[中报]银行LOF基金 (160631): 鹏华中证银行指数型证券投资基金(LOF)2026年中期报告
原标题:银行LOF基金 : 鹏华中证银行指数型证券投资基金(LOF)2026年中期报告 2026年中期报告 2026年6月30日 基金管理人：鹏华基金管理有限公司 基金托管人：中国建设银行股份有限公司 送出日期：2026年8月28日 §1重要提示及目录 1.1重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本中期报告已经三分之二以上独立董事签字同意。 基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同约定，于2026年08月27日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2026年01月01日起至2026年06月30日止。 1.2目录 §1重要提示及目录................................................................21.1重要提示....................................................................21.2目录........................................................................3§2基金简介......................................................................52.1基金基本情况................................................................52.2基金产品说明................................................................52.3基金管理人和基金托管人......................................................72.4信息披露方式................................................................72.5其他相关资料................................................................7§3主要财务指标和基金净值表现....................................................83.1主要会计数据和财务指标......................................................83.2基金净值表现................................................................93.3其他指标...................................................................11§4管理人报告...................................................................114.1基金管理人及基金经理情况...................................................114.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明...............................134.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明.....................................134.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明.............................144.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望.............................144.6管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明...................................154.7管理人对报告期内基金利润分配情况的说明.....................................154.8报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明.................16§5托管人报告...................................................................165.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明.......................................165.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明.....165.3托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见...............16§6半年度财务会计报告（未经审计）...............................................166.1资产负债表.................................................................166.2利润表.....................................................................186.3净资产变动表...............................................................196.4报表附注...................................................................21§7投资组合报告.................................................................427.1期末基金资产组合情况.......................................................427.2报告期末按行业分类的股票投资组合...........................................437.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细.................447.4报告期内股票投资组合的重大变动.............................................457.5期末按债券品种分类的债券投资组合...........................................477.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细...............477.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细.........477.9期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细...............477.10本基金投资股指期货的投资政策..............................................477.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明..................................477.12投资组合报告附注..........................................................47§8基金份额持有人信息...........................................................498.1期末基金份额持有人户数及持有人结构.........................................498.2期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况...................................498.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况...................50§9开放式基金份额变动...........................................................50§10重大事件揭示................................................................5010.1基金份额持有人大会决议....................................................5010.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动....................5110.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼..............................5110.4基金投资策略的改变........................................................5110.5为基金进行审计的会计师事务所情况..........................................5110.6管理人、托管人及相关从业人员受调查或处罚等情况............................5110.7基金租用或者通过证券公司交易单元进行证券投资的相关情况....................5110.8其他重大事件..............................................................55§11影响投资者决策的其他重要信息................................................5611.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况.....................5611.2影响投资者决策的其他重要信息..............................................56§12备查文件目录................................................................5612.1备查文件目录..............................................................5612.2存放地点..................................................................5612.3查阅方式..................................................................56§2基金简介 2.1基金基本情况
2.2基金产品说明
2.3基金管理人和基金托管人
3.1主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元
(2) 所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如，开放式基金的申购赎回费、基金转换费等），计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 (3) 期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润期末余额和未分配利润中已实现部分的期末余额的孰低数。表中的“期末”均指报告期最后一日，即6月30日，无论该日是否为开放日或交易所的交易日。 3.2基金净值表现 3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 鹏华中证银行指数(LOF)A
3.3其他指标 注：无。 §4管理人报告 4.1基金管理人及基金经理情况 4.1.1基金管理人及其管理基金的经验 管理及中国证监会许可的其他业务。截至本报告期末，公司股东由国信证券股份有限公司、意大利欧利盛资本资产管理股份公司（Eurizon Capital SGR S.p.A.）、深圳市北融信投资发展有限公司组成，公司性质为中外合资企业，公司注册资本15,000万元人民币。截至本报告期末，公司管理资产总规模为15,047亿元，公司管理着410只公募基金，23只社保基金、养老基金及划转资本组合。历经二十余年基金投资管理实践，公司在基金投资运作、风险控制等方面积累了丰富经验。 4.1.2基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
4.1.3期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况注：本基金基金经理未兼任私募资产管理计划投资经理。 4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》等法律法规、中国证监会的有关规定以及基金合同的约定，本着诚实守信、勤勉尽责的原则管理和运作基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内，本基金运作合规，不存在违反基金合同和损害基金份额持有人利益的行为。 4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1公平交易制度的执行情况 报告期内，本基金管理人严格执行公平交易制度，确保不同投资组合在研究、交易、分配等各环节得到公平对待。公司对不同投资组合在不同时间窗口下（日内、3日内、5日内）的同向交4.3.2异常交易行为的专项说明 本报告期内，基金管理人管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的交易共有1次，为投资组合的投资策略需要而发生的同日反向交易。 4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析 作为主题指数基金，本基金旨在为看好该主题的投资者提供投资工具。本报告期内，本基金秉承指数基金的投资策略，力争跟踪指数的收益，并将基金跟踪误差控制在合理范围内。跟踪误差的主要来源分为几个方面，包括成分股的调整、日常申赎的交易影响、股票的分红、风险股票的处置、股票的打新等。为了进一步控制跟踪误差，鹏华基金建立了一套完备的指数跟踪机制，事前对成分股的异动进行密切跟踪，及时调整，在交易环节采用算法交易等方式进一步减少交易冲击成本和摩擦，在仓位控制上，基金经理在紧密跟踪指数的基础上，也会针对客户申赎的情况做优化调整。 银行板块在2026年一季度整体呈现前低后高的现象，年初市场风险偏好较高，成交量显著放大，科技和周期板块领跑市场，银行优于防御属性较强，风格受挫，板块出现一定程度回调。而进入3月后，随着美以伊战争冲突的升级，战争的不确定性放大，市场风险偏好回落明显，银行板块受到资金的青睐，相对沪深300等大盘宽基指数的超额收益明显。银行板块在2026年二季度整体表现较差，回撤较大，主要源于市场风格因素。科技板块一枝独秀，市场资金达成了一致共识，抱团有产业景气度处于改善周期、有政策支持预期的科技板块，传统金融板块面临资金的流出。另一方面的原因主要在于，当前市场结构分化严重，从二季度的社融数据看，经济仍然疲软，尤其是消费板块，这也一定程度上拖累了顺周期板块的股价表现。 4.4.2报告期内基金的业绩表现 截至本报告期末，本报告期A类份额净值增长率为-10.77%，同期业绩比较基准增长率为-12.11%；C类份额净值增长率为-10.81%，同期业绩比较基准增长率为-12.11%；I类份额净值增长率为-10.82%，同期业绩比较基准增长率为-12.11%。 4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 从宏观经济情况看，2026年上半年国内经济整体平稳运行，GDP 同比增长 4.7%，呈现一季度走强、二季度小幅放缓态势，整体处于年度增长目标区间。经济结构分化特征突出，高技术制造、外贸出口、线下服务消费构成核心支撑，地产链、传统内需修复偏慢，工业企业盈利持续改善，物价温和回升，政策端持续发力稳内需、培育新质生产力，对冲传统行业下行压力，经济向好基础仍在巩固。 从证券市场角度看，年初在科技和周期的双轮驱动下，A股市场一路上扬，但随着美伊冲突有所回落。二季度随着美伊冲突的缓和叠加海内外科技产业的业绩释放，大盘指数在科技带动下创下新高。一方面，当前处于科技产业革命爆发阶段，只要相关产业需求能提供强支撑，科技板块的估值或能维持，但短期需要警惕交易拥挤度过高带来的流动性风险。另一方面，传统消费、地产等板块仍需要更强有力的政策支撑才能带来好转，但估值已经较低。三季度市场风格或在科技高位震荡后恢复均衡，但指数级别的上涨仍有待基本面和政策面的驱动。 展望后市，银行的配置价值在于是金融市场的压舱石，保险公司后续或持续加大对OCI账户的配置，银行板块个股当前股息率又回到了具有吸引力的区间。同时，随着化债的持续推进，银行的不良问题也在逐步出清，26年息差的企稳也看到了利润的拐点，但大级别的行情仍需要经济的复苏推动，短期更多受到风格因素的影响。 4.6管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 本基金管理人按照企业会计准则、中国证监会相关规定、中国证券投资基金业协会相关指引和基金合同关于估值的约定，对基金所持有的投资品种进行估值。本基金管理人已制定基金估值和份额净值计价的业务管理制度，明确基金估值的程序和技术。 本基金管理人使用可靠的估值业务系统，估值人员熟悉各类投资品种的估值原则和具体估值程序。估值流程中包含风险监测、控制和报告机制。本基金托管人根据法律法规要求履行估值及净值计算的复核责任。本基金管理人设有估值委员会，由登记结算部、风控管理部、监察稽核部、各投资部门、研究部门负责人、基金经理等成员组成，估值委员会成员具有多年的证券、基金从业经验，熟悉相关法律法规，具备投资、研究、风险管理、法律合规和基金估值运作等方面的专业能力。基金经理可与估值委员会成员共同商定估值原则和政策，但不参与日常估值的执行。 基金管理人改变估值技术，导致基金资产净值发生重大变化的，对所采用的相关估值技术、假设及输入值的适当性咨询会计师事务所的专业意见。 本报告期内，参与估值流程各方之间无重大利益冲突。 本基金管理人已与第三方定价服务机构签署服务协议，由其按约定提供相关参考数据。 4.7管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 1、截止本报告期末，鹏华中证银行指数(LOF)A期末可供分配利润为94,999,593.94元，期末基金份额净值1.2406元；鹏华中证银行指数(LOF)C期末可供分配利润为5,284,769.61元，期末基金份额净值1.2043元；鹏华中证银行指数(LOF)I期末可供分配利润为-2,791.66元，期末基2、本基金本报告期内未进行利润分配。 3、根据相关法律法规及本基金基金合同的规定，本基金管理人将会综合考虑各方面因素，在严格遵守规定前提下，对本报告期内可供分配利润适时作出相应安排。 4.8报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明无。 §5托管人报告 5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 本报告期，中国建设银行股份有限公司在本基金的托管过程中，严格遵守了《证券投资基金法》、基金合同、托管协议和其他有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。 5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明本报告期，本基金托管人按照国家有关规定、基金合同、托管协议和其他有关规定，对本基金的基金资产净值计算、基金费用开支等方面进行了认真的复核，对本基金的投资运作方面进行了监督，未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为。 报告期内，本基金利润分配情况符合法律法规和基金合同的相关约定。 5.3托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见本托管人复核审查了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 §6半年度财务会计报告（未经审计） 6.1资产负债表 会计主体：鹏华中证银行指数型证券投资基金(LOF) 报告截止日：2026年6月30日 单位：人民币元
6.2利润表 会计主体：鹏华中证银行指数型证券投资基金(LOF) 本报告期：2026年1月1日至2026年6月30日 单位：人民币元
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