托管业务的法律法规、行业监管规章
和本行内有关管理规定,守法经营、规范运作、严格监察,确保业务的稳健运行,保证基金
财产的安全完整,确保有关信息的真实、准确、完整、及时,保护基金份额持有人的合法权
益。


(二)内部控制组织结构

中国建设银行设有风险与内控管理委员会,负责全行风险管理与内部控制工作,对托管
业务风险控制工作进行检查指导。资产托管业务部配备了专职内控合规人员负责托管业务的
内控合规工作,具有独立行使内控合规工作职权和能力。


(三)内部控制制度及措施

资产托管业务部具备系统、完善的制度控制体系,建立了管理制度、控制制度、岗位职
责、业务操作流程,可以保证托管业务的规范操作和顺利进行;业务人员具备从业资格;业
务管理严格实行复核、审核、检查制度,授权工作实行集中控制,业务印章按规程保管、存
放、使用,账户资料严格保管,制约机制严格有效;业务操作区专门设置,封闭管理,实施
音像监控;业务信息由专职信息披露人负责,防止泄密;业务实现自动化操作,防止人为事
故的发生,技术系统完整、独立。


三、基金托管人对基金管理人运作基金进行监督的方法和程序

(一)监督方法

依照《基金法》及其配套法规和基金合同的约定,监督所托管基金的投资运作。利用自
行开发的“新一代托管应用监督子系统”,严格按照现行法律法规以及基金合同规定,对基
金管理人运作基金的投资比例、投资范围、投资组合等情况进行监督。在日常为基金投资运
作所提供的基金清算和核算服务环节中,对基金管理人发送的投资指令、基金管理人对各基
金费用的提取与开支情况进行检查监督。


(二)监督流程

1.每工作日按时通过新一代托管应用监督子系统,对各基金投资运作比例控制等情况进
行监控,如发现投资异常情况,向基金管理人进行风险提示,与基金管理人进行情况核实,
督促其纠正,如有重大异常事项及时报告中国证监会。


2.收到基金管理人的划款指令后,对指令要素等内容进行核查。


3.通过技术或非技术手段发现基金涉嫌违规交易,电话或书面要求基金管理人进行解释
或举证,如有必要将及时报告中国证监会。



五、相关服务机构



(一)基金份额发售机构

1、场外销售机构

1.直销机构

(1)银华基金管理股份有限公司北京直销中心

地址

北京市东城区东长安街1号东方广场东方经贸城C2办公楼15层

电话

010-58162950

传真

010-58162951

联系人

展璐



(2)银华基金管理股份有限公司网上直销交易系统

网上交易网址

trade.yhfund.com.cn/etrading

移动端站点

请到本公司官方网站或各大移动应用市场下载“银华生利宝”手
机APP或关注“银华基金”官方微信

客户服务电话

010-85186558, 4006783333



投资人可以通过基金管理人网上直销交易系统办理本基金的开户和认购手续,具体交易
细则请参阅基金管理人网站公告。


(2) 其他销售机构
1) 中国建设银行股份有限公司


注册地址

北京市西城区金融大街25号

法定代表人

田国立

客服电话

95533

网址

www.ccb.com



2) 中国银行股份有限公司


注册地址

北京市西城区复兴门内大街1号

法定代表人

刘连舸

客服电话

95566

网址

www.boc.cn



3) 中国工商银行股份有限公司


注册地址

中国北京复兴门内大街55号

法定代表人

陈四清

客服电话

95588

网址

www.icbc.com.cn



4) 中国农业银行股份有限公司


注册地址

北京市东城区建国门内大街69号

法定代表人

周慕冰

客服电话

95599

网址

www.abchina.com



5) 交通银行股份有限公司


注册地址

上海市银城中路188号

法定代表人

彭纯



客服电话

95559

网址

www.bankcomm.com



6) 中国民生银行股份有限公司



注册地址

北京市西城区复兴门内大街2号

法定代表人

洪崎

客服电话

95568

网址

www.cmbc.com.cn



7) 兴业银行股份有限公司


注册地址

福州市湖东路154号中山大厦

法定代表人

高建平

客服电话

95561

网址

www.cib.com.cn



8) 平安银行股份有限公司


注册地址

中国深圳市深南东路5047号

法定代表人

谢永林

客服电话

95511-3

网址

bank.pingan.com



9) 上海浦东发展银行股份有限公司


注册地址

上海市中山东一路12号

法定代表人

高国富

客服电话

95528

网址

www.spdb.com.cn



10) 广发银行股份有限公司


注册地址

广州市越秀区东风东路713号

法定代表人

董建岳

客服电话

400-830-8003

网址

www.gdb.com.cn



11) 中信银行股份有限公司


注册地址

北京市东城区朝阳门北大街9号

法定代表人

李庆萍

客服电话

95558

网址

http://bank.ecitic.com



12) 华夏银行股份有限公司


注册地址

北京市东城区建国门内大街22号

法定代表人

吴建

客服电话

95577

网址

www.hxb.com.cn



13) 东莞农村商业银行股份有限公司


注册地址

广东省东莞市东城区鸿福东路2号

法定代表人

何沛良

网址

www.drcbank.com



14) 上海农村商业银行股份有限公司


注册地址

上海市浦东新区银城中路8号15-20楼、22-27楼

法定代表人

冀光恒

客服电话

021-962999;
400-696-2999

网址

www.srcb.com



15) 渤海证券股份有限公司


注册地址

天津市经济技术开发区第二大街42号写字楼101室

法定代表人

王春峰

客服电话

400-6515-988

网址

www.ewww.com.cn



16) 财富证券有限责任公司


注册地址

长沙市芙蓉中路二段80号顺天国际财富中心




法定代表人

蔡一兵

客服电话

400-88-35316

网址

www.cfzq.com



17) 大同证券有限责任公司


注册地址

大同市城区迎宾街15号桐城中央21层

法定代表人

董祥

客服电话

400-712-1212

网址

http://www.dtsbc.com.cn/



18) 东北证券股份有限公司


注册地址

长春市生态大街6666号

法定代表人

李福春

客服电话

95360

网址

www.nesc.cn



19) 国都证券股份有限公司


注册地址

北京市东城区东直门南大街3号国华投资大厦9层、10层

法定代表人

王少华

客服电话

400-818-8118

网址

www.guodu.com



20) 国联证券股份有限公司


注册地址

江苏省无锡市金融一街8号7-9层

法定代表人

姚志勇

客服电话

95570

网址

www.glsc.com.cn



21) 恒泰证券股份有限公司


注册地址

内蒙古呼和浩特赛罕区敕勒川大街东方君座D座

法定代表人

庞介民

客服电话

400-196-6188

网址

www.cnht.com.cn



22) 华龙证券股份有限公司


注册地址

兰州市城关区东岗西路638号兰州财富中心21楼

法定代表人

李晓安

客服电话

95368

网址

www.hlzq.com



23) 宏信证券有限责任公司


注册地址

四川省成都市人民南路二段18号川信大厦10楼

法定代表人

吴玉明

客服电话

400-836-6366

网址

www.hx818.com



24) 江海证券有限公司


注册地址

黑龙江省哈尔滨市香坊区赣水路56号

法定代表人

赵洪波

客服电话

400-666-2288

网址

www.jhzq.com.cn



25) 开源证券股份有限公司


注册地址

西安市高新区锦业路1号都市之门B座5层

法定代表人

李刚

客服电话

400-860-8866

网址

www.kysec.cn



26) 联讯证券股份有限公司


注册地址

中国广东省惠州市惠城区江北东江三路广播电视新闻中心

法定代表人

严亦斌

客服电话

95564

网址

www.lxzq.com.cn



27) 中泰证券股份有限公司



注册地址

山东省济南市经七路86号

法定代表人

李玮

客服电话

95538

网址

www.zts.com.cn



28) 中天证券股份有限公司


注册地址

辽宁省沈阳市和平区光荣街23号甲

法定代表人

马功勋

客服电话

95346

网址

www.iztzq.com



29) 山西证券股份有限公司


注册地址

太原市府西街69号山西国际贸易中心东塔楼

法定代表人

侯巍

客服电话

400-666-1618;

95573

网址

www.i618.com.cn



30) 天相投资顾问有限公司


注册地址

北京市西城区金融街19号富凯大厦B座701

法定代表人

林义相

客服电话

010-66045678

网址

www.jjm.com.cn



31) 西部证券股份有限公司


注册地址

西安市东新街232号陕西信托大厦16-17层

法定代表人

刘建武

客服电话

95582

网址

www.westsecu.com.cn



32) 新时代证券股份有限公司


注册地址

北京市海淀区北三环西路99号院1号楼15层1501

法定代表人

叶顺德

客服电话

4006-98-98-98

网址

www.xsdzq.cn



33) 信达证券股份有限公司


注册地址

北京市西城区闹市口大街9号院1号楼

法定代表人

张志刚

客服电话

95321

网址

www.cindasc.com



34) 中国银河证券股份有限公司


注册地址

北京市西城区金融大街35号国际企业大厦C座

法定代表人

陈共炎

客服电话

400-888-8888

网址

www.chinastock.com.cn



35) 中国国际金融股份有限公司


注册地址

北京市建国门外大街1号国贸大厦2座27层及28层

法定代表人

丁学东

客服电话

400-910-1166

网址

www.ciccs.com.cn



36) 中信建投证券股份有限公司


注册地址

北京市朝阳区安立路66号4号楼

法定代表人

王常青

客服电话

400-8888-108

网址

www.csc108.com



37) 中信证券股份有限公司


注册地址

广东省深圳市福田区中心三路8号卓越时代广场(二期)北座

法定代表人

张佑君




客服电话

95548

网址

www.cs.ecitic.com



38) 中信证券(山东)有限责任公司


注册地址

青岛市崂山区深圳路222号1号楼2001

法定代表人

姜晓林

客服电话

95548

网址

http://sd.citics.com



39) 爱建证券有限责任公司


注册地址

上海市世纪大道1600号32楼

法定代表人

钱华

网址

www.ajzq.com



40) 安信证券股份有限公司


注册地址

深圳市福田区金田路4018号安联大厦35层、28层A02单元

法定代表人

王连志

客服电话

400-800-1001

网址

www.essence.com.cn



41) 长城证券股份有限公司


注册地址

深圳市福田区深南大道6008号特区报业大厦16、17层

法定代表人

丁益

客服电话

0755-33680000;
400-6666-888

网址

www.cgws.com



42) 长江证券股份有限公司


注册地址

武汉市新华路特8号长江证券大厦

法定代表人

尤习贵

客服电话

95579;400-8888-999

网址

www.95579.com



43) 德邦证券股份有限公司


注册地址

上海市普陀区曹杨路510号南半幢9楼

法定代表人

姚文平

客服电话

400-888-8128

网址

www.tebon.com.cn



44) 第一创业证券股份有限公司


注册地址

深圳市福田区福华一路115号投行大厦20楼

法定代表人

刘学民

客服电话

95358

网址

www.firstcapital.com.cn



45) 东海证券股份有限公司


注册地址

江苏省常州市延陵西路23号投资广场18层

法定代表人

赵俊

客服电话

95531;400-8888-588

网址

http://www.longone.com.cn



46) 东吴证券股份有限公司


注册地址

苏州工业园区星阳街5号东吴证券大厦

法定代表人

范力

客服电话

95330

网址

http://www.dwzq.com.cn



47) 东莞证券股份有限公司


注册地址

东莞市莞城可园南路一号

法定代表人

张运勇

客服电话

95328

网址

www.dgzq.com.cn



48) 光大证券股份有限公司



注册地址

上海市静安区新闸路1508号

法定代表人

薛峰

客服电话

95525; 400-888-8788

网址

www.ebscn.com



49) 广发证券股份有限公司


注册地址

广州市天河北路183-187号大都会广场43楼

法定代表人

孙树明

客服电话

95575或致电各地营业
网点

网址

http://www.gf.com.cn



50) 国金证券股份有限公司


注册地址

成都市青羊区东城根上街95号

法定代表人

冉云

客服电话

95310

网址

www.gjzq.com.cn



51) 国泰君安证券股份有限公司


注册地址

中国(上海)自由贸易试验区商城路618号

法定代表人

杨德红

客服电话

95521

网址

www.gtja.com



52) 国信证券股份有限公司


注册地址

深圳市罗湖区红岭中路1012号国信证券大厦16-26层

法定代表人

何如

客服电话

95536

网址

www.guosen.com.cn



53) 国海证券股份有限公司


注册地址

广西桂林市辅星路13号

法定代表人

张雅锋

客服电话

95563

网址

www.ghzq.com.cn



54) 海通证券股份有限公司


注册地址

上海市广东路689号

法定代表人

周杰

客服电话

95553或拨打各城市营
业网点咨询电话

网址

www.htsec.com



55) 华安证券股份有限公司


注册地址

安徽省合肥市政务文化新区天鹅湖路198号

法定代表人

李工

客服电话

95318

网址

www.hazq.com



56) 华福证券有限责任公司


注册地址

福州市五四路157号新天地大厦7、8层

法定代表人

黄金琳

客服电话

96326(福建省外请先
拨0591)

网址

www.hfzq.com.cn



57) 华泰证券股份有限公司


注册地址

南京市江东中路228号

法定代表人

周易

客服电话

95597

网址

www.htsc.com.cn



58) 华西证券股份有限公司



注册地址

四川省成都市高新区天府二街198号华西证券大厦

法定代表人

杨炯洋

客服电话

95584

网址

www.hx168.com.cn



59) 华鑫证券有限责任公司


注册地址

深圳市福田区金田路4018号安联大厦28层A01、B01(b)单元

法定代表人

俞洋

客服电话

021-32109999;
029-68918888;
400-109-9918

网址

www.cfsc.com.cn



60) 华融证券股份有限公司


注册地址

北京市西城区金融大街8号

法定代表人

祝献忠

客服电话

95390

网址

www.hrsec.com.cn



61) 金元证券股份有限公司


注册地址

海南省海口市南宝路36号证券大厦4层

法定代表人

王作义

客服电话

400-888-8228

网址

www.jyzq.cn



62) 平安证券股份有限公司


注册地址

深圳市福田中心区金田路4036号荣超大厦16-20层

法定代表人

刘世安

客服电话

95511-8

网址

stock.pingan.com



63) 上海证券有限责任公司


注册地址

上海市黄浦区四川中路213号7楼

法定代表人

李俊杰

客服电话

021-962518

网址

www.962518.com



64) 申万宏源证券有限公司


注册地址

上海市徐汇区长乐路989号45层

法定代表人

李梅

客服电话

95523;400-889-5523

网址

www.swhysc.com



65) 太平洋证券股份有限公司


注册地址

云南省昆明市青年路389号志远大厦18层

法定代表人

李长伟

客服电话

400-665-0999

网址

http://www.tpyzq.com



66) 万联证券有限责任公司


注册地址

广东省广州市天河区珠江东路11号高德置地广场18、19层

法定代表人

张建军

客服电话

400-8888-133

网址

www.wlzq.com.cn



67) 五矿证券有限公司


注册地址

深圳市福田区金田路4028号荣超经贸中心办公楼47层01单元

法定代表人

赵立功

客服电话

400-184-0028

网址

www.wkzq.com.cn



68) 西南证券股份有限公司



注册地址

重庆市江北区桥北苑8号

法定代表人

廖庆轩

客服电话

400-809-6096

网址

www.swsc.com.cn



69) 兴业证券股份有限公司


注册地址

福州市湖东路268号

法定代表人

杨华辉

客服电话

95562

网址

www.xyzq.com.cn



70) 湘财证券股份有限公司


注册地址

湖南省长沙市天心区湘府中路198号新南城商务中心A栋11楼

法定代表人

孙永祥

客服电话

95351

网址

www.xcsc.com



71) 英大证券有限责任公司


注册地址

深圳市福田区深南中路华能大厦30、31层

法定代表人

吴骏

客服电话

4000-188-688

网址

www.ydsc.com.cn



72) 招商证券股份有限公司


注册地址

深圳市福田区益田路江苏大厦A座38-45层

法定代表人

宫少林

客服电话

400-8888-111;95565

网址

www.newone.com.cn



73) 浙商证券股份有限公司


注册地址

杭州市江干区五星路201号

法定代表人

吴承根

客服电话

95345

网址

www.stocke.com.cn



74) 中国中投证券有限责任公司


注册地址

深圳市福田区益田路与福中路交界处荣超商务中心A栋第18层-21层及第
04层01.02.03.05.11.12.13.15.16.18.19.20.

21.22.23单元

法定代表人

高涛

客服电话

95532

网址

www.china-invs.cn



75) 中山证券有限责任公司


注册地址

深圳市南山区科技中一路西华强高新发展大楼7层、8层

法定代表人

林炳城

客服电话

95329

网址

http://www.zszq.com/



76) 首创证券有限责任公司


注册地址

北京市西城区德胜门外大街115号

法定代表人

吴涛

客服电话

400-620-0620

网址

www.sczq.com.cn



77) 南京证券股份有限公司


注册地址

南京市江东中路389号

法定代表人

步国旬

客服电话

95386

网址

www.njzq.com.cn



78) 中信期货有限公司



注册地址

深圳市福田区中心三路8号卓越时代广场(二期)北座13层1301-1305
室、14层

法定代表人

张皓

客服电话

400-990-8826

网址

www.citicsf.com



79) 深圳众禄基金销售股份有限公司


办公地址

深圳市罗湖区梨园路物资控股置地大厦8楼

联系人

童彩平

客服电话

4006-788-887

网址

www.zlfund.cn及www.jjmmw.com



80) 上海长量基金销售有限公司


办公地址

上海市浦东新区浦东大道555号裕景国际B座16层

联系人

单丙烨

客服电话

400-820-2899

网址

www.erichfund.com



81) 上海好买基金销售有限公司


办公地址

上海市浦东新区浦东南路1118号鄂尔多斯国际大厦9楼(200120)

联系人

罗梦

客服电话

400-700-9665

网址

www.ehowbuy.com



82) 浙江同花顺基金销售有限公司


办公地址

浙江省杭州市西湖区文二西路1号元茂大厦903

联系人

吴杰

客服电话

4008-773-772

网址

www.ijijin.cn



83) 上海天天基金销售有限公司


办公地址

上海市徐汇区宛平南路88号金座东方财富大厦

联系人

潘世友

客服电话

400-1818-188

网址

www.1234567.com.cn



84) 深圳市新兰德证券投资咨询有限公司


办公地址

北京市西城区金融大街35号国际企业大厦C座9层

联系人

张燕

客服电话

4008507771

网址

t.jrj.com



85) 北京钱景基金销售有限公司


办公地址

北京市海淀区海淀南路13号楼6层616室

联系人

博乐

客服电话

400-678-5095

网址

www.niuji.net



86) 嘉实财富管理有限公司


办公地址

北京市朝阳区建国路91号金地中心A座6层

联系人

费勤雯

客服电话

400-021-8850

网址

www.harvestwm.cn



87) 北京恒天明泽基金销售有限公司


办公地址

北京市朝阳区东三环中路20号乐成中心A座23层

联系人

李洋

客服电话

400-786-8868-5

网址

www.chtfund.com



88) 上海陆金所基金销售有限公司


办公地址

上海市浦东新区陆家嘴1333号14楼

联系人

宁博宇




客服电话

400-821-9031

网址

www.lufunds.com



89) 诺亚正行基金销售有限公司


办公地址

上海市杨浦区昆明路508号北美广场B座12F

联系人

张裕

客服电话

400-821-5399

网址

www.noah-fund.com



90) 蚂蚁(杭州)基金销售有限公司


办公地址

浙江省杭州市西湖区万塘路18号黄龙时代广场B座6F

联系人

韩爱彬

客服电话

4000-766-123

网址

www.fund123.cn



2、场内销售机构

本基金的场内认购将通过深圳证券交易所内具有基金销售业务资格并经深圳证券交易
所和中国证券登记结算有限责任公司认可的会员单位进行(具体名单可在深圳证券交易所网
站查询)。本基金认购期结束前获得基金销售业务资格的会员单位也可代理场内基金份额的
发售。尚未取得相应业务资格,但属于深圳证券交易所会员的其他机构,可在本基金上市后,
代理投资者通过深交所交易系统参与本基金的上市交易。


基金管理人可根据《基金法》、《运作办法》、《销售办法》和基金合同等的规定,选择
其他符合要求的机构销售本基金,并及时履行公告义务。


(二)登记机构

名称

中国证券登记结算有限责任公司

住所及办公地址

北京市西城区太平桥大街17号

法定代表人

周明

联系人

徐一文

电话

010-50938888,010-59378888

传真

010-66210938



(三)出具法律意见书的律师事务所

名称

上海市通力律师事务所

住所及办公地址

上海市银城中路68号时代金融中心19楼

负责人

俞卫锋

联系人

陈颖华

电话

021-31358666

传真

021-31358600

经办律师

黎明、陈颖华



(四)审计基金财产的会计师事务所

名称

安永华明会计师事务所(特殊普通合伙)

住所及办公地址

北京市东城区东长安街1号东方广场安永大楼17层01-12室

执行事务合伙人

毛鞍宁

联系人

贺耀

电话

(010)58153000

传真

(010)85188298

经办注册会计师

王珊珊、贺耀




六、基金的募集



(一)基金募集的依据

本基金由基金管理人依照《基金法》、《运作办法》、《销售办法》、《信息披露办法》、基
金合同及其他有关规定,经中国证监会2016年5月4日证监许可【2016】979号准予募集
注册。本基金已于2016年7月22日结束募集,募集期净认购金额及利息结转的基金份额共
计份1,622,371,621.44份,有效认购户数为17,920户。


(二)基金类别

混合型证券投资基金

(三)基金的运作方式

契约型,本基金在基金合同生效后三年内(含第三年)以参与投资定向增发股票为主要
投资目标,基金份额不开放申购、赎回业务,但可上市交易。基金合同生效后第三个年度对
日起,本基金转为上市开放式基金(LOF),并更名为银华鑫锐灵活配置混合型证券投资基金
(LOF),接受场内、场外申购与赎回等业务,并继续上市交易。


其中,年度对日指某一日期在后续年度中的对应日期;如该对应日期为非工作日或该日
历年度中不存在对应日期的,则顺延至下一工作日。


(四)基金存续期限

不定期


七、基金合同的生效



本基金基金合同生效日为2016年8月1日,《基金合同》生效后,连续20个工作日出
现基金份额持有人数量不满200人或者基金资产净值低于5,000万元情形的,基金管理人应
当在定期报告中予以披露;连续60个工作日出现前述情形的,基金管理人应当向中国证监
会报告并提出解决方案,如转换运作方式、与其他基金合并或者终止基金合同等,并召开基
金份额持有人大会进行表决。


法律法规或中国证监会另有规定时,从其规定。



八、基金份额的上市交易



基金合同生效后,在本基金符合法律法规和深圳证券交易所规定的上市条件的情况下,
本基金在基金合同生效后三年内(含第三年),基金份额向深圳证券交易所申请上市交易。


基金合同生效后第三个年度对日起,本基金按照基金合同约定自动转为上市开放式基金
(LOF),并更名为银华鑫锐灵活配置混合型证券投资基金(LOF)继续向深圳证券交易所申
请上市交易。本基金在转型前后可根据情况暂停上市交易,恢复时间以本基金管理人公告为
准。


(一)上市交易的地点

深圳证券交易所。本基金份额上市后,登记在中国证券登记结算有限责任公司深圳分公
司场内证券登记系统中的基金份额可直接在深圳证券交易所上市交易;登记在中国证券登记
结算有限责任公司登记结算系统中的场外基金份额通过办理跨系统转托管业务将基金份额
转至场内证券登记系统后,方可上市交易。


(二)上市交易的时间

基金合同生效后6个月内具备下列条件的,可依据《深圳证券交易所证券投资基金上市
规则》及相关法律法规,向深圳证券交易所申请上市交易:

1、本基金募集金额不少于2亿元人民币;

2、本基金基金份额持有人不少于1000人;

3、深圳证券交易所规定的其他条件。在确定上市交易的时间后,基金管理人应依据法
律法规规定在指定媒介刊登基金份额《上市交易公告书》。


(三)上市交易的规则

本基金在深圳证券交易所的上市交易需遵循《深圳证券交易所交易规则》、《深圳证券交
易所证券投资基金上市规则》等有关规定,包括但不限于:

1、本基金在基金合同生效后三年内(含第三年),基金份额上市首日的开盘参考价为前
一交易日的基金份额净值;

2、本基金基金合同生效后第三个年度对日起,本基金转为上市开放式基金(LOF)后,
本基金基金份额上市首日的开盘参考价为前一交易日的基金份额净值;

3、本基金实行价格涨跌幅限制,涨跌幅比例为10%,自上市首日起实行;

4、本基金买入申报数量为100份或其整数倍;


5、本基金申报价格最小变动单位为0.001元人民币;

6、本基金上市交易遵循《深圳证券交易所交易规则》、《深圳证券交易所证券投资基金
上市规则》及相关规定。


(四)上市交易的费用

本基金上市交易的费用按照深圳证券交易所相关规则及有关规定执行。


(五)上市交易的行情揭示

本基金在深圳证券交易所挂牌交易,交易行情通过行情发布系统揭示。行情发布系统同
时揭示本基金前一交易日的基金份额净值(本基金转为上市开放式基金(LOF)后,则为前
一交易日的基金份额净值)。


(六)上市交易的停复牌、暂停上市、恢复上市和终止上市

本基金的停复牌、暂停上市、恢复上市和终止上市按照《基金法》和深圳证券交易所的
相关规定执行。基金管理人有权根据基金转换需求与交易所相关规定暂停交易或上市。


(七)其他事项

相关法律法规、中国证监会及深圳证券交易所对基金上市交易的规则等相关规定内容进
行调整的,本基金基金合同相应内容予以修改,且此项修改无须召开基金份额持有人大会,
并可以在本基金更新的招募说明书中列示。


若深圳证券交易所、中国证券登记结算有限责任公司增加了基金上市交易的新功能,
基金管理人可以在履行适当的程序后增加相应功能。



九、基金份额的运作方式、申购与赎回



(一)基金份额的运作方式

本基金在基金合同生效后三年内(含第三年),基金份额不开放申购、赎回业务,但可
上市交易。基金合同生效后第三个年度对日起,本基金转为上市开放式基金(LOF),并更名
银华鑫锐灵活配置混合型证券投资基金(LOF),接受场内、场外申购与赎回等业务,并继
续上市交易。本基金在转型前后可根据情况暂停上市交易,恢复时间以本基金管理人公告为
准。


其中,年度对日指某一日期在后续年度中的对应日期;如该对应日期为非工作日或该
日历年度中不存在对应日期的,则顺延至下一工作日。


(二)申购和赎回的场所

投资者办理本基金场外申购、赎回业务的场所为基金管理人的直销网点和其它销售机
构的销售网点;投资者办理本基金场内申购、赎回业务的场所为具有基金销售业务资格且符
合深圳证券交易所有关风险控制要求的深圳证券交易所会员单位。具体的销售网点将由基金
管理人在招募说明书或其他相关公告中列明。基金管理人可根据情况变更或增减销售机构,
并予以公告。若基金管理人或其指定的销售机构开通电话、传真或网上等交易方式,投资人
可通过上述方式进行申购与赎回。投资人应当在销售机构办理基金销售业务的营业场所或按
销售机构提供的其他方式办理基金份额的申购与赎回。


(三)基金销售对象

符合法律法规规定的可投资于证券投资基金的个人投资者、机构投资者、合格境外机
构投资者以及法律法规或中国证监会允许购买证券投资基金的其他投资人。


(四)申购和赎回的开放日及时间

1、开放日及开放时间

投资人在开放日办理基金份额的申购和赎回,具体办理时间为上海证券交易所、深圳证
券交易所的正常交易日的交易时间,但基金管理人根据法律法规、中国证监会的要求或基金
合同的规定公告暂停申购、赎回时除外。


本基金转为上市开放式基金(LOF)后,若出现新的证券/期货交易市场、证券/期货交
易所交易时间变更或其他特殊情况,基金管理人将视情况对前述开放日及开放时间进行相应
的调整,但应在实施日前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒介上公告。



2、申购、赎回开始日及业务办理时间

本基金已于2019年8月1日开放申购与赎回业务。


本基金自转为上市开放式基金(LOF)之日起,不超过3个月开始办理场内与场外份额
的申购、赎回业务,具体业务办理时间在相关公告中规定。在确定申购开始与赎回开始时间
后,基金管理人应在申购、赎回开放日前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒介上公
告申购与赎回的开始时间。


基金管理人不得在基金合同约定之外的日期或者时间办理基金份额的申购、赎回或者转
换。投资人在基金合同约定之外的日期和时间提出申购、赎回或转换申请且登记机构确认接
受的,其基金份额申购、赎回价格为下一开放日基金份额申购、赎回的价格。


(五)申购与赎回的原则

1、“未知价”原则,即申购、赎回价格以受理申请当日收市后计算的基金份额净值为基
准进行计算;

2、“金额申购、份额赎回”原则,即申购以金额申请,赎回以份额申请;

3、当日的申购与赎回申请可以在基金管理人规定的时间以内撤销,在当日业务时间办
理结束后不得撤销;

4、场外赎回遵循“先进先出”原则,即按照投资人持有份额登记日期的先后次序进行
顺序赎回;

5、投资人申购基金份额时,必须全额交付申购款项,投资人交付款项后,申购申请方
为有效;

6、投资者通过深圳证券交易所交易系统办理基金份额的场内申购、赎回业务时,需遵
守深圳证券交易所和中国证券登记结算有限责任公司的相关业务规则。若相关法律法规、中
国证监会、深圳证券交易所或中国证券登记结算有限责任公司对场内申购、赎回业务规则有
新的规定,按新规定执行;

7、投资人通过场外申购、赎回应使用中国证券登记结算有限责任公司开立的开放式基
金账户,通过场内申购、赎回应使用中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司开立的深圳
证券账户(人民币普通股票账户和证券投资基金账户)。


基金管理人可在法律法规允许的情况下,对上述原则进行调整。基金管理人必须在新规
则开始实施前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒介上公告。


(六)申购与赎回的程序

1、申购和赎回的申请方式


投资人必须根据销售机构规定的程序,在开放日的具体业务办理时间内提出申购或赎回
的申请。投资人办理申购、赎回等业务时应提交的文件和办理手续、办理时间、处理规则等
在基金合同和招募说明书规定的前提下,以各销售机构的具体规定为准。


2、申购和赎回的款项支付

投资人申购基金份额时,必须全额交付申购款项。投资人交付申购款项,申购成立;登
记机构确认基金份额时,申购生效。


基金份额持有人递交赎回申请,赎回成立;登记机构确认赎回时,赎回生效。投资人赎
回申请生效后,基金管理人将通过登记机构及其相关基金销售机构在T+7日(包括该日)内
将赎回款项划往基金份额持有人银行账户,但中国证监会另有规定时除外。遇证券、期货交
易所或交易市场数据传输延迟、通讯系统故障、银行数据交换系统故障或其它非基金管理人
及基金托管人所能控制的因素影响业务处理流程时,赎回款项顺延至下一个工作日划出。在
发生巨额赎回或基金合同载明的其他暂停赎回或延缓支付赎回款项的情形时,款项的支付办
法参照基金合同有关条款处理。


3、申购和赎回申请的确认

基金管理人应以交易时间结束前受理有效申购和赎回申请的当天作为申购或赎回申请
日(T日),在正常情况下,本基金登记机构在T+1日内对该交易的有效性进行确认。T日提
交的有效申请,投资人应在T+2日后(包括该日)及时到销售网点柜台或以销售机构规定的其
他方式查询申请的确认情况。若申购不成立或无效,则投资人已缴付的申购款项本金全额退
还给投资人账户。


销售机构对申购、赎回申请的受理并不代表申请一定成功,而仅代表销售机构确实接收
到申购、赎回申请,申购与赎回申请的确认以登记机构的确认结果为准。对于申请的确认情
况,投资者应及时查询,并妥善行使合法权利。因投资人怠于履行该项查询等各项义务,致
使其相关权益受损的,基金管理人、基金托管人、其他基金销售机构不承担由此造成的损失
或不利后果。如因申请未得到登记机构的确认而造成的损失,由投资人自行承担。


在法律法规允许的范围内,基金管理人可根据业务规则,对上述业务办理时间进行调
整并将于开始实施前按照有关规定公告。


(七)申购金额和赎回份额的限制

1. 投资者通过场内办理基金份额的申购时,单笔申购最低金额为人民币1,000 元,同
时申购金额必须是整数金额。


场外通过其他销售机构的销售网点及网上直销交易系统进行申购时,每个基金账户首


笔申购的最低金额为人民币10元,每笔追加申购的最低金额为人民币10元。直销中心办理
业务时以其相关规则为准,基金管理人直销机构或各销售机构对最低申购限额及交易级差有
其他规定的,以其业务规定为准。


2.基金份额持有人在销售机构办理场外赎回时,每笔赎回申请的最低份额为500份基
金份额;基金份额持有人办理场内赎回时,每笔赎回申请的最低份额为500份基金份额,同
时赎回份额必须是整数份额。


基金份额持有人可将其全部或部分基金份额赎回,但某笔赎回业务导致单个交易账户
的基金份额余额少于500份时,余额部分基金份额必须一同赎回。


3.投资人将场外所申购的基金份额当期分配的基金收益转为基金份额时,不受最低申
购金额的限制。


4.本基金不对单个投资人累计持有的基金份额上限进行限制。


5、当接受申购申请对存量基金份额持有人利益构成潜在重大不利影响时,基金管理人
应当采取设定单一投资者申购金额上限或基金单日净申购比例上限、拒绝大额申购、暂停基
金申购等措施,切实保护存量基金份额持有人的合法权益。具体规定请参见基金管理人发布
的相关公告。


6.基金管理人可以根据市场情况,在法律法规允许的情况下,调整上述规定申购金额
和赎回份额的数量限制。基金管理人必须在调整实施前依照《信息披露办法》的有关规定在
指定媒介上公告并报中国证监会备案。


(八)申购和赎回的费用及其用途

1.申购费率

本基金转为上市开放式基金(LOF)后场内和场外的除养老金客户以外的其他投资人申
购本基金基金份额所适用的申购费率相同。


本基金对通过直销机构及网上直销交易系统申购的养老金客户与除此之外的其他投资
人实施差别的申购费率。


通过基金管理人的直销机构及网上直销交易系统申购本基金基金份额的养老金客户,
所适用的特定申购费率按申购金额的大小分为五档,如下所示:

申购费率

申购金额(M,含申购费)

申购费率

M<50万元

0.45%

50万元≤M<100万元

0.36%




100万元≤M<200万元

0.30%

200万元≤M<500万元

0.18%

M≥500万元

按笔收取,1000元/笔



除前述养老金客户以外的其他投资人申购本基金基金份额所适用的申购费率按申购金
额的大小分为五档,如下所示:

申购费率

申购金额(M,含申购费)

申购费率

M<50万元

1.50%

50万元≤M<100万元

1.20%

100万元≤M<200万元

1.00%

200万元≤M<500万元

0.60%

M≥500万元

按笔收取,1000元/笔



2.赎回费率

本基金转为上市开放式基金(LOF)后投资人赎回本基金基金份额所适用的赎回费率如
下所示:

赎回费率(场外)

持有期限(Y)

赎回费率

Y<7天

1.50%

7天≤Y<365天

0.50%

365天≤Y﹤730天

0.25%

730天≤Y

0

赎回费率(场内)

Y<7天

1.50%

7天≤Y

0.50%



3.本基金申购费在投资人申购基金份额时收取。投资人在一天之内如果有多笔申购,
适用费率按单笔分别计算。


4.在场外认购、场外申购的投资者,其份额持有年限以份额实际持有年限为准;在场
内认购、场内申购以及场内买入,并转托管至场外赎回的投资者,其份额持有期限自份额转
托管至场外之日起开始计算。



5.本基金的赎回费用由基金份额的持有人承担,在基金份额持有人赎回基金份额时收
取,赎回费总额25%应归基金财产,其余用于支付市场推广、注册登记费和其他必要的手续
费。其中,对于持续持有期少于7日的投资者收取不少于1.5%的赎回费,并将上述赎回费
全额计入基金财产。


6.基金管理人可以在法律法规和基金合同规定范围内调整申购费率、赎回费率或收费
方式。费率或收费方式如发生变更,基金管理人应在调整实施前按照《信息披露办法》等相
关法律法规的有关规定在指定媒介上刊登公告。


7.基金管理人可以在不违反法律法规规定及基金合同约定的情形下根据市场情况制定
基金促销计划,针对投资人定期或不定期地开展基金促销活动。在基金促销活动期间,按相
关监管部门要求履行必要手续后,基金管理人可以适当调低基金申购费率、赎回费率,并另
行公告。


(九)申购份额与赎回金额的计算方式

1.本基金申购份额的计算

申购的有效份额为按实际确认的申购金额,以申请当日的基金份额净值为基准计算。


本基金申购份额的计算方式如下:

净申购金额=申购金额/(1+申购费率)

(注:对于适用固定金额申购费的申购,净申购金额=申购金额-固定申购费金额)

申购费用=申购金额-净申购金额

(注:对于适用固定金额申购费的申购,申购费用=固定申购费金额)

申购份额=净申购金额/T日基金份额净值

场内申购时,申购份额的计算保留至整数位,小数点以后的部分舍去,不足1份额对应
的申购资金返还至投资者资金账户。


场外申购时,申购的有效份额为按实际确认的申购金额在扣除相应的费用后,以当日基
金份额净值为基准计算,申购份额计算结果保留到小数点后两位,小数点后两位以后的部分
四舍五入,由此误差产生的收益或损失由基金财产承担。


例3:某投资人(非养老金客户)投资600,000元通过场内申购基金份额,其对应的场
内申购费率为1.20%,假设申购当日本基金基金份额净值为1.060元,则其可得到的申购份
额为:

净申购金额=600,000/(1+1.20%)=592,885.38元

申购费用=600,000-592,885.38=7,114.62元


申购份额=592,885.38/1.060=559,325份(截位保留至整数位)

即:该投资人(非养老金客户)投资600,000元从场内申购基金份额,假设申购当日本
基金基金份额净值为1.060元,则其可得到559,325份基金份额。


例4:某投资人(非养老金客户)投资600,000元通过场外申购基金份额,其对应的场
外申购费率为1.20%,假设申购当日本基金基金份额净值为1.060元,则其可得到的申购份
额为:

净申购金额=600,000/(1+1.20%)=592,885.38元

申购费用=600,000-592,885.38=7,114.62元

申购份额=592,885.38/1.060=559,325.83份

即:该投资人(非养老金客户)投资600,000元从场外申购基金份额,假设申购当日本
基金基金份额净值为1.060元,则其可得到559,325.83份基金份额。


2.本基金基金份额赎回金额的计算:

份额赎回采用“份额赎回”方式,赎回价格以T日的基金份额净值为基准进行计算,计
算公式:

赎回总金额=赎回份额×T日基金份额净值

赎回费用=赎回总金额×赎回费率

净赎回金额=赎回总金额—赎回费用

本基金场内和场外赎回时,赎回金额均为按实际确认的有效赎回份额乘以当日基金份额
净值并扣除相应的费用后的余额,赎回金额计算结果保留到小数点后2位,小数点后两位以
后的部分四舍五入,由此误差产生的收益或损失由基金财产承担。


例5:某投资人从深交所场内赎回基金份额10,000份,持有时间为60天,赎回费率为
0.5%,假设赎回当日基金份额净值为1.148元,则其可得到的净赎回金额为:

赎回总金额=10,000×1.148=11,480元

赎回费用=11,480×0.5%=57.4元

净赎回金额=11,480-57.4=11,422.60元

即:投资人从深交所场内赎回基金份额10,000份,假设赎回当日基金份额净值为1.148
元,则其可得到的净赎回金额为11,422.60元。


例6:某投资人从场外赎回本基金基金份额10,000份,持有时间为455天,对应的赎
回费率为0.25%,假设赎回当日基金份额净值是1.148元,则其可得到的净赎回金额为:

赎回总金额=10,000×1.148=11,480元


赎回费用=11,480×0.25%=28.70元

净赎回金额=11,480-28.70=11,451.30元

即:某投资人持有10,000份本基金基金份额455天,并从场外赎回,假设赎回当日基
金份额净值是1.148元,则其可得到的净赎回金额为11,451.30元。


3.基金份额净值的计算

本基金的基金份额净值计算公式如下:

T日基金份额净值=T日闭市后的基金资产净值/T日基金份额的余额数量

本基金基金份额净值的计算,保留到小数点后3位,小数点后第4位四舍五入,由此
产生的收益或损失由基金财产承担。T日的基金份额净值在当天收市后计算,并在T+1日内
公告。遇特殊情况,经中国证监会同意,可以适当延迟计算或公告。


(十)基金份额的登记

投资人T日申购基金成功后,登记机构在T+1日为投资人登记权益并办理登记手续,投
资人自T+2日(含该日)后有权赎回该部分基金份额。


投资人T日赎回基金成功后,登记机构在T+1日为投资人办理扣除权益的登记手续。


基金管理人可以在法律法规允许的范围内,对上述登记办理时间进行调整,但不得实
质影响投资人的合法权益,并依照《信息披露办法》等相关法律法规的有关规定在指定媒介
公告。


(十一)拒绝或暂停申购的情形

发生下列情况时,基金管理人可拒绝或暂停接受投资人的申购申请:

1、因不可抗力导致基金无法正常运作。


2、发生基金合同规定的暂停基金资产估值情况时,基金管理人可暂停接受投资人的申
购申请。本基金转为上市开放式基金(LOF)后,当前一估值日基金资产净值50%以上的资
产出现无可参考的活跃市场价格且采用估值技术仍导致公允价值存在重大不确定性时,经与
基金托管人协商确认后,基金管理人应当采取暂停接受基金申购申请的措施。


3、因特殊原因(包括但不限于证券/期货交易所依法决定临时停市或交易时间非正常停
市),导致基金管理人无法计算当日基金资产净值。


4、基金管理人接受某笔或某些申购申请会损害现有基金份额持有人利益时。


5、基金管理人接受某笔或者某些申购申请有可能导致单一投资人持有基金份额的比例
达到或者超过50%,或者变相规避50%集中度的情形时。


6、基金资产规模过大,使基金管理人无法找到合适的投资品种,或出现其他可能对基


金业绩产生负面影响,或发生损害现有基金份额持有人利益的情形。


7、基金管理人、基金托管人、基金销售机构、登记结算系统或证券登记系统的异常情
况导致基金销售系统、基金登记系统或基金会计系统无法正常运行。


8、申请超过基金管理人设定的基金单日净申购比例上限、单一投资者单日或单笔申购
金额上限的。


9、法律法规规定或中国证监会认定的其他情形。


发生上述第1、2、3、6、7、9项暂停申购情形之一且基金管理人决定暂停接受投资人
的申购申请时,基金管理人应当根据有关规定在至少一家指定媒介上刊登暂停申购公告。如
果投资人的申购申请被拒绝,被拒绝的申购款项将退还给投资人。在暂停申购的情况消除时,
基金管理人应及时恢复申购业务的办理,且开放时间将相应顺延,基金管理人有权合理调整
申购业务的办理时间并予以公告。


(十二)暂停赎回或延缓支付赎回款项的情形

发生下列情形时,基金管理人可暂停接受投资人的赎回申请或延缓支付赎回款项:

1、因不可抗力导致基金管理人不能支付赎回款项。


2、发生基金合同规定的暂停基金资产估值情况时,基金管理人可暂停接受投资人的赎
回申请或延缓支付赎回款项。本基金转为上市开放式基金(LOF)后,当前一估值日基金资
产净值 50%以上的资产出现无可参考的活跃市场价格且采用估值技术仍导致公允价值存在
重大不确定性时,经与基金托管人协商确认后,基金管理人应当采取延缓支付赎回款项或暂
停接受基金赎回申请的措施。3、因特殊原因(包括但不限于证券/期货交易所依法决定临时
停市或交易时间非正常停市),导致基金管理人无法计算当日基金资产净值。


4、连续两个或两个以上开放日发生巨额赎回。


5、发生继续接受赎回申请将损害现有基金份额持有人利益的情形时,基金管理人可暂
停接受投资人的赎回申请。


6、法律法规规定或中国证监会认定的其他情形。


发生上述情形之一且基金管理人决定暂停接受投资人的赎回申请或延缓支付赎回款项
时,基金管理人应及时报中国证监会备案,已确认的赎回申请,基金管理人应足额支付;如
暂时不能足额支付,应将可支付部分按单个账户申请量占申请总量的比例分配给赎回申请人,
未支付部分可延期支付。若出现上述第4项所述情形,按基金合同的相关条款处理。基金份
额持有人在申请赎回时可事先选择将当日可能未获受理部分予以撤销。对于场内赎回部分,


按照深圳证券交易所及中国证券登记结算有限责任公司的有关规定办理。在暂停赎回的情况
消除时,基金管理人应及时恢复赎回业务的办理并公告。


(十三)巨额赎回的情形及处理方式

1、巨额赎回的认定

若本基金单个开放日内的基金份额净赎回申请(赎回申请份额总数加上基金转换中转出
申请份额总数后扣除申购申请份额总数及基金转换中转入申请份额总数后的余额)超过前一
开放日的基金总份额的10%,即认为是发生了巨额赎回。


2、巨额赎回的场外处理方式

当基金出现巨额赎回时,基金管理人可以根据基金当时的资产组合状况决定全额赎回或
部分延期赎回。


(1)全额赎回:当基金管理人认为有能力支付投资人的全部赎回申请时,按正常赎回
程序执行。


(2)部分延期赎回:当基金管理人认为支付投资人的赎回申请有困难或认为因支付投
资人的赎回申请而进行的财产变现可能会对基金资产净值造成较大波动时,基金管理人在当
日接受赎回比例不低于上一开放日基金总份额的10%的前提下,可对其余赎回申请延期办理。

对于当日的赎回申请,应当按单个账户已被接受的赎回申请量占已被接受的赎回申请总量的
比例,确定当日受理的赎回份额;对于未能赎回部分,投资人在提交赎回申请时可以选择延
期赎回或取消赎回。选择延期赎回的,将自动转入下一个开放日继续赎回,直到全部赎回为
止;选择取消赎回的,当日未获受理的部分赎回申请将被撤销。延期的赎回申请与下一开放
日赎回申请一并处理,无优先权并以下一开放日的基金份额净值为基础计算赎回金额,以此
类推,直到全部赎回为止。如投资人在提交赎回申请时未作明确选择,投资人未能赎回部分
作自动延期赎回处理。当出现巨额赎回时,基金转换中转出份额的申请的处理方式遵照相关
的业务规则及相关公告。部分延期赎回不受单笔赎回最低份额的限制。


(3)本基金转为上市开放式基金(LOF)后,在本基金出现巨额赎回且单个基金份额持
有人的赎回申请超过上一开放日基金总份额的20%时,基金管理人认为支付该基金份额持有
人的全部赎回申请有困难或认为因支付该基金份额持有人的全部赎回申请而进行的财产变
现可能会对基金资产净值造成较大波动时,对于该基金份额持有人当日提出的赎回申请中超
过上一开放日基金总份额20%的部分(不含20%),基金管理人可以延期办理。对于未能赎回


部分,单个基金份额持有人在提交赎回申请时可以选择延期赎回或取消赎回。选择延期赎回
的,将自动转入下一个开放日继续赎回,延期的赎回申请与下一开放日赎回申请一并处理,
无优先权并以下一开放日的基金份额净值为基础计算赎回金额,以此类推,直到全部赎回为
止;选择取消赎回的,当日未获受理的部分赎回申请将被撤销。如该单个基金份额持有人在
提交赎回申请时未作明确选择,该单个基金份额持有人未能赎回部分作自动延期赎回处理。

部分延期赎回不受单笔赎回最低份额的限制。当出现巨额赎回时,基金转换中转出份额的申
请的处理方式遵照相关的业务规则及相关公告。


对于该基金份额持有人当日提出的赎回申请中未超过上一开放日基金总份额20%的部
分(含20%),基金管理人可以采取全额赎回或部分延期赎回的方式,与其他基金份额持有
人的赎回申请一并办理,并且对于该基金份额持有人和其他基金份额持有人的赎回申请采取
相同的处理方式。对于前述未能赎回部分,基金份额持有人在提交赎回申请时可以选择延期
赎回或取消赎回。选择延期赎回的,将自动转入下一个开放日继续赎回,延期的赎回申请与
下一开放日赎回申请一并处理,无优先权并以下一开放日的基金份额净值为基础计算赎回金
额,以此类推,直到全部赎回为止;选择取消赎回的,当日未获受理的部分赎回申请将被撤
销。如该单个基金份额持有人在提交赎回申请时未作明确选择,该单个基金份额持有人未能
赎回部分作自动延期赎回处理。部分延期赎回不受单笔赎回最低份额的限制。基金转换中转
出份额的申请的处理方式遵照相关的业务规则及相关公告。


(4)暂停赎回:连续2个开放日以上(含本数)发生巨额赎回,如基金管理人认为有必
要,可暂停接受基金的赎回申请;已经接受的赎回申请可以延缓支付赎回款项,但不得超过
20个工作日,并应当在至少一家指定媒介上进行公告。


3、巨额赎回的场内处理方式

巨额赎回业务的场内处理,按照深圳证券交易所及中国证券登记结算有限责任公司的有
关规定办理。


4、巨额赎回的公告

当发生上述巨额赎回并延期办理时,基金管理人应当通过邮寄、传真或者招募说明书
规定的其他方式在《信息披露办法》规定的时限要求内通知基金份额持有人,说明有关处理
方法,同时在指定媒介上刊登公告。


(十四)暂停申购或赎回的公告和重新开放申购或赎回的公告

1、发生上述暂停申购或赎回情况的,基金管理人应依法及时向中国证监会备案,并在
规定期限内在至少一家指定媒介上刊登暂停公告。



2、如发生暂停的时间为1日,基金管理人应于重新开放日,在至少一家指定媒介上刊
登基金重新开放申购或赎回公告,并公布最近1个开放日的基金份额净值。


3、如果发生暂停的时间超过1日但少于两周,暂停结束,基金重新开放申购或赎回时,
基金管理人应按照《信息披露办法》的有关规定在至少一家指定媒介上刊登基金重新开放申
购或赎回的公告,并在重新开放申购或赎回日公告最近1个开放日的基金份额净值。


4、如果发生暂停的时间超过两周,暂停期间,基金管理人应每两周至少重复刊登暂停
公告一次;当连续暂停时间超过两个月时,基金管理人可以调整刊登公告的频率。暂停结束,
基金重新开放申购或赎回时,基金管理人按照《信息披露办法》的有关规定在至少一家指定
媒介上连续刊登基金重新开放申购或赎回的公告,并在重新开放申购或赎回日公告最近1
个开放日的基金份额净值。


(十五)基金转换

基金管理人可以根据相关法律法规以及基金合同的规定决定开办本基金与基金管理人
管理的其他基金之间的转换业务,基金转换可以收取一定的转换费,基金转换的数额限制、
转换费率等相关规则由基金管理人届时根据相关法律法规及基金合同的规定制定并公告,并
提前告知基金托管人与相关机构。


(十六)基金份额的转让

在法律法规允许且条件具备的情况下,基金管理人可受理基金份额持有人通过中国证
监会认可的交易场所或者交易方式进行份额转让的申请并由登记机构办理基金份额的过户
登记。基金管理人拟受理基金份额转让业务的,将提前公告,基金份额持有人应根据基金管
理人公告的业务规则办理基金份额转让业务。


(十七)基金的非交易过户

基金的非交易过户是指基金登记机构受理继承、捐赠和司法强制执行等情形而产生的非
交易过户以及登记机构认可、符合法律法规的其它非交易过户。无论在上述何种情况下,接
受划转的主体必须是依法可以持有本基金基金份额的投资人,或者是按照相关法律法规或国
家有权机关要求的划转主体。


继承是指基金份额持有人死亡,其持有的基金份额由其合法的继承人继承;捐赠指基金
份额持有人将其合法持有的基金份额捐赠给福利性质的基金会或社会团体;司法强制执行是
指司法机构依据生效司法文书将基金份额持有人持有的基金份额强制划转给其他自然人、法
人或其他组织或者以其他方式处分。办理非交易过户必须提供基金登记机构要求提供的相关
资料,对于符合条件的非交易过户申请按基金登记机构的规定办理,并按基金登记机构规定


的标准收费。


(十八)基金的转托管

基金份额持有人可根据登记机构的相关规定办理已持有基金份额在不同销售机构之间
的转托管,包括系统内转托管和跨系统转托管,基金销售机构可以按照规定的标准收取转托
管费。募集期内本基金不办理系统内转托管和跨系统转托管。


(十九)定期定额投资计划

本基金已于2019年8月1日起开始办理日常定期定额投资业务。


基金管理人可以为投资人办理定期定额投资计划,具体规则由基金管理人另行规定。

投资人在办理定期定额投资计划时可自行约定每期扣款金额,每期扣款金额必须不低于基金
管理人在相关公告或更新的招募说明书中所规定的定期定额投资计划最低申购金额。


(二十)基金份额的冻结和解冻

基金登记机构只受理国家有权机关依法要求的基金份额的冻结与解冻,以及注册登记机
构认可、符合法律法规的其他情况下的冻结与解冻。基金份额被冻结的,被冻结部分产生的
权益按照我国法律法规、监管规章以及国家有权机关的要求来决定是否冻结。


(二十一)基金管理人可在不违反相关法律法规、不影响基金份额持有人实质利益的
前提下,经与基金托管人协商一致后,根据具体情况对上述申购和赎回的安排进行补充和调
整,或者办理基金份额质押等相关业务,届时无须召开基金份额持有人大会审议但须报中国
证监会备案并提前公告。



十、基金的投资



(一)投资目标

基于对宏观经济、资本市场的深入分析和理解,在基金合同生效后三年内(含第三年),
通过对定向增发项目的深入研究,利用定向增发项目的事件性特征与折价优势,优选能够改
善、提升企业基本面与经营状况的定向增发股票进行投资,力争为投资人获取稳健的投资收
益。本基金转为上市开放式基金(LOF)后,通过精选具有估值优势和成长优势的公司股票
进行投资,力争获取超越业绩比较基准的收益,追求基金资产的长期稳定增值。


(二)投资范围

本基金的投资范围为国内依法发行上市的股票(包括中小板股票、创业板股票及其他经
中国证监会核准上市的股票)、债券(国债、金融债、企业债券、公司债券、央行票据、中
期票据、短期融资券、超短期融资券、次级债券、地方政府债券、可转换公司债券及分离交
可转债、可交换债券以及其他中国证监会允许投资的债券)、资产支持证券、债券回购、
非金融企业债务融资工具、同业存单、银行存款、现金、权证、股指期货以及法律法规或中
国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会相关规定)。


如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种,基金管理人在履行适当程序后,可
以将其纳入投资范围。


本基金的投资组合比例为:

基金合同生效后三年内(含第三年),股票资产占基金资产的比例为0%-100%;非公开
发行股票资产占非现金基金资产的比例不低于80%;每个交易日日终在扣除股指期货合约需
缴纳的交易保证金后,本基金应当保持不低于交易保证金一倍的现金。其中,现金不包括结
算备付金、存出保证金、应收申购款等。


本基金转为上市开放式基金(LOF)后,股票资产占基金资产的比例为0%-95%;每个交
易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后,保持不低于基金资产净值5%的现金
或者到期日在一年以内的政府债券。其中,现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购
款等。


如法律法规或中国证监会变更投资品种的投资比例限制,基金管理人在履行适当程序
后,可以调整上述投资品种的投资比例,其投资比例遵循届时有效的法律法规和相关规定。


(三)投资策略


1、本基金在基金合同生效后三年内(含第三年),通过对国际和国内宏观经济、行业发
展趋势和公司综合竞争力的分析、以及定向增发项目优势的深入研究,利用定向增发项目的
事件性特征与折价优势,优选能够改善、提升企业基本面与经营状况的定向增发股票进行投
资。将定向增发提升企业盈利水平与推动产业升级作为基金投资主线,形成以定向增发为核
心的投资策略。


(1)大类资产配置策略

本基金通过对宏观经济环境、财政及货币政策、资金供需情况等因素的综合分析以及对
资本市场趋势的判断,结合主要大类资产的相对估值,合理确定基金在股票、债券、现金等
各类资产类别上的投资比例,并在基金合同投资范围约定的范围下适时进行动态调整。


(2)定向增发股票投资策略

本基金从估值水平和发展前景两个角度出发,分析不同类别的定向增发项目对企业基本
面与所处行业的影响。采取定性和定量分析相结合的方法对影响上市公司定向增发项目未来
的价值进行全面的分析,精选定增资金能够在设定期间内显著提升公司盈利能力和优化产业
结构的股票,在严格掌控投资组合风险与收益的前提下,对行业进行优化配置和动态调整。


本基金的股票定量分析方法将主要分析市场现有定向增发项目中各行业公司的估值指
标(如PE、PB、PE/G、PS、股息率等)、成长性指标(主营业务收入增长率、净利润增长率、
毛利率增长率等)、现金流量指标和其他财务指标,从中选出价值相对低估、成长性确定、
现金流量状况好、盈利能力和偿债能力强的公司,作为本基金的备选定向增发股票;再通过
分析备选股票所代表的公司的资产收益率、资产周转率等变量的时间序列,以及通过对市场
整体估值水平、行业估值水平、主要竞争对手估值水平的比较,并参考国际市场估值水平来
评估其投资价值。


在定量分析的基础上,本基金的股票定性分析方法采用深度价值挖掘和多层面立体投资
分析体系,从定向增发项目目的,定向增发对象结构,定向增发项目类别,并结合基金管理
人的股票研究平台和产业投资平台,多层面地分析备选定向增发项目所对应的公司的业务环
节的竞争优势和劣势,分析定向增发项目对公司未来的影响,公司管理方面的优势和劣势,
分析定向增发项目对所处行业的波特五力结构与上下游产业的影响。


经过严格的定量分析和定性分析,最终确定股票投资组合。


本基金将定向增发根据其融资目的区分为两大类,当然实际案例中各种定增类型是相互
交叉和渗透的,但企业价值提升的来源依然是以下两类:

1)以推动企业业务内生增长为主要目的的定向增发


企业在现有主业大方向下,通过融资筹集资金,进行项目建设或者并购,期望通过提升
规模经济、技术升级、适度上下游延伸发挥协同效应等提升企业内生增长能力。典型的项目
类型包括但不限于:

该类定向增发项目往往主要体现为项目融资,也是定向增发项目中最常见的类别,占市
场定向增发项目总量一半以上。


项目融资类的定向增发项目的特点在于公司在融资项目完成后,无法在短期显现其盈利
能力。在项目完工后,公司的财务绩效逐步体现,公司盈利能力逐步改善。同时,募集资金
的规模,机构投资者的认购比例对公司财务表现有一定的影响。


本基金对项目融资类定向增发项目将详细评估项目具体投资方向,预测其对企业基本面
指标的影响,将通过筛选与分析业绩变化情况,自下而上评估,结合公司基本面情况,择优
选取成长性好,安全边际高的公司进行投资。


2)以升级和改善企业产业结构为主要目的的定向增发

在全社会经济发展方式转型的大背景下,企业通过各种形式的资本运作,对企业进行新
的产业定位、扩展企业战略边界、提升企业在行业内地位,从而形成行业龙头、多主业模式、
甚至主业转型。典型的项目类型包括但不限于:

A.大股东主导的定向增发投资

大股东主导的定向增发项目包括集团公司整体上市,实际控制人资产注入,公司间资产
置换重组中发行对象包含大股东或者大股东关联方,以及融资收购资产中收购大股东资产的
几种定向增发项目。从根本上来说,此类项目不仅直接改变公司的资产结构,同时也会对企
业未来在生产、经营、管理等多个方面产生影响。本基金通过定性和定量方法对大股东的增
资目的、增发资产的质量等方面,对定向增发项目可能带来的影响进行模拟分析,挑选具有
绝对或相对估值吸引力的公司股票,再通过分析和评估股权变化,结合预期盈利水平和成长
潜力,择优选取安全边际较高、成长性较好的公司进行投资。


B.非大股东方参与资产重组的定向增发投资

通过定向增发项目实现资产重组是企业与其他主体对企业资产的分布状态进行重新组
合、调整、配置的过程,或对设在企业资产上的权利进行重新配置的过程。重组前后公司的
估值往往会有明显的改变。


由于此类资产重组为非大股东方参与,通常会对公司带来正面影响,本基金将关注资产
重组类定向增发项目对增发公司业务范围、行业地位与市场份额的变化,通过定量与定性分
析在市场上收集公开的事件信息,对事件影响中的公司进行分析与估值,挑选具有吸引力的


公司股票。


C.融资收购非大股东方资产的定向增发投资

对于融资收购非大股东方资产的定向增发项目,长期来看,公司能够通过定向增发项目
中收归的资产实现企业基本面指标的优化,通过上下游产业并购、合并同业竞争对手或跨行
业并购实现公司主营业务的拓展,降低公司运营成本或大幅提升市场占有量来重组企业现有
资源,提升经营业绩。重组前后公司的估值往往会有明显的改变。


本基金将着重关注此类定向增发项目对增发公司业务范围、行业地位与市场份额的变化,
通过定量与定性分析在市场上收集公开的事件信息,对事件影响中的公司进行分析与估值,
挑选具有吸引力的公司股票。


D.壳公司重组的定向增发投资

由于A股市场上市公司的稀缺性,壳公司重组类的定向增发对壳公司的基本面产生重大
改变。其具体运作模式为非上市公司购买壳收购目标成为上市公司,本基金在投资壳公司重
组的定向增发项目时,会考察借壳公司过往业绩,股东情况,业务前景,壳公司资产负债剥
离情况等一系列财务与基本面指标,并结合行业分析与估值,挑选具有吸引力能够带来长期
稳定收益的股票。


本基金将深入研究不同类别的定向增发项目在不同期限内对公司基本面的影响,分析基
本面变化,仅在一年期定增项目中根据定向增发项目类别择优参加,尽可能获取定向增发项
目给投资者带来的超额收益。


(3)债券投资策略

本基金通过深入分析宏观经济数据、货币政策和利率变化趋势以及不同类属的收益率水
平、流动性和信用风险等因素的基础上,构建债券投资组合。本基金运用久期控制策略、期
限结构配置策略、类属配置策略、骑乘策略、杠杆放大策略等多种策略进行债券投资。在保
持久期匹配的情况下,尽可能提高闲置资金的收益率。


(4)资产支持证券投资策略

本基金投资资产支持证券将综合运用久期管理、收益率曲线变动分析、收益率利差分析
和公司基本面分析、把握市场交易机会等积极策略,在严格控制风险的情况下,通过信用研
究和流动性管理,选择风险调整后的收益高的品种进行投资,以期获得长期稳定收益。


(5)权证投资策略

本基金将在严格控制风险的前提下,主动进行权证投资。基金权证投资将以价值分析为
基础,在采用数量化模型分析其合理定价的基础上,把握市场的短期波动,进行积极操作,


追求在风险可控的前提下实现稳健的超额收益。


(6)股指期货的投资策略

本基金将根据风险管理的原则,以套期保值为目的,在风险可控的前提下,本着谨慎原
则,参与股指期货的投资,以管理投资组合的系统性风险,改善组合的风险收益特性。套期
保值将主要采用流动性好、交易活跃的期货合约。本基金在进行股指期货投资时,将通过对
证券市场和期货市场运行趋势的研究,并结合股指期货的定价模型寻求其合理的估值水平。


2、本基金转为上市开放式基金(LOF)后,在积极把握宏观经济周期、证券市场变化以
及证券市场参与各方行为逻辑的基础上,通过精选具有估值优势和成长优势的公司股票进行
投资,力争获取超越业绩比较基准的收益。


(1)大类资产配置策略

本基金通过对宏观经济环境、财政及货币政策、资金供需情况等因素的综合分析以及对
资本市场趋势的判断,结合主要大类资产的相对估值,合理确定基金在股票、债券、现金等
各类资产类别上的投资比例,并适时进行动态调整。


(2)股票投资策略

1)行业配置策略

在进行业配置时,在投资组合管理过程中,基金管理人也将根据宏观经济形势以及各个
行业的基本面特征对行业配置进行持续动态地调整。


A.自上而下的行业配置

自上而下的行业配置策略是指通过深入分析宏观经济指标和不同行业自身的周期变化
特征以及在国民经济中所处的位置,确定在当前宏观背景下适宜投资的重点行业。


B.自下而上的行业配置

自下而上的行业配置策略是指从行业的成长能力、盈利趋势、价格动量、市场估值等因
素来确定基金重点投资的行业。对行业的具体分析主要包括以下方面:

a.景气分析

行业的景气程度可通过观测销量、价格、产能利用率、库存、毛利率等关键指标进行跟
踪。行业的景气程度与宏观经济、产业政策、竞争格局、科技发展与技术进步等因素密切相
关。


b.财务分析

行业财务分析的主要目的是评价行业的成长性、成长的可持续性以及盈利质量,同时也
是对行业景气分析结论的进一步确认。财务分析考量的关键指标主要包括净资产收益率、主


营业务收入增长率、毛利率、净利率、存货周转率、应收账款周转率、经营性现金流状况、
债务结构等等。


c.估值分析

结合上述分析,本基金管理人将根据各行业的不同特点确定适合该行业的估值方法,同
时参考可比国家类似行业的估值水平,来确定该行业的合理估值水平,并将合理估值水平与
市场估值水平相比较,从而得出该行业高估、低估或中性的判断。估值分析中还将运用行业
估值历史比较、行业间估值比较等相对估值方法进行辅助判断。


此外,本基金还将运用数量化方法对上述行业配置策略进行辅助,并在适当情形下对行
业配置进行战术性调整,使用的方法包括行业动量与反转策略,行业间相关性跟踪与分析等。


2)优选个股策略

A.确定股票初选库

本基金将采用定量与定性分析相结合的方式确定股票初选库。基金管理人将综合考虑个
股的价值程度、成长能力、盈利趋势等对个股进行初选。


B.股票基本面分析

本基金严格遵循“价/内在价值”的投资理念。虽然证券市场价格波动不定,但随着时
间的推移价格会反映其内在价值。


个股基本面分析的主要内容包括价值评估、成长性现金流预测和行业环境评估等。基本
面分析是从定性和定量两个方面考虑行业竞争趋势、公司现金流增长的主要驱动因素,业务
发展关键点等从而明确财务预测加以评估。


a.价值评估。分析师根据一系列历史和预期的财务指标,结合定性方法分析公司盈利稳
固性,判断相对投资价值。主要指标包括:分析公司盈利稳固性,判断相对投资价值。主要
指标包括:EV/EBITDA、EV/Sales、P/E、P/B、P/RNAV、股息率ROE、经营利润率等。


b.成长性评估。主要基于收入、EBITDA、净利润等的预期增长率来评价公司盈利的持续
增长前景。


c.现金流预测。通过对影响公司各因素的前瞻性地估计,得到未来自由现金流量。


d.行业所处阶段及其发展前景的评估。沿着典型技术生命周期,发展一般经历创新期、
增长繁荣发展、增长繁荣I、震荡期、增长繁荣II和技术成熟期。其中增长繁荣期I和增
长繁荣期II是投资的黄金期。


(3)债券投资策略

本基金通过深入分析宏观经济数据、货币政策和利率变化趋势以及不同类属的收益率水


平、流动性和信用风险等因素的基础上,构建债券投资组合。本基金运用久期控制策略、期
限结构配置策略、类属配置策略、骑乘策略、杠杆放大策略等多种策略进行债券投资。


(4)资产支持证券投资策略

本基金投资资产支持证券将综合运用久期管理、收益率曲线变动分析、收益率利差分析
和公司基本面分析、把握市场交易机会等积极策略,在严格控制风险的情况下,通过信用研
究和流动性管理,选择风险调整后的收益高的品种进行投资,以期获得长期稳定收益。


(5)权证投资策略

本基金将在严格控制风险的前提下,主动进行权证投资。基金权证投资将以价值分析为
基础,在采用数量化模型分析其合理定价的基础上,把握市场的短期波动,进行积极操作,
追求在风险可控的前提下实现稳健的超额收益。


(6)股指期货的投资策略

本基金将根据风险管理的原则,以套期保值为目的,在风险可控的前提下,本着谨慎原
则,参与股指期货的投资,以管理投资组合的系统性风险,改善组合的风险收益特性。套期
保值将主要采用流动性好、交易活跃的期货合约。本基金在进行股指期货投资时,将通过对
证券市场和期货市场运行趋势的研究,并结合股指期货的定价模型寻求其合理的估值水平。


(四)业绩比较基准

本基金业绩比较基准为:沪深300指数收益率×50%+中国债券总指数收益率×50%

沪深300指数是上海证券交易所和深圳证券交易所共同推出的沪深两市指数,该指数编
制合理、透明,有一定的市场覆盖、抗操纵性强,并且有较高的知名度和市场影响力。中国
债券总指数能够较为全面地反映中国固定收益市场的状况,具有广泛的市场代表性。综合考
虑到本基金大类资产的配置情况和指数的代表性,本基金选择沪深300指数和中国债券总指
数的平均加权作为本基金的投资业绩比较基准。


如果今后法律法规发生变化,或者有更权威的、更能为市场普遍接受的业绩比较基准
推出,或者是市场上出现更加适合用于本基金的业绩比较基准,经基金管理人与基金托管人
协商,本基金可以在报中国证监会备案后变更业绩比较基准并及时公告,且无需召开基金份
额持有人大会。


(五)风险收益特征

本基金是混合型基金,其预期收益和预期风险水平高于债券型基金产品和货币市场基金,
属于中高预期风险、中高预期收益的基金产品。


(六)投资限制


1、组合限制

基金的投资组合应遵循以下限制:

(1)基金合同生效后三年内(含第三年),股票资产占基金资产的比例为0%-100%,
非公开发行股票资产占非现金基金资产的比例不低于80%;本基金转为上市开放式基金
(LOF)后,股票资产占基金资产的比例为0%-95%;

(2)基金合同生效后三年内(含第三年),每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳
的交易保证金后,本基金应当保持不低于交易保证金一倍的现金。本基金转为上市开放式基
金(LOF)后,每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后,保持不低于基
金资产净值5%的现金或者到期日在一年以内的政府债券;其中,现金不包括结算备付金、
存出保证金、应收申购款等;

(3)本基金持有一家公司发行的证券,其市值不超过基金资产净值的10%;

(4)本基金管理人管理的全部基金持有一家公司发行的证券,不超过该证券的10%;

(5)本基金管理人管理的全部开放式基金(包括开放式基金以及处于开放期的定期开
放基金)持有一家上市公司发行的可流通股票,不得超过该上市公司可流通股票的15%;
本基金管理人管理的全部投资组合持有一家上市公司发行的可流通股票,不得超过该上市公
司可流通股票的30%;

(6)本基金持有的全部权证,其市值不得超过基金资产净值的3%;

(7)本基金管理人管理的全部基金持有的同一权证,不得超过该权证的10%;

(8)本基金在任何交易日买入权证的总金额,不得超过上一交易日基金资产净值的
0.5%;

(9)本基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券的比例,不得超过基金资产净
值的10%;

(10)本基金持有的全部资产支持证券,其市值不得超过基金资产净值的20%;

(11)本基金持有的同一(指同一信用级别)资产支持证券的比例,不得超过该资产支
持证券规模的10%;

(12)本基金管理人管理的全部基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券,不得
超过其各类资产支持证券合计规模的10%;

(13)本基金应投资于信用级别评级为BBB以上(含BBB)的资产支持证券。基金持
有资产支持证券期间,如果其信用等级下降、不再符合投资标准,应在评级报告发布之日起
3个月内予以全部卖出;


(14)基金财产参与股票发行申购,本基金所申报的金额不超过本基金的总资产,本基
金所申报的股票数量不超过拟发行股票公司本次发行股票的总量;

(15)本基金进入全国银行间同业市场进行债券回购的资金余额不得超过基金资产净值
的40%;本基金在全国银行间同业市场中的债券回购最长期限为1年,债券回购到期后不
得展期;

(16)本基金参与股指期货交易后,需遵守下列规定:

1)本基金在任何交易日日终,持有的买入股指期货合约价值,不得超过基金资产净值
的10%;

2)基金合同生效后三年内(含第三年),本基金在任何交易日日终,持有的买入期货合
约价值与有价证券市值之和不得超过基金资产净值的100%;本基金转为上市开放式基金
(LOF)后,在任何交易日日终,持有的买入期货合约价值与有价证券市值之和不得超过基
金资产净值的95%。其中,有价证券指股票、债券(不含到期日在一年以内的政府债券)、
权证、资产支持证券、买入返售金融资产(不含质押式回购)等;

3)本基金在任何交易日日终,持有的卖出期货合约价值不得超过本基金持有的股票总
市值的20%;

4)本基金所持有的股票市值和买入、卖出股指期货合约价值,合计(轧差计算)应当
符合基金合同关于股票投资比例的有关约定;

5)本基金在任何交易日内交易(不包括平仓)的股指期货合约的成交金额不得超过上
一交易日基金资产净值的20%;

(17)基金合同生效后三年内(含第三年),基金资产总值不得超过基金资产净值的200%;
本基金转为上市开放式基金(LOF)后,基金资产总值不得超过基金资产净值的140%;

(18)本基金转为上市开放式基金(LOF)后,本基金主动投资于流动性受限资产的市
值合计不得超过基金资产净值的15%;因证券市场波动、上市公司股票停牌、基金规模变
动等基金管理人之外的因素致使基金不符合前款所规定比例限制的,基金管理人不得主动新
增流动性受限资产的投资;

(19)本基金与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体为交易对手开展逆回
购交易的,可接受质押品的资质要求应当与基金合同约定的投资范围保持一致;

(20)法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他投资限制。


除上述(2)、(13)、(18)、(19)项以外,因证券、期货市场波动、证券发行人合并、
基金规模变动等基金管理人之外的因素致使基金投资比例不符合上述规定投资比例的,基金


管理人应当在10个交易日内进行调整,但中国证监会规定的特殊情形除外。法律法规另有
规定的,从其规定。


本基金投资流通受限证券,基金管理人应根据中国证监会相关规定进行投资。基金管理
人应制订严格的投资决策流程和风险控制制度,防范流动性风险、法律风险和操作风险等各
种风险。


本基金持有证券期间,如发生证券处于流通受限状态等非基金管理人原因导致基金投资
比例不符合前述规定的,基金管理人应在上述情形消除后的10个交易日内调整完毕。法律
法规另有规定的,从其规定。


基金管理人应当自基金合同生效之日起6个月内使基金的投资组合比例符合基金合同
的有关约定。在上述期间内,本基金的投资范围、投资策略应当符合基金合同的约定。基金
托管人对基金的投资的监督与检查自本基金合同生效之日起开始。


如果法律法规对上述投资组合比例限制第(1)-(20)项进行变更的,本基金在履行适
当程序后,可相应调整投资比例限制规定,不需经基金份额持有人大会审议。法律法规或监
管部门取消或变更上述限制,如适用于本基金,基金管理人在履行适当程序后,则本基金投
资不再受相关限制或以变更后的规定为准。


2、禁止行为

为维护基金份额持有人的合法权益,基金财产不得用于下列投资或者活动:

(1)承销证券;

(2)违反规定向他人贷款或者提供担保;

(3)从事承担无限责任的投资;

(4)买卖其他基金份额,但是中国证监会另有规定的除外;

(5)向其基金管理人、基金托管人出资;

(6)从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证券交易活动;

(7)法律、行政法规和中国证监会规定禁止的其他活动。


运用基金财产买卖基金管理人、基金托管人及其控股股东、实际控制人或者与其有其他
重大利害关系的公司发行的证券或承销期内承销的证券,或者从事其他重大关联交易的,应
当符合基金的投资目标和投资策略,遵循基金份额持有人利益优先的原则,防范利益冲突,
符合中国证监会的规定,并履行信息披露义务,建立健全内部审批机制和评估机制,按照市
场公平合理价格执行。相关交易必须事先得到基金托管人的同意,并按法律法规予以披露。

重大关联交易应提交基金管理人董事会审议,并经过三分之二以上的独立董事通过。基金管


理人董事会应至少每半年对关联交易事项进行审查。


法律、行政法规或监管部门取消或变更上述限制,如适用于本基金,则本基金投资不再
受相关限制。


(七)基金管理人代表基金行使相关权利的处理原则及方法

1、有利于基金资产的安全与增值;

2、基金管理人按照国家有关规定代表基金独立行使相关权利,保护基金份额持有人的
利益;

3、不谋求对上市公司的控股;

4、不通过关联交易为自身、雇员、授权代理人或任何存在利害关系的第三人牟取任何
不当利益。


(八)投资组合报告

基金管理人银华基金管理股份有限公司的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚
假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责
任。


基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定复核了本报告中的财务指
标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大
遗漏。


本投资组合报告所载数据截至2019年6月30日(财务数据未经审计)。


1.报告期末基金资产组合情况

序号

项目

金额(元)

占基金总资产的比例(%)

1

权益投资

554,074,188.63

42.20



其中:股票

554,074,188.63

42.20

2

基金投资

-

-

3

固定收益投资

-

-



其中:债券

-

-



资产支持证券

-

-

4

贵金属投资

-

-

5

金融衍生品投资

-

-

6

买入返售金融资产

-

-



其中:买断式回购的买入返售
金融资产

-

-

7

银行存款和结算备付金合计

758,649,522.77

57.78

8

其他资产

189,377.87

0.01

9

合计

1,312,913,089.27

100.00




2.报告期末按行业分类的股票投资组合

2.1报告期末按行业分类的境内股票投资组合

代码

行业类别

公允价值(元)

占基金资产净值比例
(%)

A

农、林、牧、渔业

-

-

B

采矿业

-

-

C

制造业

330,535,561.53

25.23

D

电力、热力、燃气及水生产和供应


-

-

E

建筑业

43,425,411.37

3.31

F

批发和零售业

-

-

G

交通运输、仓储和邮政业

11,157,005.52

0.85

H

住宿和餐饮业

-

-

I

信息传输、软件和信息技术服务业

-

-

J

金融业

84,511,866.60

6.45

K

房地产业

-

-

L

租赁和商务服务业

-

-

M

科学研究和技术服务业

-

-

N

水利、环境和公共设施管理业

84,444,343.61

6.44

O

居民服务、修理和其他服务业

-

-

P

教育

-

-

Q

卫生和社会工作

-

-

R

文化、体育和娱乐业

-

-

S

综合

-

-



合计

554,074,188.63

42.29



2.2报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合

注:本基金本报告期末未持有港股通股票投资。


3.报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细




股票代码

股票名称

数量(股)

公允价值(元)

占基金资产净值
比例(%)

1

000778

新兴铸管

19,777,279

87,811,118.76

6.70

2

300422

博世科

7,600,751

84,444,343.61

6.44

3

603889

新澳股份

10,491,928

70,820,514.00

5.41

4

002171

楚江新材

10,957,771

69,691,423.56

5.32

5

002276

万马股份

11,013,215

59,691,625.27

4.56

6

601169

北京银行

7,351,260

43,445,946.60

3.32

7

002431

棕榈股份

11,049,723

43,425,411.37

3.31

8

300437

清水源

3,525,641

41,814,102.26

3.19

9

601288

农业银行

11,407,200

41,065,920.00

3.13




10

002040

南京港

1,013,352

11,157,005.52

0.85



4.报告期末按债券品种分类的债券投资组合

注:本基金本报告期末未持有债券。


5.报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

注:本基金本报告期末未持有债券。


6.报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细

注:本基金本报告期末未持有资产支持证券。


7.报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细

注:本基金本报告期末未持有贵金属。


8.报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细

注:本基金本报告期末未持有权证。


9.报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明

注:本基金本报告期末未持有股指期货。


10.报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明

注:本基金本报告期末未持有国债期货。


11.投资组合报告附注

11.1本基金投资的前十名证券包括新兴铸管(证券代码:000778)。


根据公司2018年7月21日披露的公告,由于公司武安工业区的环境违法行为,河北省
环境保护厅对公司出具《行政处罚决定书》。


上述处罚信息公布后,本基金管理人对上述公司进行了进一步了解和分析,认为上述处
罚不会对投资价值构成实质性负面影响,因此本基金管理人对上述公司的投资判断未发生改
变。


报告期内,本基金投资的前十名证券的其余证券的发行主体没有被监管部门立案调查或
在本报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情况。


11.2本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库之外的情形。


11.3其他资产构成

序号

名称

金额(元)

1

存出保证金

37,826.42

2

应收证券清算款

-

3

应收股利

-

4

应收利息

151,551.45

5

应收申购款

-




6

其他应收款

-

7

待摊费用

-

8

其他

-

9

合计

189,377.87



11.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

注:本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。


11.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明




股票代码

股票名称

流通受限部分的
公允价值(元)

占基金资产
净值比例
(%)

流通受限情况说


1

603889

新澳股份

35,147,958.80

2.68

非公开发行

2

002276

万马股份

29,680,617.12

2.27

非公开发行

3

002431

棕榈股份

21,602,210.42

1.65

非公开发行



注:根据中国证券监督管理委员会于2017年5月27日发布《上市公司股东、董监高减持股
份的若干规定》(下称“《规定》”),及同日,沪深交易所分别就《规定》出具的相关实施
细则。其中持有上市公司非公开发行股份的股东通过集中竞价交易减持该部分股份的,自股
份解除限售之日起12个月内,还需满足减持数量不得超过其持有该次非公开发行股份数量
的50%的规定。


11.6投资组合报告附注的其他文字描述部分

由于四舍五入的原因,比例的分项之和与合计可能有尾差。





十一、基金的业绩

基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产,但不保证
基金一定盈利,也不保证最低收益。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投
资者在做出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。


本基金基金份额净值增长率与业绩比较基准收益率比较表

阶段

净值增长
率①

净值收益率
标准差②

业绩比较基
准收益率③

业绩比较基
准收益率标
准差④

①-③

②-④

自合同生效日
(2016年8月1
日)起至2016
年12月31日

0.10%

0.07%

1.20%

0.40%

-1.10%

-0.33%

2017年1月1
日起至2017年
12月31日

-6.89%

0.38%

9.83%

0.32%

-16.72%

0.06%

2018年1月1
日至2018年12
月31日

-19.21%

0.82%

-8.98%

0.66%

-10.23%

0.16%

2019年1月1
日至2019年6
月30日

7.30%

0.82%

14.00%

0.76%

-6.70%

0.06%

自合同生效日
(2016年8月1
日)起至2019
年6月30日

-19.20%

0.63%

15.33%

0.55%

-34.53%

0.08%








十二、基金的财产



(一)基金资产总值

基金资产总值是指购买的各类证券及票据价值、股指期货合约、银行存款本息和基金
应收的申购基金款以及其他投资所形成的价值总和。


(二)基金资产净值

基金资产净值是指基金资产总值减去基金负债后的价值。


(三)基金财产的账户

基金托管人根据相关法律法规、规范性文件为本基金开立资金账户、证券账户以及投
资所需的其他专用账户。开立的基金专用账户与基金管理人、基金托管人、基金销售机构和
基金登记机构自有的财产账户以及其他基金财产账户相独立。


(四)基金财产的保管和处分

本基金财产独立于基金管理人、基金托管人和基金销售机构的财产,并由基金托管人
保管。基金管理人、基金托管人、基金登记机构和基金销售机构以其自有的财产承担其自身
的法律责任,其债权人不得对本基金财产行使请求冻结、扣押或其他权利。除依法律法规和
《基金合同》的规定处分外,基金财产不得被处分。


基金管理人、基金托管人因依法解散、被依法撤销或者被依法宣告破产等原因进行清
算的,基金财产不属于其清算财产。基金管理人管理运作基金财产所产生的债权,不得与其
固有资产产生的债务相互抵销;基金管理人管理运作不同基金的基金财产所产生的债权债务
不得相互抵销。非因基金财产本身承担的债务,不得对基金财产强制执行。



十三、基金资产估值



(一)估值目的

基金资产的估值目的是客观、准确地反映基金相关金融资产的公允价值,并为基金份
额提供计价依据。


(二)估值日

本基金的估值日为本基金相关的证券/期货交易场所的交易日以及国家法律法规规定
需要对外披露基金净值的非交易日。


(三)估值方法

1、证券交易所上市的有价证券的估值

(1)交易所上市的有价证券(包括股票、权证等),以其估值日在证券交易所挂牌的市
价(收盘价)估值;估值日无交易的,且最近交易日后经济环境未发生重大变化或证券发行
机构未发生影响证券价格的重大事件的,以最近交易日的市价(收盘价)估值;如最近交易
日后经济环境发生了重大变化或证券发行机构发生影响证券价格的重大事件的,可参考类似
投资品种的现行市价及重大变化因素,调整最近交易市价,确定公允价值;

(2)交易所上市实行净价交易的债券按第三方估值机构提供的相应品种当日的估值净
价估值,估值日没有交易的,且最近交易日后经济环境未发生重大变化,按第三方估值机构
提供的相应品种当日的估值净价估值。如最近交易日后经济环境发生了重大变化的,可参考
类似投资品种的现行市价及重大变化因素,调整最近交易市价,确定公允价值;

(3)交易所上市未实行净价交易的债券按估值日收盘价或第三方估值机构提供的相应
品种当日的估值全价减去债券收盘价或估值全价中所含的债券应收利息得到的净价进行估
值;估值日没有交易的,且最近交易日后经济环境未发生重大变化,按最近交易日债券收盘
价或第三方估值机构提供的相应品种当日的估值全价减去债券收盘价或估值全价中所含的
债券应收利息得到的净价进行估值。如最近交易日后经济环境发生了重大变化的,可参考类
似投资品种的现行市价及重大变化因素,调整最近交易市价,确定公允价值;

(4)交易所上市不存在活跃市场的有价证券,采用估值技术确定公允价值。交易所上
市的资产支持证券,采用估值技术确定公允价值,在估值技术难以可靠计量公允价值的情况
下,按成本估值。


(5)相关法律法规以及监管部门有强制规定的,从其规定。如有新增事项,按国家最


新规定估值。


2、处于未上市期间的有价证券应区分如下情况处理:

(1)送股、转增股、配股和公开增发的股票,按估值日在证券交易所挂牌的同一股票
的估值方法估值;该日无交易的,以最近一日的市价(收盘价)估值;

(2)首次公开发行未上市的股票、债券和权证,采用估值技术确定公允价值,在估值
技术难以可靠计量公允价值的情况下,按成本估值;

(3)首次公开发行有明确锁定期的股票,同一股票在交易所上市后,按交易所上市的
同一股票的估值方法估值;非公开发行有明确锁定期的股票,按监管机构或行业协会有关规
定确定公允价值。


3、全国银行间债券市场交易的债券、资产支持证券等固定收益品种,以第三方估值机
构提供的价格数据估值。


4、同一债券同时在两个或两个以上市场交易的,按债券所处的市场分别估值。


5、本基金投资股指期货合约,按估值当日结算价进行估值,估值当日无结算价的,且
最近交易日后经济环境未发生重大变化的,采用最近交易日结算价估值。


6、如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值的,基金管理人可
根据具体情况与基金托管人商定后,按最能反映公允价值的价格估值。


7、相关法律法规以及监管部门有强制规定的,从其规定。如有新增事项,按国家最新
规定估值。


如基金管理人或基金托管人发现基金估值违反基金合同订明的估值方法、程序及相关法
律法规的规定或者未能充分维护基金份额持有人利益时,应立即通知对方,共同查明原因,
双方协商解决。


根据有关法律法规,基金资产净值及基金份额净值计算和基金会计核算的义务由基金
管理人承担。本基金的基金会计责任方由基金管理人担任,因此,就与本基金有关的会计问
题,如经相关各方在平等基础上充分讨论后,仍无法达成一致的意见,按照基金管理人对基
金资产净值及基金份额净值的计算结果对外予以公布。


(四)估值对象

基金所拥有的股票、权证、债券、股指期货合约和银行存款本息、应收款项、其它投
资等资产及负债。


(五)估值程序

1、基金份额净值是按照每个估值日闭市后,基金资产净值除以当日基金份额的余额数


量计算,精确到0.001元,小数点后第4位四舍五入。国家另有规定的,从其规定。


基金管理人于每个估值日计算基金资产净值及基金份额净值,经基金托管人复核,并按
规定公告。如遇特殊情况,经中国证监会同意,可以适当延迟计算或公告。


2、基金管理人应每个估值日对基金资产估值。但基金管理人根据法律法规或基金合同
的规定暂停估值时除外。基金管理人每个估值日对基金资产估值后,将基金份额净值结果发
送基金托管人,经基金托管人复核无误后,由基金管理人按约定对外公布。


(六)估值错误的处理

基金管理人和基金托管人将采取必要、适当、合理的措施确保基金资产估值的准确性、
及时性。当基金份额净值小数点后3位以内(含第3位)发生估值错误时,视为基金份额净值
错误。


基金合同的当事人应按照以下约定处理:

1、估值错误类型

本基金运作过程中,如果由于基金管理人或基金托管人、或登记机构、或销售机构、或
投资人自身的过错造成估值错误,导致其他当事人遭受损失的,过错的责任人应当对由于该
估值错误遭受损失当事人(“受损方”)的直接损失按下述“估值错误处理原则”给予赔偿,
承担赔偿责任。


上述估值错误的主要类型包括但不限于:资料申报差错、数据传输差错、数据计算差错、
系统故障差错、下达指令差错等。


2、估值错误处理原则

(1)估值错误已发生,但尚未给当事人造成损失时,估值错误责任方应及时协调各方,
及时进行更正,因更正估值错误发生的费用由估值错误责任方承担;由于估值错误责任方未
及时更正已产生的估值错误,给当事人造成损失的,由估值错误责任方对直接损失承担赔偿
责任;若估值错误责任方已经积极协调,并且有协助义务的当事人有足够的时间进行更正而
未更正,则其应当承担相应赔偿责任。估值错误责任方应对更正的情况向有关当事人进行确
认,确保估值错误已得到更正。


(2)估值错误的责任方对有关当事人的直接损失负责,不对间接损失负责,并且仅对
估值错误的有关直接当事人负责,不对第三方负责。


(3)因估值错误而获得不当得利的当事人负有及时返还不当得利的义务。但估值错误
责任方仍应对估值错误负责。如果由于获得不当得利的当事人不返还或不全部返还不当得利
造成其他当事人的利益损失(“受损方”),则估值错误责任方应赔偿受损方的损失,并在其


支付的赔偿金额的范围内对获得不当得利的当事人享有要求交付不当得利的权利;如果获得
不当得利的当事人已经将此部分不当得利返还给受损方,则受损方应当将其已经获得的赔偿
额加上已经获得的不当得利返还的总和超过其实际损失的差额部分支付给估值错误责任方。


(4)估值错误调整采用尽量恢复至假设未发生估值错误的正确情形的方式。


3、估值错误处理程序

估值错误被发现后,有关的当事人应当及时进行处理,处理的程序如下:

(1)查明估值错误发生的原因,列明所有的当事人,并根据估值错误发生的原因确定
估值错误的责任方;

(2)根据估值错误处理原则或当事人协商的方法对因估值错误造成的损失进行评估;

(3)根据估值错误处理原则或当事人协商的方法由估值错误的责任方进行更正和赔偿
损失;

(4)根据估值错误处理的方法,需要修改基金登记机构交易数据的,由基金登记机构
进行更正,并就估值错误的更正向有关当事人进行确认。


4、基金份额净值估值错误处理的方法如下:

(1)基金份额净值计算出现错误时,基金管理人应当立即予以纠正,通报基金托管人,
并采取合理的措施防止损失进一步扩大。


(2)错误偏差达到基金份额净值的0.25%时,基金管理人应当通报基金托管人并报中
国证监会备案;错误偏差达到基金份额净值的0.5%时,基金管理人应当公告,并报中国证
监会备案。


(3)前述内容如法律法规或监管机关另有规定的,从其规定处理。


基金托管人发现基金资产净值计价出现重大错误或者估值出现重大偏离的,应当提示基
金管理人依法履行披露和报告义务。


(七)暂停估值的情形

1、基金投资所涉及的证券/期货交易市场遇法定节假日或因其他原因暂停营业时;

2、因不可抗力致使基金管理人、基金托管人无法准确评估基金资产价值时;

3、占基金相当比例的投资品种的估值出现重大转变,而基金管理人为保障投资人的利
益,决定延迟估值;

4、出现基金管理人认为属于会导致基金管理人不能出售或评估基金资产的紧急事故的
任何情况;

5、当前一估值日基金资产净值50%以上的资产出现无可参考的活跃市场价格且采用估


值技术仍导致公允价值存在重大不确定性时,经与基金托管人协商一致的,基金管理人应当
暂停估值;

6、中国证监会和基金合同认定的其它情形。


(八)基金净值的确认

用于基金信息披露的基金资产净值和基金份额净值由基金管理人负责计算,基金托管人
负责进行复核。基金管理人应于每个估值日交易结束后计算当日的基金资产净值和基金份额
净值并发送给基金托管人。基金托管人对净值计算结果复核确认后发送给基金管理人,由基
金管理人按规定对基金净值予以公布。


(九)特殊情况的处理方法

1、基金管理人或基金托管人按估值方法的第6项进行估值时,所造成的误差不作为基
金资产估值错误处理。


2、由于不可抗力原因,或由于证券/期货交易所/第三方估值服务机构及登记结算公司
发送的数据错误,基金管理人和基金托管人虽然已经采取必要、适当、合理的措施进行检查,
但未能发现错误的,由此造成的基金资产估值错误,基金管理人和基金托管人免除赔偿责任,
但基金管理人、基金托管人应当积极采取必要的措施消除或减轻由此造成的影响。



十四、基金的收益与分配



(一)基金利润的构成

基金利润指基金利息收入、投资收益、公允价值变动收益和其他收入扣除相关费用后
的余额,基金已实现收益指基金利润减去公允价值变动收益后的余额。


(二)基金可供分配利润

基金可供分配利润指截至收益分配基准日基金未分配利润与未分配利润中已实现收
益的孰低数。


(三)基金收益分配原则

1、在符合有关基金分红条件的前提下,在基金合同生效后前三年内(含第三年),具体
分红方案见基金管理人根据基金运作情况届时不定期发布的相关分红公告,若《基金合同》
生效不满3个月则不进行收益分配;在本基金转为上市开放式基金(LOF)后,具体分红方
案见基金管理人根据基金运作情况届时不定期发布的相关分红公告;

2、本基金收益分配方式分两种:现金分红与红利再投资,基金份额持有人可选择现
金红利或将现金红利自动转为基金份额进行再投资;若基金份额持有人不选择,本基金默认
的收益分配方式是现金分红;红利再投方式免收再投资的费用;基金合同生效后三年内(含
第三年)的收益分配方式为现金分红;本基金转为上市开放式基金(LOF)后,登记在登记
结算系统的基金份额,收益分配方式为现金分红或红利再投资,登记在证券登记系统的基金
份额收益分配方式为现金分红;

3、基金收益分配后基金份额净值不能低于面值,即基金收益分配基准日的基金份额
净值减去每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值;

4、每一基金份额享有同等分配权;

5、法律法规或监管机关另有规定的,从其规定。


在不违反法律法规且对基金份额持有人利益无实质不利影响的前提下,基金管理人可
在法律法规允许的前提下酌情调整以上基金收益分配原则,并于变更实施日前在指定媒介上
公告,且不需召开基金份额持有人大会。


(四)收益分配方案

基金收益分配方案中应载明截止收益分配基准日的可供分配利润、基金收益分配对象、
分配时间、分配数额及比例、分配方式等内容。



(五)收益分配方案的确定、公告与实施

本基金收益分配方案由基金管理人拟定,并由基金托管人复核,依照《信息披露办法》
的有关规定在指定媒介公告并报中国证监会备案。


基金红利发放日距离收益分配基准日(即可供分配利润计算截止日)的时间不得超过
15个工作日。


(六)基金收益分配中发生的费用

基金收益分配时所发生的银行转账或其他手续费用由基金份额持有人自行承担。当基
金份额持有人的现金红利小于一定金额,不足于支付银行转账或其他手续费用时,基金登记
机构可将该基金份额持有人的现金红利转为基金份额。红利再投资的计算方法,依照《业务
规则》执行。


场内基金份额收益分配时发生的费用,遵循深圳证券交易所和登记机构的相关规定。



十五、基金的费用与税收



(一)基金费用的种类

1、基金管理人的管理费;

2、基金托管人的托管费;

3、《基金合同》生效后与基金相关的信息披露费用;

4、《基金合同》生效后与基金相关的会计师费、审计费、律师费和诉讼费、仲裁费等法
律费用;

5、基金份额持有人大会费用;

6、基金的证券/期货交易费用;

7、基金的银行汇划费用;

8、基金的开户费用、账户维护费用;

9、基金的上市费和年费;

10、按照国家有关规定和《基金合同》约定,可以在基金财产中列支的其他费用。


本基金终止清算时所发生费用,按实际支出额从基金财产总值中扣除。


(二)基金费用计提方法、计提标准和支付方式

1、基金管理人的管理费

(1)本基金在基金合同生效后三年内(含第三年)的管理费

本基金在基金合同生效后三年内(含第三年)的管理费按前一日基金资产净值的2.00%
年费率计提。管理费的计算方法如下:

H=E×2.00%÷当年天数

H为每日应计提的基金管理费

E为前一日的基金资产净值

基金管理费每日计算,逐日累计至每月月末,按月支付,由基金托管人根据与基金管理
人核对一致的财务数据,自动在月初5个工作日内、按照指定的账户路径进行资金支付,基
金管理人无需再出具资金划拨指令。若遇法定节假日、休息日等,支付日期顺延。


(2)基金合同生效后第三个年度对日起,本基金转为上市开放式基金(LOF)后的管理


本基金基金合同生效后第三个年度对日起,本基金转为上市开放式基金(LOF)后的管


理费按前一日基金资产净值的1.50%年费率计提。管理费的计算方法如下:

H=E×1.50%÷当年天数

H为每日应计提的基金管理费

E为前一日的基金资产净值

基金管理费每日计算,逐日累计至每月月末,按月支付,由基金托管人根据与基金管理
人核对一致的财务数据,自动在月初5个工作日内、按照指定的账户路径进行资金支付,基
金管理人无需再出具资金划拨指令。若遇法定节假日、休息日等,支付日期顺延。


2、基金托管人的托管费

本基金的托管费按前一日基金资产净值的0.25%的年费率计提。托管费的计算方法如下:

H=E×0.25%÷当年天数

H为每日应计提的基金托管费

E为前一日的基金资产净值

基金托管费每日计算,逐日累计至每月月末,按月支付,由基金托管人根据与基金管理
人核对一致的财务数据,自动在月初5个工作日内、按照指定的账户路径进行资金支付,基
金管理人无需再出具资金划拨指令。若遇法定节假日、休息日等,支付日期顺延。


上述“(一)基金费用的种类中”第3-10项费用,根据有关法规及相应协议规定,按
费用实际支出金额列入当期费用,由基金托管人从基金财产中支付。


(三)不列入基金费用的项目

下列费用不列入基金费用:

1、基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基金财产的
损失;

2、基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用;

3、《基金合同》生效前的相关费用;

4、其他根据相关法律法规及中国证监会的有关规定不得列入基金费用的项目。


(四) 基金管理人和基金托管人可根据基金发展情况调整基金管理费率、基金托管费率
等相关费率,此项调需要基金份额持有人大会决议通过。基金管理人必须依照有关规定于新
的费率实施日前在指定媒介上刊登公告。


(五)基金税收

本基金运作过程中涉及的各纳税主体,其纳税义务按国家税收法律、法规执行。基金
财产投资的相关税收,由基金份额持有人承担,基金管理人或者其他扣缴义务人按照国家有


关税收征收的规定代扣代缴。



十六、基金的会计和审计



(一)基金会计政策

1、基金管理人为本基金的基金会计责任方;

2、基金的会计年度为公历年度的1月1日至12月31日;基金首次募集的会计年度按
如下原则:如果《基金合同》生效少于2个月,可以并入下一个会计年度披露;

3、基金核算以人民币为记账本位币,以人民币元为记账单位;

4、会计制度执行国家有关会计制度;

5、本基金独立建账、独立核算;

6、基金管理人及基金托管人各自保留完整的会计账目、凭证并进行日常的会计核算,
按照有关规定编制基金会计报表;

7、基金托管人每月与基金管理人就基金的会计核算、报表编制等进行核对并以书面方
式确认。


法律法规或监管部门对基金会计政策另有规定的,从其规定。


(二)基金的年度审计

1、基金管理人聘请与基金管理人、基金托管人相互独立的具有证券期货业务资格的会
计师事务所及其注册会计师对本基金的年度财务报表进行审计。


2、会计师事务所更换经办注册会计师,应事先征得基金管理人同意。


3、基金管理人认为有充足理由更换会计师事务所,须通报基金托管人。更换会计师事
务所需按照《信息披露办法》的有关规定在指定媒介公告并报中国证监会备案。



十七、基金份额的转换



(一)基金合同生效满三年后基金的存续形式

本基金基金合同生效满三年后,满足基金合同约定的存续条件,本基金无需召开基金份
额持有人大会,自动转换为契约型上市开放式基金(LOF),并更名为银华鑫锐灵活配置混合
型证券投资基金(LOF)。


本基金在基金合同生效后第三个年度对日起,按照基金合同约定,将银华鑫锐定增灵活
配置混合型证券投资基金份额等额转换为银华鑫锐灵活配置混合型证券投资基金(LOF)的
基金份额。


本基金份额转换为上市开放式基金(LOF)份额时,基金份额仍在深圳证券交易所上市
交易,同时开放申购、赎回。本基金在转换为上市开放式基金(LOF)前后可根据情况暂停
上市交易,恢复时间以本基金管理人公告为准。


(二)基金合同生效满三年后的份额转换规则

对投资者认购或通过二级市场购买并持有到基金份额转换日的每一份基金份额,本基金
在基金合同生效后第三个年度对日,按照份额相等原则转换为银华鑫锐灵活配置混合型证券
投资基金(LOF)份额;无需支付转换基金份额的费用。


本基金份额转换为上市开放式基金(LOF)份额时,基金总份额保持不变,本基金在基
金合同生效后第三个年度对日前一日基金份额净值即为上市开放式基金(LOF)的首日基金
份额净值。


(三)基金合同生效满三年后基金的投资管理

本基金在基金合同生效后第三个年度对日起,本基金继续存续并转换为普通上市开放式
基金(LOF)后,本基金的投资管理程序、投资策略、投资理念、投资范围、投资限制会相
应发生变化,具体变化参见基金合同的投资章节;根据基金合同的约定,相关变化符合混合
型开放式基金的法律法规的规定。


(四)基金合同生效满三年后的公告

1、本基金在基金合同生效后第三个年度对日起,在符合本基金存续条件下,本基金将
继续存续。基金管理人应依照相关法律法规的规定就本基金继续存续的相关事宜进行公告。


2、本基金在基金合同生效后第三个年度对日起,本基金将转换为上市开放式基金(LOF),
基金管理人将在临时公告或在更新的招募说明书中公告相关规则。



基金管理人有权根据基金转换需求与交易所相关规定暂停交易或上市。基金管理人可以
修改相关规则,并将在临时公告或更新的招募说明书中公告。


3、本基金在基金合同生效后第三个年度对日前三十个工作日,基金管理人将进行提示
性公告。



十八、基金的信息披露



(一)本基金的信息披露应符合《基金法》、《运作办法》、《信息披露办法》、《基金合
同》及其他有关规定。相关法律法规关于信息披露的披露方式、登载媒介、报备方式等规定
发生变化时,本基金从其最新规定。


(二)信息披露义务人

本基金信息披露义务人包括基金管理人、基金托管人、召集基金份额持有人大会的基
金份额持有人等法律法规和中国证监会规定的自然人、法人和其他组织。


本基金信息披露义务人按照法律法规和中国证监会的规定披露基金信息,并保证所披
露信息的真实性、准确性和完整性。


本基金信息披露义务人应当在中国证监会规定时间内,将应予披露的基金信息通过中
国证监会的指定媒介披露,并保证基金投资者能够按照《基金合同》约定的时间和方式查阅
或者复制公开披露的信息资料。


(三)本基金信息披露义务人承诺公开披露的基金信息,不得有下列行为:

1、虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏;

2、对证券投资业绩进行预测;

3、违规承诺收益或者承担损失;

4、诋毁其他基金管理人、基金托管人或者基金销售机构;

5、登载任何自然人、法人或者其他组织的祝贺性、恭维性或推荐性的文字;

6、法律、行政法规和中国证监会规定禁止的其他行为。


(四)本基金公开披露的信息应采用中文文本。如同时采用外文文本的,基金信息披
露义务人应保证两种文本的内容一致。两种文本发生歧义的,以中文文本为准。


本基金公开披露的信息采用阿拉伯数字;除特别说明外,货币单位为人民币元。


(五)公开披露的基金信息

公开披露的基金信息包括:

1、基金招募说明书、《基金合同》、基金托管协议

(1)《基金合同》是界定《基金合同》当事人的各项权利、义务关系,明确基金份额
持有人大会召开的规则及具体程序,说明基金产品的特性等涉及基金投资者重大利益的事项
的法律文件。



(2)基金招募说明书应当最大限度地披露影响基金投资者决策的全部事项,说明基金
认购、申购和赎回安排、基金投资、基金产品特性、风险揭示、信息披露及基金份额持有人
服务等内容。《基金合同》生效后,基金管理人在每6个月结束之日起45日内,更新招募说
明书并登载在其网站上,将更新后的招募说明书摘要登载在指定媒介上;基金管理人在公告
的15日前向主要办公场所所在地的中国证监会派出机构报送更新的招募说明书,并就有关
更新内容提供书面说明。


(3)基金托管协议是界定基金托管人和基金管理人在基金财产保管及基金运作监督等
活动中的权利、义务关系的法律文件。


基金募集申请经中国证监会注册后,基金管理人在基金份额发售的3日前,将基金招
募说明书、《基金合同》摘要登载在指定媒介上;基金管理人、基金托管人应当将《基金合
同》、基金托管协议登载在各自网站上。


2、基金份额发售公告

基金管理人应当就基金份额发售的具体事宜编制基金份额发售公告,并在披露招募说
明书的当日登载于指定媒介上。


3、《基金合同》生效公告

基金管理人应当在收到中国证监会确认文件的次日在指定媒介上登载《基金合同》生
效公告。


4、上市交易公告书

基金份额获准在深圳证券交易所上市交易的,基金管理人应当在基金份额上市交易3
个工作日前,将上市交易公告书登载在指定媒介上。


5、基金资产净值、基金份额净值

(1)基金合同生效的前三年内(含第三年),在基金份额上市交易前,基金管理人应当
至少每周公告一次基金资产净值、基金份额净值和基金份额累计净值。


基金份额上市交易后,基金管理人应当在每个交易日的次日,通过网站、基金份额发售
网点以及其他媒介,披露基金份额净值和基金份额累计净值。


基金管理人应当公告半年度和年度最后一个市场交易日(或自然日)基金资产净值和基
金份额净值。基金管理人应当在前款规定的市场交易日(或自然日)的次日,将基金资产净
值、基金份额净值和基金份额累计净值登载在指定媒介上。


(2)在本基金转为上市开放式基金(LOF)后,在开始办理基金份额申购或者赎回前,
基金管理人应当至少每周公告一次基金资产净值、基金份额净值和基金份额累计净值。



在开始办理基金份额申购或者赎回后,基金管理人应当在每个开放日的次日,通过其网
站、基金份额发售网点以及其他媒介,披露开放日的基金份额净值和基金份额累计净值。


基金管理人应当公告半年度和年度最后一个市场交易日(或自然日)基金资产净值和
基金份额净值。基金管理人应当在前款规定的市场交易日(或自然日)的次日,将基金资产
净值、基金份额净值和基金份额累计净值登载在指定媒介上。


6、基金份额申购、赎回价格

基金管理人应当在《基金合同》、招募说明书等信息披露文件上载明基金份额申购、赎
回价格的计算方式及有关申购、赎回费率,并保证投资者能够在基金份额发售网点查阅或者
复制前述信息资料。


7、基金定期报告,包括基金年度报告、基金半年度报告和基金季度报告



基金管理人应当在每年结束之日起90日内,编制完成基金年度报告,并将年度报告正
文登载于其网站上,将年度报告摘要登载在指定媒介上。基金年度报告的财务会计报告应当
经过审计。


基金管理人应当在上半年结束之日起60日内,编制完成基金半年度报告,并将半年度
报告正文登载在其网站上,将半年度报告摘要登载在指定媒介上。


基金管理人应当在每个季度结束之日起15个工作日内,编制完成基金季度报告,并将
季度报告登载在指定媒介上。


报告期内出现单一投资人持有基金份额比例达到或超过基金总份额20%的情形,为保障
其他投资者利益,基金管理人应当在季度报告、半年度报告、年度报告等定期报告文件中“影
响投资者决策的其他重要信息”项下披露该投资人的类别、报告期末持有份额及占比、报告
期内持有份额变化情况及本基金的特有风险。


本基金持续运作过程中,应当在基金年度报告和半年度报告中披露基金组合资产情况
及其流动性风险分析等。


《基金合同》生效不足2个月的,基金管理人可以不编制当期季度报告、半年度报告
或者年度报告。


基金定期报告在公开披露的第2个工作日,分别报中国证监会和基金管理人主要办公
场所所在地中国证监会派出机构备案。报备应当采用电子文本或书面报告方式。


8、临时报告

本基金发生重大事件,有关信息披露义务人应当依照《信息披露办法》的有关规定编制


临时报告书,予以公告,并在公开披露日分别报中国证监会和基金管理人主要办公场所所在
地的中国证监会派出机构备案。


前款所称重大事件,是指可能对基金份额持有人权益或者基金份额的价格产生重大影
响的下列事件:

(1)基金份额持有人大会的召开;

(2)终止《基金合同》;

(3)转换基金运作方式;

(4)更换基金管理人、基金托管人;

(5)基金管理人、基金托管人的法定名称、住所发生变更;

(6)基金管理人股东及其出资比例发生变更;

(7)基金募集期延长;

(8)基金管理人的董事长、总经理及其他高级管理人员、基金经理和基金托管人基金
托管部门负责人发生变动;

(9)基金管理人的董事在一年内变更超过百分之五十;

(10)基金管理人、基金托管人基金托管部门的主要业务人员在一年内变动超过百分
之三十;

(11)涉及基金管理业务、基金财产、基金托管业务的诉讼或仲裁;

(12)基金管理人、基金托管人受到监管部门的调查;

(13)基金管理人及其董事、总经理及其他高级管理人员、基金经理受到严重行政处
罚,基金托管人及其基金托管部门负责人受到严重行政处罚;

(14)重大关联交易事项;

(15)基金收益分配事项;

(16)管理费、托管费等费用计提标准、计提方式和费率发生变更;

(17)基金份额净值计价错误达基金份额净值百分之零点五;

(18)基金改聘会计师事务所;

(19)变更基金销售机构;

(20)更换基金登记机构;

(21)本基金份额转换后,开始办理申购、赎回;

(22)本基金申购、赎回费率及其收费方式发生变更;

(23)本基金发生巨额赎回并延期办理;


(24)本基金暂停接受申购、赎回申请;

(25)本基金连续发生巨额赎回并暂停接受赎回申请;

(26)本基金暂停接受申购、赎回申请后重新接受申购、赎回;

(27)本基金停复牌、暂停上市、恢复上市或终止上市;

(28)基金推出新业务或服务;

(29)发生涉及基金申购、赎回事项调整或潜在影响投资者赎回等重大事项时;

(30)中国证监会规定的其他事项。


9、澄清公告

在《基金合同》存续期限内,任何公共媒介中出现的或者在市场上流传的消息可能对
基金份额价格产生误导性影响或者引起较大波动的,相关信息披露义务人知悉后应当立即对
该消息进行公开澄清,并将有关情况立即报告中国证监会。


10、基金份额持有人大会决议

基金份额持有人大会决定的事项,应当依法报中国证监会备案,并按照《信息披露办
法》的有关规定予以公告。


11、投资资产支持证券信息披露

本基金投资资产支持证券,基金管理人应在基金年报及半年报中披露其持有的资产支持
证券总额、资产支持证券市值占基金净资产的比例和报告期内所有的资产支持证券明细。基
金管理人应在基金季度报告中披露其持有的资产支持证券总额、资产支持证券市值占基金净
资产的比例和报告期末按市值占基金净资产比例大小排序的前10名资产支持证券明细。


12、投资股指期货相关公告

基金管理人应当在季度报告、半年度报告、年度报告等定期报告和招募说明书(更新)
等文件中披露股指期货交易情况,包括投资政策、持仓情况、损益情况、风险指标等,并充
分揭示股指期货交易对基金总体风险的影响以及是否符合既定的投资政策和投资目标等。


13、中国证监会规定的其他信息。


(六)信息披露事务管理

基金管理人、基金托管人应当建立健全信息披露管理制度,指定专人负责管理信息披
露事务。


基金信息披露义务人公开披露基金信息,应当符合中国证监会相关基金信息披露内容
与格式准则的规定。


基金托管人应当按照相关法律法规、中国证监会的规定和《基金合同》的约定,对基


金管理人编制的基金资产净值、基金份额净值、基金份额申购赎回价格、基金定期报告和定
期更新的招募说明书等公开披露的相关基金信息进行复核、审查,并向基金管理人出具书面
文件或者盖章确认。


基金管理人、基金托管人应当在指定媒介中选择披露信息的报刊。


基金管理人、基金托管人除依法在指定媒介上披露信息外,还可以根据需要在其他公
共媒介披露信息,但是其他公共媒介不得早于指定媒介披露信息,并且在不同媒介上披露同
一信息的内容应当一致。


为基金信息披露义务人公开披露的基金信息出具审计报告、法律意见书的专业机构,
应当制作工作底稿,并将相关档案至少保存到《基金合同》终止后10年。


(七)信息披露文件的存放与查阅

招募说明书公布后,应当分别置备于基金管理人、基金托管人和基金销售机构的住所,
供公众查阅、复制。


基金定期报告公布后,应当分别置备于基金管理人和基金托管人的住所,以供公众查
阅、复制。


(八)暂停或延迟信息披露的情形

当出现下述情况时,基金管理人和基金托管人可暂停或延迟披露基金信息:

1、基金投资所涉及的证券、期货交易所遇法定节假日或因其他原因暂停营业时;

2、发生暂停估值的情形;

3、不可抗力;

4、出现基金管理人认为属于会导致基金管理人不能出售或评估基金资产的紧急事故的
任何情况;

5、法律法规规定、中国证监会或基金合同认定的其他情形。





十九、风险揭示



(一)市场风险

本基金投资于证券市场,证券价格受整体政治、经济、社会等环境因素的影响会产生
波动,从而对本基金的投资产生潜在风险,导致本基金的收益水平发生波动。


1、政策风险

政策风险是指国家货币政策、财政政策、产业政策等宏观经济政策发生重大变化而导
致的本基金投资对象的价格波动,从而给投资人带来的风险。


2、经济周期风险

经济运行具有周期性的特点,市场的收益水平随经济运行的周期性变动而变动,本基
金所投资的权益类和/或固定收益类相关投资工具的收益水平也会随之变化,从而产生风险。


3、利率风险

金融市场利率的波动会导致证券市场价格和收益率的变动。利率不仅直接影响着债券
的价格和收益率,还影响着企业的融资成本和利润。基金投资于权益类和/或固定收益类相
关投资工具,其收益水平可能会受到利率变化的影响。


4、购买力风险

基金的一部分收益将通过现金形式来分配,而现金的购买力可能因为通货膨胀的影响
而下降,从而给投资人带来实际收益水平下降的风险。


5、再投资风险

市场利率下降将影响固定收益类证券利息收入的再投资收益率。


6、债券发行人提前兑付风险

当利率下降时,拥有提前兑付权的债券发行人往往会行使该类权利。在此情形下,基
金经理不得不将兑付资金再投资到收益率更低的固定收益证券上,从而影响投资组合的整体
回报率。


7、公司经营风险

上市公司的经营状况受多种因素的影响,如管理能力、行业竞争、市场前景、技术更
新、财务状况、新产品研究开发等都会导致公司盈利发生变化。如果基金所投资的上市公司
经营不善,其股票价格可能下跌,或者能够用于分配的利润减少,使基金投资收益下降。上
市公司还可能出现难以预见的变化。虽然基金可以通过投资多样化来分散这种非系统风险,


但不能完全避免。


8、信用风险

信用风险是指金融工具的一方到期无法履行约定义务致使本基金遭受损失的风险。基
金在交易过程中可能发生交收违约或者所投资债券的发行人违约、拒绝支付到期本息等情况,
从而导致基金资产损失。


9、通货膨胀风险

由于通货膨胀率提高,基金的实际投资价值会因此降低。


10、法律风险

由于法律法规方面的原因,某些市场行为受到限制或合同不能正常执行,导致了基金
资产损失的风险。


(二)基金运作风险

1、管理风险

在本基金管理运作过程中基金管理人的知识、经验、判断、决策、技能等,会影响其
对信息的占有和对经济形势、证券价格走势的判断,从而影响本基金收益水平。此外,基金
管理人的职业操守和道德标准同样都有可能对本基金回报带来负面影响。因此,本基金可能
因为基金管理人的因素而影响基金收益水平。


2、操作或技术风险

相关当事人在业务各环节操作过程中,可能因内部控制存在缺陷或者人为因素造成操
作失误或违反操作规程等导致本基金资产损失,例如,越权违规交易、会计部门欺诈、交易
错误等。


在基金的各种交易行为或者后台运作中,可能因为技术系统的故障或者差错而影响交
易的正常进行或者导致投资人的利益受到影响。这种技术风险可能来自基金管理人、登记机
构、销售机构、银行间债券市场、证券交易所、证券登记结算机构、中央国债登记结算有限
责任公司等等。


(三)本基金的特有风险

1、特定投资对象的系统性风险

本基金基金合同生效后三年内(含第三年),股票资产占基金资产的比例为0%-100%,
其中非公开发行股票资产占非现金资产的比例不低于80%,因此,本基金可能因投资非公开
发行股票资产而面临较高的系统性风险。


2、投资定向增发股票风险


在基金合同生效后三年内(含第三年),本基金以参与投资定向增发股票为主要投资目
标,公募基金参与定向增发,如果估值日非公开发行有明确锁定期的股票的初始取得成本低
于在证券交易所上市交易的同一股票的市价时,根据法律法规以及监管部门规定方法进行估
值。故本基金基金净值可能由于估值方法的原因偏离所持有股票的收盘价所对应的净值,投
资者在二级市场交易时,需考虑该估值方式对基金净值的影响。


3、折价风险

本基金基金合同生效后三年内(含第三年),基金份额不开放申购、赎回业务,基金份
额持有人只能通过证券市场二级市场交易卖出基金份额变现。在证券市场持续下跌、基金二
级市场交易不活跃等情形下,有可能出现基金份额二级市场交易价格低于基金份额净值的情
形,即基金折价交易,从而影响持有人收益或产生损失。


4、流动性风险

本基金基金合同生效后第三个年度对日起本基金转为上市开放式基金(LOF)后的所有
开放日,基金管理人都有义务接受投资者的申购和赎回。如果基金资产不能迅速转变成现金,
或者变现为现金时使资金净值产生不利的影响,都会影响基金运作和收益水平。尤其是在发
生巨额赎回时,如果基金资产变现能力差,可能会产生基金仓位调整的困难,导致流动性风
险,进而影响基金份额净值。


5、基金投资股指期货的风险

投资于股指期货需承受市场风险、信用风险、流动性风险、操作风险和法律风险等。

由于股指期货通常具有杠杆效应,价格波动比标的工具更为剧烈,有时候比投资标的资产要
承担更高的风险。并且由于股指期货定价复杂,不适当的估值有可能使基金资产面临损失风
险。股指期货采用保证金交易制度,由于保证金交易具有杠杆性,当出现不利行情时,股价
指数微小的变动就可能会使投资者权益遭受较大损失。股指期货采用每日无负债结算制度,
如果没有在规定的时间内补足保证金,按规定将被强制平仓,可能给投资带来损失。


6、投资科创板股票的风险

(1)市场风险

科创板个股集中来自新一代信息技术、高端装备、新材料、新能源、节能环保及生物医
药等高新技术和战略新兴产业领域。大多数企业为初创型公司,企业未来盈利、现金流、估
值均存在不确定性,与传统二级市场投资存在差异,整体投资难度加大,个股市场风险加大。


科创板个股上市前五日无涨跌停限制,其后涨跌幅限制在正负20%以内,个股波动幅度
较其他股票加大,市场风险随之上升。



(2)流动性风险

科创板整体投资门槛较高,个人投资者必须满足交易满两年并且资金在50万以上才可
参与,二级市场上个人投资者参与度相对较低。机构投资者在投资决策上具有一定的趋同性,
将会造成市场的流动性风险。


(3)信用风险

科创板试点注册制,对经营状况不佳或财务数据造假的企业实行严格的退市制度,科创
板个股存在退市风险。


(4)集中度风险

科创板为新设板块,初期可投标的较少,投资者容易集中投资于少量个股,市场可能存
在高集中度状况,整体存在集中度风险。


(5)系统性风险

科创板企业均为市场认可度较高的科技创新企业,在企业经营及盈利模式上存在趋同,
所以科创板个股相关性较高,市场表现不佳时,系统性风险将更为显著。


(6)政策风险

国家对高新技术产业扶持力度及重视程度的变化会对科创板企业带来较大影响,国际经
济形势变化对战略新兴产业及科创板个股也会带来政策影响。




(四)其他风险

1、技术风险

计算机、通讯系统、交易网络等技术保障系统或信息网络支持出现异常情况,可能导
致基金的申购赎回无法按正常时限完成、登记系统瘫痪、核算系统无法按正常时限显示产生
净值、基金的投资交易指令无法及时传输等风险;

2、金融市场危机、行业竞争、代理机构违约、托管行违约等超出本基金管理人自身直
接控制能力之外的风险,可能导致本基金或者基金份额持有人的利益受损;

3、战争、自然灾害等不可抗力因素的出现,将会严重影响证券市场的运行,可能导致
基金资产的损失;

4、因人为因素而产生的风险、如内幕交易、欺诈行为等产生的风险;

5、对主要业务人员如基金经理的依赖而可能产生的风险;

6、其他意外导致的风险。





二十、基金合同的变更、终止与基金财产的清算



(一)《基金合同》的变更

1、变更基金合同涉及法律法规规定或基金合同约定应经基金份额持有人大会决议通过
的事项的,应召开基金份额持有人大会决议通过。对于可不经基金份额持有人大会决议通过
的事项,由基金管理人和基金托管人同意后变更并公告,并报中国证监会备案。


2、关于《基金合同》变更的基金份额持有人大会决议自生效后方可执行,并自决议
生效后依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒介公告。


(二)《基金合同》的终止事由

有下列情形之一的,《基金合同》应当终止:

1、基金份额持有人大会决定终止的;

2、基金管理人、基金托管人职责终止,在6个月内没有新基金管理人、新基金托管
人承接的;

3、《基金合同》约定的其他情形;

4、相关法律法规和中国证监会规定的其他情况。


(三)基金财产的清算

1、基金财产清算小组:自出现《基金合同》终止事由之日起30个工作日内成立清
算小组,基金管理人组织基金财产清算小组并在中国证监会的监督下进行基金清算。


2、基金财产清算小组组成:基金财产清算小组成员由基金管理人、基金托管人、具
有从事证券相关业务资格的注册会计师、律师以及中国证监会指定的人员组成。基金财产清
算小组可以聘用必要的工作人员。


3、基金财产清算小组职责:基金财产清算小组负责基金财产的保管、清理、估价、
变现和分配。基金财产清算小组可以依法进行必要的民事活动。


4、基金财产清算程序:

(1)《基金合同》终止情形出现时,由基金财产清算小组统一接管基金;

(2)对基金财产和债权债务进行清理和确认;

(3)对基金财产进行估值和变现;

(4)制作清算报告;

(5)聘请会计师事务所对清算报告进行外部审计,聘请律师事务所对清算报告出具


法律意见书;

(6)将清算报告报中国证监会备案并公告;

(7)对基金剩余财产进行分配。


5、基金财产清算的期限为6个月。


基金管理人应尽快办理基金财产的清算事宜,基金财产清算小组可根据基金财产的情况
确定清算期限;在特殊情况下,若截至清算期限届满日,本基金仍持有流通受限证券的(包
括但不限于未到期回购、未上市新股等),基金管理人可在该等证券可流通后进行二次清算。

本基金的清算期限自动顺延至全部基金财产清算完毕之日。


6、基金管理人与基金托管人协商一致或基金资产清算小组认为有对基金份额持有人更
为有利的清算方法,本基金财产的清算可按该方法进行,并及时公告,不需召开基金份额持
有人大会。相关法律法规或监管部门另有规定的,按相关法律法规或监管部门的要求办理。


(四)清算费用

清算费用是指基金财产清算小组在进行基金清算过程中发生的所有合理费用,清算
费用由基金财产清算小组优先从基金剩余财产中支付。


(五)基金财产清算剩余资产的分配

依据基金财产清算的分配方案,将基金财产清算后的全部剩余资产扣除基金财产清
算费用、交纳所欠税款并清偿基金债务后,按基金份额持有人持有的基金份额比例进行分配。


(六)基金财产清算的公告

清算过程中的有关重大事项须及时公告;基金财产清算报告经会计师事务所审计并
由律师事务所出具法律意见书后报中国证监会备案并公告。基金财产清算公告于基金财产清
算报告报中国证监会备案后5个工作日内由基金财产清算小组进行公告。


(七)基金财产清算账册及文件的保存

基金财产清算账册及有关文件由基金托管人保存15年以上。



二十一、基金合同的内容摘要



一、基金份额持有人、基金管理人和基金托管人的权利、义务


(一) 基金管理人的权利与义务

1、根据《基金法》、《运作办法》及其他有关规定,基金管理人的权利包括但不限于:

(1)依法募集资金;

(2)自《基金合同》生效之日起,根据法律法规和《基金合同》独立运用并管理基金
财产;

(3)依照《基金合同》收取基金管理费以及法律法规规定或中国证监会批准的其他费
用;

(4)销售基金份额;

(5)按照规定召集基金份额持有人大会;

(6)依据《基金合同》及有关法律规定监督基金托管人,如认为基金托管人违反了《基
金合同》及国家有关法律规定,应呈报中国证监会和其他监管部门,并采取必要措施保护基
金投资人的利益;

(7)在基金托管人更换时,提名新的基金托管人;

(8)选择、更换基金销售机构,对基金销售机构的相关行为进行监督和处理;

(9)担任或委托其他符合条件的机构担任基金登记机构办理基金登记业务并获得《基
金合同》规定的费用;

(10)依据《基金合同》及有关法律规定决定基金收益的分配方案;

(11)在《基金合同》约定的范围内,拒绝或暂停受理申购、赎回和转换申请;

(12)依照法律法规为基金的利益对被投资公司行使股东权利,为基金的利益行使因基
金财产投资于证券所产生的权利;

(13)在法律法规允许的前提下,为基金的利益依法为基金进行融资;

(14)以基金管理人的名义,代表基金份额持有人的利益行使诉讼权利或者实施其他法
律行为;

(15)选择、更换律师事务所、会计师事务所、证券/期货经纪商或其他为基金提供服
务的外部机构;

(16)在符合有关法律、法规的前提下,制订和调整有关基金认购、申购、赎回、转换


和转托管等的业务规则;

(17)在符合有关法律法规和《基金合同》的前提下,经与基金托管人协商一致后,决
定和调整除管理费率、托管费率之外的基金相关费率结构和收费方式;

(18)法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他权利。


2、根据《基金法》、《运作办法》及其他有关规定,基金管理人的义务包括但不限于:

(1)依法募集资金,办理或者委托经中国证监会认定的其他机构代为办理基金份额的
发售、申购、赎回和登记事宜;

(2)办理基金备案手续;

(3)自《基金合同》生效之日起,以诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产;

(4)配备足够的具有专业资格的人员进行基金投资分析、决策,以专业化的经营方式
管理和运作基金财产;

(5)建立健全内部风险控制、监察与稽核、财务管理及人事管理等制度,保证所管理
的基金财产和基金管理人的财产相互独立,对所管理的不同基金分别管理,分别记账,进行
证券投资;

(6)除依据《基金法》、《基金合同》及其他有关规定外,不得利用基金财产为自己及
任何第三人谋取利益,不得委托第三人运作基金财产;

(7)依法接受基金托管人的监督;

(8)采取适当合理的措施使计算基金份额认购、申购、赎回和注销价格的方法符合《基
金合同》等法律文件的规定,按有关规定计算并公告基金资产净值、基金份额净值,确定基
金份额申购、赎回的价格;

(9)进行基金会计核算并编制基金财务会计报告;

(10)编制季度、半年度和年度基金报告;

(11)严格按照《基金法》、《基金合同》及其他有关规定,履行信息披露及报告义务;

(12)保守基金商业秘密,不泄露基金投资计划、投资意向等。除《基金法》、《基金合
同》及其他有关规定另有规定外,在基金信息公开披露前应予保密,不向他人泄露;

(13)按《基金合同》的约定确定基金收益分配方案,及时向基金份额持有人分配基金
收益;

(14)按规定受理申购与赎回申请,及时、足额支付赎回款项;

(15)依据《基金法》、《基金合同》及其他有关规定召集基金份额持有人大会或配合基


金托管人、基金份额持有人依法召集基金份额持有人大会;

(16)按规定保存基金财产管理业务活动的会计账册、报表、记录和其他相关资料15
年以上;

(17)确保需要向基金投资者提供的各项文件或资料在规定时间发出,并且保证投资者
能够按照《基金合同》规定的时间和方式,随时查阅到与基金有关的公开资料,并在支付合
理成本的条件下得到有关资料的复印件;

(18)组织并参加基金财产清算小组,参与基金财产的保管、清理、估价、变现和分配;

(19)面临解散、依法被撤销或者被依法宣告破产时,及时报告中国证监会并通知基金
托管人;

(20)因违反《基金合同》导致基金财产的损失或损害基金份额持有人合法权益时,应
当承担赔偿责任,其赔偿责任不因其退任而免除;

(21)监督基金托管人按法律法规和《基金合同》规定履行自己的义务,基金托管人违
反《基金合同》造成基金财产损失时,基金管理人应为基金份额持有人利益向基金托管人追
偿;

(22)当基金管理人将其义务委托第三方处理时,应当对第三方处理有关基金事务的行
为承担责任;

(23)以基金管理人名义,代表基金份额持有人利益行使诉讼权利或实施其他法律行为;

(24)基金管理人在募集期间未能达到基金的备案条件,《基金合同》不能生效,基金
管理人承担全部募集费用,将已募集资金并加计银行同期活期存款利息(税后)在基金募集
期结束后30日内退还基金认购人;

(25)执行生效的基金份额持有人大会的决议;

(26)建立并保存基金份额持有人名册;

(27)法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他义务。


(二) 基金托管人的权利与义务

1、根据《基金法》、《运作办法》及其他有关规定,基金托管人的权利包括但不限于:

(1)自《基金合同》生效之日起,依法律法规和《基金合同》的规定安全保管基金财
产;

(2)依《基金合同》约定获得基金托管费以及法律法规规定或监管部门批准的其他费
用;

(3)监督基金管理人对本基金的投资运作,如发现基金管理人有违反《基金合同》及


国家法律法规行为,对基金财产、其他当事人的利益造成重大损失的情形,应呈报中国证监
会,并采取必要措施保护基金投资者的利益;

(4)根据相关市场规则,为基金开设资金账户、证券账户等投资所需账户,为基金办
理证券、期货交易资金清算;

(5)提议召开或召集基金份额持有人大会;

(6)在基金管理人更换时,提名新的基金管理人;

(7)法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他权利。


2、根据《基金法》、《运作办法》及其他有关规定,基金托管人的义务包括但不限于:

(1)以诚实信用、勤勉尽责的原则持有并安全保管基金财产;

(2)设立专门的基金托管部门,具有符合要求的营业场所,配备足够的、合格的熟悉
基金托管业务的专职人员,负责基金财产托管事宜;

(3)建立健全内部风险控制、监察与稽核、财务管理及人事管理等制度,确保基金财
产的安全,保证其托管的基金财产与基金托管人自有财产以及不同的基金财产相互独立;对
所托管的不同的基金分别设置账户,独立核算,分账管理,保证不同基金之间在账户设置、
资金划拨、账册记录等方面相互独立;

(4)除依据《基金法》、《基金合同》及其他有关规定外,不得利用基金财产为自己及
任何第三人谋取利益,不得委托第三人托管基金财产;

(5)保管由基金管理人代表基金签订的与基金有关的重大合同及有关凭证;

(6)按规定开设基金财产的资金账户、证券账户等投资所需账户,按照《基金合同》
的约定,根据基金管理人的投资指令,及时办理清算、交割事宜;

(7)保守基金商业秘密,除《基金法》、《基金合同》及其他有关规定另有规定外,在
基金信息公开披露前予以保密,不得向他人泄露;

(8)复核、审查基金管理人计算的基金资产净值、基金份额申购、赎回价格;

(9)办理与基金托管业务活动有关的信息披露事项;

(10)对基金财务会计报告、季度、半年度和年度基金报告出具意见,说明基金管理人
在各重要方面的运作是否严格按照《基金合同》的规定进行;如果基金管理人有未执行《基
金合同》规定的行为,还应当说明基金托管人是否采取了适当的措施;

(11)保存基金托管业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料15年以上;

(12)建立并保存基金份额持有人名册;

(13)按规定制作相关账册并与基金管理人核对;


(14)依据基金管理人的指令或有关规定向基金份额持有人支付基金收益和赎回款项;

(15)依据《基金法》、《基金合同》及其他有关规定,召集基金份额持有人大会或配合
基金管理人、基金份额持有人依法召集基金份额持有人大会;

(16)按照法律法规和《基金合同》的规定监督基金管理人的投资运作;

(17)参加基金财产清算小组,参与基金财产的保管、清理、估价、变现和分配;

(18)面临解散、依法被撤销或者被依法宣告破产时,及时报告中国证监会和银行业
督管理机构,并通知基金管理人;

(19)因违反《基金合同》导致基金财产损失时,应承担赔偿责任,其赔偿责任不因其
退任而免除;

(20)按规定监督基金管理人按法律法规和《基金合同》规定履行自己的义务,基金管
理人因违反《基金合同》造成基金财产损失时,应为基金份额持有人利益向基金管理人追偿;

(21)执行生效的基金份额持有人大会的决议;

(22)法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他义务。


(三)基金份额持有人的权利与义务

投资人持有本基金基金份额的行为即视为对《基金合同》的承认和接受,投资人自依据
《基金合同》取得基金份额,即成为本基金份额持有人和《基金合同》的当事人,直至其不
再持有本基金的基金份额。基金份额持有人作为《基金合同》当事人并不以在《基金合同》
上书面签章或签字为必要条件。


每份基金份额具有同等的合法权益。


1、根据《基金法》、《运作办法》及其他有关规定,基金份额持有人的权利包括但不限
于:

(1)分享基金财产收益;

(2)参与分配清算后的剩余基金财产;

(3)依照法律法规及本基金合同的规定申请赎回或转让其持有的基金份额;

(4)按照规定要求召开基金份额持有人大会或者召集基金份额持有人大会;

(5)出席或者委派代表出席基金份额持有人大会,对基金份额持有人大会审议事项行
使表决权;

(6)查阅或者复制公开披露的基金信息资料;

(7)监督基金管理人的投资运作;

(8)对基金管理人、基金托管人、基金服务机构损害其合法权益的行为依法提起诉讼


或仲裁;

(9)法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他权利。


2、根据《基金法》、《运作办法》及其他有关规定,基金份额持有人的义务包括但不限
于:

(1)认真阅读并遵守《基金合同》、招募说明书等信息披露文件;

(2)了解所投资基金产品,了解自身风险承受能力,自主判断基金的投资价值,自主
做出投资决策,自行承担投资风险;

(3)关注基金信息披露,及时行使权利和履行义务;

(4)缴纳基金认购、申购款项及法律法规和《基金合同》所规定的费用;

(5)在其持有的基金份额范围内,承担基金亏损或者《基金合同》终止的有限责任;

(6)不从事任何有损基金及其他《基金合同》当事人合法权益的活动;

(7)执行生效的基金份额持有人大会的决议;

(8)返还在基金交易过程中因任何原因获得的不当得利;

(9)法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他义务。




二、基金份额持有人大会召集、议事及表决的程序和规则

基金份额持有人大会由基金份额持有人组成,基金份额持有人的合法授权代表有权代表
基金份额持有人出席会议并表决。基金份额持有人持有的每一基金份额拥有平等的投票权。


本基金自基金合同生效后第三个年度对日起,满足基金合同约定的存续条件,本基金无
需召开基金份额持有人大会,自动转换为契约型上市开放式基金(LOF)。基金份额持有人将
按其所持上市开放式基金的每一基金份额享有相应的投票权。


本基金份额持有人大会不设日常机构。


若将来法律法规对基金份额持有人大会另有规定的,以届时有效的法律法规为准。


(一)召开事由

1、当出现或需要决定下列事由之一的,应当召开基金份额持有人大会:

(1)终止《基金合同》;

(2)更换基金管理人;

(3)更换基金托管人;

(4)转换基金运作方式,但本基金转为上市开放式基金(LOF)除外(法律法规和中国
证监会另有规定或《基金合同》另有约定的除外);


(5)调整基金管理人、基金托管人的报酬标准,但法律法规要求调整该等报酬标准的
除外;

(6)变更基金类别;

(7)本基金与其他基金的合并;

(8)变更基金投资目标、范围或策略,但法律法规、中国证监会另有规定的除外;

(9)变更基金份额持有人大会程序(法律法规、中国证监会另有规定的除外);

(10)终止基金上市,但因基金不再具备上市条件而被深圳证券交易所终止上市的除外;

(11)基金管理人或基金托管人要求召开基金份额持有人大会;

(12)单独或合计持有本基金总份额10%以上(含10%)基金份额的基金份额持有人(以
基金管理人收到提议当日的基金份额计算,下同)就同一事项书面要求召开基金份额持有人
大会;

(13)对基金合同当事人权利和义务产生重大影响的其他事项;

(14)法律法规、《基金合同》或中国证监会规定的其他应当召开基金份额持有人大会
的事项。


2、在不违反法律法规和基金合同约定且对基金份额持有人利益无实质不利影响的前提
下,以下情况可由基金管理人和基金托管人协商后修改,不需召开基金份额持有人大会:

(1)法律法规要求增加的基金费用的收取和其他应由基金承担的费用的收取;

(2)调整本基金的申购费率、变更收费方式,调低赎回费率,或调整基金份额类别设
置;

(3)因相应的法律法规或自律规则发生变动而应当对《基金合同》进行修改;

(4)对《基金合同》的修改对基金份额持有人利益无实质性不利影响或修改不涉及《基
金合同》当事人权利义务关系发生重大变化;

(5)基金推出新业务或服务;

(6)基金管理人、登记机构、基金销售机构在法律法规规定的范围内调整有关基金认
购、申购、赎回、转换、基金交易、非交易过户、转托管等业务的规则;

(7)按照本基金合同的约定,变更业绩比较基准;

(8)调整基金收益的分配原则和支付方式;

(9)按照法律法规和《基金合同》规定不需召开基金份额持有人大会的其他情形。


(二)会议召集人及召集方式


1、除法律法规规定或《基金合同》另有约定外,基金份额持有人大会由基金管理人召
集。


2、基金管理人未按规定召集或不能召集时,由基金托管人召集。


3、基金托管人认为有必要召开基金份额持有人大会的,应当向基金管理人提出书面提
议。基金管理人应当自收到书面提议之日起10日内决定是否召集,并书面告知基金托管人。

基金管理人决定召集的,应当自出具书面决定之日起60日内召开;基金管理人决定不召集,
基金托管人仍认为有必要召开的,应当由基金托管人自行召集,并自出具书面决定之日起
60日内召开并告知基金管理人,基金管理人应当配合。


4、代表基金份额10%以上(含10%)的基金份额持有人就同一事项书面要求召开基金份
额持有人大会,应当向基金管理人提出书面提议。基金管理人应当自收到书面提议之日起
10日内决定是否召集,并书面告知提出提议的基金份额持有人代表和基金托管人。基金管
理人决定召集的,应当自出具书面决定之日起60日内召开;基金管理人决定不召集,代表
基金份额10%以上(含10%)的基金份额持有人仍认为有必要召开的,应当向基金托管人提
出书面提议。基金托管人应当自收到书面提议之日起10日内决定是否召集,并书面告知提
出提议的基金份额持有人代表和基金管理人;基金托管人决定召集的,应当自出具书面决定
之日起60日内召开并告知基金管理人,基金管理人应当配合。


5、代表基金份额10%以上(含10%)的基金份额持有人就同一事项要求召开基金份额持
有人大会,而基金管理人、基金托管人都不召集的,单独或合计代表基金份额10%以上(含
10%)的基金份额持有人有权自行召集,并至少提前30日报中国证监会备案。基金份额持有
人依法自行召集基金份额持有人大会的,基金管理人、基金托管人应当配合,不得阻碍、干
扰。


6、基金份额持有人会议的召集人负责选择确定开会时间、地点、方式和权益登记日。


(三)召开基金份额持有人大会的通知时间、通知内容、通知方式

1、召开基金份额持有人大会,召集人应于会议召开前30日,在指定媒介公告。基金份
额持有人大会不得就未经公告的事项进行表决。基金份额持有人大会通知应至少载明以下内
容:


(1)会议召开的时间、地点和会议形式;

(2)会议拟审议的事项、议事程序和表决方式;

(3)有权出席基金份额持有人大会的基金份额持有人的权益登记日;

(4)授权委托证明的内容要求(包括但不限于代理人身份,代理权限和代理有效期限
等)、送达时间和地点;

(5)会务常设联系人姓名及联系电话;

(6)出席会议者必须准备的文件和必须履行的手续;

(7)召集人需要通知的其他事项。


2、采取通讯开会方式并进行表决的情况下,由会议召集人决定在会议通知中说明本次
基金份额持有人大会所采取的具体通讯方式、委托的公证机关及其联系方式和联系人、表决
意见提交的截止时间和收取方式。


3、如召集人为基金管理人,还应另行通知基金托管人到指定地点对表决意见的计票进
行监督;如召集人为基金托管人,则应另行通知基金管理人到指定地点对表决意见的计票进
行监督;如召集人为基金份额持有人,则应另行通知基金管理人和基金托管人到指定地点对
表决意见的计票进行监督。基金管理人或基金托管人拒不派代表对表决意见的计票进行监督
的,不影响表决意见的计票效力。


(四)基金份额持有人出席会议的方式

基金份额持有人大会可通过现场开会方式、通讯开会方式以及法律法规或监管机构允许
的其他方式召开,会议的召开方式由会议召集人确定。


1、现场开会。由基金份额持有人本人出席或以代理投票授权委托证明委派代表出席,
现场开会时基金管理人和基金托管人的授权代表应当列席基金份额持有人大会,基金管理人
或基金托管人不派代表列席的,不影响表决效力。现场开会同时符合以下条件时,可以进行
基金份额持有人大会议程:

(1)亲自出席会议者持有的有关证明文件、受托出席会议者出具的委托人的代理投票
授权委托证明及有关证明文件符合法律法规、《基金合同》和会议通知的规定,并且持有基
金份额的凭证与基金管理人持有的登记资料相符;

(2)经核对,汇总到会者出示的在权益登记日持有基金份额的凭证显示,有效的基金
份额不少于本基金在权益登记日基金总份额的二分之一(含二分之一)。若到会者在权益登
记日代表的有效的基金份额少于本基金在权益登记日基金总份额的二分之一,召集人可以在
原公告的基金份额持有人大会召开时间的3个月以后、6个月以内,就原定审议事项重新召


集基金份额持有人大会。重新召集的基金份额持有人大会到会者在权益登记日代表的有效的
基金份额应不少于本基金在权益登记日基金总份额的三分之一(含三分之一)。


2、通讯开会。通讯开会系指按照本基金合同的相关规定以召集人通知的非现场方式(包
括邮寄、网络、电话、短信或其他方式)进行表决,基金份额持有人将其对表决事项的投票
以召集人通知载明的非现场方式在表决截止日以前送达至召集人指定的地址或系统。


在同时符合以下条件时,通讯开会的方式视为有效:

(1)会议召集人按《基金合同》约定公布会议通知后,在2个工作日内连续公布相关
提示性公告;

(2)召集人按基金合同约定通知基金托管人(如果基金托管人为召集人,则为基金管
理人)到指定地点对表决意见的计票进行监督。会议召集人在基金托管人(如果基金托管人
为召集人,则为基金管理人)和公证机关的监督下按照会议通知规定的方式收取基金份额持
有人的表决意见;基金托管人或基金管理人经通知不参加收取表决意见的,不影响表决效力;

(3)本人直接出具表决意见或授权他人代表出具表决意见的,基金份额持有人所持有
的基金份额不小于在权益登记日基金总份额的二分之一(含二分之一);若本人直接出具表
决意见或授权他人代表出具表决意见基金份额持有人所持有的基金份额小于在权益登记日
基金总份额的二分之一,召集人可以在原公告的基金份额持有人大会召开时间的3个月以后、
6个月以内,就原定审议事项重新召集基金份额持有人大会。重新召集的基金份额持有人大
会应当有代表三分之一以上(含三分之一)基金份额的基金份额持有人直接出具表决意见或
授权他人代表出具表决意见;

(4)上述第(3)项中直接出具表决意见的基金份额持有人或受托代表他人出具表决意
见的代理人,同时提交的持有基金份额的凭证、受托出具表决意见的代理人出具的委托人持
有基金份额的凭证及委托人的代理投票授权委托证明符合法律法规、《基金合同》和会议通
知的规定,并与基金登记机构记录相符。


3、在法律法规或监管机构允许的情况下,经会议通知载明,本基金亦可采用其他非现
场方式或者以现场方式与非现场方式相结合的方式召开基金份额持有人大会,会议程序比照
现场开会和通讯方式开会的程序进行。


4、基金份额持有人授权他人代为出席会议并表决的,在法律法规或监管机构允许的情
况下,授权方式可以采用书面、网络、电话、短信或其他方式,召集人接受的具体授权方式
在会议通知中列明。


(五)、议事内容与程序


1、议事内容及提案权

议事内容为关系基金份额持有人利益的重大事项,如《基金合同》的重大修改、决定终
止《基金合同》、更换基金管理人、更换基金托管人、与其他基金合并、法律法规及《基金
合同》规定的其他事项以及会议召集人认为需提交基金份额持有人大会讨论的其他事项(但
本基金合同另有约定的除外)。


基金管理人、基金托管人、单独或合并持有权益登记日基金总份额10%(含10%)以上
的基金份额持有人可以在基金份额持有人大会召集人发出会议通知前向大会召集人提交需
由基金份额持有人大会审议表决的提案;也可以在会议通知发出后向大会召集人提交临时提
案。


基金份额持有人大会的召集人发出召集会议的通知后,对原有提案的修改应当在基金份
额持有人大会召开前及时公告。


基金份额持有人大会不得对未事先公告的议事内容进行表决。


召集人对于基金管理人、基金托管人和基金份额持有人提交的临时提案进行审核,符合
条件的应当在大会召开日30天前公告。大会召集人应当按照以下原则对提案进行审核:

(1)关联性。大会召集人对于提案涉及事项与基金有直接关系,并且不超出法律法规
和基金合同规定的基金份额持有人大会职权范围的,应提交大会审议;对于不符合上述要求
的,不提交基金份额持有人大会审议。如果召集人决定不将基金份额持有人提案提交大会表
决,应当在该次基金份额持有人大会上进行解释和说明。


(2)程序性。大会召集人可以对提案涉及的程序性问题做出决定。如将提案进行分拆
或合并表决,需征得原提案人同意;原提案人不同意变更的,大会主持人可以就程序性问题
提请基金份额持有人大会做出决定,并按照基金份额持有人大会决定的程序进行审议。


2、议事程序

(1)现场开会

在现场开会的方式下,首先由大会主持人按照下列第七条规定程序确定和公布监票人,
然后由大会主持人宣读提案,经讨论后进行表决,并形成大会决议。大会主持人为基金管理
人授权出席会议的代表,在基金管理人授权代表未能主持大会的情况下,由基金托管人授权
其出席会议的代表主持;如果基金管理人授权代表和基金托管人授权代表均未能主持大会,
则由出席大会的基金份额持有人和代理人所持表决权的二分之一以上(含二分之一)选举产
生一名基金份额持有人作为该次基金份额持有人大会的主持人。基金管理人和基金托管人拒
不出席或主持基金份额持有人大会,不影响基金份额持有人大会作出的决议的效力。



会议召集人应当制作出席会议人员的签名册。签名册载明参加会议人员姓名(或单位名
称)、身份证明文件号码、持有或代表有表决权的基金份额、委托人姓名(或单位名称)和
联系方式等事项。


(2)通讯开会

在通讯开会的情况下,首先由召集人提前30日公布提案,在所通知的表决截止日期后
2个工作日内在公证机关监督下由召集人统计全部有效表决,在公证机关监督下形成决议。


(六)表决

基金份额持有人所持每份基金份额有一票表决权。


基金份额持有人大会决议分为一般决议和特别决议:

1、一般决议,一般决议须经参加大会的基金份额持有人或其代理人所持表决权的二分
之一以上(含二分之一)通过方为有效;除下列第2项所规定的须以特别决议通过事项以外
的其他事项均以一般决议的方式通过。


2、特别决议,特别决议应当经参加大会的基金份额持有人或其代理人所持表决权的三
分之二以上(含三分之二)通过方可做出。除基金合同另有约定外,转换基金运作方式、更
换基金管理人或者基金托管人、终止《基金合同》、本基金与其他基金合并以特别决议通过
方为有效。


基金份额持有人大会采取记名方式进行投票表决。


采取通讯方式进行表决时,除非在计票时有充分的相反证据证明,否则提交符合会议通
知中规定的确认投资者身份文件的表决视为有效出席的投资者,表面符合会议通知规定的表
决意见视为有效表决,表决意见模糊不清或相互矛盾的视为弃权表决,但应当计入出具表决
意见的基金份额持有人所代表的基金份额总数。


基金份额持有人大会的各项提案或同一项提案内并列的各项议题应当分开审议、逐项表
决。


在上述规则的前提下,具体规则以召集人发布的基金份额持有人大会通知为准。


(七)计票

1、现场开会

(1)如大会由基金管理人或基金托管人召集,基金份额持有人大会的主持人应当在会
议开始后宣布在出席会议的基金份额持有人和代理人中选举两名基金份额持有人代表与大
会召集人授权的一名监督员共同担任监票人;如大会由基金份额持有人自行召集或大会虽然
由基金管理人或基金托管人召集,但是基金管理人或基金托管人未出席大会的,基金份额持


有人大会的主持人应当在会议开始后宣布在出席会议的基金份额持有人和代理人中选举三
名基金份额持有人代表担任监票人。基金管理人或基金托管人不出席大会的,不影响计票的
效力。


(2)监票人应当在基金份额持有人表决后立即进行清点并由大会主持人当场公布计票
结果。


(3)如果会议主持人或基金份额持有人或代理人对于提交的表决结果有异议,可以在
宣布表决结果后立即对所投票数要求进行重新清点。监票人应当进行重新清点,重新清点以
一次为限。重新清点后,大会主持人应当当场公布重新清点结果。


(4)计票过程应由公证机关予以公证,基金管理人或基金托管人拒不出席大会的,不
影响计票的效力。


2、通讯开会

在通讯开会的情况下,计票方式为:由大会召集人授权的两名监督员在基金托管人授权
代表(若由基金托管人召集,则为基金管理人授权代表)的监督下进行计票,并由公证机关
对其计票过程予以公证。基金管理人或基金托管人拒派代表对表决意见的计票进行监督的,
不影响计票和表决结果。


(八)生效与公告

基金份额持有人大会的决议,召集人应当自通过之日起5日内报中国证监会备案。


基金份额持有人大会的决议自表决通过之日起生效。


基金份额持有人大会决议自生效之日起依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒介上
公告。如果采用通讯方式进行表决,在公告基金份额持有人大会决议时,必须将公证书全文、
公证机构、公证员姓名等一同公告。


基金管理人、基金托管人和基金份额持有人应当执行生效的基金份额持有人大会的决议。

生效的基金份额持有人大会决议对全体基金份额持有人、基金管理人、基金托管人均有约束
力。


(九)本部分关于基金份额持有人大会召开事由、召开条件、议事程序、表决条件等规
定,凡是直接引用法律法规或监管规则的部分,如将来法律法规或监管规则修改导致相关内
容被取消或变更的,基金管理人经与基金托管人协商一致报监管机关并提前公告后,可直接
对本部分内容进行修改和调整,无需召开基金份额持有人大会审议。




三、基金收益分配原则、执行方式


(一)基金利润的构成

基金利润指基金利息收入、投资收益、公允价值变动收益和其他收入扣除相关费用后的
余额,基金已实现收益指基金利润减去公允价值变动收益后的余额。


(二)基金可供分配利润

基金可供分配利润指截至收益分配基准日基金未分配利润与未分配利润中已实现收益
的孰低数。


(三)基金收益分配原则

1、在符合有关基金分红条件的前提下,在基金合同生效后前三年内(含第三年),具体
分红方案见基金管理人根据基金运作情况届时不定期发布的相关分红公告,若《基金合同》
生效不满3个月则不进行收益分配;在本基金转为上市开放式基金(LOF)后,具体分红方
案见基金管理人根据基金运作情况届时不定期发布的相关分红公告;

2、本基金收益分配方式分两种:现金分红与红利再投资,基金份额持有人可选择现金
红利或将现金红利自动转为基金份额进行再投资;若基金份额持有人不选择,本基金默认的
收益分配方式是现金分红;红利再投方式免收再投资的费用;基金合同生效后三年内(含第
三年)的收益分配方式为现金分红;本基金转为上市开放式基金(LOF)后,登记在登记结
算系统的基金份额,收益分配方式为现金分红或红利再投资,登记在证券登记系统的基金份
额收益分配方式为现金分红;

3、基金收益分配后基金份额净值不能低于面值,即基金收益分配基准日的基金份额净
值减去每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值;

4、每一基金份额享有同等分配权;

5、法律法规或监管机关另有规定的,从其规定。


在不违反法律法规且对基金份额持有人利益无实质不利影响的前提下,基金管理人可在
法律法规允许的前提下酌情调整以上基金收益分配原则,并于变更实施日前在指定媒介上公
告,且不需召开基金份额持有人大会。


(四)收益分配方案

基金收益分配方案中应载明截止收益分配基准日的可供分配利润、基金收益分配对象、
分配时间、分配数额及比例、分配方式等内容。


(五)收益分配方案的确定、公告与实施

本基金收益分配方案由基金管理人拟定,并由基金托管人复核,依照《信息披露办法》
的有关规定在指定媒介公告并报中国证监会备案。



基金红利发放日距离收益分配基准日(即可供分配利润计算截止日)的时间不得超过
15个工作日。


(六)基金收益分配中发生的费用

基金收益分配时所发生的银行转账或其他手续费用由基金份额持有人自行承担。当基金
份额持有人的现金红利小于一定金额,不足于支付银行转账或其他手续费用时,基金登记机
构可将该基金份额持有人的现金红利转为基金份额。红利再投资的计算方法,依照《业务规
则》执行。


场内基金份额收益分配时发生的费用,遵循深圳证券交易所和登记机构的相关规定。




四、与基金财产管理、运用有关费用的提取、支付方式与比例

(一)基金费用的种类

1、基金管理人的管理费;

2、基金托管人的托管费;

3、《基金合同》生效后与基金相关的信息披露费用;

4、《基金合同》生效后与基金相关的会计师费、审计费、律师费和诉讼费、仲裁费等法
律费用;

5、基金份额持有人大会费用;

6、基金的证券/期货交易费用;

7、基金的银行汇划费用;

8、基金的开户费用、账户维护费用;

9、基金的上市费和年费;

10、按照国家有关规定和《基金合同》约定,可以在基金财产中列支的其他费用。


本基金终止清算时所发生费用,按实际支出额从基金财产总值中扣除。


(二)基金费用计提方法、计提标准和支付方式

1、基金管理人的管理费

(1)本基金在基金合同生效后三年内(含第三年)的管理费

本基金在基金合同生效后三年内(含第三年)的管理费按前一日基金资产净值的2.00%
年费率计提。管理费的计算方法如下:

H=E×2.00%÷当年天数

H为每日应计提的基金管理费


E为前一日的基金资产净值

基金管理费每日计算,逐日累计至每月月末,按月支付,由基金托管人根据与基金管理
人核对一致的财务数据,自动在月初5个工作日内、按照指定的账户路径进行资金支付,基
金管理人无需再出具资金划拨指令。若遇法定节假日、休息日等,支付日期顺延。


(2)基金合同生效后第三个年度对日起,本基金转为上市开放式基金(LOF)后的管理


本基金基金合同生效后第三个年度对日起,本基金转为上市开放式基金(LOF)后的管
理费按前一日基金资产净值的1.50%年费率计提。管理费的计算方法如下:

H=E×1.50%÷当年天数

H为每日应计提的基金管理费

E为前一日的基金资产净值

基金管理费每日计算,逐日累计至每月月末,按月支付,由基金托管人根据与基金管理
人核对一致的财务数据,自动在月初5个工作日内、按照指定的账户路径进行资金支付,基
金管理人无需再出具资金划拨指令。若遇法定节假日、休息日等,支付日期顺延。


2、基金托管人的托管费

本基金的托管费按前一日基金资产净值的0.25%的年费率计提。托管费的计算方法如下:

H=E×0.25%÷当年天数

H为每日应计提的基金托管费

E为前一日的基金资产净值

基金托管费每日计算,逐日累计至每月月末,按月支付,由基金托管人根据与基金管理
人核对一致的财务数据,自动在月初5个工作日内、按照指定的账户路径进行资金支付,基
金管理人无需再出具资金划拨指令。若遇法定节假日、休息日等,支付日期顺延。


上述“(一)基金费用的种类中”第3-10项费用,根据有关法规及相应协议规定,按
费用实际支出金额列入当期费用,由基金托管人从基金财产中支付。


(三)不列入基金费用的项目

下列费用不列入基金费用:

1、基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基金财产的
损失;

2、基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用;

3、《基金合同》生效前的相关费用;


4、其他根据相关法律法规及中国证监会的有关规定不得列入基金费用的项目。


(四)基金管理人和基金托管人可根据基金发展情况调整基金管理费率、基金托管费率
等相关费率,此项调需要基金份额持有人大会决议通过。基金管理人必须依照有关规定于新
的费率实施日前在指定媒介上刊登公告。


(五)基金税收

本基金运作过程中涉及的各纳税主体,其纳税义务按国家税收法律、法规执行。基金财
产投资的相关税收,由基金份额持有人承担,基金管理人或者其他扣缴义务人按照国家有关
税收征收的规定代扣代缴。




五、基金财产的投资方向和投资限制

(一)投资方向

本基金的投资范围为国内依法发行上市的股票(包括中小板股票、创业板股票及其他经
中国证监会核准上市的股票)、债券(国债、金融债、企业债券、公司债券、央行票据、中
期票据、短期融资券、超短期融资券、次级债券、地方政府债券、可转换公司债券及分离交
可转债、可交换债券以及其他中国证监会允许投资的债券)、资产支持证券、债券回购、
非金融企业债务融资工具、同业存单、银行存款、现金、权证、股指期货以及法律法规或中
国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会相关规定)。


如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种,基金管理人在履行适当程序后,可
以将其纳入投资范围。


本基金的投资组合比例为:

基金合同生效后三年内(含第三年),股票资产占基金资产的比例为0%-100%;非公开
发行股票资产占非现金基金资产的比例不低于80%;每个交易日日终在扣除股指期货合约需
缴纳的交易保证金后,本基金应当保持不低于交易保证金一倍的现金。其中,现金不包括结
算备付金、存出保证金、应收申购款等。


本基金转为上市开放式基金(LOF)后,股票资产占基金资产的比例为0%-95%;每个交
易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后,保持不低于基金资产净值5%的现金
或者到期日在一年以内的政府债券。其中,现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购
款等。


如法律法规或中国证监会变更投资品种的投资比例限制,基金管理人在履行适当程序后,
可以调整上述投资品种的投资比例,其投资比例遵循届时有效的法律法规和相关规定。



(二)投资限制

1、组合限制

基金的投资组合应遵循以下限制:

(1)基金合同生效后三年内(含第三年),股票资产占基金资产的比例为0%-100%,非
公开发行股票资产占非现金基金资产的比例不低于80%;本基金转为上市开放式基金(LOF)
后,股票资产占基金资产的比例为0%-95%;

(2)基金合同生效后三年内(含第三年),每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳
的交易保证金后,本基金应当保持不低于交易保证金一倍的现金。本基金转为上市开放式基
金(LOF)后,每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后,保持不低于基
金资产净值5%的现金或者到期日在一年以内的政府债券;其中,现金不包括结算备付金、
存出保证金、应收申购款等;

(3)本基金持有一家公司发行的证券,其市值不超过基金资产净值的10%;

(4)本基金管理人管理的全部基金持有一家公司发行的证券,不超过该证券的10%;

(5)本基金管理人管理的全部开放式基金(包括开放式基金以及处于开放期的定期开
放基金)持有一家上市公司发行的可流通股票,不得超过该上市公司可流通股票的15%;本
基金管理人管理的全部投资组合持有一家上市公司发行的可流通股票,不得超过该上市公司
可流通股票的30%;

(6)本基金持有的全部权证,其市值不得超过基金资产净值的3%;

(7)本基金管理人管理的全部基金持有的同一权证,不得超过该权证的10%;

(8)本基金在任何交易日买入权证的总金额,不得超过上一交易日基金资产净值的
0.5%;

(9)本基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券的比例,不得超过基金资产净
值的10%;

(10)本基金持有的全部资产支持证券,其市值不得超过基金资产净值的20%;

(11)本基金持有的同一(指同一信用级别)资产支持证券的比例,不得超过该资产支
持证券规模的10%;

(12)本基金管理人管理的全部基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券,不得
超过其各类资产支持证券合计规模的10%;

(13)本基金应投资于信用级别评级为BBB以上(含BBB)的资产支持证券。基金持有
资产支持证券期间,如果其信用等级下降、不再符合投资标准,应在评级报告发布之日起3


个月内予以全部卖出;

(14)基金财产参与股票发行申购,本基金所申报的金额不超过本基金的总资产,本基
金所申报的股票数量不超过拟发行股票公司本次发行股票的总量;

(15)本基金进入全国银行间同业市场进行债券回购的资金余额不得超过基金资产净值
的40%;本基金在全国银行间同业市场中的债券回购最长期限为1年,债券回购到期后不得
展期;

(16)本基金参与股指期货交易后,需遵守下列规定:

1)本基金在任何交易日日终,持有的买入股指期货合约价值,不得超过基金资产净值
的10%;

2)基金合同生效后三年内(含第三年),本基金在任何交易日日终,持有的买入期货合
约价值与有价证券市值之和不得超过基金资产净值的100%;本基金转为上市开放式基金
(LOF)后,在任何交易日日终,持有的买入期货合约价值与有价证券市值之和不得超过基
金资产净值的95%。其中,有价证券指股票、债券(不含到期日在一年以内的政府债券)、
权证、资产支持证券、买入返售金融资产(不含质押式回购)等;

3)本基金在任何交易日日终,持有的卖出期货合约价值不得超过本基金持有的股票总
市值的20%;

4)本基金所持有的股票市值和买入、卖出股指期货合约价值,合计(轧差计算)应当
符合基金合同关于股票投资比例的有关约定;

5)本基金在任何交易日内交易(不包括平仓)的股指期货合约的成交金额不得超过上
一交易日基金资产净值的20%;

(17)基金合同生效后三年内(含第三年),基金资产总值不得超过基金资产净值的200%;
本基金转为上市开放式基金(LOF)后,基金资产总值不得超过基金资产净值的140%;

(18)本基金转为上市开放式基金(LOF)后,本基金主动投资于流动性受限资产的市
值合计不得超过基金资产净值的15%;因证券市场波动、上市公司股票停牌、基金规模变动
等基金管理人之外的因素致使基金不符合前款所规定比例限制的,基金管理人不得主动新增
流动性受限资产的投资;

(19)本基金与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体为交易对手开展逆回
购交易的,可接受质押品的资质要求应当与基金合同约定的投资范围保持一致;

(20)法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他投资限制。


除上述(2)、(13)、(18)、(19)项以外,因证券、期货市场波动、证券发行人合并、


基金规模变动等基金管理人之外的因素致使基金投资比例不符合上述规定投资比例的,基金
管理人应当在10个交易日内进行调整,但中国证监会规定的特殊情形除外。法律法规另有
规定的,从其规定。


本基金投资流通受限证券,基金管理人应根据中国证监会相关规定进行投资。基金管理
人应制订严格的投资决策流程和风险控制制度,防范流动性风险、法律风险和操作风险等各
种风险。


本基金持有证券期间,如发生证券处于流通受限状态等非基金管理人原因导致基金投资
比例不符合前述规定的,基金管理人应在上述情形消除后的10个交易日内调整完毕。法律
法规另有规定的,从其规定。


基金管理人应当自基金合同生效之日起6个月内使基金的投资组合比例符合基金合同
的有关约定。在上述期间内,本基金的投资范围、投资策略应当符合基金合同的约定。基金
托管人对基金的投资的监督与检查自本基金合同生效之日起开始。


如果法律法规对上述投资组合比例限制第(1)-(20)项进行变更的,本基金在履行适
当程序后,可相应调整投资比例限制规定,不需经基金份额持有人大会审议。法律法规或监
管部门取消或变更上述限制,如适用于本基金,基金管理人在履行适当程序后,则本基金投
资不再受相关限制或以变更后的规定为准。2、禁止行为

为维护基金份额持有人的合法权益,基金财产不得用于下列投资或者活动:

(1)承销证券;

(2)违反规定向他人贷款或者提供担保;

(3)从事承担无限责任的投资;

(4)买卖其他基金份额,但是中国证监会另有规定的除外;

(5)向其基金管理人、基金托管人出资;

(6)从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证券交易活动;

(7)法律、行政法规和中国证监会规定禁止的其他活动。


运用基金财产买卖基金管理人、基金托管人及其控股股东、实际控制人或者与其有其他
重大利害关系的公司发行的证券或承销期内承销的证券,或者从事其他重大关联交易的,应
当符合基金的投资目标和投资策略,遵循基金份额持有人利益优先的原则,防范利益冲突,
符合中国证监会的规定,并履行信息披露义务,建立健全内部审批机制和评估机制,按照市
场公平合理价格执行。相关交易必须事先得到基金托管人的同意,并按法律法规予以披露。

重大关联交易应提交基金管理人董事会审议,并经过三分之二以上的独立董事通过。基金管


理人董事会应至少每半年对关联交易事项进行审查。


法律、行政法规或监管部门取消或变更上述限制,如适用于本基金,则本基金投资不再
受相关限制。




六、基金资产净值的计算方法和公告方式

(一)基金资产净值

基金资产净值是指基金资产总值减去基金负债后的价值。


(二)基金资产净值、基金份额净值

1、基金合同生效的前三年内(含第三年),在基金份额上市交易前,基金管理人应当至
少每周公告一次基金资产净值、基金份额净值和基金份额累计净值。


基金份额上市交易后,基金管理人应当在每个交易日的次日,通过网站、基金份额发售
网点以及其他媒介,披露基金份额净值和基金份额累计净值。


基金管理人应当公告半年度和年度最后一个市场交易日(或自然日)基金资产净值和基
金份额净值。基金管理人应当在前款规定的市场交易日(或自然日)的次日,将基金资产净
值、基金份额净值和基金份额累计净值登载在指定媒介上。


2、在本基金转为上市开放式基金(LOF)后,在开始办理基金份额申购或者赎回前,基
金管理人应当至少每周公告一次基金资产净值、基金份额净值和基金份额累计净值。


在开始办理基金份额申购或者赎回后,基金管理人应当在每个开放日的次日,通过其网
站、基金份额发售网点以及其他媒介,披露开放日的基金份额净值和基金份额累计净值。


基金管理人应当公告半年度和年度最后一个市场交易日(或自然日)基金资产净值和基
金份额净值。基金管理人应当在前款规定的市场交易日(或自然日)的次日,将基金资产净
值、基金份额净值和基金份额累计净值登载在指定媒介上。




七、基金合同解除和终止的事由、程序

(一)《基金合同》的变更

1、变更基金合同涉及法律法规规定或本基金合同约定应经基金份额持有人大会决议通
过的事项的,应召开基金份额持有人大会决议通过。对于可不经基金份额持有人大会决议通
过的事项,由基金管理人和基金托管人同意后变更并公告,并报中国证监会备案。


2、关于《基金合同》变更的基金份额持有人大会决议自生效后方可执行,并自决议生
效后依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒介公告。



(二)《基金合同》的终止事由

有下列情形之一的,《基金合同》应当终止:

1、基金份额持有人大会决定终止的;

2、基金管理人、基金托管人职责终止,在6个月内没有新基金管理人、新基金托管人
承接的;

3、《基金合同》约定的其他情形;

4、相关法律法规和中国证监会规定的其他情况。


(三)基金财产的清算

1、基金财产清算小组:自出现《基金合同》终止事由之日起30个工作日内成立清算小
组,基金管理人组织基金财产清算小组并在中国证监会的监督下进行基金清算。


2、基金财产清算小组组成:基金财产清算小组成员由基金管理人、基金托管人、具有
从事证券相关业务资格的注册会计师、律师以及中国证监会指定的人员组成。基金财产清算
小组可以聘用必要的工作人员。


3、基金财产清算小组职责:基金财产清算小组负责基金财产的保管、清理、估价、变
现和分配。基金财产清算小组可以依法进行必要的民事活动。


4、基金财产清算程序:

(1)《基金合同》终止情形出现时,由基金财产清算小组统一接管基金;

(2)对基金财产和债权债务进行清理和确认;

(3)对基金财产进行估值和变现;

(4)制作清算报告;

(5)聘请会计师事务所对清算报告进行外部审计,聘请律师事务所对清算报告出具法
律意见书;

(6)将清算报告报中国证监会备案并公告;

(7)对基金剩余财产进行分配。


5、基金财产清算的期限为6个月。


基金管理人应尽快办理基金财产的清算事宜,基金财产清算小组可根据基金财产的情况
确定清算期限;在特殊情况下,若截至清算期限届满日,本基金仍持有流通受限证券的(包
括但不限于未到期回购、未上市新股等),基金管理人可在该等证券可流通后进行二次清算。

本基金的清算期限自动顺延至全部基金财产清算完毕之日。


6、基金管理人与基金托管人协商一致或基金资产清算小组认为有对基金份额持有人更


为有利的清算方法,本基金财产的清算可按该方法进行,并及时公告,不需召开基金份额持
有人大会。相关法律法规或监管部门另有规定的,按相关法律法规或监管部门的要求办理。


(四)清算费用

清算费用是指基金财产清算小组在进行基金清算过程中发生的所有合理费用,清算费用
由基金财产清算小组优先从基金剩余财产中支付。


(五)基金财产清算剩余资产的分配

依据基金财产清算的分配方案,将基金财产清算后的全部剩余资产扣除基金财产清算费
用、交纳所欠税款并清偿基金债务后,按基金份额持有人持有的基金份额比例进行分配。


(六)基金财产清算的公告

清算过程中的有关重大事项须及时公告;基金财产清算报告经会计师事务所审计并由律
师事务所出具法律意见书后报中国证监会备案并公告。基金财产清算公告于基金财产清算报
告报中国证监会备案后5个工作日内由基金财产清算小组进行公告。


(七)基金财产清算账册及文件的保存

基金财产清算账册及有关文件由基金托管人保存15年以上。




八、争议解决方式

各方当事人同意,因《基金合同》而产生的或与《基金合同》有关的一切争议,如经友
好协商未能解决的,任何一方均有权将争议提交中国国际经济贸易仲裁委员会,仲裁地点为
北京市,按照中国国际经济贸易仲裁委员会届时有效的仲裁规则进行仲裁。仲裁裁决是终局
的,对当事人均有约束力,仲裁费用由败诉方承担。


争议处理期间,当事人应恪守基职责,继续忠实、勤勉、尽责地履行《基金合同》和托
管协议规定的义务,维护基金份额持有人的合法权益。


《基金合同》受中国法律管辖。




九、基金合同存放地和投资者取得基金合同的方式

《基金合同》可印制成册,供投资人在基金管理人、基金托管人、销售机构的办公场所
和营业场所查阅。







二十二、基金托管协议的内容摘要



一、基金托管协议当事人

(一)基金管理人

名称:银华基金管理股份有限公司

注册地址:深圳市福田区深南大道6008号特区报业大厦19层

办公地址:北京市东城区东长安街1号东方广场东方经贸城C2办公楼15层

邮政编码:100738

法定代表人:王珠林

成立日期:2001年5月28日

批准设立机关及批准设立文号:中国证监会证监基金字[2001]7号

组织形式:股份有限公司

注册资本:贰亿贰仟贰佰贰拾万元

存续期间:持续经营

经营范围:基金募集、基金销售、资产管理、中国证监会许可的其他业务

(二)基金托管人

名称:中国建设银行股份有限公司(简称:中国建设银行)

住所:北京市西城区金融大街25号

办公地址:北京市西城区闹市口大街1号院1号楼

邮政编码:100033

法定代表人:田国立

成立日期:2004年09月17日

基金托管业务批准文号:中国证监会证监基字[1998]12号

组织形式:股份有限公司

注册资本:贰仟伍佰亿壹仟零玖拾柒万柒仟肆佰捌拾陆元整

存续期间:持续经营

经营范围:吸收公众存款;发放短期、中期、长期贷款;办理国内外结算;办理票据承
兑与贴现;发行金融债券;代理发行、代理兑付、承销政府债券;买卖政府债券、金融债券;
从事同业拆借;买卖、代理买卖外汇;从事银行卡业务;提供信用证服务及担保;代理收付
款项及代理保险业务;提供保管箱服务;经中国银行业监督管理机构等监管部门批准的其他
业务。




二、基金托管人对基金管理人的业务监督和核查


(一)基金托管人根据有关法律法规的规定及《基金合同》的约定,对基金投资范围、
投资对象进行监督。《基金合同》明确约定基金投资风格或证券选择标准的,基金管理人应
按照基金托管人要求的格式提供投资品种池,以便基金托管人运用相关技术系统,对基金实
际投资是否符合《基金合同》关于证券选择标准的约定进行监督,对存在疑义的事项进行核
查。


本基金的投资范围为国内依法发行上市的股票(包括中小板股票、创业板股票及其他经
中国证监会核准上市的股票)、债券(国债、金融债、企业债券、公司债券、央行票据、中
期票据、短期融资券、超短期融资券、次级债券、地方政府债券、可转换公司债券及分离交
可转债、可交换债券以及其他中国证监会允许投资的债券)、资产支持证券、债券回购、
非金融企业债务融资工具、同业存单、银行存款、现金、权证、股指期货以及法律法规或中
国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会相关规定)。


如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种,基金管理人在履行适当程序后,可
以将其纳入投资范围。


本基金的投资组合比例为:

基金合同生效后三年内(含第三年),股票资产占基金资产的比例为0%-100%;非公开
发行股票资产占非现金基金资产的比例不低于80%;每个交易日日终在扣除股指期货合约需
缴纳的交易保证金后,本基金应当保持不低于交易保证金一倍的现金。其中,现金不包括结
算备付金、存出保证金、应收申购款等。


本基金转为上市开放式基金(LOF)后,股票资产占基金资产的比例为0%-95%;每个交
易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后,保持不低于基金资产净值5%的现金
或者到期日在一年以内的政府债券。其中,现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购
款等。


如法律法规或中国证监会变更投资品种的投资比例限制,基金管理人在履行适当程序后,
可以调整上述投资品种的投资比例,其投资比例遵循届时有效的法律法规和相关规定。


(二)基金托管人根据有关法律法规的规定及《基金合同》的约定,对基金投资、融资
比例进行监督。基金托管人按下述比例和调整期限进行监督:

(1)基金合同生效后三年内(含第三年),股票资产占基金资产的比例为0%-100%,
非公开发行股票资产占非现金基金资产的比例不低于80%;本基金转为上市开放式基金(LOF)
后,股票资产占基金资产的比例为0%-95%;

(2)基金合同生效后三年内(含第三年),每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴
纳的交易保证金后,本基金应当保持不低于交易保证金一倍的现金。本基金转为上市开放式
基金(LOF)后,每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后,保持不低于
基金资产净值5%的现金或者到期日在一年以内的政府债券;其中,现金不包括结算备付金、
存出保证金、应收申购款等;


(3)本基金持有一家公司发行的证券,其市值不超过基金资产净值的10%;

(4)本基金管理人管理的全部基金持有一家公司发行的证券,不超过该证券的10%;

(5)本基金管理人管理的全部开放式基金(包括开放式基金以及处于开放期的定期开
放基金)持有一家上市公司发行的可流通股票,不得超过该上市公司可流通股票的15%;本
基金管理人管理的全部投资组合持有一家上市公司发行的可流通股票,不得超过该上市公司
可流通股票的30%;

(6)本基金持有的全部权证,其市值不得超过基金资产净值的3%;

(7)本基金管理人管理的全部基金持有的同一权证,不得超过该权证的10%;

(8)本基金在任何交易日买入权证的总金额,不得超过上一交易日基金资产净值的
0.5%;

(9)本基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券的比例,不得超过基金资产净
值的10%;

(10)本基金持有的全部资产支持证券,其市值不得超过基金资产净值的20%;

(11)本基金持有的同一(指同一信用级别)资产支持证券的比例,不得超过该资产支
持证券规模的10%;

(12)本基金管理人管理的全部基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券,不得
超过其各类资产支持证券合计规模的10%;

(13)本基金应投资于信用级别评级为BBB以上(含BBB)的资产支持证券。基金持有
资产支持证券期间,如果其信用等级下降、不再符合投资标准,应在评级报告发布之日起3
个月内予以全部卖出;

(14)基金财产参与股票发行申购,本基金所申报的金额不超过本基金的总资产,本基
金所申报的股票数量不超过拟发行股票公司本次发行股票的总量;

(15)本基金进入全国银行间同业市场进行债券回购的资金余额不得超过基金资产净值
的40%;本基金在全国银行间同业市场中的债券回购最长期限为1年,债券回购到期后不得
展期;

(16)本基金参与股指期货交易后,需遵守下列规定:

1)本基金在任何交易日日终,持有的买入股指期货合约价值,不得超过基金资产净值
的10%;

2)基金合同生效后三年内(含第三年),本基金在任何交易日日终,持有的买入期货
合约价值与有价证券市值之和不得超过基金资产净值的100%;本基金转为上市开放式基金
(LOF)后,在任何交易日日终,持有的买入期货合约价值与有价证券市值之和不得超过基
金资产净值的95%。其中,有价证券指股票、债券(不含到期日在一年以内的政府债券)、
权证、资产支持证券、买入返售金融资产(不含质押式回购)等;


3)本基金在任何交易日日终,持有的卖出期货合约价值不得超过本基金持有的股票总
市值的20%;

4)本基金所持有的股票市值和买入、卖出股指期货合约价值,合计(轧差计算)应当
符合基金合同关于股票投资比例的有关约定;

5)本基金在任何交易日内交易(不包括平仓)的股指期货合约的成交金额不得超过上
一交易日基金资产净值的20%;

(17)基金合同生效后三年内(含第三年),基金资产总值不得超过基金资产净值的
200%;本基金转为上市开放式基金(LOF)后,基金资产总值不得超过基金资产净值的140%;

(18)本基金转为上市开放式基金(LOF)后,本基金主动投资于流动性受限资产的市
值合计不得超过基金资产净值的15%;因证券市场波动、上市公司股票停牌、基金规模变动
等基金管理人之外的因素致使基金不符合前款所规定比例限制的,基金管理人不得主动新增
流动性受限资产的投资;

(19)本基金与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体为交易对手开展逆回
购交易的,可接受质押品的资质要求应当与基金合同约定的投资范围保持一致;

(20)法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他投资限制。


除上述(2)、(13)、(18)、(19)项以外,因证券、期货市场波动、证券发行人
合并、基金规模变动等基金管理人之外的因素致使基金投资比例不符合上述规定投资比例的,
基金管理人应当在10个交易日内进行调整,但中国证监会规定的特殊情形除外。法律法规
另有规定的,从其规定。


本基金投资流通受限证券,基金管理人应根据中国证监会相关规定进行投资。基金管理
人应制订严格的投资决策流程和风险控制制度,防范流动性风险、法律风险和操作风险等各
种风险。


本基金持有证券期间,如发生证券处于流通受限状态等非基金管理人原因导致基金投资
比例不符合前述规定的,基金管理人应在上述情形消除后的10个交易日内调整完毕。法律
法规另有规定的,从其规定。


基金管理人应当自基金合同生效之日起6个月内使基金的投资组合比例符合基金合同
的有关约定。在上述期间内,本基金的投资范围、投资策略应当符合基金合同的约定。基金
托管人对基金的投资的监督与检查自本基金合同生效之日起开始。


如果法律法规对上述投资组合比例限制第(1)-(20)项进行变更的,本基金在履行适
当程序后,可相应调整投资比例限制规定,不需经基金份额持有人大会审议。法律法规或监
管部门取消或变更上述限制,如适用于本基金,基金管理人在履行适当程序后,则本基金投
资不再受相关限制或以变更后的规定为准。


(三)基金托管人根据有关法律法规的规定及《基金合同》的约定,对本托管协议第十
五条第九款基金投资禁止行为通过事后监督方式进行监督。



基金管理人运用基金财产买卖基金管理人、基金托管人及其控股股东、实际控制人或者
与其有重大利害关系的公司发行的证券或者承销期内承销的证券,或者从事其他重大关联交
易的,应当符合基金的投资目标和投资策略,遵循基金份额持有人利益优先的原则,防范利
益冲突,相关交易必须事先得到基金托管人的同意,并履行信息披露义务。重大关联交易应
提交基金管理人董事会审议,并经过三分之二以上的独立董事通过。基金管理人董事会应至
少每半年对关联交易事项进行审查。


(四)基金托管人根据有关法律法规的规定及《基金合同》的约定,对基金管理人参与
银行间债券市场进行监督。基金管理人应在基金投资运作之前向基金托管人提供符合法律法
规及行业标准的、经慎重选择的、本基金适用的银行间债券市场交易对手名单,并约定各交
易对手所适用的交易结算方式。基金管理人应严格按照交易对手名单的范围在银行间债券市
场选择交易对手。基金托管人监督基金管理人是否按事前提供的银行间债券市场交易对手名
单进行交易。基金管理人可以每半年对银行间债券市场交易对手名单及结算方式进行更新,
新名单确定前已与本次剔除的交易对手所进行但尚未结算的交易,仍应按照协议进行结算。

如基金管理人根据市场情况需要临时调整银行间债券市场交易对手名单及结算方式的,应向
基金托管人说明理由,并在与交易对手发生交易前3个工作日内与基金托管人协商解决。


基金管理人负责对交易对手的资信控制,按银行间债券市场的交易规则进行交易,并负
责解决因交易对手不履行合同而造成的纠纷及损失,基金托管人不承担由此造成的任何法律
责任及损失。若未履约的交易对手在基金托管人与基金管理人确定的时间前仍未承担违约责
任及其他相关法律责任的,基金管理人可以对相应损失先行予以承担,然后再向相关交易对
手追偿。基金托管人则根据银行间债券市场成交单对合同履行情况进行监督。如基金托管人
事后发现基金管理人没有按照事先约定的交易对手或交易方式进行交易时,基金托管人应及
时提醒基金管理人,基金托管人不承担由此造成的任何损失和责任。


(五)基金托管人根据有关法律法规的规定及《基金合同》的约定,对基金管理人投资
流通受限证券进行监督。


基金管理人投资流通受限证券,应事先根据中国证监会相关规定,明确基金投资流通受
限证券的比例,制订严格的投资决策流程和风险控制制度,防范流动性风险、法律风险和操
作风险等各种风险。基金托管人对基金管理人是否遵守相关制度、流动性风险处置预案以及
相关投资额度和比例等的情况进行监督。


1.本基金投资的流通受限证券须为经中国证监会批准的非公开发行股票、公开发行股票
网下配售部分等在发行时明确一定期限锁定期的可交易证券,不包括由于发布重大消息或其
他原因而临时停牌的证券、已发行未上市证券、回购交易中的质押券等流通受限证券。本基
金不投资有锁定期但锁定期不明确的证券。


本基金投资的流通受限证券限于可由中国证券登记结算有限责任公司或中央国债登记
结算有限责任公司负责登记和存管,并可在证券交易所或全国银行间债券市场交易的证券。



本基金投资的流通受限证券应保证登记存管在本基金名下,基金管理人负责相关工作的
落实和协调,并确保基金托管人能够正常查询。因基金管理人原因产生的流通受限证券登记
存管问题,造成基金托管人无法安全保管本基金资产的责任与损失,及因流通受限证券存管
直接影响本基金安全的责任及损失,由基金管理人承担。


本基金投资流通受限证券,不得预付任何形式的保证金。


2.基金管理人投资非公开发行股票,应制订流动性风险处置预案并经其董事会批准。风
险处置预案应包括但不限于因投资流通受限证券需要解决的基金投资比例限制失调、基金流
动性困难以及相关损失的应对解决措施,以及有关异常情况的处置。基金管理人应在首次投
资流通受限证券前向基金托管人提供基金投资非公开发行股票相关流动性风险处置预案。


基金管理人对本基金投资流通受限证券的流动性风险负责,确保对相关风险采取积极有
效的措施,在合理的时间内有效解决基金运作的流动性问题。如因基金巨额赎回或市场发生
剧烈变动等原因而导致基金现金周转困难时,基金管理人应保证提供足额现金确保基金的支
付结算,并承担所有损失。对本基金因投资流通受限证券导致的流动性风险,基金托管人不
承担任何责任。如因基金管理人原因导致本基金出现损失致使基金托管人承担连带赔偿责任
的,基金管理人应赔偿基金托管人由此遭受的损失。


3.本基金投资非公开发行股票,基金管理人应至少于投资前三个工作日向基金托管人提
交有关书面资料,保证基金托管人有足够的时间进行审核,并保证向基金托管人提供的有关
资料真实、准确、完整。有关资料如有调整,基金管理人应及时提供调整后的资料。上述书
面资料包括但不限于:

(1)中国证监会批准发行非公开发行股票的批准文件。


(2)非公开发行股票有关发行数量、发行价格、锁定期等发行资料。


(3)非公开发行股票发行人与中国证券登记结算有限责任公司或中央国债登记结算有
限责任公司签订的证券登记及服务协议。


(4)基金拟认购的数量、价格、总成本、账面价值。


4.基金管理人应在本基金投资非公开发行股票后两个交易日内,在中国证监会指定媒介
披露所投资非公开发行股票的名称、数量、总成本、账面价值,以及总成本和账面价值占基
金资产净值的比例、锁定期等信息。


本基金有关投资流通受限证券比例如违反有关限制规定,在合理期限内未能进行及时调
整,基金管理人应在两个工作日内编制临时报告书,予以公告。


5.基金托管人根据有关规定有权对基金管理人进行以下事项监督:

(1)本基金投资流通受限证券时的法律法规遵守情况。


(2)在基金投资流通受限证券管理工作方面有关制度、流动性风险处置预案的建立与
完善情况。


(3)有关比例限制的执行情况。



(4)信息披露情况。


6.相关法律法规对基金投资流通受限证券有新规定的,从其规定。


(六)基金托管人根据有关法律法规的规定及《基金合同》的约定,对基金资产净值计
算、基金份额净值计算、应收资金到账、基金费用开支及收入确定、基金收益分配、相关信
息披露、基金宣传推介材料中登载基金业绩表现数据等进行监督和核查。


(七)基金托管人发现基金管理人的上述事项及投资指令或实际投资运作违反法律法规、
《基金合同》和本托管协议的规定,应及时以电话提醒或书面提示等方式通知基金管理人限
期纠正。基金管理人应积极配合和协助基金托管人的监督和核查。基金管理人收到书面通知
后应在下一工作日前及时核对并以书面形式给基金托管人发出回函,就基金托管人的疑义进
行解释或举证,说明违规原因及纠正期限,并保证在规定期限内及时改正。在上述规定期限
内,基金托管人有权随时对通知事项进行复查,督促基金管理人改正。基金管理人对基金托
管人通知的违规事项未能在限期内纠正的,基金托管人应报告中国证监会。


(八)基金管理人有义务配合和协助基金托管人依照法律法规、《基金合同》和本托管
协议对基金业务执行核查。对基金托管人发出的书面提示,基金管理人应在规定时间内答复
并改正,或就基金托管人的疑义进行解释或举证;对基金托管人按照法律法规、《基金合同》
和本托管协议的要求需向中国证监会报送基金监督报告的事项,基金管理人应积极配合提供
相关数据资料和制度等。


(九)若基金托管人发现基金管理人依据交易程序已经生效的指令违反法律、行政法规
和其他有关规定,或者违反《基金合同》约定的,应当立即通知基金管理人,由此造成的损
失由基金管理人承担。


(十)基金托管人发现基金管理人有重大违规行为,应及时报告中国证监会,同时通知
基金管理人限期纠正,并将纠正结果报告中国证监会。基金管理人无正当理由,拒绝、阻挠
对方根据本托管协议规定行使监督权,或采取拖延、欺诈等手段妨碍对方进行有效监督,情
节严重或经基金托管人提出警告仍不改正的,基金托管人应报告中国证监会。




三、基金管理人对基金托管人的业务监督和核查

(一)基金管理人对基金托管人履行托管职责情况进行核查,核查事项包括基金托管人
安全保管基金财产、开设基金财产的资金账户、证券账户等投资所需账户、复核基金管理人
计算的基金资产净值、基金份额净值和基金份额累计净值、根据基金管理人指令办理清算交
收、相关信息披露和监督基金投资运作等行为。


(二)基金管理人发现基金托管人擅自挪用基金财产、未对基金财产实行分账管理、未
执行或无故延迟执行基金管理人资金划拨指令、泄露基金投资信息等违反《基金法》、《基
金合同》、本协议及其他有关规定时,应及时以书面形式通知基金托管人限期纠正。基金托
管人收到通知后应及时核对并以书面形式给基金管理人发出回函,说明违规原因及纠正期限,


并保证在规定期限内及时改正。在上述规定期限内,基金管理人有权随时对通知事项进行复
查,督促基金托管人改正。基金托管人应积极配合基金管理人的核查行为,包括但不限于:
提交相关资料以供基金管理人核查托管财产的完整性和真实性,在规定时间内答复基金管理
人并改正。


(三)基金管理人发现基金托管人有重大违规行为,应及时报告中国证监会,同时通知
基金托管人限期纠正,并将纠正结果报告中国证监会。基金托管人无正当理由,拒绝、阻挠
对方根据本协议规定行使监督权,或采取拖延、欺诈等手段妨碍对方进行有效监督,情节严
重或经基金管理人提出警告仍不改正的,基金管理人应报告中国证监会。




四、基金财产的保管

(一)基金财产保管的原则

1.基金财产应独立于基金管理人、基金托管人的固有财产。


2.基金托管人应安全保管基金财产。


3.基金托管人按照规定开设基金财产的资金账户、证券账户等投资所需账户。


4.基金托管人对所托管的不同基金财产分别设置账户,确保基金财产的完整与独立。


5.基金托管人按照《基金合同》和本协议的约定保管基金财产,如有特殊情况双方可另
行协商解决。基金托管人未经基金管理人的指令,不得自行运用、处分、分配本基金的任何
资产(不包含基金托管人依据中国结算公司结算数据完成场内交易交收、托管资产开户银行
或登记结算机构扣收结算费和账户维护费等费用)。


6.对于因为基金投资产生的应收资产,应由基金管理人负责与有关当事人确定到账日期
并通知基金托管人,到账日基金财产没有到达基金账户的,基金托管人应及时通知基金管理
人采取措施进行催收。由此给基金财产造成损失的,基金管理人应负责向有关当事人追偿基
金财产的损失,基金托管人对此不承担任何责任。


7.除依据法律法规和《基金合同》的规定外,基金托管人不得委托第三人托管基金财产。


(二)基金募集期间及募集资金的验资

1.基金募集期满或基金停止募集时,募集的基金份额总额、基金募集金额、基金份额持
有人人数符合《基金法》、《运作办法》等有关规定后,基金管理人应将属于基金财产的全
部资金划入基金托管人开立的基金银行账户,同时在规定时间内,聘请具有从事证券相关业
务资格的会计师事务所进行验资,出具验资报告。出具的验资报告由参加验资的2名或2
名以上中国注册会计师签字方为有效。


2.若基金募集期限届满,未能达到《基金合同》生效的条件,由基金管理人按规定办理
退款等事宜。


(三)基金银行账户的开立和管理


1.基金托管人应以本基金的名义在其营业机构开立基金的银行账户,并根据基金管理人
合法合规的指令办理资金收付。本基金的银行预留印鉴由基金托管人保管和使用。


2.基金银行账户的开立和使用,限于满足开展本基金业务的需要。基金托管人和基金管
理人不得假借本基金的名义开立任何其他银行账户;亦不得使用基金的任何账户进行本基金
业务以外的活动。


3.基金银行账户的开立和管理应符合银行业监督管理机构的有关规定。


4.在符合法律法规规定的条件下,基金托管人可以通过基金托管人专用账户办理基金资
产的支付。


(四)基金证券账户和结算备付金账户的开立和管理

1.基金托管人在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司、深圳分公司为基金开立基
金托管人与基金联名的证券账户。


2.基金证券账户的开立和使用,仅限于满足开展本基金业务的需要。基金托管人和基金
管理人不得出借或未经对方同意擅自转让基金的任何证券账户,亦不得使用基金的任何账户
进行本基金业务以外的活动。


3.基金证券账户的开立和证券账户卡的保管由基金托管人负责,账户资产的管理和运用
由基金管理人负责。


证券账户开户费由本基金财产承担。此项开户费由基金管理人先行垫付,待托管产品启
始运营后,基金管理人可向基金托管人发送划款指令,将代垫开户费从本产品托管资金账户
中扣还基金管理人。账户开立后,基金托管人应及时将证券账户开通信息通知基金管理人。


4.基金托管人以基金托管人的名义在中国证券登记结算有限责任公司开立结算备付金
账户,并代表所托管的基金完成与中国证券登记结算有限责任公司的一级法人清算工作,基
金管理人应予以积极协助。结算备付金、结算互保基金、交收价差资金等的收取按照中国证
券登记结算有限责任公司的规定以及基金管理人与基金托管人签署的《托管银行证券资金结
算协议》执行。


5.若中国证监会或其他监管机构在本托管协议订立日之后允许基金从事其他投资品种
的投资业务,涉及相关账户的开立、使用的,若无相关规定,则基金托管人比照上述关于账
户开立、使用的规定执行。


(五)债券托管专户的开设和管理

《基金合同》生效后,基金管理人负责以基金的名义申请并取得进入全国银行间同业拆
借市场的交易资格,并代表基金进行交易;基金托管人根据中国人民银行、银行间市场登记
结算机构的有关规定,以本基金的名义在银行间市场登记结算机构开立债券托管账户,持有
人账户和资金结算账户,并代表基金进行银行间市场债券的结算。基金管理人和基金托管人
共同代表基金签订全国银行间债券市场债券回购主协议。


(六)其他账户的开立和管理


1.在本托管协议订立日之后,本基金被允许从事符合法律法规规定和《基金合同》约定
的其他投资品种的投资业务时,如果涉及相关账户的开设和使用,由基金管理人协助托管人
根据有关法律法规的规定和《基金合同》的约定,开立有关账户。该账户按有关规则使用并
管理。


2.法律法规等有关规定对相关账户的开立和管理另有规定的,从其规定办理。


(七)基金财产投资的有关有价凭证等的保管

基金财产投资的有关实物证券、银行存款开户证实书等有价凭证由基金托管人存放于基
金托管人的保管库,也可存入中央国债登记结算有限责任公司、中国证券登记结算有限责任
公司上海分公司/深圳分公司或票据营业中心的代保管库,保管凭证由基金托管人持有。实
物证券、银行定期存款证实书等有价凭证的购买和转让,按基金管理人和基金托管人双方约
定办理。基金托管人对由基金托管人以外机构实际有效控制的资产不承担保管责任。


(八)与基金财产有关的重大合同的保管

与基金财产有关的重大合同的签署,由基金管理人负责。由基金管理人代表基金签署的、
与基金财产有关的重大合同的原件分别由基金管理人、基金托管人保管。除本协议另有规定
外,基金管理人代表基金签署的与基金财产有关的重大合同包括但不限于基金年度审计合同、
基金信息披露协议及基金投资业务中产生的重大合同,基金管理人应保证基金管理人和基金
托管人至少各持有一份正本的原件。基金管理人应在重大合同签署后及时以加密方式将重大
合同传真给基金托管人,并在三十个工作日内将正本送达基金托管人处。重大合同的保管期
限为《基金合同》终止后15年。




五、基金资产净值计算与会计核算

(一)基金资产净值的计算、复核与完成的时间及程序

1.基金资产净值是指基金资产总值减去负债后的金额。基金份额净值是按照每个估值日
闭市后,基金资产净值除以当日基金份额的余额数量计算,精确到0.001元,小数点后第四
位四舍五入。国家另有规定的,从其规定。


基金管理人于每个估值日计算基金资产净值及基金份额净值,经基金托管人复核,并按
规定公告。如遇特殊情况,经中国证监会同意,可以适当延迟计算或公告。


2.基金管理人应每个估值日对基金资产估值。但基金管理人根据法律法规或《基金合同》
的规定暂停估值时除外。基金管理人每个估值日对基金资产估值后,将基金份额净值结果发
送基金托管人,经基金托管人复核无误后,由基金管理人按约定对外公布。


(二)基金资产估值方法和特殊情形的处理

1.估值对象

基金所拥有的股票、权证、债券、股指期货合约和银行存款本息、应收款项、其它投资
等资产及负债。



2.估值方法

(1)证券交易所上市的有价证券的估值

1)交易所上市的有价证券(包括股票、权证等),以其估值日在证券交易所挂牌的市
价(收盘价)估值;估值日无交易的,且最近交易日后经济环境未发生重大变化或证券发行
机构未发生影响证券价格的重大事件的,以最近交易日的市价(收盘价)估值;如最近交易
日后经济环境发生了重大变化或证券发行机构发生影响证券价格的重大事件的,可参考类似
投资品种的现行市价及重大变化因素,调整最近交易市价,确定公允价值;

2)交易所上市实行净价交易的债券按第三方估值机构提供的相应品种当日的估值净价
估值,估值日没有交易的,且最近交易日后经济环境未发生重大变化,按第三方估值机构提
供的相应品种当日的估值净价估值。如最近交易日后经济环境发生了重大变化的,可参考类
似投资品种的现行市价及重大变化因素,调整最近交易市价,确定公允价值;

3)交易所上市未实行净价交易的债券按估值日收盘价或第三方估值机构提供的相应品
种当日的估值全价减去债券收盘价或估值全价中所含的债券应收利息得到的净价进行估值;
估值日没有交易的,且最近交易日后经济环境未发生重大变化,按最近交易日债券收盘价或
第三方估值机构提供的相应品种当日的估值全价减去债券收盘价或估值全价中所含的债券
应收利息得到的净价进行估值。如最近交易日后经济环境发生了重大变化的,可参考类似投
资品种的现行市价及重大变化因素,调整最近交易市价,确定公允价值;

4)交易所上市不存在活跃市场的有价证券,采用估值技术确定公允价值。交易所上市
的资产支持证券,采用估值技术确定公允价值,在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下,
按成本估值。


5)相关法律法规以及监管部门有强制规定的,从其规定。如有新增事项,按国家最新
规定估值。


(2)处于未上市期间的有价证券应区分如下情况处理:

1)送股、转增股、配股和公开增发的股票,按估值日在证券交易所挂牌的同一股票的
估值方法估值;该日无交易的,以最近一日的市价(收盘价)估值;

2)首次公开发行未上市的股票、债券和权证,采用估值技术确定公允价值,在估值技
术难以可靠计量公允价值的情况下,按成本估值;

3)首次公开发行有明确锁定期的股票,同一股票在交易所上市后,按交易所上市的同
一股票的估值方法估值;非公开发行有明确锁定期的股票,按监管机构或行业协会有关规定
确定公允价值。


(3)全国银行间债券市场交易的债券、资产支持证券等固定收益品种,以第三方估值
机构提供的价格数据估值。


(4)同一债券同时在两个或两个以上市场交易的,按债券所处的市场分别估值。



(5)本基金投资股指期货合约,按估值当日结算价进行估值,估值当日无结算价的,
且最近交易日后经济环境未发生重大变化的,采用最近交易日结算价估值。


(6)如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值的,基金管理人
可根据具体情况与基金托管人商定后,按最能反映公允价值的价格估值。


(7)相关法律法规以及监管部门有强制规定的,从其规定。如有新增事项,按国家最
新规定估值。


如基金管理人或基金托管人发现基金估值违反《基金合同》订明的估值方法、程序及相
关法律法规的规定或者未能充分维护基金份额持有人利益时,应立即通知对方,共同查明原
因,双方协商解决。


根据有关法律法规,基金资产净值及基金份额净值计算和基金会计核算的义务由基金管
理人承担。本基金的基金会计责任方由基金管理人担任,因此,就与本基金有关的会计问题,
如经相关各方在平等基础上充分讨论后,仍无法达成一致意见的,按照基金管理人对基金资
产净值、基金份额净值的计算结果对外予以公布。


3.特殊情形的处理

基金管理人、基金托管人按估值方法的第(6)项进行估值时,所造成的误差不作为基金
资产估值错误处理。


(三)基金份额净值错误的处理方式

1.当基金份额净值小数点后3位以内(含第3位)发生估值错误时,视为基金份额净值错
误;基金份额净值出现错误时,基金管理人应当立即予以纠正,通报基金托管人,并采取合
理的措施防止损失进一步扩大;错误偏差达到基金份额净值的0.25%时,基金管理人应当通
报基金托管人并报中国证监会备案;错误偏差达到基金份额净值的0.5%时,基金管理人应
当公告,并报中国证监会备案;当发生净值计算错误时,由基金管理人负责处理,由此给基
金份额持有人和基金造成损失的,应由基金管理人先行赔付,基金管理人按差错情形,有权
向其他当事人追偿。


2.当基金份额净值计算差错给基金和基金份额持有人造成损失需要进行赔偿时,基金管
理人和基金托管人应根据实际情况界定双方承担的责任,经确认后按以下条款进行赔偿:

(1)本基金的基金会计责任方由基金管理人担任,与本基金有关的会计问题,如经双方
在平等基础上充分讨论后,尚不能达成一致时,按基金管理人的建议执行,由此给基金份额
持有人和基金财产造成的损失,由基金管理人负责赔付。


(2)若基金管理人计算的基金份额净值已由基金托管人复核确认后公告,而且基金托管
人未对计算过程提出疑义或要求基金管理人书面说明,基金份额净值出错且造成基金份额持
有人损失的,应根据法律法规的规定对投资者或基金支付赔偿金,就实际向投资者或基金支
付的赔偿金额,基金管理人与基金托管人按照管理费和托管费的比例各自承担相应的责任。



(3)如基金管理人和基金托管人对基金份额净值的计算结果,虽然多次重新计算和核对,
尚不能达成一致时,为避免不能按时公布基金份额净值的情形,以基金管理人的计算结果对
外公布,由此给基金份额持有人和基金造成的损失,由基金管理人负责赔付。


(4)由于基金管理人提供的信息错误(包括但不限于基金申购或赎回金额等),进而导
致基金份额净值计算错误而引起的基金份额持有人和基金财产的损失,由基金管理人负责赔
付。


3.由于证券/期货交易所/第三方估值服务机构及登记结算公司发送的数据错误或由于
其他不可抗力原因,基金管理人和基金托管人虽然已经采取必要、适当、合理的措施进行检
查,但是未能发现该错误而造成的基金资产估值错误,基金管理人、基金托管人免除赔偿责
任。但基金管理人、基金托管人应积极采取必要的措施消除或减轻由此造成的影响。


4.基金管理人和基金托管人由于各自技术系统设置而产生的净值计算尾差,以基金管理
人计算结果为准。


5.前述内容如法律法规或者监管部门另有规定的,从其规定。如果行业另有通行做法,
双方当事人应本着平等和保护基金份额持有人利益的原则进行协商。


(四)暂停估值与公告基金份额净值的情形

1.基金投资所涉及的证券/期货交易市场遇法定节假日或因其他原因暂停营业时;

2.因不可抗力致使基金管理人、基金托管人无法准确评估基金资产价值时;

3.占基金相当比例的投资品种的估值出现重大转变,而基金管理人为保障投资人的利益,
决定延迟估值;

4.如果出现基金管理人认为属于紧急事故的任何情况,导致基金管理人不能出售或评估
基金资产时;

5.中国证监会和《基金合同》认定的其他情形。


(五)基金会计制度

按国家有关部门规定的会计制度执行。


(六)基金账册的建立

基金管理人进行基金会计核算并编制基金财务会计报告。基金管理人、基金托管人分别
独立地设置、记录和保管本基金的全套账册。若基金管理人和基金托管人对会计处理方法存
在分歧,应以基金管理人的处理方法为准。若当日核对不符,暂时无法查找到错账的原因而
影响到基金资产净值的计算和公告的,以基金管理人的账册为准。


(七)基金财务报表与报告的编制和复核

1.财务报表的编制

基金财务报表由基金管理人编制,基金托管人复核。


2.报表复核


基金托管人在收到基金管理人编制的基金财务报表后,进行独立的复核。核对不符时,
应及时通知基金管理人共同查出原因,进行调整,直至双方数据完全一致。


3.财务报表的编制与复核时间安排

(1)报表的编制

基金管理人应当在每月结束后5个工作日内完成月度报表的编制;在每个季度结束之日
起15个工作日内完成基金季度报告的编制;在上半年结束之日起60日内完成基金半年度报
告的编制;在每年结束之日起90日内完成基金年度报告的编制。基金年度报告的财务会计
报告应当经过审计。《基金合同》生效不足两个月的,基金管理人可以不编制当期季度报告、
半年度报告或者年度报告。


(2)报表的复核

基金管理人应及时完成报表编制,将有关报表提供基金托管人复核;基金托管人在复核
过程中,发现双方的报表存在不符时,基金管理人和基金托管人应共同查明原因,进行调整,
调整以国家有关规定为准。


基金管理人应留足充分的时间,便于基金托管人复核相关报表及报告。


(八)基金管理人应在编制季度报告、半年度报告或者年度报告之前及时向基金托管人
提供基金业绩比较基准的基础数据和编制结果。




六、基金份额持有人名册的登记与保管

基金份额持有人名册至少应包括基金份额持有人的名称和持有的基金份额。基金份额持
有人名册由登记机构根据基金管理人的指令编制和保管,保存期不少于20年。基金管理人
和基金托管人应分别保管基金份额持有人名册,保存期不少于15年。如不能妥善保管,则
按相关法规承担责任。


在基金托管人要求或编制半年报和年报前,基金管理人应将有关资料送交基金托管人,
不得无故拒绝或延误提供,并保证其的真实性、准确性和完整性。基金托管人不得将所保管
的基金份额持有人名册用于基金托管业务以外的其他用途,并应遵守保密义务。




七、争议解决方式

因本协议产生或与之相关的争议,双方当事人应通过协商、调解解决,协商、调解不能
解决的,任何一方均有权将争议提交中国国际经济贸易仲裁委员会,仲裁地点为北京市,按
照中国国际经济贸易仲裁委员会届时有效的仲裁规则进行仲裁。仲裁裁决是终局的,对当事
人均有约束力,仲裁费用由败诉方承担。


争议处理期间,双方当事人应恪守基金管理人和基金托管人职责,各自继续忠实、勤勉、
尽责地履行《基金合同》和本托管协议规定的义务,维护基金份额持有人的合法权益。


本协议受中国法律管辖。





八、基金托管协议的变更、终止

(一)托管协议的变更程序

本协议双方当事人经协商一致,可以对协议进行修改。修改后的新协议,其内容不得与
《基金合同》的规定有任何冲突。基金托管协议的变更应报中国证监会备案。


(二)基金托管协议终止出现的情形

1.《基金合同》终止;

2.基金托管人解散、依法被撤销、破产或由其他基金托管人接管基金资产;

3.基金管理人解散、依法被撤销、破产或由其他基金管理人接管基金管理权;

4.发生法律法规或《基金合同》规定的终止事项。


(三)基金财产的清算

1.基金财产清算小组:自出现《基金合同》终止事由之日起30个工作日内成立清算小
组,基金管理人组织基金财产清算小组并在中国证监会的监督下进行基金清算。


2.基金财产清算小组组成:基金财产清算小组成员由基金管理人、基金托管人、具有从
事证券相关业务资格的注册会计师、律师以及中国证监会指定的人员组成。基金财产清算小
组可以聘用必要的工作人员。


3.基金财产清算小组职责:基金财产清算小组负责基金财产的保管、清理、估价、变现
和分配。基金财产清算小组可以依法进行必要的民事活动。


4.基金财产清算程序:

(1)《基金合同》终止情形出现时,由基金财产清算小组统一接管基金;

(2)对基金财产和债权债务进行清理和确认;

(3)对基金财产进行估值和变现;

(4)制作清算报告;

(5)聘请会计师事务所对清算报告进行外部审计,聘请律师事务所对清算报告出具法律
意见书;

(6)将清算结果报中国证监会备案并公告;

(7)对基金剩余财产进行分配。


5.基金财产清算的期限为6个月。


6.清算费用

清算费用是指基金财产清算小组在进行基金清算过程中发生的所有合理费用,清算费用
由基金财产清算小组优先从基金财产中支付。


7.基金财产清算剩余资产的分配

依据基金财产清算的分配方案,将基金财产清算后的全部剩余资产扣除基金财产清算费
用、交纳所欠税款并清偿基金债务后,按基金份额持有人持有的基金份额比例进行分配。



8.基金财产清算的公告

清算过程中的有关重大事项须及时公告;基金财产清算报告经会计师事务所审计并由律
师事务所出具法律意见书后报中国证监会备案并公告。基金财产清算公告于基金财产清算报
告报中国证监会备案后5个工作日内由基金财产清算小组进行公告。


9.基金财产清算账册及文件的保存

基金财产清算账册及有关文件由基金托管人保存15年以上。









二十三、对基金份额持有人的服务



基金管理人承诺为基金份额持有人提供一系列的服务,并将根据基金份额持有人的需要
和市场的变化增加、修订这些服务项目。


主要服务内容如下:

(一)资料寄送

1.基金投资人对账单

对账单服务采取定制方式,未定制此服务的投资人可通过互联网站、语音电话、手机网
站等途径自助查询账户情况。纸质对账单按季度提供,在每季度结束后的10个工作日内向
该季度内有交易的持有人寄送。电子对账单按月度和季度提供,包括微信、电子邮件等电子
方式,持有人可根据需要自行选择。


2.其他相关的信息资料

(二)咨询、查询服务

1.信息查询密码

基金查询密码用于投资人查询基金账户下的账户和交易信息。投资人请在知晓基金账号
后,及时登录公司网站www.yhfund.com.cn修改基金查询密码,为充分保障投资人信息安全
新密码应为6-18位数字加字母组合。


2.信息咨询、查询

投资者如果想了解认购、申购和赎回等交易情况、基金账户余额、基金产品与服务等信
息,请拨打基金管理人客户服务中心电话或登录公司网站进行咨询、查询。


客户服务中心:400-678-3333、010-85186558

公司网址:www.yhfund.com.cn

(三)在线服务

基金管理人利用自已的线上平台定期或不定期为基金投资人提供投资资讯及基金经理
(或投资顾问)交流服务。


(四)电子交易与服务

投资者可通过基金管理人的线上交易系统进行基金交易,详情请查看公司网站或相关公
告。


(五)如本招募说明书存在任何您/贵机构无法理解的内容,请通过上述方式联系基金
管理人。请确保投资前,您/贵机构已经全面理解了本招募说明书。



二十四、其他应披露事项



自上次更新招募说明书以来涉及本基金的重要公告:

1、本基金管理人于2019年6月20日披露了《银华鑫锐定增灵活配置混合型证券投资
基金转为上市开放式基金(LOF)及基金名称变更的提示性公告》,自2019年8月1日起,
本基金将按照基金合同约定自动转型为上市开放式基金(LOF),基金名称变更为 “银华鑫
锐灵活配置混合型证券投资基金(LOF)”,场外基金简称变更为“银华鑫锐灵活配置混合
(LOF)”,场内基金简称及代码不变。


2、本基金管理人于2019年7月25日披露了《银华鑫锐定增灵活配置混合型证券投资
基金转为上市开放式运作方式暨开放日常申购、赎回及定期定额投资业务的公告》,自2019
年8月1日开放日常申购、赎回及定期定额投资业务。


3、本基金管理人于2019年7月27日披露了《银华基金管理股份有限公司关于旗下部
分基金可投资科创板股票的公告》,本基金属于本基金管理人旗下可投资科创板股票的基金
之一。本基金可根据投资策略需要或市场环境的变化,选择将部分基金资产投资于科创板股
票或选择不将基金资产投资于科创板股票,基金资产并非必然投资于科创板股票。基金资产
投资于科创板股票,会面临科创板机制下因投资标的、市场制度以及交易规则等差异带来的
特有风险,包括但不限于市场风险、流动性风险、信用风险、集中度风险、系统性风险、政
策风险等。







二十五、招募说明书的存放及查阅方式



本基金招募说明书公布后,应当分别存放在基金管理人、基金托管人和基金销售机构的
住所,投资人可在办公时间免费查阅。在支付工本费后,可在合理时间内取得上述文件的复
制件或复印件,但应以本基金招募说明书的正本为准。


投资人还可以直接登录基金管理人的网站(www.yhfund.com.cn)查阅和下载招募说明
书。



二十六、备查文件



1.中国证监会准予银华鑫锐定增灵活配置混合型证券投资基金募集注册的文件;

2.《银华鑫锐定增灵活配置混合型证券投资基金基金合同》;

3.《银华鑫锐定增灵活配置混合型证券投资基金托管协议》;

4.关于申请募集银华鑫锐定增灵活配置混合型证券投资基金之法律意见书;

5.基金管理人业务资格批件和营业执照;

6.基金托管人业务资格批件和营业执照;

7.中国证监会要求的其他文件。


基金托管人业务资格批件和营业执照存放在基金托管人处;基金合同、托管协议及其
余备查文件存放在基金管理人处。投资人可在营业时间免费到存放地点查阅,也可按工本费
购买复印件。



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