信达澳银先进智造股票 : 信达澳银先进智造股票型证券投资基金招募说明书(更新)摘要
原标题:信达澳银先进智造股票 : 信达澳银先进智造股票型证券投资基金招募说明书(更新)摘要 信达澳银先进智造股票型证券投资 基金 招募说明书 （ 更新 ） 摘要 基金管理人：信达澳银基金管理有限公司 基金托管人： 中国建设 银行股份有限公司 二〇 二〇 年 一 月 重要提示 信达澳银 先进智造股票型证券投资 基金（以下简称 “ 本基金 ” ） 经中国证监会 201 8 年 7 月 23 日证监许可【 201 8 】 1171 号文准予注册公开募集。 根据相关法律法 规，本基金基金合同已于 20 1 9 年 1 月 1 7 日生效，基金管理人于该日起正式开始对 基金财产进行运作管理。 基金管理人保证招募说明书的内容真实、准确、完整。本招募说明书经中国 证监会 注册 ， 但中国证监会对本基金募集的 注册 ，并不表明其对本基金的价值和 收益做出实质性判断或保证，也不表明投资于本基金没有风险 。投资者应当认真 阅读基金招募说明书、基金合同等信息披露文件，自主判断基金的投资价值，自 主做出投资决策，自行承担投资风险 。 证券投资基金（以下简称 “ 基金 ” ）是一种长期投资工具，其主要功能是分散 投资，降低投资单一证券所带来的个别风险。基金不同于银行储蓄和债券等能够 提供固定收益预期的金融工具，投资者购买基金，既可能按其持有份额分享基金 投资所产生的收益，也可能承担 基金投资所带来的损失。 本基金投资于证券市 场，基金净值会因为证券市场波动等因素产生波动，投 资者在投资本基金前，应全面了解本基金的产品特性，充分考虑自身的风险承受 能力，理性判断市场，对认购基金的意愿、时机、数量等投资行为作出独立决 策，获得基金投资收益，亦承担基金投资中出现的各类风险，包括：因政治、经 济、社会等环境因素对证券价格产生影响而形成的系统性风险，个别证券特有的 非系统性风险，由于基金投资人连续大量赎回基金产生的流动性风险，基金管理 人在基金管理实施过程中产生的基金管理风险 ，本基金的特有风险 等。 本基金投资中小企业私募债券，中小企业私募债是根据相关 法律法规由非上 市中小企业采用非公开方式发行的债券。由于不能公开交易，一般情况下，交易 不活跃，潜在较大流动性风险。当发债主体信用质量恶化时，受市场流动性所 限，本基金可能无法卖出所持有的中小企业私募债，由此可能给基金净值带来更 大的负面影响和损失。 本基金为股票型基金，其风险和预期收益均高于混合型基金、债券型基金和货 币市场基金。 本基金投资 相关 股票市场交易互联互通机制 试点 允许买卖的规定范围内的香 港联合交易所上市的股票（以下简称 “ 港股通标的股票 ” ）的， 会面临港股通机制下 因投资环境、投资标的、市场制度以及交易规则等差 异带来的特有风险，包括港股 市场股价波动较大的风险（港股市场实行 T+0 回转交易，且对个股不设涨跌幅限制， 港股股价可能表现出比 A 股更为剧烈的股价波动）、汇率风险（汇率波动可能对基 金的投资收益造成损失）、港股通机制下交易日不连贯可能带来的风险（在内地开 市香港休市的情形下，港股通不能正常交易，港股不能及时卖出，可能带来一定的 流动性风险）等 。 本基金将港股通标的股票投资的比例下限设为零，本基金可根据投资策略需要 或不同配置地市场环境的变化，选择将部分基金资产投资于港股通标的股票或选择 不将基金资产投资于港股通标的股票，基 金资产并非必然投资港股通标的股票。 投资有风险，投资者认（申）购基金份额时应认真阅读本招募说明书及基金合 同 ，全面认识本基金的风险收益特征和产品特性，并充分考虑自身的风险承受能力， 理性判断市场，谨慎做出投资决策 。 投资者应当通过本基金管理人或代销机构购买和赎回基金。本基金在募集期 内按 1.00 元面值发售并不改变基金的风险收益特征。投资者按 1.00 元面值购买基 金份额以后，有可能面临基金份额净值跌破 1.00 元从而遭受损失的风险。 基金的过往业绩并不预示其未来表现。基金管理人 承诺以 恪尽职守、诚实信 用、谨慎勤勉的原则管 理和运用基金财产， 但不对投资者 保证基金一定盈利，也 不向投资者 保证最低收益。 本基金管理人提醒投资者基金投资的“买者自负”原则，在做出投资决策 后，基金运营状况与基金净值变化引致的投资风险，由投资者自行负担。 本基金 招募说明书根据《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》相关内容进行了相应 更新。本基金本次更新招募说明书对基金管理人部分相关信息进行更新，基金管 理人部分相关信息更新截止日为2019年12月31日，除非另有说明，本招募说明 书其余所载内容截止日为2018年7月16日，所载财务数据和净值表现截至2019 年6月30日（财务数据未经审计）。 一、基金管理人 （ 一 ） 基金管理人概况 名称：信达澳银基金管理有限公司 住所：广东省深圳市南山区科苑南路（深圳湾段） 3331 号阿里巴巴大厦 N1 座第 8 层和第 9 层 办公地址：广东省深圳市 南山区科苑南路（深圳湾段） 3331 号阿里巴巴大厦 T1 座第 8 层和第 9 层 邮政编码： 5180 54 成立日期： 2006 年 6 月 5 日 批准设立机关：中国证券监督管理委员会 批准设立文号：中国证监会证监基金字【 2006 】 071 号 法定代表人： 于建伟 电话： 0755 - 83172666 传真： 0755 - 83199 091 联系人： 郑妍 经营范围：基金募集、基金销售、 特定客户资产管理、 资产管理和中国证监会 许可的其他业务 组织形式：有限责任公司 注册资本：壹亿元 人民币 股本结构：信达 证券 股份有限公司出资 5400 万元，占公司总股本的 54% ；康 联首域集团有限公司（ Colonial First State Group Limited ）出资 4600 万元，占公 司总股本的 46% 存续期间：持续经营 （ 二 ） 主要人员情况 1 、董事、监事、高级管理人员 董事： 祝瑞敏，董事长，中国人民大学管理学博士，高级会计师。 2008 年 7 月至 2012 年 4 月历任东兴证券股份有限公司财务部总经理、公司助理总经理、公司副 总经理， 2012 年 4 月至 2019 年 4 月任中国银河证券股份有限公司首席财务官。 2019 年 4 月任信达证券股份有限公司党委副书记， 2019 年 9 月任信达证券股份有 限公司党委副书记、总经理。 2019 年 12 月 15 日起兼任信达澳银基金管理有限公 司董事长。 潘广建先生，副董事长，英国伯明翰大学工商管理硕士，加拿大注册会计 师。曾任职于德勤会计师事务所稽核部、香港期货交易所监察部， 1997 年起历任 山一证券分析员、香港证券及期货事务监察委员会助理经理、香港强制性公积 金 计划管理局经理、景顺亚洲业务发展经理、景顺长城基金管理公司财务总监、 AXA 国卫市场部助理总经理、银联信托有限公司市场及产品部主管。 2007 年 5 月 起任首域投资（香港）有限公司中国业务开发董事并于同年兼任信达澳银基金管理 有限公司监事至 2016 年 5 月 13 日。 2016 年 5 月 14 日起兼任信达澳银基金管理 有限公司董事。 2019 年起任澳大利亚联邦银行信达澳银董事， 2019 年 12 月 5 日 兼任信达澳银基金管理有限公司副董事长。 朱永强先生，董事，浙江大学工学硕士，长江商学院高级管理人员工商管理 硕士。 2004 年 12 月至 2010 年 1 月历任华泰联合证券有限责任公司总裁助理、副 总裁， 2010 年 1 月至 2012 年 11 月任中信证券股份有限公司经纪业务发展管理委 员会董事总经理， 2012 年 11 月至 2016 年 10 月任中国银河证券股份有限公司经纪 业务线业务总监，兼任经纪管理总部总经理。 2016 年 10 月至 2019 年 10 月任前 海开源基金管理有限公司执行董事长兼首席执行官。 2019 年 12 月 5 日起任信达澳 银基金管理有限公司董事， 2019 年 12 月 31 日起任信达澳银基金管理有限公司总 经理。 刘治海先生，独立董事，全国律师协会公司法专业委员会委员，北京市人大 立法 咨询专家，中国政法大学法学硕士，历任江苏省盐城市政法干校教师，首都 经贸大学经济系讲师，自 1993 年 2 月起担任北京金诚同达律师事务所高级合伙 人。 2015 年 5 月 8 日起兼任信达澳银基金管理有限公司独立董事。 张宏先生，独立董事，北京大学光华管理学院工商管理硕士，高级经济师。 1987 年 9 月至 1997 年 1 月历任中国建设银行总行信托投资公司证券部副总经理、 国际业务部副总经理， 1997 年 1 月至 2009 年 5 月任北京国利能源投资有限公司副 总经理， 2009 年 5 月起历任华澳国际信托有限公司总裁、董事长、监事长。 2019 年 4 月 9 日 起兼任信达澳银基金管理有限公司独立董事。 刘颂兴先生，独立董事，香港中文大学工商管理硕士。历任 W.I.Carr （远东） 有限公司投资分析师，霸菱国际资产管理有限公司投资分析师、投资经理，纽约 摩根担保信托公司 Intl 投资管理副经理，景顺亚洲有限公司投资董事，汇丰资产管 理（香港）有限公司（ 2005 年 5 月起改组为汇丰卓誉投资管理公司）股票董事， 中银保诚资产管理有限公司投资董事，新鸿基地产有限公司企业策划总经理，中 国平安资产管理（香港）有限公司高级副总裁兼股票投资董事，中国国际金融（香 港）有限公司资产管理部执行董事， Seekers Advisors （香港）有限公司执行董事 兼投资总监。 2012 年 6 月 19 日起担任广发资产管理（香港）有限公司董事总经理。 2011 年 12 月起兼任信达澳银基金管理有限公司独立董事。 执行监事： 郑妍女士，中国农业大学管理学硕士，现任监察稽核部总监。 2007 年 5 月加 入信达澳银基金管理有限公司，历任客户服务部副总经理、监察稽核部副总经 理、监察稽核总监助理。自 2015 年 1 月起兼任信达澳银基金管理有限公司职工监 事。 高级管理人员： 朱永强先生，总经理，浙江大学工学硕士，长江商学院高级管理人员工商管 理硕士 , 26 年证券、基金从业经验，具有证券与基金从业资格、基金业高级管理人 员任职资格。 2004 年 12 月至 2010 年 1 月历任华泰联合证券有限责任公司总裁助 理、副总裁， 2010 年 1 月至 2012 年 11 月任中信证券股份有限公司经纪业务发展 管理委员会董事总经理， 2012 年 11 月至 2016 年 10 月任中国银河证券股份有限公 司经纪业务线业务总监，兼任经纪管理总部总经理。 2016 年 10 月至 2019 年 10 月任前海开源基金管理有限公司执行董事长兼首席执行官。 2019 年 12 月 5 日起任 信达澳银基金管理有限公司董事， 2019 年 12 月 31 日起任 信达澳银基金管理有限 公司总经理。 黄晖女士，副总经理兼董事会秘书，中南财经大学经济学学士，加拿大 Concordia University 经济学硕士。 22 年证券、基金从业经验，具有证券与基金从 业资格、基金业高级管理人员任职资格。 1999 年起历任大成基金管理有限公司研 究部分析师、市场部副总监、规划发展部副总监、机构理财部总监等职务。 2000 - 2001 年参与英国政府“中国金融人才培训计划”（ FIST 项目），任职于东 方汇理证券公司（伦敦）。 2005 年 8 月加入信达澳银基金管理有限公司，任督察 长兼董事会秘书。 2019 年 4 月 30 日起任信达澳银基金管理有限公司副总经理。 于鹏先生，副总经理，中国人民大学经济学学士。 25 年证券、基金从业经 验，具有证券与基金从业资格、基金业高级管理人员任职资格。历任中国建设银 行总行信托投资公司证券总部驻武汉证券交易中心交易员、计划财务部会计、深 圳证券营业部计划财务部副经理、经理；中国信达信托投资公司北京证券营业部 总经理助理兼计财部经理；宏源证券股份有限公司北京营业部副总经理、机构管 理总部业务监控部经理兼清算中心经理、资金财务总部副总经理、资金管理总部 总经理兼客户资金存管中心总经理等职务。 2005 年 10 月加入信达澳银基金管理有 限公司，历任财务总监、总经理助理兼财务总监、副总经理。 段皓静女士，督察长，西南财经大学经济学硕士。 19 年证券、基金行业监管 经验，具有 CPA 注册会计师资格、基金从业资格、基金业高级管理人员任职资 格。 1996 年加入深圳发展银行总行工作； 2000 年 10 月加入中国证券监督管理委 员会深圳监管局，历任副主任科员、主任科员、副处级调研员、副处长、处长。 2019 年 4 月 30 日起任信达澳银基金管理有限公司督察长。 王咏辉先生，副总经理，英国牛津大学工程专业本科和牛津大学计算机专业 硕士， 21 年证券 、基金从业经验 , 具备基金从业资格、基金业高级管理人员任职资 格、英国基金经理从业资格（ IMC ）、英国 IET 颁发的特许工程师（ CEng ）认证资 格。曾任伦敦摩根大通（ JPMorgan ）投资基金管理公司分析员、高级分析师，汇 丰投资基金管理公司（ HSBC ）高级分析师，伦敦巴克莱国际投资基金管理公司基 金经理、部门负责人，巴克莱资本公司（ Barclays Capital ）部门负责人，泰达宏利 基金管理公司（ Manulife Teda ）国际投资部负责人、量化投资与金融工程部负责 人、基金经理，鹏华基金管理有限公司量化及衍生品投 资部总经理、资产配置与 基金投资部总监、基金经理兼投资决策委员会委员等职务。 2017 年 10 月加入信达 澳银基金管理有限公司，任总经理助理、基金经理，分管权益投资总部、智能量 化与资产配置总部。 2019 年 8 月 16 日起任信达澳银基金管理有限公司副总经理。 阳先伟先生，副总经理，西南财经大学金融学本科和西南财经大学金融学硕 士， 17 年证券、基金从业经验，具有证券与基金从业资格、基金业高级管理人员 任职资格。 2002 年 7 月至 2003 年 5 月任民生证券有限公司业务经理、债券研究 员； 2003 年 5 月至 2004 年 6 月任国海证券有限公司 固定收益部高级经理； 2004 年 6 月至 2016 年 10 月任鹏华基金管理有限公司研究员、基金经理、公司投资决策 委员会成员、固定收益部总经理； 2016 年 10 月至 2018 年 8 月任东吴证券股份有 限公司董事总经理，资管八部总经理； 2018 年 8 月加入信达澳银基金管理有限公 司，任总经理助理，分管固定收益总部。 2019 年 5 月 17 日起任信达澳银基金管理 有限公司副总经理。 徐伟文先生，首席信息官，湖南大学工业自动化专业学士， 24 年证券、基金从业经验，具 有证券与基金从业资格、基金业高级管理人员任职资格。 1990 年 7 月至 1993 年 7 月 任长沙二 机床厂数控机床控制系统技术员； 1993 年 7 月至 1995 年 8 月任《证券时报》证券信息数据库 工程师； 1995 年 9 月至 1998 年 9 月任湘财证券公司经纪业务总部交易监控组主管； 1999 年 1 月至 2004 年 8 月历任广发证券深圳营业部电脑部经理、总部稽核部业务主管、 IT 审计主管； 2004 年 8 月至 2008 年 9 月任景顺长城基金管理有限公司法律稽核部稽核经理； 2008 年 9 月 加入信达澳银基金管理有限公司，历任交易部经理、运营总监。 2019 年 5 月 17 日起任信达澳 银基金管理有限公司首席信息官。 2 、基金经理 姓名 职务 任本基金的基 金经理期限 证 券 从 业 年 限 说明 任职 日期 离任 日期 冯明 远 本基金的基金经理、精华 灵活配置混合基金、新能 源股票型基金、核心科技 混合基金基金经理 2016- 10-19 - 9 年 浙江大学工学硕士。2010 年9月，任平安证券综合研 究所研究员，2014年1月加 入信达澳银基金公司，任 研究咨询部研究员，信达 澳银领先增长混合基金及 信达澳银转型创新股票基 金基金经理助理、信达澳 银新能源产业股票基金基 金经理（2016年10月19日 起至今）、信达澳银精华 灵活配置混合基金基金经 理（2017年12月27日起至 今）、信达澳银先进智造 股票型证券投资基金（2019年1月17日起至今）、信 达澳银核心科技混合基金 基金经理（2019年8月14 日起至今）。 3 、公司 公募基金 投资审议委员会 公司公募基金投资审议委员会由7名成员组成，设主席1名，委员6名。名单 如下： 主席：朱永强，总经理 委员： 黄晖，副总经理兼董事会秘书 阳先伟，副总经理、固定收益总部总监 王咏辉，副总经理、权益投资总部总监、智能量化与资产配置总部总监 曾国富，权益投资总部副总监、基金经理 孔学峰，固定收益总部副总监、基金经理 刘威，权益投资总部副总监 上述人员之间不存在亲属关系。 二、基金托管人 （一）基金托管人情况 1 、基本情况 名称：中国建设银行股份有限公司 ( 简称：中国建设银行 ) 住所：北京市西城区金融大街 25 号 办公地址：北京市西城区闹市口大街 1 号院 1 号楼 法定代表人：田国立 成立时间： 2004 年 09 月 17 日 组织形式：股份有限公司 注册资本：贰仟伍佰亿壹仟零玖拾柒万柒仟肆佰捌拾陆元整 存续期间：持续经营 基金托管资格批文及文号：中国证监会证监基字 [1998]12 号 联系人：田 青 联系电话： (010)6759 5096 中国建设银行成立于 1954 年 10 月，是一家国内领先、国际知名的大型股份制 商业银行，总部设在北京。本行于 2005 年 10 月在香港联合交易所挂牌上市 ( 股票 代码 939) ，于 2007 年 9 月在上海证券交易所挂牌上市 ( 股票代码 601939) 。 2018 年 6 月末，本集团资产总额 228,051.82 亿元，较上年末增加 6,807.99 亿 元，增幅 3.08% 。上半年，本集团盈利平稳增长，利润总额较上年同期增加 93.27 亿元至 1,814.20 亿元，增幅 5.42% ；净利润较上年同期增加 84.56 亿元至 1,474.65 亿元，增幅 6.08% 。 2017 年，本集团先 后荣获香港《亚洲货币》“ 2017 年中国最佳银行”，美国《环 球金融》“ 2017 最佳转型银行”、新加坡《亚洲银行家》“ 2017 年中国最佳数字银行”、 “ 2017 年中国最佳大型零售银行奖”、《银行家》“ 2017 最佳金融创新奖”及中国银 行业协会“年度最具社会责任金融机构”等多项重要奖项。本集团在英国《银行家》 “ 2017 全球银行 1000 强”中列第 2 位；在美国《财富》“ 2017 年世界 500 强排行 榜”中列第 28 名。 中国建设银行总行设资产托管业务部，下设综合与合规管理处、基金市场处、 证券保险资产市场处、理财信托股权市场处、 QFII 托管处、养老金托管处、清算处、 核算处、跨境托管运营处、监督稽核处等 10 个职能处室，在安徽合肥设有托管运 营中心，在上海设有托管运营中心上海分中心，共有员工 315 余人。自 2007 年起， 托管部连续聘请外部会计师事务所对托管业务进行内部控制审计，并已经成为常规 化的内控工作手段。 2 、主要人员情况 纪伟，资产托管业务部总经理，曾先后在中国建设银行南通分行、总行计划财 务部、信贷经营部任职，并在总行公司业务部、投资托管业务部、授信审批部担任 领导职务。其拥有八年托管从业经历，熟悉各项托管业务，具有丰富的客户服务和 业 务管理经验。 龚毅，资产托管业务部资深经理（专业技术一级），曾就职于中国建设银行北 京市分行国际部、营业部并担任副行长，长期从事信贷业务和集团客户业务等工作， 具有丰富的客户服务和业务管理经验。 黄秀莲，资产托管业务部资深经理（专业技术一级），曾就职于中国建设银行 总行会计部，长期从事托管业务管理等工作，具有丰富的客户服务和业务管理经验。 郑绍平，资产托管业务部副总经理，曾就职于中国建设银行总行投资部、委托 代理部、战略客户部，长期从事客户服务、信贷业务管理等工作，具有丰富的客户 服务和业务管理经验。 原玎，资产托管 业务部副总经理，曾就职于中国建设银行总行国际业务部，长 期从事海外机构及海外业务管理、境内外汇业务管理、国外金融机构客户营销拓展 等工作，具有丰富的客户服务和业务管理经验。 3 、基金托管业务经营情况 作为国内首批开办证券投资基金托管业务的商业银行，中国建设银行一直秉持 “以客户为中心”的经营理念，不断加强风险管理和内部控制，严格履行托管人的 各项职责，切实维护资产持有人的合法权益，为资产委托人提供高质量的托管服务。 经过多年稳步发展，中国建设银行托管资产规模不断扩大，托管业务品种不断增加， 已形成包括证券投资基金、社保 基金、保险资金、基本养老个人账户、 (R)QFII 、 (R)QDII 、企业年金等产品在内的托管业务体系，是目前国内托管业务品种最齐全 的商业银行之一。截至 2018 年二季度末，中国建设银行已托管 857 只证券投资基 金。中国建设银行专业高效的托管服务能力和业务水平，赢得了业内的高度认同。 中国建设银行先后 9 次获得《全球托管人》“中国最佳托管银行”、 4 次获得《财资》 “中国最佳次托管银行”、连续 5 年获得中债登“优秀资产托管机构”等奖项，并 在 2016 年被《环球金融》评为中国市场唯一一家“最佳托管银行”、在 2017 年荣 获《亚洲银 行家》“最佳托管系统实施奖”。 （二）基金托管人的内部控制制度 1 、内部控制目标 作为基金托管人，中国建设银行严格遵守国家有关托管业务的法律法规、行业 监管规章和本行内有关管理规定，守法经营、规范运作、严格监察，确保业务的稳 健运行，保证基金财产的安全完整，确保有关信息的真实、准确、完整、及时，保 护基金份额持有人的合法权益。 2 、内部控制组织结构 中国建设银行设有风险与内控管理委员会，负责全行风险管理与内部控制工 作，对托管业务风险控制工作进行检查指导。资产托管业务部配备了专职内控合规 人员负责托管业务的内控合规工 作，具有独立行使内控合规工作职权和能力。 3 、内部控制制度及措施 资产托管业务部具备系统、完善的制度控制体系，建立了管理制度、控制制度、 岗位职责、业务操作流程，可以保证托管业务的规范操作和顺利进行；业务人员具 备从业资格；业务管理严格实行复核、审核、检查制度，授权工作实行集中控制， 业务印章按规程保管、存放、使用，账户资料严格保管，制约机制严格有效；业务 操作区专门设置，封闭管理，实施音像监控；业务信息由专职信息披露人负责，防 止泄密；业务实现自动化操作，防止人为事故的发生，技术系统完整、独立。 （三）基金托管人对 基金管理人运作基金进行监督的方法和程序 1 、监督方法 依照《基金法》及其配套法规和基金合同的约定，监督所托管基金的投资运作。 利用自行开发的“新一代托管应用监督子系统”，严格按照现行法律法规以及基金 合同规定，对基金管理人运作基金的投资比例、投资范围、投资组合等情况进行监 督。在日常为基金投资运作所提供的基金清算和核算服务环节中，对基金管理人发 送的投资指令、基金管理人对各基金费用的提取与开支情况进行检查监督。 2 、监督流程 （ 1 ）每工作日按时通过新一代托管应用监督子系统，对各基金投资运作比例 控制等情况进行监控，如 发现投资异常情况，向基金管理人进行风险提示，与基金 管理人进行情况核实，督促其纠正，如有重大异常事项及时报告中国证监会。 （ 2 ）收到基金管理人的划款指令后，对指令要素等内容进行核查。 （ 3 ）通过技术或非技术手段发现基金涉嫌违规交易，电话或书面要求基金管 理人进行解释或举证，如有必要将及时报告中国证监会。 三、相关服务机构 （ 一 ） 销售机构及联系人 1 、直销机构 名称：信达澳银基金管理有限公司 住所： 广东省深圳市南山区科苑南路（深圳湾段） 3331 号阿里巴巴大厦 N1 座 第 8 层和第 9 层 办公地址： 广东省深圳市南山区科苑 南路（深圳湾段） 3331 号阿里巴巴大厦 T1 座第 8 层和第 9 层 法定代表人：于建伟 电话： 0755 - 82858168/ 83077068 传真： 0755 - 83077038 联系人：王丽燕 公司网址： www.fscinda.com 邮政编码： 5180 54 2 、代销机构 序 号 名称 注册地址 法 定 代 表 人 办公地址 客服电话 联 系 人 网站 1 中国建设银 行股份有限 公司 北京市西 城区金融 大街25号 田 国 立 北京市西城 区闹市口大 街1号院1 号楼 95533 吴寒 冰 www.ccb.com 2 交通银行股 份有限公司 上海市浦 东新区自 由贸易试 验区银城 中路188 号 彭 纯 同“注册地 址” 95559 胡佳 敏 www.bankcomm.com 3 平安银行股 份有限公司 深圳市罗 湖区深南 东路5047 号 谢 永 林 同“注册地 址” 95511-3 冯博 www.bank.pingan.com 4 渤海银行股 份有限公司 天津市河 东区海河 东路218 号 李 伏 安 天津市河东 区海河东路 218号渤海 银行大厦 95541/4008888811 王宏 www.cbhb.com.cn 5 南洋商业银 行（中国） 有限公司 上海市浦 东新区世 纪大道 800号三 层、六层至 九层 陈 孝 周 上海市浦东 新区世纪大 道800号南 洋商业银行 大厦 4008302066 陆赟 www.ncbchina.cn/cn/index.html 6 江苏江南农 村商业银行 股份有限公 司 江苏省常 州市和平 中路413 号 陆 向 阳 同“注册地 址” 0519-96005 李 仙、 蒋姣 www.jnbank.com.cn 7 信达证券股 份有限公司 北京市西 城区闹市 口大街9 号院1号 楼 张 志 刚 同“注册地 址” 95321 张光 楹、 尹旭 航 www.cindasc.com 8 中国银河证 券股份有限 公司 北京市西 城区金融 大街35号 国际企业 大厦C座 2-6层 陈 共 炎 同“注册地 址” 95551/4008888888 辛国 政 www.chinastock.com.cn 9 中信建投证 券股份有限 公司 北京市朝 阳区安立 路66号4 号楼 王 常 青 北京市朝阳 门内大街 188号 95587/4008888108 刘畅 www.csc108.com 10 申万宏源证 券有限公司 上海市徐 汇区长乐 路989号 45层 李 梅 上海市徐汇 区长乐路 989号45层 95523/4008895523 余敏 www.swhysc.com 11 申万宏源西 部证券有限 公司 新疆乌鲁 木齐市高 新区（新市 区）北京南 路358号 大成国际 大厦20楼 2005室 韩 志 谦 新疆乌鲁木 齐市高新区 （新市区） 北京南路 358号大成 国际大厦 20楼2005 室 4008000562 唐岚 www.hysec.com 12 华龙证券股 份有限公司 甘肃省兰 州市城关 区东岗西 路638号 兰州财富 中心21楼 李 晓 安 同“注册地 址” 95368/4006898888 范 坤、 杨力 www.hlzqgs.com 13 中信证券股 份有限公司 广东省深 圳市福田 区中心3 路8号卓 越时代广 场（二期） 北座 张 佑 君 北京市朝阳 区亮马桥路 48号中信 证券大厦 18层 95558 秦 夏、 马静 懿 www.cs.ecitic.com 14 中信证券 （山东）有 限责任公司 青岛市崂 山区深圳 路222号 青岛国际 金融广场 1号楼20 层2001 姜 晓 林 同“注册地 址” 95548 孙秋 月 www.zxzqsd.com.cn 15 光大证券股 份有限公司 上海市静 安区新闸 路1508号 周 健 男 同“注册地 址” 95525 李晓 皙 www.ebscn.com 16 海通证券股 份有限公司 上海市黄 浦区广东 路689号 周 杰 上海市广东 路689号海 通证券大厦 95553/4008888001 王立 群 www.htsec.com 17 招商证券股 份有限公司 深圳市福 田区益田 路江苏大 厦A座 38-45层 霍 达 同“注册地 址” 95565 黄婵 君 www.newone.com.cn 18 国信证券股 份有限公司 深圳市罗 湖区红岭 中路1012 号国信证 券大厦 16-26层 何 如 深圳市罗湖 区红岭中路 1012号国 信证券大厦 16层至26 层 95536 李颖 www.guosen.com.cn 19 安信证券股 份有限公司 深圳市福 田区金田 路4018号 安联大厦 35层、28 层A02单 元 王 连 志 同“注册地 址” 95517 刘志 斌 www.essence.com.cn 20 平安证券股 份有限公司 深圳市福 田中心区 金田路 4036号荣 超大厦 16-20层 刘 世 安 同“注册地 址” 95511 王阳 stock.pingan.com 21 东兴证券股 份有限公司 北京市西 城区金融 大街5号 新盛大厦 B座12-15 层 魏 庆 华 同“注册地 址” 95309/4008888993 和志 鹏 www.dxzq.net 22 世纪证券有 限责任公司 深圳市福 田区深南 大道7088 号招商银 行大厦 40-42层 姜 昧 军 同“注册地 址” 4008323000 王 雯、 陈玮 www.csco.com.cn 23 华福证券有 限责任公司 福州市鼓 楼区温泉 街道五四 路157号 新天地大 厦7-9层 黄 金 琳 福州市五四 路157号新 天地大厦7 至10层 95547 王 虹, 刘蕴 祺 www.hfzq.com.cn 24 新时代证券 股份有限公 司 北京市海 淀区北三 环西路99 号院1号 楼15层 1501 叶 顺 德 同“注册地 址” 95399 田芳 芳 www.xsdzq.cn 25 长江证券股 份有限公司 武汉市新 华路特8 号长江证 券大厦 尤 习 贵 同“注册地 址” 95579/4008888999 奚博 宇 www.95579.com 26 中泰证券股 份有限公司 济南市市 中区经七 路86号 李 玮 同“注册地 址” 95538 秦雨 晴 www.zts.com.cn 27 联讯证券股 份有限公司 惠州市江 北东江三 路55号广 播电视新 闻中心西 面一层大 堂和三、四 层 严 亦 斌 深圳市福田 区深南中路 2002号中 广核大厦北 楼10层 95564 彭莲 www.lxsec.com 28 长城证券有 限责任公司 深圳市福 田区深南 大道6008 号特区报 业大厦 14、16、17 层 丁 益 深圳市福田 区深南大道 6008号特 区报业大厦 14层 4006666888 金夏 www.cgws.com 29 恒泰证券股 份有限公司 内蒙古呼 和浩特市 赛罕区敕 勒川大街 东方君座 D座光大 银行办公 楼14-18 楼 庞 介 民 同“注册地 址” 4001966188 熊丽 www.cnht.com.cn 30 太平洋证券 股份有限公 司 云南省昆 明市北京 路926号 同德广场 写字楼31 楼 李 长 伟 北京市西城 区北展北街 9号华远企 业号D座3 单元 95397 王婧 www.tpyzq.com 31 国金证券股 份有限公司 四川省成 都市青羊 区东城根 上街95号 冉 云 同“注册地 址” 95310 杜 晶、 贾鹏 www.gjzq.com.cn 32 华金证券股 份有限公司 中国（上 海）自由贸 易试验区 杨高南路 759号30 层 宋 卫 东 同“注册地 址” 4008211357 郑媛 www.huajinsc.cn/ 33 华西证券股 份有限公司 四川省成 都市高新 区天府二 街198号 华西证券 大厦 杨 炯 洋 同“注册地 址” 95584/4008888818 谢国 梅 www.hx168.com.cn 34 五矿证券有 限公司 深圳市福 田区金田 路4028号 荣超经贸 中心办公 楼47层01 单元 赵 立 功 同“注册地 址” 4001840028 濮耘 瑶 www.wkzq.com.cn/ 35 联储证券有 限责任公司 广东省深 圳市福田 区华强北 路圣廷苑 酒店B座 26楼 沙 常 明 北京市朝阳 区安定路5 号院3号楼 中建财富国 际中心27 层联储证券 4006206868 丁倩 云 www.lczq.com 36 西藏东方财 富证券股份 有限公司 拉萨市北 京中路 101号 陈 宏 上海市徐汇 区宛平南路 88号金座 东方财富大 厦 95357 付佳 http://www.18.cn 37 诺亚正行基 金销售有限 公司 上海市虹 口区飞虹 路360弄9 号3724室 汪 静 波 同“注册地 址” 4008215399 余翼 飞、 邱佳 捷 www.noah-fund.com 38 深圳众禄基 金销售股份 有限公司 深圳市罗 湖区梨园 路物资控 股置地大 厦8楼801 薛 峰 深圳市罗湖 区梨园路8 号HALO广 场4楼 4006788887 童彩 平、 徐丽 平 www.zlfund.cn/www.jjmmw.com 39 上海天天基 金销售有限 公司 上海市徐 汇区龙田 路190号2 号楼2层 其 实 上海市徐汇 区龙田路 195号3C座 7楼 95021/4001818188 夏雯 www.1234567.com.cn 40 上海好买基 金销售有限 公司 上海市虹 口区欧阳 路196号 26号楼2 楼41号 杨 文 斌 同“注册地 址” 4007009665 高源 www.howbuy.com 41 蚂蚁（杭州） 基金销售有 限公司 杭州市余 杭区仓前 街道文一 西路1218 号1幢202 室 陈 柏 青 杭州市滨江 区江南大道 3588号恒 生大厦12 楼 4000766123 徐丽 玲、 铄金 www.fund123.cn 42 浙江同花顺 基金销售有 限公司 杭州市文 二西路一 号903室 凌 顺 平 同“注册地 址” 4008773772 朱琼 www.5ifund.com 43 上海联泰基 金销售有限 公司 中国（上 海）自由贸 易试验区 富特北路 277号3层 310室 燕 斌 上海市长宁 区金钟路 658弄2号 楼B座6楼 4001181188 兰敏 www.66zichan.com 44 北京展恒基 金销售股份 有限公司 北京市顺 义区后沙 峪镇安富 街6号 闫 振 杰 山西省太原 市迎泽区劲 松北路31 号哈伯大厦 9层 4008188000 李晓 芳 www.myfund.com 45 中信期货有 限公司 深圳市福 田区中心 三路8号 卓越时代 广场（二 期）北座 13层 1301-1305 室、14层 张 皓 深圳市福田 区中心三路 8号卓越时 代广场（二 期）北座13 层 1301-1305 室、14层 4009908826 刘宏 莹 www.citicsf.com 46 上海长量基 金销售有限 公司 上海市浦 东新区高 翔路526 号2幢220 室 张 跃 伟 上海市浦东 新区东方路 1267号11 层 4008202899 詹慧 萌 www.erichfund.com 47 嘉实财富管 理有限公司 上海市浦 东新区世 纪大道8 号上海国 金中心办 公楼二期 53层 5312-15 单元 赵 学 军 北京市朝阳 区建国路 91号金地 中心A座6 层 4000218850 李 雯、 闫欢 www.harvestwm.cn 48 北京虹点基 金销售有限 公司 北京市朝 阳区工人 体育场北 路甲2号 盈科中心 B座裙房2 层 郑 毓 栋 北京市朝阳 区工人体育 馆北路甲2 号盈科中心 B座裙楼二 层 4006180707 陈铭 洲 www.hongdianfund.com 49 上海陆金所 基金销售有 限公司 上海市自 由贸易试 验区陆家 嘴环路 1333号14 楼09单元 王 之 光 同“注册地 址” 4008219031 程晨 www.lufunds.com 50 上海利得基 金销售有限 公司 上海市宝 山区蕴川 路5475号 1033室 李 兴 春 上海虹口区 东大名路 1098号浦 江国际金融 广场53楼 4000676266 陈洁 www.leadfund.com.cn 51 深圳市金斧 子基金销售 有限公司 深圳市南 山区粤海 街道科技 园中区科 苑路15号 科兴科学 园B栋3 单元11层 1108 赖 任 军 同“注册地 址” 4009300660 刘昕 霞 www.jfzinv.com 52 珠海盈米财 富管理有限 公司 珠海市横 琴新区宝 华路6号 105室 -3491 肖 雯 广州市海珠 区琶洲大道 东1号保利 国际广场南 塔12楼 B1201-1203 89629066 梁文 燕、 邱湘 湘 www.yingmi.cn 53 北京创金启 富基金销售 有限公司 北京西城 区白纸坊 东街2号 院6号楼 712室 梁 蓉 同“注册地 址” 4006262818 王瑶 www.5irich.com 54 北京钱景基 金销售有限 公司 北京市海 淀区丹棱 街6号1 幢9层 1008-1012 赵 荣 春 同“注册地 址” 4008936885 田伟 静 www.qianjing.com 55 中证金牛 （北京）投 资咨询有限 公司 北京市丰 台区东管 头1号2 号楼2-45 室 钱 昊 旻 北京市西城 区宣武门外 大街甲1号 环球财讯中 心A座5层 4008909998 孙雯 www.jnlc.com 56 上海万得基 金销售有限 公司 中国（上 海）自由贸 易试验区 福山路33 号11楼B 座 王 廷 富 上海市浦东 新区福山路 33号8楼 4008210203 徐亚 丹 www.520fund.com.cn 57 北京富国大 通资产管理 有限公司 北京市东 城区北三 环东路36 号1号楼 A2501室 宋 宝 峰 同“注册地 址” 4000880088 李盛 楠 www.fuguowealth.com 58 上海基煜基 金销售有限 公司 上海市崇 明县长兴 镇潘园公 路1800号 2号楼 6153室 （上海泰 和经济发 展区） 王 翔 上海市杨浦 区昆明路 518号 A1002室 4008205369 吴鸿 飞 www.jiyufund.com.cn 59 北京唐鼎耀 华基金销售 有限公司 北京市延 庆县延庆 经济开发 区百泉街 10号2栋 236室 张 冠 宇 北京市朝阳 区东三环北 路38号院1 号泰康金融 中心38层 4008199868 徐晓 婷 www.tdyhfund.com 60 深圳市新兰 德证券投资 咨询有限公 司 深圳市福 田区福田 街道民田 路178号 华融大厦 27层2704 马 勇 北京市西城 区宣武门外 大街28号 富卓大厦A 座7层 4001661188 文雯 8.jrj.com.cn/ 61 北京汇成基 金销售有限 公司 北京市海 淀区中关 村大街11 号E世界 财富中心 A座11层 1108号 王 伟 刚 北京市海淀 区中关村大 街11号E 世界财富中 心A座11 层 4006199059 王骁 骁 www.hcjijin.com 62 大泰金石基 金销售有限 公司 南京市建 邺区江东 中路222 号南京奥 体中心现 代五项馆 2105室 袁 顾 明 同“注册地 址” 4009282266 何庭 宇 www.dtfunds.com 63 中民财富基 金销售（上 海）有限公 司 上海市黄 浦区中山 南路100 号7层05 单元 弭 洪 军 上海市黄浦 区中山南路 100号17层 4008765716 黄鹏 www.cmiwm.com 64 北京植信基 金销售有限 公司 北京市密 云县兴盛 南路8号 院2号楼 106室-67 于 龙 北京市朝阳 区惠河南路 盛世龙源 10号 4006802123 吴鹏 www.zhixin-inv.com 65 北京肯特瑞 基金销售有 限公司 北京市海 淀区海淀 东三街2 号4层 401-15 江 卉 北京市大兴 区亦庄经济 开发区科创 十一街十八 号院京东集 团总部 95118/4000988511 黄立 影 kenterui.jd.com/ fund.jd.com/ 66 喜鹊财富基 金销售有限 公司 西藏拉萨 市柳梧新 区柳梧大 厦1513室 陈 皓 同“注册地 址” 4006997719 曹砚 财 www.xiquefund.com 67 一路财富 （北京）基 金销售股份 有限公司 北京市西 城区阜成 门大街2 号万通新 世界广场 A座2208 吴 雪 秀 同“注册地 址” 4000011566 吕晓 歌 www.yilucaifu.com 68 南京苏宁基 金销售有限 公司 南京市玄 武区苏宁 大道1号 王 锋 同“注册地 址” 95177 张云 飞 www.snjijin.com 69 济安财富 (北京)基金 销售有限公 司 北京市朝 阳区太阳 宫中路16 号院1号 楼3层307 杨 健 同“注册地 址” 4006737010 李海 燕 www.jianfortune.com 70 北京蛋卷基 金销售有限 公司 北京市朝 阳区阜通 东大街1 号院6号 楼2单元 21层 222507 钟 斐 斐 北京市朝阳 区创远路 34号院融 新科技中心 C座 17层 4005199288 侯芳 芳 www.danjuanapp.com 基金管理人可根据有关法律法规的要求，选择其它符合要求的机构代理销售 本基金或变更上述代销机构，并 在基金管理人网站公示。 二、登记机构 名称：信达澳银基金管理有限公司 住所： 广东省深圳市南山区科苑南路（深圳湾段） 3331 号阿里巴巴大厦 N1 座 第 8 层和第 9 层 办公地址： 广东省深圳市南山区科苑南路（深圳湾段） 3331 号阿里巴巴大厦 T1 座第 8 层和第 9 层 法定代表人：于建伟 电话： 0755 - 83172666 传真： 0755 - 83196151 联系人：刘玉兰 三 、律师事务所和经办律师 名称：上海源泰律师事务所 办公地址：上海市浦东南路 256 号华夏银行大厦 1405 室 负责人：廖海 电话： 021 - 51150298 传真： 021 - 51150398 联系人：刘佳 经办律师： 刘佳、 徐莘 四 、 会计师事务所和经办注册会计师 名称： 安永华明会计师事务所（特殊普通合伙） 住所： 北京市东城区东长安街 1 号东方广场安永大楼 17 层 01 - 12 室 办公地址： 北京市东城区东长安街 1 号东方广场安永大楼 17 层 01 - 12 室 法定代表人（执行事务合伙人）：毛鞍宁 联系电话： 010 - 58153000 传真： 010 - 85188298 联系人：昌华 经办注册会计师：昌华、高鹤 四、基金的名称 信达澳银 先进 智造股票 型证券投资基金 五、基金的运作方式和类型 运作方式：契约型、开放式 类型：股票型证券投资基金 六、基金的投资目标 本基金通过挖掘中国经济结构转型、产业升级大背景下，先进智造主题相关行 业的投资机会，在严格控制风险的前提下，力争实现基金资产的长期稳定增值。 七、基金的投资范围 本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股 票（包括中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市 的股票）、内地与香港股票 市场交易互联互通机制允许买卖的规定范围内的香港联合交易所上市的股票（以下 简称“港股通标的股票”）、债券（包括国债、央行票据、金融债、企业债、公司债、 次级债、中小企业私募债、地方政府债券、中期票据、可转换债券（含分离交易可 转债）、短期融资券、超短期融资券等）、资产支持证券、债券回购、货币市场工具 （含 同业存单 ）、银行存款、权证、股指期货以及法律法规或中国证监会允许基金 投资的其他金融工具（但须符合中国证监会相关规定）。 如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程 序 后，可以将其纳入投资范围。 基金的投资组合比例为：股票资产占基金资产的比例为 80% — 95% ，其中，港 股通标的股票投资比例为股票资产的 0% - 50% ；投资于先进智造主题相关的上市公 司证券的比例不低于基金非现金资产的 80% ；每个交易日日终在扣除股指期货合约 需缴纳的交易保证金后，保持现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资 产净值的 5% ， 其中现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等 。 本基金将港股通标的股票投资的比例下限设为零，本基金可根据投资策略需要 或不同配置地市场环境的变化，选择将部分基金资产投 资于港股通标的股票或选择 不将基金资产投资于港股通标的股票，基金资产并非必然投资港股通标的股票。 如果法律法规或中国证监会变更投资品种的投资比例限制，基金管理人在履行 适当程序后，可以调整上述投资品种的投资比例。 八、基金的投资策略 本基金采取自上而下和自下而上相结合的积极主动的投资策略，并对投资组合 进行动态调整。由于本基金为股票型基金，核心投资策略为股票精选策略，同时辅 以资产配置策略优化投资组合的风险收益，提升投资组合回报。 （一）资产配置策略 本基金在资产配置上将分析宏观经济环境和证券市场发展趋势，对证券 市场当 期的系统性风险以及各大类资产的预期风险和预期收益率进行分析评估， 通过战略 资产配置策略和战术资产配置策略的有机结合，及时确定基金资产 在股票、债券、 现金等资产之间的配置比例， 优化投资组合。 此外，本基金将持续地进行定期与不 定期的资产配置风险监控，适时做出相应调整。 （二）股票投资策略 1 、先进智造主题的界定 本基金所指的先进智造是基于新一代信息通信技术与先进制造技术的深度融 合，贯穿于设计、生产、管理、服务等制造活动的各个环节，具有自感知、自学习、 自决策、自执行、自适应等功能的新型生产方式。 本基金主要投资于 两类企业：一是运用智能技术崛起的新兴制造类企业，其技 术应用于智能装备（机器人、数控机床、服务机器人、其他自动化装备等）、工业 互联网（机器视觉、传感器、 RFID 、工业以太网等）、工业软件（ ERP/MES/DCS 等）、 3D 打印以及将上述环节有机结合的自动化系统集成，包括但不限于制造业中 具有先进核心技术、新产品创新能力、高附加值产品和国际竞争力的企业。主要涉 及机械、汽车、航空、船舶、电子信息、新能源、医疗设备等行业；二是运用智能 技术和高端装备，由传统制造业向智能化升级的企业，包括运用上述技术使其产品 智能化、装备智 能化、生产方式智能化、管理智能化和服务智能化等企业。主要涉 及化工、轻工、家电、冶金、建材、食品、纺织、物流等行业。 本基金将对主题所涉及相关产业发展进行密切跟踪。随着市场环境的不断变 化，相关上市公司的范围也会发生相应改变，届时本基金将根据实际情况调整相关 主题概念和投资范围的认定。 2 、行业配置策略 先进智造主题相关的各个行业由于所处的商业周期不同，面临的上下游市场环 境也各不相同，其相关行业表现也并非完全同步。本基金将综合考虑经济周期、国 家政策、社会经济结构、行业特性以及市场短期事件等方面因素，在不同行业之间 进行资产配置。 3 、个股投资策略 本基金通过定量和定性相结合的方法 将坚持自上而下的行业配置与自下而上 的个股精选相结合的策略，积极优选 A 股和港股通标的股票当中具有明显估值优势 且质地优良的股票。 在定性方面， 主要考察： （ 1 ） 公司的核心业务竞争力、市场地位、经营管理能力、人 才竞争优势 等； （ 2 ）公司治理结构：包括 上市公司股权结构、公司组织框架、信息透明度等 角度； （ 3 ）公司 在发展过程中受政策的扶持程度 、 公司发展方向 、 核心产品发展前 景 、 公司规模增长及经营效益 、公司在同业中的地位，核心产品的竞争力等因素。 在定量方 面，本基金通过对上市公司 内在价值、相对价值、收购价值等方面的 研究，考察净利润增长率、主营业务收入增长率、市盈率（ P/E ）、市净率（ P/B ）、 企业价值 / 息税前利润（ EV/EBIT ）、自由现金流贴现（ DCF ）、市值与未来市场空间 对比等一系列估值指标，给出股票综合评级，从中选择估值水平相对合理的公司。 通过上述定量与定性分析 ，对于 A 、 H 两地同时上市的公司，本基金将优选折 价明显的股票标的；对于非 A 、 H 两地同时上市的公司，本基金将从行业的角度来 比较公司的估值，在同一行业内精选出折价明显、估值具备优势的港股通标的股票； 对于仅在港股上市，而在 A 股属于稀缺行业的个股，本基金将选择经营指标优于全 市场平均水平且估值处于合理区间的港股通标的股票。 （三）债券投资策略 本基金的债券投资将坚持价值投资理念， 通过深入分析宏观经济数据、货币政 策和利率变化趋势以及不同类属的收益率水平、流动性和信用风险等因素，以久期 控制和结构分布策略为主，以收益率曲线策略、利差策略等为辅，构造能够提供稳 定收益的债券和货币市场工具组合。 （四）中小企业私募债券投资策略 由于中小企业私募债券具有流动性较差、信息披露不公开、风险收益水平较高 等特点，因此对该类信用产 品的投资主要遵循精选个券、总量控制、分散投资、长 期持有的原则。对个券投资前主要采取与股票投资相似的公司分析方式，对中小企 业私募债券发行人的公司治理、发展前景、经营管理、财务状况及偿债能力作出综 合评价，从而选择收益率水平与信用风险匹配，利差对违约风险和流动性风险构成 合理补偿的个券进行投资。投资以后以高于普通信用债的频度对发行人的情况进行 密切跟踪，包括且不限于对发行人进行电话和实地调研，与受托人、投行、评级机 构等中介机构进行信息沟通等等，以保持对发行人经营状况和偿债能力变化情况的 了解。对于组合里的中小企业私募债 券暴露，根据本基金的类属配置策略、个券的 投资价值和流动性管理要求，进行总量控制、分散投资，降低流动性和信用风险。 （五）权证投资策略 本基金将权证作为有效控制基金投资组合风险、提高投资组合收益的辅助工 具。本基金在投资权证时，将根据权证对应公司基本面研究成果确定权证的合理估 值，发现市场对股票权证的非理性定价，谨慎进行投资，追求较为稳健的当期收益。 （六）股指期货投资策略 （未完）  |