东方碳素(920175):平顶山东方碳素股份有限公司关于对北京证券交易所2025年年报问询函的回复公告
原标题:东方碳素:平顶山东方碳素股份有限公司关于对北京证券交易所2025年年报问询函的回复公告 平顶山东方碳素股份有限公司 关于对北京证券交易所2025年年报问询函的回复公告 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、误 导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带法律 责任。 平顶山东方碳素股份有限公司（以下简称“公司”或“东方碳素”）和立信会计师事务所（特殊普通合伙）（以下简称“年审会计师”）、开源证券股份有限公司（以下简称“保荐机构”）于近期收到北京证券交易所上市公司管理部下发的《关于对平顶山东方碳素股份有限公司的年报问询函》（以下简称“问询函”）。根据要求，公司会同年审会计师、保荐机构对问询函所提问题进行了逐项核查、落实， 现就《问询函》相关问题回复如下。 本反馈回复中的字体： 问题 1、关于经营业绩 2023年至 2025年，你公司营业收入分别为 3.78亿元、3.03亿元、2.36亿元，连续两年下滑，累计降幅达 37.57%，归母净利润分别为 0.69亿元、-0.61亿元、-1.20亿元，连续两年亏损。2023年至 2025年，综合毛利率分别为 33.42%、4.85%、4.01%，三年累计下降 29.41个百分点。2025年，你公司经营活动现金流量净额为 1.27亿元，同比增长 48.24%，与营业收入、净利润下滑趋势相背离。2026年第一季度，营业收入 5,056.49万元，同比下降 22.81%；归母净利润-1,390.13万元，同比增长 23.18%。 分季度看，2025年一季度至四季度毛利率分别为 9.67%、0.88%、 9.30%、-6.16%；第四季度营业收入 4,811.06万元，为全年最低，归母净利润-5,742.19万元，占全年亏损总额的 47.78%。你公司解释，业绩下滑主要系下游光伏、新能源等行业客户需求放缓，产品价格持续走低，叠加产能开工率不足及对存货计提大额跌价准备所致。 按销售区域看，2025年境外收入占比为 14.35%，毛利率 26.52%，境内业务毛利率为 0.24%。 请你公司： （1）结合 2023年至 2025年特种石墨产品销售均价、销量及单位成 本变动情况，量化分析上述指标对营业收入和毛利率变化的影响程度，并结合 2025年上述指标的季度数据，分析公司季度毛利率波动较大的具体原因； （2）结合境内外业务主要客户、销售区域、销售的具体产品、销售模式、定价模式、市场需求和竞争格局以及同行业可比公司情况等，说明境内外毛利率差异显著的原因和合理性；说明境内外收入确认政策、成本归集方法是否一致，相关会计处理是否符合企业会计准则规定，如存在差异，请说明差异原因及对财务报表的影响； （3）结合减值计提情况及剔除减值影响后的业绩情况，说明你公司第四季度是否存在集中计提资产减值的情形，减值计提的时点及判断依据是否符合企业会计准则规定； （4）结合近年市场和政策变化、行业产能情况、下游市场需求、同行业可比公司情况等，说明你公司毛利率是否存在继续下滑风险，是否存在部分产品毛利率为负的情形，以及公司为改善盈利能力已采取及拟采取的具体措施； （5）结合一季度产品销量、售价及原材料成本变动，说明公司亏损收窄的具体驱动因素；结合在手订单、下游行业需求变化及新增客户拓展情况，说明导致业绩下滑的相关因素是否仍处于持续状态，公司是否存在持续亏损风险； （6）结合实际业务开展情况、收入结算模式、成本确认方式、季度收入特征及采购支出、销售回款等现金收支主要项目变动情况，分析公司经营性活动现金流量净额与营业收入、净利润变动趋势不一致的原因及合理性，说明现金流改善是否主要源于营运资金管理变化而非经营实质改善，以及该趋势是否具有可持续性，是否存在为调节现金流而进行的异常资金安排。 请年审会计师就收入确认的真实性、成本费用归集的准确性及减值计提的充分性发表意见。 【公司回复】 一、结合 2023年至 2025年特种石墨产品销售均价、销量及单位成本变动情况，量化分析上述指标对营业收入和毛利率变化的影响程度，并结合 2025年上述指标的季度数据，分析公司季度毛利率波动较大的具体原因。 （一）结合 2023年至 2025年特种石墨产品销售均价、销量及单位成本变动情况，量化分析上述指标对营业收入和毛利率变化的影响程度。 公司特种石墨产品包括等静压石墨和中粗结构石墨，2023年-2025年 的销售收入、销售成本、销量、单价和单位成本变动情况如下表： 单位：万元、万元/吨
降趋势，其中等静压石墨销售单价累计下降 46.77%，中粗结构石墨销售单价累计下降 38.10%；等静压石墨和中粗结构石墨的单位成本近三年来未发生重大变化；因公司自 2023年 4月停止生产中粗结构石墨（后续销售的中粗结构石墨为库存产品）以来，中粗结构石墨的销售量和销售收入总体为下降趋势；等静压石墨的销售量虽逐渐增加，但因销售单价下降，等静压石墨的销售收入呈下降趋势，自 2023年的 34,592.94万元下降至 2025年的 22,181.69万元，近三年累计下降 35.88%。综上所述，公司产品成本未发生重大变化，营业收入和毛利率的变化主要受销售单价下降影响。 （二）结合 2025年上述指标的季度数据，分析公司季度毛利率波动较大的具体原因 2025年第一至第四季度等静压石墨和中粗结构石墨的销售收入、销售成本、销量、单价和单位成本变动情况如下表： 单位：万元、万元/吨
2025年第一至第四季度公司综合毛利率分别为9.67%、0.88%、9.30%、-6.16%，2025年第一至第四季度公司存货跌价准备转销金额分别是 1,805.95万元、871.92万元、1,224.36万元和 91.69万元，各季度毛利率的波动较大的主要原因系受当季存货跌价准备转销金额对营业成本的影响所致，而存货跌价准备转销金额又受当季所销售存货结构以及该部分存货在以前季度计提存货跌价准备的金额影响，如 2025年一季度中粗结构产品销售量 1,172.54吨，远高于 2025年第二至第四季度，中粗结构产品生产成本远高于销售价格，计提的存货跌价准备金额较多，因此在 2025年一季度销售时转销的存货跌价准备金额较大，导致 2025年一季度综合毛利率高于相邻季度；2025年第二季度等静压石墨销售单价较第一季度下降 8.33%，公司在第二季度对存货进一步计提减值损失后，在第三季度实现销售后转销存货跌价准备金额增加导致 2025年第三季度毛利率高于相邻季度。 综上所述，2023年-2025年特种石墨销售均价呈现大幅下降趋势、销 量呈现稳中有增的趋势、单位成本较为稳定未发生较大变化。营业收入和毛利率的变化主要受销售均价的影响，2025年各季度毛利率波动较大的主要原因是受当季度所销售存货的结构和销售价格变化影响。 二、结合境内外业务主要客户、销售区域、销售的具体产品、销售模式、定价模式、市场需求和竞争格局以及同行业可比公司情况等，说明境内外毛利率差异显著的原因和合理性；说明境内外收入确认政策、成本归集方法是否一致，相关会计处理是否符合企业会计准则规定，如存在差异，请说明差异原因及对财务报表的影响。 （一）结合境内外业务主要客户、销售区域、销售的具体产品、销售模式、定价模式、市场需求和竞争格局以及同行业可比公司情况等，说明境内外毛利率差异显著的原因和合理性 公司境外业务主要集中在韩国地区，主要客户为 GTS Carbon Ltd.销售的主要产品是等静压石墨。境内业务客户所涉区域比较分散东北、华北、华东、华中、华南、西南、西北等地都有公司的客户。2025年境外和境内销售情况如下：
（二）说明境内外收入确认政策、成本归集方法是否一致，相关会计处理是否符合企业会计准则规定，如存在差异，请说明差异原因及对财务报表的影响 公司在履行了合同中的履约义务，即在客户取得相关商品控制权时确认收入。①境内销售收入确认按照合同约定，公司预收全部货款或已取得收款权利且客户承担运费时，货物出厂控制权即发生转移，公司以经客户确认的单据作为收入确认依据。除预收全部货款或已取得收款权利且客户承担运费外，公司以货物运抵客户指定地点且经客户签收作为控制权转移时点，并以客户签收的货物清单作为收入确认依据。②境外销售收入确认境外销售一般采用FOB或C&F贸易方式，公司以完成货物海关报关手续，且船运公司或货运代理公司签发提单日期作为控制权转移时点，并以船运公司或货运代理公司签发的提单作为收入确认依据。公司生产模式为库存式生产，公司采用分步法核算成本，各工序分别归集直接材料、直接人工及制造费用，前步骤半成品成本结转至后续步骤，最终汇总计算产成品成本。营业成本用于核算已销产品的生产成本。按不同产品销售数量，采用月末一次加权平均法结转产品销售成本。公司国内、国外的收入确认和成本归集方式相同，不存在差异。 综上所述，境内外收入确认政策和成本归集方法一致。境内外毛利率差异较大主要是因为等静压石墨属于限制出口的三高石墨，公司相较于境外客户有较强的议价能力，销售价格较高，境内外毛利率差异较大具有合理性。 三、结合减值计提情况及剔除减值影响后的业绩情况，说明你公司第四季度是否存在集中计提资产减值的情形，减值计提的时点及判断依据是否符合企业会计准则规定。 （一）2025年存货减值情况 2025年 1-4季度存货减值计提金额分别是 1,492.81万元、4,217.97万元、308.85万元、582.27万元。对于存货的减值测试，公司在资产负债表日根据成本与可变现净值孰低原则对存货进行减值测试，因公司产品的市场价格难以获取，除有签订订单的存货外，存货的估计售价参考资产负债表日当月存货的平均售价，因此存货减值金额受资产负债表日当月的平均售价波动而有所影响，但存货减值测试的方法和关键值的选取依据前后保持一致，并无在某一报告期内集中计提资产减值的情形。 （二）2025年固定资产、在建工程减值情况 公司在 2025年第四季度计提在建工程减值准备 3,309.15万元。根据《企业会计准则第 8号-资产减值》企业应当在资产负债表日判断资产是否存在可能发生减值的迹象，存在下列迹象的，表明资产可能发生了减值： 1、 资产的市价当期大幅度下跌，其跌幅明显高于因时间的推移或者正常使用而预计的下跌。 2、企业经营所处的经济、技术或者法律等环境以及资产所处的市场在当期或者将在近期发生重大变化，从而对企业产生不利影响。 3、 市场利率或者其他市场投资报酬率在当期已经提高，从而影响企业计算资产预计未来现金流量现值的折现率，导致资产可收回金额大幅度降低。 4、有证据表明资产已经陈旧过时或者其实体已经损坏。 5、资产已经或者将被闲置、终止使用或者计划提前处置。 6、企业内部报告的证据表明资产的经济绩效已经低于或者将低于预期，如资产所创造的净现金流量或者实现的营业利润（或者亏损）远远低于（或者高于）预计金额等。 7、其他表明资产可能已经发生减值的迹象。 公司在 2025年 3月 31日公告，受国内外宏观经济环境影响，行业市场环境发生变化，募投项目规划建设期延长至 2026年 3月 31日，2025年第四季度，距离募投项目延期截止时点较近，并根据当时募投项目建设进度综合判断，在 2026年 3月 31日之前募投项目难以如期建设完成，有较大可能发生二次延期的情形，属于其他表明资产可能已经发生减值的迹象，因此公司在 2025年第四季度聘请独立第三方评估机构对在建工程相关资产组进行减值测试，按照测试结果计提了在建工程减值。 公司同时委托了独立第三方评估机构对子公司欣鑫碳素以及母公司石墨化车间等相关长期资产也进行了减值测试，结果表明，该部分资产不存在减值。 综上所述，存货减值和在建工程的减值时点及判断依据符合企业会计准则的规定，不存在于第四季度集中计提资产减值的情形。 四、结合近年市场和政策变化、行业产能情况、下游市场需求、同行业可比公司情况等，说明你公司毛利率是否存在继续下滑风险，是否存在部分产品毛利率为负的情形，以及公司为改善盈利能力已采取及拟采取的具体措施。 近年来光伏产业链价格持续承压，同时石油焦、沥青、石墨化加工费、环保运维等刚性成本未同步下降，持续挤压产品价差。高耗能石墨化工序能耗管控趋严、峰谷电价价差拉大，环保超低排放改造，中小企业环保投入不足、低价倾销进一步拉低市场价格。多种因素导致的特种石墨行业周期性、阶段性的调整使得中小碳素企业偿债压力、生产成本压力增大，现货市场频繁低价出货，倒闭头部厂商同步调价，行业价格底部持续下移。 根据中国炭素行业协会统计的数据，2022年至 2024年，中国规模以 上特种石墨生产商总产量分别为 12.54万吨、13.41万吨和 12.13万吨，在2023年第四季度以来光伏行业出现阶段性产能过剩，对整个特种石墨的产量产生了一定程度的影响，2024年中国规模以上特种石墨生产商总产量较2023年减少 1.28万吨，减少 9.55%。 下游市场需求结构性分化，短期增量不足。当前光伏行业仅维持存量替换需求，新增硅片扩产节奏放缓，半导体高纯石墨国产化空间大，但客户验证周期长，新客户批量供货落地慢，高毛利产品短期无法快速对冲光伏产品毛利下滑，且光伏行业单一客户年度采购额较大，难以通过分散客户对冲降价压力。 2023年-2025年特种石墨产品价格变动趋势及同业对比情况如下表：
由上表可知，近三年以来公司及同行业其他公司的平均销售单价均处于下降趋势，销售量的相对稳定（宁新新材销售量下降主要是宁新新材特种石墨销售收入占总收入的比例较低仅为 33.14%，与公司和五星新材特种石墨销售收入占总收入的比例超 90%的收入结构有所区别）。公司近三年的平均售价和毛利率虽然高于宁新新材，但与行业内其他主要公司如五星新材、成都炭材的平均售价和毛利率相比仍有较大差距。 2025年第一至第四季度等静压石墨和中粗结构石墨的销售收入、销售成本、销量、单价和单位成本变动情况如下表： 单位：万元、万元/吨
综上所述，近年来市场处于下降趋势，产品价格持续承压，毛利率为负数，公司的平均售价和毛利率与行业内主要公司如五星新材、成都炭材仍有较大差距，短期内半导体等行业的需求增长难以对冲光伏行业的下滑，随着行业内市场竞争加剧，公司产品毛利率存在继续下滑的风险。公司为改善盈利能力已采取了如下措施：（1）严控各项经营成本。全面压缩非生产性开支、管理费用，优化人员与组织架构，降低整体运营成本，提升资金使用效率；（2）延长产业链条，向下游石墨制品加工制造延伸，开拓机加工业务，后续不断加大对比亚迪股份有限公司等重要客户的合作力度；提高产品附加值。2026年 1-6月，公司对比亚迪股份有限公司已实现销售收入 293,403.58元，同比增长 100.00%。（3）全力盘活闲置资产。加快存货的销售流转速度，加快回笼资金保障公司正常经营；对应暂时闲置的厂房、设备对外出租、转让或合作运营，盘活沉淀资金，减少无效资产占用，快速补充经营性现金流。（4）聚焦核心主营业务。收缩非核心业务，集中资源保障高毛利、高稳定订单的核心产品生产，优化产品结构，持续提升盈利能力与现金流回笼效率。加强质量管理和委外工序管理，不断提升产品质量和档次，进而提升产品毛利。 五、结合一季度产品销量、售价及原材料成本变动，说明公司亏损收窄的具体驱动因素；结合在手订单、下游行业需求变化及新增客户拓展情况，说明导致业绩下滑的相关因素是否仍处于持续状态，公司是否存在持续亏损风险。 2025年一季度至 2026年一季度公司等静压石墨和中粗结构石墨销量、售价、单位成本和毛利率对比情况如下： 单位：万元、吨、万元/吨
截止 2026年 6月 30日，公司在手订单情况如下：
近年来光伏产业链价格持续承压，同时石油焦、沥青、石墨化加工费、环保运维等刚性成本未同步下降，持续挤压产品价差。下游市场需求结构性分化，短期增量不足。当前光伏行业仅维持存量替换需求，新增硅片扩产节奏放缓，半导体高纯石墨国产化空间大，但客户验证周期长，新客户批量供货落地慢，高毛利产品短期无法快速对冲光伏产品毛利下滑，且光伏行业单一客户年度采购额较大，难以通过分散客户对冲降价压力。目前已签订金额较大订单的客户也是长时间合作的客户，新增客户目前供应量都较小，尚未新增订单金额较大的客户。 综上所述，公司主要产品等静压石墨的销售单价仍近 1年内的时间内处于较低但平稳的状态，未出现明显上涨或显著下降的情况，因此导致公司业绩下滑的相关因素——销售价格下降的趋势并未持续下降，但因销售价格整体平稳无明显上涨，公司仍存在持续亏损的风险。 六、结合实际业务开展情况、收入结算模式、成本确认方式、季度收入特征及采购支出、销售回款等现金收支主要项目变动情况，分析公司经营性活动现金流量净额与营业收入、净利润变动趋势不一致的原因及合理性，说明现金流改善是否主要源于营运资金管理变化而非经营实质改善，以及该趋势是否具有可持续性，是否存在为调节现金流而进行的异常资金安排。 公司的主营业务是石墨及碳素制品的生产和销售，主营产品为等静压石墨。销售信用政策根据客户的信用不同分为先款后货和赊销，近两年公司未因市场变化而放宽信用政策，结算方式为现汇和银行承兑汇票。存货的发出计价采用月末一次加权平均法，直接费用直接计入存货成本，间接费用通过产品产量分摊至存货成本。近三年公司主营业务、主营产品、信用政策、结算方式、成本确认方式等均未发生变化。 2025年和 2024年经营活动现金流量情况对比如下： 单位：万元
1、销售商品、提供劳务收到的现金减少 9.7%，与营业收入变动方向一致，但变动幅度有较大差异，主要原因是 2025年在营业收入下降的同时应收账款余额减少 46.12%，综合后销售商品、提供劳务收到的现金与营业收入减少，但销售商品、提供劳务收到的现金的减少幅度低于营业收入的减少幅度。 2、收到的税费返还全部是增值税留底退税，收到的其他与经营活动有关的现金主要是政府补助资金，两者变动金额一增一减对经营活动现金流量金额影响较小。 3、“购买商品、接受劳务支付的现金”2025年较 2024年出现大幅度下降，主要原因是公司 2025年采购原材料 6,053.36吨、3,765.53万元，分别较 2024年的 21,923.57吨、10,323.76万元减少 72.39%、63.53%，相关产品的生产量同步减少导致。 4、“支付的各项税费”和“支付其他与经营活动有关的现金”变动金额较小，对经营活动产生的现金流量净额影响较小。 综上所述，公司的主营业务、收入结算模式、成本确认方式等均未发生变化，经营活动产生的现金流量净额与营业收入、净利润变动趋势不一致主要原因是公司去库存战略决策下，生产量减少，采购原料和在生产过程中支付的现金减少导致，而非经营实质改善，该趋势不具有可持续性，不存在为调节现金流而进行的异常资金安排。 七、请年审会计师就收入确认的真实性、成本费用归集的准确性及减值计提的充分性发表意见。 【年审会计师回复】 我们按照中国注册会计师审计准则的规定对公司 2025年度财务报表 执行了相关审计工作，旨在对公司 2025年度财务报表的整体发表审计意见。 基于实施的审计程序，就 2025年度财务报表整体公允反映而言，公司收入确认、成本费用归集及资产减值计提在所有重大方面符合企业会计准则的相关规定。 问题 2、关于应收账款与其他应收款 报告期末，你公司应收账款账面余额 1,627.34万元，较期初下降 46.13%。前五名欠款方合计余额 1,018.58万元，占应收账款余额 62.59%。 其中应收辉县市涯泰石墨制品有限公司余额 390万元，已在 2024年末单项全额计提坏账准备。其他应收款中，你公司应收平顶山市石龙区国库支付服务中心 315.31万元，账龄为 2-3年及 3年以上，坏账准备余额为 231.17万元。2025年度信用减值损失 85.68万元，较上年同期 383.35万元下降77.68%。 请你公司： （1）结合销售政策、信用政策、结算方式、主要客户实际结算周期、营业收入变动情况、同行业可比公司情况等，说明应收账款余额下降幅度明显高于营业收入下降幅度的原因及合理性； （2）结合坏账准备计提的计算过程，量化分析信用减值损失大幅下降的原因及合理性，说明是否存在少计提坏账准备以调节利润的情形； （3）说明辉县市涯泰石墨制品有限公司 390万元应收账款单项全额 计提坏账准备的具体原因，款项形成背景、账龄、减值迹象出现的具体时点及判断依据，2023年末及以前年度对该客户坏账计提情况，相关减值计提是否及时、充分，该客户与公司控股股东、实际控制人、董事、高管是否存在关联关系; （4）说明其他应收款中对平顶山市石龙区国库支付服务中心 315.31万元款项的具体性质、形成原因、账龄及期后回款情况，是否与日常经营活动相关，是否存在长期未收回风险，是否已按照预期信用损失模型足额计提坏账准备。 请年审会计师就应收账款坏账准备计提的充分性、单项计提的合规性及信用减值损失变动的合理性核查并发表明确意见。 【公司回复】 一、结合销售政策、信用政策、结算方式、主要客户实际结算周期、营业收入变动情况、同行业可比公司情况等，说明应收账款余额下降幅度明显高于营业收入下降幅度的原因及合理性。 2025年和 2024年应收账款余额前五大客户变动情况如下： 单位：万元
同行业可比公司应收账款和营业收入变动情况如下： 单位：万元
由上表可知，公司及同行业可比公司 2025年营业收入较 2024年均出现大幅度下降，但应收账款的变动趋势有所差别。应收账款变动除与收入相关外，还受公司信用政策、客户结构等多种因素影响。公司在市场下行的情况下，采取了去库存、降负债、保现金流的战略目标，因此公司应收账款下降幅度高于营业收入下降幅度具有合理性。 二、结合坏账准备计提的计算过程，量化分析信用减值损失大幅下降的原因及合理性，说明是否存在少计提坏账准备以调节利润的情形。 公司在有客观证据表明某项应收款项已经发生信用减值，则公司在单项基础上对该应收款项计提减值准备，除单项计提坏账准备的应收款项外，公司依据信用风险特征将其余金融工具划分为若干组合，在组合基础上确定预期信用损失，应收账款和其他应收款的预期信用损失的组合类别及确定依据如下：
公司近三年应收账款、其他应收款坏账准备计提情况及同行业可比情况如下：
综上所述，公司信用减值损失大幅下降的主要原因是应收账款余额大幅下降，下降比例 46.13%，公司信用减值计提政策未发生变化，因此信用减值损失大幅下降具有合理性。公司应收账款坏账准备计提比例未明显低于同行业可比公司，其他应收款坏账准备计提比例 2025年度高于同行业可比公司，不存在少计提坏账准备以调节利润的情形。 三、说明辉县市涯泰石墨制品有限公司 390万元应收账款单项全额计提坏账准备的具体原因，款项形成背景、账龄、减值迹象出现的具体时点及判断依据，2023年末及以前年度对该客户坏账计提情况，相关减值计提是否及时、充分，该客户与公司控股股东、实际控制人、董事、高管是否存在关联关系。 辉县市涯泰石墨制品有限公司 2024年经营情况下降，公司在 2024年年末催要应收账款时辉县市涯泰石墨制品有限公司表示资金流紧张，且该笔应收账款账龄在 2024年末进行减值测试时已超过 1年，公司综合判断该款项收回难度大幅增加，因此，在 2024年公司对该笔应收款项进行单项全额计提坏账准备。辉县市涯泰石墨制品有限公司的 390万元应收款项于2023年 6月形成，截止 2025年 12月 31日，账龄为 2-3年，该笔订单所销售的产品为等静压石墨、规格为 1100*1100、牌号为 DF-12。公司在 2023年末对应收账款进行减值测试时，尚未出现账龄较长、客户资金紧张的情况，公司依据账龄对该笔应收款项计提了 5%的信用减值损失。 辉县市涯泰石墨制品有限公司与公司控股股东、实际控制人、董事、高管不存在关联关系。 四、说明其他应收款中对平顶山市石龙区国库支付服务中心 315.31万元款项的具体性质、形成原因、账龄及期后回款情况，是否与日常经营活动相关，是否存在长期未收回风险，是否已按照预期信用损失模型足额计提坏账准备。 其他应收款——平顶山市石龙区国库支付服务中心为行政单位，期末其他应收款余额 315.31万元（账龄 2-3年和 3年以上的合计），是政府为开发并向公司转让募投项目所用的土地，前期支付土地收储时资金短缺，由公司垫付的森林植被恢复费和青苗、附着物补偿款，政府暂时财政紧张尚未偿还，不存在长期未收回风险，截止报告回复日仍未收回。公司已按照预期信用损失模型对该应收款项足额计提坏账准备，计提比例为 77.76%。 【年审会计师回复】 （一）核查程序 年审会计师就应收账款坏账准备计提的充分性、单项计提的合规性及信用减值损失变动的合理性执行了包括但不限于如下核查程序： 1、了解公司计提应收款项坏账准备计提相关会计政策，了解公司单项计提坏账准备的判定标准，评估坏账准备计提政策的合理性； 2、获取公司应收账款明细表及账龄分析表，分析应收账款变动的原因及合理性，复核应收账款账龄，复核单项计提及账龄计提坏账准备的计算过程； 3、查询同行业可比公司的应收账款坏账准备计提情况，与公司进行比较。 4、了解应收账款余额变动的情况，对应收账款执行函证程序，对未回函或回函不符项目实施替代测试；整体分析信用减值损失变动的合理性。 （二）核查意见 基于实施的审计程序，我们认为公司应收账款坏账准备计提在所有重大方面符合企业会计准则的相关规定，信用减值损失变动具有合理性。（未完）  |