汇丰晋信增利 : 汇丰晋信平稳增利债券型证券投资基金更新招募说明书摘要(2020年第1号)
原标题:汇丰晋信增利 : 汇丰晋信平稳增利债券型证券投资基金更新招募说明书摘要(2020年第1号) 汇丰晋信平稳增利债券型 证券投资基金 更新 招募说明书 摘要 （ 20 20 年 第 1 号 ） 基金管理人：汇丰晋信基金管理有限公司 基金托管人： 交通银行股份有限公司 【重要提示】 汇丰晋信平稳增利债券型证券投资基金（以下简称“本基金”）经中国证监 会2008年9月26 日证监许可【2008】1156 号文核准募集。本基金基金合同于 2008 年 12 月 3 日正式生效。 基金管理人保证本招募说明书的内容真实、准确、完整。本招募说明书经中 国证监会核准，但中国证监会对本基金募集的核准，并不表明其对本基金的价值 和收益做出实质性判断或保证，也不表明投资于本基金没有风险。 基金管理人承诺恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉地管理和运用基金财产，但 不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。基金的过往业绩并不预示其未来表现。 投资有风险，投资人申购本基金时应认真阅读本招募说明书。 本招募说明书中有关基金托管人部分内容已经本基金托管人复核。根据法规 要求，本基金管理人于2020年1月1日对招募说明书 “十八、基金的费用和税 收”中“（二）基金费用计提方法、计提标准和支付方式”的“（1）基金管理 人的管理费”以及“二十三、基金合同的内容摘要”中“四、与基金财产管理、 运用有关费用的提取、支付方式与比例”中“（二）基金费用计提方法、计提标 准和支付方式”的“（1）基金管理人的管理费”的内容进行了更新，其余所载 内容截止日为2019年11月1日，有关财务数据和净值表现截止日为2019年6 月30日。本招募说明书所载的财务数据未经审计。 一 、基金管理人 （一）基金管理人概况 名称：汇丰晋信基金管理有限公司 注册地址：上海市浦东新区世纪大道8号上海国金中心汇丰银行大楼17楼 办公地址：上海市浦东新区世纪大道8号上海国金中心汇丰银行大楼17楼 法定代表人：杨小勇 设立日期：2005年11月16日 电话：021-20376789 联系人：周慧 注册资本：2亿元人民币 股权结构：山西信托股份有限公司（以下简称“山西信托”）持有51%的股 权，HSBC Global Asset Management （UK） Limited （汇丰环球投资管理（英 国）有限公司）持有49%的股权。 （二）主要人员情况 （1）董事会成员 杨小勇先生，董事长，硕士学历。曾任山西省委组织部正处级干部、山西省 信托投资公司副总经理、山西省国信投资（集团）公司副总经理，山西光信实业 有限公司副董事长,山西省国信投资（集团）公司党委书记、山西信托副董事长, 晋商银行股份有限公司党委副书记、副行长（正职待遇）。现任山西金融投资控 股集团有限公司专职党委副书记、副总经理（正职待遇）。 郭晋普先生，董事，硕士学历。曾任山西省信托投资公司房地产开发部、投 资实业总部副总经理，太原万丰房地产发展有限公司总经理,山西国际贸易中心 有限公司总经理、董事长，山西信托董事长，山西国信投资集团有限公司专职党 委副书记、副总经理。 柴宏杰先生，董事，本科学历。曾任长治银监分局办公室主任、党委办公室 主任，晋商银行股份有限公司董事会办公室主任、大同分行行长，山西省国信投 资（集团）公司董事会办公室主任兼党委办公室主任、中合盛资本管理有限公司 董事、董事长，山西国信投资集团有限公司投资总监兼投资管理部总经理，山西 金融投资控股集团有限公司投资总监兼投资管理部总经理。现任山西省国有资本 投资运营有限公司总经理助理兼资本运营部负责人。 李选进先生，董事，硕士学历。曾任怡富基金有限公司电子商务及项目发展 部经理、业务拓展总监，汇丰投资管理（香港）董事兼亚太区企业拓展及中国事 业主管，汇丰晋信基金管理有限公司总经理、董事。现任汇丰中华证券投资信托 股份有限公司董事长。 巴培卓（Pedro Augusto Botelho Bastos）先生，董事。曾任汇丰环球投资 管理（巴西）行政总裁、汇丰环球投资管理（拉丁美洲）首席投资官、行政总裁。 现任汇丰环球投资管理亚太行政总裁。 王栋先生, 董事。中国注册会计师（CPA）和特许金融分析师(CFA)。曾任汇 丰环球投资管理（英国）有限公司产品开发培训生、汇丰环球投资管理（香港） 有限公司亚太企业拓展经理，其后参与筹建汇丰晋信基金管理有限公司。公司成 立至今历任财务总监、特别项目部总监、国际业务与战略伙伴部总监、总经理助 理。现任汇丰晋信基金管理有限公司总经理。 常修泽先生，独立董事。曾任南开大学经济研究所教授、副所长，国家发改 委经济研究所常务副所长、教授、博士研究生导师。现任清华大学中国经济研究 中心研究员。 梅建平先生，独立董事，博士学历。曾任纽约大学金融学副教授、芝加哥大 学访问副教授、阿姆斯特丹大学访问副教授、清华大学特聘教授、长江商学院 EMBA项目副院长。现任长江商学院金融学教授。 叶迪奇先生，独立董事，硕士学历。曾担任汇丰银行(美国)西岸业务副总裁， 汇丰银行(香港)零售部主管、汇丰银行中国总代表处中国业务总裁、交通银行副 行长、国际金融协会(IIF)亚太区首席代表。现任星展银行(香港)有限公司独立 董事。 （2）监事会成员基本情况： 焦杨先生，监事，硕士学历。曾任山西信托副总经理兼资金管理部经理，常 务副总经理，山西国信投资集团有限公司风控总监兼审计风控部总经理。现任山 西金融投资控股集团有限公司运营总监兼资本运营部总经理，山西证券股份有限 公司监事会主席，山西省产权交易中心股份有限公司监事、监事会主席。 廖宜建，监事，本科学历。曾任职于日本兴业银行（现为瑞穗国际），1997 年加入汇丰负责大中华区及新加坡的本地外汇、利率及债券市场业务，后先后担 任汇丰中国地区司库、汇丰中国环球银行及资本市场总监、汇丰银行（中国）有 限公司副行长。现任汇丰银行（中国）有限公司行长兼行政总裁。 曹菁女士，监事，硕士学历。曾任中宏保险有限公司招聘经理、永乐中国培 训部经理，汇丰晋信基金管理有限公司人事经理，现任汇丰晋信基金管理有限公 司人力资源总监。 侯玉琦先生，监事，硕士学历。曾任山西信托及山西省国信投资（集团）公 司担任交易员及投资经理，汇丰晋信基金管理有限公司高级研究员，现任汇丰晋 信基金管理有限公司股票基金经理。 （3）总经理及其他高级管理人员基本情况： 王栋先生，总经理，硕士学历。中国注册会计师（CPA）和特许金融分析师 (CFA)。曾任汇丰环球投资管理（英国）有限公司产品开发培训生、汇丰环球投 资管理（香港）有限公司亚太企业拓展经理，其后参与筹建汇丰晋信基金管理有 限公司。公司成立至今历任财务总监、特别项目部总监、国际业务与战略伙伴部 总监、总经理助理。 闫太平先生，副总经理，本科学历。曾任匈牙利金鸥国际贸易公司董事、山 西信托副处长、国际金融部经理。 王立荣先生，副总经理，硕士学历。曾任山西信托固定收益部副总经理、证 券投资部副总经理、创新业务部总监；上海万方投资管理有限公司副总经理；汇 丰晋信基金管理有限公司副督察长。 赵琳女士，副总经理兼首席运营官，首席信息官，硕士学历。曾任华安基金 管理有限公司基金注册部副总监；中银基金管理有限公司基金运营部总监；汇丰 晋信基金管理有限公司基金运营部总监。 张毅杰先生，副总经理，硕士学历。曾任招商基金管理有限公司华东业务发 展经理、天同基金管理有限公司机构理财部负责人、汇丰晋信基金管理有限公司 总经理助理、直销业务部总监。 古韵女士，督察长，硕士学历。曾任国泰君安证券股份有限公司法律事务总 部副经理，国联安基金管理有限公司监察稽核部副总监、监察稽核部总监、董事 会秘书和总经理助理。 （4）本基金基金经理 范力先生，南新罕布什尔大学金融学硕士，2015年加入汇丰晋信基金管理 有限公司，曾任高级信用分析师。现任本基金、汇丰晋信货币市场基金基金经理。 蔡若林先生，硕士研究生学历。曾任汇丰晋信基金管理有限公司助理策略 分析师、助理研究员、固定收益信用分析师、基金经理助理。现任本基金、汇丰 晋信2016生命周期开放式证券投资基金基金经理。 本基金历任基金经理： 朱文辉先生，于2008年12月3日至2010年12月4日期间，曾管理本基金。 钟小婧女士，于2010年10月20日至2013年4月13日期间，曾管理本基 金。 郑宇尘先生， 于 2012 年 10 月 17 日至 2014 年 6 月 21 日期间，曾管理本基 金。 李羿先生，于 2013 年 12 月 21 日至 2016 年 6 月 3 日期间，曾管理本基金。 李媛媛女士，于2016年6月4日至2019年7月26日期间，曾管理本基金。 （5）投资委员会成员的姓名和职务 王栋，总经理；郑宇尘，投资总监；范坤祥，研究总监；李媛媛，现任投资 部固定收益总监兼汇丰晋信货币市场基金基金经理。基金管理人也可以根据需要 增加或更换相关人员。 （6）上述人员之间不存在近亲属关系。 二、基 金托管人 公司法定中文名称：交通银行股份有限公司（简称：交通银行） 公司法定英文名称：BANK OF COMMUNICATIONS CO.,LTD 法定代表人/负责人：任德奇 住 所：中国（上海）自由贸易试验区银城中路188号 办公地址：上海市长宁区仙霞路18号 邮政编码：200336 注册时间：1987年3月30日 注册资本：742.63亿元 基金托管资格批文及文号：中国证监会证监基字[1998]25号 联系人：陆志俊 电 话：95559 三、相关服务机构 （一）基金份额发售机构 （1）直销机构 汇丰晋信基金管理有限公司投资理财中心 地址：上海市浦东新区世纪大道8号上海国金中心汇丰银行大楼17楼 电话：021-20376952 传真：021-20376989 网址：www.hsbcjt.cn 客户服务中心电话：021-20376888 （2）代销机构 1）汇丰晋信平稳增利债券型证券投资基金A类基金份额代销机构： . 交通银行股份有限公司 注册地址：上海市浦东新区银城中路188号 办公地址：上海市浦东新区银城中路188号 电话：（021）58781234 传真：（021）58408483 联系人：王菁 客服电话：95559 网址：www.bankcomm.com . 中国建设银行股份有限公司 注册地址：北京市西城区金融大街25号 办公地址：北京市西城区闹市口大街1号院1号楼 法定代表人：田国立 客户服务电话：95533 联系人：田青 传真：010-66218888 网址：www.ccb.com . 中国工商银行股份有限公司 注册地址：北京市西城区复兴门内大街55号 法定代表人：姜建清 电话：010-66106912 传真：021-66107914 联系人：田耕 客户服务电话：95588 网址：www.icbc.com.cn . 中国农业银行股份有限公司 注册地址：北京市东城区建国门内大街69号 办公地址：北京市东城区建国门内大街69号 法定代表人：周慕冰 传真：（010）85109219 联系人：蒋浩 客户服务电话：95599 网址：www.abchina.com . 招商银行股份有限公司 住所：深圳市福田区深南大道7088号 法定代表人：秦晓 电话：（0755）83195834，82090060 传真：（0755）83195049，82090817 联系人：刘薇 客户服务热线：95555 网址：www.cmbchina.com . 上海浦东发展银行股份有限公司 注册地址：上海市浦东新区浦东南路 500 号 办公地址：上海市中山东一路 12 号 法定代表人：吉晓辉 电话：（ 021 ） 6 1618888 传真：（ 021 ） 63604199 联系人：汤嘉惠、虞谷云 客户服务热线： 95528 公司网站 ： www.spdb.com.cn . 中信银行股份有限公司 注册地址：北京市东城区朝阳门北大街8号富华大厦C座 法定代表人： 孔丹 客服电话：95558 联系人：丰靖 电话：010-65557013 传真：010-65550827 网址：bank.ecitic.com . 中国光大银行股份有限公司 注册地址：北京市东城区朝阳门北大街8号富华大厦C座 办公地址：北京市东城区朝阳门北大街8号富华大厦C座 法定代表人：唐双宁 电话：010-68098778 传真：010-68560661 联系人：李伟 客服电话：95595 （全国） 网址：www.cebbank.com . 中国邮政储蓄银行有限责任公司 注册地址：北京市西城区宣武门西大街131号 办公地址：北京市西城区宣武门西大街131号 法定代表人：刘安东 电话：11185 传真：010-66415194 联系人：陈春林 网址：www.psbc.com . 中国民生银行股份有限公司 注册地址：北京市西城区复兴门内大街2号 办公地址：北京市西城区复兴门内大街2号 法定代表人：洪崎 电话：010-58351666 传真：010-83914283 联系人：董云巍 客户服务热线：95568 公司网站：www.cmbc.com.cn . 平安银行股份有限公司 注册地址：深圳市深南东路5047号平安银行大厦 法定代表人：孙建一 客户服务电话：95511-3 网址：http :// bank.pingan.com / . 华夏银行股份有限公司 注册地址：北京市东城区建国门内大街22 号 法定代表人：翟鸿祥 传真：010－85238680 联系人：马旭 客户服务电话：95577 公司网站：www.hxb.com.cn . 宁波银行股份有限公司 注册地址：浙江省宁波市中山东路294号 法定代表人：陆华裕 客户服务电话：96528（上海地区962528） 网址：www.nbcb.com.cn . 渤海银行股份有限公司 注册地址：天津市河西区马场道201-205号 办公地址：天津市河东区海河东路218号 法定代表人：李伏安 联络人：王宏 电话：022-58316666 传真：022-58316569 客服电话：95541 公司网址：www.cbhb.com.cn . 上海农村商业银行股份有限公司 注册地址：上海市浦东新区银城中路8号15-20楼、22-27楼 办公地址：上海市银城中路8号中融碧玉蓝天大厦15层 法定代表人：胡平西 联系人：吴海平 电话：021-38576666 传真：021-50105124 客服电话：021-962999 公司网址：http://www.srcb.com . 洛阳银行股份有限公司 注册地址：洛阳市洛南新区开元大道256号洛阳银行大厦 办公地址：洛阳市洛南新区开元大道256号洛阳银行大厦 法定代表人：王建甫 客服电话：96699 公司网址：http://www.bankofluoyang.com.cn . 恒生银行（中国）有限公司 注册地址：上海市浦东新区陆家嘴环路1000号恒生银行大厦34楼、36楼 及上海浦东南路528号证券大厦27楼 办公地址：上海市浦东新区陆家嘴环路1000号恒生银行大厦34楼、36楼 及上海浦东南路528号证券大厦27楼 法定代表人：李慧敏 公司网站：www.hangseng.com.cn 客服电话：8008308008/4008308008 . 汇丰银行（中国）有限公司 注册地址：上海市世纪大道8号上海国金中心汇丰银行大楼22层 办公地址：上海市世纪大道8号上海国金中心汇丰银行大楼22层 法定代表人：廖宜建 公司网站：www.hsbc.com.cn 客服电话：400-880-5688（汇丰尚玉客户） 400-820-8828（卓越理财客户） 400-820-8878（运筹理财客户） . 山西证券股份有限公司 注册地址：山西省太原市府西街69号山西国贸中心东塔楼 办公地址：山西省太原市府西街69号山西国贸中心东塔楼 法定代表人：侯巍 联系人：张治国 联系电话：0351-8686703 传真：0351-8686619 客服电话：400-666-1618 网址：www.i618.com.cn . 国泰君安证券股份有限公司 注册地址：中国（上海）自由贸易试验区商城路618号 办公地址：上海市静安区新闸路669号 博华大厦 27楼 法定代表人：杨德红 联系人：朱雅崴 联系电话：021-38676666 传真：021-38670666 客服电话：95521 网址：www.gtja.com . 申万宏源证券有限公司 注册地址:上海市徐汇区长乐路989号45层 办公地址：上海市徐汇区长乐路989号45层 法定代表人：李梅 联系人： 黄莹 电话： 021-33389888 . 中信建投证券有限责任公司 注册地址： 朝阳区安立路66号4号楼 办公地址： 北京市东城区朝内大街188号 法定代表人： 张佑君 联系人： 权唐 电话： 010-85130577 传真： 010-65182261 客户服务电话： 400-8888-108(免长途费) 网址： www.csc108.com . 中国银河证券股份有限公司 办公地址：北京市西城区金融大街35号国际企业大厦C座 注册地址：北京市西城区金融大街35号2-6层 法定代表人：陈共炎 客服电话：4008-888-888或95551 公司网址：www.chinastock.com.cn . 海通证券股份有限公司 注册地址：上海市淮海中路98号 办公地址：上海市广东路689号 法定代表人：王开国 联系人：金芸、李笑鸣 电话：021-23219000 传真：021-23219100 客服电话：95553或拨打各城市营业网点电话 网址：www.htsec.com . 招商证券股份有限公司 注册地址：深圳市福田区福田街道福华一路111号 办公地址：深圳市福田区福华一路111号招商证券大厦23楼 法定代表人：霍达 联系人：林生迎 电话：0755-82943666 传真：0755-82943636 客服电话： 95565/86-755-26951111（境外热线） 网址：www.newone.com.cn . 兴业证券股份有限公司 注册地址：福州市湖东路268号 办公地址：上海市浦东新区民生路1199弄证大五道口广场1号楼21层 法定代表人：兰荣 联系人：谢高得 电话：021－38565785 传真：021-38565955 客服电话：95562 投顾服务热线：4008095562 网址：www.xyzq.com.cn . 华泰证券股份有限公司 注册地址：南京市江东中路228号 办公地址：南京市建邺区江东中路228号华泰证券广场、深圳市福田区深南 大道4011号港中旅大厦18楼 法定代表人：周易 联系人：庞晓芸 电话：0755-82492193 传真：0755-82492962（深圳） 客户服务电话：95597 网址：www.htsc.com.cn . 光大证券股份有限公司 注册地址：上海市静安区新闸路1508号 办公地址：上海市静安区新闸路1508号 法定代表人：周健男 联系人：龚俊涛 电话：021-22169999 传真：021-22169134 客户服务电话：95525 网址：www.ebscn.com . 国信证券股份有限公司 注册地址：深圳市罗湖区红岭中路1012号国信证券大厦16-26层 办公地址：深圳市罗湖区红岭中路1012号国信证券大厦16-26层 法定代表人：何如 联系人：李颖 电话：0755-82133066 传真：0755-82133302 客户服务电话：95536 网址：www.guosen.com.cn . 中信证券（山东）有限责任公司 法定代表人：杨宝林 注册地址：青岛市崂山区深圳路222号青岛国际金融广场1号楼20层 办公地址：青岛市崂山区深圳路222号青岛国际金融广场1号楼20层 基金业务联系人：吴忠超 电话：0532-85022326 传真：0532-85022605 客户服务电话：95548 公司网址：sd.citics.com . 国元证券股份有限公司 注册地址：合肥市寿春路179 号 法定代表人：凤良志 联系人：李蔡 电话：0551-2207938 传真：0551-2207965 客服电话：4008-888-777、95578 公司网址：www.gyzq.com.cn . 中国国际金融股份有限公司 注册地址：北京建国门外大街1号国贸大厦2座27层及28层 办公地址：北京建国门外大街1号国贸大厦2座27层及28层 法定代表人：丁学东 联系人：杨涵宇 陈曦 客服电话：(+86-10)65051166 公司网址：www.cicc.com.cn . 东方证券股份有限公司 注册地址：上海市中山北路318号2号楼21-29楼 办公地址：上海市中山北路318号2号楼21-29楼 法定代表人：潘鑫军 联络人：吴宇、沈燕 电话：021-63325888 传真：021-63326173 客服电话：95503 公司网址：www.dfzq.com.cn . 安信证券股份有限公司 注册地址：深圳市福田区金田路4018号安联大厦35层、28层A02单元 办公地址：深圳市福田区金田路4018号安联大厦35层、28层A02单元 法定代表人：牛冠兴 联系人：陈剑虹 电话：0755-82558305 传真：0755-82558355 客服电话：95517 公司网址：www.essences.com.cn . 天相投资顾问有限公司 注册地址：北京市西城区金融街19号富凯大厦B座701 办公地址：北京市西城区金融街5号新盛大厦B座4层 法定代表人：林义相 联系人：林爽 电话：010-66045529 传真：010-66045500 客服电话：010-66045678 公司网址：www.txsec.com、www.txjijin.com . 国金证券股份有限公司 注册地址：四川省成都市东城根上街95号 办公地址：四川省成都市东城根上街95号 法定代表人：冉云 联系人：杜晶、黎建平 联系电话：028-86690057 传真号码：028-86690126 客户服务电话：95310 网址：www.gjzq.com.cn . 中信证券股份有限公司 注册地址：深圳市福田区深南大道7088号招商银行大厦第A层 办公地址：北京市朝阳区新源南路6号京城大厦3层 法定代表人：王东明 联系人：陈忠 电话：010-84683893 传真：010-84865560 客服电话：95548 网址：www.cs.ecitic.com . 深圳众禄金融控股股份有限公司 注册地点：深圳市罗湖区深南东路5047号发展银行大厦25楼I、J单元 法定代表人：薛峰 客户服务电话：4006-788-887 联系人：张玉静 网址：www.zlfund.cn及www.jjmmw.com . 上海天天基金销售有限公司 注册地点：上海浦东新区峨山路613号6幢551室 法定代表人：其实 联系人：朱钰 客户服务电话：400-1818-188 网址：www.1234567.com.cn . 蚂蚁（杭州）基金销售有限公司 注册地点：杭州市余杭区仓前街道文一西路1218号1栋202室 办公地址：浙江省杭州市西湖区万塘路18号黄龙时代广场B座6F 法定代表人：陈柏青 联系人：韩爱彬 客户服务电话：4000766123 网址：www.fund123.cn . 上海好买基金销售有限公司 注册地点：上海市虹口区场中路685弄37号4号楼449室 法定代表人：杨文斌 联系人：薛年 客户服务电话：400-700-9665 网址：www.ehowbuy.com . 浙江同花顺基金销售有限公司 注册地点：浙江省杭州市文二西路一号元茂大厦903 法定代表人：李晓涛 联系人：杨翼 公司网站：www.10jqka.com.cn 客服电话：95105-885 0571-56768888 . 诺亚正行（上海）基金销售投资顾问有限公司 注册地点：上海市金山区廊下镇漕廊公路7650号205室 法定代表人：汪静波 联系人：姚思轶 公司网站：www.noah-fund.com 客服电话：400-821-5399 . 东海证券股份有限公司 注册地址：江苏省常州延陵西路23号投资广场18层 办公地址：上海市浦东新区东方路1928号东海证券大厦 法定代表人：赵俊 联系人：王一彦 客服电话：95531；400-8888-588 网址：www.longone.com.cn . 中泰证券股份有限公司 注册地点：山东省济南市经七路86号 法定代表人：李玮 联系人：吴阳 电话：0531-68889155 传真：0531-68889518 公司网站：www.zts.com.cn 客服电话：95538 . 浙商证券股份有限公司 注册地点：浙江省杭州市江干区五星路201号浙商证券大厦7C-80 法定代表人：吴承根 联系人：胡宗伟 联系电话：0571-87903360 公司网站：www.stocke.com.cn 客服电话：95345 . 华鑫证券有限责任公司 注册地点：深圳市福田区金田路4018号安联大厦28层A01、B01(b)单元 法定代表人：洪家新 联系人：陈敏 公司网站：www.cfsc.com.cn 客服电话：95323；400-109-9918 . 信达证券股份有限公司 注册地点：北京市西城区闹市口大街9号院1号楼 法定代表人：高冠江 联系人：唐静 公司网址：www.cindasc.com 客服电话：95321 . 和讯信息科技有限公司 注册地点：北京市朝阳区朝外大街22号泛利大厦10层 法定代表人：王莉 联系人：周轶 公司网站：licaike.hexun.com 客服电话：4009-200-022 . 北京展恒基金销售股份有限公司 注册地点：北京市顺义区后沙峪镇安富街6号 办公区地址为：北京市朝阳区安苑路15-1号邮电新闻大厦2层 法定代表人：闫振杰 联系人：马林 公司网站：www.myfund.com 客服电话：400-888-6661 . 华安证券股份有限公司 注册地点：安徽省合肥市政务文化新区天鹅湖路198号 法定代表人：李工 公司网站：www.hazq.com 客服电话：95318 . 长江证券股份有限公司 注册地址：武汉市新华路特8号长江证券大厦 办公地址：武汉市新华路特8号长江证券大厦 法定代表人：杨泽柱 电话：021-68751929 联系人：李良 客户服务电话：95579 网址：www.95579.com . 东兴证券股份有限公司 注册地址：北京市西城区金融街5号新盛大厦B座12、15层 办公地址：北京市西城区金融街5号新盛大厦B座12、15层 法定代表人： 魏庆华 联系人： 汤漫川 电话： 010-66555316 传真： 010-66555147 客户服务电话：95309 网址：www.dxzq.net . 申万宏源 西部证券有限公司 注册地址：新疆乌鲁木齐市高新区（新市区）北京南路 358 号大成国际大厦 20 楼 2005 室 办公地址：新疆乌鲁木齐市高新区（新市区）北京南路 358 号大成国际大厦 20 楼 2005 室 法定代表人：李季 联系人：唐岚 电话： 010 - 88085258 传真： 010 - 88013605 . 中信期货有限公司 注册地址： 广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座 13 层 1301 - 1305 室、 14 层 办公地址：广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座 13 层 1301 - 1305 室、 14 层 法定 代表人：张皓 联系人：韩 钰 客服电话： 400 - 990 - 8826 公司网站： www.citicsf.com . 北京钱景财富投资管理有限公司 注册地址：北京市海淀区丹棱街丹棱 soho10 层 办公地址：北京市海淀区丹棱街丹棱 soho10 层 法定代表人：赵荣春 公司网站： www.qianjing.com 客服电话： 400 893 6885 . 中国银行股份有限公司 注册地址：北京市西城区复兴门内大街1号 法定代表人：陈四清 电话：（010）66109330 传真：（010）66109144 联系人：刑然 客户服务电话：95566 网址：www.boc.cn . 温州银行股份有限公司 住所、办公地址：温州市车站大道196号 法定代表人：邢增福 联系人：林波 电话：（0577）88990082 传真：（0577）88995217 客服电话：（0577）96699 网址：www.wzbank.cn . 广发证券股份有限公司 注册地址：广州天河区天河北路183-187号大都会广场43楼（4301-4316房） 办公地址：广东省广州天河北路大都会广场5、18、19、36、38、41和42楼 法定代表人：孙树明 联系人：黄岚 传真：020-87555305 开放式基金咨询电话：95575转各营业网点 网址：www.gf.com.cn . 上海陆金所资产管理有限公司 注册地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 1333 号 14 楼 09 单元 办公地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 1333 号 1 5 楼 法定代表人：鲍东华 公司网站： ww w.lufunds.com 客服电话： 4008219031 . 珠海盈米基金销售有限公司 注册地址：珠海市横琴新区宝华路 6 号 105 室 - 3491 法定代表人：肖雯 公司网站： www.yingmi.cn 客服电话： 020 - 89629066 . 广州农村商业银行股份有限公司 注册地址：广州 市天河区珠江新城华夏路 1 号 法定代表人： 王继康 公司网站： www.grcbank.com 客服电话： 95313 . 平安证券股份有限公司 注册地址： 深圳市福田中心区金田路 4036 号荣超大厦 16 - 20 层 办公地址： 上海市浦东新 区陆家嘴环路 1333 号平安金融大厦 26 楼 法定代表人： 曹实凡 联系人： 石静武 电话： 021 - 38631117 传真： 021 - 58991896 客服电话： 95511 - 8 公司网址： stock.pingan.com . 北京汇成基金销售有限公司 注册地址：北京市海淀区中关村大街11号11层1108号 办公地址：北京市海淀区中关村大街11号E世界财富中心A座1108号 法定代表人：王伟刚 联系人：熊小满 电话：400-619-9059/010-56251471 传真：010-62680827 公司网站：www.hcjijin.com 客服电话：400-619-9059 . 北京肯特瑞基金销售有限公司 注册地址：北京市海淀区中关村东路66号1号楼22层2603-06 法定代表人： 江卉 电话： 4000988511/ 4000888816 传真： 010-89188000 公司网站：fund.jd.com 客服电话：95118 . 西藏东方财富股份有限公司 住所：西藏自治区拉萨市北京中路101号 办公地址：上海市徐汇区宛平南路88号东方财富大厦16楼 法定代表人：陈宏 电话：021-23586603 联系人：付佳 客户服务热线：95357 网址：www.18.cn . 晋商银行股份有限公司 住所：山西省太原市小店区长风街 59 号 办公地址：山西省太原市小店区长风街 59 号 法定代表人：阎俊生 联系人：董嘉文 电话： 95105588 网站： www.jshbank.com 2）汇丰晋信平稳增利债券型证券投资基金C类基金份额代销机构： . 交通银行股份有限公司 注册地址：上海市浦东新区银城中路188号 办公地址：上海市浦东新区银城中路188号 电话：（021）58781234 传真：（021）58408483 联系人：王菁 客服电话：95559 网址：www.bankcomm.com . 宁波银行股份有限公司 注册地址：浙江省宁波市中山东路294号 法定代表人：陆华裕 客户服务电话：96528（上海地区962528） 网址：www.nbcb.com.cn . 上海浦东发展银行股份有限公司 注册地址：上海市浦东新区浦东南路 500 号 办公地址：上海市中山东一路 12 号 法定代表人：吉晓辉 电话 ：（ 021 ） 6 1618888 传真：（ 021 ） 63604199 联系人：汤嘉惠、虞谷云 客户服务热线： 95528 公司网站 ： www.spdb.com.cn . 上海农村商业银行股份有限公司 注册地址：上海市浦东新区银城中路8号15-20楼、22-27楼 办公地址：上海市银城中路8号中融碧玉蓝天大厦15层 法定代表人：胡平西 联系人：吴海平 电话：021-38576666 传真：021-50105124 客服电话：021-962999 公司网址：http://www.srcb.com . 中国民生银行股份有限公司 注册地址：北京市西城区复兴门内大街2号 办公地址：北京市西城区复兴门内大街2号 法定代表人：洪崎 电话：010-58351666 传真：010-83914283 联系人：董云巍 客户服务热线：95568 公司网站：www.cmbc.com.cn . 中国农业银行股份有限公司 住所：北京市东城区建国门内大街69号 办公地址：北京市东城区建国门内大街69号 法定代表人：周慕冰 传真：（010）85109219 联系人：蒋浩 客户服务电话：95599 网址：www.abchina.com . 恒生银行（中国）有限公司 注册地址：上海市浦东新区陆家嘴环路1000号恒生银行大厦34楼、36楼 及上海浦东南路528号证券大厦27楼 办公地址：上海市浦东新区陆家嘴环路1000号恒生银行大厦34楼、36楼 及上海浦东南路528号证券大厦27楼 法定代表人：李慧敏 公司网站：www.hangseng.com.cn 客服电话：8008308008/4008308008 . 汇丰银行（中国）有限公司 注册地址：上海市世纪大道8号上海国金中心汇丰银行大楼22层 办公地址：上海市世纪大道8号上海国金中心汇丰银行大楼22层 法定代表人：廖宜建 公司网站：www.hsbc.com.cn 客服电话：400-880-5688（汇丰尚玉客户） 400-820-8828（卓越理财客户） 400-820-8878（运筹理财客户） . 山西证券股份有限公司 注册地址：山西省太原市府西街69号山西国贸中心东塔楼 办公地址：山西省太原市府西街69号山西国贸中心东塔楼 法定代表人：侯巍 联系人：张治国 联系电话：0351-8686703 传真：0351-8686619 客服电话：400-666-1618 网址：www.i618.com.cn . 国泰君安证券股份有限公司 注册地址：中国（上海）自由贸易试验区商城路618号 办公地址：上海市静安区新闸路669号 博华大厦 27楼 法定代表人：杨德红 联系人：朱雅崴 联系电话：021-38676666 传真：021-38670666 客服电话：95521 网址：www.gtja.com . 申万宏源证券有限公司 注册地址:上海市徐汇区长乐路989号45层 办公地址：上海市徐汇区长乐路989号45层 法定代表人：李梅 联系人： 黄莹 电话： 021-33389888 传真：021-33388224 客户服务电话： 95523或4008895523 . 海通证券股份有限公司 注册地址：上海市淮海中路98号 办公地址：上海市广东路689号 法定代表人：王开国 联系人：金芸、李笑鸣 电话：021-23219000 传真：021-23219100 客服电话：95553或拨打各城市营业网点电话 网址：www.htsec.com . 兴业证券股份有限公司 注册地址：福州市湖东路268号 办公地址：上海市浦东新区民生路1199弄证大五道口广场1号楼21层 法定代表人：兰荣 联系人：谢高得 电话：021－38565785 传真：021-38565955 客服电话：95562 投顾服务热线：4008095562 网址：www.xyzq.com.cn . 华泰证券股份有限公司 注册地址：南京市江东中路228号 办公地址：南京市建邺区江东中路228号华泰证券广场、深圳市福田区深南 大道4011号港中旅大厦18楼 法定代表人：周易 联系人：庞晓芸 电话：0755-82492193 传真：0755-82492962（深圳） 客户服务电话：95597 网址：www.htsc.com.cn . 光大证券股份有限公司 注册地址：上海市静安区新闸路1508号 办公地址：上海市静安区新闸路1508号 法定代表人：周健男 联系人：龚俊涛 电话：021-22169999 传真：021-22169134 客户服务电话：95525 网址：www.ebscn.com . 东方证券股份有限公司 注册地址：上海市中山北路318号2号楼21-29楼 办公地址：上海市中山北路318号2号楼21-29楼 法定代表人：潘鑫军 联络人：吴宇、沈燕 电话：021-63325888 传真：021-63326173 客服电话：95503 公司网址：www.dfzq.com.cn . 广发证券股份有限公司 注册地址：广州天河区天河北路183-187号大都会广场43楼（4301-4316房） 办公地址：广东省广州天河北路大都会广场5、18、19、36、38、41和42楼 法定代表人：孙树明 联系人：黄岚 传真：020-87555305 开放式基金咨询电话：95575转各营业网点 网址：www.gf.com.cn . 蚂蚁（杭州）基金销售有限公司 注册地点：杭州市余杭区仓前街道文一西路1218号1栋202室 办公地址：浙江省杭州市西湖区万塘路18号黄龙时代广场B座6F 法定代表人：陈柏青 联系人：韩爱彬 客户服务电话：4000766123 网址：www.fund123.cn . 上海天天基金销售有限公司 注册地点：上海浦东新区峨山路613号6幢551室 法定代表人：其实 联系人：朱钰 客户服务电话：400-1818-188 . 上海好买基金销售有限公司 注册地点：上海市虹口区场中路685弄37号4号楼449室 法定代表人：杨文斌 联系人：薛年 客户服务电话：400-700-9665 网址：www.ehowbuy.com . 诺亚正行（上海）基金销售投资顾问有限公司 注册地点：上海市金山区廊下镇漕廊公路7650号205室 法定代表人：汪静波 联系人：姚思轶 公司网站：www.noah-fund.com 客服电话：400-821-5399 . 安信证券股份有限公司 注册地址：深圳市福田区金田路4018号安联大厦35层、28层A02单元 办公地址：深圳市福田区金田路4018号安联大厦35层、28层A02单元 法定代表人：牛冠兴 联系人：陈剑虹 电话：0755-82558305 传真：0755-82558355 客服电话：95517 公司网址： www.essences.com.cn . 渤海银行股份有限公司 注册地址：天津市河西区马场道201-205号 办公地址：天津市河东区海河东路218号 法定代表人：李伏安 联络人：王宏 电话：022-58316666 传真：022-58316569 客服电话：95541 公司网址：www.cbhb.com.cn . 国信证券股份有限公司 注册地址：深圳市罗湖区红岭中路1012号国信证券大厦16-26层 办公地址：深圳市罗湖区红岭中路1012号国信证券大厦16-26层 法定代表人：何如 联系人：李颖 电话：0755-82133066 传真：0755-82133302 客户服务电话：95536 网址：www.guosen.com.cn . 中国银河证券股份有限公司 办公地址：北京市西城区金融大街35号国际企业大厦C座 注册地址：北京市西城区金融大街35号2-6层 法定代表人：陈共炎 客服电话：4008-888-888或95551 公司网址：www.chinastock.com.cn . 招商证券股份有限公司 注册地址：深圳市福田区福田街道福华一路111号 办公地址：深圳市福田区福华一路111号招商证券大厦23楼 法定代表人：霍达 联系人：林生迎 电话：0755-82943666 传真：0755-82943636 客服电话： 95565/86-755-26951111（境外热线） 网址：www.newone.com.cn . 中信建投证券股份有限公司 注册地址： 朝阳区安立路66号4号楼 办公地址： 北京市东城区朝内大街188号 法定代表人： 张佑君 联系人： 权唐 电话： 010-85130577 传真： 010-65182261 客户服务电话： 400-8888-108(免长途费) 网址： www.csc108.com . 中国国际金融股份有限公司 注册地址：北京建国门外大街 1 号国贸大厦 2 座 27 层及 28 层 办公地址：北京建国门外大街 1 号国贸大厦 2 座 27 层及 28 层 法定代表人：丁学东 联系人：杨涵宇 陈曦 客服电话： (+86 - 10)65051166 公司网址： www.cicc.com.cn . 华鑫证券有限责任公司 注册地点：深圳市福田区金田路4018号安联大厦28层A01、B01(b)单元 法定代表人：洪家新 联系人：陈敏 公司网站：www.cfsc.com.cn 客服电话：95323；400-109-9918 . 中信证券（山东）有限责任公司 法定代表人：杨宝林 注册地址：青岛市崂山区深圳路222号青岛国际金融广场1号楼20层 办公地址：青岛市崂山区深圳路222号青岛国际金融广场1号楼20层 基金业务联系人：吴忠超 电话：0532-85022326 传真：0532-85022605 客户服务电话：95548 公司网址：sd.citics.com . 中信证券股份有限公司 注册地址：深圳市福田区深南大道7088号招商银行大厦第A层 办公地址：北京市朝阳区新源南路6号京城大厦3层 法定代表人：王东明 联系人：陈忠 电话：010-84683893 传真：010-84865560 客服电话：95548 网址：www.cs.ecitic.com . 信达证券股份有限公司 注册地点：北京市西城区闹市口大街9号院1号楼 法定代表人：高冠江 联系人：唐静 公司网址：www.cindasc.com 客服电话：95321 . 和讯信息科技有限公司 注册地点：北京市朝阳区朝外大街22号泛利大厦10层 法定代表人：王莉 联系人：周轶 公司网站：licaike.hexun.com 客服电话：4009-200-022 . 国金证券股份有限公司 注册地址：四川省成都市东城根上街95号 办公地址：四川省成都市东城根上街95号 法定代表人：雷波 联系人：刘婧漪、贾鹏 联系电话：028-86690057 传真号码：028-86690126 客户服务电话：95310 网址：www.gjzq.com.cn . 东兴证券股份有限公司 注册地址：北京市西城区金融街5号新盛大厦B座12、15层 办公地址：北京市西城区金融街5号新盛大厦B座12、15层 法定代表人： 魏庆华 联系人： 汤漫川 电话： 010-66555316 传真： 010-66555147 客户服务电话：95309 网址：www.dxzq.net . 申万宏源西部证券有限公司 注册地址：新疆乌鲁木齐市高新区（新市区）北京南路 358 号大成国际大厦 20 楼 2005 室 办公地址：新疆乌鲁木齐市高新区（新市区）北京南路 358 号大成国际大厦 20 楼 2005 室 法定代表人：李季 联系人：唐岚 电话： 010 - 88085258 传真： 010 - 88013605 . 中信期货有限公司 注册地址： 广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座 13 层 1301 - 1305 室、 14 层 办公地址：广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座 13 层 1301 - 1305 室、 14 层 法定代表人：张皓 联系人：韩 钰 客服电话： 400 - 990 - 8826 公司网站： www.citicsf.com . 北京钱景财富投资管理有限公司 注册地址：北京市海淀区丹棱街丹棱 soho10 层 办公地址：北京市海淀区丹棱街丹棱 soho10 层 法定代表人：赵荣春 公司网站： www.qianjing.com 客服电话： 400 893 6885 . 上海陆金所资产管理有限公司 注册地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 1333 号 14 楼 09 单元 办公地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 1333 号 1 5 楼 法定代表人：鲍东华 公司网站： www.lufunds.com 客 服电话： 4008219031 . 珠海盈米基金销售有限公司 注册地址：珠海市横琴新区宝华路 6 号 105 室 - 3491 法定代表人：肖雯 公司网站： www.yingmi.cn 客服电话： 020 - 89629066 . 广州农村商业银行股份有限公司 注册地址：广州 市天河区珠江新城华夏路 1 号 法定代表人： 王继康 公司网站： www.grcbank.com 客服电话： 95313 . 平安证券股份有限公司 注册地址： 深圳市福田中心区金田路 4036 号荣超大厦 16 - 20 层 办公地址： 上海市浦东新区陆家嘴环路 1333 号平安金融大 厦 26 楼 法定代表人： 曹实凡 联系人： 石静武 电话： 021 - 38631117 传真： 021 - 58991896 客服电话： 95511 - 8 公司网址： stock.pingan.com . 北京汇成基金销售有限公司 注册地址：北京市海淀区中关村大街11号11层1108号 办公地址：北京市海淀区中关村大街11号E世界财富中心A座1108号 法定代表人：王伟刚 联系人：熊小满 电话：400-619-9059/010-56251471 传真：010-62680827 公司网站：www.hcjijin.com 客服电话：400-619-9059 . 北京肯特瑞基金销售有限公司 注册地址：北京市海淀区中关村东路66号1号楼22层2603-06 法定代表人： 江卉 电话： 4000988511/ 4000888816 传真： 010-89188000 公司网站：fund.jd.com 客服电话：95118 . 西藏东方财富股份有限公司 住所：西藏自治区拉萨市北京中路101号 办公地址：上海市徐汇区宛平南路88号东方财富大厦16楼 法定代表人：陈宏 电话：021-23586603 联系人：付佳 客户服务热线：95357 网址：www.18.cn . 晋商银行股份有限公司 住所：山西省太原市小店区长风街 59 号 办公地址：山西省太原市小店区长风街 59 号 法定代表人：阎俊生 联系人：董嘉文 电话： 95105588 网站： www.jshbank.com （二） 登记结算机构 名称：汇丰晋信基金管理有限公司 注册地址：上海市浦东新区世纪大道8号上海国金中心汇丰银行大楼17楼 法定代表人：杨小勇 联系人：赵琳 联系电话：021-20376892 （三）出具法律意见书的律师事务所 名称：上海源泰律师事务所 住所：上海浦东南路256号华夏银行大厦1405室 办公地址：上海浦东南路256号华夏银行大厦1405室 负责人：廖海 电话：（021）51150298 传真：（021）51150398 联系人：廖海 经办律师：廖海、黎明 （四）审计基金财产的会计师事务所 名称：普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙) 住所：上海市黄浦区湖滨路202号企业天地2号楼普华永道中心11楼 法定代表人：杨绍信 联系电话：021-2323 8888 传真电话：021-2323 8800 经办注册会计师：薛竞、赵钰 联系人：赵钰 四、基金的名称 汇丰晋信平稳增利债券型证券投资基金 。 五、基金的类型 债券型证券投资基金 六、基金的投资目标 本基金根据宏观经济运行状况和金融市场的运行趋势，自上而下进行宏观分 析，自下而上精选个券，在控制信用风险、利率风险、流动性风险前提下，获取 债券的利息收入及价差收益。通过参与股票一级市场投资，获取新股发行收益， 为投资者谋取稳定的当期收益与较高的长期投资回报。 七、基金的投资方向 本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的 债券、股票、权证以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具，其 中股票投资仅限于参与新股认购和可转债转股获得的股票，权证投资仅限于参与 可分离转债申购而获得的权证，即本基金不从二级市场购买股票或权证。 本基金通过新股认购策略所认购新发行股票在上市首日择机卖出，所持可转 换债券转股后的股票持有时间不超过10个交易日，通过可转债认购所获得的权 证，在其上市后持有时间不超过20个交易日。 本基金主要投资于具有较高息票率的债券品种，包括国债、企业债、公司债、 短期融资券、资产支持证券(含资产收益计划)、可转换债券等，投资比例不低于 基金资产的80%，现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%。其中，现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。 如法律法规或监管机构以后允许本基金投资其他品种，基金管理人在履行适 当程序后，可以将其纳入投资范围。 八、基金的投资策略 本基金充分发挥基金管理人的研究优势，将严谨、规范化的基本面研究分析 与积极主动的投资风格相结合，在分析和判断宏观经济运行状况和金融市场运行 趋势的基础上，动态调整大类金融资产比例，自上而下决定债券组合久期、期限 结构配置及债券类别配置；同时在对企业债券进行信用评级的基础上，综合考量 企业债券（含公司债、企业短期融资券）的信用评级以及包括其它券种在内的债 券流动性、供求关系、收益率水平等因素，自下而上地配置债券类属和精选个券。 通过综合运用骑乘操作、套利操作、新股认购等策略，提高投资组合收益。 （1）资产配置策略 本基金从全球、区域的宏观层面（经济增长、通货膨胀和利息的预期）出发， 在分析和判断宏观经济运行状况和金融市场运行趋势的基础上，通过深入研究和 分析中国国民经济的增长、利率和汇率政策的调整、上市公司总体和各个行业的 盈利变化趋势，结合定性分析和定量分析，形成对不同类属市场的预测和判断， 确定债权类证券、股权类证券和货币市场工具的配置比例，并随着各类证券风险 收益特征的相对变化，动态调整类属资产的投资比例，以规避或控制市场风险， 提高资金收益率。 资产配置流程如下： 宏观经济增长预期 久期/曲线定位久期/曲线定位 通货膨胀预期 利率走势预期 央行货币政策 券种选择券种选择 行业选择行业选择 确定投资策略及券种比例 （2）久期管理策略 久期管理策略是债券型基金最基本的投资策略。久期管理策略在本质上是一 种自上而下的策略，其目的在于通过合理的久期控制实现对利率风险的有效管 理。 从全球、区域的宏观层面（经济增长、通货膨胀和利息的预期）出发，本基 金管理人对宏观经济运行趋势及其引致的财政、货币政策变化做出判断，密切跟 踪CPI、PPI、汇率、M2等利率敏感指标，运用数量化工具，对未来市场利率趋 势进行分析与预测，并据此确定合理的债券组合久期。 具体而言，基金管理人通过以下三个方面的分析来确定实际投资中债券组合 的目标久期： 1）宏观经济环境分析：通过对宏观经济数据如月度、季度进出口增长率、 消费增长率、投资增长率等的跟踪与分析，预测宏观经济运行趋势，合理预期当 前经济运行在经济周期中所处的阶段；针对当前的经济运行存在的问题，合理预 期中央政府的财政与货币政策取向以及当前利率在利率周期中所处的阶段。 2）市场利率变动趋势分析：基于利率周期运行阶段的预期，密切关注月度 CPI、PPI等物价指数、准备金比率、货币供应量、信贷、汇率等金融运行数据、 投资、贸易顺差、工业增加值等实体经济运行数据以及就业数据等等央行货币政 策所监控的目标数据的变化，预测法定利率在时间与空间上的变动与趋势。根据 法定利率的变化，分析投资人心理与市场供求关系以及流动性等的变化，合理预 期市场利率、债券收益率在时间与空间上的可能变动。 3）目标久期分析：根据法定利率与市场利率的变动趋势、所处利率周期的 阶段，结合当期的债券收益率水平，确定组合目标久期。基本原则为，在利率上 行通道中，通过缩短目标久期规避利率风险；在利率下行通道中，通过延长目标 久期分享债券价格上涨的收益。 （3）品种选择策略 综合考虑收益性、流动性和风险性，进行主动性的品种选择，主要包括根 据利率预测调整组合久期、选择低估值债券进行投资、把握市场上的无风险套利 机会，增加盈利性、控制风险等等，以争取获得适当的超额收益，提高整体组合 收益率。 （4）企业债（含公司债）投资策略 企业债投资策略是一种自上而下的利率风险管理与自下而上的信用风险管 理相结合的策略，是本基金最主要的投资策略。本基金所指企业债券，包括公司 债和企业短期融资券。 本基金通过宏观经济运行、企业发展前景、企业偿债能力、建设项目质量等 多重因素的综合考量对企业债券进行信用评级，并在信用评级的基础上，建立企 业债债券池；然后基于既定的目标久期、信用利差精选个券进行投资。 具体而言，主要通过以下三个步骤来对企业债券进行投资管理： 1）信用评级分析：建立企业债券的信用评级指标体系，通过综合信用评级 确定企业债信用特征。 2）公司基本面分析：投资部对发行债券公司的财务经营状况、运营能力、 管理层信用度、所处行业竞争状况等因素进行“质”和“量”的综合分析，并结 合实际调研结果，判定并评价债券的信用程度。 3）筛选企业债券：根据信用评级分析和公司基本面分析的结果，结合第三 方信用评级数据，将高信用等级的债券纳入备选债券池，基金经理可直接按流程、 按权限从备选债券池中选择债券进行投资。备选债券池外债券，需经投资决策委 员会决定方可进行投资。 （5）可转换债券的投资策略 可转换债券是介于股票和债券之间的投资品种，兼具股性和债性的双重特 征。一方面，通过投资部可转换债券对应标的股票的研究，判断正股的价格走势 及其与可转换债券间的联动关系，对目标转债的股性进行合理定价。另一方面， 同通过对可转换债券债性的研究，结合可转换债券的发行主体及标的债券进行信 用评级，考量其合理定价区间。力求选择被市场低估的品种，来构建本基金可转 换债券的投资组合。 （6）资产支持证券的投资策略 通过宏观经济、提前偿还率、资产池结构以及资产池资产所在行业景气变化 等因素的研究，预测资产池未来现金流变化；通过研究标的证券发行条款，预测 提前偿还率变化对标的证券的久期与收益率的影响，同时密切关注流动性对标的 证券收益率的影响。综合运用久期管理、收益率曲线、个券选择以及把握市场交 易机会等积极策略，并估计违约率和提前偿付比率，对资产支持证券进行估值。 将严格控制资产支持证券的总体投资规模并进行分散投资，以降低流动性风险。 （7）股票投资策略： 本基金持有股票余额合计不超过基金资产净值的20%。 1）新股认购策略 本基金将主动参与股票一级市场投资，但本基金认为股票一、二级市场之间 存在一定的价差是暂时现象，因此，新股认购策略只是一种阶段性投资策略。 本基金将通过分析影响股票一级市场资金面的相关市场风险收益特征的变 化、股票发行政策取向（如扩容节奏、发行市盈率与二级市场市盈率的差距）， 预测新股一级市场供求关系的变化，并据此进一步预测认购新股中签率和新股的 收益率变动趋势；同时，借助公司投资平台行业研究员的研究建议，预测拟认购 新股的中签率和认购收益率，确定合理规模的资金、精选个股认购，实现新股认 购收益率的最大化。 本基金通过新股认购策略所认购新发行股票在上市首日择机卖出。 2）可转换债券转股策略 本基金在进行可转换债券投资时，面对可能出现可转换债券与正股之间存在 套利机会的现象或者出现可转换债券流动性暂时不足的现象，采用可转换债券转 股策略，即将持有的可转换债券在转换期内转股抛售，以更好的保护基金投资人 利益、实现基金可转换债券投资收益最大化。 本基金通过所持可转换债券转股后的股票持有时间不超过10个交易日。 3）权证投资策略 本基金通过可转债认购所获得的权证，在其上市后持有时间不超过20个交 易日。 权证投资策略主要包括以下几个方面： 本基金将综合衡量权证标的股票的合理内在价值、标的股票价格、行权价格、 行权时间、行权方式、股价历史与预期波动率和无风险收益率等要素，运用市场 公认的多种期权定价模型等对权证进行定价。 本基金将根据权证的合理内在价值与其市场价格间的差幅即“估值差价”以 及权证合理内在价值对定价参数的敏感性，结合标的股票合理内在价值的考量， 决定卖出策略及价格区间。 九、基金的业绩比较基准 本基金业绩比较基准：中债新综合指数收益率（全价）。 注：2014 年 6 月 1 日起，本基金业绩比较基准由原先“中信标普全债指数”， 变更为“ 中债新综合指数收益率（全价）”。此业绩比较基准变更已于 2014 年 5 月 28 日进行公告。 十、 基金的风险收益特征 本基金属于债券型基金产品，在开放式基金中，风险和收益水平低于股票型 基金和混合型基金，高于货币基金和中短债基金，属于中低风险的产品。 十一、基金的投资组合 报告 本基金管理人的董事会及董事保证基金投资组合报告所载资料不存在虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别 及连带责任。 本基金的托管人——交通银行股份有限公司根据本基金合同规定,于201 9 年 7 月 1 6 日 复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核 内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。（未完）  |